套利基础知识

1、专业套利的设计思维、从低风险品种中寻找：价格低于面值的债券、原始股、低于净资产的高分红股；、从创新品种中寻找：配股权证、法人转配、首发转债、股本回购、ETF、融资融券、股指期货等；、从偏见品种中寻找：不会退市的强势ST、遭受突然基本面打击的蓝筹股；、从融资博弈中寻找：高融资新发、高规模增发、高比例配股、社保被套；1 投资操作基础原则绝望中新生、迟疑中上涨、欢乐中死亡、希望中下跌!中国股市是政策市、消息市、主力市；长江后浪推前浪、前浪死在沙滩上；千万别让重仓操作出现无法控制的失误；最重要的中线是价值盲点，最重要的短线是题材热点；最佳的套利时机是暴跌和暴量；你只能够信赖你最熟悉和能够发挥你优势的机

2、会；2个股套利的结构内容： 买股的关键：、选股：有大主力控盘的股票、每个阶段热点题材、绝对股价出现历史低点；牛市选中线趋势向上，熊市选短线严重超跌；、选时：大盘处于强势时（沪指成交量大于1000亿）、大盘处于弱势超跌（PSY低于18）、个股的价值低点、题材爆发的提前量；、股价波动的动力源：博傻、超跌、融资和题材3持股的技巧：、部分仓位稳健获利（波段操作）部分仓位按照期许值获利；、短线果断，中线有耐心；注：盲点套利一般能获得最后的胜利，只是有的胜利酣畅淋漓，有的胜利折磨得人死去活来；千万别做那种倒在黎明前的倒霉蛋！4大盘处于明显的中线危险期，比如说成交量和均线全面走坏，也要注意提防政策挤泡沫；个

3、股升幅已达到经典高点的预期或个股题材兑现；发现选股选错了，这时不能心存侥幸；有时出现拿不准的矛盾心理，可采取分批买卖的策略卖股的关键：5短线套利要点 时机： 大盘处于量价齐升的时间段； 大盘处于极度超跌的时间段； 个股处于题材爆发的时间段； 空仓主力进入市场的时间段；技巧：选股选时的第一要素是成交量；除非你做中长线，否则请只用部分资金；只要你持有股票，一定注意卖，至少注意分批卖；价值投资理论为主要主力群体使用的时候，容易产生大盘蓝筹股的抗涨抗跌，超跌股的狠涨狠跌；强势注意波动宽的个股，弱势注重波动窄的股票，跌时重质，涨时重势；6弱市中需要收集的异动信息1、主力被套（股价超跌后，低位异动或高比例

4、送配股）；2、突发不影响上市公司本质利空和重组即将成功的个股；3、活跃题材；4、特立独行（逆市而上涨或横盘不跌的非螺旋桨个股）；5、逆反逻辑（该跌不跌理应看涨，该涨不涨理应看跌）；注：潜力股的爆发需要大盘环境配合；7熊市中“跌糊涂”定理什么叫跌糊涂？ 成交量极端低迷、券商自营持续亏损、指数心理线跌破18、股价普遍跌到净资产、最好的封闭式基金腰斩、散户厅就剩几个老太太、新股停发、有股票的家庭经常为股票吵架、股评节目嘉宾无话可说，管理层受不了频频出台救市呼声；注：跌糊涂时孕育着大机会！8熊市中警惕的观点市场已经跌得够多了，现在是底部区域，跌不深！用常规的手段分析市场和进行操作（迷信基本面或技术面）

5、；已经套那么深了，放着做长线吧！日夜盼党出利好；9两个时机：大盘暴跌和大盘放量；两个板块：最新股和超跌低价股；两个操作思维：先大盘后个股和只做短线；注：市场全流通和股指期货推出后，或者市盈率低于周边地区，或成交量持续在1000亿以上上述观点不成立；熊市中正确操作思维10最常见的亏损操作方法：不考虑系统风险进行操作： 系统风险：政策性供需关系导向；市场成交量持续低迷，中长期均线向下发散；新的金融衍生品出台；大家最看好的股票出现下跌；不考虑心态进行操作： 心态失衡的情况：追涨短期上涨30%以上，散户普遍认同的热点股；冒超出自己风险承担的极限买股；在股票出现违背你买进理由的情况不设止损价格；放任错误

6、继续；因为仓位的问题导致分析以偏概全；不考虑主力目的进行操作： 忽视主力的成本；不考虑是否有后续利空，资金原因或低位筹码不足制约主力操作；不考虑当前市场热点；不考虑盘面是否存在主力的骗线行为；11哪些个股不具备投资价值强市下出现连续高比例送股的螺旋桨系列股；基金群体明显减持的个股；沿中期均线无量下跌的个股有中期风险；有巨额融资拖累的个股，通常总有一大跌；定位过高的新股杀伤力极大；出现利好，反应冷淡的个股；基本面下滑，没有重组希望，没有股东背景的个股；热门股评刚刚推荐的个股，短线是坏股；没有成交量配合的超大盘股；盘中诱多的个股杀伤力很大；12一、强势短线主动模式（独孤九剑）；二、主力弱点伏击模式

