2024年证券从业-证券发行与承销考试近5年真题集锦（频考类试题）带答案

（图片大小可自由调整）2024年证券从业-证券发行与承销考试近5年真题集锦（频考类试题）带答案第I卷一.参考题库(共100题)1.外国投资者的下列（）行为，属于外国投资者并购境内企业的情形。A、购买境内非外商投资企业的股权或认购境内非外商投资企业增资，使该境内企业变更设立为外商投资企业B、购买境内外商投资企业中方股东的股权，或认购境内外商投资企业增资C、设立外商投资企业，并通过该外商投资企业协议购买境内企业资产并且运营该资产，或通过该外商投资企业购买境内企业股权D、直接购买境内企业资产，并以该资产投资设立外商投资企业运营该资产2.创业板公司具有业绩不稳定、经营风险高、退市风险大等特点，投资者面临较大制度与规则方面与主板市场存在一定差异，包括（）。A、退市制度设计B、上市条件C、招股说明书的一般内容与格式D、信息披露3.内地企业在香港创业板发行与上市，如新申请人具备24个月活跃业务记录，市值则实际上不得少于（）万港元；如新申请人具备12个月活跃业务记录，则不得少于（）亿港元。A、4600；5B、4000；5C、4600；4D、5000；54.公司债券发行人通过银行间债券市场发行公司债券，在招标日前（）个工作日，发行人通过中国债券信息网、中国货币网披露公司债券发行公告。A、2B、3C、5D、105.会计师事务所在间隔专项复核报告出具日至少1个完整会计年度后，方可向同一发行人提供审计服务及相关服务。（）6.商业银行和财务公司发行金融债券都要提供担保。（）7.根据中华人民共和国财政部财库［2010］6号文件《财政部关于印发（2010年记账式国债招标规则）的通知》，目前记账式国债的招标方式有（）。A、荷兰式招标B、混合式招标C、移动式招标D、美国式招标8.中国证监会应在受理豁免申请后（），就收购人所申请的具体事项作出是否予以豁免的决定。A、10个工作日内B、15个工作日内C、20个工作日内D、30个工作日内9.依据中国香港有关监管规则的要求，在招股说明书正式披露和申报注册之前，所有董事应当签署“责任声明书”。（）10.进行战略投资的外国投资者，其境外实有资产总额不低于1亿美元或管理的境外实有资产总额不低于（）亿美元。A、1B、3C、4D、511.上市公司应当自完成减少股本的变更登记之日起（）个工作日内，就因此导致的公司股东拥有权益的股份变动情况作出公告。A、2B、3C、4D、512.上市公司只有在接到中国证监会核准发行新股的通知后，方可公告配股说明书或招股意向书。（）13.在加权平均法下，每股净利润的计算公式为（）。A、每股净利润=全年净利润/［发行前的总股本数+本次公开发行股本数×（12-发行月份）÷12］B、每股净利润=全年净利润/（发行前的总股本数+本次公开发行股本数×发行月份÷12）C、每股净利润=全年净利润/（发行前的总股本数+本次公开发行股本数）D、以上都不对14.2005年4月27日，央行发布了《全国银行间债券市场金融债券发行管理办法》，对金融债券的发行行为进行了规范，发行体也在原来单一得政策性银行，增加了（）。A、商业银行B、企业集团财务公司C、大型工商企业D、其他金融机构15.拟发行公司发生重大事项后仍符合发行上市条件的，拟发行公司应在报告中国证监会后（）内刊登补充公告。A、1个工作日B、1日C、2个工作日D、2日16.公司发行境内上市外资股，应当选聘的中介机构有（）。A、承销商B、法律顾问C、审计机构D、评估机构17.企业发行集合票据应由符合条件的承销机构承销。（）18.政策性金融债券的发行需经中国人民银行批准。19.记账式国债的承销的场内挂牌分销程序是（）。 ①客户认购并交款 ②分销商进行分销 ③承销商分得包销国债 ④承销商将发行款划入财政部账户 ⑤证券交易所为承销商确定承销代码 ⑥财政部向承销商划拨手续费A、③⑤②①④⑥B、③②①⑤④⑥C、⑤②③④⑥①D、②③①④⑥⑤20.新股发行体制改革的预期目标是（）。A、市场价格发现功能得到优化，买方、卖方的内在制衡机制得以强化B、提升股份配售机制的有效性，缓解巨额资金申购新股状况，提高发行的质量和效率C、在风险明晰的前提下，中小投资者的参与意愿得到重视，有意向申购新股的中小投资者适当倾斜D、增强揭示风险的力度，强化一级市场风险意识21.