Ch-urrrl财务分析报告范文【免费下载】

1、、 .爱我们打败埃了敌人。 奥我们疤把敌人打败巴了。靶财务分析报告范佰文1 报告目录般一、败 蔼利润分析鞍（一）岸集团利润额增减隘变动分析瓣1.巴拜水平分析搬2.跋爱结构分析罢（二）各生产分阿部利润分析按1、 生产本部俺（含袄QY分厂伴）利润增减变动版分析：岸2摆、坝 疤一季度胺AY拌分公司利润增减拌变动分析：二、收入分析爱（一）销售收入背结构分析：蔼（二）销售收入扮的销售数量与销矮售价格分析：般（三）销售收入俺的赊销情况分析胺三、胺成本费用分析碍（一）产品销售板成本分析邦（二）各项费用佰完成情况分析隘四、翱现金流量表分析颁（一）现金流量扮表增减变动分析伴（二）现金流量摆分析昂五、岸有关财务指

2、标分芭析按（一）获利能力碍分析肮（二）短期偿债碍能力分析白（三）般长期偿债能力分爱析氨六、般存在问题及分析氨（一）销售成本啊的增长率大于产芭品销售收入的增氨长率哎（二）埃借款增加，获利奥能力降低，偿债靶风险加大邦七、意见和改进敖措施2重点关注扮现代企业竟争是阿管理的竟争。面爸对日益萎缩的利啊润空间，我们需岸要知道：居高不摆下的成本究竟是扳客观原因还是主懊观原因造成的？阿材料利用率能否百控制？现销收入板能否更多些？赊暗销收入资金回笼罢能否更快些？在拜目前产销两旺的阿形势下，企业资翱金能否良性循环佰？哎搬3佰问题重点综述蔼由于人民币销售肮价格的同比下落哎，销售成本又居扒高不下，销售毛扒利率下降，利

3、润矮总额同比减少5瓣0.5万元；赊笆销收入同比增加扒，不良及风险应巴收款项比例加大爸；经营现金净流扳量不足以抵付经捌营各项支出；负跋债及应付款项、爱利息增加，贷款邦还本付息压力加胺重；但销售、生办产还较正常，资霸产负债率稍高，澳也算正常，目前跋短期还债能力较啊强。翱2009傲年一季度财务分爸析一、利润分析：鞍（一）集团利润捌额增减变动分析拔1八、利润额增减变背动水平分析净利润分析：按一季度公司实现袄净利润版105.36佰万元，比上年同捌期减少了稗55爱.16艾万元，减幅靶34%八。净利润下降原蔼因：一是由于实白现利润总额比上胺年同期减少熬50.5搬万元，二是由于敖所得税税率增长瓣，缴纳所得税同

4、艾比增加邦4.65案万元，其中利润俺总额减少是净利胺润下降的主要原八因。稗啊利润总额分析：翱利润总额吧140.48暗万元，同比上年懊同期八190.98半万元减少啊50.5坝万元，下降邦26%皑。影响利润总额捌的是营业利润同岸比减少挨67.24伴万元，补贴收入版增加败17拜万元。俺皑营业利润分析：八营业利润捌123.18埃万元，较上年矮190.42柏万元大幅减少，班减幅吧35%傲。主要是产品销肮售利润和其他业俺务利润同比都大班幅减少所致，分艾别减少背46.5耙3稗万元和蔼20.71爸万元。扳芭产品销售利润分爸析：产品销售利碍润挨82.95俺万元同比稗129.48扮万元，下降蔼36%背。影响产品销

5、售矮利润的有利因素摆是销售毛利同比皑增加佰162.12皑万元，增长率岸27%拌；不利因素是三百项期间费用唉686.41跋万元，同比增加癌208.65挨万元，增长率案43.67%胺。期间费用增长盎是导致产品销售哀利润下降的主要扮原因。奥由于今年一季度扒淡季不淡，销售扮收入同比增长傲53%靶，销售运费、工唉资、广告及相应奥的贷款利息、汇艾兑损失也比上年傲大幅增长。销售吧费用、管理费用摆、财务费用，同疤比增加额分别是版108.31拔万元、捌8.32扳万元和盎92.白19癌万元，其中销售碍费用和财务费用傲同比增长最快，摆分别增长绊98%吧和搬67%肮。笆叭产品销售毛利分俺析：一季度销售阿毛利疤769.

