贵州省毕节地区注册会计公司战略与风险管理

贵州省毕节地区注册会计公司战略与风险管理学校:________班级:________姓名:________考号:________

一、单选题(30题)1.为了符合有关监管组织的独立性要求，某房产中介公司禁止员工在房产交易中同时代理买卖双方，收受双重佣金。因此，这家中介公司要求员工详尽列明每项交易的客户资料。如果发现违规情况，必定解雇有关员工。针对控制环境要素，该公司此种规定是（）。

A.组织结构

B.权力和责任的分配

C.管理哲学和经营风格与战略的发展

D.人力资源政策和实务

2.要从产业中找出不同企业战略管理的共性，更准确地把握产业的竞争方向和实质，常用的分析方法是（）。

A.五力模型B.SWOT分析法C.PEST模型D.情景分析法

3.以下有关管理幅度的论述正确的是（）。

A.管理幅度也称为组织层次，它是指一名领导者直接领导的下级人员的数量

B.管理幅度也称为管理跨度，它是指组织中所有组织等级的数量

C.管理幅度也称为管理跨度，它是指一名领导者直接领导的下级人员的数量

D.管理幅度也称为组织层次，它是指组织中所有组织等级的数量

4.（）的主要形式是统计分析报告。

A.图形式B.表格式C.文章式D.图表式

5.甲公司是一家应用固定互联网技术的网络信息资源提供商，张某是这家公司的总经理。为两年内使公司主营业务收入达到在创业板上市的要求，他决定召开一次会议，研究是否开辟应用移动互联网技术的网络信息资源的业务方向，由此可见，这次会议的主题涉及的是该公司的（）。

A.战略B.目标C.使命D.执行计划

6.下列风险管理技术与方法中，能够对风险进行定量分析的是()。

A.专家意见法B.事件树分析法C.流程图分析法D.风险评估系图法

7.

第

12

题

D注册会计师在了解Y公司采购与付款循环的内部控制时，下列与“完整性”认定相关的关键控制程序是（）。

8.在风险评估系图中，最需要关注的风险是（）。

A.影响较大的风险

B.影响较大且发生的可能性较高的风险

C.影响较小且发生的可能性较低的风险

D.可能性最大的风险

9.为了有效完成内部审计工作，内部审计师首先需要具备的特质是（）。

A.具备相关财务经验

B.保持独立性

C.具备必要的知识

D.以上都是

10.W集团是一家物流企业，集团进行全面预算管理编制的方法是根据过去一年的收入实际完成情况和公司给出的财务年度指标进行编制。W集团所使用预算编制方法的缺点是（）。

A.预算编制工作量较大B.预算编制工作量较少C.没有考虑经营条件和经营情况的变化D.比较容易对预算进行协调

11.下列关于战略群组的说法中错误的是（）

A.某一产业中在某一方面采用相似战略的企业构成战略群组

B.识别战略群组的特征时考虑的因素不包括品牌的数量

C.战略群组分析有助于企业了解战略群组之间的竞争状况

D.每一个公司也可能成为一个不同的战略群体

12.某企业全球协作程度低，产品对东道国市场需求的适应能力弱，该企业适宜采用的组织结构是（）。

A.全球区域分部结构B.国际部结构C.跨国结构D.全球产品分部结构

13.3月份，某投机者认为丙公司股价在未来3个月内可能下跌。此时，丙公司股价为每股30美元；而3个月期限的看跌期权行权价为23美元，目前售价为每份2美元。如果该投机者3月份投入30000美元购买看跌期权，6月份丙公司股价下跌至21美元，那么其损益是().

A.损失30000美元B.损失5000美元C.没有任何损益D.获利30000美元

14.企业只有不断提升其资源和能力的水平，才能够保障公司面对变化莫测的经营环境时选择和实施其最有效的战略。这体现的公司战略功能是()。

A.指明了企业的发展方向

B.是整合和优化企业资源能力的依据和动力

C.是提升企业管理效能的前提和保障

D.表明企业组织的根本性质和存在理由

15.在风险评估系图中，风险对企业所产生的影响是影响风险评级的重要参数，另一个影响风险评级的重要参数是()。A.应对风险措施的成本B.风险发生的可能性C.企业对风险的偏好D.企业对风险的承受能力

16.现场演唱会的票价按距离演唱台的位置分别制订不同的价格，这属于差别定价中的（）。

A.细分市场

B.地点

C.时间

D.动态定价

17.好饮公司是一家主要生产瓶装矿泉水的公司，公司规模壮大后，好饮公司依靠其成熟的生产加工技术和广阔的销售渠道，陆续推出果汁饮料、茶饮料、碳酸饮料等几大系列十几种新品，全方位进军饮料市场。则该公司采用的策略是（）

A.前向一体化战略B.后向一体化战略C.相关多元化战略D.非相关多元化战略

18.下列关于内部控制评价的相关说法中，错误的是（）

A.企业实施内部控制评价，包括对内部控制设计有效性和运行有效性的评价

B.内部控制缺陷按其本质可分为设计缺陷和运行缺陷

C.内部控制评价全面性原则要求评价工作应当准确地揭示经营管理的风险状况，如实反映内部控制设计与运行的有效性

D.企业应当按照制定评价方案、实施评价活动、编制评价报告等程序开展内部控制评价

19.

第

8

题

随着国家住房产业政策调整，一些企业迅速从高档豪华房地产项目开发转向经济适用型住房的开发，这属于（）。

20.甲公司是一家计划向移动互联网领域转型的大型传统媒体企业。为了更好地了解企业转型中存在的风险因素，甲公司聘请了20位相关领域的专家，根据甲公司面临的内外部环境，针对六个方面的风险因素，反复证询每个专家的意见，直到每一个专家不再改变自己的意见、达成共识为止。该公司采取的这种风险管理方法是()。(2016年)

A.德尔菲法B.情景分析法C.因素分析法D.头脑风暴法

21.使用以前期间的预算或者实际业绩作为基础来编制的预算属于（）。

A.增量预算B.零基预算C.固定预算D.弹性预算

22.甲企业是一家化妆品企业。在推出一款新产品时，为了吸引消费者，采取了免费赠送试用品的方式。根据以上信息可以判断该企业采取的这种方式属于（）。A.A.广告促销B.营业推广C.公关宣传D.人员推销

23.以下属于战略联盟方式的是（）。

A.某石油公司为降低经营风险而并购一家汽车公司

B.某汽车制造企业为分散经营风险而投资高速公路

C.三元兼并三鹿

D.著名饮料企业与一家批发商签订生产营销协议

24.下列关于成熟阶段的财务战略表述中，错误的是（）。

A.应当扩大负债筹资的比例B.应尽量使用权益筹资，避免使用负债C.提高股利支付率D.用多余的现金回购股票

25.（）是指产品出厂前因不满足规定的质量要求而支付的费用。

A.预防成本B.鉴定成本C.内部损失成本D.外部损失成本

26.衍生产品是其价值决定于一种或多种基础资产或指数的金融合约，下列不属于常见的衍生产品的是()。

A.远期合约B.期货C.银行存款D.期权

27.尼克博克将对外直接投资区分为“进攻性投资”与“防御性投资”，其中，防御性投资是由（）所决定的。

A.垄断优势B.寡占反应行为C.区位优势D.内部化优势

28.下列关于公司建立战略目标体系目的的表述中，不正确的是（）

A.获取足够的市场份额B.良好的公司信任度C.提高公司在客户中的声誉D.抓住诱人的成长机会

29.棕榈油在国内完全是依赖进口的植物油品种。2010年10月10日，国内某棕榈油贸易商，以8223元／吨的进口成本价与马来西亚供货商签订了1万吨订货合同。由于从订货到装船运输再到国内港口的时间预计还要35天左右。于是，该贸易商于10月10日在国内棕榈油期货市场卖出12月棕榈油合约1000手进行保值，成交均价为8290元／吨。到11月15日，进口棕榈油到港卸货完毕，该贸易商卖出10000吨棕榈油现货，价格为7950元／吨；同时在期货市场上买入1000手12月棕榈油合约进行平仓，成交均价为7900元／吨。该贸易商采用的风险管理工具是()。

