“烟草贷”的发展问题及途径

“烟草贷”的发展问题及途径

摘要："烟商贷"是金融机构面向烟草零售客户定制的专属融资产

品，对解决零售客户融资难、融资贵发挥了重要作用。本文对“烟商贷"

的定义进行了分析，对市面上"烟商贷”的种类及特点进行了全面总结，

同时对未来发展路径进行了探究。

关键词：烟草；烟商贷；发展；路径；

引言

烟草行业目前有500多万零售客户，它向上连接工商企业，向下服

务消费者，在烟草全产业链体系占据十分重要的位置。一直以来，帮助

广大零售客户解决经营困难，提高其盈利水平是烟草行业的重要使命。

近年来，借助国家普惠金融政策红利，在烟草商业企业大力支持下，各

类金融机构顺势而为，纷纷推出针对烟草零售商户的信用贷款产品，行

业俗称"烟商贷"，对解决广大零售客户融资难、融资贵等问题发挥了

重要作用。

"烟商贷”的定义

"烟商贷"，是指金融机构面向烟草零售商户定制的专属融资产品，

用于解决烟草零售客户经营过程中的正常合法的资金需求。申请"烟商

贷"，一般要求零售客户提供有效的烟草专卖零售许可证，并且持证经

营一般不低于1年。"烟商贷"本质上是个人信用贷款，但相比一般的

个人信用贷款具有"免担保、免抵押、利率低、手续简、额度高"等优

点，贷款额度最高可达50万元。

“烟商贷”主要种类及特点

目前,各类金融机构推出的“烟商贷”产品各具特色，也各有优势,

大致有如下3种：

（-）香悦贷

“香悦贷"是云南红塔银行为烟草零售商户量身定制的信用贷款产

品，无须任何抵押担保，按日计息，随借随还，额度最高可达20万元，

每日贷款利率可低至万分之1.44。不足之处是该产品地域性强，贷款对

象主要局限于云南省内零售商户，在全国知名度不高。

（二）烟草贷

代表产品是云联金服旗下"烟草贷"。云联金服全称是网新新云金

融信息服务（浙江）有限公司，是以服务烟草零售商户为特色的普惠金

融科技企业。值得注意的是，它是中烟新商盟电子商务有限公司独家金

融服务商，主打产品即是"烟草贷"。"烟草贷"无须担保、无须抵押、

手续简便、贷款额高，最高贷款额度50万元，最低月息0.69%。据云

联金服官网介绍，截至2019年4月，"烟草贷"已帮助数万名零售商

户解决了资金周转问题。不足之处是贷款利率较其他同类产品偏高。

（三）烟商贷

近年来,不少国有股份银行纷纷推出针对优质烟草零售商户的信用

贷款产品，并且为突出烟草专属特色，其产品通常命名为"烟商贷"。

对大多数银行而言，拥有百万级体量的烟草零售商户，潜在的优质客户

数量可观，自然成为各家银行重点围猎对象。推出"烟商贷"的代表银

行主要有邮储银行、中信银行、农业银行等。

邮储银行"烟商贷"（也叫"烟草贷"）推出时间较早，早在2014

年就在广西贵阳市成功开办同业首款“烟商贷"。该款产品要求零售客

户持证经营2年以上（含2年），最高贷款额度达50万元，其中30

万元以内为信用贷款。

中信银行"烟商贷"自2016年正式推出，陆续在沈阳、天津、重

庆、青岛、哈尔滨、南宁等地落地，累计贷款金额超过40亿元。该款

产品定向用于订烟，最大优势是可享受20-50天免息期，贷款额度为

近一年平均单次订烟量的两倍金额，凭身份证、烟草专卖许可证、工商

营业执照即可申请。

农业银行“烟商贷"已在湖南、江苏、山西等省成功开办，该款产

品根据零售客户烟草订烟流水核定贷款额度，最高可贷50万元，用途

灵活，不仅可以用于订烟支出，也可以用于日常经营周转，并且贷款利

率低，较同业产品有显着优势。

"烟草贷"发展过程中的问题

（-）变相违规收费

烟草贷的利率相对很低，但是目前存在一些违规收费的情况，让企

业融资成本明显增加。例如一些金融机构的贷款申请业务中，凭空出现

了"推荐码"这一梗阻。需要贷款的企业，必须从第三方机构获得所谓

的推荐码，否则贷款申请不能进入审核阶段。推荐码并非是免费的，而

是借款需要向第三方缴纳贷款审批额度的1%-L5%作为服务费用。或

