苏宁集训时材料金融

1、苏宁金融产品应知应会在大多数人的理解中，互联网金融就是互联网加上金融的概念。但从多年的发展状况来看，这一概念远远超过了互联网加上金融的范畴。互联网金融是基于互联网思维与互联网技术（包括搜索和社交化的工具）的运用，利用大数据处理，在信用的管理上，实现融通、支付与信息中介等业务的新兴金融模式。举例来看，对于传统的线下小贷业务，公司有相应的消费金融业务。而苏宁的消费金融业务和传统的消费金融业务有很大的区别。从传统的消费金融业务来看，当顾客下门店消费时，自身并没有带足现金，这时候会有第机构给予该消费者一定的授信额度，但往往需要消费者提供大量的证明，比如说、社保、明以及其他固定资产证明，同时需要通过审核

2、后，才会授予相应额度。而苏宁的消费金融主要是通过大数据分析，比如说会员在苏宁易购或者线下门店的历史消费，或者是用户使用易付宝消费或者缴纳水电费的，这些会成为对其进行或者授信的标准，通过各种授信因子的分析，来给予该用户相应的额度，目前最大授信额度达到 20 万。总的来说，就是利用用户的消费数据和信用还款数据，来完成对用户的消费授信。可以看出，消费金融业务是一个典型的互联网金融产品。互联网金融的特点有如下几个方面：（1）在整个工具层面，的是通过大数据、搜索引擎和社交化的应用上来在信用的管理上做出突破。（2）在交易层面上，的是化、快捷化，并通过第支付来完成。从整个互联网金融来看，支付业务是。目前发展

3、较好的互联网金融，无论是阿里的蚂蚁金服、京东的京东金融，还是苏宁的苏宁金融，它们的就是各自的第支付工具。阿里的支付宝，苏宁的易付宝，而京东也是收购了，目前更名为京东钱包。（3）在商品层面，传统的金融产品，比如说的产品才余额宝出现以前，门槛还是比较高的，比如说 5购，同时还具有单笔申购限额。从互联网金融爆发以后，的金融产品在商品层面上来看门槛较低，无论是余额宝，还是零钱包，起购额可能只需要 1 元以上。同时也把和保险非标产品标准化，让用户能够更加简单的理解金融产品，了解的产品是如何为用户服务的。（4）在用户层面，基于商品的低门槛，的用户更加的普惠，所有的互联网金融都是一种普惠金融，消费者群体更加

4、大众化。而不像只面向理财用户，也不像保险公司只面向保险用户。苏宁、阿里、京东的互联网金融的都是普通的用户群体，这类群体的消费者属性更加丰富。以上这些是互联网金融的特点。互联网金融的典型业务类型主要有以下几种：（1）首先最重要的互联网金融业务就是支付业务，所有的互联网金融公司都离不开支付业务，如果某一家公司声称自己是一家强大的互联网金融公司，但并没有自己的支付工具，就可以说这家公司失去了做互联网金融的。这个，都。（2）第支付工具，可以简单的理解为的账户。所有人在，无论是存钱，还是需要，因而第支付可以理解为账户的概念，它贯穿了整个互联网金融业务的消费金融。包括融产品。、P2P、众筹、供应链融资和保

5、险。这些是目前大家接触较多的互联网金首先来看一下第支付。目前第支付除了支付宝以外，还有银联、财付通等，而这三家公司的线上支付业务达到了整个市场份额的 80%，基本上了互联网支付市场。互联网支付的场景主要包括网络购物、基金、航空旅行、生活缴费（充值、转账、换等）。而整个互联网支付业务中，还有重要的移动端支付。目前移动端的支付占互联网支付的比例，还不到 50%，但是随着整个移动端的发展，包括相应 APP量的逐年，移动端的支付比例也在迅猛发展，今年就应该会超过整个互联网支付的 50%。第二部分是互联网产品。大家知道支付宝咱们用得很多，大家对于它的品牌知名度，包括安全性，大家都是比较信赖的，所以大家都

6、是把它的安全性放在第一位，大家可能还是把苏宁的定位停留在电器，所以大家之前对于苏宁做金融产品在认知程度上不是那么高。所以虽然的收益在行业里面排在第二位，但是的交易规模在产品里面并没有排三。这个也就是为什么大众消费者在选择物联网产品的依据。目前除了产品类，在收大家还知道哪些益之外还景。所以现在产品呢？基金，票据。产品区别于的百赚，新浪的微区别吗？余额产品上线的时候饱受质疑就是因为缺少了很多购物场产品发展比较好的一定是因为他的购物场景，特别是现在目前整个金普遍受益比较偏低的情况下，还是有很多人往余额宝或是零钱包进行，可以直接在苏宁产品的最大的易购进行消费而不用绑定。这就是跟等缺乏购物场景的优势之一

