财务成本管理第十四章营运资本管理

1、.2021年注册会计师考试辅导 财务本钱管理 ：.； 第 PAGE 14页第十四章 营运资本投资管理第四节 存货决策 一经济订货批量含义经济进货批量是指可以使一定时期存货的相关总本钱到达最低点的进货数量。决议存货经济进货批量的本钱要素主要包括订货变动本钱、储存变动本钱以及允许缺货时的缺货本钱。不同的本钱工程与进货批量呈现着不同的变动关系，因此存在一个最正确的进货批量，使本钱总和坚持最低程度。二经济批量根本模型2.经济订货批量根本模型下的相关总本钱【留意】这个公式和教材391页的公式不一样主要是由于我给出的公式中少掉了F1、F2和购置本钱，由于这些是和决策无关的本钱，我给出的是和决策相关的总本钱

2、，而391给出的是一切和存货相关的总本钱即包含和决策相关和不相关的两部分记住结论：当“变动进货费用变动储存本钱时，存货相关总本钱最低，此时的Q即为经济进货批量D/QKQ/2Kc得到：Q这种情况下，就是变动性订货费用和变动性储存本钱之和最低的进货批量。2相关公式经济进货批量的存货相关总本钱：经济进货批量平均占用资金：每年最正确订货次数公式：最正确订货周期公式：三经济订货批量根本模型的拓展1.订货提早期与再订货点1对经济订货批量根本模型假设的修订修订我的讲义中假设的第3条教材中的第1条中的“企业可以及时补充存货，即需求订货时便可立刻获得存货瞬间订货，瞬间到货,最低存货量为0改为“存货从采购到送达需

3、求一定的时间，且货物都同一时间瞬间送达；为了保证无缺货，需求在存货为0之前订货即提早订货，发出订货指令时髦存的原料数量称为再订货点R,在再订货点发出订单到货物送达所用的时间称为订货提早期2再订货点R和订货提早期的计算再订货点R每日平均需求量d资料从订货到到达仓库的时间L式中，每天耗费的原资料年需求量/消费周期360天订货提早期L估计订货到货物到达期内原资料的用量每天耗费的原资料再订货点R每天耗费的原资料d【留意】订单虽然提早发出，但订货间隔时间、订货批量、订货次数不变，故订货提早期对经济订货量并无影响。再订货点和订货提早期现实上是从需求订货时候的库存量和提早的时间两个方面来度量提早订货。二者本

4、质上是说的同一个问题。2.存货陆续供应和运用1对经济订货批量根本模型假设的修订修订我的讲义中假设的第4条教材第2条“能集中到货，而不是陆续入库瞬间同时到货,最高存货量为Q修正为“货物送达但是陆续入库，同时假设每日送货量为P。模型修订的影响：图14-9陆续供货时存货数量的变动故该批货全部送达所需日数为Q/P，称之为送货期。因零件每日耗用量为d，故送货期内的全部耗用量为：由于零件边送边用，所以每批送完时，最高库存量为：平均存量那么为：2存货陆续供应和运用时存货经济订货批量决策相关总本钱变动订货费用年进货次数每次进货费用D/QK变动储存本钱年平均库存单位储存本钱【Q1-d/P/2】Kc存货相关总本钱

5、D/QK+【Q1-d/P/2】KcD/QK+Q/2【Kc1-d/P】得到：【阅历结论】和根本模型比，其他不变，就是将Kc变为Kc1-d/P即可，其他不变化。比如变为了3.允许缺货时的经济批量模型保险贮藏1对经济订货批量根本模型假设的修订存货供需都不稳定修订我的讲义中假设的第5条这条当时是我补充的，本身教材没有给出这一条中的“存货的耗用或者销售比较平衡；平均存货量是采购量的一半Q/2改为“存货的耗用不平衡；修订我的讲义中假设的第3条教材中的第1条中的“企业可以及时补充存货，即需求订货时便可立刻获得存货瞬间订货，瞬间到货,最低存货量为0改为“存货从采购到到库需求一定的时间，且该时间并不稳定；修订我

