2018年度证监会专业科目会计类考试复习资料完整版

1、2018年度证监会专业科目会计 类考试复习资料完整版多层次资本市场的主要内容是主板市场,二板 市场，三板市场，四板市场资本市场一一期限在二年以上各种资金借贷 和证券交易的场所。资本市场原理示意图场内市场场外市场中国多层次资本市场架构5资本市场的监管思路:政府适度管制为主，行 业自律为补充的模式。 6.资本市场的监管展望:政府应制定合理的规 则，适度地对一级、二级市场进行外部监管，引 导公司加强内部治理，建立中介机构的淘汰机 制，健全监管机构工作职责，并使其逐步淡出所 有者色彩，最终建设富有效率的资本市场，为投 资者和融资者自主交易搭建高效能的平台。7资本市场系统性风险的监测、预警与防范措 施：

2、建立覆盖各类金融市场、机构、产品、工具 和交易结算行为的风险监测监控平台。完善风险 管理措施，及时化解重大风险隐患。加强涵盖资本市场、货币市场、信托理财等领域的跨行业、 跨市场、跨境风险监管。8如何将资本市场放到整个宏观经济中去发挥 作用：让它接受不被用于消费的金融资本（投资）;通过建立市场价格来达到提供者和需求者 之间的市场平衡让它将资本导引到最可能有效的投资上 9.主板市场与创业板市场及“新三板”市场的区 别：主板市场（一板市场）：指传统意义上的证 券市场（通常指股票市场）,如上交所，深交所二板市场（创业板）:地位次于主板市场的 二级证券市场，在中国特指深圳创业板，在上市门槛、监管制度、信

3、息披露、交易者条件、 投资风险等方面和主板市场有较大区别。其目的主要是扶持中小企业。“新三板”市场：全国中小企业股份转让系 统，是全国性证券交易场所，如上海证券交易所、郑州商品交易所、上海期货交易所等等，其定位是“以机构投资者和高净值人 士为参与主体，为中小微企业提供融资、交 易、并购、发债等功能的股票交易场所”因此，其市场生态、研究方法、博弈策略、生 存逻辑等等，都和以中小散户为参与主体的主板市场有着显著的区别。10.债券市场：发行和买卖债券的场所11证券定义：用来证明券票持有人享有的某种特 定权益的法律凭证特征：财产性权利凭证、流通性权利凭证、 收益性权利凭证、风险性权利凭证功能：用来证明

4、持者权益的法律凭证12证券市场定义：证券发行和交易的场所特征：它是价值直接交换的场所；财产权 利直接交换的场所；风险直接交换的场所。功能：融通资金（为）资本定价，资本配 置13.证券市场参与者:发行人投资者（机构投资者，个人投资者）中介机构（证券公司，证券服务机构）自律性组织（证券交易所，证券 业协会，证券登记结算机构）监管机构 14机构投资者包括银行、保险公司、投资信托 公司、信用合作社、国家或团体设立的退休 基金等 15.各类机构投资者投资证券市场的相关规定证券投资基金管理暂行办法对保险公司的规定：保险机构投资者股票 投资管理暂行办法 16私募股权投资基金（PE-Private Equit

5、y）: 从事非上市公司股权投资的基金。创业投资基金：指由一群具有科技或财务专 业知识和经验的人士操作，并且专门投资在具有发展潜力以及快速成长公司的基金。 二者的区别：两者在募资、投资金额和投资行业有所不同。证券发行市场一般指一级市场。证券交易市场指二级市场，是对已经发行的证券进行买卖，转让和流通的市场。二者关系：既相互依存，又相互制约。发行 市场所提供的证券及其发行的种类，数量与方式决定着交易市场上流通证券 的规模、结构与速度花交易市场作为证券买卖的场所，对发行市场起着积极的推动作用。证券交易市场分为两大类：一类是场内交易, 即在证券交易所内（有固定地点）进行的交易；另一类是场外交 剔没有固定

6、地点，大多是电话中成交。各自职能：场内交易市场为投资者提供多种服务，向投资者提供证券交易情况，如成交价格和数量等；提供发行证券企业的财 务情况，供投资者参考；制定各种规则，对证券交易活动 进行监督。场外交易市场 中的证券商兼具证券自营商和代理商的双重身份。作为自营商，他可以把自己持有的证券卖给顾客或 者买进顾客的证券，赚取买卖价差；作为代理商，又可以 客户代理人的 身份向别的自营商买进卖出证券。证券公司的功能：代理买卖证券自行买卖证券帮助发行人发售证券主要业务种类：证券经纪;证券投资咨询;与证券交易、证券投资活动有关的财务顾问；证券承销与保荐; 证券自营； 证券资产管理(4)(5)(6)证券公

7、司内部控制的原则：必须将其证券经纪 业务、承销业务、自营业务和资产管理业务分开办理，不得混合操作。19证券登记结算公司职能：为证券交易提供集 中登记，存管与结算服务业务范围:(1)证券账户、结算账户的设立和管理证券的存管和过户证券持有人名册登记及权益登记证券交易所上 市证券交易的清算、交收及相关管理受发行人委托派发证券权益(6)办理与上述业务有关的查询、信息、咨询和培训服务管理体制：中国证券登记结算 有限责任公司下辖上海和深圳分公司，形成了全国集中、统一的证券登记结算体制证券投资咨询公司：对证券投资者和客户的 投融资、证券交易活动和资本营运提供咨询 服务21律师事务所职能：接受当事人的委托，提

