2021-2022年甘肃省张掖市中级会计职称财务管理知识点汇总（含答案）

2021-2022年甘肃省张掖市中级会计职称财务管理知识点汇总（含答案）学校:________班级:________姓名:________考号:________

一、单选题(25题)1.

第

20

题

下列关于可转换债券的说法不正确的是（）。

2.ABC公司生产甲产品，本期计划销售量为20000件，应负担的固定成本总额为600000元，单位产品变动成本为60元，适用的消费税税率为10％，根据上述资料，运用保本点定价法预测的单位甲产品的价格应为（）元。A.90B.81C.110D.100

3.企业按弹性预算方法编制费用预算，预算直接人工工时为100000小时，变动成本为60万元，固定成本为30万元，总成本费用为90万元；如果预算直接人工工时达到120000小时，则总成本费用为（）万元。

4.在财务管理中，将企业为使项目完全达到设计生产能力、开展正常经营而投入的全部现实资金称为()。

A.项目总投资B.现金流量C.建设投资D.原始投资

5.

第15题在财务管理中，将企业为使项目完全达到设计生产能力、开展正常经营而投入的全部现实资金称为（）。

6.按照分项详细估算法的内容来分析，以下不属于流动资产项目的估算内容的是()。

A.存货需用额的估算B.应收账款需用额的估算C.预付账款需用额的估算D.预收账款需用额的估算

7.甲公司2011年实际投资资本平均总额为3000万元，为扩大产品销售规模，计划在2012年年初追加500万元营运资本，企业预期投资资本回报率为20%，则该公司2012年的目标利润为()万元。

A.700B.600C.500D.800

8.债券内含报酬率的计算公式中不包含的因素是()。

A.债券面值B.债券期限C.市场利率D.票面利率

9.某企业2017年第一季度产品生产需用量预算为1500件，单位产品材料用量5千克/件，季初材料库存量1000千克，第一季度还要根据第二季度生产耗用材料的10%安排季末存量，预算第二季度生产耗用7800千克材料。材料采购价格预计12元/千克，则该企业第一季度材料采购的金额为（）元A.78000B.87360C.92640D.99360

10.

第

12

题

已知某投资项目的净现值率为0．5，该项目的原始投资额为800万元，且于建设起点一次投入，则该项目的净现值为（）万元。

11.某企业发行期限为5年的可转换债券，每张债券面值为1000元，发行价为1050万元，共发行10万张，年利率为10％，到期还本付息，2年后可转换为普通股，第3年末该债券一次全部转换为普通股200万股，其转换价格为（）元／股。

A.20B.50C.65D.66

12.第

22

题

某企业2008年1月份的含税销售收入为500万元，2月份的含税销售收入为650万元，预计3月份的含税销售收入为900万元，每月含税销售收入中的60%于当月收现，40%于下月收现。假设不考虑其他因素，则3月末资产负债表上“应收账款”项目的金额为（）万元。

A.440B.360C.420D.550

13.下列关于风险矩阵应用的表述中，正确的是（）。A.风险矩阵的构建不受企业风险偏好的影响

B.可以为企业确定各项风险重要性等级提供可视化的工具

C.无需对风险发生可能性进行主观判断

D.可以对个别风险重要性等级通过数学运算得到总体风险的重要性等级

14.

第

13

题

公司采用固定或稳定增长股利政策发放股利的好处主要表现为（）。

A.降低资金成本B.维持股利稳定C.提高支付能力D.实现资本保全

15.资产的β系数是衡量风险大小的重要指标，下列表述错误的是（）。

A.β越大，说明该资产的风险越大

B.某资产的β＝0，说明此资产无风险

C.某资产的β＝1，说明该资产的系统风险等于整个市场组合的平均风险

D.某资产的β大于“说明该资产的市场风险大于股票市场的平均风险

16.相对于借款购置设备而言，融资租赁设备的主要缺点是()。

A.筹资速度较慢B.融资成本较高C.到期还本负担重D.设备淘汰风险大

17.某产品预计单位售价12元，单位变动成本8元，固定成本总额120万元，适用的企业所得税税率为25%。要实现750万元的净利润，企业完成的销售量至少应为()万件。

A.105B.157.5C.217.5D.280

18.下列权益乘数表述不正确的是()。

A.权益乘数=所有者权益／资产

B.权益乘数=1／(1一资产负债率)

