分散保险风险完善再保险体系

1、分散保险风险，完善再保险体系中国保监会颁布的我国第一部再保险法再保险业务管理条例于2005年12月1日起施行。条例的颁布不仅填补了我国再保险建设的空白法律法规，完善了整个保险法律体系，也进一步优化了再保险业务结构，促进了国内再保险市场的发展，从根本上巩固了保险业的发展。基石。近年来，我国再保险市场总体呈现稳步上升态势，尤其是商业再保险业务增长较快。随着法定业务的全面取消，2006年我国再保险业务全面商业化，这是我国再保险市场走向成熟市场的重要标志。与此同时，中国再保险市场结构正在逐步合理化。目前，国际三大再保险公司慕尼黑再保险、瑞士再保险和科隆再保险均已在中国设立分支机构开展业务。此外，多家境

2、外再保险公司也在申请设立分支机构。全国再保险市场已经形成。多学科之间的竞争格局。建立多层次、市场化、具有国际竞争力的再保险体系，是促进我国保险业持续快速健康发展的重要基石。本文从再保险的内涵、国外再保险的发展、国内再保险市场存在的问题、我国再保险发展的建议和对策四个方面阐述了如何分散保险风险、完善再保险制度。再保险的意义1. 什么是再保险？再保险又称再保险，是指保险人将其承担的部分保险业务以承保的形式转让给其他保险人。开展再保险可以分散保险人的风险，有利于保险人控制损失，稳定经营。再保险是在原保险合同的基础上设立的。在再保险关系中，直接接受保险业务的保险人称为原保险人，也称为再保险分出人；接受

3、分出保险责任的保险人称为再保险接受人，也称再保险人。简单地说，“再保险”就是“保险的保险”。二、再保险市场主体再保险市场的主要参与者是买方、卖方和再保险经纪人。再保险市场的买方主要是指直接保险中的保险人。保险人根据自身的承保能力，将一定的风险责任转移给再保险接受人。当专业再保险人、再保险集团等为其部分业务安排再保险给其他再保险人时，这些再保险人就成为再保险市场的买方。再保险市场的卖方是指再保险业务的接受方，主要包括专业再保险公司、同时从事再保险业务的直接保险公司和再保险集团。再保险经纪人作为再保险交易双方的中间人，在直接保险公司的授权下，向再保险人收取再保险费；发生赔付时，可以接受分保公司的委

4、托，向再保险接受人要求赔付。它也可以代表再保险接受公司支付索赔。三、再保险市场的划分再保险市场按地域可分为全国再保险市场、区域再保险市场和国际再保险市场，如伦敦再保险市场、德国再保险市场和美国再保险市场；根据再保险分出的约定，可分为比例再保险市场和非比例再保险市场。按保险种类可分为人身再保险市场、火灾再保险市场、海上再保险市场、航空再保险市场、责任再保险市场。四、发展再保险市场的意义再保险在现代国民经济体系中占有重要地位，发展再保险市场有利于促进保险市场发展，加强巨灾风险管理，促进经济社会发展。2、境外再保险的发展全球再保险业务主要集中在几个主要的再保险中心：由德国、法国和瑞士组成的欧洲再保险

5、市场、纽约再保险市场和伦敦再保险市场（见图1）。全球再保险保费也主要集中在一些大型再保险集团或公司：前十大再保险集团集中了40%的市场份额，前100大再保险集团占据了90%的市场份额。图 1 2001 年世界再保险市场份额数据来源：标准普尔（一）全球主要再保险市场一、欧洲再保险市场欧洲再保险市场高度商业化、完全自由化、竞争激烈，在世界再保险市场占有重要地位。欧洲再保险市场主要由专业再保险公司组成，在德国、瑞士和法国设有中心。在全球20家最大的经营再保险业务的保险公司和再保险公司中，超过三分之一的公司来自欧洲市场。欧洲大陆最大的再保险公司是德国，占全球前15大再保险公司的1/3。慕尼黑再保险公司

