证券投资学知到智慧树章节测试课后答案2024年秋河北师范大学

证券投资学知到智慧树章节测试课后答案2024年秋河北师范大学第一章单元测试

直接金融投资和间接金融投资最主要的区别是（）。

A:性质不同B:投资者和筹资者之间的经济关系不同C:存续时间和转让条件不同D:投资增值的效果不同

答案:投资者和筹资者之间的经济关系不同证券投资是投资者指购买（），以获得股息、红利及资本利得的投

资行为和投资过程。

A:有价证券及其衍生品B:有价证券及其衍生品C:股票D:债券

答案:有价证券及其衍生品下列关于投资者和投机者的说法中，不正确的是（）

A:投资者的投资主要集中在市场上比较热点的行业和板块，投机者投资的领域相当广泛B:投资者的目的是为了获得公司的分红，投机者的目的是为了获得买卖差价C:投资者中长期持有，投机者短期持有D:投资者的行为风险小、收益相对小，投机者往往追求高风险、高收益

答案:投资者的投资主要集中在市场上比较热点的行业和板块，投机者投资的领域相当广泛证券投资的目的是（）。

A:净效用最大化B:收益最大化C:收益最大化和风险最小化D:风险最小化

答案:净效用最大化股票之所以有价格，是因为（）。

A:股票持有人可以定期获得一定的股息收入B:股票持有人可以参与公司的管理C:股票具有面额D:股票持有人享有公司破产时的剩余资产清偿权

答案:股票持有人可以定期获得一定的股息收入股东参与公司管理的主要途径是（）。

A:参加股东大会B:参加公司产品发布会C:到上市公司进行实地调查D:电话咨询公司

答案:参加股东大会（）不是优先股的特征。

A:具有表决权B:股票可由公司赎回C:约定股息率D:优先分派股息和清偿剩余资产

答案:具有表决权基金投资较个人投资具有的优势不包括（）。

A:基金是专家理财B:基金是分散化投资C:基金经理品德值得信赖D:基金抗风险能力强

答案:基金经理品德值得信赖金融衍生证券的价值（）。

A:与相关证券的价值无关B:取决于其持有人获得的收益C:取决于相关证券的价值D:无法计算

答案:取决于相关证券的价值下列不属于金融衍生工具特征的是（）。

A:杠杆效应B:跨期交易C:高风险性D:组合投资

答案:组合投资

第二章单元测试

证券市场的基本功能是（）。

A:资源配置功能B:定价功能C:资金融通功能D:调节功能

答案:资金融通功能下述关于一级市场和二级市场的表述正确的是（）。

A:一级市场是长期证券交易的市场，二级市场是短期证券交易的市场B:一级市场是交易所市场，二级市场是场外市场C:一级市场是股票交易的市场，二级市场是债券交易的市场D:一级市场是新发行证券交易的市场，二级市场是之前发行的证券交易的市场

答案:一级市场是新发行证券交易的市场，二级市场是之前发行的证券交易的市场发行人公开向投资者推销证券的发行方式是（）。

A:代销B:公募C:功能私募D:包销

答案:公募私募发行是向（）投资人发行证券的一种方式。

A:广泛的、特定的B:少数的、不特定的C:少数的、特定的D:广泛的、不特定的

答案:少数的、特定的以下对二级市场功能描述错误的是（）。

A:为已发行证券提供流动性场所B:分散和转移风险C:融通资金D:二级市场的股票价格指数是经济的晴雨表

答案:融通资金甲、乙、丙三人同时看好某只股票。上午9:25-10:00该股票交易价格区间为10.50-10.60，甲于10:01以限价10.26元买100股，乙于10:01:20以限价10.26元买100股，丙于10:02以限价10.27元买100股。下午3:00该股票收盘价格为10.88元。盘面显示，当日股票最低成交价格为10.26元。请以股票竞价交易规则分析，甲、乙、丙三人今天买股票成交的可能性由大到小的排序是（）。

