金融学知识点、概念理解

货币流通货币流通是指货币作为流通手段和支付手段在经济活动中所形成的连续不断的收支运动劣币驱除良币(Badmoneydrivesoutgood)是指当一个国家同时流通两种实际〔良币必定要被熔化、保藏或输出而退出流通领域，而实际价值低的货币〔劣币〕反而布满市场。媒介、价值标准、延期支付标准、价值贮存、世界货币等职能。货币货币的本质就是一般等价物。度美元化制度是指放弃本币而用美元代替本币执行货币的各项职能的制度。信用信用是以归还付息为条件的价值运动的特别形式。如赊销商品、贷出货币，买方和借方要按商定日期归还货款并支付利息。信用形式商业信用、银行信用、国家信用、消费信用等。金融;是货币流通和信用活动以及与之相联系的经济活动的总称，广义的金信用货币结算，融通有关的经济活动，甚至包括金银的买卖，狭义的金融专指信用货币的融通。收益资本化是指各种有收益的事物，不管它是否是一笔贷放出去的货币金它相当于多大的资本金额。基准利率是金融市场金融资产价格均可依据这一基准利率水平来确定。利率是按不同的划分法和角度来分类：按计算利率的期限单位可划分为：年利率、月利率与日利率；按计算利率的期限单位可划分为：年利率、月利率与日利率；按借贷期内利率是否浮动可划分为：固定利率与浮动利率；按利率的地位可划分为：基准利率与一般利率；按利率的真实水平可划分为：名义利率与实际利率；商业银行利率，包括存款利率、贷款利率、贴现率等；实利率水平则主要取决于市场中利率期限构造理论：流淌性偏好理论〔LiquidityPreferenceTheory〕 长期债长期债券性差，人们购置长期债券在某种程度上牺牲了流淌性，因而要求得到补偿。预期理论〔ExpectationTheory〕假设人们预期利率会上升〔例如在经济周期的上升阶段长期利率就会高于短期利率预期利率保持不变，那么收益曲线将持平。市场分隔理论〔MarketSegmentationTheory〕 由于人们有不同的期，所以长期、中期、短期债券便有不同供给和需求，从而形成不同的市场，它们之间不能相互替代。依据供求量的不同，它们的利率各不一样国际收支逆差时可以使用的债权国际贸易的产物，是国际贸易清偿的支付手段。外汇管制外汇市场等实行的把握和管制行为；狭义上是指对本国货币与外国货币的兑换实行确定的限制。币表示另一种货币的价格。直接标价法：直接标价法又称价格标价法。是以本国货币来表示确定单位的外国货币的汇率表示方法。1100个单位的外币能够折合多少本国货币。本国货币越值钱，单位外币能换到的本币就越多，汇率值就越大。间接标价法本国货币的汇率表示方法。1100个单位的本币能够折合多少外国货币。本国货币越值钱，单位本币能换到的外币就越少，汇率值就越小。金融市场是指资金供给者和资金需求者双方通过信用工具进展交易而融通交易活动的市场。它们在市场中尤其是在不同的金融市场中发挥各种“工具”作用，以期实现不同的业的融资工具等。金融市场从不同的角度考察，可作如下分类：按地理范围可分为：场，或者分为全国性、区域性、地方性的金融市场。按经营场所可分为：营运网络形式存在的市场，通过电子电讯手段达在交易。按融资交易期限划分为：〔资本市场〕，主要供给一年以上的中长期资金，如股票与长期〔货币市场〕，是一年以下的短期资金的融通市场，如同业拆借、票据贴现、短期债券及可转让存单的买卖。按交易性质划分为：是已经发行、处在流通中的证券的买卖市场。〔包括股票市场和债券市场〕、外汇市场、黄金市场和保险市场。按交割期限可分为：交后按合约规定在指定日期付款交割。按交易标的物划分为：投资品市场依据融资方式划分为：①直接融资市场②间接融资市场依据具体的交易工具类型划分：①债券市场②票据市场③外汇市场④股票市场⑤黄金市场⑥保险市场货币市场称为“货币市场”。