光伏分析报告

光伏分析报告白云电气集团战略投资部4月15日目录一. 光伏概况 2（一） 光伏概念 3（二） 光伏发电 31. 离网型 32. 并网型 3二. 光伏产业链 3（一） 金属硅环节 4（二） 晶体硅线路环节 4（三） 薄膜硅线路环节 4（四） 光伏电站 5三. 光伏行业有关政策 6（一） 各国光伏政策 6（二） 欧洲各国对光伏电价的削减情形汇总 8（三） 欧洲重要国家光伏政策预测 9（四） 国内政策 10四. 前景预测 13五. 国内外产业现实状况 15（一） 多晶硅产业现实状况 15（二） 电池和组件产业现实状况 16（三） 国内外光伏产业现实状况 161. 欧洲光伏市场 162. 国内光伏市场 17（四） 小结 17六. 重要企业研究 18（一） 国内主体投资企业 181. 地方电力投资企业 182. 光伏产业投资企业 183. 五大发电集团等央企 18（二） 硅锭和硅片领域 18（三） 光伏电池片和组件领域 19（四） 逆变器领域 19（五） 企业简介 201. 美国的第一太阳能（FirstSolar） 202. BP太阳能 203. 茂迪企业 214. 尚德电力 215. 英利绿色能源控股有限企业（YGE） 216. 赛维LDK 217. 晶澳太阳能有限企业 218. SMA(艾思玛太阳能技术股分企业) 229. 合肥阳光电源股分有限企业 22七. 光伏电站 22八. 总结 25光伏概况光伏概念光伏(PVorphotovoltaic)是太阳能光伏发电系统(photovoltaicpowersystem)的简称。是一种运用太阳电池半导体材料的光伏效应，将太阳光辐射能直接转换为电能的一种新型发电系统，有独立运行和并网运行两种方式。光伏发电光伏发电系统将太阳能电池输出的直流电能通过功率变换装置给负载供电（交流或直流），或向电网输出功率。可分为离网型和并网型两种。详细如下图所示：离网型并网型不可调度型可调度型（含储能装置）光伏产业链按照光伏产业链，可总结如下图：光伏产业链源头是从蕴藏在大自然的硅石开始，而原料链的第一种环节就是金属硅的冶炼。金属硅环节金属硅是用大自然界蕴藏极为丰硕的硅石来冶炼的。硅石的成分是二氧化硅，也叫石英，纯度高则成为水晶。从硅石到硅本质上是一种还原的进程，因此还要用到还原剂碳，碳有直接用煤炭的，也有效柴炭和焦炭的，近期光伏则重要用的是石油焦，原因其杂质纯度稿。金属硅成型后来，产业链可分为两条线路，根据目前主流的技术线路是晶体硅的线路，而薄膜硅是此外一条线路。晶体硅线路环节晶体硅光伏电池线路，是从金属硅开始，获得纯度更高的太阳能级的多晶硅，然后制作成电池的线路。对于从金属硅到多晶硅的提纯，分为两个主流线路，一种是化学法，也就是目前重要应用的西门子法，它是将金属硅先转变成三氯氢硅，然后再进行分馏和精馏提纯，获得高纯度的三氯氢硅后，再还原而成。此外一种方式，是物理法，目前统称为冶金法。它是直接对金属硅通过某些手腕将杂质掏出而得名。由于硅在整个提纯进程中未发生化学反应而得名。化学法的纯度较高，但能耗和本钱也较高，污染处置本钱较大。冶金法电耗低，本钱低，无污染，但目前的纯度还比西门子略低某些，但可应用于光伏电池。多晶硅成型后来，晶体硅的工艺就比较一致，从多晶硅直接铸锭切片，然后制作电池；这就是多晶硅电池片的线路。从多晶硅现制作成单晶，通过切片制作成电池，这就是单晶硅电池的线路。电池片制得后，就是组件封装。组件封装其实也包括许多材料，如白玻璃，EVA等。薄膜硅线路环节薄膜硅通过采用金属硅制作成硅烷气，通过气相沉积技术在薄膜衬底上形成非晶硅薄膜，制作成PN结，形成薄膜电池组件。硅可制作薄膜外，尚有效碲化镉、砷化镓、和铜铟镓硒等材料作为原料。由于大自然所包括的所有元素中，硅超过四分之一（27%），其他的元素很少，尤其是碲、镉、镓、铟等，都是电子行业和航天产业的极为宝贵的元素。光伏电站光伏电站包括支架、汇流装置、配电装置、电线电缆、逆变器、追日系统等。按照其产业链各细分市场的不一样，产业链详细信息可总结如下：多晶硅硅锭/硅片电池组件系统及光伏上网行业价值阐明其价值占太阳能电池组件价值的较大比例，其价格变化明显影响电池组件价格。硅片制备工艺不停提高，硅材逐渐减少。目前，硅片切割厚度已经可以降至160mm，多晶硅用量降至8g/Up。除硅材料和硅片外，其他太阳能电池成本及组件成本也大幅下降。每个产业环节的增长值减少，这些均构成了太阳能电池组件最终价格的减少。目前光伏发电单位投资总成本约为万元/kw，占总投资成本的70%左右。