金融市场学教学大纲

金融市场学教学大纲课程编号：03032130课程名称：金融市场学/FinancialMarketing学时：32（含课外学时）学分：2适用专业：经济学开课学期：6开课部门：经济学先修课程：西方经济学、货币银行学考核要求：考查使用教材及主要参考书：晏艳阳主编，《金融市场学》，高等教育出版社出版社，2017年一、课程的性质和任务课程性质《金融市场学》是经济学专业的基础课程之一，是研究社会主义市场经济条件下金融市场运行机制及其主体行为规律的一门学科。本课程从阐述金融市场的基本要素、功能及产生发展的基本脉络入手，在此基础上对构成金融市场体系的主要子市场——货币市场、债券市场、股票市场、基金市场、外汇市场、黄金市场、金融衍生市场等，分别进行具体介绍和阐述。最后，对金融市场监管的相关问题进行描述。本课程力图为学生的专业学习构建起从一般理论到微观构成以及运行机制的桥梁，为后续课程如金融工程、衍生金融工具等打下基础。本课程任务通过本课程的教学，让学习者掌握有关金融市场学的基本理论，增强学习者对金融市场在社会主义市场经济体系中所处的地位与作用的认识。熟悉并掌握金融市场有关子市场的基本知识及业务操作技能，重点学会如何运用金融市场筹资、投资及防范市场风险。增强学习者的应变能力与适应能力。通过本课程的学习，学生应掌握以下知识点：.金融市场学的基本理论。包括金融市场的功能、作用、效率市场假设理论、证券投资组合理论、金融市场风险及防范理论。.金融市场的基本知识、主要包括货币市场、资本市场、衍生品市场等子市场的基本知识。.运用金融市场筹资、投资的基本知识与技能。.金融市场监管的基本知识。.世界典型金融市场的基本情况与特点。二、教学目的与要求了解市场指数对金融市场发展的作用。4.教学建议：课堂教学为主第九章利率的决定.基本内容第一节利率的种类.利率体系和基准利率.名义利率和实际利率.固定利率和浮动利率.市场利率、官定利率与公定利率.单利与复利.即期利率与远期利率第二节利率的决定因素.利率决定因素分析.利率决定理论第三节利率的风险结构.违约风险及其信用等级.流动性风险.税收第四节利率期限结构.纯预期假说.流动性溢价假说.市场分割理论.教学基本要求通过本章的学习，了解市场利率的涵义、种类，了解利率的决定因素，掌握利率的风险结构。.教学重点难点了解利率的风险结构。.教学建议课堂教学为主第十章资产组合理论.基本内容第一节风险及风险厌恶.风险与不确定性.系统风险与非系统风险.风险厌恶第二节效用函数.凹性效用函数.凸性效用函数.线性效用函数第三节收益率与风险的衡量.单个资产的收益.单个资产的风险.资产组合的收益.资产组合风险的衡量第四节资产组合的选择.马科维茨资产组合理论.投资的可行集.有效边界和最小方差组合.无差异曲线.最优投资组合的确定第五节最优边界的改进第六节资本资产定价模型.模型的前提假设.资本市场线.证券市场线.资本市场线与证券市场线之间的关系.资本资产定价模型的应用.教学基本要求通过本章的学习，掌握风险的涵义，风险偏好，理解资产组合与风险控制的关系，掌握资本资产的定价模型。.教学重点难点理解资产组合与风险控制的关系。.教学建议课堂教学为主《金融市场学》是一门以经济学和银行学等学科理论为基础，同时又相对独立的现代金融实务课。学习《金融市场学》，必须了解和掌握金融市场的基本构成要素及相互有机联系；了解和掌握金融市场的基本概念、基本理论、基本操作方式方法;了解和掌握金融市场的基本架构、基本功能和运行、发展的基本规律;并能运用所学理论、方法分析、指导我国金融市场实践。三、学时分配四'教学中应注意的问题章节课程内容学时1金融市场概述22金融市场中的机构23货币市场24债券市场25权益市场46衍生工具市场47基金市场28市场指数29利率的决定610资产组合理论6合计32《金融市场学》是一门应用性较强的学科，教学过程中要注意结合金融市场实践，加深学生对经济理论的理解，也可以培养学生用经济理论分析和解决实际问题的能力。五'教学内容第一章金融市场概述.基本内容第一节金融资产与金融产品.金融资产.金融产品第二节金融市场.金融市场的界定.金融市场的类型.金融市场的功能.金融市场在经济体系中的地位第三节金融市场的参与者.政府部门.工商企业.居民个人.金融中介.中央银行.金融监管部门第四节金融市场的发展趋势.金融全球化.金融自由化.金融工程化.教学基本要求通过本章的学习，了解金融市场的涵义、特点、类型及它的产生与发展历程。掌握金融市场的功能、作用。.教学重点难点掌握金融市场的功能和作用。.教学建议课堂教学为主。第二章金融市场中的机构.基本内容第一节金融机构概述.金融机构的概念.金融机构的作用.