会计职称-中级实务-第五章长期股权投资

第五章长期股权投资

考情分析:

综合题：成本

法f权益法

“长期股权投资+合并财务报表”

1

权益法

长期股权投去的初始计里

长期股权投费核算方法的转换

长期股权投费的处置

成本法

长期股权投奥的范围

本章属于非常重要的内容，在各个题型中都可以进行考查，尤其是大题，是历年考试的必考内

容。

长期股权投资可以单独出计算题，也非常容易与金融资产、合并财务报表等内容结合出综合

题。在这一过程中，还可能会融合存货、固定资产、非货币性资产交换等基础知识，有一定难度。

从分值上来看，可以直接归属于长期股权投资（个别报表）的分值一般在5-15分，如果再算上

与之关联的其他章节知识，那么整个分值可以达到20-30分。所以，务必熟练掌握本章内容！

目录：

01长期股权投资的范围和初始计量

02长期股权投资的后续计量

【特别说明】

本章部分内容涉及较复杂的金融资产知识，该内容不在此处讲解，将其转移至“第九章金融工

具”汇总讲解。

另外，根据学习的认知规律，部分内容讲解顺序，可能也会与教材编写顺序不同。请同学们留

意。

【考点11长期股权投资的范围（★）

从未考过。

2

对外

投资

长期股权投资的范围:

对子公司投资对联营企业投,

投资方能够对投资方与其他合营

投资方对被投资单

被投资单位实方一同吹投资单

位具有的

施的权益位实施共同控制且

对被投资单位净奥权益性投资

性投资

产享有权利的权益

性投资

1.投资方能够对被投资单位实施控制的权益性投资，即对子公司投资。

控制，是指投资方拥有对被投资单位的权力，通过参与被投资单位的相关活动而享有可变回

报，并且有能力运用对被投资单位的权力影响其回报金额。

【链接】关于控制的理解及具体判断，第十九章财务报告有具体介绍，一般在客观题中考查，主

观题往往直接给出控制或母子公司关系。

【提示】一般认为，持股比例达到50%以上时，形成控制。

2.投资方与其他合营方一同对被投资单位实施共同控制且对被投资单位净资产享有权利的

权益性投资，即对合营企业投资。

（1）共同控制，是指按照相关约定对某项安排所共有的控制，并且该安排的相关活动必须经过

分享控制权的参与方一致同意后才能决策。

【提示1】如果存在两个或两个以上的参与方组合能够集体控制某项安排的，不构成共同控制。

共同控制=唯一的集体控制+一致同意

3

【举例】共同控制的判断

假定一项安排涉及三方：A公司、B公司、C公司，在该安排中拥有的表决权分别为50%、30%

和20吼A公司、B公司、C公司之间的相关约定规定，60%以上的表决权即可对安排的相关活

动作出决策。

蚣司

在本例中，A公司和B公司，以及A公司和C公司均能够集体控制该安排，即存在多种参与方

的组合形式，并不是唯一的集体控制，则该安排不是合营安排。除非相关约定明确指出，A公司和B

公司一致同意后才能就相关活动作出决策。

假如：相关约定规定，75%以上的表决权即可对安排的相关活动作出决策。此时，A公司和B

公司是能够集体控制该安排的唯一组合，当且仅当A公司、B公司一致同意时，该安排的相关活动

决策方能表决通过。因此A公司、B公司对安排具有共同控制权。

【提示2】仅享有保护性权利的参与方不享有共同控制。

保护性权利，是指仅为了保护权利持有人利益却没有赋予持有人对相关活动进行决策的一项权

利。

例如，当资产负债率大于70%时，可以否决借款的提议。

(2)合营安排分为共同经营和合营企业。

共同经营

心友

共同控制

合营企业

“结婚”

(企业会计准则第崎)