至2010年年底，其与分离交易的可转换公司债券的余额分别为（）亿元和（）亿元。A、789.05，950.65B、208.74，846.07C、249.66，943.57D、317.99，1073.4222.上市公司因一定的价格购回公司已经发行在外的股份成为（）A、债务重组B、公司缩股C、股票回购D、以上都不正确23.招股说明书或招股意向书刊登后至获准上市前，拟发行公司发生重大事项的，以下说明正确的是（）。A、于该事项发生后第1个工作日向中国证监会提交书面说明B、主承销商和相关专业中介机构应出具专业意见C、如发生重大事项后，拟发行公司仍符合发行上市条件的，拟发行公司应在报告中国证监会后第2日刊登补充公告D、如发生重大事项导致拟发行公司不符合发行上市条件的，中国证监会将依照有关法律、法规执行并依照审核程序决定是否提交发审会讨论24.公司改变招股说明书所列资金用途，必须经董事会作出决议。（）25.公司改组为上市公司时，对上市公司占用的国有土地主要采取（）。A、以土地使用权作价人股B、缴纳土地出让金，取得土地使用权C、缴纳土地租金D、授权经营26.技术创新、金融环境、商业周期的变化等属于推动并购的（）动力。27.首次公开发行股票向战略投资者配售股票的，发行人及其主承销商应当在网下配售结果公告中披露战略投资者的认购数量及承诺持有期，但不能披露战略投资者的名称。（）28.发行人应在招股说明书及其摘要披露后（）日内，将正式印刷的招股说明书全文文本一式五份，分别报送中国证监会及其在发行人注册地的派出机构。A、5B、10C、15D、2029.主承销商可以聘请（）为其提交的募股文件进行法律审查，并出具审查意见。A、审计师B、律师C、注册会计师D、以上均不正确30.代理成本理论认为，伴随着股权一债务比率的变动，公司选取的目标资本结构应比较负债带来的收益增加与（）的抵消作用，从而使公司价值最大化。A、内部股东代理成本B、外部股东代理成本C、经理人代理成本D、债券的代理成本31.董事人数不足《公司法》规定人数或者公司章程所规定人数的（），或公司未弥补的亏损达实收股本总额（）时，应当在两个月内召开临时股东大会。A、2/3，2/3B、1/3，1/3C、2/3，1/3D、1/3，2/332.在辅导工作中，保荐机构应当出具阶段辅导工作报告，向中国证监会的派出机构报送。（）33.收购方向目标公司发行自己的股票以换取目标公司的资产从而达到收购目标公司的收购方式的是指下列哪种支付方式（）A、现金购买资产式并购B、现金购买股票式并购C、以股票换资产式并购D、以股票换股票式并购34.可转换公司债券的转换期是指（）。A、可转债发行期间B、可转债转换为股份的结束日C、可转债转换为股份的起始日D、可转债转换为股份的起始日至结束日的期间35.在上市公司资产重组审核过程中，对于在并购重组停牌（首次董事会决议公告）前20个交易日公司股价涨跌幅超过同期大盘涨跌幅（）的，要求申请人对其自身及关联方是否存在内幕交易进行充分举证。A、10%B、20%C、30%D、40%36.发行人净资产收益率和每股收益的计算应执行财政部、中国证监会的有关规定。（）37.当注册会计师出具（）的审计报告时，如果认为必要，可以在意见段之后，增加对重要事项的说明。A、保留意见B、否定意见C、拒绝表示意见D、无保留意见38.绝对估值法主要包括（）A、公司贴现现金流量法B、市净率法C、市盈率法D、现金分红折现法39.关于上市公司历次募集资金的运用在新股招股说明书中应重点披露的情况中，以下表述正确的是（）。A、发行人应披露最近5年内募集资金运用的基本情况B、发行人应列表披露前次募集资金的实际使用情况，若募集资金的运用和项目未达到计划进度和效益，应进行说明C、发行人应列表披露历次投资项目的效益情况，项目实际效益与承诺效益存在重大差异的还应披露原因D、发行人募集资金所投资项目被以资产置换等方式置换出公司的，应予以单独披露40.在上海证券交易所网上定价发行须提交的资料包括（）。