2021-2022年黑龙江省伊春市注册会计公司战略与风险管理

2021-2022年黑龙江省伊春市注册会计公司战略与风险管理学校:________班级:________姓名:________考号:________

一、单选题(20题)1.甲公司是一家上市公司，自公司股票上市以来，由于公司业绩持续下滑，无法再从资本市场上获得新的资金，但每年还要负担高额的上市费用。根据以上信息可以判断，最适合该公司的选择是（）。

A.私有化

B.债转股

C.管理层收购

D.分拆

2.下列关于公司建立战略目标体系目的的表述中，不正确的是（）

A.获取足够的市场份额B.良好的公司信任度C.提高公司在客户中的声誉D.抓住诱人的成长机会

3.

第

15

题

以下属于评价企业核心竞争力的方法的是（）。

4.哈佛商学院教授大卫·亚非在波特教授五种竞争力分析研究的基础上，提出了第六个要素．即互动互补作用力。下列各项中，属于该要素的行为是（）。

A.快餐业中的甲企业和乙企业通过强势的广告宣传推销自己的产品

B.丙企业为了降低原材料采购成本，投资建设了自己的原材料生产基地

C.丁房地产企业依靠周边完善的配套设施创造销售佳绩

D.戊奶制品企业控制着本市的酸奶销售网络，其他企业难以在该市立足

5.为了建立针对预算考核流程的内部控制，企业应该采取的措施是()。

A.对于超预算的资金支付，实行严格的审批制度

B.将全面预算的编制外包给经验丰富的咨询机构

C.财务管理部门审核批准预算考核方案

D.要求将预算执行单位负责人签字上报的执行报告和动态监控信息进行核对

6.企业实施一个新的战略时，组织要素发生的变化不大，又多与企业目前的文化相一致。在这种情况下，企业处理战略与文化关系的重点是（）

A.重新制定战略B.以企业使命为基础C.加强协调作用D.根据文化的要求进行管理

7.丙公司主要生产和销售A产品，2011年1月公司卖出价值1000万美元的A商品给美国的B公司，约定7个月后收款。在卖出日，汇率是1美元＝6.55人民币，然而7个月到期后，汇率变成1美元＝6.38人民币，因此公司到期时收到的人民币减少了，这体现了（）。

A.交易风险

B.外币折算风险

C.经济风险

D.产品风险

8.

第

16

题

2005年6月17日，万事达卡国际组织宣布，由于一名黑客侵人“信用卡第三方支付系|统”，包括万事达、Visa等机构在内的4000多万张信用卡用户的银行资料被盗取，这种风险属于（）引发的风险。

9.下列各项中，对规模经济和学习经济之间的关系作出正确表述的是()。

A.两者总是同方向变动

B.在劳动密集型产业中，学习经济很小，规模经济却很大

C.在资本密集型产业中，规模经济很小，学习经济却很大

D.两者交叉地影响产品成本的下降水平

10.下列不属于企业文化成为维持竞争优势源泉的条件的是（）。

A.文化必须为企业创造价值B.文化必须是企业特有的C.文化必须是难以模仿的D.文化必须是持久的

11.下列选项中，哪一项不属于战略目标体系致力于达到的结果（）

A.获取足够的市场份额B.满意的投资回报率C.获取持久的竞争优势D.提高公司在客户中的声誉

12.市场渗透战略适用的情况是()。

A.现有产品——新产品B.新市场——现有产品C.现有市场——现有产品D.新产品——新市场

13.资产是指企业拥有或控制的存货、固定资产和无形资产。下列选项中，不属于企业资产管理风险的是（）

A.固定资产更新改造不够、使用效能低下

B.工程物资质次价高

C.存货积压或短缺，造成存货价值贬损或生产中断

D.无形资产缺乏核心技术、权属不清

14.下列不属于企业全面风险管理的商业使命的是（）。

A.损失最小化管理B.不确定性管理C.收益最大化管理D.绩效最优化管理

15.甲公司是一家食品生产企业。最近该公司曝出食品质量丑闻，经调查，原因是采购部门采购的原材料质量存在问题。该公司经过自查，发现采购部并未针对采购环节制定明确的质量验收标准，造成原材料质量失控。这表明该公司内部控制存在()。

A.设计缺陷B.运行缺陷C.重大缺陷D.重要缺陷

16.甲公司是一家主营服装进出口贸易的企业，企业采用套期的方式对外币收付款业务进行风险应对，同时将一些不熟悉的非主营业务外包给其他商贸公司负责，则甲公司应对风险的策略为（）。

A.风险规避

B.风险保留

C.风险转移

D.风险缓解

17.

第

10

题

属于在信息系统中一般控制的是（）。

18.王某个人创办了一间代驾服务社，每接到一笔业务，就临时雇请日间工作单位的职业驾驶员，为一些晚间聚会人员提供泊车代驾服务。次日他会把酬劳存进临时雇请人员的银行卡里。由于业务日渐起色，王某想再找几个人合伙，能多揽一些业务，同时建立适当的组织形式管理企业。适宜的组织结构形式是()。

A.创业型组织结构B.职能制组织结构C.事业部制组织结构D.矩阵制组织结构

19.

第

11

题

产品的生命周期，是指产品的（）。

20.

第

4

题

由于全球经济危机的原因，某企业为了制定新的战略对其外部的宏观环境重新进行了分析，在分析过程中，企业对当前的消费者心理进行了分析，这属于（）分析。

二、多选题(20题)21.公司出售其部分业务的原因包括（）。

A.筹集现金B.防止亏损业务降低公司的整体业绩C.集中精力于核心业务D.防止其余业务遭到接管的威胁

22.乙公司是苏州一家集团企业，其主营业务为原木材料的供应，其他业务为家具制造、公园设施基建工程业务等。乙公司拥有多年加工木材的经验及大型加工场所，木材产量位居全国第二。乙公司自主品牌家具在2008年成为欧洲单一品牌家具销量之首。根据上述信息，可以判断乙公司所拥有的无形资源有()。

A.加工场B.组织经验C.品牌D.专利

23.属于价值链主要驱动因素的包括（）。

A.市场差异化

B.市场细分

C.质量保证

D.链条组织

24.（）不仅存在于正式组织之中，企业的非正式组织中也大量存在。

A.法定权B.强制权C.榜样权D.专家权

25.