3.投资方对被投资单位具有重大影响的权益性投资，即对联营企业投资。

重大影响，是指对一个企业的财务和生产经营政策有参与决策的权力，但并不能够控制或与其

他方一起共同控制这些政策的制定。常见情形：

4

①在被投资单位的董事会或类似权力机构中派有代表，通过在被投资单位财务和经营决策制

定过程中的发言权实施重大影响。

②投资方直接或通过子公司间接拥有被投资单位20%以上但低于50%的表决权时，一般认为

对被投资单位具有重大影响。除非有明确的证据表明该种情况下不能参与被投资单位的生产经营决

策，不形成重大影响。

【提示】在确定能否对被投资单位施加重大影响时，应当考虑两个方面（了解即可）：

①考虑投资方直接或间接持有被投资单位的表决权股份；

②考虑投资方及其他方持有的当期可执行潜在表决权在假定转换为对被投资单位的股权后产生

的影响，如被投资单位发行的当期可转换的认股权证、股票期权及可转换公司债券等的影响。

【考点2］长期股权投资的初始计量（★★★）

■单选题机多选题■判断题■综合题

企业合并非同一控制下非同一控制下

以外方式企业合并方式企业合并方式

2015年2016年（2批）2017年（1批）2017年（2批）2018年（1批）2018年（2批）

5

r对子公司投资企业合并形成的

长期股权投资

长期股权投资＜对合营企业投资

企业合并以外的

其他方式形成的

工对联营企业投资长期股权投资

企业合并，是指将两个或者两个以上单独的企业合并形成一个报告主体的交易或事项。

「控股合并—A+B=A+B

企业合并J吸收合并—A+B=A

、新设合并—A+B=C

企业合并分为同一控制下的企业合并和非同一控制下的企业合并。

【提示】长期股权投资仅指控股合并情形。

（-）企业合并形成的长期股权投资

i.同一控制下企业合并形成的长期股权投资

参与合并的企业在合并前后均受同一方或相同的多方最终控制且该控制并非暂时性（1年及以上）

的，为同一控制下的企业合并。

同一控制下企业合并理念一一权益结合法

从最终控制方的角度看，其在合并前后实际控制的经济资源并没有发生变化，因此有关交易事项

不应视为购买。从最终控制方的角度，应将合并方取得被合并方股权的交易作为企业集团内资产和权

益的重新整合处理。

此时，合并方取得对被合并方的长期股权投资应按照所取得的被合并方在最终控制方合并财务报

表中净资产账面价值的份额作为长期股权投资的初始投资成本。

【提示】对于这个账面价值，是按购买日公允价值持续计算的结果，考试时一般会直接给出。但是

该计算方法，关系到后面权益法的理解，因此应当掌握。

【举例】

6

2019年1月1日，A公司购入甲公司持有的B公司60%

股权。已知B公司2018年实现账面净利涧500万元,

甲公司购买时的账面存货已对外销售6%。

问：B公司在最终控制方甲公司合并财务报表申的

净资产账面价值是多少？（不考虑所得税）

甲公司

B公司在甲公司合并财务

报表中的净资产账面价值

=1000+500^00X60%

=1380（万元）

A公司B公司所以，A公司应确认的长

期股权投资初始投资成本

2018年1月1日，甲公司从集团外=1380X60%+商誉<650-

部购入B公司（非同一控制下企1000X60%）

业合并），购买成本650万元。=828+50

购买当日，B公司可箫认净资产=878（万元）

公允价值1000万元，账面价值

800万元，差额为一把存贷导致

【提示1】在按照合并日应享有被合并方在最终控制方合并财务报表中的净资产账面价值的份额确

定长期股权投资的初始投资成本时，前提是合并前合并方与被合并方采用的会计政策应当一致。不一

致的，应基于重要性原则，统一合并方与被合并方的会计政策。

听谁的？听合并方的。

如果被合并方本身编制合并财务报表的，则应当以合并日被合并方的合并财务报表为基础确认长

期股权投资的初始投资成本。

【提示2】在商誉未发生减值的情况下，同一控制下不同母公司编制合并报表时产生的商誉是相同

的。如，甲公司和乙公司属于同一集团，甲公司从本集团外部购入丁公司80湖殳权（属于非同一控制下

企业合并）甲公司合并报表中产生商誉200万元。两年后，乙公司购入甲公司所持有的丁公司60%股权,

乙公司编制合并报表时列示的商誉仍为200万元。

【链接】在教材第340页、342页，购买子公司少数股东权益、不丧失控制权处置子公司投资等特殊

交易中，商誉在合并财务报表中的金额也是固定不变的，把握这一点，对同学们的理解很关键。

（1）合并方以支付现金、转让非现金资产或承担债务方式作为合并对价的

