模拟芯片行业下游市场需求旺盛

模拟芯片行业下游市场需求旺盛模拟芯片行业下游市场需求旺盛模拟及数模混合芯片面向的下游应用领域广泛，包括智能手机、平板电脑、TWS耳机、智能音箱、数码相机等个人消费电子产品；电视、机顶盒、智能扫地机器人、智能门锁、智能家电等智能家居产品；路由器、交换机、基站等网络通信类产品；汽车、轨道交通、智能电网、数控机床、无人机、摄像头、仪器仪表、电动工具、储能等工业控制产品，涵盖国民经济的各主要领域，市场空间巨大，且受单一产业波动的影响较小。随着消费领域产品的持续普及与技术迭代、工业领域自动化与智能化程度的不断提升、以及5G通讯、云计算、大数据、物联网、人工智能等新兴技术的不断成熟，下游应用领域将长期维持高景气度，从而保持对模拟及数模混合芯片的强劲需求，模拟及数模混合芯片厂商面临广阔的市场空间与长期向好的市场前景。外国厂商占据主导地位，国内企业市场份额较低我国模拟芯片市场规模庞大，2021年国内模拟芯片销售额位居全球首位，占比全球比重达到43%，是世界各大模拟芯片企业重要的收入来源地。由于我国模拟芯片行业模拟芯片行业发展较晚，国内模拟芯片尤其是高端芯片供给明显不满足需求，导致模拟芯片自给率处于较低水平。目前我国模拟芯片市场主要被外国企业占据，国内模拟芯片行业市场占有率较低，部分重点企业如卓胜微、艾为电子、晶丰明源、圣邦股份、富满电子，占我国模拟芯片行业市场份额分别为1．667%、0．852%、0．843%、0．819%、0．502%。下列9家重点企业市场份额合计为5．9%，可以看出国内模拟芯片企业的市场格局较为分散，竞争形势激烈。从国内模拟IC行业重点企业经营情况来看，圣邦股份的主营业务为模拟芯片的研发与销售，属于半导体集成电路产业中的集成电路设计行业。公司的高性能、高品质模拟集成电路产品均为自主正向研发，综合性能指标达到国际同类产品的先进水平，部分关键技术指标达到国际领先，可实现进口替代，在消费类电子、工业控制、物联网、人工智能、云计算、新能源、汽车电子、医疗电子、可穿戴设备、5G通讯等领域有着十分广泛的应用。全球模拟芯片市场规模模拟芯片主要包括电源管理芯片和信号链芯片。其中，电源管理芯片是在电子设备系统中担负起对电能的变换、分配、检测及其他电能管理的职责的芯片，主要分为AC-DC交直流转换、DC-DC直流和直流电压转换（适用于大压差）、电压调节器（适用于小压差）、交流与直流稳压电源。模拟芯片产品生命周期长且类型多样，下游应用领域广泛，客户数量多且分散。数据显示，全球模拟芯片市场规模将达到728亿美元，同比增长31%。数据显示，全球模拟芯片市场规模由2003年的268亿美元增长到2020年的557亿美元，占半导体整体市场的12．6%，占集成电路市场的15．4%，预计21、22年将分别增长31%、9%达到728亿美元、792亿美元。全球模拟芯片市场规模中电源管理芯片（~300亿美元）、信号链芯片（~100亿美元）、射频芯片等（~150亿美元）分别占比55%、18%、27%。半导体产品可分为集成电路、光电子、分立器件和传感器四大类;其中集成电路占比超过80%，从大类上又可分为模拟芯片和数字芯片，分别处理连续的模拟信号和离散的数字信号，近几年模拟芯片销售额占集成电路销售额的比例在16%左右，2020年为15．4%。同时，掌握世界先进技术的本土模拟集成电路企业的崛起使我国高性能模拟集成电路水平与世界领先水平的差距逐步缩小，不仅填补了国内高端模拟芯片的部分空白，在某些产品领域甚至超越了世界先进水平，呈现出良好的发展势头。中国模拟芯片全行业每年投资仅约50亿美元。中国虽然设立了芯片产业投资发展基金和重大科技专项，但是总投资规模、研发投入与国外大企业相比仍然不足。中国模拟芯片出口金额1015亿美元，同比增长20．