6、的讲义中假设的第8条教材中的第3条“不允许缺货，既无缺货本钱TCs为零改为“允许合理的缺货。应对这种异常情况的措施就是建立为防止耗用量忽然添加或交货延期等不测情况而进展的贮藏即保险贮藏，记为B。图1410存货的保险贮藏2存在保险贮藏的再订货点 R交货时间L平均日需求d保险贮藏B3保险贮藏量确实定建立保险贮藏，固然可以使企业防止缺货或供应中断呵斥的损失，但存货平均贮藏量加大却会使贮藏本钱升高。研讨保险贮藏的目的，就是要找出合理的保险贮藏量，使缺货或供应中断损失和贮藏本钱之和最小。 设单位缺货本钱为Ku，一次订货缺货量为S，年订货次数为N，保险贮藏量为B，单位存货本钱为KC，那么：现实中，缺货量S

7、具有概率性，其概率可根据历史阅历估计得出；保险贮藏量可选择而定。【留意】也就是说，保险贮藏量是不影响经济订货量确实定的。【例149】假定某存货的年需求量D3600件，单位储存变动本钱Kc2元，单位缺货本钱Ku4元，交货时间L10天；曾经计算出经济订货量Q300件，每年订货次数N12次。交货期内的存货需求量及其概率分布如表1410所示。需求量10d708090100110120130概率P10.0l0.04O.200.500.200.04O.01【要求】确定最优保险贮藏答疑编号2274140501 【答案】1.计算再订货点日需求量d全年需求量Q/全年天数3600/36010件/天RLdB10天1

8、0件/天B100件B2.先计算不同保险贮藏的总本钱1不设置保险贮藏量B0：RLdB100件B100计算期望的缺货量在交货期内需求量大于订货点的时候，才出现缺货，而缺货量需求量再订货点需求量10d708090100110120130概率Pi0.0l0.04O.200.500.200.04O.01缺货量不缺货不缺货不缺货不缺货110100101201002013010030期望的缺货量S0100.2020O.04300.013.1件B0时缺货的期望值S0、总本钱TCS、B，那么可计算如下：TCS、BKuSNBKC43.11202 148.8元2保险贮藏量为10件RLdB100件10110件计算期望

9、的缺货量在交货期内需求量大于订货点的时候，才出缺货，而缺货量需求量再订货点需求量10d708090100110120130概率Pi0.0l0.04O.200.500.200.04O.01缺货量不缺货不缺货不缺货不缺货不缺货1201101013011020期望的缺货量S1010O.04200.010.6件B20时缺货的期望值S10、总本钱TCS、B，那么可计算如下：TCS、BKuSNBKC40.612102 48.8元3保险贮藏量为20件：运用同样的方法，可以计算S201301200.010.1件TCS,B40.21220244.8元4保险贮藏量为30件：RLdB100件30130件计算期望的缺

10、货量以130件为再订货点，不会发生缺货，因此：S300TCS、B401230260元3.比较不同保险贮藏下的总本钱，最低者为最优方案做出决策当B20件时，总本钱为44.8元，是各总本钱中最低的。故应确定保险贮藏量为20件，或者说应确定以120件为再订货点。【阐明】本例处理了由于需求量变化引起的缺货问题。至于由于延迟交货引起的缺货，也可以将延迟的天数折算为添加的需求量，经过建立保险贮藏量的方法来处理。四存货经济订货批量决策模型的扩展运用1.用于现金管理决策参见教材379382页的最正确现金持有量的“存货方式。2.自制每批消费量的选择决策。当用于自制资料的决策时，各字母的含义D自制资料年需求量 K每次组织资料消费开工的预备本钱Kc自制资料的单位年储存本钱 P自制资料的日产量d自制资料的日运用量 S一次组织开工消费的资料缺货量Ku单位缺货本钱 N每年组织资料消费开工的次数B自制资料的保险贮藏量【例148】某消费企业运用A零件，可以外购，也可以自制。假设外购，单价4元，一次订货本钱10元：假设自制，单位本钱3元，每次消费预备本钱600元。每日产量50件。零件的全年需求量为