A.风险对冲B.风险规避C.风险转移D.风险保留

30.（）是独立董事应对董事会执行成员管理的有关责任进行监督。

A.人事管理角色

B.监督或绩效角色

C.风险角色

D.战略角色

二、多选题(20题)31.甲公司是－家化肥厂，为有效应对市场竞争。经与乙化肥厂协商，将双方的股权(包括资产与负债)合并在－起，成立－家新的化肥厂。这种方式被称为（）。

A.横向并购B.金融资本并购C.友善并购D.杠杆收购

32.龙海公司设立了风险管理职能部门来履行全面风险管理的职责。下列各项中，属于风险管理职能部门职责的有（）。

A.负责组织建立风险管理信息系统

B.提交全面风险管理年度报告

C.审议风险管理策略和重大风险管理解决方案

D.研究提出跨职能部门的重大决策风险评估报告

33.以下可能导致战略失效的有（）。

A.推出不被消费者接受的产品B.战略实施过程中各种信息不能有效传递C.主管人员玩忽职守D.战略不能适应外部环境的巨变

34.下列各项中，构成全面质量管理的要素有（）。

A.内部客户和内部供应商B.服务水平协议C.公司的质量文化D.授权

35.乙公司是一家家族企业，依靠家传的食品配方经营着几家连锁食品店，以前店后厂的形式进行经营。随着大规模连锁食品企业的出现，该家族企业面临较大的竞争压力。王某是该家族企业年轻一代的继承人。王某根据自己在MBA学习期间学到的知识，认为公司应该进行变革，但变革就会面临障碍。从一般意义上看，企业进行变革会面临的障碍有()。

A.文化障碍B.习惯C.个人收入的影响D.组织障碍

36.进行差异分析，在产业竞争对手与业务战略差距分析时，应主要分析（）。

A.财务表现B.市场地位C.技术性能D.服务质量

37.下列各项中，属于分析财务风险应该收集的信息的有（）。

A.成本核算、资金结算和现金管理业务中曾发生或易发生错误的业务流程或环节

B.企业对外投融资过程中曾发生或易发生错误的业务流程或环节

C.期货等衍生产品业务中曾发生或易发生失误的流程和环节

D.与企业相关的产业会计政策、会计估算等信息

38.下列属于职能战略范畴的有（）。

A.质量战略B.财务战略C.信息战略D.技术战略

39.在企业内部控制理论的演变与发展过程中，下列属于内部牵制阶段特点的有（）。

A.以查错防弊为目的B.以职务分离和账目核对为手段C.以会计事项为主要控制对象D.其核心主要关注于会计领域

40.（）概念的提出是基于企业风险管理理念的变化。企业风险管理要在机遇和风险汇总寻求平衡点，以实现企业价值最大化的目标。

A.风险偏好B.风险承受度C.风险成本D.风险成本

41.下列属于战略变革类型的有()。

A.技术变革B.产品和服务变革C.结构和体系变革D.人员变革

42.企业在具体战略选择之前，还要进行差距分析。以下属于内部环境与经营战略差距分析内容的有()。

A.能力与经营战略差距

B.行业竞争对手与经营战略差距

C.企业业绩与经营战略差距

D.主要利益相关者与经营战略差距

43.在协商未果的情况下，某汽车制造企业通过发行债券融资250万元，银行贷款600万元，再加上自有资金150万元共1000万元强行收购一家钢铁厂，这种收购方式为（）。

A.非杠杆收购B.杠杆收购C.友善并购D.敌意并购

44.甲公司是国内一家玩具商，其部分原料供应商可以接受欧元支付，一些欧元客户以欧元进行结算。甲公司预计将在6个月后收到客户一笔金额为1000万欧元的货款。为了防范6个月后欧元兑人民币下跌的汇率风险，甲公司可以采取的措施包括（）。

A.卖出6个月后到期的1000万欧元

B.买入6个月后到期的1000万欧元

C.现在以人民币兑换为1000万欧元存入银行

D.现在借入一笔6个月后到期的1000万欧元，用于支付原材料供应商货款

45.甲公司是一家中国企业，该公司管理层正在考虑将公司业务拓展到中东地区。由于中东地区多个国家政局很不稳定，为此该公司管理层需要对此项决策的风险和回报进行分析。根据以上信息可以判断，下列各项中，该公司管理层可以用来对政治风险进行评估的方法有()。

A.平衡计分卡B.专家建议C.SWOT分析D.出国考察

46.根据2013年修订发布的COSO内部控制框架，下列属于控制环境要素应当坚持的原则的有()。

A.企业对诚信和道德价值观做出承诺

B.企业根据其目标，使员工各自担负起内部控制的相关责任

C.企业制定足够清晰的目标，以便识别和评估有关目标所涉及的风险

D.企业为用以支持目标实现的技术选择并制定一般控制政策

47.下列各项中，能够增加购买者讨价还价能力的有（）。

A.与其供应商建立了长期、稳定的合作关系

B.供应商提供的商品很容易被替代

C.转换其他供应商购买的成本较低

D.向其供应商购买的商品占了其供应商销售量很大的比例

48.下列可能是管理层收购原因的有（）。

A.子公司可能“不适合”母公司的整体策略

B.被收购公司也可能是私人股东打算出售的一家独立公司

C.被收购公司的当前母公司处于财务困难中，因此需要现金

D.如果子公司有亏损业务，将其出售给其管理者可能比进入清算的成本更低，

49.下列各项中，属于公司战略功能的有()。

A.指明了企业的发展方向

B.是整合和优化企业资源能力的依据和动力

C.是提升企业管理效能的前提和保障

D.表明企业组织的根本性质和存在理由

50.甲公司总经理李某为追求市场份额的增长，盲目扩大企业规模，把现金流转化成厂房、设备等固定资产，最终由于市场预判失误致使产能过剩，造成企业资源浪费。该公司存在的公司治理问题属于（）。

A.代理型公司治理问B.剥夺型公司治理问C.“内部人控制”问D.“隧道挖掘”问

三、简答题(10题)51.甲电器产业公司是世界上最大的电器公司之－，其合理的组织结构是成功的关键因素之－。甲电器公司采用分级管理、分级核算。公司经营管理分两级，即总公司－级，业务部门－级。总公司设有最高领导层与－套健全的职能机构。总公司以下按照不同产品设立业务部门，业务部门经理对该业务部门的经营管理负总责，业务部门下设职能机构。

总裁李某以集中四个主要功能来平衡分权之举。首先，甲公司设立严格的财务制度．由财务主管负责直接向总裁报告其财务状况．并且订立了严格的会计制度；其次，甲公司建立公司银行，各部门的利润都汇总于此，同时各部门增加投资时，必须向公司银行贷款；第三．实行人事管理权的集中，甲公司认为人才是公司最重要的资源，每－位超过初中学历的员工都必须经过总公司的仔细审核，所有的管理人员的升迁都必须经过总公司的仔细审查；第四。甲公司采取集中训练制度，所有的员工都必须经过甲公司价值观的训练。认同企业的价值观，努力为企业创造价值做出贡献。

这样就形成了－种分权与集权的结合．但世界市场风云变幻莫测，分权与集权的机械式结合并不总是能应付自如。因此，甲公司总是不断地根据实际情况，对其结合方式和程度进行渊整．以确保其组织的活力。

要求：

(1)根据以上资料，判断甲公司采取的组织结构类型，并简述其优缺点；

(2)甲公司所有的员工都必须经过甲公司价值观的训练，认同企业的价值观，努力为企业创造价值做出贡献。简述企业文化为企业创造价值的途径。

52.运用“专业化程度”和“地理分布程度”两个战略特征，按照“专业化程度”分“高”、“低”两个档次，“地理分布程度”分“高”、“中”、“低”3个挡次，将案例中所提及的国内天然气企业进行战略群组划分

53.甲公司是一家于2014年发行股票并上市的公司，主营水泥及水泥制品的生产和销售。2019年5月，某财经媒体深度报道了甲公司存在的多种经营违规行为。该报道在网络平台上成为热门话题后，当地证监局迅速反应，立案调查。根据证监局的调查结果，甲公司经营违规行为主要有以下几点：2017年8月，大股东A公司向B公司借款2亿元，甲公司为该笔借款提供担保，到期后A公司没有偿还借款，B公司向法院提起诉讼，法院做出判决，甲公司作为该笔借款担保方，须和A公司共同偿还债务本金和利息。该笔担保未在2017年年报中进行信息披露。2017年甲公司1．2亿元的销售费用未及时入账，造成2017年年度报告虚假记载。此外，与其子公司多笔资金往来事项并未披露和记账，导致甲公司在2017年和2018年年报中存在信息不实、虚假记载的情况。而甲公司上述年报经过注册会计师审计后，审计师出具了保留的审计意见。证监局根据以上调查结果，依法对甲公司进行了行政处罚。要求：简要分析公司治理基础设施在本案例中发挥作用的情况。

