精算基础知识课件

精算知识介绍2004年4月精算介绍寿险产品知识介绍准备金介绍内容什么是精算？寿险产品知识介绍准备金介绍内容

精算介绍

北美精算学会（SOA）、英国精算学会（IOA）美国意外险精算学会（CAS）澳大利亚精算学会（IAAust）中国精算学会

精算职业组织

首席精算师/总精算师（ChiefActuary）资产负债管理精算师(InvestmentManagementActuary)

财务精算师（FinancialActuary）营销精算师（MarketingActuary）产品开发和定价精算师（ProductDevelopmentandPricingActuary）准备金精算师（ValuationActuary）职能分类的精算师头衔

产品的循环过程——

精算涉及的主要领域风险→产品设计→定价→负债→资产→资产/负债管理→偿付能力→经验监控→利润→风险……这9个方面形成了一个循环(Cycle)，构成了一个保险产品运营过程。保险公司再以现有已获利润出发，通过对此目标利润的重新定位，改变产品设计模型的主要变量，重新衡量风险，改变定价，进入一轮新的循环。宏观环境(法律，商业，社会，人口统计，税收等)资产/负债管理负债评估费率厘订资产评估偿付能力经验监控利润分析分配风险评估产品设计

精算师执业准则精算实践的两大传统领域——产品定价和准备金评估1、产品定价2、准备金评估

寿险产品定价目的：保费费率应该足够（充足性原则）公平合理可行、稳定和具有一定弹性

准备金的概念非常广泛，在金融、保险、证券和商业等领域都有应用。对保险公司而言，准备金是指根据保险合同用于支付未来支出所准备的资金。在保险公司的负债中，很大部分是各种准备金（reserves）。准备金提取得是否恰当对保险公司的财务状况和运作将产生重大影响。精算定价原理——保险定价的两大基本理论1、概率论2、利息理论

概率论中的大数法则（LawofLargeNumbers）是近代保险业赖以建立的数理基础。随机现象的大量重复时往往呈现几乎必然的规律，这类规律就是大数法则。根据大数法则，承保的危险单位愈多，损失概率的偏差愈小，反之，承保的危险单位愈少，损失概率的偏差愈大。保险人运用大数法则就可以比较精确地预测危险，合理地厘定保险费率。

钱是具有时间价值的，今天的1元钱与一年后的一元钱的是不一样的单利、复利现值、终值例：30岁男性投保三年期寿险（只有死亡保险责任），保险金额：10万（SA)

保险费：年交

保险利益：三年内死亡给付保险金额费用支出：暂不考虑

保险定价原理

未来的保险责任现值(PVFB)=未来的保费现值(PVFP)

保费确定假设：死亡率、利率、费用率等计算模型：三年期寿险示例

未来保险责任现值保单起始日第一保单年度末第二保单年度末第三保单年度末SA表示保险金额

Q表示死亡率

P表示生存概率

V＝1/（1＋I）自然保费和平衡保费自然保费每年交付不等保费与死亡率成正比年老时保费负担沉重修改为平衡保费平衡保费每年交付等额保费年轻时交付保费大于自然保费多交的保费形成保单的不可丧失的现金价值均衡保费P保单年度自然保费P（t)金额寿险产品介绍人寿保险产品的种类

预先确定型产品附约、选择权等

定期寿险两全寿险终身寿险

豁免保费意外死亡或意外残疾收益保证可保受益人保证可保等动态型产品多重生命产品

万能寿险变额万能寿险投资连接保险

联合保险(Joint-FirsttoDie)

联合生存保险(Joint-LasttoSurvive)人身保险产品的销售渠道丰富的保险知识，明确自己的保险需求专业人士，缺乏时间对价格敏感态度积极主动客户特征产品特征拉动推动拉动推动不了解保险时间宽裕态度被动复杂型产品保额较大针对非急需的保障需求简单/商品化产品市场上供应充足，易于比较保费低廉针对必须的保障核保销售流程简单高效传统营销员/收展制互联网个人客户产品银行代理

