农业企业财务舞弊问题研究-以广西康华农业股份有限公司为例

目录摘要 引言我国是农业生产大国，农业也是关系到国计民生的大事，是一切经济与民生的最基本的产业，它的发展与民生的各个方面都有关系。由此衍生的农业企业更是农业工业化不可或缺的一部分，其生产经营条件的好坏直接影响着中国农业产业化的发展。但面对资本市场准入门槛高的情况，农产品也要有充分的经济作为支撑，因此企业选择上市为自己进行融资。然而，在上市的过程中，有些企业不遵守市场准入规则，进行财务造假来谋取利益最大化，方法各种各样，做法也特别得高明。本文就被证监会立案调查的广西康华农业股份有限公司金融诈骗事件为例,分析康华农业公司财务造假的手段,并结合财务舞弊的相关理论和实际情况提出防范农业企业财务舞弊的意见。该意见将有助于规范农业企业市场环境和农业企业的良好发展。1相关概念及理论基础1.1财务舞弊的相关概念1.1.1财务舞弊的概念财务舞弊目前已经成为业内流行的词语，也是很多公司心照不宣的一种手段。会计师协会对财务舞弊进行了定义：企业或者个人为了欺骗报告使用者而对财务报告中列示的数字或财务报表附注进行有意的错报或忽略。它包括：对财务报告据以编制的会计记录或凭证文件进行操纵、伪造或更改；对财务报告的交易、事项或其余重要信息的错误提供或有意忽略；与数量、分类、提供方式或披露方式有关的会计原则的有意误用。他们认为，这种作法都是为达目的而对财务信息进行的预谋和有组织的伪造，主要是通过隐瞒、伪造等方式处理会计数据，以及将修改后的财务信息外包和披露。本文认为，财务舞弊是指通过伪造各种虚构的合同或活动以及其他违反资产财务报表操纵标准和经营成果的手段对企业、员工进行管理以达到一定目标的行为，隐藏了业务和实际真实情况。1.1.2财务舞弊的类型根据财务舞弊的层次，将其分为管理舞弊与非管理舞弊。管理舞弊是指整个管理层进行的一次有计划、有预谋的行为，主要是通过调整报表元素或虚拟交易来虚假增加资产和收入，隐藏债务和负担以及外部用户的舞弊。内部信息不包括在内，因此管理层在披露外部报表信息时故意保留了某些重要的财务信息，这些信息在形式上更加隐蔽，其主要目的是欺骗债权人和投资者。非管理层舞弊是指公司管理层之外的其他员工伪造数据和信息，例如修改会计数据，这可能导致账户中现金不足。它主要利用公司内部控制中的漏洞，这些漏洞与欺诈管理相关联，通常较容易发现。1.2农业企业的概念农业企业是指从事各种农业，林业，畜牧业，渔业和其他生产，开发活动并提供其他服务的经济组织，或者是涉及生产的全球农业和工业企业农产品的供应，加工和销售。农业企业在整体上有着与其它行业的区别。比如：第一，由于农产品受环境、气候、以自然条件的影响，它们的产量有很大的差别，一般并不能明确地知道这些产品的数量，所以库存量无法预估。由于生长环境的特殊性质，在此饲养的生物资产（如扇贝）会在数量和地位上产生较大的波动，并且很难确定财产的所有权。第二，现金交易量更大。这主要是因为农业企业的经济模式主要是“企业+农民”。与农民打交道时，由于农民分散且没有完善的计费系统，因此他们经常使用现金进行交易和银行转账。第三，农业企业受益于税收优惠政策。在国家政策的支持下，农业企业可从税收补贴，减免税等一系列优惠政策中受益。对于可以从免税政策中受益的农业企业来说，即使它们获得了更高的利润，也不必缴纳大量税款。1.3理论分析目前GONE理论是分析财务造假使用最广泛的理论之一。该理论对财务造假的原因进行了分析，得出了四个结论，即：贪婪、机会、需要和暴露。1.3.1贪婪因子分析贪婪的表现是对某笔交易的过度征求，但在资本市场中，贪婪的表现是为了获得无限的利益，即使是以不适当的起诉手段为代价。其具体表现为：公司实施财务舞弊取得重大收益时，公司管理层将继续从事财务舞弊活动，以获取更多利益。当企业实现特定目标时，该目标的实施可以为企业和管理层（例如股票市场）带来巨大利益时，企业也会由于贪婪而进行财务舞弊。