中国酒类流通行业运营现状分析

中国酒类流通行业运营现状分析售小店和部分百货商场,形式单一效率低下.②1990年后逐步由计划供应向市场配置转变,酒类生产商直接设立管理区域总经销商,再有总经销商向次级批发商分销,流通效率提高售小店和部分百货商场,形式单一效率低下.②1990年后逐步由计划供应向市场配置转变,酒类生产商直接设立管理区域总经销商,再有总经销商向次级批发商分销,流通效率提高.③2005年后分销渠道逐渐扁平化,销售终端多元化发展,专业连锁店等新型终端兴起2013年后酒类流通行业顺应电子商务和新零售发展趋势,电子商务平台成为销售渠道的重要补充.（一）中国酒类流通行业的发展历程（一）中国酒类流通行业的发展历程改革开放以来,中国酒类流通业经历了计划供应、向市场配置转变、渠道扁平化和新型渠道兴起四个阶段：第一阶段90年代以前）：销售形式单一,销售形式单一,销售层级多、渠道封闭的流通格局,降低酒类产品流通的效率,不利于酒类流通行业的发展和消费者购买.第二阶段（20902005年前后）：,酒类产品流通效率显著提升,经销商开始逐步占据主导地位.超级经销商凭借强大的谈判实力,酒类生产商越来越难以控制产品的货物流向及产品品质,流通环节的假酒层出不穷穷.第三阶段（2005年至2012年）：主要特征是流通渠道逐步扁平化,并呈现出多元化、专业化、规模化和品牌化的特征出多元化、专业化、规模化和品牌化的特征.第四阶段（2013年以来）：其主要特征是新型渠道开始兴起,营销服务成为重点.随着电子商务产业生态日臻完善善,酒类销售电商平台开始兴起,成为了传统销售渠道的重要补充.中国酒类流通行业发展历程中国酒类流通行业发展历程（二）零售业态多元化,电商成为重要补充随着行业的发展与信息技术的运用随着行业的发展与信息技术的运用,降低流通成本,控制产品品质的诉求日益高涨,行业扁平化、终端多元化的趋势明显.零售环节发展迅速,如今已形成多层次、多渠道零售业态并存的多元化业态——包括专业连锁店、名烟名酒店、专卖店、餐饮、KA卖场等.在信息技术的成熟下,酒类零售线下与线上高度融合,酒类电子商务平台兴起酒类电子商务平台兴起,成为重要渠道补充.2013-2018年,中国电商平台酒类交易规模从70亿增长至750亿,CAGR为60.69%.电商平台在酒类流通行业的20131.1%201811.5%.2013-20182013-2018电商平台酒类交易规模电商平台在酒类流通中的占比电商平台在酒类流通中的占比目前电商销售主要有两种运营模式：一是生产厂商自建电商平台目前电商销售主要有两种运营模式：一是生产厂商自建电商平台,身兼生产与销售与销售,延伸供应链,从源头把控商品品质；二是销售企业转型酒类垂直电商平台,O2O两种模式.电商平台相比传统销售渠道优势在于能够减少中间分销层级,越过批发商和其他传统销售终端,费者费者,从而提高流通效率；另一方面能够省去中间渠道费用,从而进一步降低产品价格品价格,吸引消费者购买.电商平台销售级次少,电商平台销售级次少,（三）酒类消费稳步增长,高端白酒备受青睐11、供给端：产量充足,酒类资源丰富2004-2018年,338499亿升,CAGR为2.8%.2012CAGR为2.8%.2012年后受“三公”消费和塑化剂事件等影响,产量增速逐渐有所放缓,总产量规模亦有所下滑.其中,2004-2018年白酒产量CAGR为6.53%,2017-2018年增速放缓为负增长,2018年白酒产量同减32%至79亿升.2004-2018年中国饮料酒产量及同比增速2004-2018年中国饮料酒产量及同比增速白酒行业近些年的产量变化白酒行业近些年的产量变化我们统计了白酒行业17家上市公司2015-18年白酒产量占行业整体产量的比重,2015-18比重,2015-18年白酒行业上市公司合计白酒产量占行业整体产量的比重从9.6%快速提高到18.8%,集中度提升趋势明显.白酒上市公司产量占行业的比重逐年提升白酒上市公司产量占行业的比重逐年提升20132013年左右见顶,5000万千升,随后逐年下滑.20183812万千升,13.4%,整体市场消费量依然疲弱.