6、是世界上最大的保险公司。德国再保险市场主要由专业再保险公司控制，保险公司直接开展的再保险业务量非常有限。欧洲大陆第二大再保险中心是瑞士。瑞士稳定的社会经济、成熟的金融业和自由的法制环境，特别是里士满金融机构的发展，为再保险市场的繁荣创造了有利条件，使瑞士成为国际保险和再保险的中心。瑞士再保险享誉全球，是再保险行业的领导者。2. 伦敦再保险市场经过近一百年的发展，伦敦再保险市场已形成以劳合社为主导，众多保险公司并存、竞争、相互促进、完善有序的市场。伦敦再保险池（集团），伦敦保险和再保险市场协会。伦敦再保险市场是世界再保险市场提供巨灾风险保护的中心。伦敦多付再保险市场已经形成，为地震、洪水等巨灾损

7、失提供全面稳定的保障，同时提供意外险和责任险。劳合社规定，再保险业务必须通过再保险经纪人安排。因此，伦敦再保险市场的中介市场是全球最活跃的。受当地保险市场容量的影响，伦敦再保险市场的外资业务量非常大。以劳合社为例，美国60%的业务是美元；其余40%的大部分业务来自全球100多个国家和地区的2000多家保险公司，业务来源很少。本地。此外，与德国和瑞士的再保险市场不同，英国的专业再保险公司相对薄弱。伦敦再保险市场的主要买家是非专业再保险公司，其业务量超过80%。3.纽约再保险市场纽约再保险市场的发展时间远短于伦敦或欧洲再保险市场，但依托当地广阔的保险市场，纽约再保险市场发展迅速，已成为另一个发达国

8、家的再保险中心。纽约再保险市场的一个重要特点是包容性极强：交易主体多元化（包括国外和国外的专业和非专业再保险公司，公司规模和组织结构各不相同），业务来源广泛（来自北美、南美、欧洲等市场），交易方式非常灵活（有再保险公司与原保险公司直接交易、通过再保险经纪人间接交易、互惠交换业务1 ）。（2）发达再保险市场的特点欧洲和北美是现代保险和再保险的发源地，发达的市场经济孕育了发达的保险和再保险。三大再保险中心的发展轨迹和特点虽然不同，但有很多共同点。一是有广阔成熟的直接保险市场支撑。观察国外发达再保险市场的现状，可以看出，经济越发达，直接保险市场越活跃，再保险发展越快。二是再保险保费市场占有率高。英国

9、再保险的统计数据显示，2001年全球再保险市场中，北美分出保费占世界份额的43%，西欧占34%，日本占12%，世界其他地区占仅为 11%。同时，在垄断世界业务的100家最大的国际再保险公司中，美国有26家，德国有11家。可以看出，欧美再保险市场主导着世界再保险市场（见表）。财产险自留再保险保费百强再保险公司2 分国别统计（单位：百万美元）排行国家前 100 名财产保险保留再保险费部分1德国1119,399.231.4%2我们2618,962.530.7%3百慕大114,243.16.9%4日本104,125.26.7%5法国42,885.64.7%6瑞士62,792.44.5%7爱尔兰41,8

10、92.43.1%8英国91,734.72.8%9中国11,654.72.7%10国家1792.81.3%11西班牙2536.90.9%12瑞典2423.90.7%13巴西1344.60.6%14意大利2309.00.5%15中国1280.00.5%16丹麦1272.20.4%17比利时1190.20.3%18卢森堡1185.30.3%19新加坡1185.10.3%20火鸡1150.50.2%二十一巴巴多斯1142.50.2%二十二马来西亚1116.50.2%23加拿大1112.90.2%24南非1112.20.2%全部的10061,844.4100%资料来源：再保险，2002 年 8 月。三是

