禾信仪器向不特定对象发行可转换公司债券募资资金使用可行性分析报告

1、1证券简称：禾信仪器 证券代码：688622广州禾信仪器股份有限公司InstrumentCOLTD(广东省广州市黄埔区新瑞路 16 号)向不特定对象发行可转换公司债券 募集资金使用可行性分析报告2一、本次募集资金使用计划 元(含 26,800.00 万元)，扣除发行费用后的募集资金净额将用于投入以下项目：拟投入募集资金金额,583.42金583.42800.00本次募集资金投资项目总投资金额高于本次募集资金拟投入总额部分由公 二、募集资金投资项目基本情况及可行性分析(一) 本次向不特定对象发行可转债的背景(1)国家政策大力支持，为质谱行业发展提供良好的外部环境 3 。 40002015 201

2、6 2017 2018 2019 2020 2021国家认证认可监督管理委员会环境 市场 00中国VOCs治理行业市场规模(亿元)51905316471502017 2018 2019 2020 2021 2022E 2023E 2024E 2025Eh5 部及工信部联合发布的政府采购进口产品审核指导标准(2021年版) 明确要 医 3,032 家。随着国内质谱仪厂商在高端医疗质谱仪领域不断加大研发投入和提高 6000中国实验分析仪器市场规模(亿元)418380362345832019 2020 2021 2022E 2023E 2024E 2025E产业研究院据中国科技部统计，国内科研机构所

3、属的仪器中质谱仪器货值占比最高约 全检测市场规模将达 1,204 亿元。政府监管部门、食品生产加工企业、食品安全检测机构是我国食品 700中国食品安全检测市场规模(亿元)1094927690542016 2017 2018 2019 2020 2021E 2022E (2) 进口厂商分析仪器垄断地位明显， 中高端质谱仪国产自给化空间巨大 8国进口质谱仪数量分布 德国 5%1% (1) 专注质谱仪国产自给化，率先打破进口垄断格局 一家以“质谱分析技术”入选科技部“国家创新人才推进计划-重点领域创新团 紫外光电离技术、 9(2) 深耕环境监测，储备产品线丰富 品类型，并向水质、 动 的产业化进程，

4、积极进行应用方法开发。(3) 把握行业发展方向，以点连线积极布局医疗质谱领域 通 口厂商垄断已久的医疗质谱市场。 (二) 昆山高端质谱仪器生产项目 疗质谱仪器的产业化，包括全自动微生物质谱检测系统(CMI 系列产品)、液相 新的利润增长点； 同时适当新增 VOCs 在线监测飞行时间质谱仪系列产品 (SPIMS 系列产品)的产能，继续巩固公司现有环境监测领域的市场地位。 募集资金投入金额1227973资金,263.02-583.422、项目建设的必要性(1)响应国家政策，把握医疗质谱市场机遇，横向挖掘公司盈利增长点 (2) 医疗质谱应用领域前景广阔，同行业公司已加速布局 织 场规模预计将达到 2

5、,198 亿元， 2020-2025 年的年均复合增长率为 0 0019814451445502016 2017 2018 2019 2020 2021E 2022E 2023E 2024E 2025EtSullivan 提高，以及内分泌激素检测、 子 (3)合理布局产业基地，促进华东市场业务发展 务，并聚焦于环境监测领域。 成都、武汉、西安、 3、项目建设的可行性(1)国家产业政策支持为项目实施提供政策保障 仪 (2)丰富的研发经验与技术积累为项目实施提供技术保障 、 为本项目的实施提供了充分的技术保障。(3) 医疗质谱的提前布局为项目实施创造有利条件 检测系统全自动微生物质谱检测系统是基于

6、基质辅助激光解吸电离飞行时间质谱技 术的定性检测仪器 。公司在 10 年飞行时间质谱技术基础上，通过对直线式 MALDI-TOF MS 离子源理论进行研究，历经原理机设计与组装验证、工程化样 工作效率。全自动微生物质谱检测系统通过绘制具有保守特征的微生物核糖体蛋白指 全自动微生物质谱检测系统(CMI- 1600)谱 重四极杆质谱联用仪 (4)公司品牌与销售服务为项目新增产能消化提供重要支撑 。 项目选址 建设用地使用权，证书编号为“苏(2020)昆山市不动产权第 3080513 号”。5、项目备案和环评情况 、项目经济效益评价 (二) 补充流动资金 2、项目的必要性与可行性(1)满足公司未来业务持续发展产生营运资金缺口的需求2019-2021 年， 公司营业收入分别为 21,983.72 万元、