中级财务会计课件第04章-投资

第五章投资

【学习目的与要求】通过本章的学习重点了解长短期投资的划分依据；重点掌握交易性金融资产、可供出售金融资产购买及处置的核算；重点掌握长期股权投资的成本法与权益法的核算原则及其区别；掌握长期股权投资的成本法与权益法的相互转换；持有至到期投资的溢、折价摊销的核算。【教学章节安排】第一节投资概述第二节交易性金融资产及可出售金融资产第三节长期股权投资的核算第四节持有至到期日债权投资

第五节投资在报表中的列报及披露第五章投资1第一节投资概述

一、投资概述

二、投资的分类

三、投资核算的主要内容

第一节投资概述2一、投资概述投资是“指企业为通过分配来增加财富，或为谋求其他利益而将资产让渡给其他单位所获得的另一项资产”。投资有以下几个特征：1．投资是让渡企业已有的资产，如现金、原材料、固定资产、无形资产等，换取的另一项资产。2．投资是一种特殊的资产，实质上是以股票和债券或股权证明等为表现形式的股权或债权。3．投资带来的收益的实现与被投资单位的收益能力及分配政策密切相关，有一定的风险性。一、投资概述投资是“指企业为通过分配来增加3二、投资的分类按照投资的内容划分为金融资产包括交易性金融资产、持有至到期投资、可供出售金融资产、长期股权投资等。1.交易性金融资产：持有的目的是为了近期内出售和回购；2.可供出售金融资产：初始确认时即被指定为可供出售的非衍生金融资产。3.持有至到期日的投资：有固定或可确定金额和固定期限，且明确打算持有至到期日的非衍生金融资产。4.长期股权投资：长期股权投资依据对被投资企业产生的影响，分为四种类型：控制；共同控制；重大影响；无控制；二、投资的分类按照投资的内容划分为金融资产包4三、投资核算的主要内容投资的计价包括投资成本的确定和投资账面价值的调整，以及期末报表列报等等；投资损益的确认包括投资损益的入账以及期末利润表中的列报。科目：“交易性金融资产、可出售金融资产”、“公允价值变动损益”、“长期股权投资”（其明细科目包括“股票投资成本”、“损益调整”等）、“持有至到期投资”、“资本公积”、“持有至到期投资减值准备”、“长期投资减值准备”以及“应收股利”、“应收利息”、“投资收益”等等。三、投资核算的主要内容投资的计价包括投资成本的确定和投资账5第二节长期股权投资的核算

一、长期股权投资概述二、长期股权投资取得的核算三、长期股权投资核算的成本法四、长期股权投资核算的权益法五、成本法与权益法的结转六、长期股权投资处置的会计处理

七、长期股权投资减值

第二节长期股权投资的核算一、长期股权6一、长期股权投资概述㈠概念是指企业投出的期限在1年以上（不含1年）的各种股权性质的投资，包括购入的股票和其他股权投资等。

㈡内容一是企业持有的对子公司、联营企业及合营企业的投资；二是对被投资单位不具有共同控制或重大影响、在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的权益性投资。一、长期股权投资概述㈠概念7一、长期股权投资概述

长期股权投资采用成本法核算，不要求企业在期末对其在被投资单位所拥有权益的变化予以反映；成本法适用于两种情况：①投资企业能够对被投资单位实施控制的长期股权投资；②对被投资单位不具有共同控制或重大影响，并且在活跃的市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的长期股权投资；对被投资单位具有共同控制或重大影响的长期股权投资，采用权益法来核算。一、长期股权投资概述长期股权投资采用成8二、长期股权投资取得的核算(一)以现金购入长期股权投资

(二)以发行权益性证券取得的长期股权投资

(三)接受投资者投入取得的长期股权投资

(四)通过非货币性资产交换取得的长期股权投资

(五)通过债务重组取得的长期股权投资

(六)通过企业合并取得的长期股权投资

二、长期股权投资取得的核算(一)以现金购入长期股权投资9(一)以现金购入长期股权投资按照实际支付的购买价款与取得长期股权投资直接相关的费用、税金及其他必要支出作为初始投资成本。企业取得长期股权投资，实际支付的价款或对价中包含的已宣告但尚未发放的现金股利或利润，作为应收项目处理，不构成取得长期股权投资的成本。借：长期股权投资——投资成本

应收股利

贷：银行存款

(一)以现金购入长期股权投资按照实际10(二)以发行权益性证券取得的长期股权投资按照发行权益性证券的公允价值作为初始投资成本。在这一过程中，与发行权益性证券有关的税费及其他直接相关费用，应当冲减“资本公积”科目。

借：长期股权投资——投资成本

贷：股本资本公积借：资本公积贷：银行存款(二)以发行权益性证券取得的长期股权投资11(三)接受投资者投入取得的长期股权投资按照投资合同或协议约定的价值作为初始投资成本，合同或协议约定不公平的除外。按照支付的相关税费，贷记“银行存款”等科目，按照借贷双方之间的差额，贷记“资本公积”科目。

借：长期股权投资——投资成本

贷：实收资本

资本公积(三)接受投资者投入取得的长期股权投资12(四)通过非货币性资产交换取得的长期股权投资

按是否具有商业性质，分为具有商业实质和不具有商业实质两种类型。（1）具有商业性质

借：长期股权投资

银行存款

贷：主营业务收入

应交税费—应交增值税（销项税额）

借：主营业务成本

贷：库存商品（2）不具有商业性质借：长期股权投资

累计摊销

无形资产减值准备

贷：无形资产

银行存款(四)通过非货币性资产交换取得的长期股权投资13

(五)通过债务重组取得的长期股权投资

按照受让的长期股权投资的公允价值加上应支付的相关税费，借记“长期股权投资”科目，按照重组债权已计提的减值准备金额，借记“坏账准备”科目，按照重组债权的账面余额，贷记“应收账款”等科目，按照应支付的相关税费，贷记“银行存款”、“应交税费”等科目，非现金资产公允价值与账面价值的差额，应当分别不同情况进行处理借：长期股权投资营业外支出

贷：应收票据(五)通过债务重组取得的长期股权投资按照14(六)通过企业合并取得的长期股权投资

1.同一控制下的企业合并形成的长期股权投资

在合并日按照取得被合并方所有者权益账面价值的份额作为长期股权投资的初始投资成本。长期股权投资初始投资成本与支付的现金、转让的非现金资产以及所承担债务账面价值之间的差额，应当调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。

