【非洲出海专题】2024年摩洛哥投资环境深度分析及中资 企业在摩洛哥投资合作策略

产业规划、园区规划、产业图谱、尽调评估非非洲出海专题产业规划、园区规划、产业图谱、尽调评估 1 2 3 3 （一）重点/特色产业 4 5 6 7 8 产业规划、园区规划、产业图谱、尽调评估 （三）摩洛哥中资企业商会、华人社团和主要中资企业一览 产业规划、园区规划、产业图谱、尽调评估近年来，中摩关系持续升温，经贸合作势头良好。两国建立了战略伙伴关系，签署共建“一带一路”合作规划。摩洛哥同中国开展经贸合作的意愿不断提升，两国各领域、各层面交流日益密切。汽车零部件、新能源等一批为欧美厂商配套的中国生产企业陆续落户摩洛哥，中国对摩洛哥的投资有望成为双边经贸合作的新支点。本文从摩洛哥经济发展现状、摩洛哥主要产业发展现状、摩洛哥进出口贸易情况、摩洛哥投资环境分析、中资企业在摩洛哥投资合作策略五个方面做出详细的分析。一、摩洛哥经济发展现状摩洛哥是以第三产业经济为主、中等收入水平的发展中国家，是非洲第五大、北非第三大经济体。2003年以来，摩洛哥经济保持稳定增长。摩洛哥2022年GDP为13418亿迪拉姆，增长率为1.1%。摩计划高专署数据显示，摩2023年经济增长率为3.2%。产业规划、园区规划、产业图谱、尽调评估数据来源：世界银行、摩计划高专署、中商产业研究院整理数据来源：世界银行、摩计划高专署、中商产业研究院整理（二）三次产业结构摩洛哥农业、工业、服务业增加值在GDP的占比分别为产业规划、园区规划、产业图谱、尽调评估10.7%、27.2%、51.3%。数据来源：世界银行、摩计划高专署、中商产业研究院整理（三）资本形成、消费、净出口占GDP的比重比重分别为32.28%、79.31%和-11.59%。（四）通货膨胀率据世界银行数据，2023年摩洛哥通货膨胀率为6.1%。全球视野专注产业产业规划、园区规划、产业图谱、尽调评估数据来源：世界银行、中商产业研究院整理二、摩洛哥主要产业发展现状产业规划、园区规划、产业图谱、尽调评估资料来源：中商产业研究院整理（二）数字经济产业摩洛哥电信基础设施和数字技术科研水平均位于非洲前列，但数字经济的技术转化和市场应用相对滞后。近年来，摩洛哥政府高度重视数字经济发展。2017年12月，成立国家数字化发展署，专门负责制定国家数字经济发展规划，目产业规划、园区规划、产业图谱、尽调评估标是将摩洛哥建设成为非洲数字经济的中心。当前，数字经济开始向摩洛哥的三种传统产业渗透，但更多的是个别技术的试点应用，还未推广。在农业领域，以磷酸盐集团（OCP）为首的大型国有企业积极开展智慧农业试点工作，推广智能施肥、精准灌溉等技术；在工业领域，航空、汽车、可再生能源等高端制造业领域的外资企业将工业4.0经验引入摩洛哥，带动摩洛哥本土制造业提高工厂数字化和智能化程度；在服务业领域，疫情期间摩洛哥本土电子商务快速发展，服务外包日益成为摩洛哥创造青年就业的龙头产业；摩洛哥各大银行在移动支付领域进行尝试，不断普及手机银行、电子钱包等业务；电信运营商则积极布局大数据、云计算、数据中心等新技术领域，开展5G试点运营。（三）绿色经济产业摩洛哥政府重视绿色可持续发展理念。近十年来，摩洛哥上马了大批光伏光热、风电和水电项目，可再生能源总装机容量达到3700兆瓦，占总发电能力的34.6%，在非洲列第三位，仅次于南非和埃及。摩洛哥在可再生能源领域注重引进国际先进技术和管理理念，其中水电领域建成装机容量为464兆瓦的大型抽水蓄能电站STEPd’Afourer；太阳能领域建成装机容量为580兆瓦的NoorOuarzazate光伏光热综合体项目，正在建设装机容量为1600兆瓦的NoorMidelt项目；风能领域建设有11个风电场，国际风电巨头西门子歌美产业规划、园区规划、产业图谱、尽调评估飒于2018年在丹吉尔汽车城投资设厂，生产风电叶片。近期，摩洛哥还在积极与德国、葡萄牙等国家开展关于绿色氢气开发的合作。除可再生能源领域外，摩洛哥还在积极推广2020年，PSA摩洛哥工厂开始生产电动车型CitroënAMI。2023年，摩推出首台自主制造的氢能汽车原型车NamX。（四）重要企业目前，摩洛哥没有进入世界500强的企业。有2家企业跻身2020年《福布斯》全球企业2000强，分别是Attijariwafa银行（第1138位）和人民中央银行（第1813公司系摩排名最高企业，位列第15名。产业规划、园区规划、产业图谱、尽调评估三、摩洛哥进出口贸易情况据摩外汇管理局数据，摩洛哥货物贸易总额为1149亿拉姆，增长51%。产业规划、园区规划、产业图谱、尽调评估（2）货物贸易商品结构数据来源：摩外汇管理局、中商产业研究院整理数据来源：全球贸易观察、中商产业研究院整理2．服务贸易据摩洛哥外汇管理局数据，摩洛哥服务贸易总额为同比上升82.2%。产业规划、园区规划、产业图谱、尽调评估（二）中摩贸易据中国海关统计，2022年中摩双边货物贸易额为66.5亿美元，同比增长2.2%。