1%。其中，模拟芯片处理器及控制器出口金额357亿美元，同比增长21．0%;存储器出口金额524亿美元，同比增长18．8%;放大器出口金额21亿美元，同比增长40．0%;其他出口金额113亿美元，同比增长20．2%。2019年中国模拟芯片出口数量2185亿个，同比增长0．7%。其中，处理器及控制器出口数量781亿个，同比下降-5．2%;存储器出口数量219亿个，模拟芯片同比增长3．3%;放大器出口数量92亿个，模拟芯片同比增长50．8%;其他出口数量1092，同比增长1．9%。模拟芯片行业市场规模主要由IC设计、芯片制造、封装测试等市场规模构成，其规模达到7591．3亿元。技术人员在企业员工总数中的占比很高，我国模拟芯片行业技术类从业人员规模为35万人左右，占总从业人数的83%左右。其中，集成电路生产企业（含制造和封装）的技术人员比例超过50%，而模拟芯片设计企业的技术人员比例高达80%以上。目前，我国模拟集成电路企业经过数年发展，技术经验不断积累，产品种类不断丰富，品牌知名度和市场认知度不断提高，管理和服务更加趋于完善，本地支持的优势开始展现，模拟芯片行业市场前景较为乐观。模拟芯片行业现状分析（一）市场规模总体增长稳定随着社会发展与工业体系的完善提升，我国市场对模拟芯片的需求量逐步扩大，模拟芯片作为消费终端、汽车和工业的重要元器件，其产业地位将稳步提升，并迎来高速发展。数据显示，中国模拟芯片市场规模由2016年的1994．9亿元增长至2020年的2503．5亿元，年均复合增长率为5．8%。2022年我国模拟芯片市场规模将达2956．1亿元。（二）市场区域分布中国作为目前全球最大的电子产品生产及消费市场，消费电子领域的巨大需求带动了国内模拟芯片产业的飞速发展。目前，中国已经成为全球最大的模拟芯片市场，占比达36%，其次是亚洲其他国家，占比为32%，第三是欧洲、美国，占比分别为18%、12%。（三）竞争格局分析模拟芯片行业起步于欧美等发达国家，多年的发展使得境外厂商在技术积累、客户资源、品牌效应等方面形成巨大优势。目前，模拟集芯片市场依然由境外企业主导。从销售额来看，德州仪器、亚德诺、思佳讯、英飞凌市场份额较高，全球市场占有率分别达19%、9%、7%、7%。其次是意法半导体、恩智浦、美信，市场占有率分别为6%、4%、4%。（四）下游应用领域分析模拟芯片产品系列丰富、功能齐全，广泛应用于通信、工业、汽车、消费以及政企系统等领域中。近年来，终端通讯市场庞大的产品需求促进了基站、交换器等通讯电子设备规模的进一步增长，进而带动了通讯类模拟芯片市场规模的增长，通信领域市场规模占比多年稳居第一。同时，随着新能源汽车市场的不断壮大，汽车领域占比逐年提升，2020年达24%。工业、消费、计算机占比分别为20．6%、10．5%、7．2%。国家政策支持加快行业进程目前，国内模拟芯片市场仍由国际巨头公司所垄断，海外厂商占据了约八成的市场规模。随着国际贸易摩擦的升级，国内市场对国产芯片产生了更多的需求，加速了国内客户导入本土模拟芯片厂商的步伐。另外，为了解决国际贸易摩擦带来难题，国内政策继续加码，2020年颁布的《关于印发新时期促进集成电路产业和软件产业高质量发展若干政策的通知》等政策进一步促进了集成电路行业的繁荣，促进加速进行。成大势所趋，国内模拟IC自给率有望提升当前我国模拟芯片市场规模较大，存在自给率较低、进口依赖较为严重的情况。国内模拟IC企业占据市场规模的份额较少，因而国产模拟IC发展空间巨大。近年来在国际形势动荡、中美贸易摩擦加剧的背景下，我国芯片自主研发供给的重要意识提升，自主可控已经成为国家战略安全和产业转型升级的基础。在国家产业政策支持和国内模拟芯片企业研发力度加大的环境下，国产模拟芯片替代进口产品成为行业下游企业的必然选择，未来国内模拟IC自给率有望进一步提升。