微投网项目商业计划书

“微投网”商业模式轻舟为什么要投资创建这个

？￥￥￥￥人P2P平台轻舟融资租赁公司融资

-为轻舟融资租赁公司增加一个融资

；融资成本平均10%意义所在融资成本平均8%-10%平台-顺应目前互联网金融发展趋势，打造一个专门实现租赁资产化的专业P2P平台；Part

1：（P2P）行业分析Part

2：

（P2P）典型企业分析Part

3：

“微投网”商业模式分析Part

4：“微投网”项目执行计划1P2P行业分析P2P

?P2P模式是民间借贷的新型模式，通过互联网或线下系统等平台进行的个人与个人，即国内通常所说的“人人贷”模式（P2P模式）。本质上，是民间借贷模式的规范化、规模化和创新发展。原有的民间借贷P2P模式参与对象一般是一对一一般是多对多或者一对多参与对象关系熟人网络之间陌生人之间性质以抵押物 为主以信用 为主交易基础基于个人行为基于 的平台交易特点个性化：针对单一项目个性化审核和控制风险专业化：平台提供

审核标准和风险控制方法风险风险集中度高风险分散化度高可获得性可获得性较低获取更容易P2P行业分析-P2P概念另一个端的P有些变异P2P行业分析-P2P概念P2P

?人和借款人直接接触，借款人需要的可以由多个P2P借贷的运行模式是通过平台将人提供

来源。P2P借贷平台的功能主要有：审核，把控风险关；负责 ，基于互联网工具，利用第支付工具，帮助 流通；3.其它增值服务，基于账户体系可以实现许多增值服务。￥借款人（人/企业）￥￥￥人P2P平台49,26736,30695,82979,23574,80782,03288,822年年年年11年2012年2013年数据来源：东方网中国信贷市场规模(亿元)央行副行长刘士余曾提供一组数据显示：◆截止2013年底， 范围内活跃的P2P网络借贷超过600亿元；经超过350家，累计交易规模◆以上数据只显示了活跃的P2P

平台，据业内估计，行业交易额已经超过1000亿元。经超过1000家，P2P信贷占比

1.12%P2P行业分析-P2P信贷规模P2P行业分析-P2P信贷规模100倍10倍11-13年增长（

统计）91236110350400350300250200150100500年年年年13年P2P信贷机构个数（个）6.351206007006005004003002001000年年年年13年P2P平台交易规模（亿元）P2P行业分析-投资人特点P2P信贷投资者目前主要是中段资产净值（10万以上）的互联网人群。（1）草根调研：线上投资人主要80后，沿海地区，互联网接受度高的群体。（2） 来源主要中高资产净值的投资者，十万以上的投资者占比60%以上。（3）累计投资额在百万以上占比虽高，不具代表性，数据显示，随着平台投资者增加，百万以上客户占比越少。预计与平台建立时间较短，关系户投资有关。（4）1万元以下小额投资者占比较多，很多投资者尝试阶段，负债方未来增长空间较大。投资者人数较多的P2P平台（个）20000150001000050000拍拍贷 人人贷

红岭创投

温州贷

365易贷

808信贷

盛融e速贷 微贷网

人人聚财

全民贷

非常勿贷中宝投资

畅贷网 新新贷P2P行业分析-投资人特点8%5%26%46%20%2%34%44%51%43%78%58%51%23%11%0%20%40%60%80%100%120%温州贷365易贷红岭创投人人贷拍拍贷100万以上100到10万10万以下P2P客户信贷结构-投资者金额（%）P2P客户信贷结构-投资者数量（%）83%66%32%31%19%14%26%30%44%31%3%8%20%18%25%18%7%25%0%20%40%60%80%100%120%拍拍贷人人贷红岭创投365易贷温州贷100万以上100到10万10万到1万小于1万P2P行业分析-借款人特点需求。（1）借款人主要小微企业主、资产方

需求是小微企业主的短期商户，还有少量个人消费 。（2）人均金额较小2万-78万，单次借款金额更小。（3）期限主要半年以下，中位数预计在3个月；用途多为短期周转。100009000800070006000500040003000200010000拍拍贷 人人贷