A、中国证监会关于公开发行可转换公司债券的核准文件B、发行人通过交易所系统发行证券的申请C、发行公告、募集说明书全文及相关文件D、发行人及其主承销商的确认函41.在招股说明书中，发行人名称冠有“高科技”或“科技”字样的，应说明冠以此名的依据。（）42.有下列情形之一的证券公司不得申请注册登记为保荐机构（）。A、净资本为人民币4000万元B、公司治理结构存在重大缺陷，风险控制制度不健全或者未有效执行C、最近3年内未因重大违法违规行为受到行政处罚D、从业人员中符合保荐代表人资格条件的有4人43.关于国际开发机构人民币债券，错误的是（）。A、经国家外汇管理局批准，国际开发机构发行人民币债券所筹集的资金可以购汇汇出境外使用B、发行人须在每年度末向人民币债券发行审核部门分别报送运用人民币债券资金发放及回收人民币贷款、投资的情况C、国际开发机构发行人民币债券工作文本语言应为中文D、国际开发机构在中国境内发行人民币债券，发生违约或其他纠纷时，适用中国法律44.证券公司承销公司债券，应当按承担包销义务的承销金额的（）计算风险准备。A、10%B、5%C、2%D、1%45.上市公司接受他人赠与资产的，如果该项资产的金额占上市公司最近1个会计年度经审计的合并报表总资产的比例达（）以上时，应当按照有关规定履行信息披露和报告任务。A、30%B、35%C、40%D、50%46.（）是指具有法人资格的非金融企业在银行间债券市场按照计划分期发行的，约定在一定期限还本付息的债务融资工具。A、银行票据B、商业票据C、中期票据D、短期票据47.在超额配售选择权行使完成后的3个工作日内，主承销商应当在中国证监会指定报刊披露（）有关超额配售选择权的行使情况。A、因行使超额配售选择权而发行的新股数;如未行使，应当说明原因B、从集中竞价交易市场购买发行人股票的数量及所支付的总金额、平均价格、最高与最低价格C、发行人本次发行股份总量D、发行人本次筹资总金额48.发审委委员在审核上市公司非公开发行股票申请时要首先对该股票发行申请是否需要暂缓表决进行投票。（）49.企业应在中期票据发行文件中约定投资者保护机制，包括（）。A、应对企业信用评级下降的有效措施B、应对财务状况恶化的有效措施C、应对其他可能影响投资者利益情况的有效措施D、中期票据发生违约后的清偿安排50.中国证监会2008年10月31日对《公开发行证券的公司信息披露规范问答第1号》进行了修订，其主要针对（）。A、非经常性损益B、收购兼并信息C、会计政策和会计估计D、报表51.在盈利和市值方面符合下列（）条件的股份有限公司可以申请H股的发行与上市。A、有相同管理层人员管理下的连续3年的营业记录，以往3年盈利合计6000万港元，市值1.5亿港元B、有连续3年的营业记录，上市时市值为25亿港元，最近1个经审计的财政年度收入为5亿港元且前3个财政年度来自营运业务的现金流入为1亿港元C、有连续3年的营业记录，上市时市值为40亿港元，最近1个经审计的财政年度收入为5亿港元D、公司管理层有5年所属业务和行业的经验，上市时市值为40亿港元，最近1个经审计的财政年度收入为5亿港元，6个月后董事长到期届满由他人接任52.资本性支出的分析一般应包括（）。A、最近3年及1期重大资本性支出B、未来可预见的重大资本性支出计划C、最近3年的非经常性损益D、最近3年及1期的综合毛利率53.发行对象认购的股份自发行结束之日起，（）月内不得转让，控股股东、实际控制人或其控制的关联人认购的股份，（）月内不得转让。A、12个；36个B、6个；36个C、12个；12个D、6个；12个54.定价增发操作过程中，T日为增发发行日。（）55.上市公司发行新股时，招股说明书应说明盈利预测所依据的各种假设是正确的。56.根据《公司法》的相关规定，下列不属于发起人义务的是（）。A、发起人持有的本公司股份，自公司成立之日起2年内不得转让B、公司不能成立时，对认股人已缴纳的股款，负返还本息的连带责任C、公司不能成立时，对设立行为所产生的债务和费用负连带责任D、在公司设立过程中，因发起人的过失致使公司利益受到损害的，应对公司承担赔偿责任57.（）应当作为招股说明书的备查文件，在中国证监会指定的网站上披露。