现金资产业务

第五章 现金资产业务通过本章的学习，要求掌握商业银行现金资产的构成，定义现金资产、库存现金、资金头寸等基本概念，评价现金资产及法定存款准备金的作用，区分法定存款准备金与超额准备金，指出商业银行资金调度的意义，概括现金资产管理的原则，解释或比较基础头寸与可用头寸的不同，列出影响银行库存现金的因素。本章的重点与难点为资金头寸测算及现金资产的管理。11.现金资产的构成和作用1.1现金资产的构成库存现金在中央银行存款存放同业存款在途资金1.2现金资产的作用保持清偿力保持流动性21.现金资产的构成和作用1.1现金资产的构成库存现金在中央银行存款存放同业存款在途资金1.2现金资产的作用保持清偿力保持流动性31.3资金头寸及构成基础头寸＝库存现金＋超额准备金可用头寸＝基础头寸＋存放同业存款可贷头寸＝全部可用头寸－备付金41.4现金资产管理原则总量适度适时调节安全保障52.库存现金的日常管理2.1影响银行库存现金的因素现金收支规律营业网点的多少后勤保障条件与中央银行发行库的距离、交通条件及发行库的规定商业银行的内部管理62.2最适送钞量的计算和现金调拨临界点的确定2.2.1最适送钞量的计算银行有必要对运送现金的成本收益作一个比较，以决定最适的送钞量。在这个最适的送钞量上，银行为占用库存现金和运送钞票所花费的费用之和应当是最小的。我们可以运用经济批量法来进行测算。其公式为：T=CQ/2+AP/Q其中，T：总成本；

A：一定时期内的现金收入(或支出)量；

Q：每次运钞数量；

P：每次运钞费用；

C：现金占有费率；

A/Q：

运钞次数；

Q/2：

平均库存现金量；

P·A/Q：全年运钞总成本；

C·Q/2：库存现金全年平均占用费72.2.1最适送钞量的计算（续）根据以上方程序，用微分法来求经济批量的总成本T为极小值时的运钞数量Q，以及以Q为自变量，求T对Q的一阶导数T’，则：T’=dt/dQ=C/2－AP/Q2

令T=0，则C/2－AP/Q2=0Q2=2AP/C，即Q=√2AP/C82.2.2现金调拨临界点现金调拨临界点＝平均每天正常支出量×提前时间＋保险库存量保险库存量＝（预计每天最大支出－平均每天正常支出）×提前时间QQ/200’Q*时间92.2.3最适送钞量的计算和现金调拨临界点例:某市分行在距中心库30公里处设一个分理处，根据往年有关数据测算，年投放现金量为1825万元，平均每天投放5万元。每次运钞需支出燃料费、保安人员出差费约50元，资金占用费率为年利率6.6%103.存款准备金的管理3.1法定存款准备金管理3.1.1滞后准备金计算法113.1.2同步准备金计算法114163123.1.2同步准备金计算法（续）每日法定准备金额度要求：

非交易账户负债金额×0%＋交易账户的首个4680万美元×3%＋交易账户的其余金额×10%－平均日库存现金法定准备金调整额（最后两天）：

每日法定准备金额度×14（天）－银行在前12天保持的准备金总数最后两天的日平均额＝法定准备金调整额/2法定准备金允许误差额：

每日法定准备金额度要求×4%133.1.3同步准备金计算题现在是10月29日，需要决定29日和30日的现金准备。15-28日平均库存现金4,000,000元1-14日平均非往来账户负债220,000,000元15-28日平均往来账户余额625,000,000元17-28日平均准备金61,000,000元（1）计算在准备金保持期（17－30日）的日平均准备金额（2）如果不允许使用误差允许值，最后两天中每日所需的法定准备金额为多少？（3）如果使用4%的误差值，最后两天中每日所需的法定准备金额又为多少？143.2超额准备金的管理3.2.1