7、。虽然看整个 2014 年整个余额产品规模达到 1.5，但是它和的 25存款的规模还是有很大的差距，将近有 15 倍，包括存款，就更没法比了。的年化利率很低，活期就更不用说了，那为什么为什么大家把安全性放在了第一位的原因。所以还是把很多的钱放在回去看苏宁的零钱里呢？这就是括支付宝，他们后面都有一款保险产品，不知道大家有没有了解到。他们在每一个支付的背后都有一个叫账户安全的户发生了付和余额产品。他们想通过保险公司的名称的保障，来给消费者的安全感，如果你的账或者是的损失，那这个可以通过保险进行赔偿，那这样就可以对他的整个支的安全性做了很强的备述。那么接下来这部分是互联网保险。本人作为整个苏宁保险产

8、品中心的，其实苏宁在互联网保险这一块和行业相比有一个明显的特征，就是还处于摸索的阶段。目前在互联网保险的话，就跟刚开始大家跟互联网金融的理解差不多，就是把普通的保险产品放到网上进行销售。目前市场里面很多人都在讲余额宝是打响互联网金融的第一款产品，那我觉得在大家的认知里面互联网金融的第一款产品是什么？我相信肯定大家都用过，甚至都买过，对就是退货运费险，可以把第一页 ppt 里面的互联网金融的概念套用一下，退货运费险也是根据大数据原理，比如你日常在淘宝上保费的定价，通过你在互联网商品的时候，你商品的同时商品的退货率会做一个精算，算出一个了这款保险，并且，你在发生理赔的时候，你不需要提供很多的纸质的

9、复杂的理赔手续向保险公司，只要上提交索赔，他会根据你的退货单号进行检索，检索到你的单号之后，对你进行一个固定的赔付，这个退货运费险我认为他是互联网金融里面第一款典型的互联网金融产品。所以你也会看到，目前互联网保险的未来的方向，也就是我刚刚提到的几点，第一点就是基于大数据的保费定价，包括低门槛的保险产品，因为传统的保险产品还是比较贵的，比如说你的车险，正常的一年可能要要三四千，正常的比如说重疾险，可能一年需要花个几百块，甚至是几千块，越大，保费的价格越高，互联网保险的话也是基于整个互联网全流程的网上的操作，这个才是真正的互联网保险，而不是目前简单的把一些车险产品或者是到互联网去进行销售。这个是关

10、于互联网保险的一些简单的介绍。产品搬刚刚还有同事提到了 P2P，P2P 这个业务的话也是苏宁目前唯一一款没有上线的业务，因为这个产品，正如 PPT 上所展示的一样，目前行业处于一个野蛮生长的阶段，很多的资本都会涌入到这个行业中来，在 2013 年有差不多 200 家 P2P因为它的偿风能力不够，或者是因为有一些其他，它跑了，也是因为这个行业里面缺乏这一块的，所以导致整个 P2P的发展是不健康的，但是它的整个业务规模很大，2014 年它的整个成交量就达到了 2500 多个亿，而且目前整个 P2P 行业做得比较好的风控能力比较好的他的背后要么是一家专业的金融机构，比如上像平安，像招商，要么背后的股

11、东背景比较强大，是一些国有企业，比如说，大家有没有听开心贷，他的背景就是江苏股开行的背景，所以目前发展的比较好的是这种背后的，要么是专业的金融机构，有强大的风控能力，或者有强大的项目的审核能力，要么有强大的股东背景。苏宁呢，目前有这种强大的股东的背景，另外做了这么多年的金融，对于整个风控也有自己的认知，所以这块在进行产品的开发，但是到目前为止，是唯一一个还没有上线的金融产品。拿另外一个跟或者 P2P 有一些类似但又不完全一样的产品叫做众筹，大家有买过众筹吗？买过什么众筹？OK，目前很多众筹品牌里面，做得可能还比较好的，像点名时间，在里面做得比较好的就是京东的众筹，但目前在众筹行业里面，把众筹做

12、得有点偏离了原始众筹的概念，比如说像京东，包括苏宁刚开始上的众筹产品，它刚开始的是作为一种硬件商品预售的模式，比如我有一款产品，我觉得他的创意点很好，他的市场只能说是可能很好，但是这个项目的发起人，他也不能完全判断，他这个商品在未来市场上的预期，所以他会在的苏宁上发起众筹。众筹的作用有这么几个，一方面他可以在商品发布出来之后看到有多少消费者关注了这个商品，从而可以分析出，未来在市场上，这个商品的力有多少。另外一方面，你会看到，所有的硬件的商品的众筹，价格都会分为很多档，越便宜的的人肯定越多，但是在网上的话它会给项目发起人价格策略的信号，它会让项目的发起人，判断该商品将来投放市场的价格段放在什么

