国际商务跨国公司的形成原因：微观分析

第五章跨国公司的形成原因：微观分析案例：三一集团的国际化■三一集团的开展历程■三一集团的成功之道■三一集团的国际化布局垄断优势理论及其开展■垄断优势理论〔海默-金德贝格理论〕海默开创性地将产业组织理论中的垄断理论应用于跨国公司的FDI分析，提出企业具有特定优势，这种优势称之为垄断优势。可被分为知识资产优势和规模经济优势两类。◆前提假设：市场的不完全性◆根本观点：垄断观点是企业对外直接投资的根本原因，而市场的不完全性那么是垄断优势的根本来源。垄断优势理论及其开展■垄断优势理论的缺乏之处◆缺乏普遍意义；◆偏重于静态研究，忽略了时间因素和区位因素。■开展垄断优势理论的代表性学说◆核心资产论〔强调知识资产的重要性〕◆寡占反响论〔行业中企业的寡占反响行为〕◆其他理论〔风险分散论、非生产活动的规模经济〕内部化理论■代表人物巴克利、卡森、鲁格曼和亨纳特■开展脉络〔对企业性质的认识〕◆第一个分支——市场内部化：认为企业是市场交易职能的替代。◆第二个分支——优势内部化：认为企业能实现经济活动的增值。◆第三个分支——跨国公司网络体系和内部市场：认为企业之间的合作能为企业带来更多的竞争优势。内部化理论的根本内容■跨国公司理论的内部化观点的根底◆企业执行其经济活动时选择最低本钱区位。◆企业逐渐内部化市场直至最低本钱区位点。■巴克利和卡森的内部化理论的根本假设◆不完全市场中企业追求自身利润最大化。◆中间市场不完全时，企业就有动力通过内部市场代替外部市场。◆企业对市场的内部化使企业的边界跨越国界时就产生了跨国企业。内部化理论的主要观点■内部化的收益◆防止期货市场的不完善而可能造成的损失。◆企业可通过中间产品的市场内部化实现差异定价。◆能消除讨价还价过程中的不确定性。◆可降低买方不确定性市场的不完全性。◆实现合理避税■内部化的本钱沟通本钱、管理本钱、运营本钱和政治本钱■内部化决策的考虑因素产业特定因素、区位特定因素、国家特定因素和公司特定因素内部化理论的评价■内部化理论的奉献◆属于一般性理论，能解释大局部对外直接投资的动因。◆有力地解释了跨国公司选择对外直接投资、出口贸易许可证安排等参与国际经济方式的依据，有助于解释战后跨国公司增长速度、开展阶段和盈利变动。■内部化理论的局限◆忽略了一些宏观因素和自然环境因素。◆难以解释当前开展中国家逐步向兴旺国家投资这一经济现象。◆交易本钱的无法具体衡量导致内部化理论难以进行实证研究。国际生产折中理论■国际生产折中理论由邓宁教授提出，是当前国际生产理论的代表与集大成者。■国际生产折中理论的主要内容〔OLI范式〕◆所有权优势〔ownership〕：一国企业拥有或能得到别国企业没有或难以得到的生产要素禀赋、技术创新能力、无形资产以及规模经济等方面的优势。◆区位优势〔location〕：东道国特有的、不可移动的要素禀赋优势及社会经济环境等方面的有利条件。◆内部化优势〔internalization〕：拥有所有权优势的企业为防止市场的不完全性，而把企业的优势保持在企业内部所获得的优势。

联盟资本主义时代的折中理论■联盟资本主义的出现技术合作、战略联盟等非股权合作从原有的自由竞争、兼并、合谋等竞争形态凸显出来。■联盟资本主义时代OLI范式的扩展◆企业所有权优势开始考虑企业间的互动关系和交易的本钱收益，特别是企业联盟和网络给跨国公司所有权带来的竞争优势。◆区位优势开始更多的考虑特定地理区域不能移动资产的区域嵌入型、经济活动的空间聚集以及国家或地方政府影响创新中心当地化的途径等因素。◆内部化优势开始考虑来自企业网络治理结构的影响。如何评价折中理论■折中理论的优势◆折中理论的开放性◆折中理论兼具描述性和标准性■折中理论的缺乏之处◆没能清楚解释三类优势的相互关系及其在实践过程中的开展，且要素分类体系缺乏动态的内容；◆把所有权优势单纯别离是否恰当有待商榷；基于资源根底的跨国公司理论■跨国公司扩张的理论起点◆彭罗斯认为母国企业的国内扩张和海外子公司的开展是独立的。◆沃夫在彭罗斯根底上形成了跨国公司分析的资源根底观点，但他并不认为跨国公司的国内扩张和国际扩张是独立的，而认为它们都是基于资源的，互相关联、互相影响的活动。◆凯夫斯指出任何企业都是资源集合体，企业的扩张方向与其资源根底是相关的。基于资源根底视角的跨国公司理论研究■资源根底理论与跨国公司演进◆传统理论认为知识具有公共物品的属性，这一属性阻碍着外部市场的交易，而知识的内部化那么使企业能建立基于全球根底的网络来开展经济活动，进而导致跨国公司的产生。◆kogut关于企业作为创造和转移知识的有效机制的社会组织的新观点构成了跨国公司产生和演进的根底。■资源根底理论与跨国公司并购资源根底理论从企业层次出发指出跨国公司的跨国并购原因是海外目标企业独特的资源优势，这种优势有助于跨国公司开发新的资源优势。基于资源根底视角的跨国公司理论研究■资源根底理论与跨国战略联盟◆“战略缺口〞是推动跨国公司结成战略联盟的重要动力。◆资源的互补性也是联盟形成的重要原因。■跨国公司作为全球资源整合的网络组织◆主流跨国公司理论重视母公司的作用，无视了子公司的优势。◆资源根底的跨国公司理论将子公司视为竞争优势的创造者和提供者，强调子公司之间的横向联系。■动态环境下跨国公司的竞争优势◆动态环境下跨国公司的资源包括传统资源和网络资源两类。◆跨国公司的竞争优势不仅源于母子公司之间的资源协同，更来源于跨国公司在全球范围内对整个行业战略资源的协同。新兴市场跨国公司理论■当前开展中国家的对外直接投资◆对外直接投资量迅速扩大。◆开展中国家在整个世界国际投资的地位明显提高。◆开展中国家跨国公司数量增加，竞争力也逐步增强。■开展中国家跨国公司如何获得竞争优势◆首先将兴旺国家的先进技术和资本与本国廉价的劳动力相结合获得最初竞争优势。◆将区位优势转化为企业特有的优势，即开展新的竞争优势。◆指定与企业文化相符的企业战略。◆开展中国家跨国公司的国际化，并在这一过程中进一步开展其竞争优势。新兴市场跨国公司理论■新兴市场企业的国际扩张：一种跳板的观点由陆亚东和董林雪英提出，认为新兴市场企业将国际扩张作为跳板以避开国内制度和市场的限制来获取战略资源。该观点的主要内容包括：◆新兴市场跨国公司的定义和分类◆国际化跳板：行为和动机◆国际化跳板：战略和活动◆国际化跳板：内外部力量新兴市场企业的国际扩张：一种跳板的观点■新兴市场跨国公司的定义和分类◆新兴市场跨国公司的定义：起源于新兴市场的国际性公司◆新兴市场跨国公司的分类：世界级的野心家；跨国代理商；利基创业家；被授权的专家。新兴市场企业的国际扩张：一种跳板的观点■国际化跳板：行为和动机