全-XX年中国预付费卡市场研究报告

1、.：.；0中 国 预 付 费 卡 市 场 研 究 报 告i R e s e a r c h C h i n a P r e p a i d C a r d R e s e a r c h R e p o r t2021 年中 国 预 付 费 卡 市 场 研 究 报 告 2 0 1 1 年i R e s e a r c h C h i n a P r e p a i d C a r d R e s e a r c h R e p o r t目 录I.研讨背景 . 5II. 研讨方法 . 6III. 概念定义 . 8IV. 报告摘要 . 9V. 报告正文 . 101.中国预付卡市场概述 . 101

2、.1 预付卡的概念与分类. 101.1.1.预付卡的概念 . 101.1.2.预付卡的分类和发行主体 . 101.1.3 预付卡发行流程 . 111.1.4.预付卡的主要优势 . 121.2.中国预付卡市场开展环境 . 131.2.1.政策和监管将日趋明朗，预付卡进入监管时代 . 131.2.2.社会消费提供宽广运用空间. 151.2.3.技术开展带来支付便利 . 172.中国预付卡市场开展情况 . 182.1.中国预付卡整体市场规模 . 182.2 中国预付卡市场产业链 . 202.2.1 产业链环节 . 202.2.2.产业链特征 . 212.3.预付卡盈利方式. 222.4.中国预付卡市

3、场开展的阶段及特征. 252.4.1.市场开展阶段 . 252.4.2.市场开展特征 . 273.中国多用途预付卡主要运营企业与市场竞争格局. 283.1.中国多用途预付卡市场竞争格局分析 . 283.1.1.中国多用途预付卡企业地域分布情况 . 283.1.2.中国多用途预付卡地域格局. 293.2.3.全国多用途预付卡市场竞争格局 . 303.2.中国预付卡市场主要运营企业案例. 313.2.1.商通卡 . 323.2.2.联华 OK . 363.2.3.斯玛特卡. 393.2.4.易生卡 . 423.2.5.商银通卡. 463.2.6.壹卡会 . 493.2.7.雅高 e 卡 . 513

4、.2.8.电子商务企业案例当当网上商城 . 544.中国预付卡用户运用行为研讨 . 564.1.中国预付卡用户特征 . 564.1.1.中国预付卡用户分布省份 . 564.1.2.中国预付卡用户就职情况 . 574.1.3.中国预付卡用户网购习惯 . 584.2.中国预付卡用户行为特征 . 59Cop yright iR e se arch Inc. 20 11 1中 国 预 付 费 卡 市 场 研 究 报 告 2 0 1 1 年i R e s e a r c h C h i n a P r e p a i d C a r d R e s e a r c h R e p o r t4.2.1.

5、预付卡企业用户行为特征分析 . 594.2.2.中国预付卡用户主要消费场景 . 604.2.3.中国预付卡用户获取的预付卡面值. 614.2.4.中国预付卡用户对过期余额和剩余资金的态度 . 624.2.5.中国预付卡用户在线运用行为分析. 634.3.中国预付卡用户需求偏好 . 644.3.1.中国预付卡用户购买预付卡的缘由. 644.3.2 中国预付卡用户运用偏好 . 654.3.3.中国预付卡用户对在线效力的依赖性 . 665.预付卡开展战略建议 . 67法律声明. 71Cop yright iR e se arch Inc. 20 11 2中 国 预 付 费 卡 市 场 研 究 报 告

6、 2 0 1 1 年i R e s e a r c h C h i n a P r e p a i d C a r d R e s e a r c h R e p o r t图 目 录图 1-1 多用途预付卡的发行及运用流程 . 11 图 1-2 2002-2021 年中国银行卡和信誉卡规模 . 15 图 1-3 2002-2021 年中国居民社会消费品零售总额情况. 16 图 2-1 2021-2021 年中国多用途预付卡市场规模. 18 图 2-2 中国多用途预付卡商户佣金分成方式 . 23 图 2-3 中国预付卡行业开展阶段 . 25 图 3-1 截至 2021 年 9 月 2 日已公示

7、预付卡企业地域分布. 28 图 3-2 中国部分多用途预付卡发卡企业市场份额. 30 图 3-3 当当网礼品卡运用流程 . 54 图 3-4 2021Q4-2021Q2 当当网净营收及递延收益规模 . 55 图 4-1 2021 年中国预付卡用户集中省份 TOP10. 56 图 4-2 2021 中国预付卡用户所在单位类别 . 57 图 4-3 2021 年中国预付卡用户网络购物的频率. 58 图 4-4 2021 年中国企事业单位发放预付卡的平均次数及金额. 59 图 4-5 2021 年中国预付卡用户运用预付卡的主要场景. 60 图 4-6 2021 年中国预付卡用户获得预付卡的平均面值分

8、布 . 61 图 4-7 2021 年中国预付卡用户对残值的处置 . 62 图 4-8 2021 年中国预付卡用户情愿舍弃追偿的过期余额 . 62 图 4-9 2021 年中国预付卡用户在线运用预付卡情况 . 63 图 4-10 2021 年中国用户购买预付卡的缘由 . 64 图 4-11 2021 年中国用户购买预付费卡看重的要素 . 65 图 4-12 2021 年中国预付卡用户对取消在线账户充值业务的态度 . 66 图 5-1 预付卡开展战略建议. 67 图 5-2 互联网支付、挪动支付为预付卡提供开展机遇 . 68 图 5-3 商户与用户的双向拓展 . 69 图 5-4 预付卡企业主要

