知识产权行业投研报告(交易修改)汇编资料

1、知识产权(zh sh chn qun)行业投研报告共五十三页知识产权(zh sh chn qun)行业概况知识产权(zh sh chn qun)服务知识产权交易知识产权融资目录共五十三页知识产权行业(hngy)概况：三个细分市场服务、交易、融资知识产权：是人们对于自己的智力活动创造的成果和经营管理活动中的标记信誉依法享有的权利。知识产权行业地位：开发和利用知识资源的行业。当今世界，随着知识经济和经济全球化深入发展，知识产权日益成为国家发展的战略性资源和国际竞争力的核心要素，成为建设创新型国家的重要支撑(zh chng)和掌握发展主动权的关键。商标专利版权服务知识产权三大主要内容来源：交易融资知

2、识产权行业三大主要细分市场：知识产权行业现状：仍不成熟。“我国知识产权的特点是数量增长快，核心知识产权少，资产增长慢。”中国技术交易所总裁郭书贵指出，目前真正做知识产权经营的企业还是少数，更多企业侧重在知识产权的盘活。知识产权行业前景：潜力无限。知识产权申请/登记量大，且在经济结构转型和“互联网+”浪潮促进下，行业增速高,知识产权服务、交易和融资寻需求将越来越大，相关公司和平台也层出不穷行业未来空间巨大。3来源：知识产权法，吴汉东主编其他内容共五十三页知识产权行业概况(gikung)：发展推动因素在国家政策、经济转型、创新创业氛围与融资支持的大力推动下，知识产权(zh sh chn qun)行

3、业的投资时点已经到来。政策支持：20152008201120122014国家知识产权战略纲要提升我国知识产权创造、运用、保护和管理能力为构建创新的制度环境和市场环境提供基础保障促进了针对知识产权服务业的研究关于加快发展高技术服务业指导意见明确了知识产权服务业发展原则与工作重点提出2020年目标带动各地知识产权服务业相关法律政策的发布国家知识产权事业发展“十二五”规划关于加快培育和发展知识产权服务业的指导意见进一步明确了知识产权服务业的重要作用明确加快知识产权服务业发展的主要任务提出了促进知识产权服务业发展的主要措施关于深入实施国家知识产权战略，加强和改进知识产权管理的若干意见深入实施国家知识产

4、权战略行动计划(2014 2020 年) 李克强2014年9月在夏季达沃斯论坛上公开发出“大众创业、万众创新”的号召明确了促进知识产权创造、运用、保护、管理能力显著增强、基础能力全面提升的目标与规划为下一阶段我国知识产权服务业的发展指明方向“双创”的提出推动大众“创业潮”与科技“创新潮”双潮涌动，促进知识产权服务业发展明确了今年力推“双创”的新作为：进一步放宽市场准入，让市场主体能够便利注册；为创业搭台，包括提供众创空间，用好政府引导资金；进一步减税免费，使创业者能够轻装前进提出加强知识产权保护，打造信息技术共享平台 两会期间，国务院关于发展众创空间推进大众创新创业的指导意见 2015年6月国

5、务院常务会议提出一系列推动“双创”措施近年政策支持力度不断加强来源：国务院、政府网站、国家知识产权局服务业政策创业政策4共五十三页知识产权行业概况：发展推动(tu dng)因素在国家政策、经济转型、创新创业氛围与融资支持的大力推动下，知识产权(zh sh chn qun)行业的投资时点已经到来。政策支持：来源：国务院、政府网站、国家知识产权局20072008200920102013银行业金融机构支持服务业加快发展的指导意见积极探索知识产权质押等行之有效的担保方式关于进一步加大对科技型中小企业信贷支持的指导意见鼓励银行支持知识产权质押贷款多部门联合出台了关于加强知识产权质押融资与评估管理 支持中

6、小企业发展的通知，修订了专利质押权登记管理办法简化和规范质押登记程序，并强化对债权实现的保障关于商业银行知识产权质押贷款业务的指导意见引导和规范商业银行开展知识产权质押贷款业务，保持必要的信贷支持力度推动大众创业万众创新蓬勃发展，发展知识产权交易市场，严格知识产权保护关于积极发挥新消费引领作用加快培育形成新供给新动力的指导意见近年政策支持力度不断加强中长期科学和技术发展规划纲要(20062020年)强调实施促进创新企业的金融政策，鼓励金融机构改善和加强对高新技术企业，特别是对科技兴中小企业的金融服务2006 国务院决定制定和实施国家知识产权战略纲要纲要在制定的过程中，也强调了对知识产权产业化应

7、用的融资支持。2005针对产权交易市场存在的问题，为促进知识产权交易市场规范有序发展，构建多层次知识产权交易市场体系建立和完善知识产权交易市场的指导意见2015融资业政策交易业政策5共五十三页知识产权(zh sh chn qun)行业概况：发展推动因素在国家政策(zhngc)、经济转型、创新创业氛围与融资支持的大力推动下，知识产权行业的投资时点已经到来。经济转型：年，中国同比增长.，中国经济进入中高速增长新常态，呈现出“增长速度换挡期”“结构调整阵痛期”“刺激经济政策产生副作用的消化期”等“三期”叠加的特征。年被有些人认为将是“近年来经济运行压力最大的一年”，也是中国经济结构和发展方式发生深刻