2.非同一控制下的企业合并形成的长期股权投资在购买日按照《企业合并》确定的合并成本作为长期股权投资的初始投资成本，(六)通过企业合并取得的长期股权投资1.同一控制下的企业合15

三、长期股权投资的成本法的核算

(一)长期股权投资核算成本法的条件

（二）长期股权投资成本法的核算

三、长期股权投资的成本法的核算(一)长期16下列情况下应采用成本法核算：

1．投资企业能够对被投资单位实施控制的长期股权投资。具体表现为：（1）投资企业直接或间接拥有被投资单位50％以上(不含50%)的表决权资本。①直接拥有被投资单位50％以上的表决权。②间接拥有被投资单位50％以上的表决权。③直接和间接拥有被投资单位50％以上的表决权。(一)长期股权投资核算成本法的条件下列情况下应采用成本法核算：(一)长期股权投资核算成本法的条17（2）投资企业虽然直接拥有被投资单位50％或以下的表决权资本，但具有实质控制权的。投资企业对被投资单位是否具有实质控制权，可以通过以下一种或一种以上情形来判定：①通过与其他投资者的协议，投资企业拥有被投资单位50％上表决权资本的控制权。②根据章程或协议，投资企业有权控制被投资单位的财务和经营政策。③有权任免被投资单位董事会等类似权力机构的多数成员。④在董事会或类似权力机构会议上有半数以上投票权。(一)长期股权投资核算成本法的条件（2）投资企业虽然直接拥有被投资单位50％或以下的表决权资本18(一)长期股权投资核算成本法的条件2．投资企业对被投资单位不具有共同控制或重大影响，并且在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的长期股权投资。（l）共同控制，是指按照合同约定对某项经济活动所共有的控制，仅在与该项经济活动相关的重要财务和经营决策需要分享控制权的投资方一致同意时存在。（2）重大影响，是指对一个企业的财务和经营政策有参与决策的权力，但并不能够控制或者与其他方一起共同控制这些政策的制定。下列情况之一，也认为其对被投资单位具有重大影响：①在被投资单位的董事会或类似的权力机构中派有代表。②参与被投资单位的政策制定过程。③互相交换管理人员。④依赖投资企业的技术资料。(一)长期股权投资核算成本法的条件2．投资企业对被投资单位不19（二）长期股权投资成本法的核算

1．投资年度的利润或现金股利的处理投资年度应享有的投资收益

＝

投资当年被投资投资企业当年投资持有月份单位每股收益×持股比例×全年月份（12）

应冲减初始投资成本的金额＝被投资单位分派的投资企业投资企业投资年度利润或现金股利×持股比例–应享有的投资收益⑴购入时

借：长期股权投资

贷：银行存款

⑵被投资企业宣告分派股利：

借：应收股利

贷：长期股权投资（二）长期股权投资成本法的核算1．投资年度的利润或现金股利20（二）长期股权投资成本法的核算

2．投资年度以后的利润或现金股利的处理某年度应冲减投资成本的金额=（投资后至本年末被投资单位累计分派的利润或现金股利－投资后至上年末被投资单位累计实现的净损益）×企业的持股比例－企业已冲减的投资成本。某年度应确认的投资收益=当年分到的利润或现金股利－应冲减投资成本的金额当投资后应收股利的累积数大于投资后应得净利的累积数时，其差额即为累积冲减投资成本的金额，然后再根据前期已累积冲减的投资成本调整本期应冲减或恢复的投资成本；当投资后应收股利的累积数小于或等于投资后应得净利的累积数时，若前期存有尚未恢复的投资成本，则首先将尚未恢复数额全额恢复，然后再确认投资收益。（二）长期股权投资成本法的核算2．投资年度以后的利润或现21四、长期股权投资核算的权益法（一）长期股权投资核算的权益法的适用范围（二）长期股权投资初始投资成本的调整（三）长期股权投资的后续计量

四、长期股权投资核算的权益法（一）长期股权投资核算的权益法的22（一）长期股权投资核算的权益法的适用范围

根据企业会计准则的规定，投资企业对被投资单位具有共同控制或重大影响的长期股权投资，应当采用权益法核算。权益法是指投资最初以初始投资成本计价，以后根据企业享有被投资单位所有者权益份额的变动对投资的账面价值进行调整的方法。其中被投资单位所有者权益的变动包括被投资单位实现净利润、净亏损及其他所有者权益的变动。（一）长期股权投资核算的权益法的适用范围23（二）长期股权投资初始投资成本的调整

长期股权投资的初始投资成本大于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的，不调整长期股权投资的初始投资成本；长期股权投资的初始投资成本小于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的，其差额应当计人当期损益，同时调整长期股权投资的成本。（二）长期股权投资初始投资成本的调整241．投资后被投资单位发生净损益的会计处理在确认应分担被投资单位发生的亏损时，按照以下顺序处理：（1）冲减长期股权投资的账面价值。（2）长期股权投资的账面价值不足以冲减的，应当以其他实质上构成对被投资单位净投资的长期权益账面价值为限继续确认投资损失，冲减长期应收项目等的账面价值。（3）经过上述处理，按照投资合同或协议约定企业仍承担额外义务的，应按预计承担的义务确认预计负债，计入当期投资损失。被投资单位以后期间实现盈利的，企业扣除未确认的亏损分担额后，应按与上述相反的顺序处理，同时确认投资收益。（三）长期股权投资的后续计量1．投资后被投资单位发生净损益的会计处理（三）长期股权投资的25（三）长期股权投资的后续计量

2．被投资单位除净损益以外其他所有者权益变动的会计处理投资企业的长期股权投资账面价值，应随着被投资单位所有者权益的变动而变动。被投资单位净资产的变动除了实现的净损益会影响净资产外，还包括资产评估增值、外币折算差额等。对于被投资单位除净损益以外所有者权益的其他变动，在持股比例不变的情况下，企业按照持股比例计算应享有或承担的部分，调整长期股权投资的账面价值，同时增加或减少资本公积（其他资本公积）。投资企业投资后，因被投资单位的各种原因而调整前期留存收益的，投资企业也应按相关期间的持股比例计算调整留存收益。如果被投资单位的上述变更或差错产生于投资前，并将累计影响数调整投资前的留存收益的，投资企业应相应调整股权投资差额。如果被投资单位仅就所有者权益各项目所作调整，并不影响所有者权益总额的变化，则长期股权投资的账面价值保持不变。此时，涉及明细科目的，在长期股权投资各明细科目中应作相应调整。（三）长期股权投资的后续计量2．被投资单位除净损益以外其他26五、成本法与权益法的结转（一）权益法转为成本法

