信保融资业务培训课件

1、出口信保融资产品介绍 南昌分行二O一O年三月内 容 提 要我行信保融资产品概况信保项下创新产品介绍信保融资业务风险管理我行信保融资产品概况品种短险项下出口贸易融资（L/C、D/P、D/A、O/A）信保项下保理（ D/P、D/A、O/A ）信保项下有条件的福费廷（L/C）国内信用保险项下融资出口票据险融资中长期项目险融资 我行信保融资产品概况制度招银发200651号招商银行短期出口信用保险项下贸易融资业务管理规定招银发2009267号招商银行短期信保项下保理业务管理办法招银洪发2009181号招商银行南昌分行国内贸易信用保险项下融资业务管理规定 创新产品案例介绍：信保项下有条件的福费廷业务 我该

2、怎么办与古巴签订3685万美元出口小家电贸易合同，采购资金不足；540天信用证方式结算，账期太长，收汇和汇率风险太大创新产品案例介绍：信保项下有条件的福费廷业务业务背景：出口合同金额较大（3685万美元），约定必须在三个月内出运完毕，需要垫付巨额出运前采购资金，需要银行配套出运前融资；合同约定540天远期信用证方式付款，账期太长，为降低远期收汇风险，希望银行全部或部分买断应收账款；人民币升值压力不断加大，直接影响企业收益，如何规避汇率风险；创新产品案例介绍：信保项下有条件的福费廷业务 根据企业需求，量身定制“贸易融资+理财”方案：网上国内信用证开证、议付、押汇 网上银行承兑汇票承兑、贴现 信保

3、项下有条件的福费廷业务 利率调期、超远期结售汇业务创新产品案例介绍：信保项下有条件的福费廷业务国外买家迈克集团国内供应商招商银行中国出口信用保险公司 开证行创新产品案例介绍：信保项下有条件的福费廷业务 企业核心需求是如何在无法提供有效担保抵押的条件下获得出运前融资。 授信条件出口信用证限定我行议付，并全部投保出口信用保险，不需要提供其他抵押担保。 银行提供出运前融资，融资资金用途仅限于出口商品国内采购；通过网上信用证和网上银行承兑汇票方式付款，银行全程参与货物运输监管，保证付款发货。出口交单后，以出口融资款项偿还出运前融资。创新产品案例介绍：信保项下有条件的福费廷业务 出口交单后，企业需要银行

4、买断应收账款。 授信条件企业将信用保险权益转让给银行，如出现索赔情形，企业履行被保险人义务，配合银行向信保公司索赔。否则，银行保留追索权。 银行在保单约定的最高赔付比例（70）内有条件地、部分买断应收账款，帮助企业规避收汇风险，改善资产负债结构，美化财务报表。为缓解企业财务压力，分期收取福费廷融资利息。创新产品案例介绍：信保项下有条件的福费廷业务 出口融资期限较长（540天），融资期间利率波动可能性较大；人民币不断升值直接影响企业收益，需要规避利率和汇率风险。 与银行签订利率调期合约，锁定福费廷融资利率，有效规避利率波动风险。 与银行签订超远期结汇合约，锁定银行未买断部分应收账款（30）汇率，

5、规避汇率风险。 创新产品案例介绍：信保项下有条件的福费廷业务给企业带来的好处：解决融资难题，降低融资成本，增加贸易机会；买断应收账款，改善资产负债结构，美化报表；扩大与银行授信合作，提升企业信用度；借用金融衍生工具，规避利率和汇率风险。 给银行带来的好处：产品创新提高市场竞争力,提高社会声誉;带动本外币一揽子业务发展,综合收益俱增,收益结构调整;丰富我行产品种类,积累业务经验;通过产品转换,大幅降低经济资本消耗,风险系数由50%降至20%.创新产品案例介绍：信保项下有条件的福费廷业务创新产品案例介绍：信保项下有条件的福费廷业务 方案评价： 该方案有效地解决了企业出运前融资难题，在无法提供其他担