原因主要是主观价值（例如道德水平和管理价值）方面的差异。缺乏道德将生动地表现出贪婪。因此，管理人员很可能会在受到利益诱惑时实施财务造假。另外，公司员工缺乏职业道德将在一定程度上加剧舞弊，违反职业道德的公司经理和员工可能会选择舞弊。1.3.2机会因子分析机会是指可以实现特定目标的条件。事件的成功受到两个方面的影响，一个是事件本身，另一个是事件的外部环境。在公司财务欺诈案件中会使用机会。它们还受到两个方面的总体影响，一个方面是公司本身的影响，另一个方面是公司外部环境带来的影响。从公司自身的影响来看，主要是指公司的股权结构和内部监督机制。公司股权的高度集中将转化为个人拥有的公司的决策权以及公司的经营权。小股东的声音不会得到重视，因此大股东有机会做出有利于他们的决定，而不受小股东的限制。决策为公司财务欺诈提供了机会。此外，公司高度集中的股东结构也将影响公司内部监管机构的独立性。外部影响主要是没有形成有效的监管机制。在审计过程中，注册会计师并没有按照有效和必要的程序进行审计，因此公司通过虚假的信息，最终导致了错误的判断。此外，中国证监会对公司财务欺诈行为的监控也滞后，无法实时监控，也无法充分调动员工、客户和其他知情人士的监控作用，以及媒体在某种程度上减少了发现公司财务欺诈的可能性。所有这些因素综合起来都降低了财务欺诈的成本，而且由于目前财务造假并不会承担一定的社会责任，所以有的公司为了自己的利益，都不同程度的存在舞弊的思想。1.3.3需要因子分析需要代表需求，企业在发展中为了追求利润，会衍生出多种需求。例如，如果一家公司想要扩大生产规模，就需要外部资金的支持，其管理层必须改善其运营绩效以获得高运营效率回报，同时需要一个良好的盈利能力以获得投资者的青睐。每个公司都有需求的渴望。总的来说，企业的需求直接导致了公司财务造假的发生。1.3.4暴露因子分析目前的政策原因，一般对于财务造假的企业来说，暴露是指发现这种造假的可能性。假如被发现的概率很小，在没有机构管理的前提下，造假就不需要什么成本。当发现财务舞弊的有一定的概率性时，则有可能被相关单位进行处罚，那么公司也必将为此付出一笔费用。所以，财务舞弊的成本还影响企业是否会关心财务造假的暴露。如果财务造假不需要多少成本时，企业为了追求更大的利润，他们也无需去害怕财务造假的暴露。如果造假的费用很高，公司则一般不会去做这种事情。因此他们从成本去考虑，若造假的成本低，公司会铤而走险，进行财务舞弊。2康华农业股份有限公司财务舞弊的案例介绍2.1康华农业公司概况康华农业在改制之前是广西康华生态农业种植发展有限公司，是一家由东方祥龙、李艳、杜常铭、晏之华共同出资成立的有限责任公司，2008年8月27日在桂林市工商行政管理局登记注册。2011年广西康华生态农业种植发展有限公司通过股东决定改制为股份有限公司，更名为广西康华农业股份有限公司。康华农业主要销售优质水稻等农作物以及自产优质稻谷及农产品。2.2康华农业公司舞弊事件介绍为了快速注册，在2014年，康华公司和浙江布森制衣有限公司达成合作协议：布森将通过相关的方法协助康华农业公司，比如更换主要资产、以发行股票的方式购买资产和筹集配套资金。在重组期间，步森制衣有限公司先后披露了《重大资产重组报告书（草案）》和《广西康华农业股份有限公司审计报告及财务报表2011年1月1日至2014年4月30日止）》，《重大资产重组报告书草案》中康华农业部分财务数据见下表1所示。表120112014年营业数据单位：万元项目2011年度2012年度2013年度2014年1-4月营业收入42281.3849626.9755932.769330.75营业利润16069.9321430.4924120.535009.48利润总额16121.5721551.7524210.285009.48净利润16121.5721551.7524210.285009.48数据来源：康华农业财报从上表中，我们可以看出，企业的营业利润达到了一定的增长，利润也非常的可观。