C.权益乘数=资产／所有者权益

D.权益乘数=1+产权比率

19.下列各项中，属于非经营性负债的是()。A.应付账款B.应付票据C.应付债券D.应付销售人员薪酬

20.甲项目收益率的期望值为10%、标准差为10%，乙项目收益率的期望值为15%、标准差为10%，则可以判断()。

A.甲项目的风险大于乙项目B.甲项目的风险小于乙项目C.甲项目的风险等于乙项目D.无法判断

21.按照边际分析定价法，当收入函数和成本函数均可微时（）。

A.边际利润为0时的价格就是最优售价

B.边际利润大于0时的价格就是最优售价

C.边际利润最大时的价格就是最优售价

D.边际利润为l时的价格就是最优售价

22.

第

16

题

关了二弹性预算的说法中，不正确的是（）。

23.在一定业务量范围内的发生额是固定的，但当业务量增长到一定限度，其发生额就突然跳跃到一个新的水平，然后在业务量增长的一定限度内，发生额又保持不变，直到另一个新的跳跃的混合成本是()。

A.半变动成本B.半固定成本C.延期变动成本D.曲线变动成本

24.第

11

题

某企业投资方案A的年销售收入为180万元，年成本和费用的总额为120万元，其中折旧为10万元，无形资产摊销为10万元，所得税率为30%，则该投资现金净流量为（）。

A.42万元B.62万元C.60万元D.48万元

25.

第

18

题

某企业向银行取得借款400万元，年利率6%，期限5年。每年付息一次，到期还本，所得税税率33%，手续费忽略不计，则该项借款的资金成本为（）。

A.4.02%B.4.18%C.5.52%D.5.68%

二、多选题(20题)26.按我国《公司法》的规定，企业对员工承担的社会责任有()。

A.按时足额发放劳动报酬B.诚实守信，不滥用公司人格C.确保产品质量，保障消费安全D.培育良好的企业文化

27.某企业本月支付当月货款的60％，支付上月货款的30％，支付上上月货款的10％，未支付的货款通过"应付账款"核算。已知7月份货款为20万元，8月份货款为25万元，9月份货款为30万元，10月份货款为50万元，则下列说法正确的有（）。

A.9月份支付27.5万元

B.10月初的应付账款为14.5万元

C.10月末的应付账款为23万元

D.10月初的应付账款为11.5万元

28.下列属于反映企业资产质量状况的修正指标的有()。

A.不良资产比率B.流动资产周转率C.总资产周转率D.资本保值增值率

29.甲、乙双方签订了买卖合同，在合同履行过程中，发现该合同履行费用的负担问题约定不明确。根据《中华人民共和国合同法》的规定，在这种情况下，可供甲乙双方选择的履行规则有（）。

A.双方协议补充B.按交易习惯确定C.由履行义务一方负担D.按合同有关条款确定

30.在其他因素不变的情况下，下列措施会导致应收账款占用资金的应计利息降低的有（）

A.延长信用期B.提高产品的边际贡献率C.降低等风险投资的必要报酬率D.提高现金折扣的比例

31.下列符合股利分配代理理论的观点是()。

A.股利政策相当于是协调股东与管理之间代理关系的一种约束机制

B.股利政策向市场传递有关公司未来盈利能力的信息

C.用留存收益再投资带给投资者的收益具有很大的不确定性

D.法律使得小股东能够从公司“内部人”那里获得股利

32.在某公司财务目标研讨会上，张经理主张“贯彻合作共赢的价值理念，做大企业的财富蛋糕”：李经理认为“既然企业的绩效按年度考核，财务目标就应当集中体现当年利润指标”；王经理提出“应将企业长期稳定的发展和持续的获利能力放在首位，以便创造更多的价值”。上述观点涉及的财务管理目标有（）。