红岭创投

温州贷 微贷网

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e速贷

盛融新新贷808信贷人人聚财非诚勿贷畅贷网全民贷中宝投资借贷者人数较多的P2P平台（个）P2P行业分析-借款人特点12%10%0%11%67%人人贷2012年借款用途结构（%）个人消费投资创业扩大经营其他借款短期周转4%2%

1%6%87%365易贷2012年借款用途结构（%）个人消费创业项目材料企业经营短期周转311167886933350300250200150100500人人贷拍拍贷微贷网365易贷红岭创投部分P2P借款平均期限（天）787280100红岭创投365易贷微贷网人人贷拍拍贷P2P人均借款额（万元）中位数：3个月2.36%1.51%1.30%1.05%0.72%6.98%3.45%2.49%3.45%3.96%0.00%1.00%2.00%3.00%4.00%7.00%6.00%5.00%8.00%365易贷拍拍贷人人贷微贷岭创投逾期率（比）%逾期率（比余额）%部分P2P逾期率（%）P2P行业分析-借款人特点银行业是1.6%的逾期率（比）0.64%P2P行业分析-行业发展周期出事时间公司名称众贷网跑酷金融序号4445公司名称宝仕金融德赛2013年2013年2013年2013年7月2013年7月2013年9月2013年9月2013年9月2013年9月2013年10月2013年10月2013年10月2013年10月2013年10月2013年10月20年10月2

年10月3年10月6784950515253545556575859601263月013年10月2013年10月2013年10月2013年10月2013年10月2013年10月序号12345678910111213141516171819202122232425262728293031323334353637383940414243非诚勿贷徽州贷

铂利亚

中财网赢天下黄山资本现贷网

互帮网

立贷网

天力贷

东方创贷川信贷宜商贷万利创投保险贷

银实贷

力合创投华强盈通投资浙商365汇宝信贷钰泰乐福祥创投家家贷银鑫贷通联贷

平海金融信贷网

铜都网

乾坤贷

宝丰投资徽煌招金贷鹏城贷

汇银投资都梁投资中联乐银益得创投

3a借贷光大信投2013年10月2013年10月2013年10月2013年10月2013年11月2013年11月2013年11月2013年11月2013年11月2013年11月2013年11月2013年11月2013年11月2013年11月2013年11月2013年11月好想贷信邦创投莲花

徽州贷

今鑫宝都江城贷安客创投齐商贷

阿拉贷

金银丰

凌轩信博城宜创投帮你贷

中州易贷五洲禾嘉创投沪发贷

佳通创投高益创投华悦海发及时雨

正大金融天标贷

怀民贷

聚民贷

安客创投华生贷

广融贷

中贷信创投资中银资本华东贵福国临创投锋逸创投奔富金融海陵贷

银都创投出事时间2013年11月2013年11月2013年11月2013年11月2013年11月2013年11月2013年11月2013年11月2013年11月2013年11月2013年11月2013年11月2013年11月2013年11月2013年11月2013年11月2013年11月2013年11月2013年11月2013年11月月2013年12月2013年12月2013年12月2013年12月2013年12月2013年12月2013年12月2013年12月2013年12月2013年12月2013年12月2014年1月2014年1月2014年1月2014年1月2014年1月2014年1月2014年1月2014年1月2014年1月2014年1月2014年1月6

666768697071727374757677787980818283848586P2P行业分析-未来发展趋势未来趋势一句话概括：近一年P2P行业还将有大幅度增大，但是行业洗牌将会进一步加剧，最终剩下几家大公司，胜者演变成”互联网金融大超市”！1-短期还将大幅增长小微

和个人消费

空间巨大。（1）央行统计近几年小额持40%以上，预计实际增速远高于这个数字。（2）个人消费公司增速持续保持续高增长。近年来个人消费

增速持续保持40%以上，目前除 和车贷外，其他消费

还较少，银行虽然开展部分业务如旅游

等，但是整体尚处于发展初期，消费者

消费

尚未形成，P2P仍有机会参与该市场。P2P行业分析-未来发展趋势1-短期还将大幅增长市场空间较大，机构投资者或推动发展。（1）随着银行

和

发展迅速，

市场需求很大，线上 模式逐渐成熟，P2P 有差异化的优势，机构投资者发展空间很大，在 明确和法律清晰后，高利率水平也会吸引机构投资者进入，如 、券商资产管理计划、私募等，大额投资更能分散风险，推动行业高速发展。P2P行业分析-未来发展趋势2–经济周期和行业周期回落，P2P行业会有明显洗牌、市场萎缩。