但是盈利能力却让人难以置信，高利润率在水稻种植行业中是很罕见的，因此康华公司的高利润率远远超过了同类行业的其他公司。（见图1）。图1同行业企业毛利率对比图（%）通过查询成德资讯，从同行间的利润表中可以看出，几家知名企业如新希望、广东海大、双胞胎、通威股份等，他们的利润也都不超过20%，有几家还不超过10%，都远远低于康华农业的水平。由于没有数据可以直接表明康华农业掌握了科学技术能力和市场领先产品的竞争力，因此该公司给出的盈利数据让人质疑是否存在造假的行为。经过相关人员的介入调查发现，康华在此期间为了能够得到上市的机会，确实在财务上使用造假手段，因此前文所出现的盈利数据才会出现。最后，根据相关机构的调查得出结论，康华公司2011年至2014年1月至4月的财务报告为虚假报告。3舞弊原因分析3.1虚增资产3.1.1虚增银行存款康华农业2011年至2014年4月虚增银行存款分别为1.63949亿元、3.09705亿元、4.18599亿元、4.98035亿元，其虚增银行存款的比例都高达99%以上，很显然属于财务舞弊行为，具体数据如下表2所示。从表2中可以看出，从2011年一直到2014年，康华农业很行存款都超过亿，最高4.9亿。但是他们的利息却分别只有38.56万元、99.21万元、154.35万元、41.26万元。康华公司每年的存款都为数亿，即使按活期存款利率计算，利息也不可能为这么少，如下表3所示。表2康华农业虚增银行存款统计单位：亿元年份银行存款真实余额披露的银行余额虚增金额虚增比例2011.12.310.06661.646151.6394999.60%2012.12.310.012253.109303.0970599.61%2014.4.300.024714.210704.1859999.41%2014.4.300.005134.985784.9803599.89%数据来源：康华农业财报表3利息收入单位：万元类别2011年度2012年度2013年度2014年1-4月利息收入38.5699.21154.3541.26数据来源：康华农业财报3.1.2虚增应收账款仔细核对康华的应收账款，我们发现，该公司和广州穗港、绿苑米业等多个客户之间的应收账款全部与实际不符，而且造假情况非常严重。见下表4：表4应收账款单位：亿元年份2011年2012年2013年2014年1-4月三亚金稻谷/0.017620.02007/广西万里/0.008900.00776/中山聚丰园0.091590.057850.11799/江门粮食0.00050.042800.050290.01058绿苑米业0.045500.061250.178990.02454佛山穗丰园0.063730.079350.06309/佛山有米园0.095140.021240.062210.01125广州穗港0.039000.011090.018290.00638数据来源：康华农业财报及证监会处罚决定书由上表的数据可以看出从2011年到2014年4月,康华农业公司在应收账款方面存在造假情况，如表5所示。表5康华农业虚增应收账款金额的统计单位：亿元报表科目2011年2012年2013年2014年1-4月披露金额0.0599880.517890.930990.06387虚增金额0.405020.300090.518700.05275虚增比例67.52％57.94％55.71％82.59％数据来源：康华农业财报及证监会处罚决定书康华农业已确认销售收入和应收账款都是虚增的，而且虚增比例每年都超过了50％以上，这是一个令人难以置信的数字。