第

27

题

KMP会计师事务所的业务部门负责人在对本所近期承接的若干年度报表审计项目的工作底稿进行复核时，发现审核ABC公司2005年度会计报表的应收账款项目时，注册会计师首先对ABC公司与应收账款相关的内部控制实施了控制测试，确认其内部控制设计合理、执行有效，固有及控制风险均为低水平。在此基础上决定，以函证作为重要的审计程序并适当提高消极式函证的比例。在注册会计师选择的以下消极式函证对象中，不应认可的是（）。

A.2005年前半年开始与ABC公司发生交易的丙公司

B.欠款金额为260.26元但以前年度未曾函证的戊公司

C.欠ABC公司数十笔货款，但每笔欠款金额均较小，且能及时回函的庚公司

D.欠款金额虽大，但多年来一直认真对待函证的戊公司

26.甲会计师事务所为保持各审计项目组统一的审计质量，于今年初投入使用了一套标准化的审计软件系统。下列效果中属于使用该审计软件系统导致的有（）。A.A.发现员工的新技能，提升团队协作效率

B.减少手工数据处理，提高审计工作效率

C.挖掘新的数据关系，提示潜在的审计风险

D.树立甲会计师事务所的行业审计技术领先的形象公司

27.某物流公司根据所实施的战略制定了平衡计分卡。下列各项中，属于平衡计分卡优点的有（）。

A.不但适用于业务部门，同样也适用于后勤支持部门

B.可以通过平衡计分卡明确学习与创新的重要性

C.有助于物流公司通过设定适当的指标来改善客户服务，以提高客户满意度

D.有助于公司战略目标的制定

28.

第

31

题

企业汇率风险的类型包括（）。

29.长江公司是一家制造企业，现在面临的全球化压力增大，长江公司可能成为（）A.躲闪者B.防御者C.抗衡者D.扩张者

30.下列选项中，属于审计委员会职责的有（）。

A.检查公司会计政策B.与公司外部审计机构进行交流C.广泛搜寻合格的董事候选人D.监督、核实公司重大投资决策

31.信息系统的运行与维护包含的主要内容有（）。

A.日常运行维护B.系统变更C.安全管理D.终结变更

32.某产业处于衰退期，该产业中的A企业决定采取消极的收缩战略，A企业可以选取的战略类型包括（）。

A.暂停战略B.紧缩与集中战略C.转向战略D.放弃战略

33.以风险管理为基点进行分类，风险管理成本包括（）。

A.预防成本B.维持成本C.进入成本D.损失成本

34.企业目前投资资本回报率低于资本成本，预评销售增长率低于可持续增长率，下列表述正确的有（）。

A.企业属于减损型现金剩余状态

B.企业首选战略是提高投资资本报酬率

C.企业首选战略是利用剩余现金加速增长

D.如果是整个行业的衰退，应采取出售的战略

35.下列关于经营环境与竞争优势环境分析的说法，正确的有（）。

A.直接竞争对手是那些向相同的消费者销售基本相同的产品或提供相同的服务的竞争者

B.确走战略群组考虑的因素包括：产品类别、消费者群组、按国家或区域划分的群体细分等

C.组成细分的变量包括用途、地点、价格敏感度、福利要求等

D.企业信誉、就业形势和专业人员的可获得性决定了企业的融资来源

36.国内一家手机生产商将业务扩展至生产电脑、数码相机和电视等领域，下列选项属于该公司采用的战略蕴含的风险包括（）

A.产业退出风险B.产业进入风险C.来自原有经营产业的风险D.内部经营整合风险

37.企业要想知道自己的能力是否强过竞争对手，可以采用的方法有（）。

A.自我评价B.行业内部比较C.基准分析D.成本驱动力分析

38.债务重组的方案包括（）。

A.债务转股份B.股份转债务C.从一种股份转成另一种股份D.从一种债务转成另一种债务

39.在考虑企业可能面临的产业风险时，以下几个因素是非常重要的，主要包括（）

A.产业生命周期阶段B.产业波动性C.产品的密集程度D.产业集中程度

40.随着C国经济的不断发展，中产阶级群体不断扩大，追求高品质、有个性的产品日益成为潮流。本土服装品牌甲公司依然固守原有的产品结构，认为人们的消费习惯短时间难以出现变化，由此在新市场需求出现时不能推出令顾客满意的新产品。该公司面临的风险有（）。

A.主要客户的信用风险B.产品供需变化带来的风险C.产品结构方面可能引发的风险D.发展战略偏离主业导致的经营风险

三、简答题(10题)41.问题：

(1)运用决策树法比较选择哪个方案好，并简要说明这种方法的步骤。

(2)简述常用的战略筛选方法有哪些?

42.美国通用电气公司是美国，也是世界上最大的电器和电子设备制造公司，它的产值占美国电工行业全部产值的1／4左右。通用电气公司的总部位于美国康涅狄格州费尔菲尔德市。GE公司由多个多元化的基本业务集团组成，如果单独排名，有13个业务集团可名列《财富》杂志500强。

通用电气金融服务公司创立于1943年，原为美国通用电气公司的一个分部，主要为通用电气公司消费品和工业产品的销售与批发提供融资服务。现在公司提供范围广泛的融资和外购服务，业务范围包括机动有轨车租赁、信用卡、再保险以及设备融资。

1997年，通用电气金融服务公司收益达393亿美元，资产总额达2554亿美元。这是通用电气集团总收益的44％，总资产额的84％。同年，通用电气金融服务公司的营业收益增长了9．2％，而通用电气集团的其他公司收益平均下降了3．6％。

通用电气并非是离开产业孤立地发展金融，而是产业与金融结合得很好，比如它的租赁业务、消费信贷业务等，都是与产业相结合发展的。尽管许多公司模仿通用电气走产融结合的道路以图求得发展，但惟有通用电气的产融结合成就了其作为世界上最大的电器和电子设备制造公司的地位。

要求：

(1)简述决定企业竞争优势的企业资源判断标准。

(2)简述通用电气金融服务公司属于通用电气集团拥有的哪类具有竞争优势的资源以及该类资源包含的具体形式。

43.现有甲、乙两个公司，它们有同样的融资需求。甲公司拥有较高的信用评级，能够按照10%的固定利率或者是LIBOR＋0.1%借入4年期资金；乙公司由于信用评级较低，，只能够按照11%的固定利率或者是LIBOR＋0.5%借入4年期资金。假设甲公司打算按照浮动利率借入资金，乙公司采用固定利率借入资金。两个公司的筹资情况如表：

假设双方要求甲分得互换收益的1/3，乙分得2/3，甲公司按照LIBOR为基础的浮动利率向乙公司支付利息。分析甲乙公司如何利用各自的比较优势，通过利率互换降低融资成本。

44.采取该种战略应具备什么条件?

