第5章 商业银行教材

货币

信

用金融机构货币货币制度信用：行为信用工具：载体利息与利率：价格金融市场：场所商业银行中央银行专业银行非银行金融机构货币金融学内容（横向线）2我国金融中介体系的发展

中国民族资本的现代银行出现于19世纪末，1897年在上海成立的“中国通商银行”。

1949年中华人民共和国成立前，存在两个平行对立的金融体系。

1948年中国人民银行的建立标志着新中国金融体系的诞生。

1953年到改革开放前，高度集中的计划经济下“大一统”的银行体系模式。改革开放后至今，形成以中国人民银行为领导，国有独资商业银行为主体，多种金融机构并存，分工协作的金融中介机构体系。2024/3/213银行商业银行国有商业银行：中，农，工，建行股份制商业银行全国性：交通银行，中信实业银行，光大银行，中国招商银行，民生银行，福建兴业银行，深圳发展银行地方性：各城市的商业银行政策性银行：国家开发银行，中国农业发展银行，中国进出口银行非银行金融机构：保险公司，证券公司，信托投资公司，投资基金，信用社，邮政储蓄机构等外资银行中央银行--中国人民银行中国金融机构体系4金融机构金融机构(financialinstitution)是专门从事各种金融活动的法人机构。金融机构银行金融机构非银行金融机构商业银行中央银行专业银行保险公司投资基金金融公司信托投资公司……我国金融机构资产总额分布5第五章商业银行第一节商业银行的性质与职能第二节商业银行的业务第三节商业银行的存款创造第四节商业银行经营管理第五节对银行的监管6第一节商业银行的性质与职能一、商业银行的产生二、商业银行的发展三、商业银行的性质与功能四、商业银行制度的主要类型

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一、商业银行的产生

1.货币兑换业公元前2000年巴比伦(Babylonia)就代人保管钱财，收取保费；贷出钱财，收取利息。公元前500年希腊寺庙充当民间财富的保管所。公元前200年罗马银贩子(Dealerinsilver)从事钱币兑换。

2.早期银行最早产生的银行是1272年意大利佛罗伦萨的巴尔迪银行Banci8

3.现代银行根据资本主义原则组织起来的股份银行早期高利贷性质的银行转变第一家股份银行是1694年在英国创办的英格兰银行

4.我国商业银行的产生我国南北朝时期寺院经营质押业务，并放高利贷唐出现经营货币存款、保管、批发的“柜坊”明清时称为“钱庄”、“票号”最早称为银行的是1897年在上海成立的“中国通商银行”9

二、商业银行的发展

1.发展模式职能分工型商业银行全能型商业银行

2.商业银行的发展趋势银行业务经营全能化金融工具多样化银行机构集团化银行业务经营证券化银行业务经营国际化银行业务经营科技化美国、英国、日本德国10

三、商业银行的性质与功能

商业银行是以追求最大利润为目标，以多种金融负债和金融资产为经营对象，能够利用负债进行信用创造，全方位经营各类金融业务的综合性、多功能的金融服务企业。

1．商业银行的性质与一般工商企业比较与中央银行及政策性银行的比较与非银行金融机构的比较112．商业银行的功能（1）信用中介将闲散货币转化为资本使闲置资本得到充分利用将短期资金转化为长期资金（2）支付中介节约了流通费用扩大银行的资金来源（3）信用创造（4）金融服务12

四、商业银行制度的主要类型

1.按资本所有权划分私人商业银行合股商业银行国有商业银行

2.按管理体系划分单轨制双轨制美国绝大多数国家13

四、商业银行制度的主要类型

3.按组织形式划分（1）单元制

优点：①有利于自由竞争；②有利于协调银行与地方政府的关系；③灵活性较大。缺点：①难以取得规模效益；②银行的竞争力弱；③风险较大。美国14

（2）分行制总行制总管理处制优点：①便于银行拓展业务范围，降低经营风险；②实行专业化分工，大幅度地提高银行工作效率；③易于取得规模效益。缺点：①容易加速垄断的形成；②增加了银行管理的难度等。英国、德国、日本15总行分行A分行B分行C支行A支行A支行A总分行制结构图16

