民营资本进入银行业效应、问题与策略

1、.PAGE ：.；PAGE 14民营资本进入银行业效应、问题与战略一、民营资本进入银行业的政策与法律环境近些年来随着民营经济的迅速崛起以及随之而来的民营资本总体规模的快速膨胀政府有关部门相继出台了一系列规范和引导民营资本投资的政策措施应该说国家对引导民营资本投资是持积极和鼓励态度的关于民营资本进入银行业的政策和法律规章也在逐渐完善和不断细化原国家计委发布的就明确指出“除国家特殊规定外凡鼓励和允许外商投资进入的领域均鼓励和允许民间资本进入；2001年12月在国务院办公厅转发国家计委的中也明确规定“国有经济比重较高的对外贸易、公用事业、旅游、文化、电信、金融、保险等行业要逐渐放宽对非国有经济的准入

2、限制和扩展对外开放从2005年开场管理当局进一步放开了民营资本进入银行业的相关要求和条件是年2月国务院正式发布即“非公有制经济36条其中规定“贯彻平等准入、公平待遇原那么允许非公有资本进入法律法规未禁入的行业和领域允许外资进入的行业和领域也允许国内非公有资本进入并放宽股权比例限制等方面的条件还明确指出“允许非公有资本进入金融效力业在加强立法、规范准入、严厉监管、有效防备金融风险的前提下允许非公有资本进入区域性股份制银行和协作性金融机构符合条件的非公有制企业可以发起设立金融中介效力机构允许符合条件的非公有制企业参与银行、证券、保险等金融机构的改组改制并且要求“城市商业银行和城市信誉社要积极吸引非

3、公有资本入股2006年是我国银行业入世后过渡期的最后一年银监会主席刘明康在2006年的任务会议上表示银监会将积极引导民营资本等国内外资金参与银行业金融机构重组改造并明确表示民营资本可以参与到银行重组中去按照这一要求中国银监会公布了和自2006年2月1日起施行鼓励外资入股股份制商业银行与城市商业银行同时也明确了境内机构发起设立商业银行的资历、条件以及商业银行合并、收买的规那么可以看出虽然民营资本进入银行业的准入要求还很严厉但管理当局的态度却很明确即并不排斥民营资本进入银行业从相关的法律法规来看、等对于民营资本进入银行业并没有任何歧视性限制现行法律规定只需在运营业绩方面符合市场准人条件具有法人资历

4、的民营企业即可用自有资金投资入股商业银行对具有法人资历的民营企业作为商业银行的发起人资历及入股金额与比例也没有法规上的限制比如民生银行的法人股中约85于民营企业投资实践上在我国的银行机构特别是股份制商业银行和地方城市银行中有相当一批战略投资者民营企业另外个人投资进入商业银行系统目前虽然还有所限制但进入渠道仍较多并且比较畅通比如有大批个人股东凭仗城市信誉社改造为城市商业银行之机进入银行业个人还可以经过购买上市银行类公司的股票而成为其股东当然目前民营资本进入银行业依然还存在一些有形或无形的妨碍主要表如今1市场准入的硬性要求比如按照规定设立全国性商业银行的注册资本不少于10亿元人民币且注册资本必需是

5、实缴资本由于民间资本较为分散普通难以到达资本金的要求2层层审批的制度性妨碍民营资本进入银行业需求阅历一整套的审批程序在获取准入时往往需求付出宏大的额外本钱3缺乏有效的银行退出机制和存款保险制度加上观念认识上的妨碍使得在具备二元经济传统的中国经济构造条件下公众对民营银行尤其在成立初期存在很大的心思妨碍和猜疑一份调查报告显示有近80%的被调查者以为中国需求民营银行但对于民营银行的态度却异常谨慎明确表示会在那里开户的人只需2.4%而大多数人那么会持张望态度；在各项要素中民营银行的信誉最重要53.6%的人会视其信誉来决议能否把钱存入民营银行；有45.2%和39.3%的人会调查民营银行的实力及效力程度二

6、、民营资本进入银行业的积极作用及潜在风险民营资本进入银行业无论对民营资本本身还是对商业银行来说都可以产生积极的作用对民营资本来说经过进入银行业1可以有效处理民营资本投资效率低下的问题提高资本资源的运用和配置效率长期以来由于民营资本分散在众多民营企业或居民个人手中很难集中起来进展大规模的实业投资再加上民营投资引导机制的缺乏以及过去许多领域对民营资本进入的限制民营资本的投资收益难以保证大量民营资本被迫存于银行或滞留在居民个人手中从而大大降低了民营资本的投资效率既妨碍了民营企业的开展壮大也在很大程度上呵斥了资本资源的浪费2可以有效地实现产业资本和金融资本的交融为民营资本的产业扩张奠定融资根底目前民营