9、协作对象及协作方式 . 70Cop yright iR e se arch Inc. 20 11 3中 国 预 付 费 卡 市 场 研 究 报 告 2 0 1 1 年i R e s e a r c h C h i n a P r e p a i d C a r d R e s e a r c h R e p o r t表 目 录表 1-1 单用途预付卡与多用途预付卡的对比 . 10 表 1-2 2000-2021 年中国预付卡市场相关监管政策 . 13 表 2-1 预付卡发卡企业盈利方式 . 22 表 2-2 多用途预付卡发卡企业主要细分盈利方式占比 . 22 表 2-3 中国预付卡行业不同业

10、态商户的返佣比例. 23 表 3-1 2021 年上海地域主要预付卡企业运营情况 . 29 表 3-2 2021 年北京地域主要预付卡企业运营情况 . 29 表 3-3 主要运营企业称号及特征 . 31 表 3-4 资和信企业概略 . 32 表 3-5 商通卡主要种类及运营方式. 33 表 3-6 资和信商通卡主要参数 . 34 表 3-7 资和信业务开展概略. 34 表 3-8 联华 OK 卡发卡企业概略 . 36 表 3-9 联华 OK 卡根本种类及特点. 37 表 3-10 联华 OK 卡业务开展概略 . 37 表 3-11 上海斯玛特企业效力概略. 39 表 3-12 斯玛特卡根本种类

11、及持卡优势 . 40 表 3-13 斯玛特卡业务开展概略 . 40 表 3-14 易生卡发卡企业概略. 42 表 3-15 海航易生主要产品及运营方式 . 43 表 3-16 海航易生主要产品的参数 . 44 表 3-17 海航易生卡业务开展概略 . 45 表 3-18 上海商银资讯企业概略 . 46 表 3-19 商银通主要产品及其特点 . 47 表 3-20 商银通卡业务开展概略 . 47 表 3-21 深圳市壹卡会科技效力企业概略. 49 表 3-22 壹卡会根本种类及持卡特点. 49 表 3-23 壹卡会业务开展概略. 50 表 3-24 艾登瑞德支付管理中国企业概略 . 51 表 3

12、-25 雅高卡产品种类及其特点 . 52 表 3-26 雅高业务开展概略 . 52 表 3-27 当当网礼品卡运营方式 . 54Cop yright iR e se arch Inc. 20 11 4中 国 预 付 费 卡 市 场 研 究 报 告 2 0 1 1 年i R e s e a r c h C h i n a P r e p a i d C a r d R e s e a r c h R e p o r tI.研讨背景2021年5月26日，中国人民银行发放了第一批，预付费卡作为一项重要的支付方式，迎来了更多的运营主体。2021年5月，国务院办公厅转发了七部委，初次明 确了商业预付卡的

13、位置、作用和分类，明确了分类监管的思绪，该文件标志着中国商业预付 卡监管体系初步构成，对行业的开展具有里程碑式的意义，从此预付卡行业将进入监管时代。监管的日趋完善，为预付卡行业的开展带来很多新的变化，预付卡的产业链构造、运营 方式和盈利方式都将产生一些变化，这些变化将对整个行业产生重要影响。2021年，艾瑞市场咨询 HYPERLINK iresearch iresearch针对业内企业和行业专 家进展了深化的访谈和调研，撰写了。报告中调查了 预付卡业务开展的可行方式，并在一系列的研讨后提出了顺应第三方支付开展预付卡业务的 战略分析，报告对中国预付卡行业整体进展了研讨，并对预付卡用户进展了问卷调

14、研，获取 了的调研数据，在需求层面进一步论证中国预付卡行业开展战略的可行性和能够途径。以期 为支付行业预付卡业务的开展提供智力支持和决策参考。Cop yright iR e se arch Inc. 20 11 5中 国 预 付 费 卡 市 场 研 究 报 告 2 0 1 1 年i R e s e a r c h C h i n a P r e p a i d C a r d R e s e a r c h R e p o r tII. 研讨方法报告数据的搜集和分析主要采用互联网网站在线问卷调查方法，结合对相关预付卡企业和渠道商进展深化访谈和研讨而获得。一艾瑞网络调研网络用户阐明调研方法 根据

15、统计学实际和国际惯例，本次调查主要采用了网站联机调查方法进展，在艾瑞咨询集团 iClick 社区投放调查询卷，于 2021 年 8 月期间经过在网站投放图形广告和文字链广告，由用户自动参与填写问卷的方式来获取信息。本次调研回收的调查询卷 5773 份，经处置排除无效问卷，并根据网民的性别和年龄进展配比加权，最终得到有效问卷 2027 份。 数据的代表性与限制性： 参与艾瑞咨询集团预付卡用户行为调研的一切样本并不能代表中国一切预付卡用户，即基于上述调研渠道的调研结果不能完全代表中国预付卡用户的整体情况。鉴于对预付卡行业开展的跟踪和研讨，艾瑞咨询以为本次调研结果涉及的数据和分析，对解读中国预付卡市