6、36吧万元，销售毛利案较上年增加翱162.12傲万元，增长率坝27%半；销售毛利同比颁增加的原因是收隘入、成本两项相败抵的结果。产品巴销售收入同比增稗加班2600.20安万元，增长扳53%靶；产品销售成本隘同比增加挨2438.07罢万元，增长澳57%鞍。挨2八、利润增减变动败结构分析及评价唉从奥2009吧年一季度各项财碍务成果的构成来安看，产品销售利隘润占营业收入的版比重为邦1.11%靶；比上年同期阿2.66%鞍下降了懊1.55%捌；本期营业利润胺占收入结构比重安1拜.65%爱，同比上年的拜3.91%唉下降了敖2.26%霸；利润总额构成俺1.88%碍，同比霸3.92%懊下降了柏2.04%安；净

7、利润构成为案1.41%捌，比上年的把3.30%袄下降柏1.89%拜。岸从利润构成情况办上看，盈利能力翱比上年同期都有癌下降，各项财务澳成果结构下降原稗因：拜盎产品销售利润结芭构下降，主要是半产品销售成本和隘三项期间费用结板构增长所致。目唉前降低产品销售俺成本，控制销售败费用、管理费用鞍和财务费用的增按长是提高产品销坝售利润的根本所版在。叭啊营业利润结构下翱降的原因除受产叭品销售利润影响昂以外，其他业务巴利润同比占结构按比重下降也是不笆利因素之一。凹扒本期因补贴收入安为利润总额结构翱增加绊0.25%拌，是利润总额增板加的有利因素，爱而营业外收入结摆构比重下降，营艾业外支出比重增胺加及所得税率结捌

8、构上升都给利润埃总额结构增长带奥来不利影响。俺（二）各生产分霸部利润分析癌1笆、一季度生产本稗部（含QY分厂澳）利润增减变动按分析：绊胺本部利润总额背129.91拌万元，同比减少叭48.94把万元，下降拌27.36%拜。利润总额下降靶的主要原因是产澳品销售利润和其稗他业务利润同比半减少背44.77靶万元、矮20.89氨万元，补贴收入搬增加拌17佰万元，及营业外扳收入同比减少拜0.26按万元增减相抵所白致。版安本部产品销售利摆润芭72.58百万元，较上年同爸期岸117.35傲万元减少蔼44.77耙万元，减幅胺38.15%扳。其减少的原因盎是一季度销售收芭入的同比增加幅挨度抵消不了销售扮成本和期间

9、费用柏的增加幅度，造胺成产品销售毛利翱空间缩小。其销熬售收入同比增加稗2312.6霸8凹万元，增长扳55.97%袄；而销售成本、芭费用增加百2357.44稗万元，成本、费佰用率增长达翱58.72%扒。其中：产品销靶售成本增加哎1603.44哀万元，增长盎70.52%靶；期间费用增加隘214.46胺万元，癌47.61%哀。芭2袄、一季度AY分八公司利润增减变挨动分析：佰版AY分公司利润疤总额胺10.56拔万元，同比减少搬1.56白万元，下降靶12.91吧%凹。利润总额下降巴的主要原因是产爸品销售利润减少氨1.75澳万元、其他业务哎利润同比增加扳0.19百万元两项增减相翱抵所致。蔼跋产品销售利润哀

10、10.38肮万元，较上年同案期啊12.13爸万元减少懊1.75版万元，减幅拌14.48%邦。其减少的原因爸是：由于主要原拌材料价格较上年拜同期上涨，因此唉产品销售毛利并靶未因业务量增大把而增加。销售收扮入同比增加袄287.52安万元，增长隘38.95%昂；而销售成本增扳加邦295.09扳万元，增长摆42.23%稗；产品销售毛利蔼较上年减少7.癌57万元，减幅半19%佰；期间费用埃21.53吧万元，同比减少盎5.81岸万元，费用率下板降昂21.25%安。二、收入分析昂（一）销售收入翱结构分析：癌一季度集团完成暗销售收入背7470.4柏万元。出口NS拜B、国内销售N稗SB及巴P懊EX材等收入与拔上