A.利润最大化B.企业规模最大化C.企业价值最大化D.相关者利益最大化

33.下列关于各种财务管理目标之间关系的说法，正确的有（）

A.利润最大化、股东财富最大化、企业价值最大化以及相关者利益最大化等各种财务管理目标，都以股东财富最大化为基础

B.股东和其他利益相关者在企业中的地位是平等的

C.在强调公司承担应尽的社会责任的前提下，应当允许企业以股东财富最大化为目标

D.以股东财富最大化为核心和基础，还应该考虑利益相关者的利益

34.普通股股东的权利包括（）。

A.投票权B.查账权C.出让股份权D.优先分配剩余财产权

35.与经营租赁相比，下列各项中，属于融资租赁特点的有（）。

A.租赁期相当于设备经济寿命的大部分

B.出租的设备一般由租赁公司根据市场需要选定，然后再寻找承租企业

C.出租人提供租赁资产的保养和维修等服务

D.租赁期满后，租赁资产常常无偿转让或低价出售给承租人

36.下列各项财务管理目标中，考虑了风险因素的有（）。

A.利润最大化B.企业价值最大化C.相关者利益最大化D.每股收益最大化

37.下列各项中，属于普通股股东权利的有（）。

A.优先认股权B.优先表决权C.股份转让权D.股份回购权

38.作为完整的工业投资项目，下列各项中，既属于原始投资，又构成项目投资总额的有（）。

A.垫支流动资金B.资本化利息C.无形资产投资D.开办费投资

39.在下列各项中，属于企业筹资动机的有（）。A.A.设立企业B.企业扩张C.企业收缩D.偿还债务

40.下列关于集权与分权相结合型财务管理体制的说法中，正确的有（）。

A.集权与分权相结合型财务管理体制，其实质就是集权下的分权

B.集权与分权相结合型财务管理体制意在以企业发展战略和经营目标为核心，将企业内重大决策权集中于企业总部，而赋予各所属单位自主经营权

C.在集权与分权相结合型财务管理体制下，凡需要由企业总部决定的事项，在企业总部未明确答复前，各所属单位无权自行处置

D.在制度上，企业内应制定统一的内部管理制度，明确财务权限及收益分配方法，各所属单位应遵照执行，并根据自身的特点加以补充

41.下列各项中，属于固定成本项目的有()。

A.采用工作量法计提的折旧B.不动产财产保险费C.直接材料费D.写字楼租金

42.股票回购的方式有()。

A.公开市场回购B.要约回购C.协议回购D.约定回购

43.下列选项属于资本成本在企业财务决策中的作用的有（）。

A.它是比较筹资方式、选择筹资方案的依据

B.平均资本成本是衡量资本结构是否合理的依据

C.资本成本是评价投资项目可行性的主要标准

D.资本成本是评价企业整体业绩的重要依据

44.

第

26

题

外国甲公司收购中国境内乙公司部分资产，价款为100万美元，并以该资产作为出资与丙公司于2004年4月1日成立了一家中外合资经营企业。甲公司支付乙公司购买金的下列方式中，不符合中外合资经营企业法律制度规定的有（）。

A.2004年6月30日一次支付100万美元

B.2004年6月30日支付50万美元，2005年3月30日支付50万美元

C.2004年0月30日支付80万美元，2005年6月30日支付20万关元

D.2005年3月30日一次支付100万美元

45.某公司新投资一项目，购置固定资产账面价值100万元，净残值为10万元，因为前两年资金短缺，因而希望前两年纳税较少，财务负责人决定从固定资产折旧的角度考虑，现在已知折旧年限为5年，不考虑资金时间价值，假设可供选择的折旧方法有三种：年数总和法、双倍余额递减法和直线法。则下列说法正确的是()。

A.采用年数总和法折旧前两年折旧总额为54万元

B.采用双倍余额递减法前两年折旧总额为64万元

C.企业应该采用加速折旧法折旧

D.企业应该采用直线法折旧

三、判断题(10题)46.

A.是B.否

47.企业向银行借款时银行要求企业不得改变借款用途，这属于特殊性保护条款。（）

A.是B.否

48.

A.是B.否

49.

第

37

题

经营期某年的净现金流量＝该年的经营净现金流量＋该年回收额。（）

A.是B.否

50.财务分析可以测算各项生产经营方案的经济效益，为决策提供可靠的依据。（）

A.是B.否

51.

第

40

题

相关者利益最大化，要求重视相关利益群体的利益，因此将股东放到了次要地位。

A.是B.否

52.传统成本计算方法，夸大了高产量产品的成本，虚减了低产量产品的成本，直接材料、直接人工成本在产品成本中所占的比重越大，这种现象会越严重。（）

A.是B.否

53.第

38

题

无风险资产一般满足两个条件：一是不存在违约风险；二是不存在投资收益率的不确定性。（）

A.是B.否

54.

A.是B.否

55.

A.是B.否

四、综合题(5题)56.

57.