3.2虚增营业收入康华公司的营业收入，如下表6所示：表6主营业务收入一览表单位：亿元年份2011年度2012年度2013年度2014年1-4月普优稻2.598623.224133.299040.07946特优稻0.508241.127261.629520.45409种用稻0.173760.611310.664710.39952马铃薯0.94752///合计4.228144.962705.593280.93307数据来源：康华农业财报及证监会处罚决定书通过调查证监会对康华农业的处罚书，我们明确了该公司与佛山有米源、绿苑米业等相关公司的销售业务中，营业收入的情况都是不真实的。见下表7：表7康华农业虚构与客户间的销售业务单位：亿元年份佛山有米源佛山穗丰园绿苑米业20110.375210.356690.2522720120.307550.414710.4485720130.495630.331250.5718820140.04464/0.06480数据来源：康华农业财报及证监会处罚决定书通过对康华财务报表数据的统计，并与中国证监会的处罚函核对，可以看出该公司在20112014年的营业利润大幅虚增。虚增率达到已发布当前营业利润的高于30％，详见下表8。表8虚增营业收入一览表单位：亿元报表科目2011年2012年2013年2014年1-4月披露金额4.2284.9635.5930.933虚增金额1.4751.8312.3840.413虚增比例34.89％36.90％42.62％44.25％数据来源：康华农业财报及证监会处罚决定书上表8显示，康华农业的经营利润增长强劲。尽管在证券监督管理委员会的处罚函中未提及具体过程，但表中显示大米是其主要的特色农产品，并且已经占据了其公开的位置。因此可以得出结论：康华农业的主要膨胀活动必定是稻米的销售。3.3虚减营业成本从2012年2014年4月，康华农业将“土地改良和肥力改善”记录为长期待摊费用科目，应将其资本化。对于该做法，康华公司给出的解释是：采用科学和标准化的技术手段去改善土壤，利于农作物生长，并防止土壤退化和无菌的趋势。一旦土壤质量达到标准，通过继续投入适量的养分，土壤的生产能力将得到显着改善，土壤质量可以长期保持较高水平，从而促进产量。在实践中，通常很难区分应将“土地改良和肥力改善”资本化还是支出。确实，为改善土壤质量而采取的一些技术措施和措施确实可以保证土壤质量长期保持较高水平。生产资料的这一部分实质上是在当期完成的未来投入，因此应该资本化。但是，仍然需要每个时期释放一些生产材料，例如有机肥料和杀虫剂。这些费用虽影响当期，但不会影响未来的生产。因此，这部分应视为费用。康华农业没有任何解释，它被列为假定的长期待摊成本，且成本降低。表9康华农业长期待摊费用明细单位：亿元项目/年份2011.12.312012.12.312013.12.312014.4.30长期待摊费用0.90767975021.53678627432.30424878223.0952505166数据来源：康华农业财报及证监会处罚决定书4对农业企业防范财务舞弊的建议本文通过对康华农业财务舞弊成因的分析，发现其财务舞弊的主要原因是公司内部防范机制不够完善及外部监管治理不到位，因此对于农业企业而言，应当将内部和外部两方面结合起来防范财务舞弊，内部应完善相应的防范机制，外部应当加强外部监督和机构审查方面进行管理，内外全方位地进行防范和治理农业企业财务舞弊的现象。4.1强化农业企业自身防范机制4.1.1加强企业诚信道德建设企业为获得高额利润，高级管理层采取了某些特殊措施，不惜违背法律，不顾法律与相关的政策，有意通过各种渠道掩盖审查的结果。这种行为追根究底，还是公司管理层道德观念较差，没有诚实守信的思想。所以，为了减少舞弊行为的发生甚至不发生，唯有让公司管理层的思想上去转变，让他们讲诚信、讲道德。第一，提高思想道德认识。公司管理层的决策通常在公司发展中起着至关重要的作用。管理的诚信和质量将直接影响企业文化和整个公司的诚信文化。公司可以评估管理的完整性和道德操守，主要包括对公司员工的评估，通过内部监管机构的评估以及外部调查的使用等因素，定义不同级别的规模和标准。