45.在总结某知名企业集团破产的过程中，人们发现如下情况。

资料－：为了满足公司大规模扩张的需要、把资金从上市公司转移出来，集团采取以上市公司存款为大股东贷款担保的方式“套钱”。在难以得到上市公司过半数董事同意的情况下，集团制造虚假的上市公司董事会决议：－是未经授权代董事签字；二是非董事人员或前任董事在决议上签字。为了便于控制，三年来公司高管和董事会成员频繁更换，仅董事长就更换4人，最近－次董事会成员更是几乎全部更换，仅保留－位原董事。公司的重大决策听命于个别核心人物，董事会对公司实际控制人未形成有效约束。由于－股独大和股权分置的股权结构，股东大会也无法对大股东和实际控制人肆意侵吞上市公司利益的行为形成制约。

资料二：在该集团，长期以来不少公司高层“把公司的钱装进自己的兜”，－些中层更是把公司用于奖励员工的奖金截留提成，业务人员则签署大量的虚假合同来骗取提成。

资料三：在公司快速发展的过程中，被鲜花和掌声陶醉的公司管理层听不进任何不同意见。

－位资深高层委婉地对时任董事长身边人员的某些做法提出批评时，被该董事长当场驳回。

此后，员工再也不敢、也不愿向上层提意见，信息沟通系统几乎不存在。会计信息系统由管理层随意控制，高层管理者把“公司钱揣入自己腰包”。在该公司，信息系统已经不再是－个管理和控制的工具，而是高层管理者的话筒，信息随其意愿而变。

资料四：公司早在1997年就有了审计部。然而内部审计部门的运作情况极不理想，很少对内部控制运行情况进行监督，也未就附属公司管理失控、部分管理者“把公司钱装进自己兜里”等重大风险点进行报告。在－定程度上，内部审计部门的作用主要是做给银行和政府部门看的，是公司获取政府青睐和取得银行贷款的“道具”。重大决策，包括重大对外担保、大额资金划转等都是由公司个别管理人员以邮件的形式授权或通过邮件发出划款指令，其他人员及内部审计部门全无发言权。

要求：

资料二反映了该公司内部控制五要素中的哪两个出现了问题?请简单阐明理由；

46.x公司是一大型上市公司，x公司董事会起草并制定了非常全面的内部控制规章制度，董事长认为每个员工都是好员工，大家都会自觉的遵守企业制定的规章制度，从而其领导的内部审计部门人手很少，在遇到大型的审计项目的时候，临时从被审计的部门调取熟悉审计业务的人员。企业另外设有风险管理部门，识别和分析影响目标实现的风险，对于识别出的风险，不论付出多大的代价，一律采取风险消除策略予以应对。企业倡导员工信息传递的真实性，严格规定有关信息必须逐层传达。另外，财务部门人手较为紧张，一人长时间处在同一岗位或者同时兼任多个岗位的现象普遍存在。

要求：

(1)简述COS0内部控制框架的五个要素。

(2)根据COS0内部控制相关理念，指出资料中对于五要素哪个方面存在问题，简要说明理由。

47.根据资料二，指出其中的不恰当之处。

48.甲公司是－家以生产干巾和纸巾而发展起来的企业，经过20多年的发展，该企业已经在家庭生活用纸方面(包括纸尿裤)，成为国内该行业的老大，年销售额达百亿元人民币。虽然该行业是高度竞争的行业，但该企业凭借着“传统渠道”优势．全国约有35万家终端销售点(如小卖部)，庞大的销售队伍，达l万人，加上产品质量比竞争对手好，所以该企业每年增长率达30％以上，远远高于其他竞争对手。这家企业拥有－个比较好的管理队伍。由于家庭生活用纸属于快速消费品，该企业拥有宽裕的现金流，净现金流达几十亿元。

该企业最近改变以前单－经营领域的理念，通过资本市场运作，控股－家食品企业，该企业以生产果冻、薯片等这类小食品为主。在购买的当天，该公司的股票立即下跌了12％，振荡幅度超过20％，投资者多数不看好。认为“生产－家纸巾的企业，怎么能管理好生产食品的企业。技术完全不相干”会让消费者认为“－边从口人，－边从屁股出”等议论。

但该企业老总非常有信心，因为企业拥有各种优势可支持食品行业的发展，且食品的品牌与原有品牌－样，还是原来公司生产。果然第二年，该食品企业销售额就涨了50％。所以老总说，食品是该企业未来的增长点。

同时该企业也购买了－家化妆品生产企业，主要生产洗手液、洗发水、沐浴露及女士化妆品，结果几年来，该化妆品企业－直亏损。所以该企业另外建立了－套班子来进行管理，以解决问题。

要求：

(1)企业多元化战略类型有哪几种?

(2)上述企业的多元化属于哪－种战略类型?

(3)简述企业多元化的原因。

49.简述战略群组分析的主要作用，分析福安公司进入尚属空白的功能饮料的依据

50.(本小题6分，可以选用中文或英文解答，如使用英文解答，须全部使用英文，答题正确的，增加5分。最高得分为11分。)

华日公司是一家民营高科技企业，专门研发、生产和销售户外LED屏幕。经过多年的发展，公司产品在本省占有率达到40％，控股子公司有8个，总经理由职业经理人担任。公司的实际控制人孙某深感内部控制制度的建立健全对公司可持续发展的重要性。公司给办公大楼都安装了24小时监视系统及门禁系统，为贵重资产采取了双重保管的保管制度(即必须两人同时出现才能取得某些资产)。公司有一套完备的员工业绩评价体系，并将考评结果作为确定员工薪酬以及晋升、评优的依据。华日公司除建立以上制度外，在日常经营过程中还建立了如下制度：