成本构造资源：30-40%晶硅：30-50%硅片：60-70%电池：60-70%组件：60-70%电力：40-50%电力：20-60%其他材料：20%玻璃：5-10%逆变器：5-10%设备：15-20%设备：10-30%人力/设备：10-15%人力/设备：5-10%；其他材料：10-20%人力：10-15%；电缆/其他：10-15%毛利率50-60%10-20%20-30%5-10%5-10%光伏行业有关政策各国光伏政策序号国家政策名称时间描述1中国太阳能光电建筑应用财政补助资金管理暂行措施补助原则为：对于建材型、构件型光电建筑一体化项目，补助原则原则上定为17元/瓦；对于与屋顶、墙面结合安装型光电建筑一体化项目，补助原则原则上定为13元/瓦有关实行金太阳示范工程的告知对并网光伏发电项目，原则上按光伏发电系统及其配套输配电工程总投资的50％予以补助；其中偏远无电地区的独立光伏发电系统按总投资的70％予以补助；对于光伏发电关键技术产业化和基础能力建设项目，重要通过贴息和补助的方式予以支持新能源产业发展规划到，除水电外，可再生能源占中国一次能源消费比重有望从目前的%升至6%以上。另草案中提到，太阳能发电、核能发电、风力发电的装机容量规模将分别达200万千瓦、1,200万千瓦、3,500万千瓦。光伏上网电价估计将出台类似风电的细则，分类制定标杆电价，深入明确补助政策2西班牙光伏上网电价补助对发电量不不小于100KWp的光伏系统，实行按KWh的价格，有效期为25年，25年后购电价格为KWh；100KWp-10MWp的光伏系统购电价为KWh，25年后为KWh；对不小于10MWp的光伏发电系统，则采用KWh的价格，25年后为平均电价的4倍光伏上网电价补贴下调提案8月起新增大型地面支架系统上网电价补助额在原有基础上下调45%；大型屋顶系统下调25%，小型系统下调5%3美国可再生能源鼓励政策投资税收抵扣法对于使用太阳能光伏、燃料电池、地热以及其他太阳能发电技术的居民予以30%的税收抵扣，其中一套太阳能发电系统最高抵扣美元，太阳能光热最高美元。对于商业企业，太阳能予以30%税收抵扣，同步予以5年的加速折旧期，没有封顶。对于微燃气轮机最高每千瓦抵扣200美元。千万太阳能屋顶计划-每年将投资5亿美元补助太阳能屋顶计划，总安装量为30-50GW。补助方式为太阳能系统投资成本的50%，详细是不超过净安装成本的50%（剔除州政府补助、税收优惠等），初始阶段大概美金/w，大概美金/w3印度尼赫鲁国家太阳能计划-对光伏发电及太阳热能新上项目予以30%的资金支持和/或5%的低息贷款。政府资助以项目的形式进行，并规定项目可以贷款或其他方式融资，但项目承担者的出资比例不能低于20%。补助峰值总功率在100kwp以内的系统以及小型电网及农村用电250千瓦以内的项目购电补助法案不详对于不不小于20KW的光伏系统，政府回购电的价格为欧元/度，有效，每年递减5%；对于20KW-50KW的光伏系统，回购电价为欧元/度；而对于50KW-1MW的系统，电价为欧元/度；此外市场补助上限设为1200MW。4意大利FIT补助案在里每四个月将补助额下调6%，并在随即的两年里深入下调6%；及新的太阳光电系统安装则采用一次性下调6%补助费率。未来3年的安装上限为30亿瓦。在里每四个月将补助额下调6%，并在随即的两年里深入下调6%；及新的太阳光电系统安装则采用一次性下调6%补助费率。未来3年的安装上限为30亿瓦5日本光伏屋顶计划予以太阳能发电系统安装成本50%的补助，分递减；商用银行予以低息贷款优惠等，税收返还等。太阳能发电所有收购制度（拟）针对太阳能发电的所有收购制度拟从开始实行。6英国可再生能源法不详到，使用可再生能源电力必须强制到达%，并安排10亿英镑发展可再生能源技术，计划在内建设采用太阳能电池板的100万栋“绿色住宅”7韩国新生、再生能源技术开发及运用普及计划不详技术扶持：对新生、再生能源技术开发的扶持资金总额达1994亿韩元，比增长60%，其中对太阳能部门，决定每年给每个战略性技术研发项目拨款100亿韩元，最长扶持期长达5年欧洲各国对光伏电价的削减情形汇总针对目前欧洲重要国家削减的光伏电价补助，对欧洲各国的情形汇总如下：欧洲各国对光伏电价补助的削减状况汇总（单位：欧元）序号国家系统类型下降幅度(较)1德国地面%屋顶西班牙地面%屋顶意大利地面屋顶法国地面（北部、南部）屋顶%BIPV希腊陆地海岛