54.美国通用电气公司是美国，也是世界上最大的电器和电子设备制造公司，它的产值占美国电工行业全部产值的1／4左右。通用电气公司的总部位于美国康涅狄格州费尔菲尔德市。GE公司由多个多元化的基本业务集团组成，如果单独排名，有13个业务集团可名列《财富》杂志500强。

通用电气金融服务公司创立于1943年，原为美国通用电气公司的一个分部，主要为通用电气公司消费品和工业产品的销售与批发提供融资服务。现在公司提供范围广泛的融资和外购服务，业务范围包括机动有轨车租赁、信用卡、再保险以及设备融资。

1997年，通用电气金融服务公司收益达393亿美元，资产总额达2554亿美元。这是通用电气集团总收益的44％，总资产额的84％。同年，通用电气金融服务公司的营业收益增长了9．2％，而通用电气集团的其他公司收益平均下降了3．6％。

通用电气并非是离开产业孤立地发展金融，而是产业与金融结合得很好，比如它的租赁业务、消费信贷业务等，都是与产业相结合发展的。尽管许多公司模仿通用电气走产融结合的道路以图求得发展，但惟有通用电气的产融结合成就了其作为世界上最大的电器和电子设备制造公司的地位。

要求：

(1)简述决定企业竞争优势的企业资源判断标准。

(2)简述通用电气金融服务公司属于通用电气集团拥有的哪类具有竞争优势的资源以及该类资源包含的具体形式。

55.某上市公司2013年制定了内部控制系统，其要点如下：

(1)为提高工作效率，公司重大资产处置、对外投资和资金调度等事宜统一由总经理审批；

(2)为加快货款回收，允许公司销售部门及其销售人员直接收取货款；

(3)为增强经营活力，允许下属分公司自行决定是否对外提供担保。

要求：根据上述资料分析该公司内部控制存在的缺陷，并简要说明理由。

56.从质量管理的角度而言，该公司为了保证和提高产品质量而支付的成本包括哪些?

57.甲公司是一家物业管理服务企业。为了加强风险管理与内部控制，甲公司制定了较为详细的规范业务流程的工作程序。以下是甲公司现金出纳的主要工作程序：(1)出纳人员办理收款业务时先把收到的现金清点人库，再给交款人开具收据，交款人签字、收款人签字、加盖财务专用章等收据要素要齐全。(2)出纳人员每天必须根据交款人已签字的收据汇总金额盘点现金，做到账实相符。(3)出纳人员每天中午前将核对无误的现金存入银行。当天下午收到的现金在下午18：00后进行清点，然后把现金放进保险库。(4)出纳人员对当天经手的银行存款及现金交易在每天下午18：00后使用会计软件填制凭证，并打印相关凭证记录，核实其相关交易内容。可打印凭证记录均预先连续编号。(5)月度终了，出纳人员及时收集银行对账单，及时核对银行对账单余额与会计记录中的余额，编制银行存款余额调节表，调节表交财务经理审核签字确认。要求：

1)指出甲公司上述丁作程序中涉及的三项控制活动，并简要说明其所属类别。2)针对甲公司上述工作程序第项和工作程序第项，指出可以强化内部控制的改进措施。

58.

由于营业员的失误，最终给企业带来了损失，这属于哪一类的风险?

59.徐州金联瑞星软件科技股份有限公司(股票名称：金瑞科技；股票代码：430585)位于徐州软件园，是在“煤矿管理信息系统”研发团队基础上创建的专门从事煤炭行业管理软件研发与服务的高新技术企业。2018年2月，金瑞科技公司宣布于近日收到中国证券监督管理委员会江苏监管局行政监管措施决定书。经江苏证监局查明，金瑞科技公司存在关联方资金占用不审议、不及时披露，内部控制及公司治理存在重大缺陷等问题。经核查，2017年度金瑞科技公司存于苏州工商银行的520万元资金在未告知公司的情况下被转出，该账户资金往来涉及六个外部主体，其中四家公司均与金瑞科技原董事顾一鸣相关联，为公司关联方，上述资金往来构成关联交易，未履行审议程序且未进行披露，违反了《全国中小企业股份转让系统业务规则(试行)》第1．5条、4．1．4条，《全国中小企业股份转让系统挂牌公司信息披露细则(试行)》第三十五条的规定。另外，公司存在实际控制人吕尚简股份被质押未及时披露的情况。经核查，吕尚简于2017年11月28日与上海殷泽投资中心签订了《股份质押合同》，以其持有的公司股份8484750股为其个人借款1000万元提供质押保证，并于12月1日办理了质押登记。该质押股份占公司总股本的50．50％，可能导致公司控股股东和实际控制人发生变化，违反了《信息披露细则(试行)》第四十六条第一款第四项的规定。吕尚简作为公司实际控制人、董事长以及财务总监，直接控制公司苏州工商银行账户，并长期通过通讯方式对公司进行管理；公司存在财务审核不严、报销不规范，部分财务报销无总经理、财务总监签字确认，多笔大额提现无具体事由，个别离职人员仍在公司领取工资等情形。要求：(1)从内部控制要素角度简要分析金瑞科技公司缺失的控制活动；(2)从公司治理的角度，简要分析金瑞科技公司董事高管义务的履行情况。

60.简述战略群组分析的主要作用，分析福安公司进入尚属空白的功能饮料的依据

四、综合题(3题)61.新兴钢铁股份有限公司(以下简称“新兴钢铁”)为一家在上海证券交易所上市的钢铁公司。主要从事以不锈钢为主的特殊钢产品的生产和销售。与主要用于建筑业的普通钢不同，不锈钢属于规格较高的钢种，主要用于机器、设备及汽车等方面的制造。由于市场竞争对手较少，不锈钢的生产技术水平要求较高，因此不锈钢的毛利率远高于普通钢产品。随着我国经济迅速增长，制造机器、设备及汽车的工业不断发展，这带动我国不锈钢的需求显著增加。行业普遍认为在未来数年不锈钢产品的需求仍将持续上升。

制造不锈钢的一种重要原料为镍。镍广泛用于工业及消费产品，包括不锈钢、磁铁、铸币、镍黄铜及镍青铜等多种合金。全球镍生产量约三分之二是用于制造不锈钢。我国的镍矿石本地供应量有限，因此近年镍的进口量大幅上升。2007年1月，镍成为首种突破每盎司1美元的基本金属，价格创历史新高，镍价格急升主要是由于存量低而需求上涨。根据行业报告显示，推动镍全球需求上升的其中一项主要因素为我国不锈钢产量迅速增长。该报告预期镍价格将会在短期内持续上升。由于我国本地镍矿石的供应量不可能在可预见的将来大幅增加，我国必须继续进口镍矿石以应付本地需求。

新兴钢铁原本为一家中型钢铁公司，除了生产不锈钢产品外亦生产其他的普通钢产品。董事们基于不锈钢产品的市场需求增长较快，而且毛利率远高于普通钢，在2007年重组了新兴钢铁，将普通钢业务剥离后以其不锈钢业务上市，并将上市募集资金收购了另外一家中型不锈钢生产企业。合并后的不锈钢产能由每年100万吨倍增至200万吨。新兴钢铁的董事们认为，产能上升可使公司更能发挥本身在采购原材料的成本优势，而扩大产能的规模经济效益可提高营运效率，降低单位成本。

新兴钢铁所需的镍矿石原本全在国内采购，但随着新兴钢铁的不锈钢产量大幅提高，国内供应商所能提供的镍矿石已不能满足新兴钢铁的生产需要。由于镍矿石本地供应量有限，新兴钢铁近两年的需求基本上由国外进口镍矿石满足。

新兴钢铁的镍矿石一般是从加拿大及澳大利亚的不同供应商进口，在计人运输费用后每吨的平均采购价仍较国内的采购价略低，但采购价及供应量随国际总体需求波动，新兴钢铁未能获得稳定的镍矿石供应。