A:甲、乙、丙B:丙、甲、乙C:乙、丙、甲D:丙、乙、甲

答案:丙、甲、乙从事融资融券业务的投资者，必须在证券公司单独开立信用证券账户和信用资金账户，并提供现金和有价证券等作为（）。

A:担保B:抵押C:保证金D:证明

答案:保证金网络上盛传某上市公司有重大利空，事后证明该利空子虚乌有，请问该虚假利空的发布者最有可能是（）。

A:融券交易者B:上市公司高管C:上市公司大股东D:融资交易者

答案:融券交易者某日上海综合指数大幅上涨，但市场上大多数股票下跌甚至有较大跌幅下跌，这说明（）。

A:市场指数虚假B:权重股大幅度下跌C:权重股大幅度上涨D:国外股市大幅度上涨

答案:权重股大幅度上涨（）是政府在证券转让时向转让双方或单方按照转让金额的一定比例征收的税款，是投资人交易成本的重要组成部分。

A:个人所得税B:佣金C:资本利得税D:印花税

答案:印花税

第三章单元测试

某投资者以每股10元的价格买入某公司的股票，持有一年分得现金股息0.5元，则该投资者的股利收益率是（）

A:4%B:5%C:6%D:7%

答案:5%某投资者以每股20元的价格买入某公司的股票，一年后获得1元的现金股息，并以29元的价格将股票卖出，其持有期收益率是（）

A:40%B:50%C:5%D:45%

答案:50%下列关于系统风险的说法中，不正确的是（）

A:系统风险是指由于某种全局性的因素引起的投资收益的可能变动B:系统风险是不能通过多样化投资进行分散的C:系统风险是公司无法控制和回避的D:系统风险对于不同证券收益的影响程度是相同的

答案:系统风险对于不同证券收益的影响程度是相同的证券投资的系统风险不包括（）

A:政策风险B:利率风险C:经济周期性波动的风险D:信用风险

答案:信用风险（）是指管理层采用税收、法律等措施对证券市场进行调控，导致市场出现波动而使投资者遭受损失的可能性

A:经济周期性波动的风险B:信用风险C:利率风险D:政策风险

答案:政策风险在发生通货膨胀的情况下，发行保值贴补债券是对（）的补偿

A:经营风险B:信用风险C:购买力风险D:财务风险

答案:购买力风险投资者回避信用风险最好的办法是（）

A:分散投资B:增大投资于债券的比例，减少投资于股票的比例C:参考证券信用评级的结果D:投资于证券投资基金

答案:参考证券信用评级的结果经营风险不包括（）

A:对环境造成重大污染B:产品质量遭到消费者投诉C:产品遭遇反倾销D:利率波动

答案:利率波动下列关于投资收益与风险关系的表述中，错误的是（）

A:风险较大的证券要求的收益率相对要高B:投资者投资的目的是为了得到收益，与此同时又不可避免地面临着投资风险C:收益与风险共生共存，承担风险是获取收益的前提，收益是风险的成本和报酬D:收益与风险相对应，风险越大，收益就一定越高

答案:收益与风险相对应，风险越大，收益就一定越高下列关于股票、债券、证券投资基金的说法中，不正确的是（）

A:证券投资基金的收益可能高于债券，投资风险可能小于股票B:一般而言，证券投资基金的收益低于债券，投资风险大于股票C:股票的直接收益取决于公司的经营效益，投资风险相对较大D:债券的直接收益取决于债券利率，投资风险相对较小