欧洲重要国家光伏政策预测中投顾问按照欧洲有关政策，对欧洲光伏政策做出如下预测：欧洲重要国家光伏政策和新增装机容量变化的中投顾问预测单位：万千瓦序号有关预测国家政策调整预测E1德国7月和10月份两次下调了光伏发电上网补助，合计下调补助额度到达了16%，克制国内光伏装机容量过快增长的目的基本上已经到达了，因此德国继续下调光伏发电上网补助的也许性不大，不过有也许会实行规定新增装机容量上限的法案3800700040002法国法国政府已于9月1日开始将光伏上网电价的补助削减了12%，不不小于3KW的私人住宅电价维持不变；从近期法国政府肯定会下调光伏发电上网电价补助，下调幅度应当在20%之内1857008603捷克10月底，捷克政府出台了一系列针对国内泡沫式光伏电站投资的惩罚式方案，该方案提出要对太阳能电站销售电力所得征收26%的“太阳能税”甚至还要追溯性征收之前免除的税收，不太也许再次下调补助41010004254西班牙以来西班牙将国内光伏上网电价的补助下调了45%左右后，西班牙光伏市场迅速萎缩，因此西班牙政府没有必要在深入下调补助706507505意大利意大利政府已经明确表达，1月-4月，规模5MW以上的光伏电站项目的上网电价补助将下调%；4月后，再下调一次71015001250国内政策序号省/市公布部门政策名有效时间有关政策要点屋顶安装补助BIPV并网1江苏省政府江苏省新能源产业调整和振兴规划纲要-对光伏并网发电电价、光伏发电示范推广工程予以补助2江苏发改委江苏省光伏发电推进意见的告知-、和屋顶并网电站目的电价（含税）分别为元/千瓦时、3元/千瓦时和元/千瓦时、和建筑一体化并网电站目的电价（含税）分别为元/千瓦时、元/千瓦时和元/千瓦时、和地面并网电站目的电价（含税）分别为元/千瓦时、元/千瓦时和元/千瓦时3江苏宜兴太阳能屋顶计划-运用既有建筑近3万平方米的屋顶面积，总投资4800多万元，适时启动了光电屋顶示范项目。该项目建成后装机容量将达兆瓦，估计年发电量将到达170所有建成并网发电，项目总投资中，除20%的资本金由企业自筹外，其他资金所有由国家财政补助和融资处理。省电力企业负责贯彻项目的并网事宜，全额收购所发电量。4江苏扬中太阳能屋顶计划未明确在屋顶面积800平方米5江西南昌太阳能屋顶计划未明确南昌将启动“太阳能光伏屋顶项目”，初步选定在市政府大楼、南昌二中等公共建筑屋顶建太阳能电站。投资建设10兆网光伏电站项目，项目总投资亿元，按系统设计寿命25年。6新疆太阳能屋顶计划未明确新疆硅业有限企业厂区屋顶改造项目，屋顶面积为1224平方米，估计年发电量万千瓦时，7浙江省政府办公厅有关加紧光伏等新能源太阳能建筑应用的补助由省建设厅、省财政厅协助企业积极向国家争取。实行百万屋顶发电计划，应用光伏发电的公共建筑、企业厂房、住宅小区等屋顶面积达100万平方米，形成50兆瓦以上的发电能力。按照合理成本加合理利润的原则，由省物价局按规定积极向国家争取核准上网电价力争到，光伏发电50兆瓦8浙江杭州太阳能屋顶计划每年新增2万平方米用太阳能光伏发电的屋顶。享有每瓦建设成本50%的资助；从起设置3000万元的太阳能光伏应用推广专题资金。有20万平方米的屋顶能用太阳能发电。对列入市级“阳光屋顶”计划项目，按照每瓦实际建设成本的50%左右（15-20元/W）予以资助，后来每年递减5实行太阳能光伏发电上网电价补助。9山东省经贸委、省节能办加紧新能源产业发展的-20到，全省太阳能光伏产业销售收入到达350亿元，光伏电池组件产量500兆瓦山东省财政厅、省经贸委山东省太阳能集热系统财政补助资金使用管理暂行措施年1月10山东市山东济南市农业局、财政局拨出600万专题资金补助太阳能项目2009年6月济南市农业局、财政局拨出600万专题资金，面向济南市下辖的十个县市区推广太阳能进行补助11上海市政府上海推进新能源高新技术产业化行动方案2009年-20到，薄膜太阳能电池产能到达500兆瓦，硅基薄膜电池量产光电转换效率提高到10%，铜铟镓硒和碲化镉薄膜电池量产光电转换效率提高到13%，组件成本减少到每瓦1美元。高效晶体硅太阳能电池产能到达1000兆瓦，高效晶体硅电池量产光电转换效率提高到18%和20%，厚度为150微米左右。