过程中，

平台在风险控制上的差异性或将显现，资产质量差异将显现；2013年已经有大量P2P平台

或者提现

，但是在这个过程中好平台受到冲击的可能性会比较小。周期过后，风险控制水平高、风险承担能力强的大型平台将会持续发展，并将形成客户 效应，从而形成品牌和 优势。胜者出现聚合效应，形成积极聚合效应。好平台逐渐形成规模、品牌优势，形成一定壁垒，平台在 差异性显现。最终其他小型金融机构将依附于大平台获取负债方，出售 ，大平台逐步形成积极聚合效应。P2P行业分析-未来发展趋势3–未来P2P行业总体发展总结

P2P对银行资产端影响较小。（1）P2P资产发展有明显瓶颈。预计4000-5000亿元是行业发展上限。（相较于13年底的1000亿元还有4-5倍的发展空间）（2）P2P对银行目前客户群不重合。银行对P2P信贷市场的小微企业尚不感冒：在银行看来是风险较高的领域；成本使得银行的客户群难以下沉，未来信用体系的支持可以使得银行跟进。P2P对银行负债端冲击较大。（1）负债端的替代。P2P对接的是中对银行 有一定的替代效应。互联网筹资具有一定竞争力，是网络市场，对银行产统的替代；（2）更为重要的是服务意识。银行组织机构复杂、体制趋于 ，难以从客户角度出发，开发产品和提供服务，银行相对于 、互联网金融的劣势是态度而不是技术。P2P行业分析-未来发展趋势2P2P典型企业P2P典型企业-出借人自担风险模式拍拍贷模式收益来源审核方式不良处理数据研究结论典型的网上P2P

借贷模式，借款人发布借款信息，多个出借人根据借款人提供的各项认证资料和其信用状况决定是否借出，

仅充当交易平台收益主要以成交服务费为主，服务费为成交金额的

2%-4%，其他费用为充值手续费和提现手续费。以线上审核为主，对用户提交的 资料的扫描件或电子影像文件进行形式上

；对用户提交的资料的内容与其申报的信息的一致性。根据预期的天数，采取不同的措施，比如逾期90天后，拍拍贷将所有资料，包括用户曝光信息。根据不同地区不同用户的情况，借出人可以进行法律程序或者找催收公司进行催收。拍拍贷将配合借出人提供法律咨询支持。1、拍拍贷模式是最直接的P2P模式，不参与借款交易，只提供网络交易平台；2、借款利率由双方根据

市场竞合决定，拍拍贷设定最高的法定借款利率；3、拍拍贷根据借款人提供的各项信息进行线上

，并不保证信息的真实性，只是对

比各项资料，存在较大的风险；4、借款

、无担保，借出人 着较大的信用风险；5、如果出现逾期或不良，拍拍贷不承担本金和利息的补偿，完全由借出人自己承担；总体来看，拍拍贷适合于小额

，借出人承担的信用风险特别高，一旦出现逾期或者不良，只有依靠自身追款或承担损失，拍拍贷不承担任何责任。逾期率：2013年为1.52%；投资收益：12%~20%/3-12个月；人数：突破80万P2P典型企业-风险备用金模式人人贷模式收益来源审核方式不良处理数据研究结论主要为居间服务，借款人发布借款信息，出借人根据借款人信息选择是否借款，同时，人人贷“优选”则是一种池模式，出借人

计划，自动投标到各借款人，并且资金循环使用。账户

、服务费、加入费、退出费等线上收材料，线下平台每笔借款成交时，提取一定比例的金额放入“风险备用金账户”，借款出现严重逾期时（即逾期超过30天），根据规则通过“风险备用金”向理财人垫付此笔借款的剩余出借本金或本息。逾期率：0.64%；优选计划投资收益12%-14%/年；散标投资收益12~15%/3个月-3年；优选