A、招股说明书摘要B、保荐人出具的发行保荐书C、证券服务机构出具的有关文件D、招股公告58.企业在海外募股上市的，通常只对（）进行评估A、机器设备B、无形资产C、物业和机器设备等固定资产D、资产和负债59.《证券发行与承销管理办法》规定，网下中签率为网上中签率的2至4倍时，发行人和承销商应将本次发售股份中的（）从网下向网上回拨。A、5%B、10%C、15%D、20%60.关于对募集资金拟用于向其他企业增资或收购其他企业股份，信息披露与规定不一致的有（）。A、拟增资或收购的企业的基本情况及最近两年及1期经具有证券、期货相关业务资格的会计师事务所审计的资产负债表和利润表B、增资资金折合股份或收购股份的评估、定价情况C、增资或收购后持股比例及控制情况D、增资或收购行为与发行人业务发展规划的关系61.当发行人经销商或加盟商模式收入占（）比例较大时，发行人应检查经销商或加盟商的布局合理性，定期统计经销商或加盟商存续情况。A、总收入B、营业收入C、总利润D、净利润62.证券发行议案经董事会表决通过后，应当在（）个工作日内报告证券交易所。A、1B、2C、3D、463.发审委审核上市公司非公开发行股票申请，不适用特别程序。（）64.我国发行企业债券开始于（）年。A、1980B、1982C、1983D、198565.目标公司与“白衣骑士”假戏真做的时候，这种收购一般被称为“防御性收购”。（）66.独立董事向董事会或股东大会发表独立意见的事项包括（）。A、聘任或解聘高级管理人员B、上市公司的股东、实际控制人及其关联企业对上市公司现有或新发生的总额高于500万元或高于上市公司最近经审计净资产值的3%的借款或其他资金往来，以及公司是否采取有效措施回收欠款C、认为可能损害中小股东权益的事项D、公司董事、高级管理人员的薪酬67.企业（或公司）申请发行债券，须向国家发改委报送（）等文件。A、发行企业债券可行性研究报告B、发行人最近一年的财务报告和审计报告（年审）C、担保人最近一年财务报告和审计报告及最近一期的财务报告（如有）D、信用评级报告68.A公司发行一笔债券筹资l000万元，手续费0、1%，年利率5%，期限3年，每年派息一次，到期一次还本，公司所得税率33%，这笔债券的资本成本是（）。A、3%B、3、35%C、3、5%D、4%69.发行人应披露发行当年和未来两年的发展计划，具体包括（）等方面的具体计划。A、提高竞争能力B、市场和业务开拓C、筹资D、偿还债务70.股份的特点有（）。A、股份的金额性B、股份的平等性C、股份的不可分性D、股份的单一性71.如果一项潜在损失是可能的，且损失的数额是可以合理地估计出来的，则该项损失应作为应计项目，在会计报表中反映。如果可能损失的金额无法合理估计，或者如果损失仅仅有些可能，则不能在附注中反映。（）72.（）年2月3日，国务院办公厅发布了《国务院办公厅关于建立外国投资者并购境内企业安全审查制度的通知》，决定建立外国投资者并购境内企业安全审查部际联席会议制度，具体承担并购安全审查工作。A、2006B、2008C、2010D、201173.《证券公司信息隔离墙制度指引》中规定，证券公司为防止敏感信息的不当流动和使用应当采取保密措施，这些措施包括但不限于（）。A、与公司工作人员签署保密文件，要求工作人员对工作汇总获取的敏感信息严格保密B、加强对涉及敏感信息的信息系统，通讯及办公自动化等信息设施、设备的管理，保障敏感信息安全C、对可能知悉敏感信息的工作人员使用公司的信息系统或配发的设备形成的电子邮件、即时通讯信息和其他通讯信息进行监测D、与公司工作人员签署保密文件，不要求工作人员对工作汇总获取的敏感信息严格保密74.外国投资者并购境内企业涉及新增固定资产投资的，按国家固定资产投资管理规定办理项目核准。（）75.保险公司次级债务的偿还只有在确保偿还次级债本息后偿付能力充足率（）的前提下，募集人才能偿付本息。A、不低于100%B、不高于100%C、不低于50%D、不高于50%76.股份有限公司的发起人具有下列（）义务。A、负责公司的经营管理B、承担因公司不能成立而产生的费用C、返还公司不能成立时认股人已缴纳的股款D、补缴未缴够的股款77.有下列（）情形之一的，受托机构职责终止。