借：长期股权投资（取得的被合并方在最终控制方合并财务报表中的净资产的账面价值份额+最终

控制方收购被合并方形成的商誉）

贷：银行存款、原材料等（投出资产账面价值）

长期借款等（承担债务账面价值）

资本公积一一资本（股本）溢价（或借方）

【提示】如果资本溢价或股本溢价的余额不足冲减的，应依次冲减盈余公积和未分配利润。

【举例】

A公司于2019年4月1日自其母公司（P公司）取得B公司100%股权并能够对B公司实施控制。合并当

日，B公司个别财务报表中净资产账面价值为6.4亿元，以P公司取得B公司时点确定的B公司有关资产、

负债价值为基础，考虑B公司后续有关交易事项的影响，2019年4月1日，B公司净资产价值为9.2亿元。

A公司用以支付购买B公司股权的对价为其账面持有的一栋厂房，原价7亿元，已计提折旧1.5亿元，评

估价值为10亿元，同时该项交易中A公司另支付现金5亿元。假定不考虑相关税费及其他因素。

当日，A公司所有者权益项目构成为：股本6亿元，资本公积3.6亿元（全部为股本溢价），盈余公

积2.4亿元，未分配利润8亿元。

A公司对B公司的合并属于同一控制下企业合并。

7

A公司应确认的长期股权投资=9.2X100%=9.2（亿元）

借：固定资产清理5.5

累计折旧1.5

贷：固定资产7

借：长期股权投资一一B公司9.2

资本公积——股本溢价1.3

贷：固定资产清理5.5

银行存款5

【思考】假如另外支付的银行存款不是5亿元，而是8亿元呢？法定盈余公积提取比例为10机

【回答】此时，应冲减的股本溢价=8+5.5-9.2=4.3（亿元），但不足冲减，剩余0.7亿元按比例冲

减盈余公积和未分配利润。

借：长期股权投资—B公司9.2

资本公积一一股本溢价3.6

盈余公积（0.7X10%）0.07

利润分配一一未分配利润（0.7X90%）0.63

贷：固定资产清理5.5

银行存款8

【提示】被合并方在合并日的净资产账面价值为负数的，长期股权投资成本按零确定，同时在备查

簿中予以登记。

借：长期股权投资0

资本公积一一资本（股本）溢价

盈余公积

利润分配一一未分配利润

贷：银行存款等

【考点2］长期股权投资的初始计量（★★★）

（2）合并方以发行权益性工具作为合并对价的

借：长期股权投资（取得的被合并方在最终控制方合并财务报表中的净资产的账面价值份额+最终

控制方收购被合并方形成的商誉）

贷：股本（发行的股票数量X每股面值）

资本公积一一股本溢价（倒挤差额）

银行存款（股票发行费用）

【提示】股本溢价不足冲减的，依次冲减盈余公积和未分配利润。

可以假定先对外发行股票，收到价款以后再对外投资：

借：银行存款（价款-发行费用）

贷：股本

资本公积一一股本溢价

借：长期股权投资

贷：银行存款

资本公积一一股本溢价

【例5-1】

2X16年6月30日，A公司向其母公司P发行10000000股普通股（每股面值为1元，每股公允价值为

4.34元），取得母公司P拥有对S公司100%的股权，并于当日起能够对S公司实施控制。合并后S公司仍

维持其独立法人地位继续经营。2X16年6月30日，P公司合并财务报表中的$公司净资产账面价值为

40000000元。假定A公司和S公司都受P公司最终同一控制，在企业合并前采用的会计政策相同。不考虑

相关税费等其他因素影响。

A公司在合并日应确认对S公司的长期股权投资，初始投资成本为应享有S公司在P公司合并财务报

表中的净资产账面价值的份额，账务处理为：

借：长期股权投资一一S公司40000000

贷：股本10000000

资本公积——股本溢价30000000

8

【提示】合并方发生的审计、法律服务、评估咨询等中介费用以及其他相关管理费用，于发生时

计入当期损益。

借：管理费用

贷：银行存款

以上费用是为企业合并而发生的初始直接费用，要注意与发行权益性证券和债务性工具等直接相

关的交易费用相区分。如果是发行股票作为合并对价支付给证券公司等的交易费用，应当冲减“资本

公积一一股本溢价”科目；而如果是发行债券作为合并对价的，则交易费用应倒挤入“应付债券一一

利息调整”科目。

如果是发行债务性工具（如债券）作为合并对价的：

借：长期股权投资（账面价值份额+商誉）

贷：应付债券一一面值

一一利息调整

银行存款（发行费用）

资本公积一一股本溢价（或借方久

仍然可以假定先对外发行债券，收到价款以后再对

外投资：

借：银行存款（发行价款-发行费用）

贷：应付债券一一面值

一一利息调整"

