2024年三季度基金持仓分析

末，全市场基金资产净值总额31.6万亿元，环比增加0.9万亿元。其中股票型和混合型基金资产净值7.4万亿元，环比增加1.3万亿。所回升，三季度末为84.9%，环比提高1.三季度电子、医药生物、电气设备持仓占比居前，分别为11.7%、9.5%和9.4%公用事业、电子、有色金属、机械设备和食品饮料行业持股占比下降，环比分别减少1.1%、0.9%、0.6%、0.6%和0.5%。股前10、前20、前50、前100占基金所有重仓股总市值的比重分别为20%、29%、43%和56%，持股集中度较上季度分别变化+1.4风险提示：一是地缘政治风险超预期；二是宏观1诚信专业发现价值请务必阅读报告末页的重要声明1诚信专业发现价值2 1 2 2 3 3 4 5 5 6 7 8 8 9 诚信专业发现价值1场规模总体增长趋势较为显著，尤其是今年以来基金规模增长速度相比2022年、份额（亿份）资产净值（亿元）350000300000250000200000150000100000500002022Q302022Q32020Q42021Q12021Q22021Q32021Q42022Q12022Q22022Q42023Q12023Q22023Q32023Q42024Q12024Q22024Q32020Q42021Q12021Q22021Q32021Q42022Q12022Q22022Q42023Q12023Q22023Q32023Q42024Q12024Q22024Q3诚信专业发现价值20型基金资产净值小幅下降。具体来看，股票型基金和QDII基金资产净值涨幅居前，500诚信专业发现价值3120000100000800006000040000200000股票型基金债券型基金混合型基金股票型基金债券型基金货币市场型基金（右）2020Q42021Q12021Q22021Q32021Q42022Q12022Q22022Q32022Q42023Q12023Q22023Q32023Q42024Q12024Q22024Q32020Q42021Q12021Q22021Q32021Q42022Q12022Q22022Q32022Q42023Q12023Q22023Q32023Q42024Q12024Q22024Q314000013000012000011000010000090000800007000060000增加22亿份。FOF基金三季度发行53亿份，环比增加44亿份。050000000000007000000600000902诚信专业发现价值4偏股型基金股票仓位86%82%78%74%2022Q22022Q370%2022Q22022Q32020Q32020Q42021Q12021Q22021Q32021Q42022Q12022Q42023Q12023Q22023Q32023Q42024Q12024Q22024Q32020Q32020Q42021Q12021Q22021Q32021Q42022Q12022Q42023Q12023Q22023Q32023Q42024Q12024Q22024Q3诚信专业发现价值5市值占比环比有所提高。从结构上看，2024诚信专业发现价值62024Q2持股市值2024Q3持股市值140001200010807112821200010000800060003219257840003219257820000主板创业板科创板北证3.5%）、公用事业（-1.5%）和建筑装饰（-1.3%诚信专业发现价值7食品饮料注：持股占比表示该行业重仓股票市值占所有重仓股市值的比重，2诚信专业发现价值8持仓占比变动持仓市值变化(亿元，右)2.0%0.5%0.0%电气设备非银金融家用电器房地产汽车计算机国防军工综合传媒休闲服务电气设备非银金融家用电器房地产汽车计算机国防军工综合传媒休闲服务4003002000持仓占比变动持仓市值变化(亿元，右)0.0%-0.5%-1.0%-1.5%化工医药生物交通运输农林牧渔采掘食品饮料机械设备有色金属公用事业化工医药生物交通运输农林牧渔采掘食品饮料机械设备有色金属公用事业500-50-100-150-200诚信专业发现价值9持股占比▲相对标准行业配置5%0%医药生物电气设备食品饮料有色金属家用电器汽车通信化工机械设备国防军工银行交通运输公用事业计算机非银金融农林牧渔房地产采掘医药生物电气设备食品饮料有色金属家用电器汽车通信化工机械设备国防军工银行交通运输公用事业计算机非银金融农林牧渔房地产采掘轻工制造传媒纺织服装建筑装饰建筑材料钢铁休闲服务商业贸易综合其中宁德时代为基金持股总市值最高的股票。诚信专业发现价值10食品饮料食品饮料食品饮料食品饮料列，但基金持股市值环比出现较大幅度的下滑。3002000-100持股市值变化（亿元）持股占流通市值比变化（%，右）宁德时代阳光电源美的集团腾讯控股比亚迪美团-W格力电器宁德时代阳光电源美的集团腾讯控股比亚迪美团-W格力电器五粮液立讯精密新易盛恒瑞医药贵州茅台中际旭创北方华创沪电股份山西汾酒紫金矿业泸州老窖迈瑞医疗中国海洋石油420-2-4三季度基金持仓市值增加212亿元。而中国海洋石油持仓降幅最大，三季度减少了89亿元。002502005021299775466636154宁德时代阿里巴巴阳光电源美的集团腾讯控股比亚迪美团格力电器中国平安五粮液诚信专业发现价值1200-40-80-31-40-80-31-27-24-24-23-51-48-77-34-89-120中国海洋石油工业富联迈瑞医疗泸州老窖鹏鼎控股中国核电兆易创新潍柴动力海康威视温氏股份中国海洋石油工业富联迈瑞医疗泸州老窖鹏鼎控股中国核电兆易创新潍柴动力海康威视温氏股份从变化趋势来看，2016年以来基金个股集中度整体上先升后降。前10占比前20占比前50占比前100占比2006200720082009201020112012201320142015201620172018201920202006200720082009201020112012201320142015201620172018201920202021202220232024诚信专业发现价值1332002800240020008004000——重仓持股个数200520062007200820092010201120122013201420052006200720082009201020112012201320142015201620172018201920202021202220232024诚信专业发现价值14本人具有中国证券业协会授予的证券投资咨询执业资格并注册为证券分析师，以勤勉的职业态报告清晰准确地反映了本人的研究观点。本人不曾因，不因，也将不会因本报告中的具体推荐意见或观点而直接