8、变化的一年，适度调低增速目标将赋予中国经济结构调整和转型升级更大的空间。当前经济增长的传统动力减弱，必须加大结构性改革力度，加快实施创新驱动发展战略，改造传统引擎，打造新引擎。在经济结构转型升级的发展要求与信息化水平不断提升的技术驱动下，知识经济发展将进入繁荣期。随着知识经济的蓬勃发展，知识产权行业逐渐显现出其对于经济增长和科技发展的支撑作用，市场需求将逐渐扩大。经济新常态推动知识经济繁荣，知识产权行业市场需求扩大来源：国务院、政府网站、国家知识产权局经济进入新常态经济结构和发展方式变化推动知识经济发展知识产权行业市场需求6共五十三页知识产权行业概况(gikung)：发展推动因素在国家政策、经

9、济转型、创新创业氛围与融资支持的大力推动下，知识产权行业(hngy)的投资时点已经到来。创新创业氛围创新与创业氛围浓厚中国孵化器数量历年增长变化(2006-2014)2014年以来，国家大力发展战略性新兴产业，引导社会资本投向新兴产业企业和创业服务载体。这些政策措施为高新技术产业创业者提供了良好的创业机会。 根据科技部火炬中心粗略统计，2014年全国科技企业孵化器数量超过1600家，国家级孵化器达约600家，非国家级超过1000家，在孵企业8万余家，累计孵化企业约6万家，各项数据均在逐年稳步增长。 来源：2015年中国新型孵化器生态与典型模式分析清科研究院7政府推行创业创新政策意志坚定，制度体

10、系初步建成全民创业热情高涨，民营经济活力迸发战略性新兴产业初具规模，是新一代稳增长的中流砥柱创业创新新常态下中国经济未来增长的新引擎2015“双创”元年“互联网+”重塑自由竞争、信息完备、价格弹性三大宏观经济基石共五十三页来源(liyun)：各公司官网、新闻报道知识产权行业概况(gikung)：发展推动因素在国家政策、经济转型、创新创业氛围与融资支持的大力推动下，知识产权行业的投资时点已经到来。资本市场状况上海新诤信：吸引知名风投两轮共计千万美元级别投资，于2014年启动IPO上市申请，准备登上创业板知果果：2014年获得百万美元天使轮，370w美元经纬创投+联想之星投资超凡知识产权服务公司于

11、2014年8月在新三板上市，成为知识产权服务第一股北京智谷睿拓：2013年3月智谷获得金山软件、顺为基金、小米等1960万美元的投资多家知识产权行业机构获得融资2014年12月,汇汇桔网首轮战略融资成功获得厚朴投资融资3500万美金，折合人民币约2.1亿元2014年，知识产权科技媒体 IPRdaily 获百万级天使轮融资2015年10月，知呱呱获得创势资本、天翼资本的千万元天使投资，开启专利申请电商模式。快智慧：2015年9月，快智慧与猪八戒网达成战略投资协议。猪八戒为快智慧投入渠道资源和千万级运营资金权大师：2015年获1000万元天使投资8共五十三页知识产权行业(hngy)概况知识产权(z

12、h sh chn qun)服务知识产权交易知识产权融资目录共五十三页知识产权服务(fw)：概况概念/行业范围：知识产权服务业主要是指提供专利、商标、版权(bnqun)等各类知识产权“获权用权维权”相关服务及衍生服务，促进智力成果权利化、商用化、产业化的新型服务业，是现代服务业的重要内容，是高技术服务业发展的重点领域。1 知识产权的代理、转让、登记、鉴定、评估、认证、咨询、检索等服务活动包含在此小类。2历史发展：10资料来源：1.关于加快培育和发展知识产权服务业的指导意见；2.国家科技服务业统计分类（2015）20 世纪 80 年代科技服务业1982 年中华人民共和国商标法1985 年中华人民共

13、和国专利法1991 年中华人民共和国著作权法我国在保护知识产权领域走向规范化进入21世纪，知识产权服务业已初具规模，进入高速发展时期“互联网+”出现，线上服务迅速发展服务类型：知识产权代理知识产权保护知识产权管理知识产权运营相关信息服务、代理服务、法律服务和咨询服务知识产权服务业共五十三页知识产权(zh sh chn qun)服务：市场规模与增速我国知识产权服务业近年来营业收入不断(bdun)上涨，整体向规范化、规模化转型，但仍存在发展速度较慢的问题。若可实现行动计划1目标，2014-2020年保持20%增速，则2020年产值可达400亿人民币。11来源：数据来自国家统计局，国家知识产权局，行

14、动计划1为深入实施国家知识产权战略行动计划（20142020年）知识产权服务电商：2014年为短暂的萌芽期，2015年步入快速发展期数据红色为预测市场规模）整体上升，但前10年发展速度较慢共五十三页知识产权服务(fw)：市场规模与增速知识产权(zh sh chn qun)三大内容来源增量都较大，为知识产权服务业的发展提供业务来源基础。12来源：2013年科技统计报告科学技术部创新发展司；数据来自国家统计局，2014年之前，每年新增专利申请量与授权量不断上升。近年国内专利申请结构进一步优化，2013年我国发明专利申请量占专利申请总量的比重五年来首次超过三分之一，达到34.7%。我国每万人口发明专

15、利拥有量达到4.0件，提前实现“十二五”规划设定的3.3件目标。2014年专利市场增长量稍降，申请数和授权数分别较2013年下降0.66%和0.79%。专利申请受理与授权量增长可能已达天花板：增速近年不断下降中国专利申请受理与授权量中国版权登记量版权市场有所波动但除2008年出现激增峰值外，其余几年基本稳步上升。2008年版权登记量上升626.07%，次年回到正常水平。2008年激增：版权登记量的增长主要来自摄影版权的增长，105百万增量中101万来自摄影版权登记。可能原因：2008年发生较多影响巨大的事件：北京奥运会、汶川地震、雪灾等等，摄影作品总量大大增多；2008年中国摄影著作权协会成立