（二）成本法转为权益法

五、成本法与权益法的结转（一）权益法转为成本法27㈠权益法转为成本法根据企业会计制度规定，投资企业因减少投资等原因对被投资单位不再具有共同控制或重大影响的，并且在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的长期股权投资，应当改按成本法核算，并以权益法下长期股权投资的账面价值作为按照成本法核算的初始投资成本。（举例说明）㈠权益法转为成本法根28

【例5一28】甲公司2007年对乙公司投资，占乙公司注册资本的60%。乙公司的其他股份分别由其他四个企业平均持有。甲公司采用权益法核算对乙公司的投资，至2008年12月31日，甲公司对乙公司投资的账面价值为300万元，其中，投资成本200万元，损益调整100万元。2009年1月5日，乙公司的某一股东A企业收购了甲公司对乙公司投资的45％，款项为240万元。甲公司持有乙公司15％的股份，并失去影响力。为此，甲公司改按成本法核算。2009年3月1日，乙公司宣告分派2000年度的现金股利，甲公司可获得现金股利28万元。

【例5一28】甲公司2007年对乙公司投资，占乙公司29甲公司的有关账务处理如下：

（1）向A企业出售待有的乙公司部分股权

减少投资成本＝2000000÷0.6×0.45≈1500000

减少损益调整＝100÷0.6×0.45≈750000

借：银行存款2400000

贷：长期股权投资——乙公司（投资成本）1500000

——乙公司（损益调整）750000

投资收益150000

（2）出售部分股权后投资的账面价值为

3000000—2250000=750000元

新的投资成本=750000元

借：长期股权投资——乙公司750000

贷：长期股权投资——乙公司（投资成本）500000

——乙公司（损益调整）250000

（3）2009年3月l日，乙公司分派2008年度的现金股利，甲公司可获得现金股利300000元，由于乙公司分派的现金股利属于甲公司采用成本法前实现净利润的分配额，该部分分配额已记入甲公司对乙公司投资的账面价值，因此，甲公司应作为冲减投资账面价值处理。

借：应收股利280000

贷：长期股权投资——乙公司280000甲公司的有关账务处理如下：

（1）向A企业出售待有的乙公司30㈡成本法转为权益法根据企业会计制度规定，因追加投资等原因能够对被投资单位实施共同控制或重大影响但不构成控制的，应当改按权益法核算，并以成本法下长期股权投资的账面价值或按照《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》中关于金融工具的规定确定的投资账面价值作为按照权益法核算的初始投资成本。初始投资成本与应享有被投资企业可辨认净资产公允价值的差额作为商誉，对与该项长期股权投资有关的资本公积准备项目，不进行任何处理。（举例说明）㈡成本法转为权益法根31

【例5一29】甲公司于2007年1月l日以500000元购入乙公司股票，占乙公司实际发行在外股数的10%，另支付2000元相关税费等，甲公司采用成本法核算。2007年5月2日，乙公司宣告分派2006度的股利，每股分派0．l元的现金股利，甲公司可以获得40000元的现金股利。2008年1月5日，甲公司再以现金1800000元购入乙公司实际在外股数的25%，另支付9000元相关税费。至此持股比例达35%，改用权益法核算此项投资。如果2007年1月1日乙公司所有者权益合计为4500000元，2007年度实现的净利润为400000元。甲公司和乙公司适用的所得税税率为33%，【例5一29】甲公司于2007年1月l日以5000032甲公司的账务处理如下：

（1）2007年l月1日投资时

借：长期股权投资——乙公司500000

投资收益2000

贷；银行存款502000

（2）2007年宣告分派股利

借：应收股利40000

贷：长期股权投资——乙公司40000

（3）2008年1月5日再次投资时

第一，采用追溯调整法调整原投资的账面价值

07年应确认的投资收益=40×10％=4(万元)

成本法改为权益法累积影响数=4(万元)

甲公司的账务处理如下：

（1）2007年l月1日投33会计分录为：

借:长期股权投资——B公司（损益调整）40000

贷:利润分配——未分配利润40000

第二，追加投资时

借：长期股权投资——投资成本1800000

投资收益9000

贷：银行存款1809000

(4)2008年，应享有的投资收益=40×35％=14（万元）

长期股权投资——B（损益调整）140000

投资收益——股权投资收益140000

(5)长期股权投资余额=（52-7）+（180-67.5）+14=246-74.5=171.5，该题目中隐含的商誉=74.5，与被投资公司权益相一致：（450+40）X35%=171.5会计分录为：

借:长期股权投资——B公司（损益调整）34

六、长期股权投资处置的会计处理

企业处置长期股权投资时，长期股权投资的账面价值与实际取得价款的差额，应当计入当期损益。采用权益法核算的长期股权投资，因被投资单位除净损益以外所有者权益的其他变动而计入所有者权益的，处置该项投资时应当将原计入所有者权益的部分按相应比例转入当期损益。（举例说明）六、长期股权投资处置的会计处理企业处置长35

【例5一30】甲公司2007年对丁公司投资，占丁公司注册资本的60%。甲公司采用权益法核算对乙公司的投资，至2008年12月31日，甲公司对乙公司投资的账面价值为310万元，其中，投资成本200万元，损益调整100万元，所有者权益其他变动为10万元。2009年1月20日，企业将对丁的投资30%出售，售价为105万元。假设不考虑相关税费，甲公司的账务处理如下：