目前，平安已初步建立了代理人、收展制、银行代理、网络和电话中心等立体销售网络。针对不同渠道区隔不同目标客户群，配合不同的产品种类和包装形式，建立适合不同销售渠道的产品体系。电话中心传统险种在算保费时主要的假设是投资回报率、死亡率、费用率，而一旦实际情况与假定不符，公司就会有风险分红保险产品的特点设计分红险，假定的因素可以尽量保守，如果实际情况好于假定情况，给客户分配红利作为调整假设红利的水平往往在定价时就要考虑，如果实际好于假设，红利会增加分红险种既分担了公司的风险，也间接给了客户与我们共同分享经营成果的机会

历史上，分红保单主要是与相互保险公司有关，因为他们的投保人也是股东。国际保险业的通行做法：大多数传统保单都是分红保单人身保险产品介绍——分红产品（2）人身保险产品介绍——非传统产品（1）投资连结保险与万能保险的比较（一）（1）投资连结产品设计初衷：抵御通货膨胀对死亡保险金的侵蚀保险费：可固定交费，也可灵活交费每期保费

减去费用、佣金、死亡成本余额投入货币市场帐户股票帐户债券帐户由客户选择分配比例身故保险金最低身故给付：保险金额固定不变变动身故给付：随投资收益的高低而增减现金价值：无最低保证，随投资帐户资产市价的波动变化人身保险产品介绍——非传统产品（2）平安产品发展的重要历程（1）阶段产品特点

摸索阶段（1994－1996）借鉴同业的条款，如人保多为储蓄性质种类较少（只有4个长期险）定价：采用日本生命表、7.5%的定价利率

发展阶段（1996－1999.6）传统型产品线已较完善产品在市场上处于领先定价：采用中国人寿保险业经验生命表（1990－1993）定价利率从7.5%下调至2.5％

全面创新阶段（1999.6－目前）产品创新：分红、投连、健康险渠道创新：银行保险、职团开拓、网上销售定价：非分红产品2.5％、个险分红产品2%平安产品发展的重要历程（2）

失业意外疾病教育养老你购买保险了吗？

-你目前面临什么样的风险?

-这些风险对你造成的可能损失有多大?

-你希望通过什么途径规避这些风险?

-如果是购买保险,你觉得合理的价格是多少?

死亡精算介绍寿险产品知识介绍准备金介绍内容准备金根据评估目的分类1.法定准备金（StatutoryReserve）2.税收准备金（TaxReserve）3.GAAP准备金（GAAPReserve）4.毛保费准备金（GrossPremiumReserve）准备金

精算准备金指的是通过精算方法计算得到的准备金。其功能在于确保有足够的资金以满足预期的负债现金流量需求。在一般的寿险公司中，总资金的85%以上都用于准备金负债。会计准备金仅指出于法定会计功能目的而设立的会计项目。如会计中的备抵准备等。精算准备金和会计准备金担负着不同的功能，但它们的目的都是为了保证保险人有足够的偿付能力。平安目前准备金的类别-应付未付（与生存相关的）：对在会计年度末已满期但未给付满期保险金的保单、分期支付保险金但尚有未到期支付的保单，均要提取未决赔款准备金。平安目前准备金概念介绍（2）ClaimReserve未决赔款准备金-CaseReserve已发生已报案未决赔款准备金：

1．对已提出保险赔付金额要求的，按照提出的保险赔付金额提取，但不超过该保单对该保险事故所承诺的保险金额。

2．对未提出保险赔付金额要求的，按该保单对该保险事故所承诺的保险金额提取。-IBNR（IncurredButNotReported）已发生未报案未决赔款准备金：法定要求：根据保险公司经验数据计提，但不得高于本会计年度赔款实际支出额的4％。GAAP方法：流量三角形法

IAS要求：假设和方法由精算师确定。目前我公司采用GAAP准则计算相应准备金平安目前准备金概念介绍（3）PolicyholderReservePRC法定要求：评估利息率评估死亡率计算方法（FPT法、修正均衡纯保费法、Zillmer法等）均衡保费P保单年度自然保费P（t)金额

在寿险的经营中，新业务取得费用通常会占据初年保费的大部分如果取得费用全部计入当年成本，新业务当年的利润可能为负这种方法反映了实际的现金流量，但不能反映公司实际的财务状况考虑到后期保费的收入和保险服务的长期性，分摊取得成本，使利润在整个保险期间相对均衡释放是合理的平安目前准备金概念介绍（