影响超额准备金需要量的因素存款波动贷款的发放与收回用于对他行支付的贷款＋（用于对本行支付的贷款－已收回贷款）×法定准备金率向中央银行借款同业往来法定准备金153.2.2超额准备金的调节同业拆借短期证券回购及商业票据交易通过中央银行融资商业银行系统内的资金调度出售其他资产164.同业存款的管理4.1同业存款的目的4.2同业存款需要量的测算使用代理行的服务数量和项目代理行的收费标准可投资余额的收益率4.3代理行投资收入＝投资利率×30/365×（被代理行存款总额－托收中的现金－法定准备金）171.×月份代理行提供的服务

成本（元）

支票清算10540笔每笔0.0045元电子转帐28笔每笔1.50元证券保管7笔每笔3.00元数据处理及计算机软件服务全月总成本2.代理行收益计算机服务手续费应从同行业存款中获得的投资收益总计3.同业存款余额需要量投资收益=投资收益率×30/365（同业存款余额-浮存-应提准备金）代理行同业存放款的准备金率为12%，平均浮存（即托收未达款）为7200元；可投资余额的年收益率为8%同业存款余额=97

994元

474.30元42.00元21.00元100.00元637.30元

100.00元537.30元637.30元

185.银行流动性管理5.1银行的流动性需求5.1.1资金来源与资金运用方法5.1.1.1未来一段时间内银行的流动性盈余或赤字＝全部存款的预期变化－存款准备金的预期变化－全部贷款的预期变化资金来源（增加头寸）

资金运用（减少头寸）

贷款利息和本金变现债券及到期债券存款增加其他负债增加发行新股

新发放的贷款购买债券存款减少其他负债减少收购股份

19月份

存款总额

存款的变化

所需准备金的变化

贷款总额

贷款的变化

头寸剩余（+）或不足（-）

12123456789101112593587589586591606620615616655635638643-6.0+2.0-3.0+5.0+15.0+14.0-5.0+1.0+39.0-20.0+3.0

+5.0

-0.6+0.2-0.3+0.5+1.5+1.4-0.5+0.1+3.9-2.0+0.3+0.5351356359356365357345330341341361375386

+5.0+3.0-3.0+9.0-8.0-12.0-15.0+11.0+0.0+20.0+14.0+11.0-10.4-1.2-3.0-4.5+21.5+24.6+10.5-10.1+35.1-38.0-11.3-

6.55.1.1.2某银行资金头寸需要量预测205.1.1.3存贷款变化趋势的预测年份总存款长期存款趋势短期存款波动215.1.1.3存贷款变化趋势的预测（续）年份总贷款长期贷款趋势短期贷款波动可贷头寸长期流动性需求短期流动性需求波动流动性需求年份季节性流动性需求225.1.2资金结构法总流动性需求＝存款及非存款负债的流动性需求＋贷款的流动性需求存款及非存款的总流动性准备＝95%×（游资性负债－法定存款准备金）＋30%×（易损资金－法定存款准备金）＋15%×（稳定性资金－法定存款准备金）235.1.2资金结构法的计算某银行热钱负债为2500万元，易损资金为2400万元，稳定性资金为1亿元，法定准备金率为3%，未来1年新增贷款余额最大可能为1900万元，该行应该保持多少流动性准备？245.1.3概率分析法银行预期的资金流动性需求＝最好状况出现的可能性×最好状况下银行的流动性缺口＋最坏状况出现的可能性×最坏状况下银行的流动性缺口＋最可能状况出现的可能性×最可能状况下银行的流动性缺口255.1.3概率分析法（续）下周可能的流动性状况下周预期存款下周预期贷款下周预期流动性缺口可能性大小最好的状况（最大存款，最小贷款）1700011000+600015%最可能的状况1500014000+100060％最坏的状况（最小存款，最大贷款）1300015000-200025%265.1.4流动性指标法275.1.4流动性指标法（续）285.2银行的流动性供给5.2.1资产的流动性管理----现金、超额准备金、有价证券5.2.2负债的流动性管理从中央银行借款同业拆借转贴现证券回购国际金融市场借款大额可转让定期存单295.3银行流动性需求与供给的搭配5.3.1评价银行流动性供需状况5.3.2影响流动性供需搭配的因素银行需要流动性的目的参与货币市场的难度银行管理者的管理理念各种流动性来源