11、年同期相比都岸有不同程度的增柏长，按销售区域阿划分：稗1.澳出口贸易创汇收罢入哎602.8般万美元，同比增挨加扳258.8懊万美元，增长叭42.9%班，折合人民币销百售收入靶4340般万元，完成年度捌计划的昂31%耙2.埃国内销售收入（凹包括QY分厂）隘2104.7熬万元，完成年度拌计划的斑19.9%氨，同比增加俺649.7拌万元，增长笆44.6%奥。敖3.柏AY分公司澳PE笆X材收入凹1025.7盎万元，与上期的耙738.20拌相比，增加岸287.5伴万元，增长了蔼38.95%氨。办（二）销售收入把的销售数量与销斑售价格分析罢一季度集团销售皑收入中出口销售奥、国内销售、A肮Y分公司在收入挨结

12、构所占比重分拜别是班 58.1%按；凹28.2%斑；邦13.7%拌。其中以本部出氨口业务量最大，板其对销售总额、邦成本总额的影响扒也最大。懊1、本部一季度瓣因销售业务量增拜加影响，销售收伴入（人民币）较肮上年同期增加2案312.67万爱元（含QY分厂白），增长55.暗97%；埃2、尽管拔3艾月始上调了部分捌出口产品售价，爸但汇率由稗7.8奥元霸/1矮美元降到矮7.2昂元袄/1傲美元，因汇率损般失影响，一季度跋（人民币）销售懊价格比上年同期疤价格仍然减少，搬因价格降低影响绊同比销售收入减按少癌302.38昂万元；昂3、本部由于一耙季度出口销售业爸务扩大，因销售澳量的变动影响同斑比增加销售收入懊1

13、831.83伴万元。拔（三）销售收入坝的赊销情况分析板2009熬年一季度应收帐爱款期末余额班3768.7隘万元；与上期的案3337颁万元相比，增加斑了案431.7俺万元，应收账款八增长了版12.9%吧。其中：应收账巴款账龄在三年以蔼上的有盎253.7白万元，占啊7.66%芭，芭1-2昂年的应收账款暗3058.3奥万元，占赊销总熬额的八92.34%板。说明销售收入拔中应收账款赊销稗比重在加大，其瓣中值得注意的是氨：袄版各代表处赊销收稗入疤286.12敖万元，占发货累袄计的鞍70.55%般；超出可用资金鞍限额岸644.44班万元；矮拌代理商及办事处盎等赊销收入癌2011.35懊万元，其不良及蔼风险

14、赊销款蔼872.53昂万元，占其赊销芭收入的败43%伴。（不良应收款拔占蔼28%搬，风险应收款占安16%按）胺三、成本费用分伴析佰（一）产品销售白成本分析翱1.哎全部销售成本完鞍成情况分析摆集团全部产品销啊售成本拜6701.09半万元，较上年同扒期爱2438.07暗万元增长隘57%吧。其中：胺叭出口产品销售成皑本扳3877.22白万元，占成本总败额的挨57.9%百，同比增加哎1603.44岸万元，增长百71%佰，其成本增长率邦大大高于全部产唉品销售成本总体背增长水平（14矮%71%-5背7%）；翱癌本部国内产品销巴售成本笆1830.05暗万元，占成本总佰额的肮27.3%半，同比上年增加案539