对于较低的，确定是否仍然可以保持现在的职位。如果表现非常好的，也应该对他们进行一些奖励来鼓励他们。第二，提高基层人员的职业道德。由于企业的财会基本上都能接触到最真实的资料，所以他们的诚信和道德建设特别重要。公司不能只关注他们的工作能力，对他们的思想动态更要关心。同时，企业的财会自己也要有良好的三观，要在工作岗位上保持三观的准确性。另外，公司要有合理的奖惩制度，定期向财务人员提供思想培训，特别是定期报告，组织志愿活动等，还可以组织他们多看一些公司财务造假的案例，让他们从心理上认识到财务造假的危害，从而减少舞弊行为的发生。第三，建立一种企业诚信文化。在市场经济中，利益最大化是营利性企业的直接目标。但是，如果一家企业可以实现可持续发展，那么它不仅会寻求短期利益，而且还会存在长期的业务发展。如若公司一旦被揭露了金融欺诈行为，其形象将受到直接影响，更加严重的后果是公司将很难在短时间内恢复声誉，直接导致鲜有投资者准备投资，公司的可持续发展收到限制。而具有良好企业文化的公司相比较会更容易受到客户和投资者的青睐，这将有助于业务的长期发展。公司不仅必须制定企业文化，而且必须将其融入实践。因此，管理层在制定战略时必须遵守诚实守信的基本原则，并引导健康的市场竞争。将内部诚信视为一种企业文化，组织日常相关活动，并鼓励员工参与，以增强整体企业诚信的文明氛围，确保外部信息披露的真实性。4.1.2优化企业股权结构如果企业的股权过于集中在少数人的手中，则对业务的控制和管理很可能将由少数人掌握，监督服务也将由该少数人承担，公司不能发挥有效作用，这将对业务产生负面影响。但是，公司的股权也不应过于分散，否则在做出决定时难于统一意见。因此，适当分配企业的股权是必须的。首先，可以向社会注入较大份额的相对稳定和成熟的机构，并担任与公司经营活动无关的职位，并专注于参与监督公司，从而减轻个人投资者和小股东监视公司问题的不利。其次，要鼓励农业企业社会化管理。同时，要注重管理者的职业素养，这将有助于形成股东与公司管理层之间的相互制约。总体而言，要从多方面去考虑，尽可能的将利益与管理者分开，实行相互间的制约，最终使得多元化主体利益的最大化。4.1.3健全企业内部监管机制首先，保持董事的独立性。一是独立董事的薪资由企业支付，在一定程度上会影响独立董事的独立性，因此，可以设立规模较大、发展比较稳定的第三方机构直接为企业选派独立董事，或者向企业收取一定数额的金额用于支付独立董事的薪酬。二是建立良好的选人用人机制，增加独立董事在董事会中的比例，而且对于独立董事的人选，应当将那些与股东有一定社会关系的人员排除在外，从而保持企业独立董事的独立性。三是还应当对其建立特定的责任追究制度。对于企业存在的违法违规行为，企业的独立董事未能尽职尽责地进行监督，则应追究独立董事的责任。比如按照企业造成的恶劣影响程度，予以一定的处罚，通过设置一定的标准，考核其今后是否能担任独立董事的职务。其次加强监事会职能。监事会应充分发挥监督服务的作用。第一，它有权对董事会提出质疑，明确监督机构的地位，赋予其权力，并对各个职能部门行使独立的审计和监督权。第二，企业内部对相应人员进行指导，让大家明白公司内部监制的重要性，并且能够主动向他们汇报自己的思想动态，来及时更正自己的行为。第三，最好是经过民主选举出来监事，监事会成员不仅要注重专业技能，更要有较高的职业道德，对任何事情都要有自己独立的见解，且能客观公正地处理各项事宜。最后，积极发挥内部审计委员会的作用。第一，作为公司的内审人员，应该明白自己的工作范畴，能及时地了解风险所在，而且要随时有警惕的心理，防止公司随时出现风险。此外，对于风险管理，无法根据特定要求设置集中检查或监视。相反，为了及时发现并且有效预防风险应在和平时期保持风险管理和控制。第二，应加强审计队伍的建设。