6、保条件的情况下，银行通过严密的过程管理，有效地控制了授信风险，将最终环节的授信风险转化为中国出口信用保险公司的信用风险。并配套专业的外汇理财产品，规避了利率和汇率风险。整个业务过程便于操作，实现了银企双赢。收益项目计算创新模式收益传统模式收益收益标准出口信用证通知、议付手续费 46，063.00同3685.25万/1.25结汇汇差收益￥593，325.00同3685.25万/0.0161国内信用证开证手续费￥240，000.00同￥1.6亿/1.5国内信用证议付手续费￥120，000.00同￥1.2亿/1国内信用证议付利息净收益￥300，000.00同￥1.2亿/三个月/（估1%）国内银行承兑

7、汇票手续费收益￥20，000.00同￥0.4亿/0.0005国内银行承兑汇票贴现净收益￥100，000.00同￥ 0.4亿/三个月/（估1%)福费廷手续费收益232,136.10无2579.29万/9（1.5年)福费廷利息净收益(出口押汇)1，238，059.00270，825.002579.29万/LIB+360BP（1.5年/估3.2%）（1.5年/估0.7%）存款利差收益测算暂不包含在内各项净收益合计1320万元人民币其中：中间业务收益314万元384万元人民币其中：中间业务收益￥133万元收益相差936万元,其中中间手续费181万元.创新产品案例介绍：国际信保融资+国内商票贴现业务背景

8、：公司产销两旺，利润稳定。 M公司是一家制造车用铝合金轮毂及其铸件的生产加工性企业，年产车用铝合金轮毂260万套，产品线涵盖了车用铝合金轮毂的中高、档产品，年销售收入近6亿元，是我国铝合金车轮行业中规模最大、设备最先进、品种最齐全的大型生产企业之一。该企业的下游厂商中信戴卡轮毂制造有限公司的轮毂产量为世界第三，占有国内市场总量的60%，通过了奔驰、宝马、通用、大众等多家国际知名公司产品配套认证，在行业中处于相对垄断地位，控制了国际、国内多家整车生产厂家的车用轮毂进购渠道，其意向销售订单已经签订至2010年。我行客户M公司产量的80供应给了中信戴卡，同时该供应量占到中信戴卡总需求量的30，两者呈

9、战略合作关系。创新产品案例介绍：国际信保融资+国内商票贴现业务背景：上游原材料供应商要求付现压力较大。该企业从其上游供货商采购原料主要为铝锭，目前铝锭市场供应较为紧张，供货商均要求现金结算甚至预付货款。这就需要大量资金，占用企业大量的往来款，造成企业流动资金相对紧张。创新产品案例介绍：国际信保融资+国内商票贴现业务背景：下游客户集中，结算周期较长。 公司下游客户分别为中信戴卡轮毂制造有限公司、美国AR公司、荣成华泰汽车有限公司，三家占其总销售收入的90左右，客户集中度高，并且根据汽车零配件行业供应惯例，三家公司结算方式均为货到后三个月内付款。这种结算方式致使客户应收账款余额一直较大，延缓了公司

10、获得现金流的时间。创新产品案例介绍：国际信保融资+国内商票贴现解决方案：国际信保融资 在TT，OA/90天结算模式下，M公司作为出口商在中国出口信用保险公司投保短期出口信用保险，并在货物出运后，将赔款有关权益授权转让给我行，相当于保单权利质押我行后获得融资，企业可在我行审批的额度内叙做美元和人民币融资业务。创新产品案例介绍：国际信保融资+国内商票贴现远期结售汇业务： 当时市场对客户的人民币贷款利率低于美元利率，并且其息差高于远期美元结汇贴水。为此，我行为企业设计了出口信保融资人民币贷款远期结汇的方案，解决了企业融资、节约财务费用以及锁定汇率风险的问题。创新产品案例介绍：国际信保融资+国内商票贴

11、现国内商票贴现： M公司在我行申请商票贴现专项授信额度，同时我行在中国信用出口保险公司投保票据险，指定我行做为被保险人。其国内主要下游客户戴卡轮毂制造有限公司及荣成华泰汽车有限公司对M公司开出商业承兑汇票，在我行审批授信额度内由M公司贴现。如果出现货款回收不及时的情况，我行将能及时从信保公司获得赔偿。创新产品案例介绍：国际信保融资+国内商票贴现产品组合优势该产品组合从五个方面解决了客户的难题。解决了客户的融资需求，使企业高额的应收账款转 变 为现金流，增加了企业资产的流动性，改善了企业的报表结构；解决了客户的担保难题，中国信保公司的介入有效的解决了企业的担保问题；降低了企业财务成本；解决了企业