借：银行存款1050000

贷：长期股权投资——丁公司（投资成本）600000

——丁公司（损益调整）300000

——丁公司(所有者权益其他变动)30000

投资收益120000【例5一30】甲公司2007年对丁公司投资，占丁公36七、长期股权投资减值

企业持有的长期股权投资，是否计提减值准备，需分别情况确定：（1）有市价的长期股权投资，可根据以下迹象判断：市价持续2年低于账面价值；该项投资暂停交易1年或1年以上；被投资单位当年发生严重亏损；被投资单位持续2年发生亏损；被投资单位进行清理整顿、清算或出现其他不能持续经营的迹象。七、长期股权投资减值企业持有的长期股权投资，37七、长期股权投资减值（2）无市价的长期股权投资，可根据以下迹象判断：影响被投资单位经营的政治或法律环境的变化，如税收、贸易等法规的颁布或修订，可能导致被投资单位出现巨额亏损；被投资单位所供应的商品或提供的劳务因产品过时或消费者偏好改变而使市场的需求发生变化，从而导致被投资单位财务状况发生严重恶化；被投资单位所在行业的生产技术等发生重大变化，被投资单位已失去竞争能力，从而导致财务状况发生严重恶化，如进行清理整顿、清算等；有证据表明该项投资实质上已经不能再给企业带来经济利益的其他情形。七、长期股权投资减值（2）无市价的长期股权投资，可根据以下迹38七、长期股权投资减值如果已计提减值准备的长期股权投资的价值又得以恢复，应在已计提的减值准备的范围内，借记“长期股权投资减值准备”科目，贷记“资产减值损失——计提的长期股权投资减值准备”科目。但最多恢复金额不得超过原计提的减值准备金额。七、长期股权投资减值如果已计提减值准备的长期39第四节持有至到期日债权投资一、持有至到期投资特征二、持有至到期投资的核算三、持有至到期投资重分类为可供出售金融资产

四、可供出售金融资产重分类为持有至到期投资五、持有至到期投资减值准备

第四节持有至到期日债权投资一、持有至到期投资特征40一、持有至到期投资特征下列非衍生金融资产不应当被划分为持有至到期投资：初始确认时被指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的非衍生金融资产；初始确认时被指定为可供出售的非衍生金融资产；贷款和应收款项。

（一）持有至到期投资的特点

（二）表明企业没有明确意图将金融资产持有至到期的情形

（三）表明企业没有能力将具有固定期限的金融资产持有至到期的情形一、持有至到期投资特征下列非衍生金融41（一）持有至到期投资的特点

1．到期日固定、回收金额固定或可确定，是指与该金融资产相关的合同明确了投资者在确定的期限内获得或收取现金流量的金额和时间。

2．有明确意图持有至到期，是指投资者在取得该金融资产时就有明确的意图将其持有至到期，除非遇到一些企业无法控制、预期不会重复发生并且难以合理预计的独立事项。需要注意的是，一项可回售的金融资产（即持有人有权要求发行人在到期前偿付或赎回该金融资产）不能被归类为持有至到期投资。此外，对于已归类为持有至到期投资的金融资产，企业应当在每个资产负债表日对其持有至到期的意图和能力进行持续的评价。如果测试表明企业不打算将其持有至到期，则应当将其重分类为可供出售金融资产。（一）持有至到期投资的特点1．到期日固定、回收金额固定或42（二）表明企业没有明确意图将金融资产持有至到期的情形

存在下列情况之一的，表明企业没有明确意图将金融资产投资持有至到期：

1．持有该金融资产的期限不确定。

2．当出现市场利率变化、流动性需要变化、替代投资机会及投资收益率变化。

3．金融资产的发行方可以按照明显低于其摊余成本的金额清偿。

4．其他表明企业没有明确意图将该金融资产持有至到期的情况。（二）表明企业没有明确意图将金融资产持有至到期的情形

43（三）表明企业没有能力将具有固定期限的金融资产持有至到期的情形

存在下列情况之一的，表明企业没有能力将具有固定期限的金融资产投资持有至到期：①没有可利用的财务资源持续地为该金融资产投资提供资金支持，以使该金融资产投资持有至到期；②受法律、行政法规的限制，使企业难以将该金融资产投资持有至到期；③其他表明企业没有能力将具有固定期限的金融资产投资持有至到期的情况。（三）表明企业没有能力将具有固定期限的金融资产持有至到期的情44二、持有至到期投资的核算

(一)

持有至到期投资的初始计量(二)持有至到期投资的后续计量二、持有至到期投资的核算45(一)

持有至到期投资的初始计量企业初始确认金融资产或金融负债，应当按照公允价值计量。对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债，相关交易费用应当直接计入当期损益。如果有客观证据表明相同金融资产的公开交易价格更公允，或采用仅考虑公开市场参数的估值技术确定的结果更公允，应当采用更公允的交易价格或估值结果确定公允价值，并在附注中对此作出详细说明。（举例说明）(一)持有至到期投资的初始计量企业初46(一)

持有至到期投资的初始计量

【例5一33】2007年1月1日，甲上市公司购买了一项5年期的债务工具，实际支付价款4400万元，以银行存款支付。该项债务工具投资作为持有至到期投资进行核算和管理，本金为5000万元，固定利率为5％，每年年末支付，借款人无权提前偿付该债务工具。假定不考虑其他因素，甲上市公司的会计处理如下：借：持有至到期投资---本金50000000

贷：银行存款44000000持有至到期投资—利息调整6000000(一)持有至到期投资的初始计量【例547对于持有至到期投资，应当采用实际利率法，以摊余成本进行后续计量。（1）收到持有至到期投资按合同支付的利息时，借：银行存款贷：应收利息/持有至到期投资--应计利息收到取得持有至到期投资支付的价款中包含的已宣告发放债券利息，借：银行存款贷：持有至到期投资--投资成本(二)持有至到期投资的后续计量对于持有至到期投资，应当采用实际利率48(二)持有至到期投资的后续计量企业将处置末持有至到期投资，借：银行存款

持有至到期投资减值准备贷：持有至到期投资投资收益(二)持有至到期投资的后续计量企业将处置末持有至到期投资，49三、持有至到期投资重分类为可供出售金融资产

(一)持有至到期投资重分类为可供出售金融资产（二）持有至到期投资重分类为可供出售金融资产的核算三、持有至到期投资重分类为可供出售金融资产(一)持有至50(一)持有至到期投资重分类为可供出售金融资产