15、.54扳万元，增长隘42%鞍；说明国内产品矮销售成本增长率皑低于全部产品销暗售成本增长率（澳15%42%暗-57%）；鞍爸AY分公司产品爱销售成本凹993.81扳万元，同比坝698.72阿万元，增加扒295.08爸万元，增长奥42.23%巴，占成本总额的爱14.8%碍；其销售成本占扳收入结构的96盎.89%，同比绊上年增长0.2澳2%坝2败、各销售区域产昂品销售成本对总爸成本的影响：搬出口产品销售成半本对总成本的影颁响66%。傲班国内销售产品成爸本对总成本的影按响22%。扒AY分公司销售鞍产品成本对总成斑本的影响12%笆。罢一季度由于成本白增长影响，出口岸产品销售毛利率皑同比下降2%，芭这是销

16、售毛利率碍下降的主因。国蔼内产品销售收入翱同比增长1%，肮成本并没有同比坝例增加。爱3、单位产品材百料利用率同比下芭降对成本的影响埃跋0.5FC利用佰率只有78.6敖2%成本，同比俺成本增加了16般.4万元。其原哎因是PEX不合唉格70米，阿拉艾伯兰色KQ不良跋产生145.5捌870标准张降隘级。案版0.40FC板拌利用率有83.碍78%，同比成熬本增加了12万扒元。主要是XX跋不良、拉闸停电笆损失。哎挨0.30FC利跋用率有92.2佰8%比上年的9吧4.21%低约挨2个百分点，成办本增加6.2万笆元。主要是XX啊XXXXXXX笆X试验调整。佰澳0.50FC比暗计划成本高4.氨5万元，因为2氨

17、月有PEX材不哎合格220米，坝3月有X材不合俺格致使47.1袄468张BZB邦降级。按（二）各项费用敖完成情况分析坝三项期间费用共半计隘686.4坝万元，总费用水奥平拔9.19%拜，比上年同期的笆9.81%扮下降了把0.62%板；耙 皑其中销售费用、班财务费用增加是巴费用总额增加的胺主要原因销售费用分析癌销售费用奥218.5扮万元，占费用总碍额的拔32%暗；与上年同比增板加啊108.3搬万元。销售费用扳变动的原因：一氨是运费、工资和笆其他项有较大增碍长，分别比上年邦同期增长版69.1扮万元、半21.5艾万元、办20.3百万元，增长幅度胺分别为瓣270.56%艾、澳110.75%拌、碍66.5

18、6%胺。由于公司销售笆业务量加大，其版收入提成、运输斑费和包装材料等隘费用相应的增加拜，同时广告会务案费、交际应酬费隘、差旅费等方面按的开支也有一定肮的增加，但办公疤费比上年有所下癌降。管理费用分析傲管理费用拌239.3拌万元，占费用总傲额的霸35%八；与上年同比增矮加霸8.3笆万元，增长碍4%佰。管理费用变动安的原因是工资同扳比增加摆19.1巴万元，增长败34.09%拔。水电费增加阿7.9罢万元，增长版62.98%邦，其他项增加凹8.7疤万元，同比增长拜48.98%埃。办公费等同比岸减少的项目有：懊无形资产摊销费罢用比上年同期下碍降扒41%邦；差旅费、修理芭费两项均下降敖72%扒；办公费下降

19、奥36%肮；税金下降耙27%佰；交际应酬费下盎降盎16%败。其中无形资产案摊销减少耙12.6班万元是与上年摊邦销期限不一致形哎成的。财务费用分析板一季度财务费用耙支出耙228.6扮万元，同比增加笆92叭万元，增长办67.35%搬。其中：手续费摆支出同比增加矮3.1霸万元，增长白40.79%败；利息支出版152.7碍万元，同比上年肮增加爸55.1板万元，增长肮55%岸；汇兑损失按65.2氨万元，同比阿31.4般万元增加邦33.82俺万元，增长啊108%皑；其中利息支出胺和汇兑损失支出傲增加是财务费用坝总额同比增加的昂主要原因。半四、现金流量表霸分析暗（一）现金流量俺表增减变动分析霸：伴1、经营活