答案:一般而言，证券投资基金的收益低于债券，投资风险大于股票

第四章单元测试

基本分析的理论基础是（）

A:博奕论B:市场行为涵盖一切信息、证券价格沿趋势移动、历史会重演C:经济学、金融学、财务管理学及投资学等D:金融资产的真实价值等于预期现金流的现值

答案:经济学、金融学、财务管理学及投资学等基本分析不包括（）

A:宏观经济分析B:行业分析C:公司分析D:量价关系分析

答案:量价关系分析基本分析的优点有（）

A:能够比较全面地把握证券价格的基本走势，应用起来相对简单B:预测的精度较高C:获得利益的周期短D:同市场接近，考虑问题比较直接

答案:能够比较全面地把握证券价格的基本走势，应用起来相对简单我们把根据证券市场本身的变化规律得出的分析方法称为（）

A:基本分析B:定性分析C:定量分析D:技术分析

答案:技术分析证券投资技术分析的目的是预测证券价格涨跌的趋势，即解决（）的问题

A:何时买卖证券B:买卖何种证券C:投资何种上市公司D:投资何种行业

答案:何时买卖证券技术分析是以一定的假设条件为前提的，这些假设条件不包括（）

A:市场行为涵盖一切信息B:历史会重演C:证券价格沿趋势移动D:市场是有效的

答案:市场是有效的在进行证券投资技术分析的假设中，最根本、最核心的是（）

A:投资者都是理性的B:证券价格沿趋势移动C:市场行为涵盖一切信息D:历史会重演

答案:证券价格沿趋势移动在进行证券投资技术分析的假设中，从人的心理因素方面进行考虑的是（）

A:投资者都是理性的B:市场行为涵盖一切信息C:历史会重演D:证券价格沿趋势移动

答案:历史会重演模拟炒股和实际投资的最本质区别是（）

A:投资环境不同B:分析方法不同C:投资心理不同D:操作方法不同

答案:投资心理不同当股市成为社交场合最热门的话题时，投资者应该（）

A:卖出股票B:继续持有股票C:加大资金买入力度D:根据资金需求买卖股票

答案:卖出股票

第五章单元测试

下列不属于宏观经分析方法的是（）

A:概率预测B:回归分析C:经济指标分析D:计量经济模型

答案:回归分析下列各选项中属于先行指标的是（）

A:消费价格指数B:股票价格指数C:国内生产总值D:失业率

答案:股票价格指数（）是反映一定时期国民经济发展变化程度的动态经济指标，也是反映一个国家经济是否具有活力的基本指标

A:固定资产投资增长率B:经济增长率C:财政收支增幅D:国际收支增幅

答案:经济增长率在宏观经济经历一段低通胀高增长的时期后，通货膨胀率初次达到10%以上，此时一般对证券市场价格的影响是（）

A:证券市场价格稳定B:证券市场价格上升C:证券市场价格可能上升或下跌D:证券市场价格下跌

答案:证券市场价格上升利率与证券价格的关系是（）

A:有时成正比，有时成反比B:没有关系C:反比D:正比

答案:反比中央银行采取（）的货币政策，将促使证券价格下跌

A:紧缩性B:中性C:扩张性D:弹性

答案:紧缩性下列选项中，（）是财政政策手段

A:调整利率B:放松银根C:公开市场业务D:转移支付

答案:转移支付中央银行调整（），能够影响商业银行资金借入的成本

A:贴现利率B:回购利率C:再贴现率D:同业拆借利率

答案:再贴现率宏观经济运行对证券市场的影响，表现在（）

A:萧条阶段，投资者离场观望，证券价格低位徘徊B:繁荣阶段，投资者热情高涨，证券价格屡创新高C:复苏阶段，投资者信心恢复，证券价格不断走高D:衰退阶段，投资者争相抛售，证券价格大幅下跌

答案:萧条阶段，投资者离场观望，证券价格低位徘徊；繁荣阶段，投资者热情高涨，证券价格屡创新高；复苏阶段，投资者信心恢复，证券价格不断走高；衰退阶段，投资者争相抛售，证券价格大幅下跌下列哪些行为会推动证券价格上涨（）