在下列情况下，企业不应将持有至到期投资重分类为可供出售金融资产：

1．出售日或重分类日距离该项投资到期日或赎回日较近（如到期前三个月内），市场利率变化对该项投资的公允价值没有显著影响。

2．根据合同约定的定期偿付或提前还款方式收回该投资几乎所有初始本金后，将剩余部分予以出售或重分类。

3．出售或重分类是由于企业无法控制、预期不会重复发生且难以合理预计的独立事项所引起。此种情况主要包括：(一)持有至到期投资重分类为可供出售金融资产

在下列情况下51(一)持有至到期投资重分类为可供出售金融资产

（1）因被投资单位信用状况严重恶化，将持有至到期投资予以出售。例如，在外部信用等级评定机构降低了发行人信用评级后出售金融资产，如果通过与初始确认时的信用等级进行比较而判定，信用评级的降低证明了发行人信用状况的严重恶化，那么，该金融资产的出售并不会使企业将其他投资持有至到期的意图受到怀疑。类似的，如果企业采用内部评级估计风险，只要企业采用的方法保持持续、可靠并客观地度量了发行人的信用质量，那么这些内部评级的变动可能有助于识别信用状况发生严重恶化的发行人。（2）因相关税收法规取消了持有至到期投资的利息税前可抵扣政策，或显著减少了税前可抵扣金额，将持有至到期投资予以出售。（3）因发生重大企业合并或重大处置，为保持现行利率风险头寸或维持现行信用风险政策，将持有至到期投资予以出售。（4）因法律、行政法规对允许投资的范围或特定投资品种的投资限额作出重大调整，将持有至到期投资予以出售。（5）因监管部门要求大幅度提高资产流动性，或大幅度提高持有至到期投资在计算资本充足率时的风险权重，将持有至到期投资予以出售。(一)持有至到期投资重分类为可供出售金融资产

（1）因被投52（二）持有至到期投资重分类为可供出售金融资产的核算企业因持有意图或能力发生改变，使某项投资不再适合划分为持有至到期投资的，应当将其重分类为可供出售金融资产，并以公允价值进行后续计量。在重分类日，该投资的账面价值与公允价值之间的差额计入所有者权益，在谈可供出售金融资产发生减值或终止确认时转出，计入当期损益。借：可供出售金融资产

持有至到期投资减值准备

贷：持有至到期投资

资本公积——其他资本公积（二）持有至到期投资重分类为可供出售金融资产的核算企业因持53四、可供出售金融资产重分类为持有至到期投资与该金融资产相关、原直接计入所有者权益的利得或损失，应当按照下列规定处理：

1．该金融资产有固定到期日的，应当在该金融资产的剩余期限内，采用实际利率法摊销，计入当期损益。

2．该金融资产没有固定到期日的，仍应保留在所有者权益中，在该金融资产被处置时转出，计入当期损益。四、可供出售金融资产重分类为持有至到期投资与54四、可供出售金融资产重分类为持有至到期投资与该可供出售金融资产相关的原直接计入所有者权益的累计利得或损失，应当按照不同的情况分别进行如下会计处理：

1．该金融资产有固定到期日的，借：资本公积——其他资本公积贷：投资收益该金融资产的摊余成本与到期日金额之间的差额，也应在该金融资产的剩余期限内，按采用实际利率法摊销的金额，借：持有至到期投资贷：投资收益2．该金融资产没有固定到期日的，借：资本公积——其他资本公积贷：投资收益四、可供出售金融资产重分类为持有至到期投资与该可供出售金融资55五、持有至到期投资减值准备在资产负债表日，企业根据金融工具确认和计量准则确定持有至到期投资发生减值的，按应减记的金额，借：资产减值损失贷：持有至到期投资减值准备已计提减值准备的持有至到期投资价值以后又得以恢复，借：持有至到期投资减值准备贷：资产减值损失出售持有至到期投资时，借：银行存款贷：持有至到期投资减值准备持有至到期投资投资收益五、持有至到期投资减值准备在资产负债表日，企业根据金融56第五节

投资在报表中的列报及披露一、资产负债表中的披露二、报表附注中的披露三、在现金流量表中的列报第五节投资在报表中的列报及披露一、资产负债表中的披露57一、资产负债表中的披露1．交易性金融资产根据“交易性金融资产”科目的期末余额和“公允价值变动损益”科目的金额分析填列。2．可供出售金融资产根据“可供出售金融资产”科目的期末余额减去“可供出售金融资产减值准备”科目的金额分析填列。3．持有至到期投资根据“持有至到期投资”科目的期末余额减去“持有至到期投资减值准备”科目的余额分析填列。4．长期股权投资根据“长期股权投资”科目的期末余额，减去“长期投资减值准备”科目有关股权投资减值准备期末余额后的金额填列。一、资产负债表中的披露1．交易性金融资产58二、报表附注中的披露1．长期股权投资权益法与成本法转换的理由及变更的累计影响数，其中成本核算法转换为权益法需追溯反映的已在表内披露。2．长期股权投资的关联方关系。3．投资的核算方法。二、报表附注中的披露1．长期股权投资权益法与成本法转换的理由591．收回投资所收到的现金“收回投资所收到的现金”项目，反映企业出售、转让或到期收回除现金等价物以外的、长期股权投资而收到的现金，以及收回债权投资本金而收到的现金。不包括债权投资收回的利息，以及收回的非现金资产。

2．取得投资收益所收到的现金“取得投资收益所收到的现金”项目，反映企业因股权性投资和债权性投资而取得的现金股利、利息，以及从子公司、联营企业和合营企业分回利润收到的现金。包括收到的属于现金等价物范围内的债券利息收入，但不包括股票股利和收到的买价中包含的已宣告分配但尚未领取的现金股利和已到期尚未领取的利息。

3．收到的其他与投资活动有关的现金“收到的其他与投资活动有关的现金”项目，反映企业除了上述各项以外，收到的其他与投资活动有关的现金流入。其他现金流入如价值较大的，应单列项目反映。

三、在现金流量表中的列报1．收回投资所收到的现金三、在现金流量表中的列报60三、在现金流量表中的列报4．投资所支付的现金“投资所支付的现金”项目，反映企业进行权益性投资和债权性投资支付的现金，包括企业取得的除现金等价物以外的交易性金融资产、可供出售金融资产、持有至到期投资、长期股权投资支付的现金、以及支付的佣金、手续费等附加费用。但企业购买股票和债券时，实际支付的价款中包含的已宣告尚未领取的现金股利或已到付息期但尚未领取的债券的利息，应在投资活动的“支付的其他与投资活动有关的现金”项目反映；收回购买股票和债券时支付的已宣告但尚未领取的现金股利或已到付息期但尚未领取的债券的利息，在投资活动的“收到的其他与投资活动有关的现金”项目反映。5．吸收投资所收到的现金“吸收投资所收到的现金”项目，反映企业收到的投资者投入的现金，包括以发行股票、债券等方式筹集的资金实际收到款项净额(发行收入减去支付的佣金等发行费用后的净额)。以发行股票、债券等方式筹集资金而由企业直接支付的审计、咨询等费用，在“支付的其他与筹资活动有关的现金”项目反映，不从本项目内减去。三、在现金流量表中的列报4．投资所支付的现金61第五章投资

