公司度财务分析报告实例

1、企业度财务分析报告实例企业度财务分析报告实例企业度财务分析报告实例企业月度财务分析报告单位：XXXX企业报告时期：2017年4月目录财务状况整体评论财务报表分析2.1.财富负债表分析财富状况及财富变动分析流动财富结构变动分析非流动财富结构变动分析负债及所有者权益变动分析2.2.收益表分析收益总数增添及构成分析成本花费分析收入质量分析2.3.现金流量表分析现金净流量变动趋向分析现金流入流出结构比较分析现金流量质量分析财务分项分析3.1.盈余能力分析以销售收入为基础的收益率指标分析成本花费对盈余能力的影响分析收入、成本、收益增添的协调性分析以财富/股东权益为基础的盈余能力分析3.2.成长性分析财富

2、增添状况分析收益增添稳固性分析3.3.现金流指标分析现金偿债比率现金收益比率3.4.偿债能力分析短期偿债能力分析长远偿债能力分析3.5.经营效率分析财富使用效率分析存货/应收账款使用效率分析营业周期分析3.6.经营协调性分析长远投融资活动协调性分析营运资本需求变化分析现金进出的协调性分析企业经营的动向协调状况分析综合议论分析4.1.杜邦分析4.2.经济增添值（EVA)分析财务状况整体评论2017年4月，XXXX企业当月实现营业收入72,183.41万元，累计实现营业收入300,529.25万元,昨年同期实现营业收入126,656.40万元，同比增添137.28；当月实现收益总数2,509.69

3、万元，累计实现收益总数9,906.00万元，较昨年同期增添100.70；当月实现净收益1,634.39万元，累计实现净收益7,851.99万元，较同期增添86.25。以下是依据沃尔评分系统对企业进行的综合议论：项?目实质行业均匀值综合得分项得值分分综合能力213.76213.76偿债能力54.99274.96财富负债率80.3364.3014.9974.96已盈余息倍数35.041.1040.00200.00盈余能力76.00500.00净财富收益率21.101.0750.00330.00总财富酬劳率5.690.8326.00170.00营运能力36.00418.07总财富周转率(次）1.68

4、0.2718.00250.00流动财富周转率（次）2.130.6318.00168.07发展能力46.77344.88营业增添率137.215.8024.00250.008资本累积率11.956.3022.7794.88财务报表分析2.1.财富负债表分析项?目2016年4月2017年4月增减额表记增减率流动财富86,118.26159,232.8573,114.5984.90%非流动财富17,495.2240,693.0323,197.81132.60%财富总计103,613.48199,925.8896,312.4092.95%流动负债76,154.14160,437.7984,283.64

5、110.68%非流动负债37.50168.44130.94349.17%负债合计76,191.64160,606.2284,414.58110.79%所有者权益27,421.8339,319.6511,897.8243.39%2.1.1.财富状况及财富变动分析项?目2016年4月同期结构比本期结构比增减率2017年4月流动财富86,118.26159,232.8583.11%79.65%84.90%非流动财富17,495.2240,693.0316.89%20.35%132.60%财富总计103,613.48199,925.88100.00%100.00%92.95%2017年4月，XXXX企

6、业总财富达到199,925.88万元，比上年同期增添96,312.40万元，增添92.95；此中流动财富达到159,232.85万元，占财富总量的79.65，同期比增添84.90，非流动财富达到40,693.03万元，占财富总量的20.35，同期比增132.60。以下图是财富结构与其资本本源结构的比较：2.1.2.流动财富结构变动分析项?目2016年4月2017年4月同期结构比本期结构比增减率钱币资本16,218.9915,960.5918.83%10.02%-1.59%应收票据34,570.9955,790.8040.14%35.04%61.38%应收账款8,759.8610,724.071

7、0.17%6.73%22.42%预支款项10,015.4711,180.7411.63%7.02%11.63%存货14,955.7064,460.0517.37%40.48%331.01%其余项目1,597.251,116.591.85%0.70%-30.09%流动财富86,118.26159,232.85100.00%100.00%84.90%2017年4月，XXXX企业流动财富规模达到159,232.85万元，同比增添73,114.59万元，同比增添84.90。此中钱币资本同比减少1.59，应收账款同比增添22.42，存货同比增添331.01。应收账款的质量和周转效率对企业的经营状况起重要