经过一轮探索后，新兴钢铁在2009年在某东南亚岛国找到了一个新的镍矿石供应商(以下简称“岛国供应商”)，并向其试采购了数批镍矿石。

该供应商提供的镍矿石品质较好，镍含量为1％，其他供应商镍矿石的镍含量平均为0．7％。由于该岛国较为接近我国，海运费用较低，由该岛国矿石提炼的镍金属单位成本比由加拿大及澳大利亚矿石提炼的低，最终生产出来的不锈钢产品毛利率由原来的25％提高到30％。

为了进一步了解这个新的镍矿石供应来源。新兴钢铁委托一家技术顾问公司对该岛国供应商进行深入的调查研究。根据技术顾问公司提交的技术报告，该岛国供应商的矿场位于海岸边，矿场邻近合适的港口设施，可以低成本托运矿石，而且由于矿石的硅含量较低，比较适合新兴钢铁的高炉加工。矿场的另一优点是其矿石均在表层，且矿场地势平坦，可简单有效地进行采矿业务。该矿场的镍矿石含量约一亿吨，而现时新兴钢铁的镍矿石年需求量为500万吨，估计按年增加至12年后年需求量为1500万吨。岛国供应商获得该岛国政府授予矿场的独家勘探及开采权，有效期尚余12年，可于期满时向该岛国政府协商续约费用及其他条件。岛国政府批准开采权时明确规定每年可以开采的矿石上限l500万吨。

新兴钢铁位于国内的铁矿及炼钢业的中心区，邻近数个大型铁矿及焦煤生产商，而且所在地区人力资源较为充裕，镍矿石供应成为新兴钢铁扩大产能的唯一生产资源限制。由于镍矿石的价格及供应量均不稳定，新兴钢铁的董事们认为这种情况不利于新兴钢铁的业务发展，因此经常研究新兴钢铁的公司战略。

董事们认为在众多的公司总体战略中，发展战略是以发展壮大企业为基本导向，是致力于使企业在产销规模、资产、利润或新产品开发等某一方面或某几方面获得增长的战略。根据新兴钢铁目前的情况，选择发展战略最有利于实现企业的总体目标。

新兴钢铁的董事们在阅读了技术顾问公司对岛国供应商的技术报告后认为收购岛国供应商可能是一个符合公司战略、可以解决生产资源限制的有效方案。董事会为此成立了收购专案小

组，并委任梁董事为组长。梁董事有丰富的公司战略及财务管理经验，曾担任新兴钢铁重组上市工作小组的组长，亦担任公司上市后收购另一不锈钢生产企业的工作小组组长。

梁董事的进一步调查研究发现，岛国供应商虽然已开采了该矿场两年，但仍然只是在矿场的一个小型区域开采，并未展开全面的采矿活动．也未购置足够的机器设备，且并无充足人力资源。原因是由于岛国供应商缺乏自有资金，而岛国的金融业并不发达，当地银行未能为岛国供应商提供所需的贷款，而岛国供应商亦无上市或其他融资渠道。经梁董事与岛国供应商初步洽商，梁董事向董事会汇报了岛国供应商的所有者有意将岛国供应商整体出售(包括该企业、其勘探和开采权及其矿场等)。

梁董事向董事会汇报了其他相关的资料。按梁董事介绍，该岛国的经济发展水平较低，其货币与美元挂钩，由于生活水平较低，通货膨胀并不严重。由于岛国供应商现只处于初步运营阶段，新兴钢铁在收购成功后须投入资金采购机器设备．同时需要大量招聘采矿工人。岛国的劳动人口较多，招聘矿工较为容易，但由于普遍外语能力较差，管理人员必须选择当地人。然而当地的管理人员较为匮乏，但岛国供应商的现有管理层是曾到澳大利亚留学的矿业专家。现时国际市场上的镍矿石一般是以美元计价，梁董事估计岛国供应商在全面生产后的镍矿石年生产量可以全部用于新兴钢铁的不锈钢业务，即使有剩余的镍矿石，梁董事认为也可以按市价售给国内的其他需要镍矿石的企业。

为了符合岛国的相关外汇法规、关联方交易和税法的要求，岛国供应商售给新兴钢铁的镍矿石必须以市价计价，而且以岛国货币现金结算。梁董事建议安排岛国供应商将每年度的净利润以现金股利方式分配给新兴钢铁。

新兴钢铁成功收购岛国供应商后，董事会认为新兴钢铁的业务产生了根本的改变：(1)以前只在我国生产经营，但现在的业务包括了一家在国外的子公司；(2)以前只是生产不锈钢，但现在的业务包括了开采镍矿石。为此，董事会决定，在未来几年内新兴钢铁最主要的战略是认真发展岛国供应商的开采能力，购置全面投产所需的机器设备，并且确保岛国供应商的镍矿石生产可以全面配合及支持新兴钢铁的不锈钢生产业务，最终达到岛国供应商的所有镍矿石均提供给新兴钢铁，而将新兴钢铁外购镍矿石量降至最低。

新兴钢铁在镍矿石的供应得到保证后，将全力专注扩展其不锈钢业务，不仅要成为国内不锈钢的最大供应商，更希望能够打入国际市场。因此新兴钢铁在可预见的将来不会发展不锈钢以外的其他产品和业务。

董事会要求梁董事研究收购岛国供应商后，新兴钢铁应该采用何种组织结构。梁董事对组织结构的七个主要类型进行了分析后，重点考虑产品事业部制结构、M型企业结构、战略业务单位结构及矩阵制结构等四种结构类型。另外，梁董事还应董事会的要求从企业内决策的层级结构进行分析，比较了集权型及分权型的优点及缺点，并且从营业环境出发，分析新兴钢铁应该是一家机械式企业还是有机式企业。

另外，董事会认为，收购了岛国供应商后，由于当地法规的要求，必须以岛国货币现金结算与岛国供应商购买矿石的货款，新兴钢铁将会面对较大的外币汇兑风险。董事会要求梁董事分析收购岛国供应商带来的外币汇兑风险并提供应对方案。新兴钢铁从无使用金融工具进行套期活动，董事会因此要求梁董事在可能的情况下避免使用金融工具。

要求：

(1)概括介绍发展战略的三种基本类型，指出哪一种类型最为适合新兴钢铁，并说明原因。

(2)列出新兴钢铁董事会在决定收购岛国供应商时必须考虑的在成功收购后出现的五个主要风险因素。

(3)针对岛国的政治风险及法律风险和合规风险，提出新兴钢铁应采取应对措施的建议。

(4)分析产品事业部制、M型企业结构、战略业务单位及矩阵制等四种组织结构的特点及各自的优点及缺点。

(5)分析新兴钢铁在收购岛国供应商后面对的汇率风险。说明新兴钢铁若进行金融工具外汇套期活动所需的先决条件，并分析新兴钢铁能否采用一些非金融工具的安排以降低其面对的岛国供应商汇率风险。