13、样的水平上会更加合适一点，这样你就会通过众筹抢购或者的价格段的分布来判断整个价格的水平，这个就是商品的众筹模式。发展到今年，整个众筹行业，目前也出现了很多其他的众筹的类型，比如说最近 618 期间，京东发起了众筹，我不知道大家有没有听？6.8 折扣房。看来大家目前都还没有买房的想法，可能也没有关注这一点，除了所谓的公益众筹，比如像众筹农产品众筹。如果雅安的樱桃的众筹，当时众筹之外，还有一些像公益众筹，这个苏宁可能做得比较多。做的这种“大篷车”或者大巴的公益众筹，还有一种典型的公益之前有上到苏宁易购的众筹频道你会看到之前发起了一个也是跟中国共同发起了这么一个公益众筹，就是将雅安当地的樱桃产品让的

14、消费者能够接触到，因为当地的村庄比较偏远，它可能在物流商没办法覆盖到广，他们就通过的区域，或者是它在它的商品推广上也没有那么多资源去进行农副产品的推牵线，借助苏宁易购的去做这个商品的众筹，让他们的产品更好地去进行，有更好的产品通路。另外，苏宁 618 最近也在做一些影视类的众筹，包括演唱会的众筹，之前做了演唱会的众筹，马上也会做一款啤酒的众筹。另外一个就是供应链金融，供应链金融有很多公司在做，传统的有海尔联想等，的话有京东的京东小站，还有苏宁的供应链金融产品，这些都是供应链金融产品的一些企业。它们还是主要围绕企业的生产经营，进行一些供应链融资。整个供应链金融的发展还是比较顺势的，供应链金融的产

15、品类型主要包括：基于订单的，某个采购商如果有一大笔采购订单，那么他就会有一大笔应付款，那么他就可以基于该款项进行供应链融资。同样的，供应商或者服务商也可以开发出基于应付账款的供应链金融产品。还有一种是基于库存的供应链金融产品，比如说目前和夏普公司就是采取库存质押的方式，去跟夏普做一些供应链金融产品。未来苏宁会有很多开放备货需求，但是他们的的商户，就会很多备货，包括像双十一，他们就会产生很大的不一定能够完全支持他们的备货，这样他们就可以通过苏宁的金融开发出一些供应链金融的产品，会根据这个商户的经营情况决定是否给予和贷款的额度。这就是典型的互联网金融产品。那另外一个就是消费金融消费金融其实刚刚已经

16、跟大家提到很多了，在 15 年以前，做消费比较多的是或者些其他的消费金融公司，我不知道大家有没有听“捷信”这样一家消费金融公司。这家金融公司的话，和苏宁合作很多年，它在、操作比较多。他在门店为没有金融机构 还是的，比如说外来打工客户提供信用分期业务。但是无论是第消费，的话在操作比较多，和也有操作，目前的话和我们苏宁合作的消费金融公司。在开展消费金融的时候，会遇到一些壁垒。大家可以想象一下，他在做消费金融的时候，会什么问题？或者是说要和苏宁或者京东、国美等去做消费金融。这边的话，其实已经展示过了。其实他们受限的是，比如说他们的商品，我先讲商品，其实就是因为没有场景，他没有很多的场景去去支撑这个消

17、费。他没有很多的商品去拱顾客去进行金融消费，他缺乏这些消费场景，另外一个就是他的用户群体很少，他的是一些的金融类的用户。但是他没有像苏宁或者其他和零售商的这些消费型的用户，他的用户的群体比较少。这个是影响很多传统消费金融机构迅速发展的比较大的壁垒。所以很多的消费金融公司在寻求这个第的合作伙伴来进行业务扩张。在目前的互联网消费金融产品比较典型的，大家知道京东的消费金融产品叫什么名字？对，叫白条，大家应该用过吧？白条应该不需要信用卡吧？或者大家知道白条和消费金融之间的区别吗？对，你知道它为什么不能提现吗？可以和大家简单的介绍下，京东白条主要是用自有在操作，所谓的自有可能是来自于和供应商的账期。比如

18、说京东和海尔谈了一笔账期，可能是 T+7 或者 1 一个月，用结余来去给消费者做白条的授信，的流转或者苏宁的消费金融和白条的不一样，主要是和和法国黎在做消费金融的合作。的一般是来自股东方和来自机构，包括信用评分的机制也是利用法国巴黎，如果大家了解的话，他是全球比较著名的个人信用消费，通过他在全球先进的分控系统或者技术，为苏宁的用户提供更加精准的授信。这个是简单的介绍下我们苏宁的消费金融和白条的区别。这个是所以当时苏宁的消费金融打出的付。是“撕白条，付”，苏宁消费金融产品的名字就叫刚刚讲的那么多，在将 P2P 的时候也提到了，目前整个在互联网金融里，除了 P2P，暂时没有上线，预计这个月上线之外

