2018基金从业资格考试基金法律法规真题及答案

试卷科目：基金从业资格考试基金法律法规2018基金从业资格考试基金法律法规真题及答案PAGE"pagenumber"pagenumber/SECTIONPAGES"numberofpages"numberofpages2018基金从业资格考试基金法律法规真题及答案第1部分：单项选择题，共39题，每题只有一个正确答案,多选或少选均不得分。[单选题]1.关于基金管理人内部控制的五原则，以下说法错误的是（）。A)基金管理人内控制度必须讲求效率和效果B)基金管理人内部控制必须覆盖所有人员C)为达到良好的效果,基金管理人内部控制不应该考虑成本因素D)基金管理人各机构、部门]和岗位职责应当保持相对独立答案:C解析:健全性原则要求基金管理人内部控制必须覆盖所有人员，要求各部门之间、人员之间应相互配合、协调同步、紧密衔接，避免只管相互牵制而不顾办事效率的做法，导致不必要的扯皮和脱节现象。内部控制的有效性是指内部控制必须讲求效率和效果，所有的控制制度必须得到贯彻执行。独立性原则指基金管理人各机构、部门和岗位职责应当保持相对独立，基金资产、自有资产、其他资产的运作应当分离。成本效益原则指基金管理人运用科学化的经营管理方法降低运作成本，提高经济效益，以合理的成本控制达到最佳的内部控制效果。[单选题]2.关于基金的投资收益与风险,以下表述正确的是（）A)基金可以给投资者带来较为确定的利息收入B)基金相对股票风险更高C)基金的投资收益和风险主要取决于基金的种类以及其投资对象D)基金相对债券风险更低答案:C解析:通常情况下，股票价格的波动性较大，是一种高风险、高收益的投资品种；债券可以给投资者带来较为确定的利息收入，波动性也较股票要小，是一种低风险、低收益的投资品种；基金的投资收益和风险取决于基金种类以及其投资的对象，总体来说由于基金可以投资于众多金融工具或产品，能有效分散风险，是一种风险相对适中、收益相对稳健的投资品种。[单选题]3.在基金管理公司的各项内部控制制度中，以下应明确内控目标、内控原则、控制环境及内控措施等内容的是()。A)部门业务规章B)业务操作手册C)基本管理制度D)内部控制大纲答案:D解析:内部控制制度是基金管理人为了保护其资产的安全完整，保证其经营活动符合国家法律法规和内部规章要求，提高经营管理效率，防止舞弊，控制风险等目的，而在公司内部采取的一系列相互联系、相互制约的制度和方法。基金管理公司内部控制制度由内部控制大纲、基本管理制度、部门业务规章等部分组成。[单选题]4.某基金公司在对研究员的绩效考核时，将基金经理对研究员研究能力的评分作为()A)建立科学的投资管理业绩评价体系B)建立研究与投资的业务交流制度C)建立严密的研究工作业务流程D)建立研究报告质量评价体系答案:D解析:研究业务控制的主要内容包括：(1)研究工作应保持独立、客观。(2)建立严密的研究工作业务流程，形成科学、有效的研究方法。(3)建立投资对象备选库制度，研究部门根据基金契约要求，在充分研究的基础上建立和维护备选库。(4)建立研究与投资的业务交流制度，保持通畅的交流渠道。(5)建立研究报告质量评价体系。[单选题]5.关于基金托管人职责终止的原因，以下表述错误的是（）A)依法解散、被依法撤销或者被依法宣告破产的,基金托管人职责终止B)被基金份额持有人大会解任的,基金托管人职责终止C)在履行法定职责时存在失误,基金托管人职责终止D)被依法取消基金托管资格的,基金托管人职责终止答案:C解析:依据《证券投资基金法》的规定，有下列情形之一的，基金托管人职责终止：①被依法取消基金托管资格;②被基金份额持有人大会解任;③依法解散、被依法撤销或者被依法宣告破产;④基金合同约定的其他情形。[单选题]6.关于基金销售协议，下列描述错误的是()。Ⅰ．基金销售协议是基金管理人与基金销售机构之间签署的协议Ⅱ．具有基金代销资格的销售机构可以先销售基金产品，再补充签订销售协议Ⅲ．基金销售条款可以在基金销售协议及其补充协议中约定Ⅳ．