跨国公司的技术转让概述和股份制改造与现代企业制度

崔日明徐春祥编著2

技术的创新与进步是世界经济增长的重要因素，先进技术在生产中的应用常常会带来巨大的经济效益，并日益成为国际竞争的主要动力，技术优势成为跨国公司保持垄断优势的重要部分。3第一节技术转让概述第二节跨国公司技术转让理论第三节跨国公司技术转让的定价和支付第四节跨国公司技术转让策略4第一节技术转让概述一、技术转让的含义二、技术转让的特点三、影响跨国公司技术转让的因素5一、技术转让的含义

技术转让(TechnologyTransfer)是指技术供应方通过某种方式把某项技术及与该项技术有关的权利转让给技术接受方的行为。6二、技术转让的特点技术转让的先进程度与股权投资成正比，技术使用的限制性条款与股权投资成反比。采取特别技术战略以加强企业内部技术转让的控制。技术转移条件的严格控制。各种技术保护主义的因素成为技术转让的制约条件。7三、影响跨国公司技术转让的因素被转让技术所处的竞争地位和其成熟程度对跨国公司技术转让形式的选择起着决定性影响。企业规模大小影响着技术转让形式的选择。近30年来，技术转让已成为跨国公司对外拓展的重要形式。8第二节跨国公司技术转让理论

关于跨国公司国际技术转让的相关理论，目前主要存在以下四个方面：技术差距论与技术势差；基于垄断优势论的技术转让理论；维农的产品生命周期理论、小岛清的产业转移周期理论和斋藤优的N-R制约论；以及基于内部化理论的技术转让理论。9一、技术差距论与技术势差（一）技术差距论（二）技术势差10

技术差距论最早是由克拉弗斯（I.Klarvas）和波斯纳(M.A.Posner)等人提出，后来经过克鲁格曼(PaulKrugman,1979)、多拉(MochelDollar)、詹森和菲斯比(JensenandThursby)、西莫利和萨特(CimoliandSoete)等人相继完善和发展了这一理论。（一）技术差距论11（1）发达国家（北方）与发展中国家（南方）之间客观上存在技术差距，这种技术差距表现为北方在产品（技术）开发上的绝对优势。（2）产品可被分为创新产品和模仿产品两大类，北方占据其产品创新，总是出口创新产品，获取垄断利润；南方总是出口模仿产品。（3）技术变化影响世界收入在南北之间的分配，各地区收益多少依赖于其技术创新（对北方而言）和技术转移（对南方而言）的增长速度。12（4）若北方加速技术创新，出口创新产品，其结果使南北双方均受益，但对北方的利益会大于南方，因此会加大南北差距。（5）南方通过加快技术转让来加速技术进步，加快新产品变为老产品的速度，使北方创新产品的垄断地位被侵蚀，收入分配将有利于南方，这又迫使北方加速创新。（6）当南方的技术模仿速度超过北方的技术创新速度时会发生两种不同影响：一方面会使南方工资提高，另一方面有利于全世界劳动生产率的提高。（7）北方在南方加速技术进步的情况下实行保护政策，这既不利于南方也不利于北方。13

技术势差泛指人类在发展科学技术并将其应用于实践过程中某种技术在同一时点上，不同领域、不同行业、不同地域、不同单位之间存在的技术水平上的差异。由于科技、经济实力的差异，不同国家之间、地区之间、部门之间的技术势差是客观存在的。技术势差可以是导致技术扩散的原因。（二）技术势差14海默（Hymer）认为，要确保跨国公司的投资有利可图，从外国进入的企业必须具备当地竞争者所没有的优势，这是所有对外直接投资和跨国公司理论的出发点。金德尔伯格详细列举了跨国公司所拥有的各种垄断优势。重点指出技术优势是跨国公司的基本优势，其他优势只是起补充和加强这一基本优势作用（N.HoodandS.Young，1990）。跨国公司的技术作用不仅在于这是它们优势的主要来源，而且这有可能是东道国最渴望得到的东西。技术优势具有十分广泛的内容，它包括生产秘密、管理组织技能和市场技能等等。（一）理论的产生背景15希尔施（Hirsch）选择模型；事实上，早在1974年，曼斯菲尔德(Mansfield)就提出了对外直接投资与技术转让的选择理论；同样，在1974年，经济学家凯夫斯(Caves)就跨国公司在对外直接投资和技术转让之间进行选择的依据提出了具有概括性的看法。（二）理论的发展与完善16三、周期动态理论（一）雷蒙德·维农的产品生命周期理论（二）小岛清的产业转移周期理论（三）斋藤优的Ｎ－Ｒ制约论与技术转移周期理论17理论的提出及主要内容1966年，维农(Vernon)用产品生命周期的变更来解释美国企业战后对外直接投资的动机、时机和区位选择，他的理论一般被称为产品周期理论。根据维农的观点，一项产品技术要经历导入、成长、成熟和衰退四个阶段。（一）产品生命周期理论18理论贡献产品周期理论基本上反映了20世纪50至60年代美国制造业对外直接投资的情况，如纺织、石油化工、半导体和计算机等产业。局限性首先，很多产品不是由母国扩散到海外，而是一开始就在海外设计、研制并销售的。其次，很多跨国公司一方面在国外大量投资，另一方面仍继续保持母国的技术垄断优势，并不是因为技术垄断优势的消失才转移到国外。特别是到了70年代，非股权方式如许可证贸易的迅速增长，使产品周期理论显得更加苍白无力。尽管后来维农(1974)引入了国际寡占理论对其学说做了修正和补充，但仍没能从根本上扭转该理论的命运。2.理论的评价19理论的提出及主要内容1973年和1974年，日本一桥大学学者小岛清(K.Kojima)研究了日本企业对外直接投资的特点，提出了关于对外直接投资的看法，他的理论被称为“小岛清理论”。基本思想：对外直接投资应该从本国已经处于或即将处于比较劣势的产业(亦称边际产业)依次进行。（二）小岛清的产业转移周期理论20理论的评价该理论在解释20世纪70年代日本的对外直接投资方向上发挥了作用，但不具备普遍的解释力。特别是进入80年代以来，这一理论与全球范围内的对外直接投资实践相去甚远。因此，该理论是特定历史阶段的、带有狭隘民族情结的过渡性理论。21N—R制约论