19、，其他的业务板块，基本覆盖到了。纵观整个互联网金融行业，发展迅猛，但是这个行业缺少很多的政策。比如 P2P，为什么可以发展的比较畸形。就是因为很多的态度还不太，相关的政策也没有出台。相关的政策没有出台，包括像众筹这种产品，也没有政策出台。所以在整个行业的竞争上比较明显，因为监管不，就意味门槛比较低，涌入的资本比较多，就意味着着涌入的企业的角色比较参差，所以在整个互联网行业的话，还是相对来说竞争比较恶劣，但是这个行业也是随着的之后，也是更加趋于良性的发展，并且这个行业业务的创新比较多。像的众筹，P2P，他其实都是创新的业务，并且也会呈现百花齐放的态势。包括苏宁的整个金融的板块里，我们也在不断的创

20、新，不断的去进行发展。这个是简单给大家去介绍一下整个行业的发展现状。下面为大家介绍一下，苏宁金融的发展规划。先给大家看个宣传片，从宣传片里大家可以了解到苏宁金融的优势和定位。苏宁在做金融这块儿有哪些优势？对，有支付场景，就苏宁最大的优势是什么？讲了这么多年，就是线上和线下，的也就是的支付场景是很丰富的。你是说苏宁的覆盖区域是很广泛的，这也是算一个。会员数比较多，但是这个会员又有可能是的劣势，有没有考虑到？OK，来看下苏宁金融的整个 SWOT 分析情况。第一个是的服务理念，就是多的企业用户，零售的服务，的品牌，苏宁在这么多年的经营历程下来积累了很好的服务口碑，苏宁的品牌信任度比较好。还有就是的用

21、户数比较庞大，除了的很B 端的用户，。另外拥有 O2O的优势。另外就是的做的一个从采购、销售、售后它形成了一整套的供应链的完整的价值链。那在劣势方面，首先我就是在消费金融的领域支付环节起步比较晚，比如支付宝的建立要晚，而且刚才的 PPT 中的第支付市场份额也展示了支付宝、银联的份额占据了将近 80 的市场份额。另外就是有同事提到了的会员，即使就是所谓的的优势也是的劣势，的会员消费者的历史不够完整，所谓的，展示了用户的各种属性。目前苏宁很多的会员都是电器的者，所以的传统的电器会员中还是比较完整的，初期对用户需求的把握但是在用户的金融方面的还不是很完整，这也就导致了不会很准确。包括在精准向。上的准

22、确度也不是很精确，那么这也是后期要努力的方在刚刚的金支付牌照，中有展现了的几张资质牌照，保险、支付、，具体是的基的整个跨度还是比较大的，涉及到了例如的基础业务像存款业务，就是对应了的零，的业务小贷，的业务消费金融，保险的业务保险，就是的跨度很大，但是还不够，这个就是很多金融的员工包括我都是从传统行业过来的，专业性上的支付易付苏宁金融的劣势。但是经过这两年的发展，尤其是宝在行业里面也逐渐发出了自己，包括的用户体验也是得到了很好的。包括我们的会员历史，通过消费金融的产品、保险的产品、众筹的产品，积累了大量的金融属性的，还包括目前的的引进，苏宁金融的执行副，总他100个金融精英里的其中一人，也是在不

23、断地引进的专业，带动整个苏宁的专业性。中提到了苏宁金融是在 2012 年开始做的，可能大家对于互联网概念就是从余额宝 2013年开始，但实际上是 2012 年。在苏宁 2011 里段。就布局了整个金融的板块，分为三个阶第一个阶段是从过去的2011 年到2014 年，那目前处于第二个阶段是2015 年到2016，第三个阶段是 2017 年到 2020 年，每个阶段都有明确的发展的路径，作为苏宁金融的一个管理者，觉得在初期的时候需要做哪些事情？其实刚刚片里都提到了，就是拿牌照。产品，像也是的在第一个阶段主要做了几件事情，第一个是金融的牌照获取，去建设的基础的基金、余额的产品，像保险的产品，并且去带

24、入基础的用户群体，在历史提到的，在用户的并不是很多，需要将传统的电器的用户转变金融属性的用户群体。通过这个转化获得的金融用户群体，这就是导入基础的用户群体，进一步去完善金融业务的拼图板块，截止 2014 年完成了在支付领域、领域、保险领域，这三个大的板块的领域的布局。那目前的第二阶段，是处在一个全面拓展的阶段，也就是上线了的消费金融，我们上线了众筹的产品，包括的供应链金融的产品也在不断的进行迭代和完善。另外的话，有了产品还不够，有了产品之后我还需要有，通过才可以更好地把方面，第一个是金融的产品去上建立了推送给用户、展示给用户。今年做了两个事情，在的金融门户，就是大家现在可以在的苏宁易购首页可以