62.1984年到1991年是海尔实施品牌战略的阶段，别的企业上产量，而海尔扑下身子抓质量。此战略在海尔创立之初即以张瑞敏砸冰箱的戏剧化举动宣告推出。此后的六七年间，海尔完善了生产过程的全面质量管理，同时在销售方面推出星级服务的概念，在消费者心目中树立起质量超群的国产品牌形象。海尔在实践中，形成一套以人本主义为核心的企业文化。在此基础上，海尔在上世纪90年代初提出了OEC工作法，它的中文表述则为“日事日毕，日清日高”。至此，海尔以其全面质量管理或OEC工作法、以星级服务为特色的营销方式和顾客导向的产品改进与开发，三位一体形成了一个高效率、高品质的经营管理体系。90年代初，海尔集团年利润不过3000多万元。因此其发展必须采取低成本扩张的方式。海尔从本地政府和武汉、广东等外地政府手上以低廉的代价接管了多家亏损企业，并依托这些企业建立了空调、洗衣机和彩电等新事业，1991年海尔兼并青岛空调器厂和电冷柜总厂，标志着大规模多元化进程的开始，并持续到1998年。由于拥有水平明显高于大多数国内企业的管理能力平台并善于将其植入被兼并的企业，同时借助公司上市募集的资金在海尔工业园新建了一批企业，海尔在90年代将自己扩展为一个横跨白色家电、黑色家电、米色家电（PC等）、各种小家电以及制药、生物工程、金融服务等领域的多部门公司。海尔为适应其多产品的产业格局，在组织结构上完成了事业部制结构的改造，形成了成本中心、利润中心和资源调度中心的三级架构。90年代后期，海尔开始了第三阶段即通过国际化创建全球品牌的进程。到2000年，海尔的出口额达2.8亿美元，不但在中国家电业独占鳌头，而且领先第二名近1倍。目前，海尔在国外已设立10余家工厂；为绕过贸易壁垒，其布局基本上按世界各大自由贸易区或经济联盟设置。海尔的总部仍设在中国，而海外经营单位均实行本地化管理，以适应当地消费者的特定需要并吸收本地人才加盟，同时与全球产品市场的协作优势结合起来。如今海尔正在做的就是美国、欧盟MBA案例库的一个案例“市场链”，内部员工相互之间的关系不再是完全上下级的关系和同事的关系，而变成市场的关系。每个人都对着市场，每个人只对他的市场目标负责，每个人的收入只和业绩挂钩，也就是彻底的绩效主义。海尔集团有3万多人，过去集团只有一张财务报表，一张资产负债表，一张损益表，一张现金流量表。现在变成3万多张，每个人1张，这意味着每个人必须把自己变成一个主体，你对着的不是你的上级、不是你的同事，而是对着市场。海尔“市场链”理论受启发于波特教授的“价值链”理论（目前许多大企业正在努力学习并运用与实践）。虽然两者都以企业流程再造为实现形式，但两者又有本质的不同。价值链是以边际效益最大化为目标，而市场链则以顾客满意度最大化为目标。海尔实施“市场链”的最终目标，是要使企业的每一个人都成为一个SBU，也就是要把外部竞争的压力传递给企业的每一个员工，同时为他们提供个性化的创新空间，使每一个人都能成为自主创新的主体。综合分析海尔战略演变的历程及其阶段，可以发现一种重要的匹配关系，即企业战略与能力之间的配合。一种战略的导入对企业的相关能力提出了基本的要求，而企业核心能力的建立和发展则为战略的展开提供了必要的支撑，并为下一阶段的战略推进创造了部分条件。由此反复进行，构成一个阶梯式上升且不断放大的平台体系。

（1）根据该资料，分析海尔集团都采取了哪些战略。

（2）海尔“市场链”理论受启发于波特教授的“价值链”理论，请问，三种最常见的价值链驱动因素是什么？

（3）根据该资料，分析海尔集团的国际化行为属于哪一种？

63.丽岛实业是香港地区一家餐饮企业集团，已经在香港地区经营餐饮业30余年。丽岛实业在香港地区开设了20多家“丽岛大酒楼”、“丽岛皇宫”等命名的传统粤菜酒楼，丽岛实业的酒楼面向中、高档消费者，虽然菜式价格高于一般粤菜酒楼，但其菜式以高质量取胜，生意门庭若市，已经形成了一批忠实的老客户。“丽岛”品牌酒楼已经成为香港地区传统粤菜的著名品牌，占有较高的市场份额。除了粤菜酒楼外，丽岛实业还在香港地区开设了100余家“丽岛”品牌的快餐点。虽然是快餐生意，但其经营模式仍以高质量为主，因此“丽岛”品牌的快餐店在中式快餐行业取得了领导地位。在香港地区餐饮界，“丽岛”就是品质的标志。丽岛实业的大股东蔡大福已临近退休年龄，其女儿蔡家伦在取得工商管理硕士学位后已经在丽岛实业工作了一段时间，蔡大福随后任命蔡家伦为丽岛实业的总经理。蔡家伦接任后，首先分析了丽岛实业餐饮业务现状及市场情况。按照蔡家伦的分析，目前，香港地区的年轻人以及中年的中产阶层更崇尚新鲜事物，在餐饮方面不再喜欢传统菜。蔡家伦还发现，丽岛实业各酒楼的主要收入来源为各类喜庆筵席，但近几年来很多年轻人婚宴均在场面较为宏大的五星级饭店举行，丽岛实业酒楼目前的主要顾客群为中、老年的忠实熟客，顾客群已经开始出现缓慢的萎缩趋势。同时，一些竞争对手模仿丽岛实业的高质量、高档次经营模式，对丽岛实业的酒楼形成了较大竞争压力，同时对其菜式价格产也产生了一定的压力。一些较弱的传统粤菜竞争对手则选择了放弃，退出了传统粤菜市场。根据蔡家伦的调查，中式快餐的顾客群主要为午饭时段的各类顾客，以及习惯在外用晚餐的单身人士，用餐人数较为稳定。虽然丽岛实业的快餐店在质量方面领先竞争者，但其几家主要竞争对手已经开始采用提高质量并降低价格的方式招揽顾客，对丽岛实业的快餐店形成了较大竞争压力。同时由于各类快餐店的产品差异很小，新的快餐店不断出现，因此快餐店竞争日趋激烈。蔡家伦将其在硕士课程中学到的生命周期理论与波士顿矩阵结合起来，得出一个新的矩阵(其中包括“引入期的婴儿产品”等四类)，据此分析丽岛实业的业务形势。经过分析后，蔡家伦认为，为保持并提高盈利能力，丽岛实业必须改变企业战略和经营方式。蔡家伦将其父亲一直采用的稳定型战略变革为成长型战略，并采取了一系列的变革措施。丽岛实业与某银行结成战略联盟，凡使用该银行发行食用卡在丽岛实业的粤菜酒楼结账均可获得9折优惠，另外，对消费满3000元的顾客派发礼券，可于下次用餐时免费获得一碗鱼翅。同时，各酒楼在不同月份推出广东不同地区的传统粤菜专题系列。例如，1月份为顺德菜，2月份为潮州菜，3月份肇庆菜等。各酒楼还按季节和传统节日推出丽岛品牌的粽子、月饼、年糕等，并销售各种调料，供顾客购买回家食用等。除此之外，丽岛实业进人很多新的、不同的地方菜系领域，可能导致丽岛实业一贯注重的食品质量无法得到有效保证；二是开设大量新的酒楼、餐馆和快餐店，对丽岛实业的资金链产生巨大的压力，蔡家伦这些激进的做法，可能导致丽岛实业因资金短缺出现倒闭危机。当蔡大福与蔡家伦讨论这些创业元老们的不满和疑虑时，蔡家伦认为这些创业元老们跟不上潮流，只是为了个人私利而投诉，而且，蔡家伦认为改革已经取得了初步成果，新业务均已经为丽岛实业带来了较为丰厚的利润。蔡家伦因此希望蔡大福和她一样，不要理会这些创业元老们的不满和疑虑，并希望蔡大福支持她进行更深层次的改革。要求：

1)列示将生命周期理论与波士顿矩阵结合后所得到的新矩阵的四个阶段的名称、特征以及在各个阶段企业所应采取的战略。结合丽岛实业的实际情况，分析丽岛实业粤菜酒楼和快餐店各自所处的生命周期阶段。2)简述稳定型战略的内涵，并简要分析蔡大福采用稳定型战略的原因。3)逐一简述成长型战略的具体分类及其内涵。结合蔡家伦战略变革的具体措施，分析每项具体变革措施所属的成长型战略的具体类型

参考答案

1.D人力资源政策和实务可以在多方面实践，包括：①招聘和雇用；②新雇员的试用期和岗前培训制；③建立雇员员工培训长效机制、提升员工素质；④绩效评估；⑤辞职、解除劳动合同、退休等。本题描述内容主要是针对辞职、解除劳务合同和退休等。

2.A迈克尔.波特提出了最具影响力的战略分析模型——五力模型。用以确定企业在行业中的竞争优势和行业可能达到的最终资本回报率。

3.C【答案】C

【解析】管理幅度也称为管理跨度，它是指一名领导者直接领导的下级人员的数量。

4.C【答案】C

【解析】统计分析结果可以通过表格式、图形式和文章式等多种形式表现出来。文章式的主要形式是统计分析报告，它是全部表现形式中最完善的一种。

5.A【答案】A

【解析】公司战略的传统概念强调了公司战略的计划性、全局性和长期性。

6.B选项A、C、D是定性分析;选项B，事件树分析法是定性和定量分析，所以选项B正确。

7.B支持性原始凭证是否连续编号是测试“完整性”认定的重要控制程序，故选项B正确。

8.B在风险评估系图中，横轴表示的是风险发生的可能性，纵轴表示的是风险产生的影响，因此最需要关注的是具有重大影响且发生的可能性较高的风险。

9.B

10.C“集团进行全面预算管理编制的方法是根据过去一年的收入实际完成情况和公司给出的财务年度指标进行编制”说明新的预算使用以前期间的预算或者实际业绩作为基础来编制，属于增量预算方法。选项A属于零基预算的缺点，选项B、D属于增量预算的优点。综上，选项C符合题意。