58.根据表10-13、表10-14中的资料，计算资产负债表和利润表的有关数值。其他资料：

(1)假设没有税金及附加；

(2)产权比率为1：2；

(3)应收账款平均收账期是26.67天，期初应收账款余额为30000万元；

(4)按营业成本计算的存货周转率为3，期初存货余额为163000万元；

(5)利息保障倍数为18；

(6)营业毛利率为20％；

(7)速动比率为2.24；

(8)管理费用占营业收入的10％。

59.

第

51

题

某企业2006年12月31日的资产负债表(简表)如下(单位：万元)：

资产期末数负债及所有者权益期末数货币资金400应付账款400应收账款1000应付票据800存货1800长期借款2700固定资产2200实收资本1200无形资产300留存收益600资产总计5700负债及所有者权益总计5700该企业2006年的营业收入为8000万元，营业净利率为10%，净利润的40%分配给投资者。预计2007年营业收入比上年增长20%，为此需要增加固定资产200万元，增加无形资产100万元，根据有关情况分析，企业流动资产项目和流动负债项目将随营业收入同比例增减。

假定该企业2007年的营业净利率和利润分配政策与上年保持一致，该年度长期借款不发生变化；2007年年末固定资产和无形资产合汁为2800万元。2007年企业需要增加对外筹集的资金由投资者增加投入解决。

要求：

(1)计算2007年需要增加的营运资金额；

(2)预测2007年需要增加对外筹集的资金额；

(3)预测2007年末的流动资产额、流动负债额、资产总额、负债总额和所有者权益总额；

(4)预测2007年末的速动比率和产权比率；

(5)预测2007年的流动资产周转次数和总资产周转次数；

(6)预测2007年的净资产收益率；

(7)预测2007年的资本积累率和总资产增长率。

60.要求：

(1)根据资料一计算下列指标：

①旧设备的变价净收入

②因旧固定资产提前报废发生净损失而抵减的所得税额；

(2)根据资料二中甲方案的有关资料和其他数据计算与甲方案有关的指标：

①因更新改造第一年初增加的净现金流量

②运营期内每年因更新改造而增加的折旧

③运营期各年的增量税后净现金流量

④甲方案的差额内部收益率(AIRR甲)；(提示：介于24%和28%之间)

(2)根据资料二中乙方案的有关资料计算乙方案的有关指标：

①更新设备比继续使用旧设备增加的投资额

②B设备的投资额

③乙方案的差额内部收益率(△IRR乙)；

(3)根据资料三计算企业要求的投资报酬率；

(4)以企业期望的投资报酬率为决策标准，按差额内部收益率法对甲、乙两方案作出评价，并为企业作出是否更新改造设备的最终决策，同时说明理由。

参考答案

1.C转换比率指的是每一份可转换债券在既定的转换价格下能转换为普通股股票的数量，所以转换比率为40，即一份债券可以转换40股股票，转换价格是25元。

2.D单位甲产品的价格=[(600000／20000)+60]／(1-10％)=100(元)。

3.C单位变动成本=60/10=6(元/4,时)，如果直接人工工时为12万小时，则预算总成本费用=306X12=102(万元)。

4.D解析：本题考核的是原始投资的概念。原始投资等于企业为使项目完全达到设计生产能力、开展正常经营而投入的全部现实资金，包括建设投资和流动资金投资两部分。

5.D本题考核的是原始投资的概念。原始投资等于企业为使项目完全达到设计生产能力、开展正常经营而投入的全部现实资金，包括建设投资和流动资金投资两部分。

6.D【答案】D

【解析】流动资产项目的估算包括：(l)存货需用额的估算；(2)应收账款需用额的估算；(3)预付账款需用额的估算；(4)现金需用额的估算。预收账款需用额的估算属于流动负债项目的估算内容，所以D正确。

7.A【答案】A

【解析】目标利润=预计投资资本平均总额×核定的投资资本回报率=(3000+500)×20%=700（万元）。

8.C债券的内含报酬率，是指按当前市场价格购买债券并持有至到期日或转让日所能产生的预期报酬率，是项目现金流入现值等于现金流出现值时的折现率，计算中不需要设定贴现率，因此是不受市场利率影响的，所以选项C是答案。

9.B根据：预计采购量＝生产需用量＋期末存量－期初存量，预计采购金额＝预计采购量×单价，第一季度还要根据第二季度生产耗用材料的10%安排季末存量，预算第二季度生产耗用7800千克材料。则：