A:缩小政府购买力水平B:提高政府转移支付水平C:降低税率D:增加财政支出

答案:提高政府转移支付水平；降低税率；增加财政支出

第六章单元测试

生产者众多，产品同质，生产要素完全自由流动的市场属于（）

A:完全竞争市场B:完全垄断市场C:寡头垄断市场D:垄断竞争市场

答案:完全竞争市场按照经济结构的不同，行业可以划分为（）4种市场类型

A:完全竞争、不完全竞争、垄断竞争、完全垄断B:完全竞争、垄断竞争、完全垄断、部分垄断C:公平竞争、不公平竞争、完全竞争、不完全竞争D:完全竞争、垄断竞争、寡头垄断、完全垄断

答案:完全竞争、垄断竞争、寡头垄断、完全垄断相对少量的生产者在某种产品的生产中占据很大市场份额，从而控制了这个行业供给的市场是（）

A:完全垄断市场B:垄断竞争市场C:寡头垄断市场D:完全竞争市场

答案:寡头垄断市场周期型行业的运动状态直接与经济周期相关，这种相关性呈现（）

A:负相关B:不完全相关C:正相关D:不相关

答案:正相关一般地，投资者在进行投资决策时应选择（）行业进行投资

A:幼稚型B:防御型C:增长型D:周期型

答案:增长型下列属于防御型行业的是（）

A:汽车业B:食品业C:房地产业D:电脑网络业

答案:食品业某企业的利润增长很快，但竞争风险较大，破产率与被兼并率相当高。该企业处于行业生命周期的（）

A:初创期B:成长期C:成熟期D:衰退期

答案:成长期某一行业有如下特征：企业的利润由于一定程度的垄断达到了很高的水平，竞争风险比较稳定，新企业难以进入。那么这一行业最有可能处于生命周期的

（）

A:成长期B:成熟期C:初创期D:衰退期

答案:成熟期政府实施管理的主要行业应该是（）

A:新兴行业B:所有的行业C:关系到国计民生的基础行业和国家发展的战略性行业D:大企业所在的行业

答案:关系到国计民生的基础行业和国家发展的战略性行业分析某行业是否属于增长型行业，应该采用的分析方法是（）

A:用该行业的历年统计资料与一个成熟型行业进行比较B:用该行业的历年统计资料与一个增长型行业进行比较C:用该行业的历年统计资料与国民经济综合指标进行比较D:用该行业的历年统计资料来分析