16、场和把握中国预付卡用户行为特征具有参考价值，建议各界人士选择运用。二艾瑞网络调研行业研讨阐明行业研讨部分艾瑞主要采用行业深度访谈和桌面研讨的方法：经过对行业专家、厂商、渠道进展深化访谈，对相关行业主要情况进展了解， 并获得相应销售和市场等方面数据。桌面研讨，对部分公开信息进展比较，参考用户调研数据，最终获得行业规模 的数据。 结合艾瑞咨询网络广告监测系统iAdTracker和网民网络行为延续性研讨系统iUserTracker分析 艾瑞获得一些公开信息的渠道： 政府数据与信息 相关的经济数据 行业公开信息 企业年报、季报 行业资深专家公开发表的观念三 数据监测及方法 iUserTracker监测

17、方法Cop yright iR e se arch Inc. 20 11 6中 国 预 付 费 卡 市 场 研 究 报 告 2 0 1 1 年i R e s e a r c h C h i n a P r e p a i d C a r d R e s e a r c h R e p o r tiUserTracker由艾瑞咨询集团于2005年启动产品研发，2006年7月在中国正式推出，产 品是基于超越20万中国网民样本的网络行为监测数据，真实反映中国互联网市场客观情况 的数据产品。 样本规模：基于20万以上家庭及任务单位网民 数据积累：数据始于2006年7月 监测范围：300多个网络效力类别

18、、覆盖3000多家网站和1000多个软件 分析目的：多达25个全方位网民衡量目的，例如网民覆盖、访问粘性等Cop yright iR e se arch Inc. 20 11 7中 国 预 付 费 卡 市 场 研 究 报 告 2 0 1 1 年i R e s e a r c h C h i n a P r e p a i d C a r d R e s e a r c h R e p o r tIII. 概念定义预付费卡简称预付卡：预付卡是指以营利为目的发行的、在发行机构指定范围内购买商品或效力的预付价值，包括采取磁条、芯片等技术以卡片、密码等方式发行的电子支付卡片。预付卡按发卡人不同可划分为

19、两类： 多用途预付卡：指由专营发卡机构发行，可跨法人运用的预付卡种类。单用途预付卡：指由商业企业发行，只能在本企业或同一品牌连锁商业企业购买商品、 效力，不得跨法人运用的预付卡种类。市场规模：一定时间段内，预付卡企业发卡金额的总和。 中国预付卡行业产业链：Cop yright iR e se arch Inc. 20 11 8中 国 预 付 费 卡 市 场 研 究 报 告 2 0 1 1 年i R e s e a r c h C h i n a P r e p a i d C a r d R e s e a r c h R e p o r tIV. 报告摘要1政策和监管将日趋明朗，预付卡进入监

20、管时代2021 年 5 月，国务院办公厅转发了七部委，初次明 确了商业预付卡的位置、作用和分类，明确了分类监管的思绪，该文件标志着中国商业预付 卡监管体系初步构成，对行业的开展具有里程碑式的意义，从此预付卡行业进入监管时代。2中国预付卡市场规模迅速壮大艾瑞咨询整理 Mercator 2021 年 3 月发布的研讨数据发现，2021 年中国商业预付卡市 场规模到达 15936.5 亿元包括校园卡、游戏点卡、会员卡、加油卡和通讯充值卡在内。 商务部于 2021 年初对部分地域 300 多家商业企业的调研数据测算，中国商业预付卡销售 规模为 14203.33 亿元不含校园卡、游戏点卡、会员卡、加油卡

21、和通讯充值卡，预付卡 消费规模到达 10399.58 亿元。3多用途预付卡将成为行业开展重心 从业务开展角度讲，现阶段国内预付卡的市场份额主要集中在商业企业发行的单用途预付卡，而伴随着消费市场的不断变化和竞争手段的多元化，以及消费者需求的多样化，预付卡在各个领域的运用范围将逐渐扩展。根据艾瑞咨询统计数据显示，2021 年中国第三方支付企业发行的多用途卡市场规模为 965 亿，估计 2021 年底将超越 3000 亿元，多用途的预付卡将成为整个行业的开展重心。4预付卡消费场景目前仍以大型商超、百货为主 艾瑞咨询的线上调研数据显示，大型超市、商场百货是中国网民用户运用预付卡的主要场景，分别占比 5

22、9.5%和 15.7%，而除了两大线下场景之外，网络购物成为第三大消费场景，占比到达 12.8%。另外，便利店、餐饮文娱场所、酒店游览、健身也是用户频繁运用预付卡的重要场景。Cop yright iR e se arch Inc. 20 11 9中 国 预 付 费 卡 市 场 研 究 报 告 2 0 1 1 年i R e s e a r c h C h i n a P r e p a i d C a r d R e s e a r c h R e p o r tV. 报告正文1.中国预付卡市场概述1.1 预付卡的概念与分类1.1.1.预付卡的概念 预付卡是指以营利为目的发行的、在发行机构指定范

23、围内购买商品或效力的预付价值，包括采取磁条、芯片等技术以卡片、密码等方式发行的电子支付卡片。其详细表现方式包括：礼品卡、福利卡、商家会员卡、公交卡等。1.1.2.预付卡的分类和发行主体 预付卡按发卡人不同可划分为多用途预付卡和单用途预付卡两大类别：多用途预付卡是指由专营发卡机构发行，可跨法人运用的预付卡种类。如资和信商 通卡、联华 OK 卡等，可在商场、便利店、餐馆等多个签约客户处运用。单用途预付卡是商业企业发行，只能在本企业或同一品牌连锁商业企业购买商品、 效力，不得跨法人运用的预付卡种类。如家乐福卡、百盛卡、美容卡等，只在单个 商家或法人机构范围内运用。表 0-1 单用途预付卡与多用途预付