基金销售协议可以约定销售机构根据销售基金的销售量来提取一定比例的客户维护费A)Ⅰ、ⅡB)Ⅱ、ⅣC)Ⅰ、ⅢD)Ⅲ、Ⅳ答案:B解析:基金销售机构销售基金管理人的基金产品前，应与基金管理人签订销售协议，约定支付报酬的比例和方式。基金管理人与基金销售机构可以在基金销售协议中约定依据销售机构销售基金的保有量提取一定比例的客户维护费，用以向基金销售机构支付客户服务及销售活动中产生的相关费用，客户维护费从基金管理费中列支。[单选题]7.跨境ETF基金T日份额净值在指定报刊和管理人网站披露的最晚时限是()。A)T+1日B)T+3日C)T日D)T+2日答案:D解析:交易日的基金份额净值除了按规定于次日(跨境ETF可以为次2个工作日)在指定报刊和管理人网站披露外，也将通过证券交易所的行情发布系统于次1个交易日(跨境ETF可以为次2个工作日)揭示。[单选题]8.私募基金管理人自成为中国证券投资基金业协会的观察会员之日起()年，同时符合资产管理规模标准和合规经营目标的，可以申请成为普通会员。A)3B)1C)半D)2答案:B解析:私募基金管理人和从事私募资产管理业务的金融机构加入协会，应当先申请成为观察会员，自成为观察会员之日起满1年，同时符合资产管理规模标准及合规经营标准的，可申请成为普通会员。[单选题]9.对基金产品的风险评价，可以由()提供。Ⅰ．基金管理公司特定部门Ⅱ．基金托管机构Ⅲ．基金销售机构的特定部门Ⅳ．第三方的基金评级与评价机构A)Ⅱ、Ⅲ、ⅣB)Ⅰ、ⅣC)Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD)Ⅲ、Ⅳ答案:D解析:对基金产品的风险评价，可以由基金销售机构的特定部门完成，也可以由第三方的基金评级与评价机构提供。基金销售机构所使用的基金产品风险评价方法及其说明，应当通过适当途径向基金投资人公开。[单选题]10.关于基金临时报告，以下表述错误的是()A)当影子定价与摊余成本法确定的基金资产净值负偏离度绝对值超过0．5%时，需要披露基金临时报告B)基金份额净值计价错误金额达到基金份额净值的0．5%时，需要披露基金临时报告C)基金管理人的董事长发生变动，需要披露基金临时报告D)开放式基金发生巨额赎回并延期支付，需要披露基金临时报告答案:A解析:当影子定价与摊余成本法确定的基金资产净值负偏离度绝对值超过0.25％时，基金管理人应当在2个交易日内向中国证监会报告，并依法履行信息披露义务，其中涉及银行间债券市场的，应当遵守中国人民银行有关规定，向相关部门备案。发生重大事件时，信息披露义务人应当在重大事件发生之日起2日内编制并披露临时报告书。基金的重大事件可包括：基金份额持有人大会的召开，提前终止基金合同，延长基金合同期限，转换基金运作方式，更换基金管理人或托管人，基金管理人的董事长、总经理及其他高级管理人员、基金经理和基金托管人的基金托管部门负责人发生变动，涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼，基金份额净值计价错误金额达基金份额净值的0．5％，开放式基金发生巨额赎回并延期支付，等等。[单选题]11.违反投资适当性原则的主要原因在于()Ⅰ．投资者并不一定能够掌握有关产品的充分信息Ⅱ．投资者自身经验和知识的欠缺Ⅲ．投资服务机构可能会提供一些虚假的信息Ⅳ．投资者对自身的风险承受能力也可能缺乏正确认知A)Ⅰ、Ⅱ、ⅢB)Ⅰ、Ⅱ、ⅣC)Ⅰ、Ⅲ、ⅣD)Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案:B解析:投资适当性原则经常被违反，其主要原因在于：①投资者并不一定能够掌握有关产品的充分信息；②由于投资者自身经验和知识的欠缺，即便掌握了充分的相关信息．也不一定能够评估产品的风险水平；③投资者对自身的风险承受能力也可能缺乏正确认知。[单选题]12.关于基金产品的风险评价,以下表述正确的是（）。