8、供各种法律服务22会计师事务所职能：承办注册会计师业务业务范围:审查企业会计报表，验 证企业资本，办理企业合并、分立、清算 事宜中的审计业务，出 具有关报告， 管理体制：由注册会计师协会，指导、监督和管理资产评估机构职能：依照相关规定，对资产 价格进行评定估算业务范围：各类单项资产评估、企 业整体资产评估、市场所需的其他资产评估或者项目评估。管理体制：由财政部主管，依法负 责审批管理、监督，统一制定资产评估机构管理制度。省级财政部 门负责对本地区资产评估机构进行和监督。资产评估协会负责对资产评估行业进行自律性资产评估主管部门对 资产评估机构进行管理与监督检查。信用评级机构职能：对证券发行人和证

9、券信 用进行等级评定业务范围：各类公司债券和地方债券，有时也包括国际债券和优先股票证券服务机构及其从业人员不得有下列行 为：（1）代理委托人从事证券投资；（2）与委托人约定分享证券投资收益或者分担证券投资损失；（3）买卖本咨询机构提供服务的上市公司 股票；（4）利用传播媒介或者通过其他方式提供、 传播虚假或者误导投资者的信息；26股票是股份公司发行的所有权凭证，是股份 公司为筹集资金而发行给各个股东作为持股凭证并借以取得股息和红利的一种有价证券。性质 以转让、&特征：股份公司资本的构成部分，可 买卖，是资本市场的主要长期信用工具，但不能要求公司返还其出资。类型：普通股，优先股，后配股，垃圾股，

10、绩优股，蓝筹股27.债券是一种金融契约，是政府、金融机构、 工商企业等直接向社会借债筹措资金时，向投资者发行，同时承诺按一定利率支付 利息并按约定条件偿还本金的债权债务凭证。性质&特征：偿还性，流通性，安全性，收 益性类型：1）按发行主体分，有政府债券，金融债券， 公司债（2）按财产担保分，有抵押债券，信用债券，3）按债券形态分,有实物债券，凭证式债券, 记账式债券（4）按是否可转换分，有可转换债券，不可转 换债券（5）按付息方式分，有零息债券，定息债券， 浮息债券（6）按是否提前偿还分，有可赎回债券，不可 赎回债28证券投资基金是指通过公开发售基金份额募 集资金，由基金托管人托管，由基金管理

11、人资金，为保证基金份额持有人的利益，以资产组合方式进行证券投资的一种利益共享、风险 共担的集合投资方式。性质&特征：是一种集合投资制度，是一种 信托投资方式，是一种金融中介机构，是一种证券投资工具类型：（1）按组织方式分为：契约型基金，公司型基 金（2）按运作方式分为：封闭式基金，开放式基 金（3）按投资目标分为：成长型基金，收入型基 金，平衡型基金（4）按投资标的分为：债券基金，股票基金， 货币市场基金，混合型基金29债券和股票虽然都是有价证券，都可以作为 筹资的手段和投资工具，但两者却有明显的。（1）经济利益关系不同（2）风险性不同（3）发行主体不同（4）收益稳定性不）保本能30.银行间债

12、券市场的交易品种：金融机构可以 从事回购和现货交易，企业只能从事正回购和现货交易。参与主体：商业银行、农村 信用社、证券公司、基金管理公司、保险公司、企业（债券 结算代理）交易方式：双边报价（做市 商制度），一对一询价谈判31交易所债券市场的交易品种：机构投资者和 个人投资者均可进行现货交易，机构投资者可进行国债企业债回购交易，个人投资者不能进行回易。参与主体：证券公司、基金 管理公司、保险公司、企业个人投资者交易方式：集中撮合竞价（价格优先，时间优先）证券投资基金定义：是一种间接的证券投资方式。单位，集中投资者的资金，由 基金托管人（即具有资格的银行）托管，由基金管理人管理 和运用资金，从事

13、股票、债券 等金融工具投资，然后共担投 资风险、分享收益。特征和作用：专家理财；组合投资，分散风 险；方便投资，流动性强。契约型基金与公司型基金契约型基金又称为单位信托基金（Unit trust fund），指专门的投资机构（银行和企业）共同出资组建一家基金管理公司，基金管 理公司作为委托人通过与受托人签定信托 契约的形式发行受益凭证一一基金单 位持有证来募集社会上的闲散资金公司型基金指基金本身为一家股份有限 公司，公司通过发行股票或受益凭证的方式来筹集资金。二者的区别主要表现在设立的组织架构 及法律关系不同封闭式基金与开放式基金封闭式基金，是指基金规模在发行前已确 定，在发行完毕后和规定的期

14、限内，基金规模固定不变的投资基金。开放式基金，是指基金规模不是固定不变 的，而是可以随时根据市场供求情况发行新份额或被投资人赎回的投资基金。区别（1）基金规模的可变性不同。（2）基金单位的 买卖方式不同。（3）基金单位的买卖价格形成方 式不同。（4）基金的投资策略不同。（5）所要求 的市场条件不同。是指基金单位在证券交易所35.交易所交易的开放式基金 挂牌交易的证券投资基金特点：交易方是各个投资者交易双方是各个36基金管理人、托管人的概念与职责以及与基 金当事人之间的关系基金管理人（基金管理公司），是指凭借专 门的知识与经验，运用所管理基金的资产厂根据法律、法规及基金章程或基金契约的 规定，按照科学的投资组合原理进行投资 决策，谋求所管理的基金资产不断增值， 并使基金持有人获取尽可能多收益的机 构。基金管理人的职责主要有：按照基金契约 的规定运用基金资产投资并管理基金资产;及时、足额向基金持有人支付基金收益；保 存