N—R理论是日本斋藤优教授于1979年在其专著《技术转移论》中提出来的。他认为一个国家的经济发展及对外经济活动，受国民需求(Nationalneed)与资源(Resource)关系的制约，即受N—R关系的制约。（三）斋藤优的Ｎ－Ｒ制约论

与技术转移周期理论22技术转移周期理论该理论也是由斋藤优在1979年提出的。他认为拥有新技术的企业为了谋求最大利益，其对外战略不外乎三种：第一，运用新技术生产新产品对外出口，即商品输出；第二，就地运用该项新技术生产和销售商品，即对外直接投资；第三，把技术直接转让给对方使用，即技术转让。这三者间相互联系并按一定周期循环。23四、内部化理论（一）理论的主要内容（二）少数行业技术交易内部化的原因（三）拉格曼选择模型24内部化理论的主要代表人物是英国里丁大学学者巴克利（P.J.Buckley）、卡森(M.Casson，1976和加拿大学者拉格曼(A.M.Rugman，1981)。该理论认为，市场交易是有成本的，包括寻找交易对象的成本、签订合同和监督合同执行的成本。交易成本的存在意味着，只要能在企业内部交易并能比通过市场交易花较少的成本，企业就会自己来从事这些交易并使之内部化。

（一）理论的主要内容25

巴克利和卡森认为有两种产业的内部化动力最强：一是具有收入递增规模的工业或资本密集型工业；另一是信息产业（包括一切知识资产）。（二）少数行业技术交易内部化的原因261981年，拉格曼(Rugman)在跨国公司内部化分析的基础上，提出了一个在出口、直接投资和技术转让三者之间选择的模式。

（三）拉格曼选择模型27第三节跨国公司技术转让的

定价和支付一、技术转让定价二、技术转让支付28一、技术转让定价（一）技术转让中的成本和费用（二）技术作价原则29

1.研究与开发成本

2.技术转让税

3.交易费用

4.产权保护费

5.市场机会成本（一）技术转让中的成本和费用30

技术转让价格实质上是技术引进方从应用技术而获得的新增利润中分配给技术供应方的份额，因为技术引进方在购买时准备付多高的价格，取决于预期新增利润的高低。（二）技术作价原则31二、技术转让支付（一）一次总付（二）提成支付（三）入门费加提成32

一次总付（Lump-sum），是指在许可协议中规定技术转让的一切费用，在签订合同时一次算清，然后一次支付或分期支付。采取这种方式支付的转让费，除了注明总金额外，还要写明各种费用所包括的细目。

（一）一次总付33提成支付（Royalty），是按引进方应用技术后在某一时期内获得收益的比例来计算和支付这一时期的技术使用费。其特点可归纳为八个字：事后计算，按期偿付。提成支付的金额的计算主要涉及提成基价和提成率两个因素。（二）提成支付34入门费（InitialPayment），是指许可方为约束接受方严格履行合同收取的定金，也是对许可方提供资料、披露技术机密、传授技术的报酬。入门费加提成支付方式指引进方在所签订的技术转让合同正式生效以后，或确认供应方已开始执行合同后，先向供应方支付一笔入门费，待项目投产后再按商定的办法逐年支付提成费。该方式实际上是前两种方式的折衷。（三）入门费加提成35第四节跨国公司技术转让策略一、技术转让内容的策略选择二、技术转让方式的策略选择三、技术转让时间的策略选择36一、技术转让内容的策略选择（一）转让尚未使用但准备使用的技术（二）转让尚未使用亦不准备使用的技术（三）转让正在使用且会继续使用的技术（四）转让正在使用但即将放弃使用的技术37二、技术转让方式的策略选择（一）技术转让的优先方案是技术投资和建立子公司（二）技术转让的区位选择（三）技术资本密集产业中的技术转让主要采取成套设备转让形式38