A)开展基金产品风险评价时应当优先根据非公开披露信息进行B)为确保评价结果的准确性,基金销售机构所使用的基金产品风险评价方法应对外严格保密C)基金产品风险应当至少包括以下四个等级:无风险、低风险、中风险、高风险D)基金产品风险评价结果应当定期更新,过往的评价结果应当作为历史记录保存答案:D解析:A项，基金产品风险评价应当至少依据以下四个因素：一是基金招募说明书所明示的投资方向、投资范围和投资比例，二是基金的历史规模和持仓比例，三是基金的过往业绩及基金净值的历史波动程度，四是基金成立以来有无违规行为发生。B项，基金销售机构所使用的基金产品风险评价方法及其说明，应当通过适当途径向基金投资人公开。C项，基金产品风险评价以基金产品的风险等级来具体反映，其产品至少分五个等级：R1、R2、R3、R4和R5。D项：基金产品风险评价的结果应当定期更新，过往的评价结果应当作为历史记录保存。（故D项说法正确）[单选题]13.关于股票和股票基金，下列说法错误的是()。A)股票可以根据一定的标准划分为不同的类型，也可以根据一定的标准对股票基金进行分类B)单一股票的投资风险较大、收益相对较高，而股票基金的风险相对较小、收益相对稳定C)当日股票价格会受到交易量的影响，而当日股票基金份额净值不受当天申赎数量的影响D)股票的价格往往在每一个交易日内不断变动，每一个交易日非上市股票基金的价格也不断变动答案:D解析:作为一篮子股票组合的股票基金，与单一股票之间存在许多不同。(1)股票价格在每一个交易日内始终处于变动中;股票基金份额净值的计算每天只进行1次，因此每一交易日股票基金只有一个价格。(2)股票价格会由于投资者买卖股票数量的多少和多空力量强弱的对比而受到影响;股票基金份额净值不会由于买卖数量或申购、赎回数量的多少而受到影响。(3)人们在投资股票时，一般会根据上市公司的基本面，如财务状况、市场竞争力、盈利预期等方面的信息对股票价格高低的合理性做出判断，但却不能对股票基金份额净值进行合理与否的评判。换而言之，对基金份额净值高低进行合理与否的判断是没有意义的，因为基金份额净值是由其持有的证券价格复合而成的。(4)单一股票的投资风险较为集中且风险较大;股票基金由于分散投资，投资风险低于单一股票的投资风险。[单选题]14.下列关于基金管理人的内部控制的说法中，错误的是()。A)必须得到持续的贯彻执行并切实发挥作用B)必须覆盖公司的各项业务、各个部门、各级人员C)各机构、部门、岗位职责应当保持相对独立D)应遵循相互制约的原则，即主要考虑横向控制的制约关系答案:D解析:基金管理人内部的一项业务，如果经过两个以上的相互制约环节对其进行监督和核查，其发生错弊现象的概率就很低。就具体的内部控制措施来说，相互牵制必须考虑横向控制和纵向控制两方面的制约关系。[单选题]15.下列关于基金信息披露作用的表述中，正确的有()。Ⅰ．有利于投资者的价值判断Ⅱ．能有效防止信息滥用Ⅲ．可以彻底解决证券市场的信息不对称问题Ⅳ．有利于提高证券市场的效率A)Ⅰ、Ⅱ、ⅢB)Ⅱ、Ⅲ、ⅣC)Ⅰ、Ⅱ、ⅣD)Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案:C解析:基金信息披露的作用表现在四个方面：有利于投资者的价值判断;有利于防止利益冲突和利益输送;有利于提高证券市场的效率;能有效防止信息滥用。[单选题]16.私募基金管理人自行销售私募基金的，投资者需签署的文件不包括()。A)投资者风险识别能力和风险承担能力的调查问卷B)风险揭示书C)投资者符合合格投资者条件的承诺函D)投资说明书答案:D解析:依据《私募投资基金监督管理暂行办法》的规定，私募基金管理人、私募基金销售机构不得向投资者承诺投资本金不受损失或者承诺最低收益。私募基金管理人自行销售私募基金的，应当采取问卷调查等方式，对投资者的风险识别能力和风险承担能力进行评估，由投资者书面承诺符合合格投资者条件；应当制作风险揭示书，由投资者签字确认。[单选题]17.根据()不同，基金可以分为公募基金和私募基金。A)法律形式B)运作方式C)资金来源和用途D)募集方式答案:D解析:按照资金募集方式，可以分为公募基金和私募基金两类。