16、；2008年智能手机开始普及（2008年IOS系统问世）共五十三页知识产权(zh sh chn qun)服务：市场规模与增速其中，商标市场前景极为广阔，是未来(wili)发展的重点。13来源：中国商标战略年度发展报告(2014)，国家工商总局；数据来自国家统计局2014年，随着我国经济的转型升级，商事制度改革带来市场主体自主创新活力不断增强，商标注册申请量继续保持快速增长态势，首次突破200万大关，达228.5万件，同比增长21.5%，再创历史新高，连续13年位居世界第一。截至2014年底，我国商标代理机构总数为20991家，其中律师事务所8,417家，新增经工商登记的商标代理机构2,024

17、家，新增律师事务所195家。自2003年以来，中国商标代理机构数量一直保持快速增长势头。中国受理商标注册申请量深入推进商标战略，引导企业树立商标意识和品牌价值理念，大力推进品牌经济发展：阿里抢注”双十一”系列商标；商标服务成为刚需“海底捞”店名诉讼案国家政策支持商标的重要性企业商标意识的觉醒企业长足发展的基础，不断增值的无形资产，市场信誉的保证品牌竞争力企业开始重视商标注册与其他商标权利的维护共五十三页知识产权(zh sh chn qun)服务：商业模式此类线下服务典型代表：中国国际贸易促进委员会专利商标事务所，中国专利代理（香港）有限公司，北京市金杜律师(lsh)事务所，北京柳沈律师事务所、

18、北京集佳知识产权代理有限公司14“互联网+”浪潮下，知识产权服务商业模式正在经历从传统线下服务到新兴线上“一站式服务”的转变。知识产权服务机构从业人员拥有丰富的法律经验和技术专长优秀的专业团队与政府相关部门和多个知识产权组织保持密切联系丰富的机构资源历史悠久业务量大，累积了大量优质客户累积的客户关系高质量的服务及良好声誉获得权威机构和客户认可著名的业内信誉大型客户 （业务价值高、技术复杂）提供咨询、申请、调解和诉讼等服务传统线下服务支付服务费用专利、商标、著作权、域名、商业秘密等知识产权相关领域业务手续流程繁琐对服务机构专业性要求高对知识产权相关领域了解不够信息不对称、交易不透明共五十三页知识

19、产权(zh sh chn qun)服务：商业模式此类线下服务典型(dinxng)代表：超凡、知了网、知果果、中细软、上海新诤信、中知在线等等15个人客户、小型客户、大型客户一站式全产业链的综合性知识产权服务平台新兴线上“一站式”服务品牌业务商标业务版权业务专利业务法律服务知识产权服务机构更易吸引新客户价格低廉电子信息系统流程透明方便线上线下服务费业务合作邀请线下知识产权代理机构入驻渠道合作每个城市区域招募一家加盟商，扩大业务版图吸引新客户扩大流量“互联网+”浪潮下，知识产权服务商业模式正在经历从传统线下服务到新兴线上“一站式服务”的转变。线上服务降低运营成本，一定程度上减轻了流程的繁琐服务过程

20、中的信息化降低了信息不对称程度客户流量扩大网络营销更易吸引系客户客户期待更为个性化的服务共五十三页来源：浅谈中外知识产权服务业发展比较与启示钱明辉；基于知识产权的开放商业模式设计(shj)高欢知识产权(zh sh chn qun)服务：商业模式发达国家知识产权服务业更为先进信息化程度和市场化推进程度高，产业链布局完善；而我国知识产权服务仍多集中在前端和后端部分业务，中端商用化发展不足，可参考海外案例。国外典型商业模式上游：知识产权获取中游：知识产权转化下游：知识产权维护知识产权服务机构知识产权创造者知识产权需求者提供海量知识产权信息删选、技术转化推动产品市场化客户的知识产权维护需求信息系统发达

21、注重推动产品市场化16知识风险公司(IV)Innnovaro (UTEK)官方机构 (美国专利商标局)半官方的联盟和协会组织营利性的中介机构美国知识产权服务机构三大类型传统大型综合性知识产权服务机构创新与专业化知识产权服务机构科研机构设立或发展的科技转移部门律所、跨国咨询公司等威斯康星校友研究基金，斯坦福大学OTL公司共五十三页来源：浅谈中外(zhngwi)知识产权服务业发展比较与启示钱明辉；基于知识产权的开放商业模式设计高欢知识产权(zh sh chn qun)服务：商业模式国外商业模式案例17IV美国高智(IV)公司：全球专利银行投资发明变现发明知识存取改进与组合知识产权创造者知识产权需求

22、者资金技术支持发明成果利润分成许可授权费合作发明项目专利许可授权直接购买获利分成建立全球知识网络专利的商用化变现的基础内部研发：专家开展头脑风暴发明会议外部购买：通过空壳公司专利技术有3万-6万个专利，多数为购买所得很多专利购买自海外投资者：微软、苹果、谷歌、IBM等数十家大公司全球最佳50家专利服务机构之一2000年-2008年收入超过10亿美金实现商业化的方式：专利授权、创建新公司、建立合资企业、建立行业合作伙伴发达国家知识产权服务业更为先进信息化程度和市场化推进程度高，产业链布局完善；而我国知识产权服务仍多集中在前端和后端部分业务，中端商用化发展不足，可参考海外案例。共五十三页来源：浅谈

23、中外知识产权服务业发展比较与启示钱明辉；基于知识产权的开放(kifng)商业模式设计高欢知识产权(zh sh chn qun)服务：商业模式国外商业模式案例经营情况连续亏损，股价极差2013年从纽交所退市，转战场外交易市场2012年卖掉了三个知识产权运营部门从技术转让公司转型为技术咨询公司失败关键：缺少资金；无法从科研机构取得知识产权18UTEK创立的并购公司大学等科研机构公众技术公司知识产权签署费知识产权股票专利应用收入研究经费桥梁：将专利商品化U2B模式： University to Business使得知识产权得以在市场上进行专业化的管理与运作充分利用了大学科研机构的科学研究成果,充分利