11.B选项A表述正确，但不符合题意，一个战略群组是指某一个产业中在某一战略方面采用相同或相似战略，或者具有相同战略特征的各公司组成的集团；

选项B表述错误，但符合题意，尽管公司在许多方面会有差异，但并非所有差异都有利于区分战略群组，但以下变量是用于识别战略群组的典型特征，包括：品牌的数量、细分市场的数量、各地区交叉的程度等；

选项C表述正确，但不符合题意，战略群组分析有助于企业了解战略群组之间的竞争状况，主动地发现近处或远处的竞争者，也可以很好地了解某一群体与其他群体间的不同；

选项D表述正确，但不符合题意，如果产业中所有的公司基本认同了相同的战略，则该产业中就只有一个战略群体，但就另一个极端而言，每一个公司也可能成为一个不同的战略群体。

综上，本题应选B。

12.B企业发挥全球协作的程度低，产品对东道国市场需求的适应能力也比较弱，在这种情况下，企业多把产品开发的职能留在母国，而在东道国建立制造和营销职能。其组织结构往往采用国际部结构。

13.C投资者投入30000美元购买看跌期权，可以购买30000／2=15000(份)。由于股价低于执行价格，看跌期权到期日价值=15000×(23-21)=30000(美元)，该项投资净损益=30000-30000=0。

【名师点题】解答本题的关键是掌握期权投机净损益的计算。

14.B企业资源和能力的水平影响着公司经营范围和竞争优势的选择。公司战略又是整合和完善企业资源能力的动力，企业只有不断提升其资源和能力的水平，才能够保障公司面对变化莫测的经营环境选择和实施其最有效的战略。这体现的是公司战略是整合和优化企业资源能力的依据和动力。

15.B参见教材229页图9-1，横轴表示的是风险发生的可能性，纵轴表示的是风险产生的影响。

【试题点评】本题考核“对主要风险的评估”。

16.B

17.C选项A不符合题意，前向一体化战略指获得分销商或零售商的所有权或加强对他们的控制权；

选项B不符合题意，后向一体化战略指获得供应商的所有权或加强对其控制权；

选项C符合题意，相关多元化战略是指企业以现有业务或市场为基础进入相关产业或市场的战略；相关多元化的相关性主要是生产、技术、市场；本题中，好饮公司依靠其在瓶装矿泉水产业的优势进军饮料市场，属于相关多元化战略；

选项D不符合题意，非相关多元化战略指企业进入与当前产业和市场均不相关领域的战略。

综上，本题应选C。

18.C选项A、B正确：

（1）企业实施内部控制评价，包括对内部控制设计有效性和运行有效性的评价

（2）内部控制缺陷按其本质可分为设计缺陷和运行缺陷；按其严重程度可分为重大缺陷（也称实质性漏洞）、重要缺陷和一般缺陷

选项C错误，但符合题意，选项D正确：

（3）根据《评价指引》的要求，内部控制评价应遵循以下三个原则:

①全面性原则。评价工作应当包括内部控制的设计与运行，涵盖企业及其所属单位的各种业务和事项。

②重要性原则。评价工作应当在全面评价的基础上，关注重要业务单位、重大业务事项和高风险领域。

③客观性原则。评价工作应当准确地揭示经营管理的风险状况，如实反映内部控制设计与运行的有效性

根据《评价指引》的要求，企业应按照内部控制评价办法规定程序，有序开展内部控制评价工作。内部控制评价程序一般包括：制订评价控制方案、组织评价工作组、实施评价工作与测试、认定控制缺陷、价结果及编报评价报告等环节。

综上，本题应选C。

19.C提前性变革是指管理者能及时地预测到未来的危机，提前进行必要的战略变革。当国家产业政策调整时，一些企业能预测到政策对未来的影响，提前进行了战略上的转变这属于提前性变革。

20.A德尔菲法又名专家意见法，是在一组专家中取得可靠共识的程序。其基本特征是专家单独、匿名表达各自的观点，同时随着过程的进展，他们有几乎了解其他专家的观点。德尔菲法采用背对背的通信方式征询专家小组成员的意见，专家之间不得互相讨论，不发生横向联系，只能与调查人员发生关系。通过反复填写问卷，搜集各方意见，以形成专家之间的共识。所以，选项A正确。

【名师点题】解答本题的关键是掌握德尔菲法的内涵。

21.AA【解析】增量预算是指新的预算使用以前期间的预算或者实际业绩作为基础来编制。

22.B

23.D【答案】D

【解析】战略联盟的常见形式有合资企业、相互持股投资和功能性协议。选项D属于功能性协议。

24.B成熟阶段由于经营风险降低，应当扩大负债筹资的比例，选项B错误。

25.C【答案】C

【解析】内部损失成本，又称内部故障成本，是指产品出厂前因不满足规定的质量要求而支付的费用。

26.CC【解析】本题考核衍生产品。常用衍生产品包括：远期合约、期货、互换、期权等。

27.B【答案】B

【解析】尼克博克将对外直接投资区分为“进攻性投资”与“防御性投资”。在国外市场建立第一家子公司的寡头公司的投资是进攻性投资，同一行业其他寡头成员追随率先公司也建立子公司，是防御性投资。尼克博克认为，决定这两类投资的因素是不相同的，进攻性投资的动因可由弗农的产品生命周期理论解释，而防御性投资则是由寡占反应行为所决定的。

28.B选项A、C、D不合题意，战略目标体系建立的目的在于为公司赢得下列结果：获取足够的市场份额，在产品质量、客户服务或产品革新等方面压倒竞争对手使整体成本低于竞争对手的成本，提高公司在客户中的声誉，在国际市场上建立更强大的立足点，建立技术上的领导地位，获得持久的竞争优势，抓住诱人的成长机会；

选项B符合题意，属于财务目标体系的指标；

综上，本题应选B。

29.A本题考核风险管理工具。风险对冲是指采取各种手段，引入多个风险因素或承担多个风险，使得这些风险能够互相对冲，也就是，使这些风险的影响互相抵销。在金融资产管理中，对冲也包括使用衍生产品，如利用期货进行套期保值。本题中该贸易商就是利用了套期进行保值的，所以采用的风险管理工具是风险对冲。

30.A选项B，监督或绩效角色是指独立董事应当使执行董事对已制定的决策和企业业绩承担责任；选项c，风险角色是指独立董事应当确保企业拥有充分的内部控制系统和风险管理系统；选项D，战略角色是指独立董事是董事会的正式成员，因此有权利也有责任为企业的战略成功做出贡献，从而保护股东的利益。

31.AC【解析】本题考核并购的类型。双方都属于化肥厂，属于横向并购。选项A正确。双方经协商完成合并，属于友善并购，选项c正确。

32.AD风险管理职能部门主要履行以下职责：①研究提出全面风险管理工作报告；②研究提出跨职能部门的重大决策、重大风险、重大事件和重要业务流程的判断标准或判断机制；③研究提出跨职能部门的重大决策风险评估报告(选项D正确)；④研究提出风险管理策略和跨职能部门的重大风险管理解决方案，并负责该方案的组织实施和对该风险的日常监控；⑤负责对全面风险管理有效性的评估，研究提出全面风险管理的改进方案；⑥负责组织建立风险管理信息系统(选项A正确)；⑦负责组织协调全面风险管理日常工作；⑧负责指导、监督有关职能部门、各业务单位以及全资、控股子企业开展全面风险管理工作；⑨办理风险管理的其他有关工作。选项B、C属于风险管理委员会的职责，因此，本题应选AD。

33.ABCD【答案】ABCD

【解析】战略失效的原因主要有以下几点：(1)企业内部缺乏沟通，企业战略未能成为全体员工的共同行动目标，企业成员之间缺乏协作共事的愿望；(2)战略实施过程中各种信息的传递和反馈受阻；(3)战略实施所需的资源条件与现实存在的资源条件之间出现较大缺口；(4)用人不当，主管人员、作业人员不称职或玩忽职守；(5)公司管理者决策错误，使战略目标本身存在严重缺陷或错误；(6)企业外部环境出现了较大变化，而现有战略一时难以适应等。选项A属于决策的错误，战略目标本身存在错误。