（3）持股公司制优点：能够有效地扩大资本总量，增强银行实力，提高银行抵御风险的能力；缺点：容易引起金融权力过度集中，并在一定程度上影响了银行的经营活力。

美国17控股公司被控股银行A被控股银行B被控股银行C持股公司制结构图18职能分工型银行产生背景20世纪30年代大危机之前，各国商业银行大都经营多种业务，属全能型、综合型银行。经过1929～1933年大危机中的全面性金融危机，不少西方经人士归咎于银行的综合性业务经营，尤其是长期贷款和证券业务的经营。1933年美国通过的《格拉斯-斯蒂格尔法》。19美日的转变日本于1998年颁布了《金融体系改革一揽子法》，即被称为“金融大爆炸(BigBang)”的计划。1999年美国《金融服务现代化法案》的通过，意味着废除分业经营的《格拉斯-斯蒂格尔法》，也标志着西方国家分业经营制度的最终结束。发达市场经济国家的混业经营有两种基本形式。一是在一家银行内同时开展信贷中介、投资、信托、保险诸业务；一是以金融控股公司的形式把分别独立经营某种金融业务的公司链接在一起。20我国强调分业经营的背景与问题改革开放初期，我国银行业务极为单纯，不存在分业、混业问题。改革开放，银行业务增多，但经营混乱。1995年颁布的《商业银行法》，确立了中国现阶段严格的分业经营的金融体制。分业经营对银行业发展所与生俱来的桎梏以及加入WTO后面对的新挑战，均显而易见。突破分业经营界限的趋向日益明显。21第二节商业银行的业务一、商业银行的资产负债表

二、贷方业务（负债业务）三、借方业务（资产业务）四、中间业务

五、商业银行经营原则22

一、商业银行资产负债表23

二、负债业务

(一)资本金

1.银行资本的功能（1）保护性功能（2）管理性功能：如有100万，8%的资本充足率要求，则最多吸收1250万元。（3）经营性功能

2．商业银行资本金主要包括：股本或实收资本各种公积金或盈余风险准备金24中国工商银行

(二)各项存款

1.活期存款

2.定期存款

3.储蓄存款

(三)借款业务

1.从中央银行借入再贴现直接借款

2.向其他银行借款

3.回购协议(RPS)4.在国际金融市场借款

5.结算过程中的短期资金占用25

三、借方业务（资产业务）

(一)现金资产

1．库存现金

2．法定准备金

3．存放同业的存款

4．托收未达款（“浮存”）26

(二)各项贷款

1．信用贷款

2．担保贷款

(1)保证贷款

(2)抵押贷款

(3)质押贷款

3．票据贴现27与普通贷款相比有许多不同之处：（1）利息支付时间不同（2）期限不同（3）贷款的申请人不同（4）流动性不同

4.西方商业银行贷款的“6C”原则品德(Character)才能(Capacity)资本(Capital)担保品(Collateral)经营环境(Condition)事业的连续性(Continuity)中国工商银行28(三)投资业务

与贷款业务有一定的区别：两者的业务对象不同两者的业务方式不同两者的风险程度不同两者的流动性不同两者的收益不同

(四)其他资产29

四、中间业务在发达国家，中间业务的收入已经占到商业银行总收入的30％一40％。而在我国，由于商业银行起步较晚，发展还相对落后，这个比重只有5％左右。

1．结算业务

2.信托(Trust)3．担保(Guarantee)4．租赁(Leasing)5．外汇买卖(ForeignExchange)6．咨询(Consultanting)30

五、商业银行经营原则

1.安全性原则

2.流动性原则

资产的流动性资产变现的成本资产变现的速度

负债的流动性取得可用资金的价格取得可用资金的时效

3.盈利性原则31第三节商业银行的存款创造一、存款创造的基本原理二、商业银行创造存款货币的前提条件三、派生存款的创造过程四、派生存款乘数五、存款创造过程中的渗出32

一、存款创造的基本原理

信用创造是指商业银行通过贷款和投资等资产业务创造存款货币。其实质是以非现金形式增加货币供应量，信用创造的实现形式是派生存款。商行运用存放在央行的超额准备金放贷，并将资金转入借款人的存款帐户上，使之转化成供借款人使用的商行存款。因此，在原始存款的基础上又引申出一笔存款来，此即为派生存款。33

二、商业银行创造存款货币的前提条件

1．部分准备金制度如果法律规定是采用100％的存款准备制度，那么银行就没有创造存款货币的能力了。假定某一客户在甲银行存人l00000元，这时的T账户为（甲行）资产负债中央银行准备性存款+100000存款+100000342．非现金结算制度如果采用现金结算，商业银行也会丧失存款货币的创造功能。仍采用上例，但这时实行部分准备金制度，假定法定准备金率为20％，同时银行用现金形式贷款。T账户变为（甲行）资产负债贷款+80000存款-80000