24、用了风险投资的优势：利用购买客户的股票获取收益UTEK主营业务:处理技术转让事宜美国UTEK公司的U2B模式发达国家知识产权服务业更为先进信息化程度和市场化推进程度高，产业链布局完善；而我国知识产权服务仍多集中在前端和后端部分业务，中端商用化发展不足，可参考海外案例。共五十三页知识产权服务(fw)：行业痛点我国知识产权(zh sh chn qun)商用化/市场化程度低业务手续流程繁琐，难以标准化信息不对称、交易不透明代理人问题如何实行有效监管？规模化问题成本如何降低？变现问题如何将知识转化为利润？“科研人员创造出了发明,但要创造出高质量、有商业价值的知识产权,还需要专业化的管理和运作。” 发明

25、的价值很大程度上有赖于前期的“培育”和后期的“包装”。知识产权商用化领域利润空间巨大专利、商标、版权增量巨大研发投入1.2万亿，但最终科技成果转化率仅为10%国家仍在不断提高研发投入占比来源：中科院上海生命科学研究院知识产权与技术转移中心主任纵刚采访新闻19总结：对解决行业痛点的思考与探索是推动我国知识产权服务商业模式不断发展创新的驱动。共五十三页知识产权服务(fw)：行业未来发展方向20解决行业(hngy)痛点，结合“互联网+”改进商业模式从商业模式层面改进以推动商用化，提供更个性化的服务通过线上线下结合、全产业链布局延伸降低运营成本提高信息化程度以减少信息不对称、提高透明度来源：IPRda

26、ily；2014年专利代理行业现状研究报告知了网标准化需求：降低成本信息与交易透明需求商用化需求：知识产权转化传统知识产权服务机构的总体代理量预计在2014年到2015年发生下滑。知识产权服务电商：2014年为短暂的萌芽期，2015年步入快速发展期。全产业链一站式服务平台线上线下模式互相推动新增长点：商用化服务“互联网+”带来的行业剧变痛点/需求未来商业模式商标代理业务：2015年9月，2010年的前十名传统代理机构仅有四家还在前十之中，但除了集佳，其余已经都落到后五名，而前四名均为新兴线上知识产权服务代理。其中，超凡、中细软属于从传统代理机构进行自我革新，顺势触网，成为商标代理行业的黑马。专

27、利代理业务：2014年数据显示，发明授权总量和授权率排在前列的仍为传统代理机构，和专利申请的专业性要求更高。总体而言，新兴知识产权服务电商平台对传统代理行业产生了一定冲击。共五十三页知识产权服务(fw)：竞争格局21尽管出现(chxin)很多新兴企业，但目前整个知识产权服务业还未出现平台式的巨头企业，发展空间仍旧很大。上游：知识产权获取中游：知识产权转化下游：知识产权维护传统机构新兴机构超凡知识产权服务上海新诤信IPRdaily知果果/权大师中细软集团/汇桔网中国国际贸易促进委员会专利商标事务所中国专利代理（香港）有限公司北京市金杜律师事务所北京柳沈律师事务所中知在线知英网构成间接竞争的新兴在

28、线网站：绿狗网，快法务，猪八戒网等竞争市场上的产业链布局来源：各公司官网，新闻报道知了网共五十三页知识产权服务(fw)：竞争格局22尽管出现很多新兴(xnxng)企业，但目前整个知识产权服务业还未出现平台式的巨头企业，发展空间仍旧很大。不同公司竞争特点公司贸促会、中港专、金杜律所、柳沈律所中细软/汇桔网/中知在线超凡知了网知果果/权大师IPRdaily上海新诤信知英网猪八戒/快法务/绿狗业务为知识产权相关领域提供咨询、申请、调解、行政保护和诉讼服务覆盖知识产权行业全产业链的一站式平台：服务、交易和融资（中知在线在服务覆盖前端）覆盖服务的全产业链：代理与法律、咨询、数据及信息和商用化服务专利代理

29、机构导航评价平台，依托代理机构提供服务在线知识产权法律电商平台, 为用户提供免费商标业务和完善的知识产权产业链服务关注知识产权的科技媒体平台；前期会集中精力运维媒体，后期会投入更多精力打造产业平台和 “知云社区”专注于知识产权保护：知识产权维权、知识产权托管、知识产权管理咨询聚焦跨境知识产权业务的O2O平台企业一站式众包服务平台，知识产权服务平台是其中的重要组成部分优势专业人员素质高，丰富资源（历史悠久、与多组织联系密切），累积了固定客户群体、名声信誉一站式平台的各个业务之间可互相积累客流，后续服务利润空间大；信息化程度高；通过专利机构排名方式解决客户信息不对称的一大痛点用免费的前期服务降低企

30、业端拥有自有品牌的成本对准行业痛点信息不透明；创始人积累的行业资源已经积累大量经验和资源，走在行业前端配备跨境支付零手续费系统，减去中介成本本身存在较大客流劣势线上业务未发展，网站建设落后专业人员素质、服务质量与传统著名机构有差异产品服务无特色，服务能力堪忧目前产品单一，未形成合理盈利模式；无自主产品和服务能力，无法从根本上解决企业实际问题；缺乏运营机制自身无专利主导权，在专利运营过程中仅为中介地位专利服务的专业性很难与外界进行跨界联合判断传统优势仍在，胜在服务质量，但需结合“互联网+”着手发展线上业务通过互联网营销打响了品牌，提高了代理量，但服务质量不如传统机构代理机构将日薄西山，依托代理机