借：长期股权投资

贷：银行存款

资本公积—股本溢价

【例题•多选题】（2017年）

下列关于同一控制下企业合并形成的长期股权投资会计处理表述中，正确的有（）。

A.合并方发生的评估咨询费用，应计入当期损益

B.与发行债务工具作为合并对价直接相关的交易费用，应计入债务工具的初始确认金额

C.与发行权益工具作为合并对价直接相关的交易费用，应计入当期损益

D.合并成本与合并对价账面价值之间的差额，应计入其他综合收益

【答案】AB

【解析】选项C,与发行权益工具作为合并对价直接相关的交易费用，应冲减“资本公积一一股本

溢价”，资本公积不足冲减的，调整留存收益；选项D,合并成本与合并对价账面价值之间的差额，应

记入“资本公积—资本溢价/股本溢价”，资本公积不足冲减的，调整留存收益。

【例题•单选题】（2018年）

丙公司为甲、乙公司的母公司，2018年1月1日，甲公司以银行存款7000万元取得乙公司60%有表决

权的股份，另以银行存款100万元支付与合并直接相关的中介费用，当日办妥相关股权划转手续后，取

得了乙公司的控制权；乙公司在丙公司合并财务报表中的净资产账面价值为9000万元。不考虑其他因

素，甲公司该项长期股权投资在合并日的初始投资成本为（）万元。

A.7100

B.7000

C.5400

D.5500

【答案】C

【解析】同一控制下企业合并，长期股权投资的初始投资成本=被投资方相对于最终控制方而言的

可辨认净资产账面价值份额+最终控制方收购被合并方形成的商誉=9000X60%+0=5400（万元）。

【例题•单选题】（2008年）

9

20X7年3月20日，甲公司合并乙企业，该项合并属于同一控制下的企业合并。合并中，甲公司发

行本公司普通股1000万股（每股面值1元，市价为2.1元），作为对价取得乙企业60%股权。合并日，乙

企业的净资产账面价值为3200万元（相对于最终控制方而言），公允价值为3500万元。假定合并前双

方采用的会计政斐及会计期间均相同。不考虑其他因素，甲公司对乙企业长期股权投资的初始投资成

本为（）万元。

A.1920

B.2100

C.3200

D.3500

【答案】A

【解析】本题属于同一控制下的企业合并，应以取得被合并方所有者权益相对于最终控制方而言的

账面价值的份额作为初始投资成本，因此甲公司对乙企业长期股权投资的初始投资成本=3200X

60%=1920（万元）。

【讲解顺序调整说明】

关于“企业通过多次交易分步取得股权最终形成同一控制下控股合并”的会计处理，我们在讲完

“权益法”后再学。

【例题•单选题】

2019年1月1日，甲公司以定向增发股票的方式购买同一集团内乙公司持有的A公司70%股权（系乙

公司2017年1月1日从集团外部取得）。为取得该股权，甲公司增发1000万股普通股股票，每股面值为1

元，每股公允价值为8元；另支付承销商佣金50万元。甲公司取得该股权时，A公司相对于最终控制方

而言的可辨认净资产账面价值为9000万元，公允价值为12000万元，乙公司与A公司编制合并报表时确

认商誉200万元，假定商誉未发生减值，甲公司和A公司采用的会计政策及会计期间相同，不考虑相关

税费等其他因素。甲公司取得该股权投资时应确认的资本公积为（）万元。

A.5500

B.7550

C.5450

D.5650

［答案］C

【解析】同一控制下企业合并计入资本公积的金额为长期股权投资初始投资成本和发行权益性证券

面值之差并扣除支付承销商佣金的金额。长期股权投资初始投资成本=9000*70%+200=6500（万元），

甲公司取得该股权投资时应确认的资本公积=6500-1000X1-50=5450（万元）。

相关会计分录如下：

借：长期股权投资6500

贷：股本1000

资本公积---股本溢价5500