鼓励全社会积极投资太阳能发电项目，推进崇明生态岛建设及“平改坡”等方面的太阳能发电应用，尤其是对到本市投资设厂的企业在其建筑物上建设太阳能发电项目予以补助12河南省政府十一五规划-13宁夏回族自治区区政府十一五规划-新建建筑太阳能与建筑结合技术应用率到达30%14北京市政府十一五规划-15广东省政府十一五规划-16广西壮族自治区十一五规划-17新疆维吾尔自治区十一五规划-重点发展太阳能综合应用积极开发风电、太阳能、地热、生物质能等绿色电力18江苏十一五规划-推出高效太阳能综合运用示范项目19浙江十一五规划-20江西十一五规划-21湖北十一五规划-科技部“十二五”能源战略将把支稳重点放在新能源产业上，详细包括智能电网、煤基清洁燃料、风电、太阳能四大领域。对新能源产业的支持重要体此刻四个专题计划上。今年3月初，863计划先进能源领域办公室在京组织召开了智能电网、煤基清洁燃料、风电、太阳能四个专题计划专家研讨会。除上述四大领域之外，科技部还将在如下方面支持其他可再生能源的开发运用，详细包括新型太阳能电池和大型光伏电站，粮多元化运用，非粮燃料化学品等；在海洋能方面推进潮汐电站，地热能增强对地热资源的开发，开展适度规模的示范。前景预测世界太阳能光伏产业受全世界金融危机冲击，进入了一轮阶段性低迷期，而伴随全世界宏观经济环境的慢慢好转，全世界光伏产业又迈入了一轮新的增长期。上六个月全世界光伏行业大体上还处在恢复性增长期，而下六个月则进入了常规增长轨道。虽然与全世界光伏行业进展情形有关的许多数据目前尚未出炉，可是从已经掌握的某些数据来看，世界光伏电站新增装机容量将会实现翻倍增长。而按照目前欧洲各国对于光伏补助削减，估计201一、全世界光伏将减缓进展。会恢复性进展。按照-全世界光伏装机量的分析，如预测如下（单位：MW）：中国光伏制造产业的特点及进展趋势中国光伏产业的进展带来了光伏产品制造本钱的迅速下降。推进了全世界光伏应用的进展。伴随原材料价钱的下降，电池转换效率的提高和光伏发电在全世界的推行应使劲度慢慢增强，光伏产品的价钱展现迅速下滑趋势。据记录，1978年，太阳能光伏组件的价钱为78美元/瓦，进展到，已下降到2美元/瓦如下。全世界范围内，光伏产业持续向低本钱地区转移。中国企业在推进光伏制造产业减少本钱方面发挥了重要作用，原辅材料和光伏设备的国有化程度不停提高。“中国制造”的光伏产品不仅代表了低本钱和高质量，还代表了技术进步和创新。现阶段中国光伏产业的进展也充斥了机缘和挑战。详细体现为：产能迅速扩充，产业链垂直整合趋势明显。以晶体硅电池制造企业为例，包括尚德、晶澳、英利、天合在内的多家企业不仅制定了宏伟的电池生产扩产计划，还向产业链上下游拓展，业务延伸最多晶硅材料、硅片、组件及系统安装等。产业链尚未到达平衡，各环节利益分派展现失衡状态。由于受到技术、政策、资金等多项原因的影响，中国光伏产业链各环节仍存在不一样程度的脱节。为了打破光伏市场技术不一样性相对较小的特点，行业领军企业都极为重视技术的积累进步和新产品的开发。多家设备企业和原材料供应商也在致力于技术的更新换代，加大了在新兴技术方面的投资。可以预见到，若干关键技术的冲破将会变化整个光伏产业的进展进程和竞争格局。目前出现的7大重要行业趋势包括：薄膜技术的冲破将使得未来薄膜电池的市场份额不停扩大；安装与配套器件市场将在国际和国内市场都展现出大幅度增长机缘；光伏设备行业正在向中国转移，存在大量扩张机缘；部份供应局限性的辅材和设备在未来将成为投资热点；产品可融资性等更多综合性原因将成为未来光伏市场重要的竞争要素；若干强有力竞争对手的加入将变化未来光伏市场的竞争格局；新的颠覆性的技术也许会变化产业进展进程和竞争格局。中国清洁能源的进展，按照中国电力的需求，可预测如下：从开始，光伏发电占全世界总电力的比例将不停上升。到达%，2030年升至%。对比中国庞大的电力需求，中国要到达IEA技术线路图中提出的光伏发电比例的全世界平均水平，合计光伏安装量在前需要到达60GW光伏，2030年达270GW。实现这一值，需要在中国的能源政策和计划方面出现示范性的转变。实际上，业内普遍猜测，在尚未公布的《新兴能源产业振兴计划》中，将对中国光伏装机量设定20GW的合计装机目的。这一目的值远低于世界平均水平。此外，中国是全世界最大的光伏制造大国。对于中国的许多地区来讲，光伏产业拉动了当地的经济进展，是重要的经济体。据SEMI记录，至末，中国大陆晶体硅电池的制造产能已到达21GW，并在将深入扩大至30GW。由于国内市场迟迟未打开，中国光伏产业对国际市场依存度高，自以来，中国光伏产品的出口比例一直在95%以上。从全世界范围来看，短时刻内光伏应用需求的成长动力重要来自于各国政府对光伏产业的政策扶持和价钱补助。虽然估计全世界对于光伏应用的政策支持将会继续维持强劲势头，但不能不正视的是：国外补助政策或贸易保护的风险仍然存在。