31、构恐怕以后要落空。商标注册技术含量高;尤其是前期工作,免费模式引争议本末倒置试图通过 “媒体平台 + 产业平台 + 社区” 的形式，但目前还缺乏撮合这些资源的运营机制。业务类型过于单一，规模能否做大存疑大型平台通过收购、战略投资等方式进入知识产权服务领域，客户基础大但专业性存疑来源：各公司官网，新闻报道共五十三页知识产权行业(hngy)概况知识产权(zh sh chn qun)服务知识产权交易知识产权融资目录共五十三页知识产权(zh sh chn qun)交易：专利市场概况24无论是专利增量还是存量，都呈现逐年递增趋势，其中申请量连续四年位居世界第一；另一方面，这表明背后的专利申请后服务（转让

32、、专利异议等）市场存在巨大空间。以过去三年的同比增长率作为向后预测基础(jch)，以时间早晚分别赋予0.5,0.3,0.2的权重，预测未来市场规模。数据来源：国家统计局我国专利市场发展迅速，已成为世界第一专利大国。全国专利市场发展及预测共五十三页知识产权交易(jioy)：专利市场结构252011年国内外三种有效专利结构分布图2014年国内外三种有效专利结构分布图从静态有效专利构成结构(jigu)来看，国内有效专利构成结构(jigu)不均衡，无论是2011年还是2014年，实用新型和外观设计专利合计占 据绝大部分份额，创造水平及科技含量较高的发明专利比重相对较低。而国外在华有效专利则是以发明专利

33、为主，占比高达79%，实用新型和外观设计专利极少，表明我国专利价值方面相较国外，仍然较低。 从动态有效专利构成结构来看，国内创造水平及科技含量较高的发明专利占比在提升，整体结构趋于优化，但提升并不明显。国内外有效专利类型分布存在较大差异的深层次原因：在于国内申请人虽然创新热情极高，但创新高度仍显欠缺，较多的发明 创造集中在实用新型和外观设计上，使得我国无论专利申请，专利授权还是有效专利均呈现出实用新型、外观设计多，发明少的局面，专利整体价值仍需提高。数据来源：国家知识产权局我国专利市场结构不均衡，发明专利占比过低。共五十三页26知识产权交易：专利(zhunl)市场价值分析假设： 根据专利法第四

34、十二条规定，发明专利权的期限为20年，实用新型专利权和外观设计专利权的期限为10年，均自申请日起计算。专利权人应当自被授予专利权的当年开始(kish)缴纳年费以维持专利权，否则专利权会在期限届满前失效。通常专权人主要为技术水平和经济价值较高的专利长久支付维持费用，故可认为维持时间长的专利，通常是技术水平和经济价值较高的专利，或者说是核心专利。故此处用专利维持时间来判断我国专利整体价值水平。 上市公司务发明资金保障稳定、技术研发实力强，市场前景相对较好，专利维持的意愿和能力也更强，专利商业价值更易变现，此处用上市公司享有的专利来近似判断我国专利整体价值水平。 专利被引用次数越多，技术影响越大，专

35、利质量越好。发明专利被引用次数区间段涉及主板上市公司数量（家）占上市公司总量比重10000次以上30.20%1000-9999次281.87%100-999次18012.03%10-99次47131.48%1-9次22414.97%0次59039.44%根据国家知识产权局沪深主板上市公司专利态势统计分析报告可知，沪深主板上市公司58502件有效发明专利的平均维持年限为6.9年，已高于深入实施国家知识产权战略行动计划 （2014-2020年） 中2015年国内发明专利平均维持年限6.4年的预期目标，是创业板上市公司有效发明专利平均维持年限（5.1年）的1.4倍，仍低于国外在华专利平均维持年限（9

36、.2年），沪深主板上市公司有效发明专利整体维持时间仍然较短，反映出发明专利总体技术水平不高、高价值核心专利相对较少。沪深主板有效期超过10年的发明专利比重比2013年国内发明专利（6.7%）高出 9.8 个百分点，但仍低于国外在华有效发明专利（29.5%）。数据来源：国家知识产权局沪深主板上市公司专利态势统计分析报告约40%上市公司发明专利从未被引用。我国专利整体质量较低，价值不高。上市公司有效发明专利维持时间比较上市公司有效发明专利维持时间分布上市公司有效发明专利引用次数分布共五十三页272001-2014全国(qun u)技术合同成交额（亿）知识产权交易(jioy)：专利市场营收规模估算数

37、据来源：国家科学技术部我国知识产权成交额发展迅速，然而占比较大的技术秘密并不适合互联网平台交易48%涉及知识产权合同中，约31%属于技术秘密，然而技术秘密并不适合于在互联网交易平台上进行交易：（1）技术秘密一般属于企业核心竞争力，愿意交易自身核心竞争力的企业较少；（2）技术秘密一旦被多人了解，就会失去其价值，而互联网交易平台需要技术秘密面向多位买方，需要向买方披露秘密内容，供买方选择，这会大大降低技术秘密本身价值；（3）技术秘密相比于专利等知识产权，更加难以评估其具体价值，估价困难。采取跟前述专利市场发展规模预测一样的方法：以过去三年的同比增长率作为向后预测基础，以时间早晚分别赋予0.5,0.

38、3,0.2的权重，预测未来市场规模，以此可得到2015-2018年的技术合同成交额。预测增长率的合理性：全国技术合同成交额近两年来增长率为15%上下，结合产权服务市场目标增速为20%，故整体成交规模增速落在15%-20%区间更为合理，与预测方法得到的增长率结果一致。2014年技术合同涉及知识产权分布情况共五十三页知识产权交易：专利(zhunl)市场营收规模估算28涉及知识产权的合同约占48%，其中专利技术合同共成交7,111项，同比增长2.30%，成交额661.42亿元，同比增长16.11%，占全国成交额的7.71%。这里仍以过去三年的同比增长率作为向后预测基础，以时间早晚分别赋予0.5,0.