25、看到的苏宁金融的，另外一个就是下 1.0 的云店里面，建立了金融专区，但是目前两个云店当初的金融专区规划还相对简单，下面在 2.0 的门店里面会有一个图去展示金融专区整个设计的效果，另外一个就是应用场景，这个应用场景的是指消费支付的场景，另外一个就是消费群体，虽然在一开始在做传统的易购商品的销售，还是在做金融产品的销售，一开始初期的时候大家都是广泛的去，就是为了吸引很多的消费者，我去、积累很多的会员，但是到了一定阶段之后，我需要把这些会员留住，把这些会员活跃起来。这个时候就需要通过很多段段，还是其他品宣段，把的会员培养粉的忠实会员。是计划通过两年的时间，能够挤入互联网金融的前三甲，去为到第三个

26、阶段，也就是去全面引领行业的这个阶段，前面提到，虽然贡献的利润。在很多的板块里面，像基金的、保险，它还是简简单单的金融，类似于中介机构一样，它做的还是一种，但是往上游的发展在申请，包括之前在第三阶段去完成整个苏宁金融的布局，包括像苏宁银行，之前也是在申请和筹建的苏宁，包括保险，保险，只是一个中介，但是未来希望也是能够在想产险公司、受险公司方向肯定是要去拿其中一块儿牌照，第三个是投资跟包括这个都是传统金融领域的一个机构，专业的金融机构，那也是苏宁金融未来布局的重点板块，那未来的话可能，之前是金融公司，以后可能是一些部门，是金融，是一些产品中心的形式来呈现的组织架构层面，苏宁是要成立自己的金融，那

27、就意味着下面的所有业务板块，都是以独立公司的形式去进行存在的，那它会有苏宁、苏宁保险、苏宁、苏宁投资这种独立的目前商品经营的地法人机构为主的这个苏宁的位是一样的。，成为整个行业的，就跟刚说到整个苏宁的发展规划三个阶段，那下面我为大家介绍一下有了规划之后的竞争策略是怎么样子的，围绕三个方面产品、用户，这个也是所有的除了金融领域，其他领域也是基本围绕着这三个方面、产品跟用户，那在方面的话刚刚提到了，上线了的金融门户，大家有机会可以去苏宁易购体验一下苏宁金融门户的一些产品、服务，那另外的话就是下门店，会去建造的金融专区，目前型的功能区，那这个是对金易付礼品融专区的规划也是可以看到，两边是体验型的或者

28、是宝的体验专区，那未来在这个区会去做一些一分购的产品，包括易付宝可以这种活动来去，这个区的话主要是众筹产品的展示，特别是一些新奇特的智能硬件，用户可以去和电视做一些交互、体验，那中间是根据产业的布局，这个是的受理台，这个是保险的还有消费金融的，还有的金融专区。的，就是基金这种收银台，就是通过一系列的动线来设计那在用户方面的话除了新有的整个苏宁易购的用户之外，重点会对几类用户去做重点的突破，第一个也就是的学生群体，他们代表着未来的力，保证未来用户竞争力的群体，目前学生群体也是大量的板块，一个增强的板块。另外一个就是，包括像运营商，运营商马上在开学之后激烈厮杀的的企业用户，这个也是苏宁的优势，因为

29、苏宁经过二十多年的积累，积累了大量的这种企业用户。另外一个是四五级市场，其实现在今年一个非常流行的就是农村，包括农村金融，包括京东、阿里都已经深入到整个四五级市场，也会在四五级市场去开出一千多家易购服务站，苏宁也将围绕、四五级市场的用户提供金融产品或服务。未来苏宁也会在今年依托易购服务站，去为另外在产品方面，可能大家理解的产品，它不仅仅局限于这种商品或服务，提供的每一个层级其实它都是作为一个产品的板块，比如说的工具，像使用的快捷支付，账户、包括信用支付，它都是为用户提供的产品之一，包括的、像的说云店，把它定义成苏宁的互联网产品，要做成苹果一样，也就是不断地把作为产品不断的迭商品的丰富去进代优化

30、，另外一个就是面向 C 端用户、B 端用户接触到的一些商品，通过行行业的竞争，会看到向的 C 端用户提供普遍的金融产品之外，也会向 B 端用户提，这都是苏宁金融的竞供金融的服务，像归集，商务之间的结算，像企业的金融包括争策略，这是产品方面。但对目前，行业的跨度板块非常大，所以目前的产品模块做了一些划分，所以我们会有侧重点地将的支付产品投入到市场的竞争，地通过行业的竞争去发展支付的产品。 另外就是通过润。而众筹和的消费金融产品的是从品牌，为用户提供更好的购物体验进行产品的竞争。的供应链金融，像、保险这种利润型的商品为的企业带来的利P2P 的行业目前还处于整顿的阶段，也将这两个产品进行宣传和培育进

