银团贷款解决方案客户经理(37p)课件

1、中信银行银团贷款服务方案总行投资银行中心CONFIDENTIALDRAFT 二零零八年一月目录一、中信银行投行中心业务简介二、银团贷款业务介绍三、银团贷款操作流程四、银团贷款案例分析中信银行投行中心业务简介我行投资银行中心业务简介现阶段，我行搭建了全行性直接融资、结构性融资和中间业务三个投资银行业务平台，并逐渐建立以结构融资业务为基础，以直接融资业务为核心，以中间业务为培育重点的投资银行业务体系，其中：（一）直接融资平台项下业务产品包括：短期融资券、资产支持证券以及我行具备承销资格的其他有价证券品种；（二）结构融资平台项下业务产品包括：银团贷款、出口信贷、表外融资、项目融资以及与非银行金融机构

2、间的交叉金融产品；（三）中间业务平台项下业务产品包括：财务顾问、资产证券化、资产管理、跨境金融服务以及上市和并购咨询等与资本市场融资行为相关的业务。投资银行业务三大平台银团贷款出口信贷表外融资项目融资资产转让债务重组交叉金融产品直接融资平台企业资产证券化短期融资券中间业务平台离案金融财务顾问并购顾问上市推荐夹层基金融资信贷资产证券化结构融资平台银团贷款业务介绍银团贷款业务简介银团贷款定义：由两家或两家以上获准经营贷款业务的银行或非银行金融机构，基于相同贷款条件，依据同一贷款协议，按约定的时间和比例，通过代理行向借款人提供的本外币贷款或授信服务。银团贷款业务简介一家或几家银行牵头组织多家银行参与

3、各家银行独立进行贷款信用风险审查适用同一贷款条件使用单一贷款协议共同对一个项目或一家企业提供融资银团贷款主要特点金额大（几十亿上百亿）期限长筹组时间长（2个月左右，极端6个月）、程序复杂项目初步筛选、融资条款初步确定市场测试，条款修正授信批准，签订委托函尽职调查，完成信息备忘录组团签约、提款贷后管理风险低银团贷款的优势对借款人 对借款人从诸多银行取得确定性的融资承诺一次性获得大金额及长期的信贷与众多可能原本没有合作关系的金融机构建立起业务联系采用国际金融惯例，贷款结构灵活统一的贷款协议和结构安排，简化的财务和资金管理获得国际金融市场的承认，拓宽融资渠道，增加企业知名度客户和行业选择符合国家经济

4、发展规划的大型能源、交通、通信、电力等基础设施建设，大型机电设备引进、飞机和船舶租赁等重点行业的重点项目。实力雄厚、经营情况良好、信用等级较高的大中型企业（集团）的中长期流动资金需求。我行成就综述我行是我国最早参加银团贷款的商业银行之一。自建行以来，我行牵头和参加银团贷款数十笔，借款人涉及交通、能源、通信、土地开发和飞机租赁等多个行业领域；我行目前执行中银团贷款总额为人民币150亿元，呈迅猛发展态势我行成就北京市经济发展投资公司4000万美元银团贷款1994年，我行作为安排行，联合工行、中行、交行、光大为北京市经济发展投资公司提供了4000万美元的银团贷款，有力支持了北京市的基础设施建设。伊朗

5、地铁2.69亿美元银团贷款1996年，我行作为安排行，联合国内13家金融机构（工、农、中、建、交、中国进出口银行、光大银行和华夏银行等），为当时我国最大的民用机电出口项目伊朗德黑兰地铁项目提供了2.69亿美元出口买方信贷银团贷款，我行份额5000万美元。华能集团人民币5亿元银团贷款1999年，我行作为安排行，联合招商、民生、华夏三家新兴商业银行，为中国华能集团公司提供了5亿元人民币银团贷款。这是国内第一笔完全由新兴商业银行安排、组织和参加的人民币银团贷款。我行成就招商局2亿美元银团贷款2001年，我行作为牵头安排行（Lead Arranger）与美国富利银行、华夏银行和嘉华金融有限公司组成承销

6、团共同承销了中国招商局控股有限公司2亿美元银团贷款。该笔银团贷款是自东南亚金融危机以来中资企业首次在国际金融市场获得的中长期融资，标志着中资企业走出东南亚金融危机的影响。南京第二热电厂2006年，我行牵头组建南京第二热电厂项目银团贷款，该银团贷款总金额70719万元，其中我行参贷金额40000万元，参团行为建行和中行。南京第二热电厂是南京地区各家银行争夺的黄金客户，通过牵头该银团贷款，不但加深了与该客户的关系，更加提升了中信银行在江苏地区同业中的市场形象。昆山龙腾光电有限公司2006年5月，由国家开发银行作为牵头行，我行作为副牵头行，为昆山龙腾光电有限公司组织了总额2.8亿美元、5.6亿人民币