要实现中国光伏产业的持续增长，除光伏企业需要增强自身竞争力之外，还需要有关政策的支持，以帮忙国内市场迅速启动，减少整个产业的风险。按照SEMI预测，在未来内，中国光伏发电本钱将会不停下降。光照条件好的地区在左右可以实现“一元一度电”。国内外产业现实状况多晶硅产业现实状况多晶硅价钱上升，市场供应偏紧，企业纷纷扩产应对，行业整体状况良好。4月以来，多晶硅的价钱一直在低位徘徊，可是从下六个月开始，国内外市场上多晶硅的价钱在需求推进下节节爬升，国内现货市场上的多晶硅价钱从上六个月最低位时的50美元/公斤迅速飙升到最高时的100美元/公斤左右，目前又回落到了80美元/公斤左右的水平。应当说，国内多晶硅价钱上涨的主线原因就是下游硅片生产企业迅猛增长的需求与中国本土相对有限的多晶硅产能之间的矛盾。正是在多晶硅价钱大幅上升的刺激下，国内许多光伏企业开始选择扩产来应对这种局面，这有也许引起多晶硅产能多出的担忧。多晶硅是太阳能光伏产业的原材料之一，多晶硅进展水平高下对整个光伏产业有直接的影响。近来几年来多晶硅的价钱波动幅度较大，该行业时常出现产能多出和供不该求的现象，显然多晶硅行业进展的还不够成熟。面对多晶硅价钱企稳回升的趋势，国内光伏企业纷纷扩充产能，可是这批新增产能要等到下六个月才能对市场导致实质影响。估计全世界多晶硅产量约为万吨，需求为万吨，供要不不小于求，多晶硅价钱上涨应在情应当中。当然这轮多晶硅价钱上涨的周期也是有关企业扩产的周期，那个周期大体会维持1年左右的时刻，这段时刻行业盈利水平将稳固在15-20万元/吨，毛利率维持在30%左右的正常水平。电池和组件产业现实状况电池片和组件产能扩张较快，行业整体进展向好。由于单纯经营太阳能光伏电池片业务，利润率较低，企业的抗风险能力弱，因此国内大多数本来主营业务为晶硅电池片的企业都在向产业链上下游扩张，进行垂直一体化建设，试图打通上下游光伏业务链，增强企业的综合竞争力。天威英利就是这方面的代表，目前其也是国内垂直一体化建设做地最成功的企业，企业业务范围大体上涵盖了整个光伏产业链，这也是天威英利的盈利能力能长期居于行业前列的重要原因。太阳能光伏电池片是国内光伏企业最具有竞争力的领域之一，而该板块的进入门坎相对较低，许多国内企业将进入光伏行业的冲破点选在了这一领域。为了巩固自身的市场竞争地位，无锡尚德、天威英利等行业的先进入者，纷纷扩充自身产能，企图以规模经济效应来应对新进入者的竞争。太阳能光伏电池片最为关键的两大技术指标就是电池片的厚度和光电转换效率。在这两方面，国内企业都获得了长足的进步。目前国内企业制造的电池片已经可以到达160微米的厚度，当然这离理论上电池片最薄可以到达100微米左右尚有专门大距离。另首先，国内企业所产光伏电池片的光电转换效率有了较大幅度提高，目前国内多晶硅电池片的平均光电转化效率处在17%——%区间，而国内重要光伏电池片生产企业的技术水平都已经大大超过了这一行业平均水平，如无锡尚德“冥王星”系列电池片的最高光电转换效率到达了%，英利“熊猫”系列电池片的光电转换效率也到达了%的水平，并且这些企业都具有了将这些先进技术大面积用于商业化生产的能力，估计国内重要光伏企业所产电池片的光电转化效率普遍会到达18%以上。目前，太阳能光伏电池片行业面临着一种为难的进展环境，行业平均利润率有下降的趋势。首先，处在光伏产业链最上游的多晶硅板块的行业集中度相对较高，有关企业的议价能力普遍较强。由于末世界金融危机以来，多晶硅生产企业的毛利率由之前最高时的70%左右，下滑到目前30%左右的水平，因此这些多晶硅企业均有着强烈的提价愿望，这就使得晶硅电池片生产企业的硅料采购价钱将在此后相称长的一段时刻内维持稳中有升的趋势。此外，晶硅电池片下游的组件封装环节，一直以来都是光伏产业链上平均利润率最低的板块，近来几年来伴随人力资源本钱的大幅上涨，这些企业普遍面临着愈来愈大的本钱压力，因此晶硅电池片生产企业要想通过提价来转嫁本钱压力的做法，肯定会受到下游光伏电池组件封装企业的强烈抵制。总的来讲，目前太阳能光伏电池片行业的议价能力较弱，行业平均利润率的提高重要依托有关技术的冲破。国内外光伏产业现实状况国际光伏市场规模增长较快，国内光伏市场仍未实质性启动欧洲光伏市场以来，世界上最大光伏市场的欧洲开始盛行削减光伏上网电价补助，由于市场普遍预期欧洲重要国家的光伏发电上网电价补助会持续下调，并且这种下调是梯次性，因此许多项目业主都想赶在光伏上网电价下调之前建成有关项目，获取相对较高的上网电价补助，这就引起了一波抢装潮，活着界上光伏装机容量最大的德国，这种现象尤其明显。