平均单笔投资

10万元以上/笔；13年全年交易16亿元；

人数：50万1、人人贷也只是居间服务，并不直接参与借款交易，不过“优选”，出借人并不能选择借款人，而人人贷50%以上的 在此计划中；2、根据数据，人人贷目前的信用标占比不到10%，其他是实地标和担保标，这就要求必须实地

借款人信息，信息的真实性具有一定保障；3、如果出现逾期，人人贷使用风险备用金来保证出借人的本金和利息，以2013年的数据大致估算，其逾期借款不到1000万，而风险备用金2013年年末达到了2500多万，可以说目前完全能够覆盖逾期；4、人人贷在整个过程中只提供服务，不保证本金和利息（备用金目前看问题不大， 情况下不保）。总体上看，人人贷采取了风险备用金来保障出借人的利益，目前借款逾期率较低，通过积累，风险备用金能够覆盖逾期借款，出借人 相对较为安全，不过，在“优选 ”中，出借人对于投标没有控制权，完全由系统匹配，同时存在期限错配等风险。红岭创投类似P2P典型企业-债权转让+风险备用金模式宜信模式收益来源审核方式不良处理数据研究结论宜信的主要模式为债权转让交易模式，创始人唐宁或其他宜信高管提前放款给需要借款的用户，唐宁再把获得的债权进行拆分组合，打包成类固定收益的产品，然后通过销售队伍将其销售给投资客户。主要收益来源有服务费，其中债权转让费1%-2%，风险金2%以及借款人的借款利率和出借人收益率差额。宜信在30个地区有办事处，宜信在收到申请材料后，会采取实地审核（面审）。通过 提醒、上门拜访、法律

等多种方式，延迟还款的借款人需按约定缴纳罚息和滞纳金。平台提供了两种解

决方案供出借人选择：一是与宜信共同追讨，借出人享有追讨回的本息和所有的罚息及滞纳金；二是通过风险金代偿部分本金及利息。逾期率：1%以内;散标投资收益不定，波动范围较大。1、宜信模式属于债权转让模式，借款人和出借人并没有直接的信息交流，属于完全隔开的两方；2、宜信在

30多个地区有办事处，采取实地 借款人，这使得借款（债权）更为安全；3、宜信模式中，其为 池的模式，借款人和出借人之间形成了多对多的形式，对于出借人来说，这样起到了风险分散的作用；4、采取了还款风险金的保证措施，一定程度上对出借人的本息起到了保护作用，降低了一定的风险；5、出借人 的是 计划，其收益率和借款人借款利率之间存在着巨大的利率差，这部分收入都被宜信收取，这也使得宜信在不发生大额逾期的情况下，存在垫付 的可能性。总体来看，宜信模式在借款人资料上严格，也采取了风险金的形式来保证借款人的利益，不过这个比例在2%，如果不良或逾期率超过2%，如何操作并没有明确的说法，可以说出借人相对安全。P2P典型企业-担保机构担保模式模式 收益来源审核方式不良处理数据合拍1、合拍 也只是提供中介服务，不参与借款交易过程；2、合拍 借款人的信息 主要由担保公司进行，担保公司会做尽职 ，这也有利于借款人信息研

等方面的详尽和真实；究

3、在平台 中，合拍 引入了数字 ，数字 在支付机构和银行经常运用，在P2P公司则较少见到，这更加有利于保证用户资料的安全；结

4、如果出现逾期，出借人的 由担保公司代偿，目前合拍

与两家公司进行合作（中国、中兰论

德）；5、合拍 并不保证出借人 的安全，不承担借款损失风险。总体来看，合拍 引入担保机构为出借人 进行担保，而担保机构为了保证 的安全性，在对借款人资料和信息等方面的 时将会更加严格，这都有利于出借人 的安全，同时降低违约风险。合拍

采取了融资担保模式，其过程大致也是借款人在发布借款信息，多个出借人根据借款人提供信息选择借款，但是在整个交易过程中，合拍引入了担保公司为出借人进行担保。VIP客户费，居间服务费（借款人：至少借款额的0.6%，出借人：利息的10%）。与担保公司合作，担保公司上门进行尽职