39、3,0.2的权重，预测2015-2018年专利成交额。根据主要交易平台（汇桔网、盘古网）数据显示，其平台服务费大约在3%-5%，取中间值4%计算(j sun)，可得2015-2018年交易平台营业收入。专利平均交易价格与技术交易平均成交额（百万）专利平均交易价格一直显著高于技术交易平均成交价格，这在一定程度上表明高价值的专利交易价值很大。从2012年开始，专利平均交易价格较往年明显上升，表明专利交易市场开始由更高价值的专利带动。交易平台营业收入估算（亿）共五十三页知识产权交易：交易市场结构(jigu)高价值专利交易29专利交易市场分为(fn wi)高价值专利交易与低价值专利交易两种。基于不同价

40、值，交易平台采取不同商业模式专利技术合同平均价格约为930万元，远高于全国技术交易平均成交额，在一定程度上表明高科技含量的专利有巨大交易 价值。交易平台高价值专利拥有者高价值专利需求者高价值专利权属部分较为复杂，可能有多位权属人高价值专利往往不是一件，而是多件构成的专利组合，涉及利益相关体较多高价值专利需求者 想要知道专利的真 实价值，清晰的权 属关系专利于平台展示专利转让费专利转让费所需专利专业律师团队价值评估团队专利服务团队高价值专利交易平台能否运营成功的关键对专利价值进行评估，理清权属关系根据评估价值来确定是否购买服务费佣金高价值专利交易平台商业模式对于高价值专利交易平台而言，其运营关键

41、在于要拥有专业的律师团队、价值评估团队、专利转让流程服务团队。对于此类交易，交易双方最关注的是专利本身的价值，卖方希望能够最大程度获利，买方希望能够买到真正能实现价值的专利，这使得交易平台运营模式较重。平台在中间需要理清专利（专利组合）权属关系，根据专利本身价值与供需关系将专利合理估价，并完成转让期间的流程服务。平台依据交易过程中的服务收取服务费，根据交易额大小收取不同比例佣金获益。高价值专利转让业务种类多，专利转让往往伴随着专利事项变更，专利经营乃至可能的质押融资服务，这迫使高价值专利交易平台未来会更关注专利服务业务，打造一体化服务平台，全面覆盖高价值专利转让及其后续所有服务。共五十三页知识

42、产权交易(jioy)：交易(jioy)市场结构低价值专利交易30 除了高价值专利存在市场外，现在低价值专利有其交易空间特殊目的专利交易 特殊目的专利交易：购买(gumi)专利用于申报高新技术企业，享受国家税收，资金扶持 购买专利用于评职称 购买专利用于减刑等灰色地带 对于低价值专利交易平台而言，专利价值本身并不是最重要的，买卖双方往往将专利作为“门槛性”工具进行交易，这时法 律、价值评估重要性相对高价值专利交易平台显著降低。专利权利人常依据自己估计价格在平台挂牌，交易平台更多承担的是一个信息中介的作用，主要解决的是信息不对称问题，帮助买卖双方能够快速找到自己的对家，模式较“轻”。在这种模式中，

43、交易平台更多依靠佣金收入，而不是服务费收入。随着我国专利质量不断提升，国家法律制度的不断完善（对于申报高新技术企业专利标准定义更加明确，职称评选标准赋予发明专利更大权重，对灰色地带交易监管逐渐加强）低价值专利交易市场会逐渐丧失生存空间。政策收紧，监管加强倒逼低价值专利交易平台转型。低价值专利拥有者低价值专利需求者交易平台佣金专利转让费专利转让费低价值专利权属较为简单，多为单人持有低价值专利单件居多，极少出现专利组合常常由专利权利人自己定价专利介绍置于平台所需专利法律、价值评估团队设置简单，资信不高低价值专利需求者购买专利更多是为了满足一些特殊需求，对专利价值并不十分看重低价值专利交易平台商业模

44、式专利交易市场分为高价值专利交易与低价值专利交易两种。基于不同价值，交易平台采取不同商业模式共五十三页知识产权(zh sh chn qun)交易：商标市场规模及增速31商标转让申请及变更商标注册事项（商标转让往往伴随着变更注册事项）可在一定程度上作为商标转让情况的近似替代指标。从绝对值分析，商标转让申请近年来一直处于持续上升状态，而变更注册事项2014年略有下降，综合来看商标转让活跃度呈现积极态势。从增长率分析，商标转让申请增长率要低于商标市场各项存量增长率，表明有大量商标尚未进入交易市场，主要原因为商标转让市场交易成本较高，商标转让方估价与买方相差过于明显。据国家知识产权局2013年数据显示

45、，中国(zhn u)大陆范围内有53%的闲置商标，2014年仍将有至少50%闲置商标，而大量中小企业并没有自己的商标，对于中小企业来说，这存在这较大法律风险，促使其去寻找商标转让的途径，表明潜在商标转让市场规模仍有巨大发展空间。我国商标市场各项主要指标皆保持上升态势，存量市场规模存在巨大空间。数据来源：国家工商行政管理总局商标局我国商标各项存量指标商标转让及变更注册事项共五十三页知识产权(zh sh chn qun)交易：商标市场为什么要进行商标交易32传统商标注册程序繁琐，时间冗长1商标注册： 商标查询及申请文件准备（时间不定，取决于申请者） 商标局受理收到文件45个工作日下发受理通知书 商