2023年，中摩双边货物贸易额为数据来源：中国海关总署、中商产业研究院整理中国自摩进口额9.1亿美元，同比增长11%。2023年，中国对摩出口额为64.5亿美元，同比增长14.8%；中国自摩进口产业规划、园区规划、产业图谱、尽调评估数据来源：中国海关总署、中商产业研究院整理2022年，摩洛哥向中国出口的前五大商品是电机及零件、矿产品、铜制品、非针织或非钩编服装、动植物或生物油脂分解产品，合计占摩洛哥对中国出口的88.84%。摩洛哥自中国进口的前五大商品是电机及零件、核反应锅炉及车辆零件、家具及钢铁制品，合计占摩洛哥自中国进口的51.58%。资料来源：中商产业研究院整理四、摩洛哥投资环境分析产业规划、园区规划、产业图谱、尽调评估资料来源：中商产业研究院整理（二）金融环境摩洛哥金融体系在北非地区比较发达，由中央银行、商业银行、投资银行及非银行金融机构组成。中央银行为马格括伊斯兰银行5家金融公司27家，离岸银行6家，小额产业规划、园区规划、产业图谱、尽调评估信贷协会12家，支付机构19家，以及摩洛哥储蓄投资金融22家保险和再保险公司。1摩洛哥币=0.09948美元；1摩洛哥币=0.09256欧元。（3）摩洛哥央行每日公布人民币与摩洛哥迪拉姆的汇2．外汇管理资料来源：中商产业研究院整理3．银行和保险公司产业规划、园区规划、产业图谱、尽调评估资料来源：中商产业研究院整理资料来源：中商产业研究院整理5．信用卡使用摩洛哥信用卡使用普及程度不高，但近年发展迅速。Visa和Master两大国际信用卡组织的信用卡均能在摩洛哥使用。2017年9月27日，银联国际与摩洛哥最大的商业银行Attijariwafa在卡萨布兰卡宣布，开通ATM受理业务，该行旗下所有ATM机支持银联卡，当地ATM机的银联卡受理覆盖率将从15%提升至45%。根据约定，Attijariwafa将实现旗下所有ATM机受理银联卡，这些ATM机遍布卡萨布兰卡、产业规划、园区规划、产业图谱、尽调评估马拉喀什等各大城市和主要景区，将为入境游客持银联卡取款带来更多便利。另外，摩洛哥境内大部分商户都可以接受银联卡消费。（三）证券市场卡萨布兰卡证券交易所成立于1929年，是摩洛哥唯一的证券交易市场，也是非洲第二家证券交易场所（排在南非约翰内斯堡之后经营股票、期货、债权交易、投资凭证、衍生工具和期货交易。2013年11月，摩根史丹利机构将卡萨证券交易所从新兴市场调至周边市场指数。截至2022年底，在卡萨布兰卡证券交易所上市的公司有76家，市值大约为6328亿迪拉姆。从市值看，排名前十的企业以银行业、电信业、矿业和建筑业公司为主。（四）要素成本资料来源：中商产业研究院整理2．土地及房屋价格产业规划、园区规划、产业图谱、尽调评估目前，摩洛哥各地的土地价格差距较大。仅以经济首都卡萨布兰卡为例，根据距离市中心的远近，购买土地的价格在每平方米1万至4万迪拉姆不等。原则上不允许外国人购买农业用地，只能租赁，租金视土地位置、灌溉条件、面积用途等因素而定。部分地区允许雇佣当地员工250人以上，而且投资金额高于1亿迪拉姆的农业项目购买农业用地。工业用地售价较高，卡萨周边约每平方米3500迪拉姆。（2）商业房屋租金及售价摩洛哥房屋价格因地产位置、档次和用途不同而存在较数据来源：中商产业研究院整理产业规划、园区规划、产业图谱、尽调评估数据来源：中商产业研究院整理3．建筑成本2023年3月，摩洛哥的主要建材价格如下（以丹吉尔地数据来源：中商产业研究院整理五、中资企业在摩洛哥投资合作策略（一）中资企业在摩洛哥开展投资合作应注意的问题产业规划、园区规划、产业图谱、尽调评估资料来源：中商产业研究院整理（二）在摩开展投资合作方式外国投资者（包括自然人或法人）在摩洛哥可以用以下方式投资：设立新公司，参股正在组建的公司，对现有公司增资认购，创立分公司或联络处，购买摩洛哥有价证券，用现金或商业债券注资到公司合伙人账户，不计息的短期资本贷款，按外汇管理制度给予外汇贷款，购买不动产或动产的使用权，用自有资金为工程项目融资，创建或收购个体企业，以实物形式作股本出资。近3年，尚未有中资企业在摩洛哥开展并购的案例。以上投资形式适用于任何经济领域。（三）摩洛哥中资企业商会、华人社团和主要中资企业1．主要商协会产业规划、园区规划、产业图谱、尽调评估（1）摩洛哥中资企业协会（2）摩洛哥华人华侨工商业2．主要中资企业产业规划、园区规划、产业图谱、尽调评估资料来源：中商产业研究院整理（四）能够给中国企业提供投资合作咨询的机构产业规划、园区规划、产业图谱、尽调评估中国驻摩洛哥大使馆经商处地址：2,CadiMekkiElBitaouri,Souissi,Rabat,Maroc。2．摩洛哥中资企业商/协会LotissementLaWillaya,10000,Rabat,Maroc。3．摩洛哥驻中国大使馆摩洛哥驻中国大使馆地址：北京市三里屯路16号。4．摩洛哥投资服务机构摩洛哥投资与出口发展署（Agence