公募基金是向不特定投资者公开发行受益凭证进行资金募集的基金，它一般在法律和监管部门的严格监管下，有着信息披露、利润分配、投资限制等行业规范要求。私募基金是私下或直接向特定投资者募集的资金，私募基金只能向少数特定投资者采用非公开方式募集，对投资者的投资能力有一定的要求，同时在信息披露、投资限制等方面监管要求较低，方式较为灵活。[单选题]18.基金份额登记确认是(?)的职责之一。A)销售机构B)注册登记机构C)基金托管人D)中央结算公司答案:B解析:基金份额登记过程实际上是基金注册登记机构通过基金注册登记系统对基金投资者所投资基金份额及其变动的确认、记账的过程。[单选题]19.在基金募集、运作中，负有基金信息披露义务的当事人包括()。Ⅰ．基金管理人Ⅱ．基金托管人Ⅲ．基金经理Ⅳ．召集基金份额持有人大会的份额持有人A)Ⅰ、Ⅱ、ⅢB)Ⅰ、Ⅲ、ⅣC)Ⅱ、Ⅲ、ⅣD)Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ答案:D解析:在基金募集和运作过程中，负有信息披露义务的当事人主要有基金管理人、基金托管人、召集基金份额持有人大会的基金份额持有人。他们应当依法及时披露基金信息，并保证所披露信息的真实性、准确性和完整性。[单选题]20.关于加强证券投资基金信息披露所带来的积极作用，以下说法错误的是()。A)增加对基金运作的公众监督，提升资本市场的透明度B)增强投资者信息知情权，有利于投资者价值判断C)切实保护投资者利益，增强投资者对基金投资的信心D)切实保护投资者利益，确保投资者资产的保本增值答案:D解析:资本市场的基础是信息披露，监管的主要内容之一就是对信息披露的监管。相对于实质性审查制度，强制性信息披露的基本推论是投资者在公开信息的基础上?买者自慎?。它可以改变投资者的信息弱势地位，增加资本市场的透明度，防止利益冲突与利益输送，增加对基金运作的公众监督，限制和防范基金管理不当和欺诈行为的发生。[单选题]21.关于基金销售适用性的实施保障，以下表述正确的是()。I、基金销售机构总部应当负责制定与基金销售适用性相关的制度和程序Ⅱ．基金销售机构应当制定基金产品和投资人风险承受能力匹配的方法III．在销售业务信息管理平台中建设并维护与基金销售适用性相关的功能模块Ⅳ．基金销售分支机构应在总部的指导和管理下实施与基金销售适用性相关的制度和程序A)I、II、III、ⅣB)II、III、ⅣC)I、II、IIID)I、II、Ⅳ答案:A解析:基金销售机构应当通过内部控制保障基金销售适用性在基金销售各个业务环节的实施。基金销售机构总部应当负责制定与基金销售适用性相关的制度和程序，建立销售的基金产品池，在销售业务信息管理平台中建设并维护与基金销售适用性相关的功能模块。基金销售机构分支机构应当在总部的指导和管理下实施与基金销售适用性相关的制度和程序。基金销售机构应当制定基金产品和基金投资人匹配的方法，在销售过程中由销售业务信息管理平台完成基金产品风险和基金投资人风险承受能力的匹配检验。[单选题]22.关于基金的分类，以下说法错误的是()A)基金资产80%以上投资于货币市场工具的为货币市场基金B)基金资产80%以上投资于股票的为股票基金C)基金资产80%以上投资于其他基金份额的为基金中的基金D)基金资产80%以上投资于债券的为债券基金答案:A解析:股票基金是指以股票为主要投资对象的基金。股票基金在各类基金中历史最为悠久，也是各国(地区)广泛采用的一种基金类型。根据中国证监会对基金类别的分类标准，基金资产80％以上投资于股票的为股票基金。债券基金是指以债券为主要投资对象的基金。根据中国证监会对基金类别的分类标准，基金资产80％以上投资于债券的为债券基金。货币市场基金以货币市场工具为投资对象。根据中国证监会对基金类别的分类标准，仅投资于货币市场工具的为货币市场基金。基金中基金(FOF)是指以基金为主要投资标的的证券投资基金。80％以上的基金资产投资于其他基金份额的，为基金中基金。[单选题]23.