24、卡的对比Cop yright iR e se arch Inc. 20 11 10中 国 预 付 费 卡 市 场 研 究 报 告 2 0 1 1 年i R e s e a r c h C h i n a P r e p a i d C a r d R e s e a r c h R e p o r t1.1.3 预付卡发行流程中国预付卡的发行及运用流程图 0-1 多用途预付卡的发行及运用流程备付金存管政策出台前，存管银行在流程中的角色并未完全表达，备付资金更多的是直 接由发卡机构进展管理。因此，在政策出台后，整个多用途预付卡的发行和运用流程将得到 进一步规范和完善：由发卡机构发行，客户购买，经

25、过网上买卖平台或者线下商户的 POS 机具进展消费， 由发卡机构对卡内金额进展扣除后向第三方存管银行发送付款指令，存管银行向商户交付结 算款，商户在收到结算款项之后向发卡机构返佣。单用途卡的资金暂不需求由存管银行进展管理，直接由发卡企业进展管理和支配。 而在这整个流程中，第三方发卡机构需求处理以下几个问题：1清算系统：巨额的资金往来对于清算系统的效率和平安性的要求是非常严厉的， 清算系统也是整个资金循环过程中最中心的部分，假设发生风险破绽，无论对发卡企业还是 商户的损失都是无法估计的。2商户拓展：商户的返佣是发卡机构收入的重要组成部分，因此签约商户量在一定 程度上决议了发卡企业的盈利规模。3卡

26、片销售：预付卡的销售需求发卡企业与商家以及第三方销售代理商共同处理， 因此要求发卡机构在当地有较强的当地社会背景和市场拓展才干。Cop yright iR e se arch Inc. 20 11 11中 国 预 付 费 卡 市 场 研 究 报 告 2 0 1 1 年i R e s e a r c h C h i n a P r e p a i d C a r d R e s e a r c h R e p o r t1.1.4.预付卡的主要优势预付卡可以高效完成市场资源配臵，实现商家与消费者的共赢。 其中对于商户方面包括单用途卡发卡企业有如下优势： 添加收入有效撬动潜在需求，促进持卡人消费，

27、扩展销售额，添加收入；降低财务风险预付卡采取先收款，再消费的方式，提早回笼资金，钱款拖欠大 量减少，降低流动性风险；提高结算效率运用预付卡，现金收付、账目收支大量减少，既可提高效率，又 可减少人工和设备的费用；绑定客户群体，稳定销售由于预付卡的运用范围的限定性，所以从持卡人买卡 开场实践上就曾经跟商家签署了一个一对一或一对多的买卖协议；营销渠道的有效补充由于预付卡运用范围的限定性，商家可以经过预付卡的销 售间接促成对产品的销售，因此构成了对产品营销渠道的有效补充；提升品牌价值，一致品牌管理 一方面商家可以经过品牌影响力较大的第三方 企业出卖预付卡，借以提升本身的品牌价值，另一方面商家也可以经过

28、对预付卡的 一致笼统管理构本钱人的品牌笼统。对于预付卡用户：方便平安预付卡方便办理又易于携带，可减少现金的携带量，购物后可显示余 额，不用找零，极大的提高了消费者购物的便利性；经济实惠部分预付卡采取了会员卡的管理机制，可以进展积分或者打折，给消 费者购物提供了一定的实惠；避税监管措施尚未完善的情况下，企业经过预付卡发放员工福利，可躲避企业 所得税和员工个人所得税；Cop yright iR e se arch Inc. 20 11 12中 国 预 付 费 卡 市 场 研 究 报 告 2 0 1 1 年i R e s e a r c h C h i n a P r e p a i d C a r

29、 d R e s e a r c h R e p o r t1.2.中国预付卡市场开展环境1.2.1.政策和监管将日趋明朗，预付卡进入监管时代2021 年 5 月，国务院办公厅转发了七部委，初次明 确了商业预付卡的位置、作用和分类，明确了分类监管的思绪。即：多用途卡由人民银行进 行监管、单用途卡由商务部进展监管；明确了发卡和购买、发票和财务管理、资金管理与业 务管理等制度框架。表 0-1 2000-2021 年中国预付卡市场相关监管政策Cop yright iR e se arch Inc. 20 11 13中 国 预 付 费 卡 市 场 研 究 报 告 2 0 1 1 年i R e s e

30、a r c h C h i n a P r e p a i d C a r d R e s e a r c h R e p o r t艾瑞咨询以为，2021 年和 2021 年先后出台的和对中国预付卡行业的开展具有里程碑式的意义，标志着中国 预付卡行业正式进入监管时代。艾瑞咨询根据行业开展现况，对部分政策条款将对行业产生的影响做出如下解读： 备付金存管中对第三方支付企业的备付金归属、运用、存管方式 等做了较为详细的规定：支付机构接受客户备付金的，该当在商业银行开立备付金公用存款 账户存放备付金；支付机构接受的客户备付金不属于支付机构的自有财富；支付机构只能根 据客户发起的支付指令转移备付金；制

31、止支付机构以任何方式挪用客户备付金。艾瑞咨询以为，备付金存管的规定对规范市场次序、维护消费者权益起到了关键作用。 但同时，在严厉的监管条件下，预付卡发卡企业将无法经过对备付金的运作而进一步盈利， 这在一定程度上将影响到发卡企业的盈利才干。 税务问题处置第二十三条中规定：支付机构接受客户备付金时，只 能按收取的支付效力费向客户开具发票，不得按接受的客户备付金金额开具发票。随后，国 家税务总局发布了，要求进一步加强商业预 付卡的发票管理、严厉购卡单位税前扣除凭证的审核管理。规范文件公布以前，发卡企业在出卖预付卡时，会按照购卡人预付的金额加上一定效力 费，向购卡人开具发票。而在填写发票“品目一项时，