【学习目的与要求】通过本章的学习重点了解长短期投资的划分依据；重点掌握交易性金融资产、可供出售金融资产购买及处置的核算；重点掌握长期股权投资的成本法与权益法的核算原则及其区别；掌握长期股权投资的成本法与权益法的相互转换；持有至到期投资的溢、折价摊销的核算。【教学章节安排】第一节投资概述第二节交易性金融资产及可出售金融资产第三节长期股权投资的核算第四节持有至到期日债权投资

第五节投资在报表中的列报及披露第五章投资62第一节投资概述

一、投资概述

二、投资的分类

三、投资核算的主要内容

第一节投资概述63一、投资概述投资是“指企业为通过分配来增加财富，或为谋求其他利益而将资产让渡给其他单位所获得的另一项资产”。投资有以下几个特征：1．投资是让渡企业已有的资产，如现金、原材料、固定资产、无形资产等，换取的另一项资产。2．投资是一种特殊的资产，实质上是以股票和债券或股权证明等为表现形式的股权或债权。3．投资带来的收益的实现与被投资单位的收益能力及分配政策密切相关，有一定的风险性。一、投资概述投资是“指企业为通过分配来增加64二、投资的分类按照投资的内容划分为金融资产包括交易性金融资产、持有至到期投资、可供出售金融资产、长期股权投资等。1.交易性金融资产：持有的目的是为了近期内出售和回购；2.可供出售金融资产：初始确认时即被指定为可供出售的非衍生金融资产。3.持有至到期日的投资：有固定或可确定金额和固定期限，且明确打算持有至到期日的非衍生金融资产。4.长期股权投资：长期股权投资依据对被投资企业产生的影响，分为四种类型：控制；共同控制；重大影响；无控制；二、投资的分类按照投资的内容划分为金融资产包65三、投资核算的主要内容投资的计价包括投资成本的确定和投资账面价值的调整，以及期末报表列报等等；投资损益的确认包括投资损益的入账以及期末利润表中的列报。科目：“交易性金融资产、可出售金融资产”、“公允价值变动损益”、“长期股权投资”（其明细科目包括“股票投资成本”、“损益调整”等）、“持有至到期投资”、“资本公积”、“持有至到期投资减值准备”、“长期投资减值准备”以及“应收股利”、“应收利息”、“投资收益”等等。三、投资核算的主要内容投资的计价包括投资成本的确定和投资账66第二节长期股权投资的核算

一、长期股权投资概述二、长期股权投资取得的核算三、长期股权投资核算的成本法四、长期股权投资核算的权益法五、成本法与权益法的结转六、长期股权投资处置的会计处理

七、长期股权投资减值

第二节长期股权投资的核算一、长期股权67一、长期股权投资概述㈠概念是指企业投出的期限在1年以上（不含1年）的各种股权性质的投资，包括购入的股票和其他股权投资等。

㈡内容一是企业持有的对子公司、联营企业及合营企业的投资；二是对被投资单位不具有共同控制或重大影响、在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的权益性投资。一、长期股权投资概述㈠概念68一、长期股权投资概述

长期股权投资采用成本法核算，不要求企业在期末对其在被投资单位所拥有权益的变化予以反映；成本法适用于两种情况：①投资企业能够对被投资单位实施控制的长期股权投资；②对被投资单位不具有共同控制或重大影响，并且在活跃的市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的长期股权投资；对被投资单位具有共同控制或重大影响的长期股权投资，采用权益法来核算。一、长期股权投资概述长期股权投资采用成69二、长期股权投资取得的核算(一)以现金购入长期股权投资

(二)以发行权益性证券取得的长期股权投资

(三)接受投资者投入取得的长期股权投资

(四)通过非货币性资产交换取得的长期股权投资

(五)通过债务重组取得的长期股权投资

(六)通过企业合并取得的长期股权投资

二、长期股权投资取得的核算(一)以现金购入长期股权投资70(一)以现金购入长期股权投资按照实际支付的购买价款与取得长期股权投资直接相关的费用、税金及其他必要支出作为初始投资成本。企业取得长期股权投资，实际支付的价款或对价中包含的已宣告但尚未发放的现金股利或利润，作为应收项目处理，不构成取得长期股权投资的成本。借：长期股权投资——投资成本

应收股利

贷：银行存款

(一)以现金购入长期股权投资按照实际71(二)以发行权益性证券取得的长期股权投资按照发行权益性证券的公允价值作为初始投资成本。在这一过程中，与发行权益性证券有关的税费及其他直接相关费用，应当冲减“资本公积”科目。

借：长期股权投资——投资成本

贷：股本资本公积借：资本公积贷：银行存款(二)以发行权益性证券取得的长期股权投资72(三)接受投资者投入取得的长期股权投资按照投资合同或协议约定的价值作为初始投资成本，合同或协议约定不公平的除外。按照支付的相关税费，贷记“银行存款”等科目，按照借贷双方之间的差额，贷记“资本公积”科目。

借：长期股权投资——投资成本

贷：实收资本

资本公积(三)接受投资者投入取得的长期股权投资73(四)通过非货币性资产交换取得的长期股权投资

按是否具有商业性质，分为具有商业实质和不具有商业实质两种类型。（1）具有商业性质

借：长期股权投资

银行存款

贷：主营业务收入

应交税费—应交增值税（销项税额）

借：主营业务成本

贷：库存商品（2）不具有商业性质借：长期股权投资

累计摊销

无形资产减值准备

贷：无形资产

银行存款(四)通过非货币性资产交换取得的长期股权投资74

(五)通过债务重组取得的长期股权投资

按照受让的长期股权投资的公允价值加上应支付的相关税费，借记“长期股权投资”科目，按照重组债权已计提的减值准备金额，借记“坏账准备”科目，按照重组债权的账面余额，贷记“应收账款”等科目，按照应支付的相关税费，贷记“银行存款”、“应交税费”等科目，非现金资产公允价值与账面价值的差额，应当分别不同情况进行处理借：长期股权投资营业外支出