7、资本进入银行业除了思索到银行机构相对较高的利润率之外更大程度上是在于这一投资的战略意义即银行作为货币市场主导者所具有的强大的融资功能尤其是在现阶段资本市场发育还不够成熟以及政府对银行业准入有着严厉限制的背景下银行间接融资的功能与价值显得更加重要对银行业和经济开展而言各种民营资本进入银行业所带来的直接效益包括1有助于处理商业银行资本金缺乏的问标题前我国商业银行普遍存在资本金缺乏的问题严重制约了商业银行的业务扩张和市场竞争民营资本的注入无疑有助于添加商业银行资本金和拓展其运营规模2有助于银行业现代治理构造的建立和推进商业银行体制的真正改革由于民营资本产权明晰随着民营资本进入银行业有利于促进商业银行

8、股权资本和产权构造的多元化进而逐渐建立现代企业制度强化法人治理和市场运作提高风险管理程度和内部控制的质量与效率3有助于处理商业银行开展的动力机制问题民营资本的目的是追求利润最大化随着民营资本进入银行业在促进股权多元化和改良治理构造的根底上将促使商业银行在运营管理体制、用人分配机制、业务创新力度、市场开辟方式等方面都以市场为导向以利润为目的建立起一套较完善的鼓励机制处理开展动力缺乏问题4有助于商业银行明确其市场定位有效缓解民营企业融资难的问题随着民营股权所占比重的逐渐提升政府财政股权逐渐被稀释甚至退出由民营资本参股或组建的商业银行开场具备一个独立的市场利益主体所需求的全部特征这将有利于处理我国经

9、济开展中长期存在的民营中小企业融资难的姿态5有助于强化银行之间的市场竞争和优胜劣汰机制在现代金融体系比较兴隆的国家受利益机制的驱动银行相互之间的竞争非常猛烈每年会有许多银行破产同时也会有新的银行开业最近十余年来的银行收买与兼并作为一种重要的竞争方式促使这些银行培育了很强的自我开展和自我调理功能另外民营资本进入银行业还可以在一定程度上处理乡村金融效力缺位的问题近年来各国有商业银行根据本钱与效益管理的原那么开场大力强化集约运营加上一批资产质量低、运营效益差的中小金融机构被吊销归并或退出金融市场使得乡村和偏远地域的金融效力严重缺乏经过让民营资本进入银行业可以组建主要为地方乡村经济效力的中小银行机构有

10、效处理乡村经济开展中金融效力缺失的问题不可否认民营资本进入银行业将给银行本身和金融体系带来一定的冲击其潜在风险同样不容忽视银行业是一个具有典型委托代理关系的高负债和高风险行业必需面对内在的风险转嫁问题尤其是在大量债务人主要是缺乏监视动力的小额存款者和少数股权人的约束条件下代理人去追逐高收益高风险投资工程的激动更加突出再加上由信息不对称所引发的逆向选择和品德风险问题任何一家银行出现问题都能够引起人们对其它银行自信心的动摇进而引起“多米诺骨牌式的连锁反响对整个社会与经济的开展带来很大冲击假设民营资本以组建民营银行的方式进入银行业在成立初期由于遭到财力有限和资信缺乏的制约在短少国家信誉担保和存款保险

11、制度保证的条件下很有能够会添加整个金融系统的风险对此要引起高度的注重和警惕除此之外民营资本进入银行业还能够出现关联贷款以及由此引发的其他问题亚洲开发银行对亚洲各国银行业的研讨发现民营银行最大的问题就是股东关联贷款为关联企业融资不仅会使商业银行风险转嫁的激动更加剧烈而且产业资本和金融资本的亲密结合还有能够进一步导致“裙带关系和“黑金政治的出现虽然监管部门曾经认识到这个问题的严重性并且制定了相应的措施但民营资本一切者在关联贷款运作手法上的隐蔽性往往超出了监管者可以监控的范围相关法规对关联贷款的认定也明显落后于实践操作手法三、民营资本进入银行业的方式和途径当民营资本进入银行业的政策与法律条件曾经比较

12、明朗并且由此而产生的收益和风险被得到充分认识后一个随之而来的问题是民营资本采取何种方式进入银行业普通情况下民营资本进入银行业不外乎资本准入和机构准入两种方式而不同的方式对商业银行的产权构造和银行业的市场构造有不同的影响民营资本进入银行业的目的是提高商业银行的运营效率和竞争实力以应对外资金融机构进入所带来的各方面的冲击和挑战因此必需明确民营资本不同进入方式对于商业银行绩效和运营效率的影响途径与力度实际研讨中关于产权构造与市场构造变动对商业银行的绩效有无影响或者哪种影响更显著不断没有定论市场构造改革论者从SCP范式入手得出结论以为银行业市场构造的不合理是影响银行业运营效率的一个重要要素而且往往是集