（1）为了加强自己管理，公司规定单笔资金使用在20万元以下的，由财务总监审批，单笔资金在20万元以上的，由总经理审批。

（2）出纳人员李某负责根据资金收付凭证登记日记账，会计钱某根据相关凭证登记有关明细账和总帐。

（3）公司建立了完善的采购制度，采购需求方提出申请，有相关权限部门或个人进行审批。对预算内的采购，严格按照预算执行进度办理手续；对于超预算的采购申请，在办理请购手续后，报相关部门或个人审批。

要求：

（1）简述华日公司上述制度涉及的控制活动；

（2）结合《企业内部控制应用指引》，简要分析华日公司制度建设中存在的内部控制缺陷和相关的应对措施。

四、综合题(3题)51.甲公司(上市公司)是一家以家电生产为主业的大型国有企业，总资产100亿元。净资产36亿元。最近3年净资产收益率平均超过了10％，经营现金流人持续保持较高水平。甲公司董事会为开拓新的业务增长点，分散经营风险，获得更多收益，决定从留存收益中安排2亿元实施投资。资料一：甲公司投资部根据董事会的决定，经过可行性分析和市场调研了解到，我国某特种机床在工业、农业、医疗、卫生、能源等行业使用广泛，市场需求将进入快速发展阶段，预计年均增长20％以上；但是，生产该特种机床的国内企业工艺相对落后，技术研发能力不足，质量难以保证；我国有关产业政策鼓励中外合资制造该特种机床项目，要求注册资本不得低于1亿元(人民币，下同)，其中中方股份不得低于50N；欧洲的欧龙公司是全球生产该特种机床的龙头企业，其产品技术先进并占全球市场份额的802，有意与甲公司设立合资企业。但对甲公司以前从未涉足特种机床生产存在一定疑虑。双方经过接洽后，决定建立合资企业。中方以现有设备、人员、土地使用权、无形资产投资占公司的51%，外方以设备、技术、资金投资。公司做出三年持平目标，即第一年亏损3000万人民币，第二年亏损1600万元人民币，第三年持平。合资企业确认的核心部门为销售、采购、财务、人事、研发和制造。在合资公司董事会中，甲公司和欧龙公司将派驻同等数量的高管任职董事会，其中中方担任一把手的部门为人事、财务和制造。销售由外方总经理负责。由于外方对中方市场的不了解，前期市场调查不力，以及中方人员过于盲从于外方，实行了外方总经理的“高端市场策略”。同时外方不了解中国的经济和社会现状，对采用德国技术的产品采取了高价位、高品质的政策，使得销售量一直冲不上去。同时，部分中层领导对合资存在偏见，认为合资是错误的，还是国有企业好，抵触外方人员现象严重。在接近5年的合资经营中，公司持续亏损，在市场上一路败退，未能完成三年持平的目标。目前外方已经撤出，由中方分期购买外方股份。资料二：2008年5月22日，财政部、证监会、审计署、银监会、保监会联合发布《企企业内部控制基本规范》(以下简称基本规范)，自2009年7月1日起在上市公司范围内实行。2008年6月，甲公司召开董事会，研究贯彻执行基本规范事宜。会议责成A

公司经理层根据基本规范中关于建立与实施内部控制的五项原则，抓紧拟订本公司实施基本规范的工作方案，报董事会批准后执行。2008年8月，甲公司经理层提交了基本规范实施方案，其要点如下：(一)明确控制目标，本公司实施内部控制的目标，是保证经营管理合法合规、资产安全完整、财务报告真实可靠：确保聘请会计师事务所进行内部控制审计后获得标准无保留审计意见。(二)优化内部环境。严格按照《公司法》建立规范的公司治理结构，明确董事会、经理层、监事会在决策、执行、监督等方面的职责权限。为此，建议在董事会下增设审计委员会，由总会计师兼任委员会主任；同时，成立本公司内部控制领导小组，由总会计师兼任组长，全权负责本公司内部控制的建立健全和有效实施；在完善公司人力资源政策方面，以业务能力作为选人、用人的决定性标准，培养一支能力过硬的职工队伍。(三)开展风险评估。紧密围绕设定的控制目标，全面系统持续地收集相关信息，结合本公司实际情况，及时进行风险评估。考虑到外部风险的复杂性和多变性，加之本公司风险分析力量不足，拟对外部风险忽略不计，重点识别和分析内部风险，根据定性分析结果，主要采取风险规避策略应对风险。(四)严格控制活动。综合运用手工控制与自动控制、预防性控制与发现性控制相结合的方法，采用相应的控制措施，将风险控制在可承受范围之内。同时，强化绩效考评控制，将全体员工实施内部控制的情况作为绩效考评的参考指标。(五)加强信息沟通。建立信息与沟通制度，明确内部控制相关信息的收集、处理和传递程序，确保信息及时沟通。充分发挥信息技术在信息与沟通中的作用；只要将单一的会计电算化向全面ERP管理系统转化，将控制流程“固化”在信息系统之中，就能杜绝错误和舞弊现象发生。(六)强化内部监督。研究制定内部控制监督制度，规范内部监督的程序、方法和要求。突出内部监督重点，主要将与财务会计工作密切相关的业务环节和控制流程纳入监督范围。增强监督检查的针对性，把开展专项监督摆在首要位置。重点监督内部控制的运行缺陷，提高内部控制的执行力。为了协调好内部监督与外部审计的关系，建议聘请与本公司合作关系较好的某会计师事务所为建立健全内部控制提供智力支持和咨询服务，并聘请该事务所开展内部控制审计。要求：(1)简要分析甲公司从家电产业进入特种机床生产的战略类型(如能细分则进一步细分)及原因；(2)针对甲公司的情况进行SWOT分析；(3)简要分析甲公司设立合资企业所采用的组织结构类型。并分析该种组织结构的优缺点；(4)简要分析甲公司进军特种机床行业战略失效的类型以及原因；(5)该公司采用合营方式进军特种机床行业遭遇失败，简要分析该公司还可以采取的其他方式(如果可以细化，请进一步细化)，并指出该种方式的特征；(6)从内部控制理论和方法角度，指出甲公司经理层提交的基本规范实施方案各要点中的不当之处，并简要说明理由。