贷：应收票据(五)通过债务重组取得的长期股权投资按照75(六)通过企业合并取得的长期股权投资

1.同一控制下的企业合并形成的长期股权投资

在合并日按照取得被合并方所有者权益账面价值的份额作为长期股权投资的初始投资成本。长期股权投资初始投资成本与支付的现金、转让的非现金资产以及所承担债务账面价值之间的差额，应当调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。

2.非同一控制下的企业合并形成的长期股权投资在购买日按照《企业合并》确定的合并成本作为长期股权投资的初始投资成本，(六)通过企业合并取得的长期股权投资1.同一控制下的企业合76

三、长期股权投资的成本法的核算

(一)长期股权投资核算成本法的条件

（二）长期股权投资成本法的核算

三、长期股权投资的成本法的核算(一)长期77下列情况下应采用成本法核算：

1．投资企业能够对被投资单位实施控制的长期股权投资。具体表现为：（1）投资企业直接或间接拥有被投资单位50％以上(不含50%)的表决权资本。①直接拥有被投资单位50％以上的表决权。②间接拥有被投资单位50％以上的表决权。③直接和间接拥有被投资单位50％以上的表决权。(一)长期股权投资核算成本法的条件下列情况下应采用成本法核算：(一)长期股权投资核算成本法的条78（2）投资企业虽然直接拥有被投资单位50％或以下的表决权资本，但具有实质控制权的。投资企业对被投资单位是否具有实质控制权，可以通过以下一种或一种以上情形来判定：①通过与其他投资者的协议，投资企业拥有被投资单位50％上表决权资本的控制权。②根据章程或协议，投资企业有权控制被投资单位的财务和经营政策。③有权任免被投资单位董事会等类似权力机构的多数成员。④在董事会或类似权力机构会议上有半数以上投票权。(一)长期股权投资核算成本法的条件（2）投资企业虽然直接拥有被投资单位50％或以下的表决权资本79(一)长期股权投资核算成本法的条件2．投资企业对被投资单位不具有共同控制或重大影响，并且在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的长期股权投资。（l）共同控制，是指按照合同约定对某项经济活动所共有的控制，仅在与该项经济活动相关的重要财务和经营决策需要分享控制权的投资方一致同意时存在。（2）重大影响，是指对一个企业的财务和经营政策有参与决策的权力，但并不能够控制或者与其他方一起共同控制这些政策的制定。下列情况之一，也认为其对被投资单位具有重大影响：①在被投资单位的董事会或类似的权力机构中派有代表。②参与被投资单位的政策制定过程。③互相交换管理人员。④依赖投资企业的技术资料。(一)长期股权投资核算成本法的条件2．投资企业对被投资单位不80（二）长期股权投资成本法的核算

1．投资年度的利润或现金股利的处理投资年度应享有的投资收益

＝

投资当年被投资投资企业当年投资持有月份单位每股收益×持股比例×全年月份（12）

应冲减初始投资成本的金额＝被投资单位分派的投资企业投资企业投资年度利润或现金股利×持股比例–应享有的投资收益⑴购入时

借：长期股权投资

贷：银行存款

⑵被投资企业宣告分派股利：

借：应收股利

贷：长期股权投资（二）长期股权投资成本法的核算1．投资年度的利润或现金股利81（二）长期股权投资成本法的核算

2．投资年度以后的利润或现金股利的处理某年度应冲减投资成本的金额=（投资后至本年末被投资单位累计分派的利润或现金股利－投资后至上年末被投资单位累计实现的净损益）×企业的持股比例－企业已冲减的投资成本。某年度应确认的投资收益=当年分到的利润或现金股利－应冲减投资成本的金额当投资后应收股利的累积数大于投资后应得净利的累积数时，其差额即为累积冲减投资成本的金额，然后再根据前期已累积冲减的投资成本调整本期应冲减或恢复的投资成本；当投资后应收股利的累积数小于或等于投资后应得净利的累积数时，若前期存有尚未恢复的投资成本，则首先将尚未恢复数额全额恢复，然后再确认投资收益。（二）长期股权投资成本法的核算2．投资年度以后的利润或现82四、长期股权投资核算的权益法（一）长期股权投资核算的权益法的适用范围（二）长期股权投资初始投资成本的调整（三）长期股权投资的后续计量

四、长期股权投资核算的权益法（一）长期股权投资核算的权益法的83（一）长期股权投资核算的权益法的适用范围

根据企业会计准则的规定，投资企业对被投资单位具有共同控制或重大影响的长期股权投资，应当采用权益法核算。权益法是指投资最初以初始投资成本计价，以后根据企业享有被投资单位所有者权益份额的变动对投资的账面价值进行调整的方法。其中被投资单位所有者权益的变动包括被投资单位实现净利润、净亏损及其他所有者权益的变动。（一）长期股权投资核算的权益法的适用范围84（二）长期股权投资初始投资成本的调整

长期股权投资的初始投资成本大于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的，不调整长期股权投资的初始投资成本；长期股权投资的初始投资成本小于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的，其差额应当计人当期损益，同时调整长期股权投资的成本。（二）长期股权投资初始投资成本的调整851．投资后被投资单位发生净损益的会计处理在确认应分担被投资单位发生的亏损时，按照以下顺序处理：（1）冲减长期股权投资的账面价值。（2）长期股权投资的账面价值不足以冲减的，应当以其他实质上构成对被投资单位净投资的长期权益账面价值为限继续确认投资损失，冲减长期应收项目等的账面价值。（3）经过上述处理，按照投资合同或协议约定企业仍承担额外义务的，应按预计承担的义务确认预计负债，计入当期投资损失。被投资单位以后期间实现盈利的，企业扣除未确认的亏损分担额后，应按与上述相反的顺序处理，同时确认投资收益。（三）长期股权投资的后续计量1．投资后被投资单位发生净损益的会计处理（三）长期股权投资的86（三）长期股权投资的后续计量