32、会根据买方要求填写可以无限制列 支的工程，呵斥企业所得税的流失。相关监管政策公布后，发卡机构将只能按照效力费的金额开具相应发票，但购卡单位付 款终了后，需求获得发票进展账务处置，因此这必将影响企业购买预付卡的积极性。伴随着 预付卡避税功能的丧失，市场需求和发卡规模将受影响。 外资进入机制中明确规定：“外商投资支付机构的业务范围、境外 出资人的资历条件和出资比例等，由央行另行规定，报国务院同意。艾瑞咨询以为，我国出于信息平安、金融平安的思索，将对外资进入第三方支付行业采 取一定的限制。而目前部分预付卡企业仍存在外资参股、外商独资的情况，一定程度上增添 了政策上的不确定要素。综上，艾瑞咨询分析以为

33、，国家整体的监管政策阐明，政府支持支付体系的多元化开展。 监管力度的加大并不意味着对预付卡行业的打压，而是为了提供一个更加规范的市场次序和 运营环境。但是，艾瑞以为在政策的细那么上仍有待进一步细化和落实，只需一切企业都可以 在良好的监管下开展业务，才干营造一个公平合理的市场环境。Cop yright iR e se arch Inc. 20 11 14中 国 预 付 费 卡 市 场 研 究 报 告 2 0 1 1 年i R e s e a r c h C h i n a P r e p a i d C a r d R e s e a r c h R e p o r t1.2.2.社会消费提供宽

34、广运用空间居民消费才干及消费志愿的加强需求多元化的支付方式截至 2021 年末，全国银行卡累计发卡量为 24.2 亿张，同比增长 16.9%。其中信誉卡 累计发卡量为 2.3 亿张，信誉卡发卡量占银行卡总发卡量的 9.5%。由此可见，我国银行卡 和信誉卡规模呈逐年上升趋势，这就意味着居民消费才干在加强。图 0-1 2002-2021 年中国银行卡和信誉卡规模Cop yright iR e se arch Inc. 20 11 15中 国 预 付 费 卡 市 场 研 究 报 告 2 0 1 1 年i R e s e a r c h C h i n a P r e p a i d C a r d

35、R e s e a r c h R e p o r t居民消费才干加强的同时消费志愿也在加强，经过 2002-2021 年国家统计局社会消费 品零售总额数据可以得出：2021 年，社会消费品零售总额到达 15.5 万亿元，比 2021 年提 高 3 万亿元，同比增长 23.0%，社会消费品零售总额呈逐年上升趋势。图 0-2 2002-2021 年中国居民社会消费品零售总额情况艾瑞咨询分析以为，银行卡与信誉卡发卡规模与居民社会消费品零售总额同呈上升趋 势，表达了居民的消费才干和消费志愿的加强，为支付产业开展提供了良好的经济环境，也 意味着需求多元化的支付方式来满足居民日益增长的消费才干和消费志愿

36、。Cop yright iR e se arch Inc. 20 11 16中 国 预 付 费 卡 市 场 研 究 报 告 2 0 1 1 年i R e s e a r c h C h i n a P r e p a i d C a r d R e s e a r c h R e p o r t1.2.3.技术开展带来支付便利通讯技术 作为一种卡基支付工具，预付卡的开展和电子信息技术的开展严密相关。网络和通讯技术的开展带来买卖方式的变革。预付卡买卖的数据信息传输渠道由线、局域网演进到开放式的互联网，在处理平安性问题的前提下到达本钱和效率的完美匹配。 卡片介质 预付卡介质由最初的纸质券演进到如今

37、的塑胶卡片，目前市场上主流的预付卡介质为磁条卡、IC 卡和采用 RFID 技术的非接触式卡片。磁条卡是将磁条压贴在卡片上，是目前各大银行和预付卡发卡机构运用最广泛的卡片 类型。由于磁卡的信息读写相对简单容易，运用方便，本钱低，从而较早地获得了开展。但 也存在信息存储量小、磁条易读出和伪造、严密性差，从而需求计算机网络或中央数据库的 支持等缺陷。IC 卡即集成电路卡是超大规模集成电路技术、计算机技术以及信息平安技术等开展的 产物。它将集成电路芯片镶嵌于塑料基片的指定位臵上，利用集成电路的可存储特性，保管、 读取和修正芯片上的信息。IC 卡具有磁卡所无法比较的许多优点：存储容量大，是磁卡的 几倍至

38、几十倍；平安性高，具有防伪造、防篡改的才干，可脱机运用，运用较为灵敏。同时， 也存在着价钱高、抗静电和抗紫外线才干弱等缺陷。RFID 是一种非接触式的自动识别技术。特定的读取机可以经过射频信号自动识别目的 卡片并获取相关数据，无须人工干涉。更多的被采用于门禁卡、小额支付等方式。卡片功能 目前，预付卡在功能方面曾经集会员积分、找零、身份认证及门禁等为一体。随着电子商务的开展，第三方支付效力参与者的添加，预付卡从单一的线下消费支付向线下线上综合支付运用扩展。随着技术的不断突破，预付卡的买卖方式和商业运营方式将更加丰富多样。Cop yright iR e se arch Inc. 20 11 17中