和信息的。借款标逾期满30天时，由担保机构进行代偿或债权收购，投资人收到担保机构代偿或债权收购的金额等于投资人应收未收到的全部投资本息之和。投资人收益：1-12个月，14%~15%；P2P典型企业-金融机构信用+担保机构担保模式陆金所模式收益来源审核方式不良处理数据研究结论陆金所目前提供中介服务，借款人申请借款，出借人进行投标，借款的和收回由陆金所代为办理，同时引入担保公司对借款人进行担保。目前陆金所只收取债权转让手续费，为转让价格的0.2%，其他服务暂时免费（当然利差收益）。陆金所凭借集团的优势和信息，对借款人进行信息的。每期还款日24点前，借款人未足额偿还应付款项，则视为逾期，借款人应向出借人支付罚息。逾期本金部分从逾期之日起在约定的执行利率基础上上浮50%计收逾期罚息。逾期罚息按日、单利计息。若借款人对任何一期应付款项逾期

满80日，担保公司启动对出借人的代偿，代偿金额包括剩余本金、应付未付利息、逾期罚息。逾期率：目前不到1%；月交易额：3~4个亿；投资人单笔投资平均44226元/笔；投资人收益：12个月以内，7.5%~7.8%；1-3年，8.6%；

人数：100万1、陆金所在整个借款中扮演的角色特别模糊，借款人和出借人之间并没有信息的交流，观察陆金所产品，也并没有提供借款人任何信息，并且 均由陆金所代为转移；2、在交易过程中引入平安 旗下的担保公司进行担保，对于借款出现逾期，提供全额代偿，对于出借人来说， 安全程度较高；3、在对借款人 上，陆金所依靠平安 各模块公司的实力，对于借款人的 较为严格；4、除了担保公司的担保外，平安 强大的实力在出借人看来也是一种隐性担保；5、陆金所目前对出借人 最低要求比较高，至少1万元，这也与很多P2P公司不同；总体上看，陆金所作为一家背靠强大金融机构的P2P，其在风险管理等方面，应该较为成熟，并且引入了担保机构进行担保，可以说出借人 得到了保障。但是，虽然陆金所一直强调其并非做资

金池交易，然而通过 产品信息，其 池交易明显，并且陆金所并不是简单提供 ，还充当了 转移的中介。P2P典型企业-小额担保模式有利网模式收益来源审核方式不良处理数据研究结论有利网其实是个线上和线下借款的结合，线上有利网提供资金，线下小额公司提供借款资源，有利网只是发布募金需求，并不提供借款申请。暂不对投资人

。一是小额公司的尽职 ，二是有利网的评估。合作的小额 机构及担保公司提供连带担保，借款人若发生违约直接进行代偿。有利网还向合作的小贷公司收取一定比例的保证金。保证金收取的比例根据其对小贷公司进行尽职的结果而定，有利网也独立设立了保证金账户。一旦小贷公司层面发生违约，有利网将启用保证金来对投资人进行偿付。逾期率：3%左右；累计交易额：10个亿；投资人单笔投资平均万元以下/笔；投资人收益：7%/3个月；9%/6个月；11%/12个月；

人数：39万人1、有利网平台 地是向投资人推荐项目，其并不开发项目，项目由小额 公司提供，其确切来说可以认为是一个“项目销售平台”。2、小额 公司的项目通过了小额 审核，还需要经过有利网的审核，这不但是为了保障项目质量，也是为了有利网的声誉；3、在借款出现逾期的情况，小额 公司以及担保公司提供连带担保，保证了投资人的 安全，同时为了防止小额 公司违约，对小额 公司收取保证金来保障投资人利益；4、有利网在这个过程中不承担保证责任。总体上看，有利网实质是“借款项目销售平台”，其功能在两个方面，一个是为投资人提供投资，一个是为小额 公司解决 需求。有利网虽然 借款人，但是对借款人并没有把控，完全依靠小额 公司。另外，从有利网透露的逾期数据来看，其逾期率在众多平台中属于偏高的。开鑫贷类似各平台综合指数