关于LOF和ETF的区别，以下表述错误的是（）A)ETF的申购和赎回通过交易所进行,LOF的申购和赎回可以通过销售机构和易所进行B)在二级市场的净值报价频率上,ETF通常比LOF高C)ETF通常采用完全被动式管理方式,LOF可以使被动管理型基金也可以是主动管理型基金D)ETF的申购和赎回是基金份额与现金的对价，LOF的申购和赎回与投资者交换的是基金份额与一篮子股票答案:D解析:ETF的申购和赎回与投资者交换的是基金份额与一篮子证券或商品;而LOF申购、赎回的是基金份额与现金的对价。[单选题]24.投资者一般可以通过()方式认购ETF份额。Ⅰ．场内现金认购Ⅱ．场外现金认购Ⅲ．证券认购A)Ⅰ、ⅢB)Ⅱ、ⅢC)Ⅰ、ⅡD)Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ答案:D解析:与普通的开放式基金不同，根据投资者认购ETF份额所支付的对价种类，ETF份额的认购又可分为现金认购和证券认购。现金认购是指用现金换购ETF份额的行为，证券认购是指用指定证券换购ETF份额的行为。投资者一般可选择场内现金认购、场外现金认购以及证券认购等方式认购ETF份额。[单选题]25.甲在担任基金经理期间，利用任职优势，操作其亲属开立的证券账户，先于自己管理的基金多次买入、卖出相同个股，为自己牟取利益，关于这一行为下列表述正确的是()。Ⅰ．属于利益输送Ⅱ．违反了客户至上的职业道德要求Ⅲ．违反了守法合规的职业道德要求Ⅳ．属于操纵市场的行为A)Ⅰ、Ⅱ、ⅢB)Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC)Ⅰ、ⅢD)Ⅱ、Ⅲ答案:A解析:甲的行为属于典型的?老鼠仓?及非法利益输送行为，严重违反客户至上职业道德规范，也违反了守法合规职业道德要求。保护投资者合法权益是基金业的生命线，是基金业能否健康发展的根本，而损害投资人利益的最主要的形式就是利用未公开信息交易、非公平交易和各种形式的利益输送等。因此，客户至上是基金从业人员的职业道德底线。[单选题]26.基金管理公司董事会审议事项必须经2/3以上独立董事通过的是()。I.公司重大关联交易II．基金重大关联交易III．公司审计事务Ⅳ．基金审计事务A)I、II、III、ⅣB)I、ⅢC)II、IIID)I、II、III答案:A解析:董事会审议下列事项，应当经过2/3以上的独立董事通过：①公司及基金投资运作中的重大关联交易；②公司和基金审计事务，聘请或者更换会计师事务所；③公司管理的基金的半年度报告和年度报告；④法律、行政法规和公司章程规定的其他事项。[单选题]27.基金销售机构可以开展的业务不包括（）A)基金理财业务咨询B)办理基金份额的登记C)发售基金份额D)办理基金份额申购和赎回答案:B解析:基金销售机构，是指依法办理开放式基金份额的认购、申购和赎回的基金管理人以及取得基金代销业务资格的其他机构。[单选题]28.我国可以申请从事基金销售业务的机构包括Ⅰ．商业银行Ⅱ．证券公司Ⅲ．证券投资咨询机构Ⅳ．独立基金销售机构A)Ⅰ、Ⅱ、ⅢB)Ⅰ、Ⅱ、ⅣC)Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD)Ⅰ、Ⅱ答案:C解析:基金销售是指基金宣传推介、基金份额发售或者基金份额的申购、赎回，并收取以基金交易(含开户)为基础的相关佣金的活动。基金销售机构是指从事基金销售业务活动的机构，包括基金管理人以及经中国证监会认定的可以从事基金销售的其他机构。目前可申请从事基金代理销售的机构主要包括商业银行、证券公司、保险公司、证券投资咨询机构、独立基金销售机构。[单选题]29.基金管理人内部控制机制不包括（）A)部门主管的检查监督B)证监会及派出机构的检查、监督和指导C)公司管理层对人员和业务的监管控制D)员工自律答案:B解析:基金管理人内部控制机制一般包括四个层次：一是员工自律；二是部门各级主管的检查监督；三是公司总经理及其领导的监察稽核部对各部门和各项业务的监督控制；四是董事会领导下的审计委员会和督察长的检查、监督、控制和指导。[单选题]30.