39、 国 预 付 费 卡 市 场 研 究 报 告 2 0 1 1 年i R e s e a r c h C h i n a P r e p a i d C a r d R e s e a r c h R e p o r t2.中国预付卡市场开展情况重要章节2.1.中国预付卡整体市场规模艾瑞咨询整理 Mercator 2021 年 3 月发布的研讨数据发现，2021 年中国商业预付卡市 场规模到达 15936.5 亿元包括校园卡、游戏点卡、加油卡和通讯充值卡等在内。商务部 于 2021 年初对部分地域 300 多家商业企业的调研数据测算，2021 年中国商业预付卡销售 规模为 14203.33 亿元

40、不含校园卡、游戏点卡、加油卡和通讯充值卡等，消费规模到达10399.58 亿元。根据艾瑞咨询统计数据显示，2021 年中国第三方支付企业发行的多用途卡市场规模为965 亿，估计 2021 年底将超越 3000 亿元。图 0-1 2021-2021 年中国多用途预付卡市场规模艾瑞咨询以为 2006 年至今之所以呈现高速开展的态势主要出于如下几点缘由： 市场监管的宽松2006 年商务部和国务院先后认定预付卡“债务凭证的市场位置，使其身份合法化。 而在此之后对于第三方机构发行的多用途卡，除了零星的登记之外，根本处于监管真空形状。 这为预付卡行业的迅猛开展提供了条件。Cop yright iR e s

41、e arch Inc. 20 11 18中 国 预 付 费 卡 市 场 研 究 报 告 2 0 1 1 年i R e s e a r c h C h i n a P r e p a i d C a r d R e s e a r c h R e p o r t市场需求的催生预付卡运用领域的不断添加、功能的特殊性以及给消费者带来的实惠，使预付卡不断被 个人和企业用户所接受。与此同时，由于监管的空白，预付卡开场被用于行贿受贿，偷税漏 税等违法行为。巨额利益的驱使 企业开展预付卡业务，首先可以获得巨额的备付金，部分企业经过备付金的资本化运作带来了宏大的收益；其次，由于预付卡的标的物不是某种固定类别的

42、商品，可按税率较低的商品开具商业发票，承当较低的纳税义务；第三，卡内剩余资金也是企业的另一变相收入。艾瑞咨询经过对 2021 年预付卡支付市场的察看以为，未来几年我国预付卡市场将呈现 高速增长的态势，多用途卡的增长速度将明显超越单用途卡，监管政策的的出台不会对行业 呵斥普遍预期的宏大影响。相反，已获牌照的发卡企业将会由于竞争对手的牌照和地域限制 而加速扩张，同时，由于盈利方式的限制，发卡企业将加大发卡力度以提升整体盈利程度。 另外，二三线城市将成为发卡企业未来市场拓展的主要方向。Cop yright iR e se arch Inc. 20 11 19中 国 预 付 费 卡 市 场 研 究 报

43、 告 2 0 1 1 年i R e s e a r c h C h i n a P r e p a i d C a r d R e s e a r c h R e p o r t2.2 中国预付卡市场产业链2.2.1 产业链环节中国预付卡行业产业链图 2-0 中国预付卡行业产业链预付卡的产业链已初具雏形，根据各专业化分工的情况，艾瑞将预付卡产业链分为发卡 企业、售卡渠道、系统处置、受理效力四个主要环节。在发卡流程中，主要涉及发卡企业、售卡渠道和系统处置三个环节。卡片由发卡企业通 过售卡渠道流转至购卡用户手中；而资金从购卡用户流转至发卡企业或其签约存管银行， 发卡企业经过自主或第三方系统对客户信

44、息和买卖信息进展处置和存储。而在消费流程中那么主要涉及发卡企业、系统处置和受理效力三个环节。商品或效力由商 户流转至消费者；资金经过支付平台和收单机构由发卡企业或其签约存管银行流转至商 户，发卡企业经过自主或第三方系统对卡片及用户信息进展更新存储。各个环节环环相扣为整个产业链提供效力：第 1 环节，发卡企业。发卡企业分为两类，一类是发行单用途预付卡的商业企业，一类 是以发行多用途预付卡为主营业务的第三方支付企业。第 2 环节，售卡渠道。随着预付卡产业链的不断完善，卡片销售环节中将出现一些独立 的代销机构参与进来，与预付卡发卡企业独立销售和协作商家代销两种方式行成一个完善的 代销体系。而特别值得

45、留意的是，在借记卡和信誉卡的发行和运用过程中，这一环节是不存 在的。Cop yright iR e se arch Inc. 20 11 20中 国 预 付 费 卡 市 场 研 究 报 告 2 0 1 1 年i R e s e a r c h C h i n a P r e p a i d C a r d R e s e a r c h R e p o r t第 3 环节，根据卡片发行和运用的流程，系统处置方面曾经构成发卡系统、受理系统、 资金清算系统、卡片信息管理系统等多个系统处置环节。而预付卡买卖对系统的稳定性、安 全性有极高的要求。在此背景下，一些专业的第三方数据处置机构逐渐介入进来，为