31、行发展。大家可以猜测一下在几个产品里边，目前利润率比较大的是哪块？保险？为保险？认为保险是利润贡献最大的依据是什么？有看到刚刚前边 PPT 里的销售规模吗？你们就确定是保险？不过确实，目前利润贡献最大的就是保险。那是因为有的产品没有列在上边，就是一个是的家电延保产品。下面我就为大家介绍一下各个业务板块的开展情况。第的支付业务，也就是的易付宝。有第一次听说这个品牌的同事吗？有没有还没有易付宝客户端的同事？如果没有，大家可以扫一下。目前易付宝的体验也好，基础产品的提供也好，经过这么多年，将近 5 年的时间，在基础产品和支付场景上做了很大的。有人可以说说易付宝具备哪些功能吗？我看能不能说我听的。要转

32、是能说到的话，我就免费送你一款这个产品。对，目前支付的产品里边除了传统的账和缴费以外，还有很多其他的比如碎屏险等保险类的产品，包括务。校园一卡通的服务目前是在南师大做一个试点，后边逐步会和的校园一卡通的充值服的大学进行合作。除了我刚才讲的场景之外，目前支付上面还有几个重点，也是今年的重点，首先是大区和门店这一块，相对于支付宝和，最大的优势就是门店的资源。门店每天都在做支付这个动作，刷卡，付现金，这些都是支付的行为。为什么不能用这些资源去拓展线下支付的领域呢？刚才提到，线上，尤其是移动端支付的占比还是很低，要充分利用的资源，线下 1600 家门店，去充分拓展的业务。大家可以看到，像阿里、京东、微

33、信等都在疯狂地介入百货公司、餐饮这些行业，除了线上的支付之外，他们更想向线下切入。2014 年，整个互联网支付已经达到 10，但是他只占到整个支付行业的 32%，还有将近 70%的比例是存在于线下的支付。所以目前最睡不着觉的就是银联。因为很多支付公司都在分银联线下支付的蛋糕，包括易付宝也是，今年在，新百，东方商城，苏宁广场，也是全面接入了易付宝的支付，也通过一些活动去带动易付宝的量和用户群体的发展。目前也是在进入江苏最大的超市，比如超市，与永辉超市也是签的管培也能通过你订了协议。除此之外，校园是目前发展潜力最大的群体，也是希望们的去宣传易付宝的产品。另外就是在大本营，希望能达成与市的合作，打造

34、智慧城市，围绕的支付，进入像教育，生活服务，公共服务和医疗领域。这个是在支付方面的介绍。希望大家有意向深入了解支付业务的话，就经常关注和使用的易付宝，所有的业务类型都会体现在易付宝上。第二个是业务，目前分为几块，第一个基金，是的零，以及代。理和了一些基金公司的产品。第二个是的定期产品，刚才大家提到了票据另外一个就是对公，是和招商合作的对公的账户，企业版的零就是的商户，供应商可以把他们的存入到对公帮他们进行对公的投资。所以我这边是简单抽取了两款产品，一个是票据，另外是应收账款。另外一个是的应收账款产品。我现在给大家 30 秒的时间，去观察下这两款产品的共性是什么。这个是票据。可以给大家一些提示啊

35、，就是为什么去买产品？或者去选择产品时的依据是什么？来判断下这两款产品的特性。有踊跃发言的，我也送他个碎屏险。在承兑机构上都属于苏宁的子公司或者相关的的兄弟公司，比如说置业。发出的商票也好，或者说发出的应收账款的质押票据也好。它都是由苏宁开出的。在兑付的风险上是比较低的。所以对的项目、置业的项目还是比较清楚的，风险还是可控的，所以能够发的出来这么高收益的票据。这个也是和其他机构，比如说金银猫，它其中也存在兑付的风险，没法百分之百去判断这张承兑支票的有效性或者是真实性。苏宁就不一样，的票据都是有把握的，无论是承兑的日期还是承诺都是有很大的安全性，这个就是苏宁做产品的竞争力。同等情况下的产品更加安

36、全。而且目前的票据产品、或是定期产品能够做到一半以上的是比较少的。那在消费金融这块我就不多讲了。这个是消费产品付的优势。的额度比较高。而且的期限也是比较长的，长达五年的分期时长，而且的速度比较快。一般的像或者其他的消费机构，比如说捷信，它们在的门店，授信的时长可能达到四十分钟到一个小时，这种用户的体验是很差的，但是的授信时长就比较短，甚至可以做到实时的去做放款，比如你的额度不是很高，比如 2000 的额度。只要你做完易付宝的实名验证我就可以给你 2000 的额度。那保险业务这块给大家简单的介绍一下。目前有一块保险的牌照，但是当初拿牌照的时候，有很多企业认为理的牌照，为什么从是拿了一块财险牌照还