52.简要分析甲公司与大型建材零售企业合作的类型(如能细分，则需要细分)，并简要分析在企业发展过程中采用该种类型的动因。

53.该公司采用合营方式进军特种机床行业遭遇失败，简要分析该公司还可以采取的其他方式(如果可以细化，请进一步细化)，并指出该种方式的特征。

参考答案

1.A【正确答案】：A

【答案解析】：上市公司进行私有化是指，一小群人（现有股东和/或管理人员）在有或没有金融机构的支持下购买公司所有的股票。私有化可能涉及公司股份从证券交易所退市。

优点：

可以节省公司达到公开上市的要求的所有费用；

公司免于受到由财务问题所导致的公司股票价格波动；

公司不容易受到敌意要约收购；

公司管理层可以专注于长期的业务需求，而不是满足股东的短期期望；

在私有公司，股东可能会更接近公司管理，降低了由所有权和经营权分离带来的代理成本

缺点：可能意味着公司失去了将其股份公开交易的机会，如果股份不能交易，则可能会失去其部分价值。（参见教材300～301页）

【该题针对“企业私有化”知识点进行考核】

2.B选项A、C、D不合题意，战略目标体系建立的目的在于为公司赢得下列结果：获取足够的市场份额，在产品质量、客户服务或产品革新等方面压倒竞争对手使整体成本低于竞争对手的成本，提高公司在客户中的声誉，在国际市场上建立更强大的立足点，建立技术上的领导地位，获得持久的竞争优势，抓住诱人的成长机会；

选项B符合题意，属于财务目标体系的指标；

综上，本题应选B。

3.C

4.C本题考核五种竞争力分析。哈佛商学院教授大卫·亚非(DavidYoffie)在波特教授研究的基础上，根据企业全球化经营的特点，提出了第六个要素，即互动互补作用力，进－步丰富了五种竞争力理论框架。亚非认为，任何－个产业内部都存在不同程度的互补互动(指互相配合－起使用)的产品或服务业务。例如，对于房地产业来说，交通、家具、电器、学校、汽车、物业管理、银行贷款、有关保险、社区、家庭服务等会对住房建设产生影响，进而影响到整个房地产业的结构。选项A属于五种竞争力分析中产业内现有企业的竞争，选项B属于五种竞争力分析中增强购买者讨价还价能力的因素，选项D属于五种竞争力分析中阻止潜在进入者的行为。

5.D对于超预算的资金支付，实行严格的审批制度，属于预算执行的内部控制措施。所以，选项A错误；企业应当根据发展战略和年度生产经营计划，综合考虑预算期内经济政策、市场环境等因素，按照上下结合、分级编制、逐级汇总的程序，编制年度全面预算。因此，将全面预算的编制外包给经验丰富的咨询机构不符合预算编制的内控要求，选项B错误；董事会审核批准预算考核方案。所以，选项C错误；针对预算考核流程的内部控制要求预算管理委员会应当定期组织预算执行情况考核，将各预算执行单位负责人签字上报的执行报告和已掌握的动态监控信息进行核对，确认各执行单位预算完成情况。所以，选项D正确。

【名师点题】解答本题的关键是掌握预算考核内部控制的要求与措施。

6.C选项A不符合题意，企业在实施一个新战略时，组织的要素会发生重大的变化，又多与企业现有的文化很不一致，或受到现有文化的抵制。在这种情况下，企业处理战略与文化关系的重点是重新制定战略；

选项B不符合题意，当企业实施一个新的战略时，重要的组织要素会发生很大变化。这些变化大多与企业目前的文化有潜在的一致性。在这种情况下，企业处理战略与文化关系的重点是以企业使命进行管理；

选项C符合题意，企业实施一个新的战略时，组织要素发生的变化不大，又多与企业目前的文化相一致。在这种情况下，企业处理战略与文化关系的重点是加强协调作用；

选项D不符合题意，当企业实施一个新战略，主要的组织要素变化不大，但多与企业组织目前的文化不大一致。在这种情况下，企业处理战略与文化关系的重点是根据文化的要求进行管理。

综上，本题应选C。

7.A【正确答案】：A

【答案解析】：交易风险通过利润表影响一个企业的盈利能力，它来源于企业的日常交易，包括用外币向供应商采购，以及将产品销售给客户。（参见教材256页）

【该题针对“汇率风险概述”知识点进行考核】

8.D黑客入侵属于外部事件。本题是单项选择题，最优选项应该为D。

9.D“学习曲线”(又称“经验曲线”)，是指当某一产品累计生产量增加时，由于经验和专有技术的积累所带来的产品单位成本的下降。它与规模经济往往交叉地影响产品成本的下降水平。规模经济使得当经济活动处于一个比较大的规模时，能够以较低的单位成本进行生产;学习经济是由于积累经验而导致的单位成本的减少。即使是学习经济规模很小的情况下，规模经济也可能是很大的。这在诸如铝罐制造这样的简单资本密集型的生产中通常能够产生;同样的在规模经济很小时，学习经济也可以是很大的，这存在于诸如计算机软件开发等复杂的劳动密集型产业中。

10.D【答案】D

【解析】企业文化可以成为维持竞争优势源泉的条件：首先，文化必须为企业创造价值。其次，公司文化必须是企业所特有的。最后，企业文化必须是很难被模仿的。

11.B选项A、C、D不合题意，属于战略目标体系致力于达到的结果，战略目标体系建立的目的在于为公司赢得下列结果：获取足够的市场份额，在产品质量、客户服务或产品革新等方面压倒竞争对手，使整体成本低于竞争对手的成本，提高公司在客户中的声誉，在国际市场上建立更强大的立足点，建立技术上的领导地位，获得持久的竞争优势，抓住诱人的成长机会；

选项B符合题意，满意的投资回报率是财务目标体系致力于达到的结果；

综上，本题应选B。

12.C解析：市场渗透——现有产品和市场。

13.B选项A、C、D不符合题意，资产管理需关注的主要风险:

（1）存货积压或短缺，造成流动资金占用过量、存货价值贬损或生产中断（选项C正确）；

（2）固定资产更新改造不够、使用效能低下、维护不当、产能过剩，致使企业缺乏竞争力、资产价值贬损、安全事故频发或资源浪费（选项A正确）；

（3）无形资产缺乏核心技术、权属不清、技术落后、存在重大技术安全隐患，导致法律纠纷、缺乏可持续发展能力（选项D正确）。

选项B符合题意，工程物资质次价高，属于工程项目业务的风险。

综上，本题应选B。

14.C【答案】C

【解析】企业全面风险管理的商业使命在于：(1)损失最小化管理；(2)不确定性管理；(3)绩效最优化管理。即当风险损失不能避免时，尽量减少损失至最小化；风险损失可能发生也可能不发生时，设法降低风险发生的可能；风险预示着机会时，化风险为增进企业价值的机会。