借：资本公积一一股本溢价50

贷：银行存款50

2.非同一控制下企业合并形成的长期股权投资

非同一控制下的企业合并，购买方应当按照确定的企业合并成本作为长期股权投资的初始投资成

本。

长期股权投资同一控制下企业合并非同一控制下企业合并

理念权益结合法购买法

计量原则账面价值公允价值

10

投资方合并方购买方

被投资方被合并方被购买方

取得的被合并方在最终控制方合并财务报

合并成本

初始投资成本表中的净资产账面价值份额+最终控制方

（购买成本）

收购被合并方时形成的商誉

企业合并成本包括购买方付出的资产、发生或承担的负债、发行的权益性证券或债务性工具的公

允价值之和。

购买方为企业合并发生的审计、法律服务、评估咨询等中介费用以及其他相关管理费用，应予发

生时计入当期损益；购买方作为合并对价发行的权益性工具或债务性工具的交易费用，应当计入权益

性工具或债务性工具的初始确认金额。

【链接】与同一控制下企业合并处理原则相同。也就是说，为进行企业合并而发生的直接相关费用,

应记入管理费用；而为发行股票和债券而支付给证券公司的交易费用，应分别冲减“资本公积一一股

本溢价"（不足冲减的，冲减留存收益）和“应付债券一一利息调整”科目。

【提示】无论是同一控制下的企业合并还是非同一控制下的企业合并形成的长期股权投资，实际支

付的价款或对价中包含的已宣告但尚未发放的现金股利或利润，应作为应收项目处理。

借：长期股权投资

应收股利

贷：付出资产或承担负债的公允价值

购买方式会计处理

借：长期股权投资

1.现金

贷：银行存款

借：长期股权投资

贷：主营（其他）业务收入

2.存货应交税费一应交增值税（销项税额）

借：主营（其他）业务成本

贷：库存商品

借：固定资产清理

累计折旧借：长期股权投资

贷：固定资产累计摊销

贷.无形资产

3.固定资产、借：长期股权投资

应交薪费一应交增值税（销项税

无形资产贷：固定资产清理

应交税费一应交增值税（销项税额）

额）资产处置损益

资产处置损益

11

借：长期股权投资

贷：其他业务收入

应交税费——应交增值税（销项税额）

4.投资性房地借：其他业务成本

产贷：投资性房地产

借：公允价值变动损益

其他综合收益

贷：其他业务成本

借：长期股权投资

贷：其他债权投资

交易性金融资产

投资收益

5.金融资产

借：公允价值变动损益

贷：投资收益

【提示】交易性金融资产的公允价值变动损益不再转入投资收益；如果是其他权益

工具投资，则不计入投资收益，而是计入留存收益。

借：长期股权投资

贷：应付债券——面值

----利息调整

6.发行债券

发行债券相关手续费、佣金等费用：

借：应付债券一一利息调整

贷：银行存款

借：长期股权投资

贷：股本

资本公积——股本溢价

7.发行股票

发行股票相关手续费、佣金等费用：

借：资本公积——股本溢价

贷：银行存款

【例5-3】

2X16年3月31日，A公司取得了B公司70%的股权，并于当日起能够对B公司实施控制。合并中，A公

司支付的有关资产在购买日的账面价值与公允价值如表所示。合并中，A公司为核实B公司的资产价值,

聘请专业资产评估机构对B公司的资产进行评估，支付评估费用1000000元。假定合并前A公司与B公司

不存在任何关联方关系。不考虑相关税费等等其他因素影响。

A公司支付的有关资产购买日的账面价值与公允价值

2X16年3月31日单位：元

12

项目账面价值公允价值

土地使用权（自20000000

32000000

用）（成本为30000000,累计摊销10000000）

8000000

专利技术10000000

（成本为10000000,累计摊销2000000）

银行存款80000008000000