11、再保险市场组织结构更加多元化。首先，专属保险公司大量涌现。自保保险公司是一些大型国际财团在西欧和北美地区为节省巨额年度再保险费用而成立的保险公司。它们主要用作集团风险管理工具，承保母公司系统的直接保险业务，以及通过经纪人在国际市场上安排再保险。在经营模式上，专属保险公司从原来的单一分保风险转变为从事再保险经营，同时经营分保和入境业务。一大批专属保险公司的兴起，对欧美再保险市场的发展产生了很大影响。二是直营保险公司承接的入境业务大幅增长。随着保险市场竞争的加剧，直营保险公司面临承保利润率下降的困境，为了平衡风险，将再保险业务从单纯的分保业务拓展到分保业务的均衡发展。三是劳合社组织结构改革，个人会

12、员组成的财团逐年减少，法人会员逐年增加。由于强大的财务背景，劳合社再次成为再保险市场上非常强大的供应商。最后，大型再保险集团以其资金、价格和服务优势主导市场竞争。由于再保险是资本密集型和技术密集型，再保险市场自由竞争的结果导致了大集团垄断市场。统计显示，慕尼黑再保险、瑞士再保险、通用再保险、安裕再保险四大集团的再保险保费占全球再保险保费的三分之一。大型再保险集团主要具有资金优势、价格优势和服务优势。三、全国再保险市场存在的问题1988年，中国人民保险公司成立再保险部，开始办理法定再保险业务； 1995年，保险法颁布实施，强制要求国家保险公司对其承保的每项保险业务的20%在中国进行再保险。我国的

13、法定再保险制度由立法确定； 1996年，专业从事法定再保险业务的中国保险再保险公司成立； 1999年，中国再保险公司成立。根据入世承诺，今年年初我国取消了所有法定再保险业务，再保险市场已全面对外开放。发展过程短、再保险市场滞后于直接保险市场的发展，已成为制约我国保险业发展的瓶颈因素之一。1、再保险供需失衡需求膨胀，供给不足从再保险需求看，2005年，我国共实现保费收入近5000亿元。按照发达国家再保险保费收入占总保费规模20%的标准，我国再保险保费收入应为1000亿元，但实际收入仅为215亿元。到2010年，预计我国保费收入将超过1万亿元，再保险需求达到2000亿元。从再保险供给看，我国再保险

14、市场总承保能力薄弱、分散。截至2005年底，中国再保险公司总资产285亿元，占全国再保险市场份额的90%，但其注册资本仅为39亿元，对应的承保能力仅超过200亿元。 .显然，这样的资金无法承接中国庞大的再保险市场。目前，境外商业再保险业务仅占商业再保险业务总量的一小部分，而境外公司分出的境外再保险保费一般占商业再保险业务总量的80%-90%左右。高度依赖市场。2、市场主体少中国再保险市场存在单一的业务实体。中国再保险公司是我国唯一一家专业的再保险公司，也是最大的市场供应商，占据全国90%以上的市场份额。我国再保险市场的需求结构也比较集中。人保、太保、平安几乎集中了90%的市场需求。三、再保险中

15、介发展滞后我国再保险市场体系缺乏专业的再保险经纪人。按照国际惯例，再保险公司的大部分业务都是通过经纪人安排的，经纪人不仅起到了桥梁的作用，还起到了降低成本、提高效率的作用。在欧美再保险市场，通过保险经纪人进行的再保险业务通常占保险公司总业务的70%以上。现阶段，我国的经纪制度还没有发展起来。 2005年，保险经纪公司实现保费收入100.78亿元，仅占全国保费收入总额的2.05%。再保险业务和咨询业务经纪保费收入1.93亿元，占全部经纪保费收入的1.9%； 2005年，保险经纪机构实现营业总收入10.6亿元，咨询和再保险业务手续费收入5300万元，占比分别为88%、7%和5%（见图2）。再保险经