金融机构的分类第二节存款性金融机构.储蓄贷款协会.储蓄银行.信用合作社.商业银行第三节非存款性金融机构.保险公司.养老基金.投资银行.其他投资中介机构第四节中央银行.中央银行对金融市场的作用.中央银行对金融机构及其业务的监管第五节金融监管机构.公共监管机构.金融监管机构的自律性组织.教学基本要求通过本章的学习，了解金融市场的基本机构组成。了解金融市场各机构的基本特征。.教学重点难点了解金融市场各机构的基本特征。.教学建议课堂教学为主。第三章货币市场.基本内容第一节货币市场概述.货币市场的定义.货币市场的功能及交易对象.货币市场的主要参与者.货币市场的划分第二节国库券市场.国库券的定义及发行的目的.国库券的一级市场与二级市场.国库券的收益第三节回购市场.回购协议与逆回购协议.回购协议的交易过程第四节同业拆借市场.同业拆借市场的定义.同业拆借的交易过程第五节商业票据市场.商业票据市场的定义.商业票据的交易过程.商业票据的信用评级第六节存单市场.存单的定义与特征.存单的分类.存单的交易过程第七节银行存兑汇票市场.银行承兑汇票的定义及产生过程.银行承兑汇票的交易过程第八节欧洲货币市场.欧洲美元的定义.欧洲美言市场.教学基本要求通过本章的学习，了解货币市场的涵义、功能；熟练掌握货币市场各子市场的内容，特别是我国货币市场各子市场的情况。.教学重点难点了解我国货币市场各子市场的情况。.教学建议课堂教学与实践相结合为主。第四章债券市场.基本内容第一节债券概述.债券的定义与特征.债券的分类第二节政府债券市场.国债市场.地方政府债券市场第三节公司债券市场.公司债券的品种.公司债券的违约风险与信用评级.公司债券的发行与流通第四节其他债券市场.金融债券市场.国际债券市场.教学基本要求通过本章的学习，了解资本市场的涵义、功能；熟练掌握债券的主要分类，债券发行市场与流通市场的情况。.教学重点难点了解债券发行市场与流通市场的联系。.教学建议课堂教学与实践相结合为主。第五章权益市场.基本内容第一节股票市场.什么是股票.股票的种类第二节股票的发行市场：首次公开发行（IPO）和私募.首次公开发行.代销和包销.私募.发行定价第三节股票流通市场L证券交易所.场外交易市场.第三市场.第四市场.教学基本要求通过本章的学习，了解股票、股票发行与流通，二板市场及三板市场的基本知识，深刻领会股票价格的形成与权益的分配.教学重点难点了解股票价格的形成与权益的分配。.教学建议课堂教学与实践相结合为主。第六章衍生工具市场.基本内容第一节衍生工具概述.衍生工具的定义.衍生工具的标的资产.交易衍生工具的目的第二节远期合约.定义与术语.远期合约的到期日损益.远期合约交易的优缺点.远期利率协议第三节期货合约.期货合约的概念.标准化的期货合约.期货交易的间接清算和损益实现.“盯市”和保证金账户交易.期货市场的功能.股票市场指数期货第四节期权合约.期权的含义和基本类型.期权合约的要素和交易术语.期权合约的到期价值第五节互换合约.互换的概念.利率互换.货币互换第六节其他衍生工具.异类期权.认股权证.可转换债券.信用衍生产品.教学基本要求通过本章的学习，了解金融衍生品的涵义、特点、产生的原因及其作用，掌握四大衍生品的业务知识及其联系与区别。.教学重点难点了解金融衍生品产生的原因。.教学建议课堂教学为主。第七章基金市场.基本内容第一节投资基金定义.投资基金定义.投资基金的特点.投资基金的作用.投资基金与股票、债券的区别第二节投资基金的分类.按法律基础和组织形态划分.按基金单位能否赎回和买卖方式划分.按投资目标划分.按投资标的划分.按资金募集的方式划分.按基金资金来源和运用的地域划分.交易所交易的开放式基金第三节投资基金当事人.基金持有人.基金管理人.基金托管人.证券投资基金当事人之间的关系第四节投资基金的运作.投资基金的设立.投资基金的发行方式.投资基金的投资运作第五节投资基金的收益与风险.投资基金的收益.投资基金的费用.投资基金收益的分配.基金资产的估值与基金资产净值的计算.投资基金的风险.教学基本要求通过本章的学习，了解基金的涵义、特点、分类及其运作特点，了解基金的收益与风险。.教学重点难点了解基金的收益与风险。.教学建议课堂教学为主第八章市场指数.基本内容第一节股票市场指数.以道琼斯工业平均指数为代表的价格权重指数.以标准普尔500指数为代表的市场权重指数.以价值线综合指数为代表的等权重指数第二节主要金融市场的价格指数.纽约证券交易所综合指数.伦敦金融时报指数.香港恒生指数.日经股价指数.DAX—30指数.CAC40指数第三节中国内地市场的价格指数L上证综合指数.上证180指数.上证50指数.深证综合指数深证成分