早在德国政府就表达，要在下调光伏发电上网电价的补助，最终肯定的方案是分两次下调，即7月1日开始下调13%，10月1日再在7月1日补助额度的基础上下调3%。由于补助削减的幅度较大，因此许多项目业主都想抢在补助下调之前来安装光伏发电系统，这实际上是在透支德国新增光伏装机容量。因此10月1日前德国光伏系统安装量一直维持着较高的增速，这使得德国国内光伏系统新增装机容量将有望破纪录的到达8GW左右，仍然占到世界新增光伏装机容量二分之一左右的份额。除欧洲光伏市场外，美国、印度等新兴国家的光伏市场都维持着平稳增长的态势，这是未来几年全世界光伏市场最大的看点。国内光伏市场整体规模仍然偏小，光伏电站特许权项目中标电价下降明显国内光伏发电新增装机容量有望到达500MW，大大的超过了同期水平，可是这并未变化整体市场规模偏小的现实状况，目前国内光伏企业90%的光伏组件产品仍然需要出口，国内光伏产业市场在外的现实状况没有获得实质性改观。面对迟迟未能启动的中国光伏市场，有关部门正在大力推进“金太阳”工程，试取运用这一杠杆来撬动国内光伏市场。9月，第二轮光伏电站特许权招标成果出炉，13个项目所报出的中标电价均低于1元/千瓦时，其中最低价乃至只有元/千瓦时，这标志着国内光伏上网电价正式迈入1元时期。可是这并非意味着国内光伏电站的运行能力有了质的飞跃，其实这些中标电价更多是一种前瞻性的报价，由于诸多中标企业认为光伏电站建成投产之时，国内光伏发电的度电本钱会出现大幅下降，这就可以够保证其不至亏损。这次中标的企业全数是国有大型电力企业，其中中国电力投资集团一家企业就中标了13个项目中的7个，这些大型国有发电企业不吝以超低价中标是有着深层次原因的。首先，这些国有大型发电企业长期处在垄断竞争的环境中，它们积累了丰硕的利润，资金实力十分雄厚，即便中标价使得光伏电站短时刻内出现大面积亏损，也对其主营业务影响不大。另首先，有关部门给几大国有发电企业下达了可再生能源发电的配额指标，中标光伏电站项目有助于完毕任务，同步也有助于企业业务的多元化，增强企业抗风险能力，尤其是在目前火电大面积亏损的大背景下。若是国内几家重要发电企业在光伏电站特许权招标中长期将其他类型的企业排除在外，那么这就会扭曲光伏发电行业的有关价钱信号，产生“拔苗助长”的危害，因此从长期来看，有关部门在组织光伏电站特许权招标时，要多增长电价之外的诸如技术水平、国产化率等指标的权重，尽量为各类企业一路进展的公平环境，使真正有实力的企业在竞争中脱颖而出。小结世界光伏电站装机容量的增长额中，欧洲仍然占据了绝大多数的比重，这一地区的增长额中专门大一部份是由德国、捷克等国下调光伏上网电价补助引起的抢装效应带来的，这实际上是对欧洲光伏市场扩大的一种透支。欧洲重要光伏大国会继续下调光伏上网电价的补助，这就使得欧洲光伏市场规模增速将明显放缓；另首先，美国、日本、中国等新兴光伏市场规模的增长速度又相对有限。受以上这些原因的影响，全世界太阳能光伏市场将会是进展较为缓慢、出现萎缩的状态。整体上来看，欧洲光伏市场的需求将出现同相类似的忽然性下滑，估计要到欧洲光伏市场的需求才能实现恢复性增长。此外，美国、印度等新兴市场的新增装机容量将难以弥补欧洲光伏市场需求大幅下滑导致的缺口，世界光伏市场的需求将不会超过30%。重要企业研究国内主体投资企业地方电力投资企业目前光伏电站投资地方电力投资企业先行，各省尤其是西部省份，电力投资企业走在前面，如甘肃电投、宁夏电投、山西国际电力等。光伏产业投资企业光伏产业链中重要组员，如尚德、天合、阿特斯等，出于产业和企业进展需要，或单独投资，或与其他企业联合进行投资。五大发电集团等央企五大发电集团均成立新能源企业，出于新能源进展的规定，进行了必然的太阳能电站投资，可是由于上网电价未出台，目前在力度上稍弱，伴随未来太阳能产业的进展，以五大发电集团为代表的，包括中节能等企业在内的新能源发电投资央企，将成为中国太阳能电站投资的主体。硅锭和硅片领域是世界多晶硅行业的一轮黄金进展期，许多新兴的多晶硅厂商逐渐成长起来，渐渐打破了世界多晶硅行业完全由老式七大巨头垄断的局面。尤其值得关注的是，国内光伏企业纷纷扩充多晶硅产能，目前超过万吨产能的就有保利协鑫旗下的江苏中能（万吨）和赛维LDK（万吨），中国多晶硅生产企业在国际市场上的竞争力逐渐增强。