34.ABCD【答案】ABCD

【解析】全面质量管理所含要素主要有以下几点：内部客户和内部供应商；服务水平协议；

公司的质量文化；授权。

35.ABCABC【解析】变革会面临如下障碍：(1)文化障碍。(2)私人障碍：①习惯；②变革对个人收入的影响可能相当大；③对于未知的恐惧降低了人们学习新技能和程序的意愿和兴趣，因为他们可能缺乏自信去迎接新的挑战；④选择性的信息处理导致员工去选择应当听什么和忽略什么来判断他们的处境，从而忽略管理层对于变革的要求。

36.ABCD【答案】ABCD

【解析】财务表现、市场地位、技术性能和服务质量这四个指标都能够很好的帮助企业了解竞争对手与业务单位战略的差距。

37.AD选项A、D属于分析财务风险应收集与企业相关的信息。选项B属于分析战略风险应收集与企业相关的信息。选项C属于分析运营风险应收集与企业相关的信息。

38.ABCD【答案】ABCD

【解析】职能战略是指为贯彻、实施和支持总体战略与业务单位战略(竞争战略)而在企业特定职能管理领域内制定的战略，包括生产运营战略、人力资源战略、财务战略、信息战略和营销战略等。

39.ABCD【答案】ABCD

【解析】内部牵制阶段，基本是以查错防弊为

目的，以岗位分离和账目核对为手段，以钱、账、物等会计事项为主要控制对象。其核心主要关注于会计领域。

40.AB【答案】AB

【解析】风险偏好和风险承受度概念的提出是基于企业风险管理理念的变化。传统风险管理理念认为风险只是灾难，被动地将风险管理作为成本中心；而全面风险管理的理念认为风险具有二重性，风险总是与机遇并存。企业风险管理要在机遇和风险中寻求平衡点，以实现企业价值最大化的目标。

41.ABCD战略变革的类型包括：(1)技术变革；(2)产品和服务变革；(3)结构和体系变革；(4)人员变革。

42.ACD[答案]ACD

[解析]内部环境与经营战略差距分析的内容包括能力与经营战略差距、企业业绩与经营战略差距、主要利益相关者与经营战略差距。行业竞争对手与经营战略差距属于外部环境与经营战略差距分析的内容。

43.BD【答案】BD

【解析】并购按被并购方的态度分类可分为友善并购和敌意并购，友善并购是并购方与被并购方通过友好协商确定并购条件，在双方意见基本一致的情况下实现产权转让的一类并购；敌意并购是并购方不顾被并购方的意愿强行收购对方企业的一类并购。按收购资金来源分类可分为杠杆收购和非杠杆收购，杠杆收购收购方的主体资金来源为对外负债；非杠杆收购收购方的主体资金来源是自有资金。

44.AD【答案】AD

【解析】甲公司预计将在6个月后收到客户一笔金额为1000万欧元的货款。为了防范6个月后欧元兑人民币下跌的汇率风险，甲公司可以通过货币远期合同提前卖出6个月后到期的1000万欧元，或者现在借入一笔6个月后到期的1000万欧元，用于支付原材料供应商货款，6个月后用收到客户一笔金额为1000万欧元的货款来归还银行欧元贷款。

45.BD政治风险的评估方法包括专家建议；出国考察；调研；定量测量法。

46.AB根据2013年修订发布的COSO内部控制框架，控制环境要素应当坚持以下原则：(1)企业对诚信和道德价值观做出承诺。(2)董事会独立于管理层，对内部控制的制定及其绩效施以监控。(3)管理层在董事会的监控下，建立目标实现过程中所涉及的组织架构、报告路径以及适当的权利和责任。(4)企业致力于吸引、发展和留任优秀人才，以配合企业目标达成。(5)企业根据其目标，使员_T各自担负起内部控制的相关责任。

47.BCD【答案】BCD

【解析】在波特的五种竞争力分析模型中，如果供应商提供的商品很容易被替代、购买者转换其他供应商购买的成本较低、购买者向其供应商购买的商品占了其供应商销售量很大的比例时能够增加购买者讨价还价能力。

48.ABCD有诸多原因可能导致管理层收购机会的出现：可能由于被收购公司的当前母公司处于财务困难中，因此需要现金；子公司可能“不适合”母公司的整体策略，或者因规模太小，因公司管理层无法保障充分的时间管理该子公司；如果子公司有亏损业务，将其出售给其管理者可能比进入清算的成本更低，特别是在考虑裁员及其他公司结业成本时；被收购公司也可能是私人股东打算出售的一家独立公司，有这种打算的原因可能是流动性和所得税因素，或者缺乏家族继承人来承担所有者兼管理者的角色。

49.ABC公司战略的功能包括：(1)公司战略指明了企业的发展方向。(2)公司战略是整合和优化企业资源能力的依据和动力。(3)公司战略是提升企业管理效能的前提和保障。

50.AC案例中，甲公司总经理违背忠诚义务，盲目过度投资，追求短期经济利益，经营行为短期化，属于“内部人控制”问题。从公司治理问题的类型来看，“内部人控制”问题属于代理型公司治理问题。综上，本题应选AC。

51.(1)公司经营管理分两级，即总公司－级，业务部门－级。总公司设有最高领导层与－套健全的职能机构。总公司以下按照不同产品设立业务部门，业务部门经理对该业务部门的经营管理负总责，业务部门下设职能机构。可以看出甲公司采取的是产品事业部制组织结构。产品事业部制结构的优点：－是生产与销售不同产品的不同职能活动和工作可以通过事业部／产品经理来予以协调和配合。二是各个事业部可以集中精力在其自身的区域。这就是说，由于这种结构更具灵活性，因此更有助于企业实施产品差异化。三是易于出售或关闭经营不善的事业部。

采用产品事业部制的缺点是：－是各个事业部会为了争夺有限资源而产生摩擦。二是各个事业部之间会存在管理成本的重叠和浪费。三是若产品事业部数量较大，则难以协调。四是若产品事业部数量较大，事业部的高级管理层会缺乏整体观念。

(2)企业文化为企业创造价值的途径包括：①文化简化了信息处理；②文化补充了正式控制；③文化促进合作并减少讨价还价成本。

【EnglishAnswers】

(1)Therearetwolevelsincompanysoperation,corporatelevelanddivisionallevel.

Productdivisionsaresetupbelowcorporatelevel,divisionalmanagersareresponsibleforoverallmanagementofoperations,andfunctionsaresetupineachdivision.ItindicatesthatJiaCompanyadoptsproductdivisionalorganizationalstructure.

Theadvantagesofproductdivisionalstructure..

First,differentfunctionalactivitiesandworksrelatingtoproductionandsalesofdifferentproductscouldbecoordinatedandCOOl,cratedbydivisionalorproductmanagers.

Second,eachdivisioncouldputmoreemphasizeonitsownarea.Thatistosay,duetotheflexibilityofthestructure,itismorehelpfultoachieveproductdifferentiation.

Third,itiseasytosellorshutdownlossmakingdivisions.Thedisadvantagesofproductdivisionalstruc-

ture:

First,conflictsmayexistarisingfromcompetinglimitedresourcesbetweendivisions.

Second,thereisoverlapandwastemanagementcostsbetweeneachdivision.

Third,withtheincreasednumberofproductdivisions,itbecomesdifficulttocoordinatewitheachother.

Fourth,withtheincreasednumberofproductdivisions,theseniormanagementarelackofoverallconceptofthecompany.