榜4拍拍贷71.33Jun-0763.0398.1320.7986.0148.65

48序号平台综合指数上线时间所在城市成交量人气收益分散度流动性1人人贷76.29Oct-1079.8396.7338.4965.0735.06682红岭创投74.33Mar-09|79.8692.3248.9450.7785.2666.43陆金所71.5Jan-1296.965.5534.5965.6636.8949.65有利网68.22Feb-1356.884.2640.9967.1157.0147.26微贷网66.76Jul-11浙江|杭州66.8888.4248.6268.0976.9458.47宜人贷66.57Jul-1269.9984.5639.6863.7647.18248人人聚财66.36Nov-11|58.3476.8944.558.9985.5159.29365易贷64.89Feb-10江苏|65.4982.9357.9250.989.4161.9210积木盒子64.61Aug-1370.5674.2941.0327.1266.847211爱投资62.18Mar-1377.0972.0750.5214.5560.353.612团贷网61.93Sep-12|东莞72.7873.9152.6138.7267.0757.613投哪网61.11May-12|55.2978.0543.0161.7310057.614E速贷60.78Sep-10|惠州51.6968.3852.5947.3710070.415和信贷60.67Aug-1361.2772.5461.4938.0670.927216808信贷59.79May-11江苏|65.1978.2855.5850.0695.0250.9417万惠投融59.55Dec-12|广州71.6376.3652.2821.8566.235618点融网58.59Apr-1353.7871.1927.6458.463.43619国诚金融58.58Sep-1362.5671.2856.9850.21006020合拍57.57Jun-12|74.470.8549.3431.5176.8323.523微投网商业模式“微投网”商业模式轻舟P2P信贷平台轻舟融资租项目6项目6项目6项目5（债权打包处理）融资租赁公司1融资租赁公司2 融资租赁公司3项目7

项目8融资租赁公司4融资租赁公司5融资租赁公司6

融资租赁公司7投资人信贷平台融资方聚焦的投资人差异化：理性、且知识水平较高的

人群希望单笔投 额在10万元以上。高度透明+上市公司担保：项目背景资料高度公开透明；上市公司信用担保；极大的丰富产品风控第一：组建专业化的风控团队；高毛利的行业项目源；3.融资租赁行业的集合

。1-6个月短期融资率10%以下融资通道费1%~2%“微投网”执行计划轻舟P2P信贷平台举例说明：雷奇节能售后回租（新泰正大电厂设备）轻舟P2P信贷平台融资期限

36个月融资额 400万元每月还款

12.9万元还款总额

464万元轻舟P2P平台展示内容债权背景公司介绍合同文本公司资质信息上市公司信用担保尽调材料项目级别投资建议雷奇公司股东财务经营团队客户债权打包组合Web端APP端如何解决流动性问题？当投资人提前退出债权时，可以一定价格转让；或者由信贷平台回购。“微投网”商业模式差异化特点理性投资人区别于传统P2P，聚焦客户群轻舟P2P信贷平台体具有理性判断能力的投资人。上市公司担保绵世（000609）公告为P2P 平台信用担保。高度风控专业化的风险控制团队，风险意识强。投资限制投资收益介于8%-10%，期限1-6个月。单笔金额单笔限额锁定在10万元以上，聚焦高净值人群。公开透明项目公司背景资料高度公开透明，公司真实链接。“微投网”商业模式轻舟P2P信贷平台竞争力对于投资者而言，安全是首要考虑到

要素。沿着投资者的需求，对于项目的风险把控就变得尤为重要。相较于传统的P2P 平台人人贷、拍拍贷出身于互联网，轻舟P2P信贷平台出身于金融，对于项目的风险把控是我们的 优势所在！轻舟20多人的风险控制专业团队！“微投网”商业模式轻舟P2P信贷平台波特五力分析行业 竞争供应商目标客户潜在进入者替代者目标客户1.富裕阶层持续增长中国的富裕家庭（家庭年收入超过36500