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三、派生存款的创造过程为便于阐释，我们先作以下几条假定：①每家银行只保留法定准备金，其余部分全部贷出，超额准备金等于零；②客户手中不保留现金；③法定准备金率为20％。④有两家以上的商业银行现假定甲商业银行新吸收现金存款100000元，那么，这100000元存款经商业银行运用后，将最多能创造出多少派生存款?36设甲银行的初始账户为：甲银行借方贷方存款准备金200,000存款1,000,000贷款800,000假定客户A将现金100,000存入甲银行，那么甲银行账户变为：甲银行借方贷方存款准备金300,000存款1,100,000贷款800,00037这时甲银行准备金率=300,000÷1,100,000=27.3%，拥有超额准备金80,000，甲银行将80,000带给客户B，账户变为：甲银行借方贷方存款准备金220,000存款1,100,000贷款880,000B用80,000向C购买商品，C将收到的80,000支票存入乙银行，假定乙银行账户为：乙银行借方贷方存款准备金150,000存款750,000贷款600,00038

接受80,000存款后变为：乙银行借方贷方存款准备金230,000存款830,000贷款600,000这时乙银行准备金率=230,000÷830,000=27.7%，拥有超额准备金64,000，甲银行将64,000带给客户D，账户变为：乙银行借方贷方存款准备金166,000存款830,000贷款664,00039

D用这64000元向E购买商品，E将收到的64000元的支票存入丙银行。丙银行在保留了20％，即12800元的法定准备金后，再将5l200元(64000—64000×20％)贷放出去。如此辗转存贷，直至超额准备金消失。这时最初由A存入银行的100000元存款，经过如上过程被扩张为：40

其中，被创造出来的400000元存款为派生存款。这个存款货币的创造过程如表5-2所示。表5-2存款货币的创造过程41

四、派生存款乘数表5-3商业银行系统创造存款过程42这样一个序列构成一个等比级数：

其和为：

银行存款货币创造机制所决定的存款货币的最大扩张倍数，称为派生倍数，即存款乘数。一般说来，它是法定准备率的倒数。若以K表示存款总额变动对初始准备性存款变动的倍数，则可得：

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五、派生存款创造的漏出

1．存款转为通货

c是社会公众持有的通货在存款中占有的比例，也称为现金漏损率。仍举前例，假如现金漏损率c为5％，那么银行除了提取20％的法定准备金以外，还要保留5％的现金以应付客户提现，显然，这里有25％的存款不能用来发放贷款，则活期存款乘数为：44

2．超额准备金由于银行现在持有一些超额准备金，所以派生存款乘数变为：

这里e是银行自愿保留的作为超额准备金部分在存款总额中占有时比例。按上例e=15%，则存款乘数变为：45

3.活期存款转为定期存款假设，定期存款准备金率为3%，活期存款转化为定期存款的比例为50%，这时存款乘数变为：2024/3/2146变量名称变量自身的变动存款乘数的变动银行存款创造能力法定存款准备金率上升下降下降现金漏损率上升下降下降超额准备金率上升下降下降活期转化为定期上升下降下降影响存款创造的各种变量47第四节商业银行经营管理一、存款保险制度二、对资产质量和管理质量的监管三、金融创新四、不良债权48

一、存款保险制度

1．产生及经营方式最早建立的存款保险机构是成立于1933年的美国的联邦存款保险公司(FDIC)。存款保险机构的经营方式：政府经营：美国、英国、加拿大、比利时和瑞士；银行业自己经营：德国、奥地利、法国、意大利、瑞典和芬兰；政府和银行业合营：日本、爱尔兰和挪威。49

2．存款保险制度的缺陷

3．改革存款保险制度建立以风险为基础的存款保险费率制将存款保险职能转交由私人部门经营

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二、对资产质量和管理质量的监管

CAMEL是对银行进行评价的五方面的指标：

C———Capital资本充足率；

A——Assets资产质量；

M——Management管理；

E——Earnings收益；

L———Liquidy流动性。

CAMEL是一个综合指标，有1到5五个等级，1代表最好的等级，而5代表最差的等级。511.金融创新的浪潮金融创新始于20个世纪60年代后期，80年代已形成全球趋势和浪潮。金融创新给整个金融体制、金融宏观调控乃至整个经济都带来了深远的影响。不断推进改革的中国金融业，金融创新更加受到关注。三、金融创新522.金融创新的内容（1）避免风险的创新

20个世纪60年代开始，在通货膨胀率急剧攀升，导致了利率风险的增加。①创造可变利率的债权债务工具；②开发债务工具的远期和期货交易；③开发债务工具的期权市场等。（2）资产业务证券化作为银行主要资产的贷款业务，使银行时刻面对种种金融风险，其中特别是流动性风险的强大压力。