46、发卡企 业提供准金融级别的系统处理方案。第 4 环节，受理效力。预付卡的开展得益于银行卡受理市场的开展以及在此根底上的金 融创新，广泛覆盖的 POS 网络以及迅速开展的电子商务平台为预付卡受理市场提供了良好 的根底条件。新政落地之后，未获收单牌照的发卡企业将无法继续进展收单业务，将逐渐从 受理效力环节中退出。另外，商业银行的资金管理位置将逐渐显现，成为多用途卡发行和受 理的必经环节。2.2.2.产业链特征 产业链初具雏形，日趋完善 随着预付卡技术和产业的开展、消费者的需求的多样化和业务方式的创新，预付卡产业分工将进一步细化，必将衍生出更多如专业的预付卡分销、预付卡代理、预付卡商户拓展等 各种专

47、业效力机构，未来预付卡产业链将更趋完善。先进入者对行业资源占据垄断优势 预付卡行业开展初期，行业规模迅速膨胀，在宽松的监管环境下，先进入者得以在渠道、受理效力等环节迅速占据领先优势。 发卡机构业务跨度大 在行业开展初期，各环节的专业化分工尚不明确，发卡企业在业务进展的不同环节得不到相应的资源辅助，因此拓荒者者为了迅速占领市场必需自建处置系统、自营发卡渠道等。 与传统金融体系协作共赢 根据目前的监管政策，商业银行尚不具备发行预付卡的资历，这在一定程度上防止了来自传统金融体系的宏大冲击，为第三方支付企业的开展营造了良好的条件。在这种情况下，预付卡企业与以银行为代表的传统金融体系的协作将逐渐增多，旨

48、在营造一个协作共赢的行业环境。Cop yright iR e se arch Inc. 20 11 21中 国 预 付 费 卡 市 场 研 究 报 告 2 0 1 1 年i R e s e a r c h C h i n a P r e p a i d C a r d R e s e a r c h R e p o r t2.3.预付卡盈利方式目前预付卡发卡企业的主流盈利方式分为如下几个方面：表 0-1 预付卡发卡企业盈利方式艾瑞咨询以为，单用途卡发卡企业发行预付卡的直接目的是促进销售、提早回收资金 防备财务风险。因此，单用途卡发卡企业的直接盈利来源以备付金收入和过期沉淀资金为主。 而多用途卡

49、发卡企业的主营业务即为预付卡的发行和受理，其盈利模也更为丰富。表 0-2 多用途预付卡发卡企业主要细分盈利方式占比传统盈利方式： 备付金收入 备付金是指多用途预付卡发卡人接受的、客户用于未来支付需求的预付资金，不属于发卡人的自有财富。公布前，备用金现实上可以由发卡企业自在支配， 一部分资金成为企业的“零息贷款用于企业运营；部分资金流入资本市场以获得高额收益， 因此构成了较高的企业信誉风险。新政公布后，发卡企业需将备付金存于第三方存管银行，银行账户上的沉淀资金将为企 业带来一定的利息收益。因此，此项收益的高低往往取决于发卡规模和沉淀资金规模。Cop yright iR e se arch Inc

50、. 20 11 22中 国 预 付 费 卡 市 场 研 究 报 告 2 0 1 1 年i R e s e a r c h C h i n a P r e p a i d C a r d R e s e a r c h R e p o r t 商户返佣 商户返佣，即商户支付的买卖佣金。商户返佣的分配机制平均为发卡方得 50%，收单方得 15%，机具方得 15%，拓展方得 20%。而作为发卡企业方，通常涵盖发卡、收单、机具、业务拓展中的三到四项业务。中国多用途预付卡商户佣金分成方式图 0-1 中国多用途预付卡商户佣金分成方式艾瑞咨询以为，公布后，由于于备付金、沉淀 资金收入的受限，商户佣金收入是目

51、前预付卡发卡企业的主要收入来源。根据 不同业态 的 利润 率，商户 返佣比例 大致 如下 ： 商超百货 0.1%-2%； 餐饮文娱 5%-20%；生活效力 1%-5%；休闲健身 8%-10%；美容美发 8%-20%。表 0-3 中国预付卡行业不同业态商户的返佣比例 卡内残值 根据的相关规定，记名商业预付卡将不设有效期，不记名商业预付卡有效期不得少于 3 年，对于超越有效期尚有资金余额的，发卡人应提供激活、换卡等配套效力。艾瑞咨询以为，监管文件发布前，消费者放弃的卡押金、卡内剩余金额，都沉淀成为发 卡公司的纯利润，而伴随着相关文件的出台，这项收入在未来将无法实现。对于不记名预付 卡，消费者在预付

52、卡过期之后向商家交纳的延期手续费将成为发卡企业的又一收入来源。目 前行业的平均收费规范为 10 元/次。 售卡手续费消费者在购买预付卡的同时，需求交纳卡片金额 1%-3%最高不超越 15 元/张的购卡手续费,这一部分收入在扣除 0.7 元左右的卡片本钱后成为企业的净利润。Cop yright iR e se arch Inc. 20 11 23中 国 预 付 费 卡 市 场 研 究 报 告 2 0 1 1 年i R e s e a r c h C h i n a P r e p a i d C a r d R e s e a r c h R e p o r t创新盈利方式： 经过折扣、通用积分

53、等效力获取的中间利润 发卡企业以其承诺的购买力向商家争取较大的折扣空间，然后在此根底上降低一定的折扣空间让渡给消费者，从而赚取两个折扣的差额利润。 其他增值效力 如发卡企业为企业提供福利处理方案、向其他发卡企业提供发卡系统和机具以及预付卡行业咨询等业务的收入。Cop yright iR e se arch Inc. 20 11 24中 国 预 付 费 卡 市 场 研 究 报 告 2 0 1 1 年i R e s e a r c h C h i n a P r e p a i d C a r d R e s e a r c h R e p o r t2.4.中国预付卡市场开展的阶段及特征2.4.