-世界重要多晶硅生产企业产能变化趋势表单位：吨序号企业1Hemlock1900019000340002瓦克150000300003Memc80001000015004Rec30009500135005Tokuyama5200820082006Ocl650017000270007保利协鑫300018000210008塞维LDK1000100011000光伏电池片和组件领域世界太阳能光伏电池片和组件的产能二分之一左右散布在中国，因此中国光伏电池片和组件行业的进展情形大体上可以完整的反应出该行业的整体进展情形。与光伏产业链上的多晶硅行业同样，光伏电池片和组件行业在经历了全世界金融危机的冲击后，迎来了一轮进展机缘期，国内各大企业纷纷扩充产能以应对市场需求的激增。无锡尚德、天威英利、河北晶澳等国内重要太阳能光伏电池片和组件生产企业的产能扩张速度都到达了50%以上，需要尤其指出的是前很快河北晶澳取代无锡尚德成为全世界最大光伏电池片生产商。-国内重要光伏电池片和组件生产企业产能变化趋势表单位：兆瓦序号企业1无锡尚德5401000110018002天威英利20040060010003河北晶澳22540080019004阿特斯1002704208005天合光能1502506009506林洋新能源1803003605007中电光伏2003204008亿晶光电20100200500逆变器领域就全世界来看，SMA、KACO、Fronius、Ingeteam、Siemens、Studer、Xantrex、Danfoss、Conergy、Satcon、Power-one、Outbackpower等大体占据全世界光伏逆变器市场份额。最大前五位超过70%市场份额。SMA以占据全世界市场份额44%独占鳌头。据市场调研企业IMSResearch(英国)的最新汇报，年第二季度太阳能光伏逆变器的出货量为，到达最高纪录。第二季度逆变器销售额比第一季度暴增284%，其中二分之一以上销往德国。上六个月，太阳能逆变器销售额到达8GW，是年同期的三倍。在价钱下跌30%的情形下，第二季度逆变器供应商实现约亿美元的营业收入。价钱下降的原因于也许是市场需求偏好转向更大的逆变器，这种逆变器的每瓦价钱更低。就中国而言，中国光伏变频器整体企业在转换效率、构造工艺、做工、稳固性上跟国外最先进水平有必然差距，小功率技术水平大体跟国外处在相似水平。合肥阳光电源是中国最大新能源电源供应商，产品涵盖风力、光伏、电力系统电源，产品成功运用于国内众多大型示范工程，光伏逆变器出货量约80MW。伴伴随太阳能光伏市场的进展，太阳能逆变器市场必然带来较为广漠的市场。Isuppli企业估计年太阳能逆变器出货量将到达万支，比年增长13倍。序号企业进入市场时间产品特点/定位其他1合肥阳光电源1997风力、光伏、电力系统电源并网、离网单机最大功率1MW国内最大新能源电源供应商，产品成功应用于国内众多大型示范工程2南京冠亚电源风力、光伏、电力系统电源并网、离网单机最大功率1MW具有较强产品创新能力电信基站市场占有较大份额3北京科诺伟业风力、光伏并网、离网中科院电工所30余年科研基础积累，企业同步定位为系统集成商4安徽颐和新能源光伏、高压变频器并网、离网单机最大1MW与合肥工业大学教育部光伏工程研究中心建立产学研合作关系5广东志成冠军UPS、光伏、蓄电池并网、离网与华中科技大学、武汉大学建立产学研合作关系，产品研发方向为模块化并接，具有较强研发实力6其他-近来进入市场的重要由江苏艾、江苏津恒、江苏南自通华、山东博奥斯、上海航锐电源、上海追日电气、北京昆仑等。整顿：水清木华研究中心企业简介美国的第一太阳能（FirstSolar）全世界最大的薄膜太阳能组件生产商，在第四季度单条生产线产量已经到达年产。是进展最快的太阳能组件生产商之一。第一太阳能生产的FSSeries2PV组件代表着最先进的太阳能组件技术，并且正在迅速减少着太阳能发电的本钱，让太阳能发电的上网电价与老式火力发电比肩再也不遥远。第一太阳能目前掌握着先进的第二代光伏发电技术—碲化镉薄膜技术，引领着世界光伏领域的革命，目前在全世界市场占有靠近20%的份额，份额远超国内厂商。BP太阳能全世界领先的太阳能产品生产商之一，BP太阳能在美国、西班牙、印度和中国都拥有太阳能光伏发电生产基地，并通过其在全世界的30多种销售和技术机构向超过150个国家和地区提供清洁和可再生能源。目前，BP太阳能占有全世界市场份额的10%。此外，咱们还投资研究意在减少本钱和提高性能的技术。7月，宣布开发出新的硅生长工艺，即Mono2TM，使得新型太阳能电池比老式太阳能电池的转换效率提高了5-8%。