第一季度材料采购金额＝（1500×5＋7800×10%－1000）×12＝87360（元）。

综上，本题应选B。

10.C本题考核净现值和净现值率之间的关系。净现值率＝净现值/原始投资的现值合计＝净现值/800，所以项目的净现值＝0.5×800＝400(万元)。

11.B转换比率是指每一张可转换债券在既定的转换价格下能转换为普通股股票的数量，所以，本题中转换比率=200／10=20，由于转换比率=债券面值／转换价格，所以，转换价格=债券面值／转换比率，本题中，转换价格=1000／20=50(元／股)。

12.B3月末应收账款的金额=900×40%=360(万元)。

13.B风险矩阵需要根据企业的风险偏好构建，选项A表述错误；风险矩阵的主要优点是为企业确定各项风险重要性等级提供了可视化的工具，选项B表述正确。风险矩阵的主要缺点有：①需要对风险重要性等级标准、风险发生可能性、后果严重程度等做出主观判断，可能影响使用的准确性；②无法将列示的个别风险重要性等级通过数学运算得到总体风险的重要性等级，选项CD表述错误。

14.B固定或稳定增长股利政策有利于树立公司良好的形象，有利于稳定公司股票价格，从而增强投资者对公司的信心。

15.B解析：股票的β＝0，表明该证券没有系统风险，但不能表明该证券无非系统风险。

16.B解析：融资租赁的筹资特点：①在资金缺乏情况下，能迅速获得所需资产；②财务风险小，财务优势明显；③融资租赁筹资的限制条件较少；④租赁能延长资金融通的期限；⑤免遭设备陈旧过时的风险；⑥资本成本高。相对于融资租赁，银行借款资本成本较低。

17.D知识点：量本利分析的基本原理。根据公式，[销售量×(单价-单位变动成本)一固定成本]×(1-所得税税率)=净利润，我们将题目中数据代入公式，则有[销售量×(12—8)—120]×(1-25%)=750，解得销售量=280(万件)。

18.A权益乘数是资产权益率的倒数，所以：权益乘数=资产／所有者权益=(负债+所有者权益)／所有者权益=1+产权比率；权益乘数=资产／所有者权益=资产／(资产一负债)=1／(1一资产负债率)。

19.C经营负债是企业在经营过程中自发形成的，不需要企业刻意筹资，选项C不符合经营负债的特点。所以答案是选项C。

20.A在期望值不同的情况下，应当使用收益率的标准离差率衡量风险的大小，本题中甲项目收益率的标准离差率=10%/10%=1，乙项目收益率的标准离差率=10%/15%=0.67，所以可以判断甲项目的风险大于乙项目。

21.A按照微分极值原理，如果利润函数的一阶导数等于零，即边际利润等于零，边际收入等于边际成本，那么，利润将达到最大值。此时的价格就是最优销售价格。

22.C弹性预算编制所依据的业务量可能是产量、销售量、直接人工工时、机器工时、材料消耗量等。

23.B【答案】B

【解析】半固定成本是指在一定业务量范围内的发生额是固定的，但当业务量增长到一定限度，其发生额就突然跳跃到一个新的水平，然后在业务量增长的一定限度内，发生额又保持不变，直到另一个新的跳跃。所以B正确。

24.B现金净流量=净利润+折旧+摊销额+利息=（180-120）×（1-30%）+10+10=62万元。

25.A借款资金成本=6%×(1－33%)=4.02%。

26.AD按我国《公司法》的规定，企业对员工承担的社会责任有：①按时足额发放劳动报酬，并根据社会发展逐步提高工资水平；②提供安全健康的工作环境，加强劳动保护，实现安全生产，积极预防职业病；③建立公司职工的职业教育和岗位培训制度，不断提高职工的素质和能力；④完善工会、职工董事和职工监事制度，培育良好的企业文化。所以本题的答案为选项AD，选项B属于企业对债权人的责任，选项C属于企业对消费者的责任。

27.ABC9月份支付20×10％+25×30％+30×60％＝27.5(万元)，10月初的应付账款＝25×10％+30×(1－60％)＝14.5(万元)，10月末(即11月初)的应付账款＝30×10％+50×(1－60％)＝23(万元)。

28.AB解析：反映企业资产质量状况的基本指标包括：总资产周转率、应收账款周转率；修正指标包括：不良资产比率、流动资产周转率、资产现金回收率。选项C属于反映企业资产质量状况的基本指标。选项D属于反映企业经营增长状况的基本指标。