15.AA【解析】设计缺陷是指企业缺少为实现控制目标的必需控制，或现存的控制并不合理及未能满足控制目标。该公司没有针对采购环节制定明确的质量验收标准属于设计缺陷。

16.D【正确答案】：D

【答案解析】：风险降低亦称作风险缓解，常用的一种形式是风险分散，另外还有套期、市场研究、地区及产品线的多样化、筛选和监控客户、外包、给产品定价时分配风险酬金、存货或股权计入生产量中，以及推行已制定的程序，以将经营风险降至最低。本题中甲公司采用套期的方式和将不熟悉的非主营业务外包的方式都属于风险降低的方法。（参见教材226页）

【该题针对“风险应对策略”知识点进行考核】

17.C在信息系统中控制分为一般控制和应用控制，其中一般控制包括人员控制、逻辑访问控制、设备控制和业务连续性控制等方面。

18.A王某创办的代驾服务社实行一种自我控制方式。组织成员直接通过非正式的、平等的沟通达到协调，相互之间不存在指挥与被指挥的关系，也没有来自外部的干预。这种机制适宜的组织结构形式是创业型组织结构。

【名师点题】解答本题的关键是掌握创业型组织结构的内涵及其适用情形。

19.B市场营销中的产品生命周期不是指产品的使用寿命，而是指产品的市场寿命，即一种产品从投入市场到最终被市场所淘汰的全过程。

20.C对消费心理的分析属于宏观分析中社会和文化因素的分析，是PEST分析中的S方面的分析。

21.ABCD【答案】ABCD

【解析】公司出售其部分业务的原因有很多种，比如筹集现金、防止亏损业务降低公司的整体业绩，集中精力于核心业务，以及处置掉其他公司可能想要的业务，防止其余业务遭到接管的威胁。

22.BC无形资源，是指企业长期积累的、没有实物形态的、甚至无法用货币精确度量的资源，通常包括品牌、商誉、技术、专利、商标、企业文化及组织经验等。乙公司拥有多年加工木材的经验，说明有组织经验；同时拥有自主品牌。所以，选项B、C正确。选项A，加工场属于有形资源。选项D在题中并未提及。

【名师点题】解答本题的关键是掌握企业三种资源的区别，以及无形资源的内涵。

23.ACDACD

【答案解析】：价值链驱动因素包括市场差异化、质量保证、链条组织。（参见教材40～41页）

24.CD【答案】CD

【解析】领导权力有时来自于领导者在组织结构中所处的职位，有时来自于领导者的个人特质。在企业内部，领导权力按其来源不同共有五种表现形式，即法定权、奖励权、强制权、榜样权和专家权。其中，法定权、奖励权和强制权主要取决于领导者在企业组织中的职位，属于法定权力，是外在性权力；榜样权和专家权则主要来自于领导者本身的因素，权力的大小取决于领导人的品格、知识、才能等个人素质，是内在性权力。榜样权与专家权不仅存在于正式组织之中，企业的非正式组织中也大量存在。

25.ABCDA、B：注册会计师没有理由确信新客户或未曾函证的客户能认真对待函证；C：欠款总额可能很大，这样的公司应当寄发积极式询证函；D：应向欠款金额大的债务人寄发积极式询证函。

26.ABCD

27.ABC【答案】ABC

【解析】平衡计分卡不适用于战略制定。卡普兰和诺顿特别指出，运用这一方法的前提是企业应当已经确立了一致认同的战略。所以，选项D错误。

28.ABC汇率风险共包含三种类型，即外币折算风险、交易风险和经济风险。

29.AC选项A、C正确，如果全球化压力大，那么企业有可能成为“躲闪者”，也可能成为“抗衡者”；

综上，本题应选AC。

30.AB审计委员会的主要职责是：①检查公司会计政策、财务状况和财务报告程序；②与公司外部审计机构进行交流；③对内部审计人员及其工作进行考核；④对公司的内部控制进行考核；⑤检查、监督公司存在或潜在的各种风险：⑥检查公司遵守法律、法规的情况。

31.ABC【答案】ABC

【解析】信息系统的运行与维护主要包含三方面的内容：日常运行维护、系统变更和安全管理。

32.BCD【答案】BCD

【解析】收缩战略共包括三种类型，即紧缩与集中战略、转向战略和放弃战略。

33.BC【答案】BC

【解析】以风险管理为基点进行分类，风险管理成本包括：进入成本、维持成本、评估成本和处置成本。

34.AB选项C属于增值型现金剩余企业应采取的战略；选项D属于减损型现金短缺企业应采取的战略。

35.ABC企业能否在劳动力市场上雇用到合适的人员主要取决于企业信誉、就业形势和专业人员的可获得性，所以选项D的说法不正确。

36.ABCD选项A、B、C、D正确，该公司采用的是多元化战略，可以更多地占领市场和开拓新市场，也可以避免单一经营的风险，实施多元化战略的风险有：

（1）产业进入风险；

（2）产业退出风险；

（3）内部经营整合风险；

（4）来自原有经营产业的风险；

（5）市场整体风险；

综上，本题应选ABCD。

37.ABCD【答案】ABCD

【解析】企业自己的能力是否强过竞争对手常用的比较判别方法有：

(1)企业的自我评价；(2)产业内部比较；(3)基准分析；

(4)成本驱动力和作业成本法；(5)竞争对手的信息。

38.ABCD【答案】ABCD

【解析】债务重组的方案包括：债务转股份、股份转债务、从一种股份转成另一种股份、从一种债务转成另一种债务。

39.ABD选项A、B、D符合题意，选项C不符合题意。在考虑企业可能面临的产业风险时，以下几个因素是非常重要的；

（1）产业生命周期阶段；

（2）产业波动性；

（3）产业集中程度。

综上，本题应选ABD。

40.BC案例中，外部市场发生了很大变动，具体表现为消费者的需求趋向于“高品质、有个性”，但是甲公司没能较好的应对，体现出其面临产品供需变化带来的风险，即市场风险；另外，甲公司内部不进行产品结构调整，从而难以应对新的市场需求，体现了其面临产品结构方面可能引发的风险，即运营风险。综上，选项B、C符合题意。