37、是受险牌照。即使拿了一块保险代开始做，因为苏宁做了这么多年的零售服务商，其实它的优势是在于它的做的是对于的经验，以及对用户的把控，这是的优势。所以更希望和保险公司的这种，因为保险公司的经验在于它的精算以及管控优势。希望帮保险公司解决它销售的通路。传统的保险公司可能是通过或者是员，大家都非常鄙视的听到某某保险公司给你某某保险产品，肯定会把给挂了。是通过互联网拓宽了消费的通路，在互联网的情况下，用户可以更好地选择适合的保险产品。那另外一块就是延保的业务，我不知道大家听延保的有多少。可以举手给我看一下。看来还不是特别多。刚才大家为什么认为保险的收益特别大，把延保的收益和利润算出来大家还能险的，这个我

38、觉得我可以简单给大家分析一下，为什么保险的目前的收益是最高的。那我可以举个例子，比如说正常的一个用户，他在的云店买了一款，同时我给他一款的意外险。所谓机意外险，比如我买了苹果的 plus，plus 很大经常容易摔，如果顾客在使用的过程中把机器摔坏了，可以提供他免费的一台机器。主要他在这款 plus 的时候同时了保险。假设延保的价格是 100 块，那用户的 100 块会给到的门店，会给到收营员。那收到这 100 块的时候会做一个精分，做一个收入的分解。其中有 70 块变成了公司的收益，30 作为保费，风险转移基金，给保险公司，进行承保。一旦用户不摔了，他们可以去门店或者是售后，以简单的维修为主，

39、他去的售后，帮他把东西修好。去的门店会给他换一个机器。但是这个换新的费用和维修的费用都是由保险公司承担。但是我台会有 70 的纯收入，作为的收益。售后这块也不会按照实际的维修成本，可能我买个零配件是 100 块，保险公司报100 块，是在这个维修的成本上，再叠们售后的利润，可能我会给保险公司去报 120，因为我给外部用户去维修的时候也是按照 120 去维修的，我会从保险公司把这个 120 的费用结回来。也就是说我钱可以有销售的收入，还有售后维修的收入，是前都在赚钱，所以说这一块是公司比较重视的金融产品，也是整个金融公司能力最强的金融产品。目前，14 年整个延保的的利润贡献可以占到金融的 70%

40、，所以这个是目前金融公司最大的板块之一。所以大家以后做了采销，会觉得，肯能会经常给门店的下一些考核，让他去买电器的，可能被考核急了，用一些时候，一定要 100%的去向用户推销延保产品，有一些销售单去搭售的延保产品，这个也就是为什么，公司在这个产品上确实重视度超出了常规的主品，甚至是的一些次品，就是因为这个能给整个公司一方面带来现金流，因为的账期，可能传统的电器账期是 7 天或者是一个月，但这个的账期可以达到 3 个月，所以说这个钱 3 个月完全是在苏宁的账上，3 个月之后才会把一部分给保险公司。而且这个产品还有一个用处是，我讲机意外产品，他所有的换新都是会到的门店里面去给他做这个换新的业务，就

41、是我又把这个产品又买了一遍，在复够率上的复够率。也增加了整个产品另外一个就是众筹，众筹的概念我就不给大家多做解释了，众筹的模式有几种，第一种就是最的公益的众筹，上面讲的是捐赠的众筹，以捐款的形式，捐献给某一个项目或者群体的捐款，同时因为所有的众筹，他都有一定的回报，但是这种公益的众筹，可能不是一种现金或者功利的回报，但是会给他们一种名誉的回报。然后另外一个就是所谓回报类的众筹，刚才讲到的以产品众筹居多，比如说硬件的众筹，比如说市场上会低于商品上市后的他会买599，但是你众筹的话就可以以 199 或者 299 得到这个产品，这个也是商品众筹的一个典型的操作模式。另外一个就是股权众筹和债券众筹，这

42、块相对来说比较专业一点，大家可以仅仅对他的概念进行一些理解，就是通过对一些债权的投资或者股权的投资，获得一定比例的或者是债权或者是收益，这个公司还没有，大范围的去做股权的众筹或者是债权的众筹，但是公司做了一个，不知道大家有没有听说，去年做的这个资产化的项目，的一些门店打包成资产，进行上市。一方面通过的募集可以获得的流之外，还可以将这种固定资产进行轻资产化，就是让公司的账面上或者是财务报表上体现出更多的现金的流量。这个是股权众筹或者是债权众筹的概念。刚刚提到了还房地产的众筹，他也属于这种回报类的众筹，包括影视类的众筹都是这个样子，我不知道大家有没有听过阿里有一款产品叫宝，当时他其实是通过把他包装