12、还款的汇率风险，远期结售汇的叙做有效的锁定了企业的还款汇率风险；提升了客户在贸易谈判中的主动权，提升了企业在国际、国内市场竞争能力。创新产品案例介绍立足需求、创新思维、借用信保发展贸易链融资围绕出口短险融资业务，规范操作流程，保护产品生命力；拓宽思路，借用出口短险融资，通过资金封闭管理，降低担保条件，满足供应链融资需求；以应收帐款管理为核心，实行产品差异化营销，增强市场竞争力，提高产品收益性；加强与当地信保公司业务合作，信息共享，实现银、保、企三赢。客户的选择 大客户诚信、履约好的客户中小客户历史交易记录少的客户资信差履约能力有问题的客户不要求其他抵押担保措施要求部分抵押担保措施 排除在外 信

13、保融资业务风险管理出口商品的选择商品的质量标准容易界定不易产生产品质量纠纷业务流程控制出口商信保公司银行提示一、核实贸易背景，防止违约、欺诈。 贷前调查要认真审核出口商履约能力和贸易背景真实性。具体方法：认真核实企业提供的信息是否真实；调阅历史交易单据，证实与国外买家是否存在真实交易，收汇是否顺畅；核实收汇路径，特别注意境外分公司关联交易；了解出口商近几年经营状况是否稳定，有无大的波动；了解企业在他行授信情况，或融资需求与真实的资金缺口是否匹配，防止资金挪用。提示二、严格放款审核。 放款时要严格审核出口单据，确认单笔业务符合保单承保条件。严格审核出口单据和出口合同，相关条款一致；审核合同约定的

14、付款方式和期限符合承保条件；无论何种结算方式，必须通过银行邮寄全套出口单据，并明确回款路径；据实测算合理融资期限；完整登记台帐，以备应收帐款管理和收汇考核。提示三、做好收汇考核，避免知险后出运。 严格应收帐款台帐管理，在保单约定的期限内及时申报可损，防止知险后出运产生融资风险。考核是否按照合同约定期限及时收汇，发现未收汇情形应及时申报可损，并停止融资业务；定期与信保公司核对台帐，了解企业申报出运整体情况；不定期对信保融资业务进行贷后检查，了解企业经营状况是否平稳，商品在质量和价格方面变动情况；综合保单约定的除外责任范围汇率损失 被保险人违约、欺诈买方代理人破产、违约、欺诈、违反法律或其他行为已

15、知风险出运 可由其他保险承保的损失 银行擅自放单、承运人擅自放货 关联交易的商业风险 交易未能获得所需许可证保险责任以外的其他损失 风险案例介绍：（一）、虚假贸易背景 国内某出口商于2005年6月9月间分别向香港，英国，美国四个买方出口总价值400余万美元的货物，支付方式为OA90天。货物出运后，出口商在所在地银行A办理了短险贸易融资业务，融资比例80。2006年初，在银行督促下，被保险人向中信保提出了索赔。海外调查结果 经过中信保海外调查，结果显示：所有“涉案”的买方公司全部否认贸易关系，声明与出口商素不相识，从未与其签订出口贸易合同，双方不存在任何贸易往来，并提供了否认债权债务关系的书面证

16、明文件。单据审核结果 单据经过初步审核，发现部分合同文件买方签字部分公司名称和限额买方名称不符。数十份提单都由一家货运代理出具，提单上无集装箱号，货描等细节。海关调查结果 经与出口地海关核实，被保险人于2005年6月后没有任何出口记录整体调查结果显示 贸易融资项下的出运业务贸易背景不真实，相关债权债务关系并不存在。出口商未能遵循最大诚信原则，且有提供虚假单据骗取保险赔款的嫌疑。依据保险条款规定，中国信保难以承担赔偿责任。现象总结： 根据历史上保单项下贸易融资拒赔案件统计，因被保险人和限额买方之间贸易背景不真实导致保险人拒赔的案件占相当比例，而且个案金额较大，往往使银保合作受到冲击。（二）、关联交易 国内某公司以生产钻头为主营业务，产品全部出口，在我行核定500万美元信保融资专项额度。