20、动产笆生的现金流量净氨额背11.41佰万元，同比增加昂597.08败万元，增长扒102%佰；爸2、投资活动产叭生的现金流量净爸额百-304.1艾万元埃,按同比上年盎-175.92板万元，净支出增岸加盎128.1按万元；昂3、筹资活动产跋生的现金流量净凹额袄-157.38安万元，同比上年皑621.6柏万元现金净支出叭增加矮 778.98芭；爱4、现金及现金柏等价物净增加额拌-450.08鞍万元，同比上年瓣-853.24罢万元办 奥净支出减少矮403.16爸万元，现金及现拔金等价物净增加奥额上升坝47%罢。稗经营活动产生的霸现金流量净额只耙有按11.41凹万元，说明尚不胺足支付经营活动拔的存货支出

21、，而摆投资活动未有回邦报，筹资活动现俺金流量是负数说吧明目前正处在偿扳付贷款时期。整熬个现金流量是负胺数说明公司的现埃金流量很不乐观暗。隘（二）现金流量搬数据分析澳1坝、经营活动现金爸净流量表明经营伴的现金收入不能盎抵补有关支出。昂2懊、巴现金购销比率扒92%拔，接近于商品销啊售成本率败90%百。这一比率表明拌生产销售运转正拔常，无积压库存拜。斑3版、销售收入回笼盎率案91%颁，表明销售产品拌的资金赊销比例爸太高，此比率一皑般不能低于唉95%吧，低于阿90%瓣则预示应收账款唉赊销现金收回风懊险偏大。扮五、有关财务指肮标分析获利能力分析啊长期资产报酬率扳2.1%暗，与上年同期比爸下降斑20.3%

22、般；总资产报酬率跋0.6%隘，降瓣55.5%伴；毛利率百10.3%哀；降碍17.4%邦；销售净利润率捌1.4%斑；降瓣57.2%班；成本费用利润吧率拔1.1%耙，降叭72%稗；说明销售收入巴成倍增长，但获啊利能力呈下降趋蔼势。靶短期偿债能力分摆析昂流动比率挨143.9%百，把与上年同期比半增长奥29.3%拔；速动比率拜105.2%佰，增长白79.1%把；表明本期因贷胺款额的增加，用拔于流动的资金同氨比增长很快，企傲业短期偿债能力扒很强；现金比率搬42.1%扳，超出安全比率霸的背20%捌。表明澳偿还短期债务的蔼安全性较好澳，但同时说明资伴金结构不太合理埃，流动资金未能俺充分用于生产经捌营。扳（三

23、）背长期偿债能力分肮析：与上年同期安比邦总资产负债率皑53%拔，增长奥7.4%癌，尚在安全范围熬内；产权比率癌31.1%岸，一般应在摆50%把为好，百该比率过低，说颁明财务结构不尽埃合理，未能有效版地利用贷款资金拌；利息保障倍数巴192%挨，下降邦35.1%扮；表明因利润减叭少利息支出增加办，长期偿债能力肮较上年同期在下盎降。搬六、存在问题及扮分析把（一）产品销售俺成本的增长率与般上年同比大于产艾品销售收入的增般长率。具体表现碍在：成本增长率埃大于收入增长率般；毛利及毛利率跋下降；集团公司傲一季度出口产品爸销售收入同比上霸年增长熬34.15%叭，而其成本增长伴37.61%昂；AY分公司收白入增

24、长爸5.9%矮，而成本增长蔼12.1%唉；只有国内产品摆销售呈良好发展肮态势收入增长大哀于成本增长。盎（二）负债增加按，获利能力降低败，偿债风险加大耙。罢1哎、爸对外办负债总额一年内捌增长耙26.6%巴，奥其中以其他应收瓣款、应付账款形哎式占用的外部资把金有明显上升。芭其应收账款严重稗高于应付账款拔1.9哎倍，全部应收款捌也高于全部应付跋款的斑1.4案倍，表明其对巴外融资（短期借搬款、应付票据、败应付账款、其他艾应付款）获得的碍资金完全被外部拌资金（应收账款鞍、其他应收款）佰占用。拜2扳、赊销收入占全搬部收入的比重大巴，造成营运资金啊紧张，严重影响稗了现金净流量。哎3拔月末应收账款余斑额白2297.4澳万元，其中：各挨代表处、发展部胺不良或风险应收般账款为颁