一级市场一级市场;在金融市场方面的一级市场〔PrimaryMarket/NewIssueMarket〕是筹集资金的公司或政府机构将其发行的股票和债券等证券销售给最初购置者的金融市场。二级市场：证券交易市场也称证券流通市场〔SecurityMarket〕、二级市场〔SecondaryMarket〕、次级市场，是指对已经发行的证券进展买卖，转让和流该证券的公司。以杠杆和信用交易为特征的金融工具。期货(Futures)〔一般在商品交易所进展〕的金融合约。期货合约对一种指数或商品在将来某一日期的价值互换互换两个或两个以上的当事人依据共同商定的条件，在商定的时间内定期别。资活动。基金的分类:金。金。型投资基金和平衡型投资基金。基金、期货基金、期权基金、指数基金和认购权证基金等。依据投资货币的种类，投资基金可分为美元基金、日元基金和欧元基金依据资原来源和运用地域的不同，投资基金可分为国际基金、海外基金、国内基金、国家基金和区域基金等。货币市场基金〔货币市场基金〔Moneymarketfunds，简称MMF〕是指投资于货币市场上短期〔一年以内，平均期限120天〕有价证券的一种投资基金。该基金资产主要短期债券、企业债券等短期有价证券。货币基金只有一种分红方式——红利转投资。货币市场基金每份单位始终保持在1元，超过1元后的收益会按时自动转化变，单位净值累加的，投资者只能依靠基金每年的分红来实现收益。风险资本(尤其是兴高科技企业)的一种担当高风险、谋求高回报的资本形态。风险投资的运作包括融资、投资、治理、退出四个阶段风险投资的运作包括融资、投资、治理、退出四个阶段国境之外从事该种货币借贷的市场，又可以称为离岸金融市场。民为主，根本不受所在国法规和税制限制。市盈率＝一般股每股市场价格÷一般股每年每股盈利。本益比〔PricetoEarningsratio〕也称“股价收益比率”或“市价盈利比率〔简称市盈率〕”市盈率是(EPS)得出逆向选择是指由于交易双方信息不对称和市场价格下降产生的劣质品驱除优质品，进而消灭市场交易产品平均质量下降的现象。所谓政策性银行1994年，我国组建了三家政策性银行，即国家开发银行、中国进出口银行、中国农业进展银行，均直属国务院领导。四大国家政策性金融治理公司：中国东方资产治理公司、中国信达资产管理公司、中国华融资产治理公司、中国长城资产治理公司中国东方资产治理公司对应接收中国银行不良资产，中国华融资产治理公司对应接收中国工商银行局部，中国长城资产治理公司对应接收中国农业银行的不良资产。但现在各公司同样也接收、处置其他金融机构和非对口银行的不良资产影子银行银行又称为影子金融体系或者影子银行系统(ShadowBankingsystem)，是指银行资功能渐渐被投资所替代，属于银行的证券化活动[1]值；国际货币基金组织职能场所。特别提款权〔SpecialDrawingRight，SDR〕，亦称“纸黄金”〔PaperGold〕，1969年，是国际货币基金组织依据会员国认缴的份额安排的，可用产。国际复兴开发银行(InternationalBankforReconstructionandDevelopment--IBRD)通称“世界银行”(WorldBank)。19451227日，28个国家政府的代20多个进展中成员国设立了办事处世界银行的宗旨是：国家对资源的开发；通过担保或参与私人贷款及其他私人投资的方式，促进私人对外投资。；