对于已有的技术优势，跨国公司既要设法最充分地加以利用，使之为公司带来更多的超额利润，也要尽力加以保护。因此，跨国公司的技术转让，相当一部分是以对外直接投资形式来进行的。通过直接投资，跨国公司可绕过对方关税等贸易壁垒进入该国市场。也可实现技术转让内部化，即只向子公司转移其优势技术。（一）技术转让的优先方案是

技术投资和建立子公司39对发达国家，跨国公司主要采取互换许可策略转让先进技术。对于发展中国家，跨国公司则着重转让其成熟的技术或过剩技术。（二）技术转让的区位选择40

成套设备的交易不仅包括巨额产品的出口，而且包括数额颇丰的技术转让费。目前，跨国公司40%以上的销售额集中在化学工业、机器制造、电子工业和运输设备等四大资本技术密集部门。（三）技术资本密集产业中的技术转让主要

采取成套设备转让形式41三、技术转让时间的策略选择（一）选择中的市场竞争地位因素（二）选择中的非市场竞争地位因素42

跨国公司的竞争地位分为五类：①支配地位②优势地位③有利地位④维持地位⑤微弱地位处于不同竞争地位的跨国公司在产品生命周期的不同阶段，所采取的市场战略姿态、投资策略以及技术转让策略是不相同的。（一）选择中的市场竞争地位因素43少数技术开发能力较强的大企业，由于其技术研制面广，成果多，且不能都在本企业形成新产品，也转让创新和发展阶段的新技术；一些靠专利和专有技术获得收益的中小企业，由于资本实力薄弱，生产能力受限制，市场开发不足，也会在产品技术早期转让技术；少数人组织的风险公司，它们尽管拥有先进的技术专利，但无力进行投资和市场开发，往往倾向于通过签订许可证合同来获得较多的利益。（二）选择中的非市场竞争地位因素股份制改造与现代企业制度

“深化国有企业公司制股份制改革，健全现代企业制度，优化国有经济布局和结构，增强国有经济活力、控制力、影响力。”一、股份经济的产生和发展（一）什么是股份经济

股份经济又称股份制或股份制经济，它是指以入股的方式把分散的，属于不同人所有的生产要素集中起来，统一使用，合理经营，自负盈亏，按股分红的一种财产组织形式。它的典型形式就是股份公司。（二）股份经济的产生和发展（三）股份经济在我国的产生和发展情况二、股份经济的特征和作用（一）股份经济的特征1.经营联合性2.投资主体多元性3.产权关系明确性4.两权分离性5.权利证券性6.投资风险性7.经营管理科学性（二）股份经济的性质（三）股份经济的积极作用1.可以筹集大量的资金2.能够把不同生产要素的所有者联合起来3.促进资金的合理流动和增值4.有利于发展国际间的经济技术交流与合作5.有利于政企分开和促进国有企业转换经营机制三、股份公司和股票（一）股份公司的两种主要形式1.股份有限公司及其特征（1）公司是法人（2）股东不得少于法定数目（3）股份有限公司是典型的资合公司（4）股份有限公司的资本总额平分为金额相等的股份（5）股份可以自由转让、交易（6）股东只承担有限责任（7）账目公开2.有限责任公司及其特征（1）股东人数较少（2）公司的资本不必划分为等额的股份（3）公司的股份不允许上市流通、转让（4）公司设立程序简单（5）公司账目不公开（6）公司股东负有限责任（二）股票

1.股票的基本特征权利性流通性价格与面值的差异性风险性非返还性

2、股票与债券的区别收益不同；本金与期限不同；反映经济关系不同；市场价格表现不同。3、股票的种类

按股东享有权利和承担风险的大小不同可分为普通股和优先股；按票面有无记名可分为记名股票和不记名股票；按股票有无票面金额可分为有票面金额股票和无票面金额股票4、股票价格与股票价格指数1、股票价格股票价格=股息收入/银行存款利息率2、股票价格指数股票价格指数是用来衡量整个股市价格水平的标准或尺度，它可以反映出股市价格中各种股票的平均变动情况，是股市变动的晴雨表，也是反映经济运行情况的晴雨表。世界几种著名股票价格指数：道·琼斯指数；日经指数；金融时报指数；恒生指数。5、股票发行与交易（1）股票发行①发行方式：公募和私募。②发行种类：新设立股份公司发行和增资扩股发行。新设立股份公司：发起设立和募集设立。增资扩股：有偿增资发行、无偿增资发行和混合增资发行。③我国股票发行方式：六种。（2）股票交易股票交易：场内交易和场外交易。①场内交易，即在证券交易所内进行的交易竞