8、作用。营业收入同比增幅为137.28%，高于应收账款的增幅，企业应收账款的使用效率获取提升。在市场扩大的同时，应注意控制应收账款增添所带来的风险。2.1.3.非流动财富结构变动分析项?目2016年4月2017年4月同期结构比本期结构比增减率长远投资项目2,030.254,950.0611.60%12.16%143.82%固定财富11,836.2932,120.6467.65%78.93%171.37%在建工程894.232,349.015.11%5.77%162.69%无形财富及其余2,734.451,273.3215.63%3.13%-53.43%非流动财富17,495.2240,693.0

9、3100.00%100.00%132.60%2017年4月，XXXX企业非流动财富达到40,693.03万元，同期比增添23,197.81万元，同期比增添132.60。长远投资项目达到4,950.06万元，同比增添143.82；固定财富32,120.64万元，同比增添171.37；在建工程达到2,349.01万元，同期比增添162.69；无形财富及其余项目达到1,273.32万元，同比减少53.43。2.1.4.负债及所有者权益变动分析项?目2016年4月2017年4月同期结构比本期结构比增减率流动负债76,154.14160,437.7973.50%80.25%110.68%非流动负债37.

10、50168.440.04%0.08%349.17%股东权益27,421.8339,319.6526.47%19.67%43.39%负债和股东权益103,613.48199,925.88100.00%100.00%92.95%2017年，XXXX企业负债和权益总数达到199,925.88万元，同期比增添92.95；其中负债达到160,606.22万元，同期比增添110.79，所有者权益39,319.65万元，同期比增添43.39。财富负债率为80.33，同期比增添6.80%，产权比率为4.08，同期比增添1.31。从负债与所有者权益占总财富比重看，企业的流动负债比重为80.25，非流动负债比重为

11、0.08，所有者权益的比重为19.67。企业负债的变化中，流动负债增添110.68，长远负债增添349.17。2.2.收益表分析项?目本月数今年累计同期累计增减额表记增减率营业收入72,183.41300,529.25126,656.40173,872.85137.28%营业成本56,625.25243,560.08103,475.63140,084.46135.38%营业税金及附带34.14836.12583.00253.1243.42%销售花费9,206.3536,308.0515,263.0821,044.96137.88%管理花费3,909.9710,023.083,359.676,6

12、63.41198.34%财务花费52.71290.98-670.88961.86143.37%营业收益2,439.259,776.734,859.244,917.49101.20%收益总数2,509.699,906.004,935.684,970.32100.70%净收益1,634.397,851.994,215.943,636.0586.25%2.2.1.收益总数增添及构成分析2017年4月，XXXX企业当月实现营业收入72,183.41万元,累计实现营业收入300,529.25万元，累计较同期增添137.28；当月实现净收益1,634.39万元,累计实现净收益7,851.99万元，累计较同

13、期增添86.25。从净收益的形成过程来看：营业收益9,776.73万元，较同期增添101.20；收益总数为9,906.00万元，较同期增添100.70。2.2.2.成本花费分析项?目本月数今年累计同期累计增减额增减率营业收入72,183.41300,529.25126,656.40173,872.85137.28%成本花费总数69,828.43291,018.31122,010.50169,007.81138.52%营业成本56,625.25243,560.08103,475.63140,084.46135.38%营业税金及附带34.14836.12583.00253.1243.42%销售花费

14、9,206.3536,308.0515,263.0821,044.96137.88%管理花费3,909.9710,023.083,359.676,663.41198.34%财务花费52.71290.98-670.88961.86143.37%2017年4月，XXXX企业发生成本花费累计291,018.31万元，同期比增添138.52，此中营业成本243,560.08万元，占成本花费总数的83.69；销售花费为36,308.05万元，占成本花费总数的12.48；管理花费为10,023.08万元，占成本花费总数的3.44；财务花费为290.98万元，占成本花费总数的0.10。企业营业收入较昨年同期

15、增添137.28，成本花费总数较昨年同期增添138.52。此中营业成本同比增添135.38，销售花费较同期增添137.88，管理花费较同期增添198.34，财务花费较同期增添143.37。从增添速度来看，各成本花费项目中变化最大的是管理花费，应及时查明原由。2.2.3.收入质量分析项?目2017年4月2016年4月增减额增减率营业收入300,529.25126,656.40173,872.85137.28%应收账款10,724.078,759.861,964.2222.42%营业收益9,776.734,859.244,917.49101.20%经营现金净流量21,912.011,738.612

16、0,173.401,160.32%2017年4月，XXXX企业累计营业收入同比增添137.28，同时应收账款同比增添22.42。营业收入和营业收益同比都在增添，营业收入增幅更大，应注意控制成本花费上升。收入扩大的同时经营现金净流量也同时增添。2.3.现金流量表分析项?目本月数今年累计同期累计增减额增减率经营现金净流量-10,933.5321,912.011,738.6120,173.401,160.32%投资现金净流量-3,165.98-6,928.02-5,418.47-1,509.55-27.86%筹资现金净流量-257.09-6,692.08-2,161.25-4,530.83-209.