下游市场发展推动模拟芯片市场增长目前，模拟芯片市场依然处于增量阶段，市场规模巨大，同时由于行业具有一定的抗周期属性，整体市场保持较为稳定的增长。目前，中国已成为全球最大的电子产品消费和生产市场，下游市场需求旺盛。模拟芯片作为产业智能化进程中必不可少的关键电子部件，受到便携式设备、通讯设备、汽车电子、智能家居等行业的快速增长的驱动，同时叠加物联网技术和5G技术的发展，模拟芯片市场将从中持续获益。模拟芯片下游产品的应用领域，模拟IC产品有通用标准产品SLIC和专用标准产品ASSP。SLIC（StandardLinearIC）应用于不同场景中，设计性能参数不会特定适配于某类应用，按产品类型一般包括五大类，信号链路的放大器Amp、信号转换器ADC/DAC、通用接口芯片、比较器，电源链路中的稳压器都属于此类。产品细分品类最多，生命周期最长，市场十分稳定。ASSP（ApplicationSpecificStandardProduct）则根据专用的应用场景进行标准化设计，一般集成了数字以及模拟IC，复杂度和集成程度更高，有的时候也叫混合信号IC。典型的ASSP产品包括手机中的射频器件，交换机中物理层的接口芯片，电池管理芯片以及工业功率控制芯片等等。ASSP一般按照下游应用场景划分为五大类，包括汽车电子、消费电子、计算机、通信以及工业市场，通常由于针对特定场景进行开发，附加价值及毛利率较高。市场规模稳定增长，国内自给率水平较低近年来我国社会经济不断发展，极大推动着模拟IC下游应用领域如通信行业、汽车电子、工业、消费电子、安防监控、计算机、医疗器械等产业的发展，拉动着我国对模拟芯片的市场需求不断增长。据统计数据显示，2016-2021年期间我国模拟芯片市场规模整体呈上涨走势，由1994．9亿元上涨至2731．4，期间增长幅度达到736．5亿元。从市场规模增速情况来看，随着模拟芯片在下游应用领域的渗透率提高，其国内市场规模增速有所放缓。2017-2022年全国模拟芯片市场规模增速在2018年出现峰值，达到近19%；2021年增速为9．1%。随着我国居民消费水平不断提升，电子消费产品更广泛普及，同时5G通信、汽车电子、物联网、人工智能、VR/AR、工业智能化等新兴产业需求增长，我国集成电路行业呈现出长期保持良好发展的态势，而模拟集成电路类型多样、应用领域广泛，未来其市场规模有望长期保持稳定增长。我国目前重点培育和发展的战略性新兴产业都需要以集成电路产业作为支撑和基础，这给未来的集成电路设计行业带来很大的发展空间。物联网、人工智能、云计算、新能源、汽车电子、医疗电子、可穿戴设备、5G通讯等新兴领域的发展将为集成电路设计行业带来持续不断的新动力。从全球模拟芯片市场区域分布占比情况来看，当前我国模拟芯片市场规模占据全球首位。据有关资料显示，2020年我国模拟芯片市场规模占全球比重达到36%。亚洲其他地区、欧洲地区、美国占全球模拟芯片市场规模分别为32%、18%、12%。由于我国模拟芯片市场规模增速高于全球平均增速，2022年我国模拟芯片市场规模占全球比重继续上涨至43%。现今欧美国家的模拟芯片行业处于全球领先地位，产业发展较为成熟。我国模拟芯片行业起步较晚，国内模拟芯片企业主要集中于模拟芯片设计环节，产品相对聚焦于中低端市场，因而我国芯片市场整体呈现供不应求的市场形势，大部分芯片尤其是高端芯片进口依赖度较高，国内芯片自给率处于较低水平。据统计数据显示，2017-2021年期间中国大陆芯片自给率的范围区间为14．7%-16．7%。近年来国际形势动荡、中美贸易纠纷加剧，模拟芯片需求强烈。随着国家政策和资金支持力度加大以及社会资本投资增加，将有利于我国模拟芯片行业的技术水平、研发创新、人才培养、市场开拓，国内