13、中度较高市场中的银行具有较高的本钱和较低的效率而且他们大都以为中国银行业存在较为严重的构造问题缺乏竞争是导致银行业效率低下的主要缘由反对者的研讨阐明竞争程度与效率之间的正相关关系在银行业并不适用在现代信息与通讯技术广泛浸透到银行系统并引起商业银行运营方式的变化后一定程度的行业集中和银行机构扩张不仅不会降低绩效而且可以产生规模经济和范围经济效应我国有学者的研讨也以为在现代技术不断作用于银行运作机制、主要兴隆国家的银行业市场构造进一步向集中化开展、各家银行不断追求规模经济和范围经济效应的背景下中国银行业坚持一定的行业集中度是符合银行业开展趋势的在产权构造方面有研讨报告显示银行国有产权方式往往在那些

14、平均资本收益较低、金融体系欠兴隆、政府干涉较强而效率较低、产权维护性差的国家占有较大比重为此他们提出从改革产权构造入手来提高商业银行的效率现实上无论是一方面改革产权构造还是一方面改革市场构造都是不完备的仅从产权构造入手进展改革忽略了这样一个现实即使在兴隆的市场经济国家银行机构也会因市场竞争不充分而松懈从而严重降低其运营效率因此即使是进展彻底的产权改革构成了有效的治理构造和鼓励约束机制在缺乏竞争的市场构造中国有银行依然能够低效率运营而不努力提高产品和效力质量而假设单从市场构造改革入手国有商业银行那么有能够由于存在大量政策性负担和预算软约束问题严重而隐藏了大量金融风险一味主张对外资银行的全面放开并

15、不能排除危及国家金融平安的能够性；而且国际银行业的开展趋势并不是朝着充分竞争而是向着集中化的方向开展近年来国际银行业的并购浪潮就是最好的例证根据上面的分析结合中国银行业的现实情况民营资本进入银行业在方式选择上应该是优先思索资本准入同时在相关配套措施和外部环境比较完善的前提下稳步推进机构准入做出这一判别的根据并不在于民营资本成立民营银行能够存在的动机不纯由于对于各种不纯动机完全可以经过制度设计和加强监管来进展预防这现实上也是监管程度不断提高和法治环境日益完善必不可少的一个环节而是基于如下缘由1目前我国银行机构数量众多近乎饱和竞争比较充分在这种情况下对机构准入应该慎重有资料显示截至2004年底中国

16、共有4家国有银行、3家政策性银行、12家股份制商业银行、112家城市商业银行、681家城市信誉协作社、7家乡村商业银行、12家乡村协作银行和32869家乡村信誉协作社等另外共有19个国家和地域的67家外资银行在华设立211家营业性机构外资银行类机构在我国设立220家代表处数据来源2产权构造改革对商业银行运营效率提高非常重要的观念在我国从一定程度上得到了印证虽然四大国有商业银行在资产规模、资本规模以及机构数量与员工人数上都远远超越股份制银行但其运营效率的各项目的却不断都低于股份制银行和一些新兴银行这种低效率并非是在市场竞争的作用下构成的而主要是由历史要素和行政手段所导致因此产权构造改革在目前情况

17、下显得更加迫切经过改动国有银行的产权构造可以推进国有银行改革其不合理的治理构造处理国有银行治理构造上存在的诸多问题稳定和丰富商业银行改革曾经获得的成果3上述关于民营资本进入银行业所能够招致的潜在风险大都与机构准入有关而且民营资本进入银行业能够存在的妨碍大都表如今设立新的民营银行上在我国银行业整体上还面临较大风险的背景下无论是从可行性还是从必要性来说都应该是以资本准入改造产权的方式优先四、民营资本进入银行业的假设干战略民营资本进入银行业涉及到民营企业、商业银行、政府部门、货币当局和监管部门等多个部门是一项复杂的工程其顺利实施和胜利推进有赖于多方的协同配合和共同努力要求商业银行与民营资本积极改革本

18、身固有的弊病也需求相关部门为改革发明一个良好的外部环境同时注重规范监管行为和提高监管程度有效防备各类潜在的风险对民营企业来说在进入银行业之前应该建立起健全的法人治理构造这有利于明晰产权关系强化运营管理提高企业应对市场变化的才干；同时应明确进入银行业的目的是作为一项战略性的长期投资而不是为了获取短期利益或当年分红更不可以从事关联买卖来套取贷款对商业银行来说要加强内部控制和信息披露机制的建立与规范强化商业银行风险管理机制实现其盈利、市场扩张、可继续运营的最正确平衡；民营资本进入商业银行之后应该留意一切权与运营权的分别实现由银行家来运营银行的目的有效处理业务扩展与风险控制之间的矛盾随着民营资本进入国有银行以及银行产权构造的改动还需求政府部门进展角色转换、货币管理当局的配合以及监管部门的不懈努力首先政府部门作为国有资产的代表人必需逐渐放弃对银行的直接干涉和管理同时不断强化其股东角色依托政府独资或控股的法人投资机构参与改革后变成股份制银行的董事会经过在董事会的任务来维