17、64%现金净增添额-14,363.368,283.86-5,841.1714,125.03241.82%2.3.1.现金净流量变动趋向分析2017年4月，XXXX企业现金及现金等价物累计净增添8,283.86万元，同期比增添241.82，此中经营活动现金净增添21,912.01万元，同比增添1,160.32；投资活动现金净减少6,928.02万元，同比减少27.86；筹资活动现金净减少6,692.08万元，同比减少209.64。2.3.2.现金流入流出结构比较分析项?目2016年4月2017年4月增减额增减率经营现金流入114,232.89179,944.7865,711.8857.52%经营

18、现金流出112,494.29158,032.7745,538.4840.48%投资现金流入4.8132.9328.12584.40%投资现金流出5,423.286,960.951,537.6728.35%筹资现金流入0.00660.64660.64筹资现金流出2,161.257,352.725,191.47240.21%2017年4月，XXXX企业累计实现现金总流入180,638.35万元，此中经营活动产生的现金流入179,944.78万元，占总现金流入的比率为99.62；实现现金总流出172,346.44万元，此中经营活动产生的现金流出158,032.77万元，占总现金流出的比率为91.69

19、。2.3.3.现金流量质量分析经营状况较为稳固，经营活动带来的稳固现金流入可在偿还债务的同时连续满足投资需求，应注意投资合理性。财务分项分析3.1.盈余能力分析3.1.1.以销售收入为基础的收益率指标分析项?目2017年1月2017年2月2017年3月2017年4月营业毛利率18.79%16.58%19.93%21.55%营业收益率3.34%2.74%3.81%3.38%营业净利率2.80%2.34%3.22%2.26%2017年4月，XXXX企业单月营业毛利率为21.55，营业收益率为3.38，营业净利率为2.26。截止到报告期末，累计营业毛利率为18.96，营业收益率为3.25，营业净利率

20、为2.61。与昨年同期对比，企业整体盈余能力在降落，虽销售毛利率增添，但花费开销和营业外支出的增添，使营业收益率和销售净利率都同比降落，对盈余状况造成较大影响。3.1.2.成本花费对盈余能力的影响分析3.1.2.1.成本花费与收益总数的配比分析项?目2017年1月2017年2月2017年3月2017年4月收益总数1,699.752,942.282,754.292,509.69成本花费总数48,584.77102,308.0070,297.1069,828.43成本花费收益率3.50%2.88%3.92%3.59%2017年4月，XXXX企业单月成本花费收益率为3.59。截止到报告期末，累计成本

21、花费收益率为3.40，昨年同期成本费率为4.05，影响成本花费收益率变动的要素是收益总数比昨年同期增添4,970.32万元，增添率为100.70；成本花费同比增添169,007.81万元，增添率为138.52。3.1.2.2.成本花费结构分析项?目2017年1月2017年2月2017年3月2017年4月营业成本/成本花费83.64%85.91%83.08%81.09%营业税金/成本花费0.16%0.29%0.61%0.05%销售花费/成本花费11.75%10.62%14.97%13.18%管理花费/成本花费4.10%3.16%1.27%5.60%财务花费/成本花费0.36%0.01%0.07%

22、0.08%2017年4月，营业成本、营业税金、销售花费、管理花费、财务花费分别占成本花费总数的81.09、0.05、13.18、5.60、0.08。截止到报告期末，营业成本、营业税金、销售花费、管理花费、财务花费分别占成本费总数用的83.69、0.29、12.48、3.44、0.10。3.1.3.收入、成本、收益增添的协调性分析项?目2017年1月2017年2月2017年3月2017年4月营业收入增添率-25.00%110.58%-30.78%-1.03%营业成本增添率-25.24%116.30%-33.56%-3.04%营业收益增添率-1.33%73.23%-3.94%-12.17%2017