29.ABCD解析：本题考核合同履行的规则。合同当事人对“履行费用的负担”没有约定或者约定不明确的，可以协议补充；不能达成补充协议的，按照合同有关条款或者交易习惯确定；仍不能确定的，由履行义务一方负担。

30.BCD应收账款占用资金的应计利息＝日销售额×平均收现期×变动成本率×资本成本。

选项A不符合题意，由于延长信用期会增加平均收现期，从而导致应收账款占用资金的应计利息提高。

选项B符合题意，提高产品的边际贡献率，会降低产品的变动成本率，导致应收账款占用资金的应计利息降低。

选项C符合题意，降低等风险投资的必要报酬率，会降低资本成本，导致应收账款占用资金的应计利息降低。

选项D符合题意，提高现金折扣的比例可以缩短平均收现期，导致应收账款占用资金的应计利息降低。

综上，本题应选BCD。

31.AD选项B是信号传递理论的观点；选项C是“在手之鸟”理论的观点。

32.ACD张经理的观点体现的是相关者利益最大化；李经理的观点体现的是利润最大化；王经理的观点体现的是企业价值最大化。所以本题答案为选项ACD。

33.ACD选项ACD说法正确。

选项B说法错误，正确的说法应该是强调股东的首要地位，并强调企业与股东之间的协调关系。

综上，本题应选ACD。

利润最大化、股东财富最大化、企业价值最大化以及相关者利益最大化等各种财务管理目标，都以股东财富最大化为基础。因为企业是市场经济的主要参与者，企业的创立和发展都必须以股东的投入为基础，离开了股东的投入，企业就不复存在；并且，在企业的日常经营过程中，作为所有者的股东在企业中承担着最大的义务和风险，相应也需享有最高的报酬，即股东财富最大化，否则就难以为市场经济的持续发展提供动力。

当然，以股东财富最大化为核心和基础，还应考虑利益相关者的利益。各国公司法都规定，股东权益是剩余权益，只有满足了其他方面的利益之后才会有股东的利益。可见，其他利益相关者的要求先于股东被满足，因此这种满足必须是有限度的，如果对其他利益相关者的要求不加以限制，股东就不会有“剩余”了。除非股东确信投资会带来满意的回报，否则股东不会出资。没有股东财富最大化的目标，利润最大化、企业价值最大化以及相关者利益最大化的目标也就无法实现。因此，在强调公司承担应尽的社会责任的前提下，应当允许企业以股东财富最大化为目标。

34.ABC普通股股东的权利包括公司管理权（投票权、查账权、阻止越权经营的权利）；分享盈余权；出让股份权；优先认股权；剩余财产要求权。选项D是优先股股东的权利。

35.AD出租的设备一般由租赁公司根据市场需要选定，然后再寻找承租企业，属于经营租赁的特点，选项B不正确；出租人提供租赁资产的保养和维修等服务属于经营租赁的特点，选项C不正确。

36.BC利润最大化和每股收益最大化忽视了风险因素，选项AD排除；企业价值最大化考虑了风险与报酬的关系，选项B是答案；相关者利益最大化强调风险与报酬的均衡，将风险限制在企业可以承受的范围内，选项C是答案。

37.AC普通股股东的权利包括：公司管理权、收益分享权、股份转让权、优先认股权、剩余财产要求权。

38.ACD作为完整的工业投资项目，垫支流动资金、无形资产投资和开办费投资既属于原始投资，又构成项目投资总额。资本化利息不属于原始投资，但构成项目投资总额。

39.ABD［解析］企业筹资动机可分为四种：设立性筹资动机、扩张性筹资动机、调整性筹资动机（偿还债务）、混合性筹资动机。

40.ABD为避免配合失误，明确责任，凡需要由企业总部决定的事项，在规定时间内，企业总部应明确答复，否则，各所属单位有权自行处置。

41.BD采用工作量法计提的折旧，与工作量成正比例变化，所以属于变动成本；直接材料费也属于变动成本。所以，选项B、D正确。

42.ABC股票回购的方式有：(1)公开市场回购；(2)要约回购；(3)协议回购。

43.ABCD本题考核的是资本成本对企业财务决策的影响。

44.BCD本题考核点是合营企业的出资期限。对通过收购国内企业资产或股权设立外商投资企业的外国投资者，应自外商投资企业营业执照颁发之日起3个月内支付全部购买金。对特殊情况需延长支付者，经审批机关批准后，应自营业执照颁发之日起6个月内支付购买总金额的60%以上，在1年内付清全部购买金。选项B在6个月内没有支付60%，因此是错误的；选项C的总期限超过了1年，因此是错误的；选项D一次支付的出资期限不符合规定，因此是错误的。