A、被依法取消受托机构资格B、被资产支持证券持有人大会解任C、依法解散、被依法撤销或者被依法宣告破产D、受托机构辞任78.发行人在提出上市申请期间，未经证券交易所同意，不得擅自披露与上市有关的信息。（）79.当（）时，应当在2个月内召开股份有限公司临时股东大会。A、董事人数不足公司章程所定人数的1/3B、公司未弥补的亏损达到股本总额的1/3C、董事人数不足《公司法》规定的法定最低人数D、监事会提议召开80.公开发行可转换债券网上发行不得超过（）个交易日，但经交易所同意的除外。A、1B、2C、3D、481.发审委委员应当符合的条件包括（）。A、坚持原则，公正廉洁，忠于职守，严格遵守国家法律、法规和行政规章B、熟悉证券、会计业务及有关的法律、行政法规和规章C、了解所从事行业的专业知识，在所从事的领域内有较高的声誉D、没有违法、违纪记录82.股东大会通知中没有列明或不符合公司章程关于提案内容的规定，股东大会也可以进行表决并作出决议。83.在《并购重组共性问题审核意见关注要点》中，标的资产涉及矿业权的，需要关注重组报告书是否充分披露标的资产的有关情况，包括（）。A、资源储量情况，国土资源部门出具的矿产资源储量评审及备案证明的时间和文号B、其他相关许可资质证书齐备情况，如黄金开采许可证、煤炭生产许可证、尾矿经营许可证等C、矿业权评估增减值的原因及合理分析D、在重组报告书中提示投资者关注评估报告全文84.我国目前遵循的是授权资本制的原则，不仅要求公司在章程中规定资本总额，而且要求在设立登记前认购或募足完毕。（）85.目前我国凭证式国债的发行期限是（）。A、半个月B、1个月C、2个月D、3个月86.法律意见书是对律师工作过程、法律意见书所涉及的事实及其发展过程、每一法律意见所依据的事实和有关法律规定作出的详尽、完整的阐述，说明律师制作法律意见书的工作过程，包括（但不限于）与发行人相互沟通的情况，对发行人提供材料的查验、走访、谈话记录、现场勘查记录、查阅文件的情况以及工作时间等。律师在制作法律意见书和律师工作报告的同时，应制作工作底稿。87.首次公开发行股票对战略投资者配售股票的，发行人及其主承销商应当在网下配售结果公告中披露战略投资者的（）。A、名称B、认购数量C、承诺持有期D、申购数量88.可转换公司债券是一种含权债券，它兼有公司债券和股票的双重特征。（）89.根据我国《公司法》规定，股份有限公司的设立并没有对发起人的住所有所限制。（）90.目前我国股份有限公司资本确定采取（）原则。A、实际资本制B、法定资本制C、授权资本制D、折中资本制91.发行人和保荐人报送发行申请文件，初次应提交原件l份，复印件3份;在提交发审委审核之前，根据中国证监会要求的书面文件份数补报申请文件。（）92.上市公司申请发行新股，其最近3年及1期财务报表应未被注册会计师出具保留意见、否定意见或无法表示意见的审计报告。（）93.上市公司所属企业申请境外上市，要求该上市公司在最近2年连续盈利。（）94.关于发审委审核股票发行正确的是（）。A、发审委会议对发行人股票发行申请做出的表决结果最多可以暂缓表决三次B、会后事项发审委会议的参会发审委委员不受是否审核过该发行人的股票申请的限制C、中国证监会对发审委实行问责制度D、保荐机构唆使、协助或者参与干扰发审委工作的，中国证监会在6个月内不受理该保荐机构的推荐95.深圳市场是采取摇号抽签方式确定网下配售对象，与上海市场的配售程序不同。（）96.下列属于股权融资的是（）。A、配股B、增发新股C、股权分配中送红股D、发行债券97.保荐人撰写的投资价值研究报告应对影响（）的因素进行全面、客观的分析。A、发行数量B、投资价值C、募集资金量D、发行时机98.律师应对发行人是否符合股票发行上市条件、发行人的行为是否存在违法、违规，以及招股说明书及其摘要引用的法律意见书和律师工作报告的内容是否适当，明确发表意见。律师发表意见可分为（）。A、肯定性意见B、否定性意见C、保留意见D、拒绝表示意见99.（）指目标公司的管理层利用外部融资购买本公司的股份,从而改变本公司所有者结构,控制权结构和资产结构,进而达到重组本公司的目的并获得预期收益的一种收购行为