基金管理公司和基金代销机构进行基金宣传推介，应按照规定报送报告材料，报告材料包括()。Ⅰ．基金宣传推介材料的形式和用途说明Ⅱ．基金公司督察长出具的合规意见书Ⅲ．基金代销机构出具的基金评级报告Ⅳ．基金托管银行出具的基金业绩复核函A)Ⅰ、Ⅱ、ⅣB)Ⅰ、Ⅱ、ⅢC)Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD)Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案:A解析:报送内容包括基金宣传推介材料的形式和用途说明、基金宣传推介材料、基金管理公司督察长出具的合规意见书、基金托管银行出具的基金业绩复核函或基金定期报告中相关内容的复印件，以及有关获奖证明的复印件。基金管理公司或基金代销机构负责基金营销业务的高级管理人员也应当对基金宣传推介材料的合规性进行复核并出具复核意见。[单选题]31.某客服人员向客户发送产品收益时，未对客户邮件地址采用密送方式，导致客户邮件曝光，此行为违反了客户信息的()原则A)安全第一B)客户至上C)专业规范D)有效沟通答案:A解析:基金客户服务安全第一原则：基金投资涉及投资者的身份、地位以及财富等个人信息，基金销售机构应建立严格的基金份额持有人信息管理制度和保密制度，及时维护、更新基金份额持有人的信息。基金份额持有人的信息应严格保密，防范投资人资料被不当运用。[单选题]32.以下材料中，应当事先经基金管理人负责基金销售业务的高级管理人员和督察长检查，出具合格意见书的是()A)基金宣传推介材料B)基金招募说明书C)托管协议D)基金合同答案:A解析:基金管理人的基金宣传推介材料，应当事先经基金管理人负责基金销售业务的高级管理人员和督察长检查，出具合规意见书，并自向公众分发或者发布之日起5个工作日内报主要经营活动所在地中国证监会派出机构备案。[单选题]33.基金管理公司的内部控制的总体目标不包括（）A)防范和化解经营风险,提高经营管理效益,确保经营业务的稳健运行和受托资产的安全完整B)确保基金和基金管理人的财务和其他信息真实、准确、完整、及时C)各部门之间、人员之间相互配合、协调同步、紧密衔接,确保达到公司业务发展的利润指标D)保证公司经营运作严格遵守国家有关法律法规和行业监督规则,自觉形成守法经营,规范运作的经营思想答案:C解析:内部控制目标是决定公司内部控制运行方式和方向的关键，也是认识内部控制基本理论的出发点。基金管理人与一般的公司不同，内部控制的总体目标简介如下：(一)保证公司经营运作严格遵守国家有关法律法规和行业监管规则，自觉形成守法经营、规范运作的经营思想和经营理念。(二)防范和化解经营风险，提高经营管理效益，确保经营业务的稳健运行和受托资产的安全完整，实现公司的持续、稳定、健康发展。(三)确保基金和基金管理人的财务和其他信息真实、准确、完整、及时。[单选题]34.当出现巨额赎回,基金管理人决定部分延期赎回时,当日接受赎回比例不得低于（）A)基金总份额10%B)基金总份额5%C)当日基金总份额D)基金总份额答案:A解析:当基金管理人认为兑付投资者的赎回申请有困难，或认为兑付投资者的赎回申请进行的资产变现可能使基金份额净值发生较大波动时，基金管理人可以在当日接受赎回比例不低于上一日基金总份额10％的前提下，对其余赎回申请延期办理。对单个基金份额持有人的赎回申请，应当按照其申请赎回份额占申请赎回总份额的比例确定该单个基金份额持有人当日办理的赎回份额。[单选题]35.在进行基金产品风险评价时，应当依据的因素不包括()A)基金托管人的资本规模B)基金招募说明书所明示的投资方向／投资范围和投资比例C)基金的过往业绩及基金净值的历史波动程度D)基金的历史规模和持仓比例答案:A解析:基金产品风险评价应当至少依据以下四个因素：一是基金招募说明书所明示的投资方向、投资范围和投资比例，二是基金的历史规模和持仓比例，三是基金的过往业绩及基金净值的历史波动程度，四是基金成立以来有无违规行为发生。同时综合考虑流动性、到期时限、杠杆