54、1.市场开展阶段早在上世纪 60 年代，我国就出现了仿照人民币字样印刷的代币票券又称代金券， 并且在特定范围内取代人民币流通。进入 20 世纪 80 年代市场逐渐开放，在缺乏法律规范 和政府监管的情况下，众多商家开场采用发行代金券、礼品券的方式吸引消费者。90 年代 中期以后，我国逐渐构成买方市场格局。出于竞争需求，外资商业企业积极利用其在成熟市 场经济环境中所构成的运营管理阅历抢占我国市场，预付卡发行便是其中之一。面对日益激 烈的市场竞争，同时受利益驱动，内资商家也将预付卡作为有力的筹资工具和市场竞争手段， 以吸引消费者和坚持客源的稳定性。中国预付卡行业开展阶段重要章节图 0-1 中国预付卡

55、行业开展阶段截止目前，艾瑞咨询根据根据预付卡相关法律法规的出台以及行业的开展情况，将预付 卡行业的开展分为如下三个阶段： 2006 年以前萌芽阶段2006 年以前，为了维护金融市场次序，国务院接连出台相关政策，严峻打击各种代币购物券。预付卡行业处于为难的灰色地带，在法律位置尚未明确的情况下在需求与监管的夹缝中生存。 2006 年至 2021 年监管外的盲目扩张期2006 年，商务部办公厅、国务院行业研讨办公室等文件作出认定：预付卡不属于法律禁止的代币券卡范畴。至此，预付卡行业开场了宽松的监管下的高速开展时期，逐渐构成规模。在这一阶段中，监管环境宽松，除了零星的登记制度外无详细的监管措施。受利益

56、驱使， 以及迅速膨胀的市场需求，发卡企业数量和发卡规模极具添加。而流通中的预付卡那么主要以 单用途预付卡为主，发卡商家涵盖零售商超、百货、美容美发、文娱健身等。另外，由于发 卡企业运营情况参差不齐，消费者权益无法得到保证。Cop yright iR e se arch Inc. 20 11 25中 国 预 付 费 卡 市 场 研 究 报 告 2 0 1 1 年i R e s e a r c h C h i n a P r e p a i d C a r d R e s e a r c h R e p o r t 2021 年至今监管框架下的良性开展阶段 政策层面-从无序到有序的临界点以的出台为

57、标志，预付卡行业迎来了监管框架下的 良性开展阶段。政策的出台，阐明了政府对规范预付卡市场的决心，预示着中国预付卡行业 正从无序混乱走向安康公平。央行相关政策的出台和后续措施的逐渐落实，将对行业的盈利 规模和开展速度呵斥一定冲击，但是从长久的开展角度来讲，一个规范安康的环境将更加有 利于行业的开展。业务开展层面-从单用途到多用途的重要转型期将预付卡分为单用途卡和多用途卡两大类，并实行 由人民银行和商务部分类监管的政策。从业务开展角度讲，现阶段国内预付卡的市场份额主 要集中在商业企业发行的单用途预付卡，而伴随着消费市场的不断变化和竞争手段的多元 化，以及消费者需求的多样化，预付卡在各个领域的运用范

58、围将逐渐在扩展，多用途预付卡 将成为整个行业的开展重心。Cop yright iR e se arch Inc. 20 11 26中 国 预 付 费 卡 市 场 研 究 报 告 2 0 1 1 年i R e s e a r c h C h i n a P r e p a i d C a r d R e s e a r c h R e p o r t2.4.2.市场开展特征艾瑞咨询以为，目前国内预付卡市场的开展特点，主要包括以下几个方面： 企业客户为主目前购买预付卡的客户多数以企业为主，主要用于处理员工福利、公务消费、商务礼品等方面的需求。这些企业集中在政府部门、企事业单位、金融企业、公关公司以

59、及私营企业等。其中政府部门、事业单位等曾经成为各发卡机构关注的重点。而个人消费者用户在发卡机构的客户比例中占据较小的份额。协作商户多样化 从目前与第三方发卡机构协作的商户来看，协作商户类型多种多样，其中以百货、超市等大规模的协作商户是第三方发卡机构协作的优先思索对象。主要目的是经过大规模商户来 促进预付卡的消费及推行。而现有协作的商户中，曾经包含百货、超市、家具建材、餐饮、 文娱、生活效力、酒店、旅游等。销售渠道多样化 现有第三方发卡机构随着业务的添加，区域范围的扩展，销售渠道由原有的单不断销方式向多渠道销售的方式转变。有些公司除了经过公司销售部门进展产品销售以外，还与代 理商进展协作，利用其

60、客户及渠道资源。另外，还经过与协作商户、银行如渤海易生与光 大银行协作等结合发卡的方式扩展销售范围。Cop yright iR e se arch Inc. 20 11 27中 国 预 付 费 卡 市 场 研 究 报 告 2 0 1 1 年i R e s e a r c h C h i n a P r e p a i d C a r d R e s e a r c h R e p o r t3.中国多用途预付卡主要运营企业与市场竞争格局3.1.中国多用途预付卡市场竞争格局分析3.1.1.中国多用途预付卡企业地域分布情况重要章节截止 9 月 2 日，已获得预付卡发行和受理牌照的全国性预付卡企业共