答案:用该行业的历年统计资料与国民经济综合指标进行比较

第七章单元测试

反映公司在某一特定时点的财务状况的静态会计报表是（）

A:利润表B:现金流量表C:利润分配表D:资产负债表

答案:资产负债表反映企业一定期间现金的流入和流出，表明企业获得现金及现金等价物的能力的是（）

A:所有者权益变动表B:资产负债表C:利润表D:现金流量表

答案:现金流量表目前企业的流动比率为120％，假设此时企业赊购一批材料，则企业的流动比率将会（）

A:不能确定B:降低C:不变D:提高

答案:降低某公司年末会计报表的部分数据分别为：流动负债80万元，流动比率为3，速动比率为1.6，营业成本150万元，年初存货为60万元，则本年度存货周转率为（）

A:3.03次B:2.50次C:1.74次D:1.60次

答案:1.74次某公司由批发销售为主转为以零售为主的经营方式，一般而言其应收帐款数额可能会（）

A:大幅下降B:大幅上升C:基本不变D:无法判断

答案:大幅下降甲股票的每股收益为1元，市盈率水平为20，那么该股票的价格是（）

A:15元B:13元C:25元D:20元

答案:20元反映每股普通股所代表的股东权益额的指标是（）

A:每股净资产B:本利比C:股东权益收益率D:每股净收益

答案:每股净资产下列指标中，反映公司偿债能力的指标是（）

A:销售净利率B:每股净资产C:速动比率D:每股股利

答案:速动比率下列指标中，反映公司盈利能力的指标是（）

A:固定资产周转率B:净资产收益率C:资产负债比率D:存货周转天数

答案:净资产收益率反映投资收益的指标是（）

A:净资产收益率B:资产收益率C:市盈率D:资产负债率

答案:市盈率对公司进行经济区位分析的途径有（）

A:区位的基础条件B:区位内的自然条件C:区位内的产业政策D:产品的竞争能力

答案:区位的基础条件；区位内的自然条件；区位内的产业政策按通常的规定划分现金流量表反映的主要内容包括（）

A:非生产活动产生的现金流量B:投资活动产生的现金流量C:筹资活动产生的现金流量D:经营活动产生的现金流量

答案:投资活动产生的现金流量；筹资活动产生的现金流量；经营活动产生的现金流量财务报表分析的方法主要有（）

A:不同时期比较分析B:与国民经济相关指标之间的比较分析C:单个年度的财务比率分析D:与同行业其他公司之间的比较分析E:与其他行业之间的比较分析

答案:不同时期比较分析；单个年度的财务比率分析；与同行业其他公司之间的比较分析公司财务指标分析包括（）

A:营运能力分析B:投资收益分析C:长期偿债能力分析D:盈利能力分析E:短期偿债能力分析

答案:营运能力分析；投资收益分析；长期偿债能力分析；盈利能力分析；短期偿债能力分析反映公司偿债能力的指标有（）

A:速动比率B:主营业务收入增长率C:资产收益率D:流动比率E:资产负债率

答案:速动比率；流动比率；资产负债率

第八章单元测试

道氏理论认为下列价格中最重要的是（）

A:开盘价B:最高价C:收盘价D:最低价

答案:收盘价k线理论起源于（）

A:美国B:日本C:印度D:英国

答案:日本就单根K线而言，反映多方占据绝对优势的K线形状是（）

A:光头光脚大阴线B:十字星C:带有较长上影线的阳线D:光头光脚大阳线

答案:光头光脚大阳线早晨之星通常出现在（）

A:顶部B:上升趋势中C:下降趋势中D:横盘整理中

答案:下降趋势中下面是某只股票的走势图，该图形在技术分析上（）

A:被称为W底B:被称为M头C:被称为头肩底D:被称为头肩顶

答案:被称为M头波浪理论的最核心的内容是以（）为基础的

A:指标B:K线理论C:切线D:周期

答案:周期下述哪种说法同技术分析理论对量价关系的认识不符（）

A:股价跌破移动平均线，同时出现成交量放大，是股价下跌的信号B:恐慌性大量卖出后，往往是空头结束C:股价升而量不增，价格将持续上升D:价格需要成交量的确认

答案:股价升而量不增，价格将持续上升技术指标出现顶背离时应该（）

A:观望B:买入C:无参考价值D:卖出

答案:卖出股市中常说的黄金交叉，是指（）

A:短期移动平均线向上突破长期移动平均线B:短期移动平均线向下突破长期移动平均线C:长期移动平均线向下突破短期移动平均线D:长期移动平均线向上突破短期移动平均线

答案:短期移动平均线向上突破长期移动平均线2月8日某股票的最低价为13.24元，短期RSI值为8.38，长期RSI值为18.29；5月8日其最低价为12.22元，短期RSI值为18.09，长期RSI值为27.18。由此看来，后市的操作策略应该是（）

A:股价创新低，弱市特征明显，应减仓B:指标走势与股价走势形成底背离的特征，股价可能反转，应适时加仓C:指标底部抬高，是买入信号，应加仓D:指标走势与股价走势形成顶背离的特征，股价可能加速下跌，应适时减仓

答案:指标走势与股价走势形成底背离的特征，股价可能反转，应适时加仓某股票RSI（5）等于95，一般可以初步判断后市的操作为（）

A:伺机买入B:不操作C:先买入后卖出D:伺机卖出

答案:伺机卖出描述股价与移动平均线相距远近程度的技术指标是（）

A:BIASB:PSYC:RSID:W%R

答案:BIAS假如昨日ADL=1200，昨日大盘上涨家数为600家，下跌410家，走平100家；今天上涨700家，下跌300家，走平110家，那么今天的ADL等于（）