23、年4月，XXXX企业营业成本增添率为-3.04，营业收入增添率为-1.03，营业收益增添率为-12.17。截止到报告期末，本期营业成本增添率为135.38,营业收入增添率为137.28,营业收益增添率为101.2,营业成本的增添小于营业收入的增添说明企业投入产出效率有所提升，营业收入与营业成本的协调性增强，营业收入增添大于营业收益的增添，说明成本花费控制环节有待增强。营业收入同期比连续扩大的同时，也实现了企业资本的保值增值，企业成长性较好。3.1.4.以财富/股东权益为基础的盈余能力分析项?目2016年4月2017年4月增减表记总财富酬劳率4.42%5.69%1.27%净财富收益率16.63%

24、21.10%4.47%总财富酬劳率表示企业所有财富获取收益的水平，全面反响了企业的盈余能力和投入产出状况。2017年4月，XXXX企业本期累计总财富酬劳率为5.69，昨年同期总财富报酬率为4.42，与昨年同期对比，收益总数及利息支出影响该比率增添6.15，总财富的变动使该比率减少4.88。净财富收益率是议论企业自有资本及其累积获取酬劳水平的最具综合性与代表性的指标，充分反响了企业资本营运的综合效益，可以用于不一样行业间的比较。2017年4月，XXXX企业本期累计净财富收益率为21.10，与昨年同期对比，净收益的增添率为86.25，所有者权益增添率为11.95。3.2.成长性分析3.2.1.财富

25、增添状况分析项?目2017年1月2017年2月2017年3月2017年4月总财富增添率25.21%-5.18%8.39%-1.99%股东权益增添率4.22%4.86%-1.01%3.48%流动财富增添率31.62%-6.64%9.92%-4.23%固定财富增添率0.80%-0.45%1.18%10.81%2017年4月，XXXX企业与年初比总财富增添率为26.12，股东权益增添率为11.95，流动财富增添率为29.35，固定财富增添率为12.51。3.2.2.收益增添稳固性分析项?目2017年1月2017年2月2017年3月2017年4月营业收益增添率-1.33%73.23%-3.94%-12

26、.17%收益总数增添率20.89%73.10%-6.39%-8.88%净收益增添率25.28%76.20%-4.92%-30.37%2017年4月，XXXX企业本月净收益增添率为-30.37，收益总数增添率为-8.88，营业收益增添率为-12.17。截止到报告期末，净收益增添率为86.25，收益总数增添率为100.70，营业收益增添率为101.20。与昨年同期对比，营业收益的增添高于收益总数的增添，说明营业外进出对收益总数产生负面影响，需说明的是营业外进出不属于企业的常常收益。收益总数的增添高于净收益的增添，说明所得税对净收益产生负面影响，所得税与收益总数的协调性变差。3.3.现金流指标分析3

27、.3.1.现金偿债比率项?目2016年4月2017年4月增减表记现金流动负债比2.28%13.66%11.37%现金债务总数比2.28%13.64%11.36%现金利息保障倍数-2.5975.3077.90现金流动负债比率是反响企业经营活动产生的现金流量偿还短期债务的能力的指标。该指标越大，偿还短期债务能力越强，XXXX企业本期现金流动负债比为13.66。现金债务总数比反响经营现金流量偿付所有债务的能力，该比率是债务利息的保障，若该比率低于银行贷款利率就难以保持当前债务规模，包含借新债还旧债的能力也难以保证。XXXX企业本期现金债务比为13.64。现金利息保障倍数是经营现金净流量与利息花费之比

28、，本期现金利息保障倍数75.30倍。3.3.2.现金收益比率项?目2016年4月2017年4月增减表记销售现金比率1.37%7.29%5.92%财富现金回收率1.80%12.23%10.42%盈余现金保障倍数0.412.792.38销售现金比率反响每1元销售获取的净现金，其数值越大越好。截止到报告期末，XXXX企业销售现金比率为7.29。所有财富现金回收率反响企业运用所有财富获取现金的能力。截止到报告期末，所有财富现金回收率为12.23。盈余现金保障倍数是从现金流入和流出的动向角度，对企业收益的质量进行议论，对企业的实质收益能力进行再次修正。在收付实现制基础上，充分反响出企业当期净收益中有多少

29、是有现金保障的，截止到报告期末，盈余现金保障倍数为2.79倍。3.4.偿债能力分析3.4.1.短期偿债能力分析?目2017年1月2017年2月2017年3月2017年4月流动比率100.14%101.04%100.23%99.25%速动比率59.52%66.94%64.42%51.41%现金比率28.91%24.02%18.03%9.95%截止到报告期末，XXXX企业流动比率为99.25，速动比率为51.41，现金比率为9.95，因为有收益产生的时期不必定表示有足够的现金偿还债务，现金比率指标能充分表现企业经营活动所产生的现金流量在多大程度上保障当期流动负债的偿还，直观反响企业偿还流动负债的实