）数量预计到2015年将会达到440万户，绝对数量仅次于

、

；在未来5-7年中国富裕家庭数量还将保持16%左右速度的增长，大大高出GDP增速。2.投资

更看重“安全”中国的富裕家庭

，储蓄占比依然在50%左右，这也反映出未来高端理财的空间将会有巨大的机会存在；固定收益类产品以其稳健的投资收益更受到投资人的青睐。“微投网”商业模式轻舟P2P信贷平台波特五力分析行业 竞争供应商目标客户潜在进入者替代者供应商对于这个行业的供应商，对应的是大量的中小企业融资需求和消费者个人消费需求。1）央行统计近几年小额公司增速持续保持40%以上，预计实际增速远高于这个数字。2）个人消费近年来个人消费持40%以上，目前除贷外，其他消费持续高增长。增速持续保和车还较少，银行虽然开展部分业务如旅游等，但是整体尚处于发展初期，消费者

消费

尚未形成，P2P仍有机会参与该市场。“微投网”商业模式轻舟P2P信贷平台波特五力分析行业 竞争供应商目标客户潜在进入者替代者潜在进入者/替代者1)目前进入门槛较低目前P2P行业的竞争门槛还比较低，大量中小P2P平台纷纷上线（开发成本很低在10万元左右，后期 成本也不高），鱼龙混杂，泥沙俱下。2)未来行业门槛将逐渐提高随着大量P2P平台的

或者提现

，P2P平台的幸存者将是那些始终将项目风险把控放在第一位的P2P平台。如果说之前是互联网者改变金融业，那么未来将是金融业自己的互联网。“微投网”商业模式轻舟P2P信贷平台波特五力分析行业

竞争供应商目标客户潜在进入者替代者行业

竞争行业的快速发展必将带来大量的进入者，加剧了行业洗牌期的快速到来。2013年已经有大量P2P平台倒闭或者提现 ，但是在这个过程中好平台受到冲击的可能性会比较小。周期过后，风险控制水平高、风险承担能力强的大型平台将会持续发展，并将形成客户效应，从而形成品牌和优势。“微投网”商业模式轻舟P2P信贷平台200万元序号股东名称出资方式持股比例1轻舟（ ）融资租赁货币出资102万元51%2徐朝阳货币出资50万元及劳务40%3原始团队货币出资18万元9%出资方案轻舟实际货币出资102万元，持股比例51%；原始团队货币出资18万元，持股9%；徐朝阳货币出资50万元，持股40%，不足资本金部分由其任职期间劳动工资扣缴支付。后续股权激励方案对应原始股东（轻舟、徐朝阳、原始团队），总股本200万股，每股1元。对应公司10%的股权（20万股）部分，用来对未来新加入该公司员工进行 激励。公司设定2年

行权期限，第1年行权60%（12万股），第2年行权40%（8万股）。设定每一个年度的行权条件，条件的设立对应公司的发展目标（平台交易金额）。“微投网”商业模式类型 人数 职责主要从事 工作，解决客户再使用平3人 台过程中遇到的问题，以及给客户更好的操作建议； 平台的口碑技术4人市场1人服务器安全，防止 同时进行一些小功能的升级和改动；负责系统二次开发升级推广与其他融资租赁公司及其他金融机构的合作；总计11人 含孟总、徐朝阳、宋鹏凯轻舟P2P信贷平台团队构成CEO（孟）运营（待）

技术（待）

市场（待）技术市场COO（徐）“微投网”商业模式轻舟P2P信贷平台成本投入及项目金额（万元）说明系统开发15P2P平台搭建固定资产4办公设备电脑开办费2公司设立费用房租水电30团队规模扩大房租水电工资150按照10人计算设备租赁6云服务器租赁办公及

投入90行政及市场推广费用（视情况使用）税费22营业税及附加、所得税总支出319“微投网”商业模式轻舟P2P信贷平台成本投入及项目第一年第二年用户数30,00060,000轻舟融资租赁项目交易总额200,000,000400,000,000其他融资租赁项目交易总额300,000,000500,000,000平台交易总额500,000,000900,000,000收入总额4,000,0009,500,000成本开发成本（2年均摊）75,00075,000成本100,000300,000第 支付通道费1,000,0001,800,000总成本1,175,0002,175,000毛利2,825,0007,325,000营业税及附加220,000522,500费用2,860,0005,580,000人工成本1,500,0003,000,000云服务租赁60,00080,000房租水电300,000500,000办公及 费用900,0001,800,000其他杂项