中国啤酒行业产量增长疲弱中国啤酒行业产量增长疲弱中国各省市啤酒产量不同时期年复合增速比较中国各省市啤酒产量不同时期年复合增速比较进口酒数量快速增长2008-2018年,2.523.7亿升CAGR亿升CAGR25.32%10.8156.01CAGR17.88%.其中,1.87.3亿升CAGR14.92%；葡8.7339.15亿美元CAGR16.19%.进口酒规模快速增长,为国内消费带来更多品类选择,也体现国内对就酒类消费、以及对酒类新品类的需求.20082008年以来中国酒类进口金额、数量及增速2008年以来中国葡萄酒进口金额、数量及增速2008年以来中国葡萄酒进口金额、数量及增速2、需求端：酒类消费持续增长,高端白酒受青睐收入增加与城镇化水平提升收入增加与城镇化水平提升,推动居民食品烟酒消费.2013-2018年,中国居53.73%201859.58%.随着可支配收入的提高和城镇化水平的上升,居民消费能力稳步提升,201313220元上83元R318,31128,228CAGR53.73%201859.58%.随着可支配收入的提高和城镇化水平的上升,居民消费能力稳步提升,201313220元上83元R3元上升到2018年的5631元,CAGR为6.41%.2013-2018年中国人均可支配收入及同比增速2013-2018年中国人均可支配收入及同比增速2013-20182013-2018年中国城镇人口及城镇化率2013-2018年中国居民人均消费支出及人均食品烟酒支出2013-2018年中国居民人均消费支出及人均食品烟酒支出白酒销量逐渐放缓,高端产品热度不减.白酒作为中国传统酒类饮品白酒作为中国传统酒类饮品,200431201885亿现负增长2004-2016CAGR12.6%2016-2018CAGR降升CAGR现负增长2004-2016CAGR12.6%2016-2018CAGR降至-19%.至-19%.但在消费升级、以及“少喝酒、喝好酒”等因素带动下,品牌、口感占优的优质高端白酒更受青睐,名优白酒市场空间广阔.从消费群体看,白酒个人消费占比大幅提升.2012年后受限制“三公”消费影响,中国白酒消费结构变化较大,从政务消费和商务消费向个人消费转变.2011-2017年,40%5%,42%降至30%,30%,18%65%,个人消费成为白酒最重要的消费主体.2004-20182004-2018年白酒销量（万千升）及增速白酒消费结构变化白酒消费结构变化从白酒的消费品牌看从白酒的消费品牌看,名优白酒消费力充足.五粮液、贵州茅台和泸州老窖在在2015年白酒品牌网络口碑总指数上名列前三,名优白酒更受消费者青睐.201789%的份额,垄断地位显著.78（同比%（同比%、五粮液（同比+6.4%）为代表的高端白酒销量呈现逆势上涨趋势五粮液（同比+6.4%）为代表的高端白酒销量呈现逆势上涨趋势.同时高端白酒凭借其强大的品牌力以及稀缺性,提价能力显著.2015Q1-2019Q1,茅台/五58%/69%1499/1029元CAGR分别为12%/14%,高端白酒呈现“量价齐升”局面.2015年白酒品牌企业美誉度指数2015年白酒品牌企业美誉度指数茅台、五粮液销量增速高于行业逆势上升茅台、五粮液销量增速高于行业逆势上升2017年高端白酒企业市场占比2017年高端白酒企业市场占比茅台、五粮液价格稳步提升茅台、五粮液价格稳步提升葡萄酒销量稳增,市场前景巨大目前葡萄酒开始越来越多地进入家庭消费目前葡萄酒开始越来越多地进入家庭消费.2000-2017年中国葡萄酒总消费18-35岁的消费者占比达82.9%,体现葡萄酒的主要受众群体集中在年轻一代,未来消费潜力进一步释放空间巨大.从人均葡萄酒消费量看,2017年中国人均葡10.717.9亿升CAGR3.08%,保持稳步增长趋势.相比于白酒市场近两年总体销量下滑,中国葡萄酒消费规模近两年保持稳定增速2016、20178.13%18-35岁的消费者占比达82.9%,体现葡萄酒的主要受众群体集中在年轻一代,未来消费潜力进一步释放空间巨大.从人均葡萄酒消费量看,2017年中国人