7、，期限5年的银团贷款，我行贷款份额为等值5000万美元。我行除获得20万美元的银团贷款管理费以及较高的贷款利差收入外，其后又追加为公司的该笔银团贷款进行了利率风险管理业务，与公司进行了总额1亿美元，期限5年的利率掉期交易，我行获得500万美元的保证金存款以及640万元的中间业务收入。 银团贷款操作流程发起设计委托分销额度分配文本确定签约放款贷后管理银团贷款程序发起适宜发起银团贷款的情况大型集团客户和大型项目的融资以及大额流动资金的融资单一企业或单一项目的融资总额超过贷款行资本金余额的10%单一集团客户授信总额超过贷款行资本金余额15%借款人以竞争性谈判选择银行业金融机构进行项目融资了解企业情况

8、（KYC）发起企业基本信息 -企业的营业执照、贷款卡 -法人代表证明书或法人授权委托书及身份证明 -公司章程 -财务报表：资产负债表、损益表及现金流量表企业融资需求 -项目情况：项目建议书及批准文件、项目可行性研究报告及批准文件等 -融资需求：金额、年限、价格、用途 -时间要求：提款设计1.发起银行对企业进行全面风险评估信用风险法律风险市场风险分销风险政策风险(环评)风险因素2.准备贷款条件清单（Term Sheet）设计项目内容借款人名称公司全称借款金额/币种XXX亿元人民币/美元贷款用途用于XXX项目/流动资金贷款贷款期限XXX月/年贷款利率基准利率上浮/下浮、LIBOR+XXXBP提款一

9、次性提款/分批提款还款分期等额、分期不等额、到期一次性、循环提前还款提前还款条件及罚息（如有）担保方式保证、抵押、质押费用安排费、代理费、承诺费税收借款人包税或按照国家相关法律要求适用法律及管辖中华人民共和国法律或某国法律设计3.融资建议书贷款条件收费条件承销/组团方式融资安排时间表银团贷款经验其他配套服务其他相关要求（市场出清、市场变化等）委托借款人与发起银行谈妥银团贷款的初步条件签署银团贷款委任书借款人发起银行商定银团的法律顾问或其他第三方顾问（如有）确定潜在参加银行名单分销牵头行尽职调查牵头行编写信息备忘录向潜在参加行发出邀请路演潜在参加行进行内部授信审批潜在参加行完成授信审批发出承诺函

10、开始组团成功分销涉及到的文件文件名称内容/作用邀请函邀请潜在参加行参加银团贷款条件清单贷款基本条件描述保密协议任何银行及任何人员不能以任何方式将部分或全部保密信息透露给第三方，或者用于与本银团贷款无关的目的 信息备忘录（IM）银团贷款详细信息委托书借款企业委托发起行为牵头行贷款条件清单邀请函保密协议信息备忘录潜在参加行1231、牵头行向潜在参加行发送邀请函2、潜在参加行决定参与银团之后与牵头行签署保密协议3、牵头行向潜在参加行提供信息备忘录分销邀请潜在参加行参团分销银团贷款分销方式分销方式说明全额包销牵头行承诺按所提出的贷款条件组织银团,若银团无法组成,则由牵头行以同样的贷款条件向借款人提供全

11、部贷款部分包销牵头行承诺自己提供部分贷款，另一部分依“尽最大努力原则”在市场上筹集。尽最大努力推销牵头行承诺按已同意的贷款条件尽其最大努力在市场上组建银团贷款。如果银团组建失败，牵头行不负责提供贷款。注：如采用全额包销和部分包销方式，牵头行应在银团设计结束之前获得本单位授信审批通过分销银团费用费用内容费用描述收取办法安排费牵头行承诺牵头筹组银团收取的费用一般按照银团贷款总额的一定比例一次性支付承诺费对银团成员已承诺、但借款人尚未提取的贷款额度所造成的资金占用成本所做出补偿一般按未用余额的一定比例每年按银团贷款协议约定方式收取代理费为对代理行承担整个银团的贷款管理、资金管理、账户管理等工作而给予

12、的报酬根据代理行的工作量按年支付中介费用包括但不限于向会计师事务所、律师事务所、资产评估事务所、保险机构、市场咨询机构等支付的费用原则上由借款人在银团费用外根据实际花费另行支付分销时间安排银团贷款指示性时间表事项周01周02周03周04周05周06周07周08责任方准备信息备忘录牵头行/客户准备融资文件法律/牵头行/客户 次级承销阶段牵头行/安排行一般分销阶段牵头行/安排行/参加行额度分配牵头行提款前提条件合规法律/牵头行/客户签字提款所有各方额度分配 在超额认购情况下 - 经牵头行与借款人协商按等比例减少各成员认购的份额 在认购不足情况下 - 如为包销方式，则牵头行对认购不足部分进行包销 -