贷款证券化是银行避免贷款风险，解决流动性难题的重要途径。532.金融创新的内容（3）技术进步推动的创新以现代信息技术、通讯技术的迅猛发展、广泛应用作为依托。技术进步引起银行结算、清算系统和支付制度的创新；为技术要求日益复杂的金融工具创新提供了保障；并使金融交易快速地突破了时间和空间的限制，把全球的交易主体联结在一个世界性的金融市场之中。542.金融创新的内容（4）网络银行网络银行，也称网上银行、在线银行，是指通过互联网或其它电子传送渠道，提供金融服务的新型银行。纯网络银行，一般只有一个办公地址，无分支机构、无营业网点，几乎所有业务都通过互联网进行，是一种虚拟（virtual）银行。（1995年安全第一网络银行）分支型网络银行，是指原有传统的实体银行，利用互联网作为新的服务手段，以增强竞争力的方式。552.金融创新的内容（5）规避行政管制的创新自动转帐制度：规避对活期存款不支付利息可转让支付命令账户：规避储蓄账户不能使用支票货币市场互助基金：规避定期存款利率最高限制大额可转让定期存单：规避对活期存款不支付利息561.不良债权及其不可避免性不良资产，也常称之为不良债权。其中主要是不良贷款，是指银行顾客不能按期、按量归还本息的贷款。由于银行面对的各种风险是客观的必然，所以，依一定概率发生的不良债权，不可避免。银行努力方向：⑴力求使不良债权的发生趋近于较低的概率；⑵对已发生的不良债权寻求最优的化解途径；⑶保证用于冲抵无法化解的不良债权的专项准备金能够及时、足额地提取。四、不良债权572.不良债权的危害（1）从微观角度看，大量的不良债权将会危及一个银行的生存；（2）就银行体系看，对不良债权的过度担忧会促使银行严格贷款发放条件，造成信贷紧缩；（3）就一个经济体看，不良债权确实是消极因素，必须高度重视，但同时又必须冷静对待，恰当估计。有银行，就有不良债权。计划经济体制也概莫能外。1958年的“大跃进”年代，曾爆发性地出现过巨额不良债权。改革开放后，国有经济所需的资金完全由银行解决的格局是不良债权积累的背景。不良债权的成因，既有国有企业改革没有到位的原因，也有银行体制自身的问题，必须全面剖析。583.我国不良债权分析594.债权质量分类法：五级分类法正常：交易对手能够履行合同或协议，没有足够理由怀疑债务本金及收益不能按时足额偿还。关注：尽管交易对于目前有能力偿还，但存在—些可能对偿还产生不利影响的因素。次级：交易对手的偿还能力出现明显问题，完全依靠其正常经营收入无法足额偿还债务本金及收益，即使执行担保，也可能会造成—定损失。604.债权质量分类法可疑：交易对手无法足额偿还债务本金及收益，即使执行担保，也肯定要造成较大损失。损失：在采取所有可能的措施或一切必要的法律程序之后，资产及收益仍然无法收回，或只能收回极少部分。我国从2002年1月1日起全面推行贷款风险分类管理——“五级分类”制度。61第五节对银行的监管一、金融监管的原则和理论二、金融监管成本三、金融监管失灵问题四、中国对银行实施监管的体制五、《巴塞尔协议》62一、金融监管的原则和理论1、监管原则依法管理原则；合理、适度竞争原则；自我约束和外部强制相结合原则；安全稳定与经济效率相结合原则；金融监管的内容、方式、手段等要适时调整。2、监管理论社会利益论：金融监管的基本出发点是维护社会公众的利益；社会公众利益的高度分散化，决定只能由国家授权的机构来履行这一职责。63一、金融监管的原则和理论2、监管理论金融风险论：银行业是资本只占很小的比例，大量负债是主要资金来源；金融业有发生支付危机的连锁效应；金融体系的风险直接影响着货币制度和宏观经济的稳定。投资者利益保护论：信息不对称的大量存在，导致交易的不公平。这就有必要对信息优势方（主要是金融机构）的行为加以规范和约束，以为投资者创造公平、公正的投资环境。64二、金融监管成本1、显性成本和隐性成本显性成本主要表现为监管的直接成本，如金融监管当局的行政预算支出；隐性成本则主要表现为间接成本，如过度监管导致的效率损失和道德风险等。一般来说，金融监管越严，成本也越高。65二、金融监管成本2、执法成本、守法成本与道德成本执法成本指金融监管当局在具体实施监管的过程中产生的成本。守法成本指金融机构为了满足监管要求而额外承担的成本损失，主要表现为金融机构在遵守监管规定时造成的效率损失——降低了资金的使用效率，限制了新产品的开发等。66二、金融监管成本道德成本：①投资者相信监管当局而忽视自己对金融机构的监督、评价和选择；②保护存款人利益的监管目标，使存款人通过挤兑的方式向金融机构施加压力