46、标审核时间9个月 商标公告时间3个月（若遇有异议，则进入复审程序）商标转让程序较简单，时间短1商标转让： 商标局自收到转让申请后十五日内发转让申请受理通知书 自确立申请日起六到八个月收到转让核准转让注册商标证明闲置商标过多，未发挥其价值2闲置商标： 据国家知识产权局有关数据显示， 2013年我国商标总量中53%为闲置商标商标转让发挥闲置商标作用2商标转让：闲置商标卖方可以通过转让获利，买方可以借此发挥商标商业价值，使其物尽其用类似商标早已存在3类似商标： 商标注册程序第一步为商标查询，这是指对申请的商标是否与再先权利商标有无相同或近似的进行查询。若有相同或类似的商标早已存在，申请极易被驳回。商

47、标转让解决商标类似问题3商标转让： 若相同或类似商标已经存在，早可以选择转让交易方式直接购买许多企业基于商标防御性目的，会提前注册或者购买与自身业务相似的商标进行储备共五十三页知识产权交易(jioy)：商标交易(jioy)市场活跃度33商标转让申请占注册申请比例逐年递减，主要原因在于我国商标注册申请增长极快，而商标交易市场虽然也在发展，但并不及商标申请增长快。商标交易市场发展受阻原因：持有闲置商标的企业很有可能将这些商标作为防御商标,不愿意出售。即便一些能交易的闲置商标,也很少是驰名商标,所以在评估时价值不会太高,而且转让过程还比较复杂,企业觉得太麻烦,没必要去花费精力进行商标转让。出售方给出

48、的目标价位过高,买方认为价格太贵,而商标注册虽然有驳回风险，但注册费用较低。互联网交易平台近年来刚刚兴起，还未完全发挥交易其作用，买卖双方仍需时间对其建立信任。互联网商标交易平台兴起后互联网商标交易平台服务包含价值评估、转让流程，企业只需完成付费即可，中间环节大大减少。互联网商标交易平台往往与专业的价值评估机构进行合作，能够对商标做出较为合理估价，减少商标价格泡沫。前期互联网商标交易平台处于摸索阶段，各项业务并不完善（例如缺乏与专业法律机构、价值评估机构的合作，仅由小型团队负责），随着各项细分业务走向专业化，买卖双方对其认可度会不断提升，最终激发商标交易市场发展。成熟互联网交易平台将激发(jf

49、)商标交易市场商标交易市场相对活跃度数据来源：国家工商行政管理总局商标局共五十三页知识产权交易：商标(shngbio)交易市场营收预测34依据主要交易平台商标转让价格，可以估算其平均交易价格约为3.5万元（根据价格分布可知大部分商标价格都处于1万-5万之间，中值为3万元；考虑到极高价值商标带来的极值影响，这里将平均交易价格上调至3.5万元）；交易平台服务费约为3-5%，取其中值4%进行计算，最终(zu zhn)得到预计的商标交易市场营收规模根据国家工商总局企业注册局数据可知：美国每年歇业、倒闭的企业约10万家，而中国有100万家，是美国的10倍。随着企业的歇业、倒闭，在没有继受主体的情况下，这

50、些有效的注册商标就处于闲置状态。以此估计美国闲置商标率大约为5%，将其作为我国最终长期闲置商标率标准。目前我国有关知识产权保护还并不完善，资本市场还未成熟，预计在2018年难以达到美国闲置商标率水平，因2014年我国闲置商标率约为50%，取2018年闲置商标率为10%。则预计每年大约有10%闲置商标空间得到释放。商标交易市场交易预测预测商标转让市场营收规模共五十三页知识产权交易(jioy)：商标交易(jioy)市场35汇桔网商标价格分布盘古网商标价格分布7号网商标价格分布以较为典型的汇桔网、盘古网、7号网为例，可以看出绝大部分商标交易价格较低。商标交易市场运营模式较轻，更为容易(rngy)互联

51、网平台化。数据来源：网站资料共五十三页36知识产权交易(jioy)：商标交易(jioy)市场商业模式商标拥有者商标需求者交易平台佣金或服务费商标转让费商标转让费常常由专利权利人 自己定价商标介绍置于平台所需商标交易经纪人若交易平台中无满足需求商标，可通过交易经纪人进行匹配交易商标交易平台商业模式从市场上主要商标转让平台价格分布来看，商标交易平均价格较低；与低价值专利交易平台类似，更易互联网平台化。交易平台主要以中介形式存在，撮合交易是其最为主要的作用。商标市场业务种类(zhngli)较多，商标交易往往伴随着商标事项更改、商标异议申请、商标运营管理等业务，未来将从交易平台逐步切入服务，实现二者深

52、度融合。商标交易市场运营模式较“轻”，更易互联网平台化。共五十三页知识产权交易：版权(bnqun)市场概况37中国版权登记量及预测自创收购IP自主制作合作制作授权制作发行线上渠道媒体网络互动媒体线下渠道专营店主题公园第三方发行第三方零售商IP价值链版权是对计算机程序、文学著作、音乐作品、照片、电影等的复制权利的合法所有权IP通过文学打造的基础IP，在影视业务中放大，最后在游戏、快消品等衍生产品中大量变现我国版权市场已进入(jnr)快速发展阶段，粉丝经济加码IP热，释放巨大市场规模。目前版权网上平台交易法律风险大，极易引起法律纠纷，较少见于互联网平台。共五十三页知识产权交易(jioy)：区域性产

