2014年10月自考00075证券投资与管理试题及答案含解析

证券投资与管理年月真题

00075201410

1、【单选题】证券是资本所有权或债权的书面证明,描述的是证券的

权益性

流通性

A:

机会性

B:

风险性

C:

答D:案：A

解析：证券是资本所有权或债权的书面证明，描述的是证券的权益性。

2、【单选题】“金边债券”的别称是

金融债券

企业债券

A:

地方政府债券

B:

中央政府债券

C:

答D:案：D

解析：金边债券亦称"金边证券"或"优等证券"，最初是指由英国政府发行的公债券。在西

方特别是美国金融市场，金边证券的内涵大为扩大，它指的是一种政府或大公司发行的高

级证券，特别是"最高级"(AAA)债券，如公债券、政府担保债券等优等债券，以及由盈

利记录良好，并显示出有能力从容不迫偿还债务的大公司发行的一流证券。

3、【单选题】下列关系中正确的是

注册资本>发行股本>实收股本

实收股本>注册资本>发行股本

A:

注册资本>实收股本>发行股本

B:

发行股本>注册资本>实收股本

C:

答D:案：A

解析：注册资本是企业全体股东认缴出资额的总和。发行股本是指公司总股本中已经由股

东认购的股份。发行股本的金额总和小于注册股本的金额。实收股本是股份资本的认购者

实际缴纳股本的总额。所以注册资本>发行股本>实收股本。

4、【单选题】股票的性质包括

可返还性

非流通性

A:

风险性

B:

确定性

C:

答D:案：C

解析：股票的特性：不返还性、风险性、流通性、收益性和参与权。

5、【单选题】股票分为普通股和优先股的依据是

是否记名

股东享有权利和承担风险的大小不同

A:

有无票面金额

B:

流通渠道不同

C:

答D:案：B

解析：按照股东享有权利和承担风险的大小不同将股票分为普通股和优先股。

6、【单选题】投资基金分为契约型基金和公司型基金的依据是

基金是否可以赎回

基金组织形式的不同

A:

基金投资风险与收益的不同

B:

基金投资对象的不同

C:

答D:案：B

解析：按基金组织形式的不同，投资基金分为契约型基金和公司型基金。

7、【单选题】我国的证券管理机构是

中国人民银行

中国证券监督管理委员会

A:

财政部

B:

中国证券业协会

C:

答D:案：B

解析：1992年10月，中国证监会成立。经国务院授权，中国证监会依法对全国证券期货

市场进行集中统一监管。

8、【单选题】证券登记结算公司属于

证券经营机构

证券服务机构

A:

证券业自律组织

B:

证券管理机构

C:

答D:案：B

解析：证券服务机构是指依法设立的从事证券服务业务的法人机构。主要包括证券投资咨

询公司、证券登记结算公司、信用评级机构、会计师事务所、资产评估机构、律师事务

所、证券信息公司等。

9、【单选题】在证券承销的几种方式中,风险最小的是

代销

全额包销

A:

余额包销

B:

分销

C:

答D:案：A

解析：代销是指某些提供网上批发服务的网站或者能提供批发货源的销售商与想做网店代

销的人达成协议，为其提供商品图片等数据，而不是实物，并以代销价格提供给网店代销

人销售。

10、【单选题】根据我国《公司法》等相关法律规定,股份公司申请上市的最低连续盈利年

限是

2

3

A:

4

B:

5

C:

答D:案：B

解析：根据我国《公司法》等相关法律规定,股份公司申请上市的最低连续盈利年限是3

年。

11、【单选题】根据我国目前证券结算的规定,A股和B股的交收方式是

T+0,T+1

T+0,T+3

A:

T+1,T+1

B:

T+1,T+3

C:

D:

答案：D

解析：A股的正式名称是人民币普通股票。它是由中国境内的公司发行，供境内机构、组

织或个人（不含台、港、澳投资者）以人民币认购和交易的普通股股票。A股不是实物股

票，以无纸化电子记账，实行“T+1”交割制度，有涨跌幅（10%）限制，参与投资者为中

国大陆机构或个人。B股不是实物股票，依靠无纸化电子记帐，实行"T+3"交割制度，有涨

跌幅(10%)限制，参与投资者为香港、澳门、台湾地区居民和外国人，持有合法外汇存款

的大陆居民也可投资。

12、【单选题】相对少量的生产者在某种产品的生产中占据很大市场份额的市场类型是

完全竞争

垄断竞争

A:

寡头垄断

B:

完全垄断

C:

答D:案：C

解析：寡头垄断市场，它是指少数几家厂商控制整个市场的产品的生产和销售的这样一种

市场组织。寡头市场被认为是一种较为普遍的市场组织，西方国家中不少行业都表现出寡

头垄断的特点，例如，美国的汽车业、电气设备业、罐头行业等，都被几家企业所控制。

13、【单选题】营运能力分析指标包括

资产负债率

存货周转率

A:

总资产报酬率

B:

股东权益收益率

C:

答D:案：B

解析：营运能力分析是指通过计算企业资金周转的有关指标分析其资产利用的效率，是对

企业管理层管理水平和资产运用能力的分析。营运能力分析指标包括应收款项周转率、存

货周转率、总资产周转率、固定资产周转率。

14、【单选题】道氏理论的观点中不包含

市场价格指数可以解释和反映市场的大部分行为

市场有主要趋势.波段趋势和微小趋势三种趋势

A:

成交量必须确认趋势

B:

开盘价是最重要的价格

C:

答D:案：D

解析：道氏理论的观点：市场价格指数可以解释和反映市场的大部分行为；市场有主要趋

势、波段趋势和微小趋势三种趋势；成交量必须确认趋势。

15、【单选题】根据KDJ指标的规则,出现下列哪种情况时买入信号最为可靠?

KD超过80%

KD超过90%

A:

右侧相交K上穿D

B:

左侧相交K上穿D

C:

答D:案：C

解析：KDJ指标又叫随机指标，是一种相当新颖、实用的技术分析指标，它起先用于期货

市场的分析，后被广泛用于股市的中短期趋势分析，是期货和股票市场上最常用的技术分

析工具。根据KDJ指标的规则,右侧相交K上穿D时买入信号最为可靠。

16、【单选题】非系统风险包括

流动性风险

购买力风险

A:

利率风险

B:

汇率风险

C:

答D:案：A

解析：非系统风险包括信用风险、财务风险、经营风险、流动性风险、操作性风险。

17、【单选题】场外交易市场又称

店头市场

交易所市场

A:

场内交易市场

B:

店外市场

C:

答D:案：A

解析：店头市场又称柜台交易市场，或场外市场，是证券市场的一种独特形式。店头市场

是指在证券公司的柜台上交易未上市证券的市场。有时也包括部分已上市的证券直接同顾

客进行买卖的市场。

18、【单选题】两种证券之间的相关系数p=0的含义是

两种证券间存在正相关关系

两种证券间存在不完全的负相关关系

A:

两种证券完全负相关

B:

C:

两种证券之间相互独立

答D:案：D

解析：相关系数ρ的数值有一定范围，即|ρ|≤1。当|ρ+=1时，表示两指标变量完全线

性相关，即ρ=1表明两种证券间存在完全的同向联动关系。ρ=-1表明两种证券间存在完

全的同向联动关系。ρ的取值为负表明两种证券的收益有反向变动的倾向。ρ的取值为正

表明两种证券的收益有同向变动倾向。当|ρ|=0时，表示两指标变量不存在线性相关。

19、【单选题】资本市场线在纵坐标上的截距代表

期望收益和风险的比例关系

无风险利率

A:

单个证券的系统风险

B:

随机因素产生的剩余收益

C:

答D:案：B

解析：资本市场线是指表明有效组合的期望收益率和标准差之间的一种简单的线性关系的

一条射线。它是沿着投资组合的有效边界，由风险资产和无风险资产构成的投资组合。资

本市场线在纵坐标上的截距代表无风险利率。

20、【单选题】上市公司信息持续披露的内容不包含

临时报告

月度报告

A:

中期报告

B:

年度报告

C:

答D:案：B

解析：上市公司应履行信息持续公开义务,包括提供年度报告书、中期报告书、季度报告

书和临时报告书等。

21、【多选题】证券市场的功能包括

融通资金

配置资源

A:

转换机制

B:

宏观调控

C:

分散风险

D:

答E:案：ABCDE

解析：证券市场的功能包括融通资金、配置资源、转换机制、宏观调控、分散风险。

22、【多选题】下列有关开放式基金的说法中正确的是

基金规模固定不变

基金的买卖价格受市场供求影响较大

A:

基金可以赎回

B:

基金不能赎回,只能在二级市场进行买卖

C:

基金的买卖价格以基金单位的资产净值为基础计算

D:

答E:案：CE

解析：开放式基金又称共同基金,是指基金发起人在设立基金时，基金单位或者股份总规

模不固定，可视投资者的需求，随时向投资者出售基金单位或者股份，并可以应投资者的

要求赎回发行在外的基金单位或者股份的一种基金运作方式。开放式基金规模不固定，投

资者可随时提出申购或赎回申请，基金份额会随之增加或减少。

23、【多选题】证券交易的方式即证券买卖的具体形式包括

现货交易

期货交易

A:

衍生品交易

B:

期权交易

C:

信用交易

D:

答E:案：ABDE

解析：证券交易的方式即证券买卖的具体形式包括现货交易、期货交易、期权交易和信用

交易。

24、【多选题】移动平均线的特点有

前瞻性

追踪趋势

A:

易变性

B:

助涨助跌性

C:

在股价走势中起支撑线和压力线的作用

D:

答E:案：BDE

解析：本题考查移动平均线的特点。移动平均线的特点主要有：追踪趋势、滞后性、稳定

性、助涨助跌性、支撑线和压力线的特性。参见教材P238。

25、【多选题】根据我国相关法律规定,证券在主板上市必须符合的条件有

公司股本总额不少于人民币1亿元

公司在最近5年连续盈利

A:

公司股本总额超过人民币4亿元的,向社会公开发行股份的比例不少于15%

B:

公司股本总额不超过人民币4亿元的,向社会公开发行股份的比例不少于25%

C:

公司成立的时间须在3年以上

D:

答E:案：CDE

解析：根据我国相关法律规定,证券在主板上市必须符合的条件：公司股本总额超过人民

币4亿元的,向社会公开发行股份的比例不少于15%；公司股本总额不超过人民币4亿元的,

向社会公开发行股份的比例不少于25%；公司成立的时间须在3年以上。

26、【问答题】简述普通股股东享有的权利。

答案：(1)投票选举权。(1.5分)(2)收益分配权。(1.5分)(3)剩余财产分配权。(1.5分)

(4)优先认购新股权。(1.5分)

27、【问答题】简述债券的特征。

答案：债券的特征表现在以下四个方面:(1)偿还性。(1.5分)(2)安全性。(1.5分)(3)

流动性。(1.5分)(4)收益性。(1.5分)

28、【问答题】简述证券投资基金的优点。

答案：(1)集合投资。(1.5分)(2)分散风险。(1.5分)(3)能以最低费用享受专家服务。

(1.5分)(4)投资基金收益凭证流动性大。(1.5分)

29、【问答题】简述技术分析的假设前提。

答案：技术分析理论基于三项合理的市场假设:(1)市场行为包含一切信息。(2分)(2)价

格沿趋势运动。(2分)(3)历史会重演。(2分)

30、【问答题】简述资本资产定价模型的基本假设。

答案：资本资产定价模型的基本假设:(1)投资者都在期望收益率和方差的基础上选择投

资组合。(2分)(2)投资者具有完全相同的预期且均能有效地选择能够提供最佳收益风险组

合的资产组合。(2分)(3)在资本市场上没有摩擦。(2分)

31、【问答题】试述证券市场的发展特点。

答案：证券市场的发展特点：(1)融资方式证券化。(3分)（2）投资主体机构化。(3分)

(3)证券市场国际化。(2分)(4)交易品种多元化。(2分)(5)交易方式电子化。(2分)(6)

市场体系统一化。(2分)

32、【问答题】试述基本分析的主要内容。

答案：基本分析是指通过对影响证券价格的基本因素进行分析,确定