合计3600000050000000

分析：

本例中因A公司与B公司在合并前不存在任何关联方关系，应作为非同一控制下的企业合并处理。A

公司对于合并形成的对B公司的长期股权投资，应按支付对价的公允价值确定其初始投资成本。

A公司应进行的账务处理为:

借：长期股权投资50000000

累计摊销12000000

管理费用1000000

贷：无形资产40000000

银行存款9000000

资产处置损益14000000

【讲解顺序调整说明】

关于“企业通过多次交易分步实现非同一控制下控股合并”的会计处理，我们仍然在讲完“权益

法”后再学，与“通过多次交易分布实现同一控制下控股合并”一起系统学习。

【考点2］长期股权投资的初始计量（★★★）

【例题】以存货对外投资

甲公司为增值税一般纳税人，适用的增值税税率为16%。甲公司以一批外购的原材料为对价购买乙

公司80%的股权，构成非同一控制下企业合并。该批原材料的账面成本为3000万元，已计提存货跌价准

备200万元，公允价值为350万元。

长期股权投资的初始投资成本=3500+3500X16%=4060（万元）

【提示】以原材料对外投资属于视同销售，不属于增值税进项税额不能抵扣的情形。

借：长期股权投资一一乙公司4060

贷：其他业务收入3500

应交税费一一应交增值税（销项税额）560

借：其他业务成本2800

存货跌价准备200

贷：原材料3000

货物或服务用途自产或委托加工外购

用于简易计税项目视同销售进项税额转出

用于免税项目视同销售进项税额转出

13

用于集体福利或个人消费视同销售进项税额转出

对外投资，提供给其他单位或个体

视同销售视同销售

工商户

分配给股东或投资者视同销售视同销售

视同销售视同销售

无偿赠送其他单位或个人

（会计上不确认收入）（会计上不确认收入）

【例题】以固定资产对外投资

甲公司为增值税一般纳税人，适用的增值税税率为16%。甲公司以一台机器设备为对价购买乙公司

80%的股权，构成非同一控制下企业合并。该机器设备的账面成本为3000万元，已计提折旧800万元，

已计提固定资产减值准备200万元，公允价值为3500万元。

长期股权投资的初始投资成本=3500+3500X16%=4060（万元）

【提示】应当视同出售固定资产，所以应通过“固定资产清理”科目核算。

借：固定资产清理2000

累计折旧800

固定资产减值准备200

贷：固定资产3000

借：长期股权投资一一乙公司4060

贷：固定资产清理2000

资产处置损益1500

应交税费一一应交增值税（销项税额）560

【思考】增值税销项税额影响“资产处置损益”吗？影响长期股权投资“吗？

【回答】不影响；影响。

【例题】以发行股票方式对外投资★★★

甲公司为增值税一般纳税人，适用的增值税税率为16虬甲公司定向发行每股面值为1元，公允价

值为3.5元的普通股1000万股作为对价取得乙公司80%有表决权的股份，构成非同一控制下企业合并。

甲公司为发行股票支付给证券承销商的佣金和手续费为300万元，甲公司“资本公积一一股本溢价”余

额为450万元。另外，支付的对乙公司净资产评估费和审计费合计60万元。

长期股权投资的初始投资成本=3.5X1000=3500（万元）

【提示】应当视同先发行股票取得价款，然后再以现金对外投资。发行费用应当冲减股本溢价。

借：长期股权投资3500

贷：股本1000

资本公积--股本溢价2500

借：资本公积一一股本溢价300

贷：银行存款300

借：管理费用60

贷：银行存款60

（二）企业合并以外的其他方式取得的长期股权投资

（特指对联营企业与合营企业的投资）

14

同一控制下企业合并

壬公司

f:-----、'非同一控制下企业合并、、:：

，合营企业］:

长期股权投资

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P联营企业:j

——初始计量原则相同

【链接】其初始计量原则，与“非同一控制下企业合并形成的长期股权投资”处理相同，即均采用

“购买法”。

1.以支付现金取得的长期股权投资，应当按照实际支付的购买价款作为初始投资成本，包括与取

得长期股权投资直接相关的手续费等必要支出，但不包括应自被投资单位收取的已宣告但尚未发放的

现金股利或利润（此部分应计入应收股利）。

【例5-6】

甲公司于2X16年2月10日自公开市场中买入乙公司20%的股份，实际支付价款80000000元。在购买

过程中支付手续费等相关费用1000000元。甲公司取得该部分股权后能够对乙公司施加重大影响。假定

甲公司受得该项投资时，乙公司已宣告但尚未发放现金股利，甲公司按其持股比例计算确定可分得

300000元。

甲公司应当按照实际支付的购买价款扣减应收未收的现金股利后的余额作为取得长期股权投资的

成本，其账务处理为：

借：长期股权投资一一乙公司一一投资成本80700000

应收股利——乙公司300000

贷：银行存款81000000

2.以发行权益性证券取得的长期股权投资，应当按照发行权益性证券的公允价值作为初始投资成

本，但不包括应自被投资单位收取的已宣告但尚未发放的现金股利或利润。为发行权益性证券支付的

手续费、佣金等与发行直接相关的费用，不构成长期股权投资的初始投资成本。这部分费用应自所发

行证券的溢价发行收入中扣除，溢价收入不足冲减的，应依次冲减盈余公积和未分配利润。

【例5-7】

2X16年3月，A公司通过增发30000000股（每股面值1元）本企业普通股为对价，从非关联方处取

得对B公司20%的股权，所增发股份的公允价值为52000000元。为增发该部分普通股，A公司支付了

2000000元的佣金和手续费。取得B公司股权后，A公司能够对B公司施加重大影响。不考虑相关税费等

其他因素影响。

本例中，A公司应当以所发行股份的公允价值作为取得长期股权投资的成本。

借：长期股权投资——投资成本52000000

贷：股本30000000

资本公积——股本溢价22000000

借：资本公积——股本溢价2000000

贷：银行存款2000000

【提示】（简单了解）一般而言，投资者投入的长期股权投资应根据法律法规的要求进行评估作价,

在公平交易当中，投资者投入的长期股权投资的公允价值与所发行证券的公允价值不应存在重大差异。

如有确凿证据表明，取得长期股权投资的公允价值比所发行证券的公允价值更加可靠的，以投资者投

入的长期股权投资的公允价值为基础确定其初始投资成本。

借：长期股权投资（公允价值更加可靠的，按投资公允价值）

贷：股本（股票数量X面值）

资本公积——股本溢价（倒挤差额）

银行存款（股票发行费用）

投资方通过发行债务性证券（债务性工具）取得长期股权投资的，比照通过发行权益性证券（权

益性工具）处理。

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借：长期股权投资

贷：应付债券一一面值

——利息调整

银行存款（债券发行费用）

3.非货币性资产交换、债务重组等方式取得的长期股权投资，其初始投资成本的确定分别参见本

书第七章和第十一章的相关内容。

企业合并方式

企业合并以外方

非同一控制下式

同一控制下企业合并

企业合并

理念权益结合法购买法购买法

取得的被合并方在最终控制方合并

财务报表中的净资产账面价值份额购买成本+直接相

初始投资成本购买成本

+最终控制方收购被合并方时形成关费用

的商誉

付出资产、承担债务、按账面价值结转，与长投差额计入按公允价值视按公允价值视同

发行股票等处理方式股本溢价同销售销售

审计■、法律、评估咨询

管理费用管理费用长期股权投资

等直接相关费用

发行债券、股票的手续发行债券：计入初始确认金额，即“应付债券一一利息调整”