41.先作图，然后计算期望值并作比较：

42.【答案】

(1)在分析一个企业拥有的资源时，必须知道哪些资源是有价值的，可以使企业获得竞争优势。其主要的判断标准如下：

①资源的稀缺性。如果一种资源是所有竞争者都能轻易取得的，那么，这种资源便不能成为企业竞争优势的来源。如果企业掌握了取得处于短缺供应状态的资源，而其他的竞争对手又不能获取这种资源，那么，拥有这种稀缺性资源的企业便能获得竞争优势。如果企业能够持久地拥有这种稀缺性资源，则企业从这种稀缺性资源获得的竞争优势也将是可持续的。

②资源的不可模仿性。资源的不可模仿性是竞争优势的来源，也是价值创造的核心。

③资源的不可替代性。波特的五种竞争力模型指出了替代产品的威胁力量，同样，企业的资源如果能够很容易地被替代，那么即使竞争者不能拥有或模仿企业的资源，它们也仍然可以通过获取替代资源而改变企业的竞争地位。④资源的持久性。资源的贬值速度越慢，就越有利于形成核心能力。一般来说，有形资源往往都有自己的损耗周期，而无形资源和组织资源则很难确定其贬值速度。

(2)当其他公司无法获取这种资源或能力，或需要付出很高的成本才能得到时，该种资源或能力便是难以模仿的。通用电气金融服务公司属于通用电气集团不可被模仿的资源。

不可被模仿的资源主要有以下四种形式：

①物理上独特的资源。有些资源是物质本身的特性所决定的。

②具有路径依赖性的资源。这是指那些必须经过长期的积累才能获得的资源。

③具有因果含糊性的资源。企业对有些资源的形成原因并不能给出清晰的解释。

④具有经济制约性的资源。这是指企业的竞争对手已经具有复制其资源的能力，但因市场空间有限不能与其竞争的情况。

43.【正确答案】：

由于总共产生0.6%的质量差幅，所以甲分得收益为0.6%/3=0.2%，乙分得收益0.4%，由此甲公司最终的利息费用净值是LIBOR＋0.1%－0.2%＝LIBOR－0.1%，则甲公司从对方取得的利率应为10%＋LIBOR－（LIBOR－0.1%）＝10.1%。具体互换情况如下：

在互换中，甲公司节省的利息费用＝（LIBOR＋0.1%）－（LIBOR－0.1%）＝0.2%；乙公司节省的利息费用＝11%－10.6%＝0.4%。

【该题针对“利率风险”知识点进行考核】

44.集中化战略的实施条件是：①购买者群体之间在需求上存在着差异；②目标市场在市场容量、成长速度、获利能力、竞争强度等方面具有相对的吸引力；③在目标市场上没有其他竞争对手采用类似的战略；④企业资源和能力有限难以在整个产业实现成本领先或差异化只能选定个别细分市场。集中化战略的实施条件是：①购买者群体之间在需求上存在着差异；②目标市场在市场容量、成长速度、获利能力、竞争强度等方面具有相对的吸引力；③在目标市场上,没有其他竞争对手采用类似的战略；④企业资源和能力有限,难以在整个产业实现成本领先或差异化,只能选定个别细分市场。

45.资料二表明该公司的内部环境和控制活动出现了问题。该公司管理层所代表的企业文化出现了严重问题，这属于内部环境的问题；公司没有及时发现问题并纠正，表明企业的控制活动不到位。

46.(1)COS0内部控制系统的五大要素包括控制环境、风险评估、控制活动、信息与沟通、监察。

(2)①控制环境存在问题。高级管理层的管理理念作为控制环境的重要因素，认为“大家都会自觉的遵守企业制定的规章制度”将导致控制环境薄弱，控制环境作为其他内部控制因素的根基，薄弱的控制环境必然导致企业内部控制整体的失效。

②风险评估存在问题。对于风险应对策略包括风险降低、风险消除、风险转移和风险保留。采取何种的风险策略应该综合的进行考虑，成本效益也是考虑的一个重要的方面．不能不考虑付出的代价而一律采取风险消除策略。

③控制活动存在问题。财务部门存在长时间处在同一岗位和同时兼任多个岗位的现象，没有做到重要职责的划分。

④信息沟通存在问题。只强调了信息的真实性，没有强调信息传递的及时性，有关信息可以越级进行传递。

⑤监察存在问题。内部审计部门丧失了独立性，而且人手较少，无法进行持续的监察活动或单独的评估。

47.资料二中的不恰当之处：风险管理委员会的召集人应由不兼任总经理的董事长担任；董事长兼任总经理的召集人应由外部董事或独立董事担任。本公司董事长兼任总经理不能成为风险管理委员会的召集人应该由外部董事或独立董事担任公司由行政董事李某担任风险管理委员会的召集人是不恰当的。企业总经理对全面风险管理工作的有效性向董事会负责。总经理或总经理委托的高级管理人员负责主持全面风险管理的日常工作负责组织拟订企业风险管理组织机构设置及其职责方案。本公司将其都归由风险管理委员会的召集人李某是不恰当的。风险管理职能部门对总经理或其委托的高级管理人员负责并不对风险管理委员会负责因此情况3不恰当。资料二中的不恰当之处：风险管理委员会的召集人应由不兼任总经理的董事长担任；董事长兼任总经理的,召集人应由外部董事或独立董事担任。本公司董事长兼任总经理,不能成为风险管理委员会的召集人,应该由外部董事或独立董事担任,公司由行政董事李某担任风险管理委员会的召集人是不恰当的。企业总经理对全面风险管理工作的有效性向董事会负责。总经理或总经理委托的高级管理人员,负责主持全面风险管理的日常工作,负责组织拟订企业风险管理组织机构设置及其职责方案。本公司将其都归由风险管理委员会的召集人李某,是不恰当的。风险管理职能部门对总经理或其委托的高级管理人员负责,并不对风险管理委员会负责,因此,情况3不恰当。

48.(1)多元化有两种：相关多元化和非相关多元化。相关多元化也称同心多元化．是指企业以现有业务或市场为基础进入相关产业或市场的战略。非相关多元化也称离心多元化，是指企业进入与当前产业和市场均不相关的领域的战略。