2．被投资单位除净损益以外其他所有者权益变动的会计处理投资企业的长期股权投资账面价值，应随着被投资单位所有者权益的变动而变动。被投资单位净资产的变动除了实现的净损益会影响净资产外，还包括资产评估增值、外币折算差额等。对于被投资单位除净损益以外所有者权益的其他变动，在持股比例不变的情况下，企业按照持股比例计算应享有或承担的部分，调整长期股权投资的账面价值，同时增加或减少资本公积（其他资本公积）。投资企业投资后，因被投资单位的各种原因而调整前期留存收益的，投资企业也应按相关期间的持股比例计算调整留存收益。如果被投资单位的上述变更或差错产生于投资前，并将累计影响数调整投资前的留存收益的，投资企业应相应调整股权投资差额。如果被投资单位仅就所有者权益各项目所作调整，并不影响所有者权益总额的变化，则长期股权投资的账面价值保持不变。此时，涉及明细科目的，在长期股权投资各明细科目中应作相应调整。（三）长期股权投资的后续计量2．被投资单位除净损益以外其他87五、成本法与权益法的结转（一）权益法转为成本法

（二）成本法转为权益法

五、成本法与权益法的结转（一）权益法转为成本法88㈠权益法转为成本法根据企业会计制度规定，投资企业因减少投资等原因对被投资单位不再具有共同控制或重大影响的，并且在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的长期股权投资，应当改按成本法核算，并以权益法下长期股权投资的账面价值作为按照成本法核算的初始投资成本。（举例说明）㈠权益法转为成本法根89

【例5一28】甲公司2007年对乙公司投资，占乙公司注册资本的60%。乙公司的其他股份分别由其他四个企业平均持有。甲公司采用权益法核算对乙公司的投资，至2008年12月31日，甲公司对乙公司投资的账面价值为300万元，其中，投资成本200万元，损益调整100万元。2009年1月5日，乙公司的某一股东A企业收购了甲公司对乙公司投资的45％，款项为240万元。甲公司持有乙公司15％的股份，并失去影响力。为此，甲公司改按成本法核算。2009年3月1日，乙公司宣告分派2000年度的现金股利，甲公司可获得现金股利28万元。

【例5一28】甲公司2007年对乙公司投资，占乙公司90甲公司的有关账务处理如下：

（1）向A企业出售待有的乙公司部分股权

减少投资成本＝2000000÷0.6×0.45≈1500000

减少损益调整＝100÷0.6×0.45≈750000

借：银行存款2400000

贷：长期股权投资——乙公司（投资成本）1500000

——乙公司（损益调整）750000

投资收益150000

（2）出售部分股权后投资的账面价值为

3000000—2250000=750000元

新的投资成本=750000元

借：长期股权投资——乙公司750000

贷：长期股权投资——乙公司（投资成本）500000

——乙公司（损益调整）250000

（3）2009年3月l日，乙公司分派2008年度的现金股利，甲公司可获得现金股利300000元，由于乙公司分派的现金股利属于甲公司采用成本法前实现净利润的分配额，该部分分配额已记入甲公司对乙公司投资的账面价值，因此，甲公司应作为冲减投资账面价值处理。

借：应收股利280000

贷：长期股权投资——乙公司280000甲公司的有关账务处理如下：

（1）向A企业出售待有的乙公司91㈡成本法转为权益法根据企业会计制度规定，因追加投资等原因能够对被投资单位实施共同控制或重大影响但不构成控制的，应当改按权益法核算，并以成本法下长期股权投资的账面价值或按照《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》中关于金融工具的规定确定的投资账面价值作为按照权益法核算的初始投资成本。初始投资成本与应享有被投资企业可辨认净资产公允价值的差额作为商誉，对与该项长期股权投资有关的资本公积准备项目，不进行任何处理。（举例说明）㈡成本法转为权益法根92

【例5一29】甲公司于2007年1月l日以500000元购入乙公司股票，占乙公司实际发行在外股数的10%，另支付2000元相关税费等，甲公司采用成本法核算。2007年5月2日，乙公司宣告分派2006度的股利，每股分派0．l元的现金股利，甲公司可以获得40000元的现金股利。2008年1月5日，甲公司再以现金1800000元购入乙公司实际在外股数的25%，另支付9000元相关税费。至此持股比例达35%，改用权益法核算此项投资。如果2007年1月1日乙公司所有者权益合计为4500000元，2007年度实现的净利润为400000元。甲公司和乙公司适用的所得税税率为33%，【例5一29】甲公司于2007年1月l日以5000093甲公司的账务处理如下：

（1）2007年l月1日投资时

借：长期股权投资——乙公司500000

投资收益2000

贷；银行存款502000

（2）2007年宣告分派股利

借：应收股利40000

贷：长期股权投资——乙公司40000

（3）2008年1月5日再次投资时

第一，采用追溯调整法调整原投资的账面价值

07年应确认的投资收益=40×10％=4(万元)

成本法改为权益法累积影响数=4(万元)

甲公司的账务处理如下：

（1）2007年l月1日投94会计分录为：

借:长期股权投资——B公司（损益调整）40000

贷:利润分配——未分配利润40000

第二，追加投资时

借：长期股权投资——投资成本1800000

投资收益9000

贷：银行存款1809000

(4)2008年，应享有的投资收益=40×35％=14（万元）

长期股权投资——B（损益调整）140000

投资收益——股权投资收益140000

(5)长期股权投资余额=（52-7）+（180-67.5）+14=246-74.5=171.5，该题目中隐含的商誉=74.5，与被投资公司权益相一致：（450+40）X35%=171.5会计分录为：

借:长期股权投资——B公司（损益调整）95

六、长期股权投资处置的会计处理

企业处置长期股权投资时，长期股权投资的账面价值与实际取得价款的差额，应当计入当期损益。采用权益法核算的长期股权投资，因被投资单位除净损益以外所有者权益的其他变动而计入所有者权益的，处置该项投资时应当将原计入所有者权益的部分按相应比例转入当期损益。（举例说明）六、长期股权投资处置的会计处理企业处置长96

【例5一30】甲公司2007年对丁公司投资，占丁公司注册资本的60%。甲公司采用权益法核算对乙公司的投资，至2008年12月31日，甲公司对乙公司投资的账面价值为310万元，其中，投资成本200万元，损益调整100万元，所有者权益其他变动为10万元。2009年1月20日，企业将对丁的投资30%出售，售价为105万元。假设不考虑相关税费，甲公司的账务处理如下：

借：银行存款1050000

贷：长期股权投资——丁公司（投资成本）600000

——丁公