53、权交易(jioy)市场规模38技术(jsh)交易所 15技术产权交易所9共促成项目5,704 项，成交金额 430.51 亿元共促成技术合同19,887项，成交金额507.95 亿元常设产权交易所成交技术项目合同成交金额（万元）北京产权交易所有限公司138 1,111,138 上海联合产权交易所147 946,312 长春技术产权交易中心4 1,360 武汉光谷联合产权交易所357 253,081 深圳联合产权交易所4,541 1,608,000 哈尔滨国际技术产权交易中心54 10,529 湖南省技术产权交易所18 5,725 西安技术产权交易有限公司429 367,455 福建省高新技术产

54、权交易所16 1,476 合计5,704 4,305,076 据对全国24家常设技术（产权）交易机构调查统计，2014年共促成技术交易25,591项，成交金额938.46亿元，组织技术推广和交易活动984次，组织技术转移培训29,516人次。2014年技术合同成交额为8,577亿元，而全国常设产权交易机构关于知识产权的成交额仅为430.51亿元，低于当年专利成交额661.42亿元；若再将商标与版权的成交额加入，可以发现常设技术（产权）交易机构运营本身存在问题，知识产权交易作用需要其它产权交易机构，尤其是市场化运营机构来进行弥补。数据来源：国家科学技术部我国区域性产权交易所运营并不理想，市场化机

55、构存在发展机会共五十三页知识产权(zh sh chn qun)交易：海外交易平台39市场信息不对称随意或单方面决定知识产权价值对交易过程、合同条款和定价缺乏标准时间与交易成本高聚焦解决问题科研机构公司个人专利/专利组合的独家授权特殊目的工具成为IPXI会员，缴纳会员费20%的ULR合同收入知识产权顾问咨询费买方A买方B买方CULR合同同时卖给多位用户80%ULR合同收入IPXI运营模式。IPXI将“单次使用某项专利/专利组合”制定出相应价格，然后根据客户的需求量计算出总价运营模式举例：IPXI为其所掌握的某项移动通讯专利定价为6美元，而三星有意在自己的10万部手机上需要该项专利，那么三星只需支

56、付60万美金。倘若三星最终只在5万部手机上使用了该专利，那剩下的5万次许可可以重新放回IPXI的平台上进行再次发售。运营模式成功的关键注：单位许可权合同（ULR）是一种专利授权的标准化合同专利授权二级市场多余ULR合同可在二级市场进行交易然而在2015年3月23日，国际知识产权交易所公司(IPXI)宣布关闭，关闭的主要原因是无法获得足够(zgu)的专利许可来支持其专利运营模式。芝加哥的国际知识产权交易所公司（IPXI）是全球首家通过市场定价和标准化条款促进知识产权非独家授权和交易的金融交易所。共五十三页40美国科研机构及高校拥有完善的技术转化(zhunhu)机制，科技转化(zhunhu)率较高

57、，有多种渠道可进行技术转化(zhunhu)，将专利等技术产品进行独家授权给予交易平台，收益对其来说并不高，吸引力不大。而中国的知识产权类似国有资产，转化较难，故拥有成熟机制的知识产权转化平台的市场空间较美国更大。011980年美国联邦政府通过“拜杜法案”。该法案规定，所有大学(dxu)和研究机构可以将因联邦经费所获得的成果申请专利，且有权有偿转让，利润由大学(dxu)或科研机构自享；而且可以进行“专有许可”，即只允许一个厂商拥有开发权。021980年通过的“斯怀法案”明确规定，联邦研究机构必须主动与州政府和地方政府、大学和非营利性研究机构，以及私营企业合作，将其科研成果加以推广和开发。法案规定

58、每个联邦机构必须从其研究经费中拿出一部分用以进行技术转让。该法案专门设立了一个联邦技术开发中心，隶属于国家技术情报服务总署。031982年通过的“小型企业创新开发法案”。该法案规定，各政府机构必须拿出其所管理的外放资金中约2.5%的额度，用以资助相关“小型企业”的产品开发。041986年通过的“联邦技术转让法”（FTTA）进一步规定：联邦研究机构的科研人员应积极参与技术推广和转让的工作，而且其转让技术的能力和成效也应作为科研人员业绩评估的重要组成部分。设立了一个联邦实验室技术转让联合体，负责对技术转让人员的培训和技术信息的发布传播。美国完善的技术转化机制海外平台运营失败原因分析知识产权交易：海

59、外交易平台共五十三页知识产权交易：行业(hngy)未来发展趋势41随着政策收紧，监管加强，各项流程更为透明，低价值专利交易平台将失去生存土壤。高价值专利交易平台将深耕交易服务，通过服务推动交易，交易转而带动服务。商标交易往往伴随商标服务业务版权交易短期内难以实现互联网平台规模化交易。行业表现高价值专利交易平台横向发展，切入专利服务业务商标交易平台逐步切入商标服务业务综合服务型平台服务与交易最终会实现深度融合，单纯交易平台将转型为综合服务平台，例如中知在线、汇桔网、中细软等。未来趋势低价值交易平台将开始发展交易服务业务，组建有关评估、法律咨询方面的高资质、专业团队交易平台将逐渐注重与知识产权服务

60、(fw)的结合，综合服务(fw)平台是未来发展趋势共五十三页知识产权(zh sh chn qun)交易：市场化运作平台竞争格局42公司低价值知识产权交易平台处于转型期的知识产权交易平台（从低价值-高价值）较高价值知识产权交易平台盘古网7号网猪标局汇桔网/中细软技E网高航网业务全球第一个知识产权电子商务平台网站，包括商标市场、专利市场、版权市场、服务市场及其它衍生服务（专利代理人资格考试培训）聚焦于专利与商标，通过自有商城注入其它类别知识产权为企业提供商标注册申请服务、交易服务的众包服务平台（目前开始逐步转向细分市场领域）交易、知商会员服务、平台服务、知识产权金融知识产权订制服务、网络竞价、在线