45.ABC【答案】ABC

【解析】采用年数总和法时，第一年折旧额=（100-10×5/15=30（万元）；第二年折旧额=（100-10×4/15=24（万元），两年一共折旧总额为54万元；采用双倍余额递减法时，折旧率为2/5=40%，第一年折旧额：100×40%：40（万元）；第二年折旧额=(100-40)×40%=24（万元），两年一共折旧总额为64万元；采用直线法折旧时，每年折旧额=（100-10）/5=18（万元），所以前两年折旧为36万元。年数总和法和双倍余额递减法都属于加速折旧法。

46.N现金收支差额与期末余额均要通过协调资金筹措及运用来调整。应当在保证各项支出所需资金供应的前提下，注意保持期末现金余额在合理的上下限度内。

47.Y特殊性保护条款是针对某些特殊情况而出现在部分借款合同中的条款。主要包括：要求公司主要领导人购买人身保险；借款用途不得改变；违约惩罚条款等。

48.Y

49.Y当回收额为零时的经营期净现金流量又称为经营净现金流量，当回收额不为零时经营期某年的净现金流量＝该年的经营净现金流量＋该年回收额。

50.N财务预测可以测算各项生产经营方案的经济效益，为决策提供可靠的依据，所以本题说法不正确。

51.N本题考核相关者利益最大化的相关内容。相关者利益最大化要求在确定财务管理目标时，不能忽视利益相关者的利益，但是却强调股东的首要地位，并强调企业与股东之间的协调。

52.N制造费用需要分配，在传统的以产量为基础的分配方法下，夸大了高产量产品的成本，虚减了低产量产品的成本。制造费用在产品成本中所占的比重越大，这种现象会越严重。直接成本不需要分配，不会存在这个问题。

53.N应该把“不存在投资收益率的不确定性”改为“不存在再投资收益率的不确定性”。

【该题针对“资产的风险”知识点进行考核】

54.N资本收益率是企业一定时期净利润与平均资本的比率，其中的资本指的是所有者投入的资本，包括实收资本(或股本)和资本溢价(或股本溢价)。

55.N

56.

57.

58.负债合计=120000×1／2=60000(万元)营业收入=86400÷20％=432000(万元)

应收账款=432000×26.67×2÷360-30000=34008(万元)

营业成本=432000-86400=345600(万元)

存货=345600÷3×2-163000=67400(万元)

管理费用=432000×10％=43200(万元)

财务费用(利息费用)

=(432000-345600-43200)÷18

=2400(万元)

利润总额=86400-43200-2400=40800(万元)

所得税=40800×25％=10200(万元)

净利润=40800-10200=30600(万元)

长期负债=2400+6％=40000(万元)

流动负债=60000-40000=20000(万元)

现金=20000×2.24-5000-34008=5792(万元)

流动资产合计=5792+5000+34008+67400=112200(万元)

资产合计=负债及所有者权益总计=60000+120000=180000(万元)

固定资产=180000-112200=67800(万元)

59.(1)变动资产销售百分比=(400+1000+1800)/8000×100%=40%

变动负债销售百分比=(400+800)/8000×100%=15%

2007年需要增加的营运资金额=8000×20%×(40%-15%)=400(万元)

或者：

2007年需要增加的流动资产额=(400+1000+1800)×20%=640(万元)

2007年需要增加的流动负债额=(400+800)×20%=240(万元)

2007年需要增加的营运资金额=640—240=400(万元)

(2)2007年需要增加对外筹集的资金额=400+200+100-8000×(1+20%)×10%×(1-40%)=124(万元)

(3)2007年末的流动资产=(400+1000+1800)×(1+20%)=3840(万元)

2007年末的流动负债=(400+800)×(1+20%)=1440(万元)

2007年末的资产总额=5700+200+100+(4170+1000+1800)×20%=6640(万元)

注：上式中“200+100”是指长期资产的增加额；“(400+1000+1800)×20%”是指流动资产的增加额。

因为题目中说明企业需要增加对外筹集的资金由投资者增加投入解决，所以长期负债不变，即：

2007年末的