涉及农业的资产和政策，它们不仅要求审计人员了解并掌握农业的相关内容，而且对审计人员的专业技能也有非常高的要求。同时，还应提高内审人员的职业素养，以减小农业企业财务造假的风险。第三，公司应加强内部审计的独立性，内部审计不能完全由公司控制或与公司完全分开，它们必须各司其职、互相监督，并确保内部审计具有自己的权力。第四，企业制定相关的奖励制度，对于审计人员发现问题的重要程度给予不同的奖励。4.2加强外部监管的治理4.2.1加强中介服务机构责任康华公司的舞弊行为，属于公司高层的决策性舞弊，但该舞弊并不明智。但是，立信却没有找到答案。主要原因并不是立信事务所审计师的专业能力不足，而是审计师不符合职业道德标准的要求，在执行调查过程中持不谨慎态度，没有按照正常审核程序执行，最终导致未能发现可疑问题，失去了获得足够的有效证据的有效时机。因此，审计师必须遵守职业道德，保持必要的职业怀疑，并加强中介服务机构的责任制。首先，康华农业有强烈的上市动机，这在一定程度上增加了财务欺诈的风险。因此，在实施审核程序的过程中，审计人员应始终考虑到被审核单位存在风险的可能性。其次，当使用旧的注册会计师的审计结果时，他们必须对先前结果的真实性持怀疑态度。最后，农业库存主要由生物资产组成，受环境、气候和其他方面的影响。因此，必须首先将业务利润指标与其它同行的数据互相对比，了解数据的合理性，同时也要熟悉实际对此有影响的环境与各项原因。作为注册会计师一定要有质疑的思想，才可以找到事实的漏洞，方能避免财务舞弊事件。其次，各相关机构也要充分发挥对注册会计师们工作的监管。比如，随时抽查他们工作过程中的详细情况，若他们存在造假行为，机构应该采取降低标准的方式，让他们在思想要重视自己的行为，以此来提高他们的职业道德。当然也要综合所在公司的实际情况来评价衡量，只有在达到更高水平后，注册会计师才能继续从事更大的审计活动规模。较低级别的人员应暂时禁止进行大规模审核。此外，会计师事务所可以互相监督。例如，对于业务量大、性质复杂的审计业务，两家公司可以相互配合、相互补充、一起制约、一起前进。4.2.2加强监督主体多元化康华公司的客户主要是当地的乡家，如果要很好地对他们进行监督，可以充分发挥这些农民的作用。监视服务可以创建一个专门机构来处理所举报的案件，并鼓励各种内部实体（例如内部员工，业务的上下游客户）报告公司的财务欺诈行为。首先，必须采取一种特殊的举报方法，同时必须保护举报人的隐私，例如举报箱、举报电话、电子邮件、网站等。代理商应提供相关信息，例如照片和数据。其次，为了鼓励各个实体进行举报，可以采取激励措施，例如向举报人支付一定比例的报酬。此外，我们还必须注意媒体在监控公司中的作用。媒体通过报纸，手机和电视等各种媒体传播最新的一线新闻。它具有速度快、分布广泛和接收信息的人数众多的优点。它也可以吸引公众的注意并促进公众舆论的发酵。如果资本监管机构可以有效利用媒体的长处，这将有助于资本市场的稳定健康发展。一方面，监管机关必须敢于讲真相、敢于报道真相，把人民利益放在首位。另一方面，重视媒体报道，对特殊媒体给予适当的奖励，让社会一起来参与、一起来监督，这样才能建立一个健康而和谐的发展环境。4.2.3加大处罚力度由于财务造假可以给公司股东带来非常高的利润，所以他们在选择是否造假时，主要是从自己获益的程度出发。所以，如果舞弊的成本很少，利润很大，很多企业都会有这种想法。所以，证监会对于那些有造假行为的公司，应该加大处罚力度。第一，要对进行舞弊的企业，一定要加重处罚，让其引以为戒。第二，对于财务舞弊的领导者和相关人员采取如下措施：首先，如果财务舞弊的行为严重影响了资本市场，那么就应该对这种行为加大调查，甚至可以追究他的相关责任。其次，要以将他们进行舞弊而得到的利益全部没收充公外，另外再加大处罚。第三，制定相关的制度，要由获益者赔偿中小投资者的损失，以有效保护中小投资者的利益。简而言之，财务舞弊要增加其舞弊成本，让有舞