16、纪公司发展滞后，严重制约了我国再保险市场的健康发展。图2 2005年保险中介渠道保费占比资料来源：2005 年保险中介市场发展报告，中国保监会，2006 年 1 月 24 日。四、巨灾风险在国内积聚，危害保险业长期健康发展我国是世界上自然灾害最严重的国家之一。目前，我国部分商业保险公司开展了洪水险和少量附加地震险。因为国际再保险市场价格远高于国家再保险价格（国际再保险市场平均再保险佣金在32%以上，而国家再保险佣金只有20%。%），而从“9.11”到“卡特里娜飓风”，国际市场再保险率一直居高不下，并呈上升趋势。国外价格差距越来越大，中国再保险业务拓展国际市场难度较大。再保险，风险在国内的积累，

17、会危害保险业的长期健康发展。据不完全估计，目前全国有效的保险单中的洪水和风暴累积责任约为1.3万亿美元，其中至少80%-90%的风险在国内累积，在国际市场上没有再保险，造成国家保险公司处于自然环境中。灾难等方面的责任积累巨大。5、再保险监管不成熟我国再保险监管主要依据保险法对直属保险公司的再保险业务进行监管，主要依据保费收入、各危险单位自留、再保险优先与国家分保等几项原则。再保险公司的监管主要是指对直接保险公司的监管。近期颁布的再保险业务管理条例并未加强对再保险公司的监管。因此，无论是再保险机构的出入境监管，还是对其偿付能力和财务状况的监管，目前都没有到位。这种相对粗暴的再保险监管已经无法适应

18、保险市场和再保险市场的发展。四、我国再保险发展的建议与对策一、大力培育再保险市场主体增加再保险公司数量，鼓励社会资本投资再保险公司，支持符合条件的保险集团设立再保险公司，积极引进外资再保险公司。制度，逐步建立我国的再保险市场。2、加强再保险联合体发展再保险联合体是一种有效的再保险组织方式，可以加强成员之间的合作，提高承保能力，减少对外部市场的依赖，最大限度地防止保费外流。我国成立了航天保险联合体和核保险联合体。建议在其他特殊风险领域，由政府牵头全国的保险和再保险公司成立类似的联合体，如航空保险联合体、石油保险联合体等。此举可以减少对外部市场的依赖，减少资金外流。保费，凝聚全国保险再保险市场的所

19、有技术力量，为新公司和小公司参与特殊风险领域提供机会，有利于我国保险再保险市场的快速发展。成熟。三、积极鼓励兼营再保险业务的全国性保险公司开展互惠业务互利业务可以通过同行之间的货物互换，实现风险单位数量多、责任均等化，将承保风险转化为多、分散、小风险，使风险在国内率先得到最好的分散，并充分利用国家现有的承保能力，有效减少保费外流和对境外再保险市场的依赖，同时充分体现保险法对重点国家再保险的精神。建议政府加强引导，积极鼓励全国性保险公司开展互惠兑换业务；同时，引导尽快建立全国性保险行业自律组织，从组织架构上保证行业自律和协调作用，并能通过协调保险行业间的互惠互利。该组织。发展交易所业务。近年来，

20、我国保险业自发开展互惠互利的汇兑业务，是良好的发展趋势。由于再保险习惯不同，在国内市场的定位不同，小公司和新公司在互惠汇业务上较为活跃，而大公司则缺乏足够的积极性，这需要政府部门的引导。当然，为了避免因互惠兑换业务在国内积累洪水、地震等巨灾风险，可以通过从外部市场购买超额赔偿保险来解决。4、建立再保险经纪人制度，发展专业的再保险中介市场再保险经纪人是再保险市场不可分割的一部分。它们不仅可以促进再保险交易，还可以缓解当事人之间的矛盾和冲突。未来再保险市场的建立将需要比保险市场更多的经纪人。因此，我国的再保险经纪人制度应该逐步建立起来。再保险经纪人通常遵循与保险经纪人相同的原则，但在资金和专业性方面高于后者。因为再保险经纪人必须熟悉国际保险市场，具有高超的专业知识和实践经验。未来我国保险市场的再保险经纪人也应该分为两类：从保险经纪人成长起来的国家