(2)Thecreationofthevalueofthecompanyisattributedbycompanyculturethroughthreeways,

①culturesimplifiesinformationprocessing,②cultureatthesametimesupplementsformalcontrol；③cultureimprovescooperationandreducedthecostinthecourseofbargainingprocess.52.竞争环境分析的另一个重要方面是要确定产业内所有主要竞争对手的战略诸方面的特征。波特用“战略群组”的划分来研究这些特征。一个战略群组是指某一个产业中在某一战略方面采用相同或相似战略，或具有相同战略特征的各公司组成的集团。

53.本案例中公司治理的基础设施主要体现在信息披露制度、中介机构、政府监管以及媒体、专业人士的舆论监督。(1)信息披露制度。“该笔担保未在2017年年报中进行信息披露”“2017年甲公司1．2亿元的销售费用未及时入账，造成2017年年度报告虚假记载。此外，与子公司多笔资金往来事项并未披露和记账，导致甲公司在2017年和2018年年报中存在信息不实、虚假记载的情况”。(2)中介机构。“甲公司上述年报经过注册会计师审计后，审计师出具了保留的审计意见”。(3)政府监管。“当地证监局迅速反应，立案调查”“证监局根据以上调查结果，依法对甲公司进行了行政处罚”。(4)媒体、专业人士的舆论监督。“2019年5月，某财经媒体深度报道了甲公司存在的多种经营违规行为。该报道在网络平台上成为热门话题”。

54.【答案】

(1)在分析一个企业拥有的资源时，必须知道哪些资源是有价值的，可以使企业获得竞争优势。其主要的判断标准如下：

①资源的稀缺性。如果一种资源是所有竞争者都能轻易取得的，那么，这种资源便不能成为企业竞争优势的来源。如果企业掌握了取得处于短缺供应状态的资源，而其他的竞争对手又不能获取这种资源，那么，拥有这种稀缺性资源的企业便能获得竞争优势。如果企业能够持久地拥有这种稀缺性资源，则企业从这种稀缺性资源获得的竞争优势也将是可持续的。

②资源的不可模仿性。资源的不可模仿性是竞争优势的来源，也是价值创造的核心。

③资源的不可替代性。波特的五种竞争力模型指出了替代产品的威胁力量，同样，企业的资源如果能够很容易地被替代，那么即使竞争者不能拥有或模仿企业的资源，它们也仍然可以通过获取替代资源而改变企业的竞争地位。④资源的持久性。资源的贬值速度越慢，就越有利于形成核心能力。一般来说，有形资源往往都有自己的损耗周期，而无形资源和组织资源则很难确定其贬值速度。

(2)当其他公司无法获取这种资源或能力，或需要付出很高的成本才能得到时，该种资源或能力便是难以模仿的。通用电气金融服务公司属于通用电气集团不可被模仿的资源。

不可被模仿的资源主要有以下四种形式：

①物理上独特的资源。有些资源是物质本身的特性所决定的。

②具有路径依赖性的资源。这是指那些必须经过长期的积累才能获得的资源。

③具有因果含糊性的资源。企业对有些资源的形成原因并不能给出清晰的解释。

④具有经济制约性的资源。这是指企业的竞争对手已经具有复制其资源的能力，但因市场空间有限不能与其竞争的情况。

55.【答案】

该公司制定的内部控制系统存在以下缺陷：

(1)《企业内部控制应用指引第1号一组织结构》明确提出要求：企业应当根据国家有关法律法规的规定，明确董事会、监事会和经理层的职责权限、任职条件、议事规则和工作程序，确保决策、执行和监督相互分离，形成制衡。同时强调，企业的重大决策、重大事项、重要人事任免及大额资金支付业务等(即通常所说的“三重一大”)，应当按照规定的权限和程序实行集体决策审批或者联签制度；任何个人不得单独进行决策或者擅自改变集体决策意见。该公司规定重大资产处置、对外投资和资金调度等事宜统一由总经理审批，不符合《企业内部控制应用指引第1号一组织结构》的要求。

(2)按照《企业内部控制应用指引第9号一销售业务》的要求，办理销售、发货、收款三项业务的部门应当分设，不得由同一部门或个人办理销售与收款业务的全过程。销售与收款属于不相容岗位，该公司规定允许公司销售部门及销售人员直接收取货款，违背了不相容职务分离控制的要求。

(3)按照《企业内部控制应用指引第12号一担保业务》的要求，企业应当加强对子公司担保业务的统一监控，企业内设机构未经授权不得办理担保业务；企业为关联方提供担保的，与关联方存在经济利益或近亲属关系的有关人员在评估与审批环节应当予以回避。该公司规定允许分公司自行决定是否对外提供担保，属于授权不当。

56.运行质量成本是指企业为保证和提高产品质量而支付的一切费用以及因质量故障所造成的损失费用之和。它又分为四类即企业内部损失成本、鉴定成本、预防成本和外部损失成本等。从质量管理的角度而言该公司为了保证质量付出的成本主要有两类：预防成本和鉴定成本。该公司每年花费大量的资金用于生产一线员工的培训不断提高一线员工的质量意识和技能这种支出属于预防成本。预防成本指用于预防产生不合格品与故障等所需的各种费用。该公司对生产的每批空调都进行抽检以确保产品能够符合相应的质量标准和使用性能这种支出属于鉴定成本。鉴定成本是指评定产品是否满足规定的质量水平所需要的费用。运行质量成本,是指企业为保证和提高产品质量而支付的一切费用以及因质量故障所造成的损失费用之和。它又分为四类,即企业内部损失成本、鉴定成本、预防成本和外部损失成本等。从质量管理的角度而言,该公司为了保证质量付出的成本主要有两类：预防成本和鉴定成本。该公司每年花费大量的资金用于生产一线员工的培训,不断提高一线员工的质量意识和技能,这种支出属于预防成本。预防成本指用于预防产生不合格品与故障等所需的各种费用。该公司对生产的每批空调都进行抽检,以确保产品能够符合相应的质量标准和使用性能,这种支出属于鉴定成本。鉴定成本是指评定产品是否满足规定的质量水平所需要的费用。57.1)有关控制活动及其所属类别：①会计系统控制。会计系统的可打印凭证记录均预设连续编号；②财产保护控制。每天进行现金盘点及使用保险库保管现金；③调节和复核。编制银行存款余额未达账项调节表；④授权审批控制。银行存款余额调节表交审核人员核对签字。有关控制活动及其所属类别：①会计系统控制。会计系统的可打印凭证记录均预设连续编号；②财产保护控制。每天进行现金盘点及使用保险库保管现金；③调节和复核。编制银行存款余额未达账项调节表；④授权审批控制。银行存款余额调节表交审核人员核对签字。2)对于第(3)项出纳人员进行现金盘点时应在另一人员监督下进行并签字确认盘点记录。此外应由另一位人员负责把现金放进保险库以防止舞弊。对于第(4)项公司应实行不相容职务分离控制。例如企业中负责收付现金的出纳员和记录交易的会计人员应分别由不同的人员负责。所以应委派出纳人员以外的人员担任记录交易的工作。对于第(3)项,出纳人员进行现金盘点时,应在另一人员监督下进行,并签字确认盘点记录。此外,应由另一位人员负责把现金放进保险库,以防止舞弊。对于第(4)项,公司应实行不相容职务分离控制。例如,企业中负责收付现金的出纳员和记录交易的会计人员应分别由不同的人员负责。所以,应委派出纳人员以外的人员担任记录交易的工作。

58.由于员工的失误给企业带来的损失属于操作风险。操作风险是指因不充分的或失灵的内部程序、人员和系统或者外部事件而发生损失的风险。由于员工的失误给企业带来的损失属于操作风险。操作风险是指因不充分的或失灵的内部程序、人员和系统或者外部事件而发生损失的风险。

59.(1)金瑞科技公司缺失的控制活动：①“吕尚简作为公司实际控制人、董事长以及财务总监，直接控制公司苏州工商银行账户”。由此可见，金瑞科技公司缺失不相容职务分离控制。②“公司存在财务审核不严、报销不规范，部分财务报销无总经理、财务总监签字确认，多笔大额提现无具体事由，个别离职人员仍在公司领取工资等情形”。由此可见，金瑞科技公司缺失会计系统控制。③“2017年度金瑞科技公司存于苏州工商银行的520万元资金在未告知公司的情况下被转出”“吕尚简作为公司实际控制人、董事长以及财务总监，直接控制公司苏州工商银行账户”“公司存在财务审核不严、报销不规范，部分财务报销无总经理、财务总监签字确认，多笔大额提现无具体事由，个别离职人员仍在公司领取工资等情形”。由此可见，金瑞科技公司缺失授权审批控制。④“2017年度金瑞科技公司存于苏州工商银行的520万元资金在未告知公司的情况下被转出”。由此可见，金瑞科技公司缺失财产保护控制。(2)董事义务又称作勤勉义务或专项，主要包括善管义务和竞业禁止义务。其中，董事的善管义务可以分为以下三条：①董事必须忠实于公司；