财务管理学考试例题

财务管理学考试例CATALOGUE目录财务管理基础财务分析筹资管理投资管理营运资金管理利润分配管理财务管理基础01财务管理的定义与目标定义财务管理是组织资金流动、投资决策和财务规划的过程，旨在实现组织长期的经济目标。目标财务管理的目标通常包括确保组织的财务健康、实现盈利、满足资金需求以及维持和增加股东价值。03技术环境包括新兴技术和财务管理的数字化发展，如大数据分析、人工智能在财务管理中的应用。01经济环境包括宏观经济因素（如经济增长率、通货膨胀率、利率等）和微观经济因素（如市场竞争、行业趋势等）。02法律与监管环境涉及影响组织财务管理的法律和政策框架，如公司法、证券法、税法等。财务管理的环境财务分析工具如比率分析、趋势分析、现金流分析等，用于评估组织的财务状况和绩效。财务预测技术通过预测未来现金流、收入和利润，帮助组织制定合理的财务规划。投资评估方法如现值分析、风险调整后的贴现率等，用于评估投资项目的可行性。财务管理的工具与技术财务分析02流动比率衡量企业短期偿债能力，流动比率越高，短期偿债能力越强。速动比率除去存货后的流动比率，更能反映企业的短期偿债能力。资产负债率衡量企业长期偿债能力，资产负债率越低，长期偿债能力越强。利息保障倍数衡量企业支付利息的能力，利息保障倍数越高，支付利息的能力越强。财务比率分析将企业连续几年的财务报表进行横向对比，分析财务指标的变化趋势。横向分析将企业财务报表与同行业其他企业进行对比，分析企业在行业中的竞争地位。纵向分析根据历史数据和未来经济形势预测企业未来的财务状况和经营成果。财务预测财务趋势分析杜邦分析法通过分析各项财务指标之间的关系，综合评价企业的财务状况和经营成果。沃尔评分法将各项财务指标进行加权平均，得出一个综合得分，用于评价企业的财务状况。经济增加值（EVA）考虑资本成本后的企业价值，用于衡量企业创造的经济价值。平衡计分卡将财务指标和非财务指标相结合，从多个维度综合评价企业的绩效。财务综合分析筹资管理03通过发行普通股或优先股筹集资金，具有永久性、无固定利息负担等优点，但筹资成本较高、控制权易分散。企业以协议等形式吸收国家、法人、个人和外商等直接投入资金的一种筹资方式。权益筹资吸收直接投资股票筹资企业向银行或其他金融机构借入长期借款，按约定期限还本付息。长期借款具有筹资速度快、借款成本低等优点。长期借款企业通过发行债券筹集资金，具有筹资规模大、成本低等优点，但存在一定的财务风险。发行债券债务筹资发行优先股优先股是介于普通股和债券之间的一种混合证券，它兼具权益和债务的特点，优先股股东享有优先分配股息和剩余财产的权利，但无权参与公司决策。发行可转换债券可转换债券是一种可以在特定时期内按照一定比例或价格转换成特定数量另一种证券的特殊企业债券。持有者可以在一定时期内，根据个人投资情况和市场变化将债券转换成股票，也可以在市场上出售债券获得现金。可转换债券具有债权和期权的双重特性。混合筹资投资管理04长期投资决策长期投资决策的定义长期投资决策是指企业为了实现长期发展目标，对那些需要大量资金、建设时间较长的项目进行投资决策的过程。长期投资决策的特点长期投资决策具有资金投入大、建设时间长、风险较高、对企业未来发展影响深远等特点。长期投资决策的考虑因素企业在制定长期投资决策时，需要考虑市场需求、技术可行性、财务状况、风险控制等多个因素。长期投资决策的方法常见的长期投资决策方法包括净现值法、内部收益率法、投资回收期法等。ABCD短期投资决策短期投资决策的定义短期投资决策是指企业在短期内对流动资金的使用进行安排和管理的过程。短期投资决策的考虑因素企业在制定短期投资决策时，需要考虑市场利率、风险控制、资金流动性等多个因素。短期投资决策的特点短期投资决策具有资金流动性强、风险相对较低、对企业短期经营影响较大的特点。短期投资决策的方法常见的短期投资决策方法包括机会成本法、存货管理法等。国际投资决策是指企业在国际市场上进行投资活动时，对投资地点、项目、方式等进行选择和决策的过程。国际投资决策的定义常见的国际投资决策方法包括比较优势法、国际生产折衷理论等。国际投资决策的方法国际投资决策具有投资环境复杂、风险多样化、国际政治经济影响等特点。国际投资决策的特点企业在制定国际投资决策时，需要考虑东道国政治稳定性、市场潜力、税收政策、汇率风险等多个因素。国际投资决策的考虑因素国际投资决策营运资金管理05123根据企业的销售策略和风险承受能力，制定合理的信用政策，包括信用标准、信用条件和收账政策。信用政策制定建立应收账款的监控机制，定期对应收账款的账龄、逾期情况进行分析，及时发现并处理坏账风险。应收账款监控采取有效的收账策略，包括定期发送账单、电话催收、委托第三方催收等，确保应收账款的及时回收。收账策略应收账款管理存货计划根据企业的生产和销售计划，制定合理的存货计划，确定最佳库存水平和库存结构。存货控制采用先进的存货控制方法，如ABC分类法、实时库存更新等，实时监控存货的动态变化，避免库存积压和浪费。库存盘点定期进行库存盘点，确保库存记录的准确性和完整性，及时发现并处理存货损失和盘亏情况。存货管理合理利用短期借款，满足企业的临时资金需求，同时控制短期借款的成本和风险。短期借款合理安排应付账款的付款时间和金额，与供应商建立良好的合作关系，确保企业的商业信用。应付账款管理根据企业的实际情况和市场环境，优化流动负债结构，保持负债的合理性和稳定性。流动负债结构优化流动负债管理利润分配管理06固定或持续增长的股利政策公司每年发放相同或不断增长的股利。公司不根据其投资和融资政策来调整股利政策。股利无关政策公司首先满足投资需求，然后才将剩余的利润作为股利发放给股东。剩余股利政策公司除每年发放正常股利外，还可能根据业绩发放额外股利。正常股利加额外股利政策股利政策VS将一股股票分割成多股较小的股票，增加股票的流通量，降低每股市价。股票回购公司从公开市场购买自己的股