者三方平台要求借款客户是以取得代理资格的方式获得贷款,企业必须

缴纳一定的费用成为名义上的代理，同样是违规收费的行为。

（二）资金流向问题

烟草贷在最初设计时，针对供应链构建了闭环，贷款资金必须要专

款专用，通过资金托收的方式直接进入上游品牌的账户。但是在目前的

实际运作过程中，专款专用的闭环管理逐渐失控，很难有效地控制资金

的流向。在最初，烟草贷都是线下操作，随后走向线上自助交易，破坏

了原本的闭环，也是对导致上述"推荐码”等乱收费的原因。一些银行

将烟草贷的资金下放后，客户提现只需要扫脸这个步骤。一定程度上,

目前烟草贷的半小时出额度、随借随还等情况，也都反映了目前烟草贷

资金流向失控的问题。

（三）门槛过低

目前烟草贷的门槛很低，虽然能够普惠大众，但是低门槛也会带来

共债的风险，会导致借款人以卡养卡、以贷还贷、拆东墙补西墙，增加

了共债风险。目前金融机构对客户的要求很低，除了需要持有烟草专卖

证、营业时间满一年之外，只需要流水大于1万元，以及流水中断不能

超过30天等等，就能获得较高的额度由于低门槛增加了整个系统的脆

弱性，也增加了系统内的负债，导致不稳定性增加。

(四)利率在走高

烟草贷的初衷在于普惠整个烟草行业，但是随着烟草贷的发展，有

大量的机构进入，导致逐利主体的泛滥，逐渐抬高了烟草贷的利率。目

前，国有银行在烟草贷上的年化利率一般在4%-5%之间，而对于股份

制银行、城商行的年化利率在9-18%之间；对于一些已消费贷为代表

的公司，年化利率已经达到20%左右。利率逐渐走高的情况下，不利

于烟草贷对整个行业发展的促进,甚至会造成烟草行业的从业者负债过

多，限制烟草行业的发展。

“烟商贷"发展路径

可以预见，随着普惠金融深入发展，"烟商贷”有望成为个人金融

服务极具发展潜力的场景之一。未来，烟草商业企业和金融机构以"烟

商贷"为纽带，加强互联互通，合力为卷烟零售客户提供更多增值服务。

(-)加强对客户的挖掘

首先，卷烟零售客户应多方面了解"烟商贷"产品信息，结合产品

特点及自身需求，确定意向产品，一旦有融资需求，即可快速申请办理，

以便高效解决自身资金周转问题。一般来说，各类“烟商贷"产品办理

手续简便，融资利率普遍不高，对广大零售客户是有吸引力的。其次,

金融机构应借助烟草商业企业各种宣传渠道，积极宣传推广"烟商贷"O

在产品营销上突出产品优势，有针对性挖掘潜在客户，满足不同层次客

户的融资需求。

（二）加强与金融机构的合作

烟草商业企业应与金融机构通力合作，在注重保护零售客户个人信

息安全前提下，配合金融机构合法合规宣传"烟商贷"，为有资金需求

的零售客户"牵线搭桥"，解决零售客户融资难、融资贵问题，助力零

售客户改善经营效益，提升整体盈利水平，最终实现商业企业、金融机

构和零售客户三者"共赢"。

（三）加强数据整合

烟草行业有利润丰厚市场大的特点，一方面烟草的成本很低，另一

方面烟民也比较多。但是目前烟草市场存在明显的分割，不同的烟草企

业各自为战，都有自己的市场份额。另一方面，各个省市县的烟草商户

数据并没有打通，增加了烟草行业的割裂问题，让金融机构的额度判定

和放款都带来了巨大的挑战，一定程度也影响了转款专用。因此，需要

加强与科技公司之间的合作，加强对烟草行业的数据整合，通过打造专

门的烟草服务平台，打通区域之间的数据隔阂，实现资金托收、结算、

补贴、贷款等工作的统一管理。建立起专门的烟草平台，统计全国的烟

叶消费情况，并且结合大数据风控平台构建种植户和零售商的画像，使

线上贷款业务能够得到更多的支持。

（四）加强管理

目前银行通过和第三方合作，将原本的风险外包，贷款发放、本息

回收等环节，全部都交给助贷机构负责，很多机构都存在暴力催债的问

题，严重影响了公共安全，带来极差的社会影响。这种异化情况的出现，

来自银行对助贷机构的约束不足，以及缺少有效的监管。目前已经逐渐

明确了银行、外部合作机构的界限，以及各个合