A:1610B:1600C:1300D:1900

答案:1600如果OBOS在低位形成W底，则是（）

A:买入信号B:不操作信号C:卖出信号D:先卖出后买入信号

答案:买入信号在下列技术指标中，唯一没有用到收盘价的是（）

A:PSYB:BIASC:W%RD:RSI

答案:PSY下列K线收盘价小于或等于开盘价的有（）

A:光头光脚的阴线B:带有上下影线的阳线C:带有上下影线的阴线D:一字型E:T型

答案:光头光脚的阴线；带有上下影线的阴线；一字型；T型典型的整理形态包括（）

A:双重顶/底B:头肩顶/底C:旗形D:矩形E:三角形

答案:旗形；矩形；三角形关于支撑线和压力线，下列说法中正确的是（）

A:压力线起阻止或暂时阻止股价继续下跌的作用B:支撑线起阻止或暂时阻止股价继续下跌的作用C:压力线起阻止或暂时阻止股价继续上升的作用D:支撑线起阻止或暂时阻止股价继续上升的作用E:支撑线与压力线可以相互转化

答案:支撑线起阻止或暂时阻止股价继续下跌的作用；压力线起阻止或暂时阻止股价继续上升的作用；支撑线与压力线可以相互转化趋势的方向包括（）

A:下降方向B:垂直方向C:无趋势方向D:水平方向E:上升方向

答案:下降方向；水平方向；上升方向在甘氏线中，最重要的三条线是（）

A:45度线B:56．25度线C:63．75度线D:33．75度线E:26．25度线

答案:45度线；63．75度线；26．25度线

第九章单元测试

1952年，（）的《资产组合选择》论文发表，标志着现代证券组合理论的开端。

A:夏普B:罗斯C:马科维茨D:巴奇列

答案:马科维茨现代证券组合理论的产生是为解决（）

A:衍生证券的定价问题B:证券市场的流动性问题C:证券投资中收益与风险的关系问题D:证券市场的效率问题

答案:证券投资中收益与风险的关系问题进行证券组合投资的意义在于（）

A:分散系统性风险B:提高收益C:分散所有风险D:分散非系统性风险

答案:分散非系统性风险小张是一个风险厌恶的投资者，小王的风险厌恶程度小于小张，因此（）

A:对于相同的收益率，小张比小王忍受更高的风险B:对于相同的风险，小张比小王要求较低的收益率C:对于相同的风险，小王比小张要求更高的收益率D:对于相同的收益率，小王比小张忍受更高的风险

答案:对于相同的收益率，小王比小张忍受更高的风险某人投资四种股票，投资状况见下表，则其所投资的股票组合的年预期收益率是（）

A:0.145B:0.187C:0.167D:0.133

答案:0.145X股票的β系数为1.7，Y股票的β系数为0.8，现在股市处于牛市，请问投资者如果想短期获得较大收益，应该选哪种股票（）

A:YB:无法确定C:X和Y的某种组合D:X

答案:X某投资者投资了三种股票，这三种股票的方差—协方差矩阵如下表，矩阵第（i，j）位置上的元素为股票i与j的协方差，已知此投资者投资这三种股票的比例分别为0.1、0.4、0.5，则该股票投资组合的风险是（）

A:12.3B:8.7C:9.2D:10.4

答案:12.3（）证券组合的投资者一般不会购买分红的普通股。

A:避税型B:货币市场型C:增长型D:收入型

答案:避税型根据行为金融理论，投资者可以利用（）而长期获利。

A:投资者的地域差异B:投资者的素质C:人们的行为偏差D:人们的爱好

答案:人们的行为偏差根据投资者对（）的不同看法，证券组合管理方法可以分为被动管理和主动管理两种类型。

A:市场效率B:资金的拥