43、成这种产品，他其实背后是通过，保险公司的通道帮他去做这个产品的包装，他是典型的一个影视众筹的概念，他当时发布了几款影视作品，大家去进行投资，然后给大家一个固定比例的回报。目前公司的几个重点项目，这个可能有点过时，第一个是在商品众筹上面推出的一个豚鼠手环，我不知道大家有没有买过，这个还是不错的，可能大家之前接触的一些体感，像 xbox 这类体感设备，这个不需要 xbox 这么贵的设备，只需要 599 就可以买到，这个手环你就可以跟你的电视或者是你的平板电脑，进行的互动。另外的这个梦想大把就是的一个公益众筹的概念；这个足球宝是跟 PPTV 合作开发的，类似阿里宝的东西，只不过这个是欧冠的转播权，通

44、过欧冠转播权的众筹，给用户一个 8%的收益比例，他最直观的展现给用户是一个8%的产品，除了 8%的回报率外，还对申购 1 万元以上的用户，还给出了两张欧冠现场的球票，这个还是一个蛮比赛的球票的回赠。关于供应链金融的这一方面我就不多说了，这一方面还是关于公司的上下游在开展，产品的话，我一开始提到的这个订单了、账款了、票据融资包括信用融资的几个产品。最后的还有一款产品，是预业务，这个产品从字面上看不属于金融类的业务，但是预业务的牌照，其实支付牌照，所以也把他归类到金融的业务里面来。我不知道大家有没有听预？或者换个名字叫礼品卡，听过吗？都听过吧，卡！江苏的同事可能就会对卡比较了解，其实他的综合毛利率

45、是很低的，但是他以依靠每年的卡获得了大量的利润。预的利益点主要有三个方面，第一个就是一旦用户使用苏宁发售的预以后，有人说我卖出了 1000 万的礼品卡，也就带来了 1000 万的销售，这些卡只能到苏宁的门店或者线上做销售的使用。另外一个就是沉淀，礼品卡最大的市场，一个是礼品的市场，在的福利，在早几年前还没有加大之前，很多礼品卡用于馈赠的使用；另外一个就是企业公司还没有开始做金融之前，在端午和中秋吗，公司都会发一些卡，作为员工的福利。一方面是作为福利的方面给员工，另一方面它会为企业解决很多税务，通过礼品卡开出来的一些票据和可以抵企业里面的一些税务，沉淀解释一下，比如我送给甲方 1000 块钱的礼

46、品卡，他不是当下就会去消费的，他可能会在十个月甚至半年以后会去进行消费，那在没有消费的这段时间内，可以利用他的进行，进行公司的一些投资，这就是沉淀的一个收益，另外一个是残值收益，这个在家电领域，家电消费也好，消费的商品都是一些大额的消费，里面的一千块钱他可能用完了，对于一些像这样的企业的话，100 块钱的礼品卡他可能会残留几毛钱甚至是几分钱，但是由于他的大量的卡片，所以他积累了很多的几毛钱跟几分钱，最终都成为了他的残值的收益，这个收益的规模我听说 11 年还是 12 年的时候就已经上亿了，这部分就是他的纯收益，包括像的金鹰这种商场，大多数也是靠这种礼品卡，就是为企业带来了很多的这种收益，以上就

47、是这个苏宁开展的金融业务的版块跟内容，如果现在大家交流。问题的话大家可以做一些沟通跟阳光包是延保的品牌，这个业务在初期的时候会存在几个问题，第一个可能是这个产品的认知，顾名思义他是在厂家质保期之后会为顾客提供的免费维修的这种服务或者换机的服务，所以说他不是不给用户保，不是说商品本身不给用户保，商品本身是有三包的，延保只是基于三包之外的，时间上可能晚于三包，像三包是不包括这种意外摔坏或是意水的这种形式，所以延保这个品牌是在时长上拓展了服务的范围之外，也是拓展了保修的内容，所以说这个不是不给用户去保，可能之前有一些质疑，但这个声音主要是在兑现和服务的质量上，服务 的时长上，没有给用户带来很好的体验

48、，这个商品的话还是要依托苏宁的整个售后体系的建设，如果的售后的网点，比较丰富或者是维修能力比较强的话，其实目前的话这个产品的体验还是比较好的，基本上所发生的这种维修能满足这个用户的诉求，也制定了很多的这个的 KPI，比如说如果一个他七天之内没有维修好，这个时候我就不会给用户在维修了，我会认为网点没有维修能力，可能是因为一些客观原因缺少一些零配件没法满足用户的这个需求，这个时候会给用户进行换机处理，就是说因为没有在承诺里面完成维修，所以会给他换机，所以是这么的一个操作，之前的话公司在各个地方有很多的门店，有些地区的话的维修建设不会那么的完善，会导致用户的一些体验上。的涨的比较好的话，应该资产化在之后，的是有一些涨幅的，但是之后的话它还是回到了这个当时市场上认为的它应该有的这个价格，26 块多左右，6 块多的这个价格是在公司化以后了，公司现在会涨的这么好，它有几点这个举措，第一个就是公司这个第一季度或者第二季度业绩还是有一些亏损，整体上他还是有一些增长的，就是说他的同比还是在增长的，那第二个部分的话是公司推出了很多