(2)该企业采用的是非相关多元化，该企业原有的业务是生产干巾和纸巾。而现在投资于食品、化妆品行业．它们都与于巾和纸巾不相关．所以属于非相关多元化。

(3)多元化已经成为日益常见的战略选择，采用多元化战略有下列3大原因。

①在现有产品或市场中持续经营并不能达到目标。这－点可通过差距分析来予以证明。当前产业令人不满，原因可能是产品衰退而导致回报率低，或同－领域中的技术创新机会很少，或产业缺少灵活性。

②企业以前由于在现有产品或市场中成功经营而保留下来的资金超过了其在现有产品或市场中的财务扩张所需要的资金。

③与在现有产品或市场中的扩张相比，多元化战略意味着更高的利润。

49.本小问考核了战略群组的作用，分别有：

（1）有助于很好地了解战略群组间的竞争状况，主动地发现近处和远处的竞争者；

（2）有助于了解各战略群组之间的“移动障碍”；

（3）有助于了解战略群组内企业竞争的主要着眼点；

（4）可以预测市场变化或发现战略机会。

要对这四条进行充分掌握，了解其中的内涵，能够做出判断。

50.【答案】

(1)①财产保护控制。华日公司给办公大楼都安装了24小时监视系统及门禁系统，为贵重资产采取了双重保管的保管制度。

②绩效考评控制。华日公司有一套完备的员工业绩评价体系，并将考评结果作为确定员工薪酬以及晋升、评优的依据。

③授权审批控制。华日公司规定单笔资金使用在20万元以下的，由财务总监审批。公司建立了完善的采购制度，先由采购需求方提出申请，后由相关权限部门或个人进行审批。

④预算控制。对预算内的采购，严格按预算执行进度办理手续；对于超预算的采购申请，在办理请购手续后，报相关权限部门或个人审批。⑤会计系统控制。出纳人员李某负责根据资金收付凭证登记日记账，会计钱某根据相关凭证登记有关明细账和总账。

⑥不相容职务分离控制。资金管理制度中使用人和审批人分离；采购制度中采购需求方和审批人分离；财务部出纳和会计分离。

(2)①单笔资金使用在20万元以上的，由总经理审批的规定存在内部控制缺陷。《企业内部控制应用指引》中强调，企业在处理“三重一大”的问题上，即在重大决策、重大事项、重要人事任免和大额资金使用上，应当按照规定的权限和程序实行集体决策审批或者联签制度，任何个人不得单独进行决策或者擅自改变集体决策意见。

华日公司由总经理一人负责审批大额资金使用情况存在内部控制缺陷，大额资金使用审批应该由集体做出决策，互相监督和制衡。

②会计钱某根据相关凭证登记有关明细账和总账的做法存在内部控制缺陷，违背了不相容职务分离的原则。

公司总账应由主管会计负责登记，而明细账应由其他会计人员负责登记，双方可以互相复核和监督，进行账账核对，减少错误和舞弊。

③在采购制度中，对于超预算的采购申请，在办理请购手续后才报相关权限部门或个人审批的做法存在内部控制缺陷。

对于超预算和预算外采购项目，应先履行预算调整程序，由具备相应审批权限的部门和人员审批后，再办理请购手续。

51.(1)甲公司采用的是多元化战略中的非相关多元化战略。非相关多元化，也称离心多元化，是指企业进入与当前产业和市场均不相关的领域的战略。甲公司从家电制造业进入特种机床生产，两个产业彼此之间关联性不强，因此属于非相关多元化战略。企业进行多元化的原因主要有三个：在现有产品或市场中持续经营并不能达到目标；拥有富余资金，提高资金使用效率和效益；获得新的利润增长点。甲公司进行多元化主要的原因是拥有富余资金，提高资金使用效率和效益，以及获得新的利润增长点。(2)S：财务状况较好。表现为总资产100亿元，净资产36亿元。最近3年净资产收益率平均超过了10％，经营现金流人持续保持较高水平。投资实力大。可供投资的资金高达2亿元。W：经验少。以前没有接触过相关特种机床生产。0：特种机床需求大。我国某特种机床在工业、农业、医疗、卫生、能源等行业使用广泛，市场需求将进人快速发展阶段，预计年均增长20％以上。生产该特种机床的国内企业工艺相对落后，技术研发能力不足，质量难以保证。我国有关产业政策鼓励中外合资制造该特种机床项目，要求注册资本不得低于1亿元(人民币，下同)，其中中方股份不得低于50％。存在潜在的合资伙伴。欧洲的欧龙公司是全球生产该特种机床的龙头企业，其技术先进并占全球市场份额的80％，有意与甲公司设立合资企业。T：未涉及。(3)甲公司设立合营企业时，确认的核心部门为销售、采购、财务、人事、研发和制造，由此可以判断采用的组织结构类型为职能制结构。职能制结构的优点有：能够通过集中单一部门内所有某一类型的活动来实现规模经济；有利于培养职能专家；由于任务为常规和重复性任务，因而工作效率得到提高；董事会便于监控各个部门。缺点有：由于对战略重要性的流程进行了过度细分，在协调不同职能时可能出现问题；难以确定各项产品产生的盈亏；导致职能间发生冲突、各自为政，而不是出于企业整体利益进行相互合作；等级层次以及集权化的决策制定机制会放慢反应速度。(4)合资公司成立之后由于各种决策错误，导致在接近5年的合资经营中，公司持续亏损，在市场上一路败退，由此可以。判断战略失效的类型属于晚期失效。战略失效的原因主要有：企业内部缺乏沟通，企业战略未能成为全体员工的共同行动目标，企业成员之间缺乏协作共事的愿望；战略实施过程中各种信息的传递和反馈受阻；战略实施所需的资源条件与现实存在的资源条件之间出现较大缺口；用人不当，主管人员、作业人员不称职或玩忽职守；公司管理者决策错误，使战略目标本身存在严重缺陷或错误；企业外部环境出现了较大变化，而现有战略一时难以适应等。该公司战略失效的主要原因是企业内部缺乏沟通，企业战略未能成为全体员工的共同行动目标，企业成员之间缺乏协作共事的愿望；以及公司管理者决策错误，使战略目