7、（六脉神剑）；三、盲点套利中线模式（降龙十八掌）；四、人生赌博模式（睡梦罗汉拳）；沪深市场重要操盘盈利模式：13沪深股市最坏的操盘手法一、没有依据的跟风操作法（事实证明凡是市场看法一致就必然朝着相反方向发展）；二、思维单一的技术分析法；三、过于简单的基本面分析法；四、永远满仓操作法（不会空仓就不会赚钱）；五、追求完美（指望买在最低，卖在最高）后果都最不完美 14职业机构重仓股操作法（一）：前10名流通股东持股超100万股：前10名流通股东持股超过100万股，并且均为个人投资者（容易是大黑马，特别是低位上市没有除过权的，把握低位量价关系和趋势波动）； 前10名流通股东持股超过100万股，并且有一

8、两个大券商或基金重仓持有的（不光容易成为黑马，还具有较好的安全系数，在大盘具有中级行情是中线介入，不赚钱决不出来，而且要赚足利润)；15职业机构重仓股操作法（二）：前10名流通股东持股超50万股：前10名流通股东持股超50万股，并且均为个人投资者或其中有一些法人机构。（如果是中小流通盘，且人均持股超过3000股，这种票比较有潜力，如附和市场热点会有不错表现）；前10名流通股东持股超50万股，并且有一些基金或券商存在。（如果这类股评开始进入上升通道，会有非常好的波段机会）；16职业机构重仓股操作法（三）：前10名流通股东持股超10万股：前10名流通股东持股超10万股，且有个流通大股东持股超过10

9、0万股，且必须是小盘股才会有潜力，并且必须在股价走强时开始介入的短线品种。前10名流通股东持股超10万股，没有一个流通大股东持股超过100万股，并且成交量没有连续超过的换手率时，千万别碰！17价格是你所付出的，价值是你所得到的。 你应当有勇气和信心将净资产的10%以上投入到你看好的股票； 沃伦巴菲特18十种常见的做盘一、做收盘：收盘前瞬间拉高（收盘前半分钟突然有一笔大买单瞬间把收盘价打高，目的是主力资金有限，为节约资金而使股价突破强阻力位，此情况常出现在大跌后，或重要财务接账期）；收盘前瞬间下砸（收盘前半分钟突然有一笔大卖单瞬间把收盘价砸低，目的是使日K线形成光脚大阴线或十字星等难看图形，制造

10、恐慌达到震仓的目的，同时使第二天高开并大涨跻身涨幅榜吸引投资者注意。另一种原因就是利益输送，把股票低价卖给利益相关人，这种情况值得继续观察追踪）；19十种常见的做盘二、做开盘：瞬间大幅高开（开盘时以涨停或很大升幅的高开，瞬间回落。原因有可能是主力突破关键价位后不想让散户跟风，故作成阴线以震仓；也可能是出货前的征兆，还可能是由于股评推荐或利好刺激造成，弱市中很快会回落；)瞬间大幅低开（开盘时以跌停或很大跌幅的低开。原因可能是利空出现，有投资者急于出货，或者是主力为了收出大阳线使图形好看，也有可能是利益输送 ）20十种常见的做盘三、盘中瞬间拉高或打压：瞬间大幅拉高，盘中以涨停或很大升幅一下拉高，瞬

11、间又回落（这是主力试盘动作，看上方抛盘是否沉重）；瞬间大幅打压，盘中以跌停或很大跌幅一下打压股价，瞬间又拉回（有可能是主力为了试探下方接盘的支持力度和市场的关注度，或者是故意做出长下影线，使图形好看，吸引投资者跟风，再有就是庄家资金不足，抛出部分筹码后用返回资金拉升；）21十种常见的做盘四、钓鱼线：当日个股分时走势开始基本保持一斜率上升，之后突然直线大幅跳水，形成类似鱼竿钓鱼的图形（原因是主力开始对倒至高位，吸引跟风盘后突然间抛出巨额卖单，若此时接盘不多可能还会拉回，反之股价一泻千里）22十种常见的做盘五、长时间无买卖：由于庄家全线控盘或多数筹码套牢在上方，又无人气，这时这类个股常常出现长上影

12、线和长下影线，我们称这类K线为螺旋桨图形；23十种常见的做盘六、在买卖盘处放置大单：这多为庄家资金不雄厚的表现，企图吸引散户跟风买入，借机抬高股价；强市中如果卖盘中挂有大单股价不跌是在消化阻力位；买卖一、二、三档均挂有大单，是主力欲把股价控制在此处；24十种常见的做盘七、与日均线对照：如果股价多数情况下在日均线上方运行，均线对股价有支撑，股价短线是强势；如果股价多数情况下在日均线下方运行，均线对股价有压力，股价短线是弱势；25十种常见的做盘八、涨跌停板的情况：大单封死涨停，次日还会上涨，反之亦然；高开后立即冲涨停，次日还会上涨，尾市冲向涨停，次日可能调整；低开后立即冲向跌停，次日还会下跌，尾市冲跌停，次日可能回抽；由于大盘下跌拖累，涨停打开后又封死，该股次日还会上涨；由于大盘上涨而打开跌停，次日可能继续下跌；26十种常见的做盘九、与大盘走势对照：大盘成交量较大的时候，个股股价强于大盘，并