证券市场概述课件

1、第一章 证券市场概述第一节 证券第二节 证券市场第三节 证券投资第1页，共15页。第一节 证券一、证券的含义及种类含义：是各类经济权益凭证的总称，是用来证明证明证券持有者有权取得相应权益的凭证。（各类财产所有权或债权凭证的统称）它表明证券持有人或第三者有权取得该证券拥有的特定权益，或证明其曾经发生过的行为。第2页，共15页。证券的票面要素：第一、持有人，即证券为谁所有；第二、证券的标的物，即证券票面上所载明的特定的具体内容；第三，标的物的价值，即证券所载明的标的物的价值大小；第四，权利，即持有人持有该证券所拥有的权利。证券具备两个最基本的特征：一是法律特征，即它反映的是某种法律行为的结果，本身

2、必须具有合法性。二是书面特征，即必须采取书面形式或与书面形式有同等效力的形式，并且必须按照特定的格式进行书写或制作，载明有关法规规定的全部必要事项。第一节 证券第3页，共15页。第一节 证券二、证券的分类证券证据证券：借据、收据、发票有价证券商品证券：提货单、运货单货币证券：汇票、支票、本票资本证券：股票、债券、基金、凭证证券：存款单、存款证明、没有投资价值无价证券第4页，共15页。第一节 证券有价证券：指标有票面金额，证明持有人有权按期取得一定收入并可自由转让和买卖的所有权或债权凭证。第5页，共15页。第一节 证券有价证券的特征：第一， 证券的产权性。拥有证券就意味着财产的占有、使用、 收益

3、和处置的权利。第二， 证券的收益性。证券的收益性是指持有证券本身可以获得一定数额的收益，这是投资者转让资本使用权的回报。第三， 证券的流通性。又称变现性。证券的流通是通过承兑、贴现、交易实现的。第四， 证券的风险性。是指证券持有者面临着预期投资收益不能实现，甚至使本金也受到损失的可能。第6页，共15页。第一节 证券虚拟资本：以有价证券的形式存在，并给持有者带来一定收入。独立与实际资本之外的一种资本形式，本身不再生产过程中发挥作用。与真实资本本质不同，以股票、债券等 形式存在。在数量上不同，虚拟经济总规模超过实体经济。定价方式不同，取决于人们的预期和心理。特点：第7页，共15页。上市公司的风险政

4、策风险市场投机过度风险风险来自于：第8页，共15页。第二节 证券市场一、证券市场是有价证券交易的场所二、证券市场的特征是财产权利直接交换的场所是风险交换的场所与商品市场区别：对象不同、目的不同、价格决定不同、风险不同、交易关系不同第9页，共15页。第二节 证券市场三、证券市场的分类按职能分：发行市场和交易市场按交易对象分：股票市场、债券市场、基金市场按组织形式分：场内市场、场外市场第10页，共15页。第二节 证券市场发行者：企业、政府和政府机构、金融机构投资者：个人投资者、机构投资者监管机构：证监会中介机构：证券公司、会计事务所、律师事务所等自律性组织四、证券市场参与者第11页，共15页。 （

5、1）企业筹集资金的重要渠道 （2）实现资金的合理流动、优化资源配置 （3）是国家实现产业政策、进行宏观调控的重要手段。 （4）促进企业改善经营管理，更好地与国际市场接轨。五、证券市场的主要功能第二节 证券市场第12页，共15页。第三节 证券投资 指购买各种证券以获取未来收益的经济行为。（收益主要来源于股利、债息及资产升值所带来的收入） 是与实物投资相对应的一种非实物形态的投资。一、证券投资二、证券投资的特点高收益性高风险性期限性变现性第13页，共15页。第三节 证券投资丰富的知识对各种信息的综合分析判断能力一定的投资理念和投资技术良好的心理素质时机和运气三、市场有风险，如何成为一个成功的投资者第14页，共15页。第三