30、质能力。与昨年同期对比，企业的流动比率和速动比率同期比都在降落,企业的流动财富变现能力将会减弱，短期偿债风险增大。3.4.2.长远偿债能力分析?目2017年1月2017年2月2017年3月2017年4月财富负债率81.56%79.60%81.37%80.33%产权比率4.423.904.374.08财富负债率反响企业财富对债权人权益的保障程度，80.33，截止到报告期末，产权比率为4.08。XXXX企业本期该比率为与上年同期对比，虽财富负债率增添，但企业盈余与经营产生现金能力都上升，较好的利用了负债的财务杠杆效应。3.5.经营效率分析3.5.1.财富使用效率分析项?目2016年4月2017年4

31、月增减表记总财富周转率1.311.680.36流动财富周转率1.552.130.57固定财富周转率13.219.91-3.302017年4月，XXXX企业总财富周转率为1.68，流动财富周转率为2.13，固定财富周转率为9.91。从投入产出角度来看，今年的总财富周转效率与昨年同期比上升了，说明投入同样财富产生的收入有所提升，即所有财富的使用效率有所增强。总的来说是营业收入增添快于均匀财富增添，详尽来看，本期的流动财富周转率为2.13，非流动财富周转率为7.9，流动财富的周转慢于非流动财富的周转。3.5.2.存货/应收账款使用效率分析项?目2017年1月2017年2月2017年3月2017年4月

32、应收账款周转率0.891.661.051.12存货周转率0.912.241.361.092017年4月，XXXX企业本月存货周转率为1.09，应收账款周转率为1.12。截止到报告期末，存货周转率为4.68，应收账款周转率为4.66，营业收入同比增幅为137.28%，小于存货的增幅，企业存货的使用效率降落。在努力扩大市场的同时，一定严格控制存货规模，侧重与收入的整体协调。营业收入同比增幅为137.28%，高于应收账款的增幅，企业应收账款的使用效率获取提升。在市场扩大的同时，应注意控制应收账款增添所带来的风险。3.5.3.营业周期分析?目2016年4月2017年4月增减表记应收账款周转天数118.

33、8477.29-41.54存货周转天数44.3776.9532.58营业周期天数163.20154.24-8.96营业周期是指从获得存货开始到销售存货并回收现金为止的天数，等于存货周转天数加上应收账款周转天数。截止到报告期末，XXXX企业营业周期为154.24天，此中：应收账款周转天数为77.29天，存货周转天数为76.95天。3.6.经营协调性分析3.6.1.长远投融资活动协调性分析一般状况下，要求企业的营运资本为正，即结构性负债一定大于结构性财富，而且数额要能满足企业生产经营活动对资本的需求，不然，假如经过企业的流动负债来保证这部分资本需求，企业便常常面对着支付困难和不可以按期偿还债务的风

34、险。?目2017年1月2017年2月2017年3月2017年4月结构性财富36,453.1236,925.0737,713.8140,693.03结构性负债36,682.9838,488.8838,102.2139,488.09营运资本229.861,563.81388.41-1,204.94从长远投资和融资状况来看，2017年4月，企业长远投融资活动为企业供给的营运资本为-1,204.94万元。企业部分结构性长远财富的资本需求也通很短期流动负债来满足，长远投融资活动起到的作用很小，企业可能面对常常性的支付风险。3.6.2.营运资本需求变化分析营运资本需求是指企业生产经营活动中的资本占用与资本

35、本源的差额，反响生产经营活动对资本的需讨状况。这部分资本平常由营运资原来保证，营运资本大于营运资本需求，则生产经营活动资本充分，经营协调性较好。2017年4月，XXXX企业营运资本需求为-50,770.11万元，与上年同期-39,860.95万元对比减少10,909.16万元。流动负债资本本源大于生产经营资本占用，并可满足部分结构性财富的资本需求。3.6.3.现金进出的协调性分析企业的现金支付能力反响企业可马上变现的财富满足归还短期负债资本需求的能力，是企业结构性资本、生产经营活动资本能否协调的综合反响。现金进出的协调，主若是保证企业对各种现金需求有支付能力。2017年4月，企业的现金支付能力为49,565.17万元，上年同期为49,825.06