鼓舞国际投资，帮助成员国提高生产力气，促进成员国国际贸易的平衡进展和国际收支状况的改善；调整经济等职能，负债业务行债券等，也构成银行的负债。商业银行的中间业务和表外业务之手续费、治理费等。其区分是：中间业务更多的表现为传统的业务，而且风险较般有亲热的联系，在确定的条件下还可以转化表内的业务。表外业务经营活动，它有狭义和广义之分。中间业务并据以收取手续费的业务。。贷款五级分类制度可疑、损失五类。商业银行经营原则1、效益性、安全性、流淌性原则。2．依法独立自主经6.8.依法承受中心银行与银监会的监视和治理进展的监视与指导。四条监管目标：保护宽阔存款人和金融消费者的利益；增充分性、资产质量、流淌性、盈利力气、治理水平和内部把握、市场风险敏感度。资本充分率1988年在瑞士巴塞尔召开的“巴塞尔银行2090年月中后期开头金融体制改革中也确立了这个风险把握指标。中心银行的几种类型:行制度。一元式是绝大多数国家使用的制度，包括中国；二元式的代表国家是美国和德国。2、复合式中心银行制度：早期的央行，1983年前的人民银行也是。3、准中心银行制度：香港特区，加坡等。4、跨过中心银行制度：典型代表是欧洲中心银行央行的作用:1、发行的银行。中心银行由国家以法律形式授予货币的发行权，因此也担当予，中心银行即对保证货币流通的正常与稳定负有责任。的责任。3代表国家执行金融政策，代为治理国家财政收支以及为国家供给各种金融效劳。原始存款和派生存款:原始存款：是指银行吸取的现金存款或中心银行对商业银行贷款所形成的存款。是“原始存款”的对称，是商业银行通过发放贷款、购置有价证券等方式制造的存款。但银行制造派生存款的力气不是无限的，它要受到两个限制：用公式表示：派生存款＝原始存款×〔1／法定存款预备率－1〕受客户提现率的限制。用公式表示：派生存款＝原始存款×〔1／法定存款预备率＋提现率－1Base)、强力货币、始初货币，因其具有使货币供给总量成倍放大或收缩的力气，又被称为高能货币(High-poweredMoney)，它是中心银行发行的债务凭证，表现为商业银行的存款预备金〔R〕和公众持有的通货〔C〕。货币乘数也称之为货币扩张系数或货币扩张乘数是指在根底货币(高能货币)根底上货币供给量通过商业银行的制造存款货币功能产生派生存款的作用产生的信用扩张倍数，是货币供给扩张的倍数。货币需求是指社会各部门在既定的收入或财宝范围内能够而且情愿以货币形式持有的数量。货币供给〔或收缩〕货币的金融过程。我国现行对货币层次的划分是：我国现行对货币层次的划分是：[1]M0=流通中现金狭义货币〔M1〕=M0＋可开支票进展支付的单位活期存款广义货币〔M2〕=M1＋居民储蓄存款＋单位定期存款＋单位其他存款＋证券公司客户保证金另外还有 金融债券+商业票据+大额可转让定期存单等；其中，M2减M1是准货币〔Quasi-money〕，M3是依据金融工具的不断创而设置的。M1反映着经济中的现实购置力；M2不仅反映现实的购置力，还反映潜在的购置力。假设M1增速较快，则消费和终端市场活泼；假设M2增速较快，则投资和中间市场活泼。中心银行和各商业银行可以据此判定货币政策。M2过高而M1M1过高M2过低，说明需求强劲、投资缺乏，有涨价风险。国际货币基金组织的货币划分M0=流通与银行体系外的现金通货M1=M0+商业银行活期存款+邮政汇划资金+国库承受的私人活期存款M2=M1+储蓄存款+定期存款+政府短期债券货币供给的把握机制即货币政策手段，是指中心银行为调控中介指标进而实时也称为“三大法宝”。〔更准确的说是大多数市场经济国家〕中心银行把握货币供给量的重要和常用的工具。中心银行对商业银行吸取的存款规定一个最低限度的不得用于放贷的预备中心银行对商业银行吸取的存款规定一个最低限度的不得用于放贷的预备r=RR/D，即预备金/存款。超额预备金率是指商业银行超过法定存款预备金而保存的预备金占全部存款的比率。国际贮存构成〔一〕自有贮存的构成,自有贮存即国际贮存，主要包括一国的货币用货币IMF的贮存头寸和特别提款权。1.2.外汇贮存〕3.在基金组织的贮存地位〔贮存头寸，即“一般提款权”〕4.特别提款权〔SDR〕1.2.3.该国商业银行的对外短期可兑换货币资产。[际需要而引起的货币贬值和物价水平全面而持续的上涨--用更通俗