13、 如为部分包销方式，且牵头行包销部分超过认购不足部分，则牵头行对剩余部分进行认购；否则牵头行可与借款人协商减少银团贷款金额或决定银团组团失败 - 如为尽最大努力推销方式，牵头行可与借款人协商减少银团贷款金额或决定银团组团失败贷款合同文本制作借款人向发起银行发出委托书牵头行代表银团聘请律师指导律师准备贷款合同文本向银团成员散发贷款合同文本初稿征求各成员反馈意见银团成员就合同文本进行审议根据成员意见进行修改并最终定稿注：1、贷款合同文本编写工作在牵头行获得委托书后即可着手准备2、部分强势借款人有可能自行向提供贷款文本3、在银行业协会银团贷款合同示范文本推出后，银团可参照该文本并根据业务实际情况进行

14、文本自行制定文本签约签约仪式由签约代理行负责，范围包括场地、座位安排、人员调配及后勤工作等注意座位排放顺序，有关安排应经银团成员行确认牵头行可安排制作纪念座（Tombstone)供银团成员留念，纪念座内容应与对外公布内容基本相同银团贷款成员应定期向当地银行业协会报送银团贷款有关信息放款组织和登记文件公司批准和签字样本交易文件以及融资文件签署和收到每一份融资文件的正本证明与已签署的融资文件相关的借款人应付的所有印花税、登记税和类似税收已按要求缴纳完毕的凭证保险(如有)财务报告银行账户(存在帐户质押条件下)提款先决条件贷后管理代理行借款人参加行参加行12、43书面通知借款人应付利息2.借款人在规定

15、时间内支付利息代理行向参加行划付利息期末借款人向代理行划付本金参加行还本付息贷款的日常管理由代理行负责银团贷款存续期间，通常由牵头行或代理行负责召开银团会议会议召开方式： 定期召开 由三分之一以上银团贷款成员提议召开贷后管理日常管理贷后管理银团会议相关的重大事项修改银团贷款协议调整贷款额度变更担保变动利率终止银团贷款通报企业并购和重大关联交易认定借款人违约事项贷款重组调整代理行银团贷款成员可以依据银团贷款协议转让贷款银团贷款的转让应提前通知借款人和代理行如银团贷款协议约定必须经借款人同意，则银团贷款转让必须事先征得借款人同意贷后管理银团贷款的转让谢谢！1、想要体面生活，又觉得打拼辛苦；想要健康

16、身体，又无法坚持运动。人最失败的，莫过于对自己不负责任，连答应自己的事都办不到，又何必抱怨这个世界都和你作对？人生的道理很简单，你想要什么，就去付出足够的努力。2、时间是最公平的，活一天就拥有24小时，差别只是珍惜。你若不相信努力和时光，时光一定第一个辜负你。有梦想就立刻行动，因为现在过的每一天，都是余生中最年轻的一天。3、无论正在经历什么，都请不要轻言放弃，因为从来没有一种坚持会被辜负。谁的人生不是荆棘前行，生活从来不会一蹴而就，也不会永远安稳，只要努力，就能做独一无二平凡可贵的自己。4、努力本就是年轻人应有的状态，是件充实且美好的事，可一旦有了表演的成分，就会显得廉价，努力，不该是为了朋友

17、圈多获得几个赞，不该是每次长篇赘述后的自我感动，它是一件平凡而自然而然的事，最佳的努力不过是：但行好事，莫问前程。愿努力，成就更好的你！5、付出努力却没能实现的梦想，爱了很久却没能在一起的人，活得用力却平淡寂寞的青春，遗憾是每一次小的挫折，它磨去最初柔软的心智、让我们懂得累积时间的力量；那些孤独沉寂的时光，让我们学会守候内心的平和与坚定。那些脆弱的不完美，都会在努力和坚持下，改变模样。6、人生中总会有一段艰难的路，需要自己独自走完，没人帮助，没人陪伴，不必畏惧，昂头走过去就是了，经历所有的挫折与磨难，你会发现，自己远比想象中要强大得多。多走弯路，才会找到捷径，经历也是人生，修炼一颗强大的内心，

18、做更好的自己！7、“一定要成功”这种内在的推动力是我们生命中最神奇最有趣的东西。一个人要做成大事，绝不能缺少这种力量，因为这种力量能够驱动人不停地提高自己的能力。一个人只有先在心里肯定自己，相信自己，才能成就自己！8、人生的旅途中，最清晰的脚印，往往印在最泥泞的路上，所以，别畏惧暂时的困顿，即使无人鼓掌，也要全情投入，优雅坚持。真正改变命运的，并不是等来的机遇，而是我们的态度。9、这世上没有所谓的天才，也没有不劳而获的回报，你所看到的每个光鲜人物，其背后都付出了令人震惊的努力。请相信，你的潜力还远远没有爆发出来，不要给自己的人生设限，你自以为的极限，只是别人的起点。写给渴望突破瓶颈、实现快速跨越的你。10、生活中，有人给予帮助，那是幸运，没人给予帮助，那是命运。我们要学会在幸运青睐自己的时候学会感恩，在命运磨练自己的时候学会坚韧。这既是对自己的尊重，也是对自己的负责。11、失败不可怕，可怕的是从来没有努力过，还怡然自得地安慰自己，连一点点的懊悔