费、佣金等费用发行股票：冲减股本溢价，即“资本公积—股本溢价”

【例题•判断题】（2017年）

增值税一般纳税企业以支付现金方式取得联营企业股权的，所支付的与该股权投资直接相关的费

用应计入当期损益。（）

【答案】X

【解析】以支付现金方式取得联营企业股权的，所支付的与该股权投资直接相关的费用应计入长期

股权投资初始投资成本。

第二节长期股权投资的后续计量

后续计量方法

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个别报表i合并报表

子公司L成本法权益法

长期股权投资：合营企业

r*权益法

；联营企业

以公允价值计量的金融资产一公允价值计量

【考点1】成本法（★★）

成本勺权益法

2016年（2批）2018年（1批）

■多选题・综合题

投资方持有的对子公司投资应当采用成本法核算，投资方为投资性主体且子公司不纳入其合并财

务报表的除外。

【链接】教材P316“投资性主体”的定义，应确认为“以公允价值计量且其变动计入当期损益的金

融资产”。

投资方在判断对被投资单位是否具有控制时，应综合考虑直接持有的股权和通过子公司间接持有

的股权。在个别财务报表中，投资方进行成本法核算时，应仅考虑直接持有的股权份额。

【提示】对于按照成本法进行后续计量的长期股权投资，其初始计量适用于“以企业合并方式形成

的长期股权投资”的处理原则，包括同一控制下和非同一控制下企业合并两种情形。一定要区分初始

计量和后续计量，不要混淆。

【总原则】维持投资成本不变。

1.被投资单位宣告分派现金股利或利润：

借：应收股利

贷：投资收益

【提示】为简化核算，贷方一定计入投资收益，并不区分是否为投资之前的股利或利润。

2.当可收回金低于账面价值时，应计提减值准备：

借：资产减值损失

贷：长期股权投资减值准备

【链接】第八章“资产减值”。

【例5-8】

甲公司于2X15年4月10日自非关联方处取得乙公司60%股权，成本为12000000元，相关手续于当日

完成，并能够对乙公司实施控制。2X16年2月6日，乙公司宣告分派现金股利，甲公司按照持股比例可

取得100000元。乙公司于2X16年2月12日实际分派现金股利。不考虑相关税费等其他因素的影响。

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借：长期股权投资—乙公司12000000

贷：银行存款12000000

借：应收股利100000

贷:投资收益100000

借：银行存款100000

贷：应收股利100000

进行上述处理后，如相关长期股权投资存在减值迹象的，应当进行减值测试。

子公司将未分配利润或盈余公积直接转增股本（实收资本），且未向投资方提供等值现金股利或

利润的选择权时，母公司并没有获得收取现金股利或者利润的权力，这通常属于子公司自身权益结构

的重分类，母公司不应确认相关的投资收益。

【提示】实收资本（或股本）只是进行利润分配或股利分配的依据，并没有获得现时的权力。

借：盈余公积

贷：实收资本/股本

【例题•多选题】（2016年改编）

企业采用成本法核算长期股权投资进行的下列会计处理中，正确的有（）。

A.按持股比例计算享有被投资方实现净利润的份额调增长期股权投资的账面价值

B.按追加投资的金额调增长期股权投资的成本

C.按持股比例计算应享有被投资方其他债权投资公允价值上升的份额确认投资收益

D.按持股比例计算应享有被投资方宣告发放现金股利的份额确认投资收益

【答案】BD

【解析】选项AC是权益法下的会计处理。

第二节长期股权投资的后续计量

【考点2】权益法（★★★）

对合营企业和联营企业投资应当采用权益法核算。

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长期股权投资

投资方在判断对被投资单位是否具有共同控制、重大影响时，应综合考虑直接持有的股权和通过

子公司间接持有的股权。

仅考虑直接持有

个别财务报表

的股权份额10%

具有共同控制

或重大影响

同时考虑直接持有