茂迪企业全世界太阳能电池制造产业的领导厂商，是台湾第一家也是最大的太阳能电池制造商。茂迪企业的销售收入同比增长%，市场拥有率（%）为全世界第十一名。拥有太阳能晶体硅长晶和切晶(Ingot/Wafer)的制程能力，掌控先进的流体床反应炉(Fluidized-Bed-Reactor)的晶体硅原料制程技术。此外，茂迪企业也是台湾太阳能光电系统及太阳能转换器(PVInverter)的领导厂商。，茂迪总产出达360MW，是全世界前十大太阳能电池制造厂。为巩固及拓展中国大陆市场，茂迪于苏州成立巩茂迪（苏州）新能源有限企业并建设可再生能源产业基地，产能可达130MW。末，茂迪宣布购置GEEnergy位于Delaware的晶体系太阳能电池模块制造厂。获得GEEnergy太阳能电池模块制造厂，以GEEnergy既有的高原则制程，继续制造太阳能电池模块。获得授权运用GEEnergy生产太阳能电池模块之商标两年。并且茂迪企业将继续对GEEnergy既有的太阳能电池模块客户提供维修服务。尚德电力全世界最大的太阳能组件供应商之一。在中国太阳能光伏设备制造行业十大竞争企业排名，无锡尚德排名第一。全世界排名第二。尚德电力是拥有领先光伏技术的国际化高科技企业，产品包括单晶、多晶硅组件、非晶硅薄膜组件，和光伏建筑一体化产品和太阳能光伏发电系统，几乎涵盖了太阳能光伏领域的所有种类。虽然到目前为止，欧洲仍旧是尚德电力的市场重心所在，但在金融危机后来，欧洲市场的增长幅度已经明显放缓，再加上美国等地区的增长潜力逐渐显现，尚德电力已经加大了在新兴市场的布局力度。尚德正踊跃参与内销，中国大陆将成为光伏企业转战的下一种市场。尚德电力建成无锡尚德太阳能电力有限企业，计划未来3年内将中国地区营收占整体营收的比重提高至20%。英利绿色能源控股有限企业（YGE）全世界领先的太阳能企业，也是全世界最大的垂直一体化光伏发电产品制造商之一。业务重要波及光伏组件的设计、制造和销售，产品重要销往德国、西班牙、意大利、希腊、法国、韩国、中国和美国等国家和地区。生产线覆盖了整个光伏产业链，包括多晶硅生产，硅锭铸造，硅片切割，光伏电池生产和光伏组件封装。其中，从硅锭铸造到光伏组件封装等生产环节的年产能均为600兆瓦。自建的硅料厂六九硅业，年产能为3,000吨，已于12月进入投产试车阶段。赛维LDK世界上最大的太阳能多晶硅片供应商，并成为全世界第一家进入“吉瓦俱乐部”的光伏企业。赛维LDK致力于进展成为一种集太阳能多晶硅料、铸锭及硅片研发、生产、销售为一体的“世界级光伏领袖企业”。专注于太阳能多晶硅料、铸锭及多晶硅片研发、生产、销售为一体的高新技术光伏企业。美国纽交所上市企业。，赛维LDK太阳能扩大了垂直一体化战略的范围，开始向开发商、分销商和系统集成商销售太阳能组件。为提高自主生产能力，企业于2月收购了BestSolar的硅晶组件生产厂。作为垂直一体化战略的一部份，企业在位于江西新余的硅片生产厂周围建造了一家多晶硅生产厂，内有两套多晶硅生产设施。第一套生产设施建成后，计划年生产能力达3000公吨，而第二套生产设施共有三个独立的5000公吨生产线，计划年生产能力达万公吨。结合这两套多晶硅生产设施，到末赛维LDK太阳能的产能估计可到达万公吨。晶澳太阳能有限企业成立于5月18日，由晶龙集团出资55%，澳大利亚光电科学工程企业出资15%，澳大利亚太阳能进展有限企业出资30%一路成立而成，其澳洲二企业系晶澳企业技术总监戴熙明女士、企业高管和组员拥有。重要从事高性能太阳能产品的设计、开发、生产和销售。2月7日，晶澳太阳能在美国纳斯达克证券交易所挂牌上市（交易代码：JASO）。晶澳太阳能在河北宁晋、江苏扬州拥有两大电池生产基地，合计电池产能超过2GW；在上海奉贤拥有组件生产基地，组件产能超过500MW，在江苏东海拥有多晶硅片生产基地，硅片产能超过300MW。位于江苏扬州的研究中心致力于开发新一代高效太阳能电池技术。通过不懈的竭力，目前已经研发出转换效率超过19%的电池片。，晶澳太阳能销售额近38亿元人民币，整年电池片出货量为509MW，位列全世界电池片制造商前六，中国电池片制造商前三。仍维持较快的增长，估计出货量将超过，成为全世界最大的太阳能电池制造商。SMA(艾思玛太阳能技术股分企业)光伏逆变器的全世界市场领导者，产品应用遍及全世界。已建成的占地18,500平方米的全世界最大光伏逆变器生产基地，可以将SMA的年生产能力提高至约5GW，并将继续扩大