污水处理市场化进程中的风险及应对策略

1、污水处理市场化进程中的风险及应对策略摘要：本文讨论了污水处理市场化中政府和投资运营商的风险，并提出了各自风险的防范与应对策略。关键词：污水处理市场化风险TheriskandpreventinstrategyfasteatertreatentarketanageentAbstrat:Thepaperanalyzestherisksfgvernentandinvestrsinthepressfarketanageentfasteatertreatentandgivessuggestintpreventtheserisks.Keyrds:arketanageentfasteatertreatent,

2、risk污水处理市场化是市场经济开展的必然要求，各级政府对可持续开展与环保事业日益重视，并纷纷改革过去传统的投融资和污水处理厂建立、运行方式，推进污水处理市场化开展。福建省在全国率先出台了?关于推进污水处理产业化开展的暂行规定?，广东等其他省市也制定了相应的推进方法，并积累了一定的成功经历。城市污水处理厂市场化运作有托管运营、BT和TT等3种根本形式，分别适用于建立较早、拟建和完工不久或即将完工的污水处理厂。本文分析了污水处理市场化中政府和投资运营商的风险，提出了各自风险的防范与应对策略，供有关方面参考。一、政府的风险城市污水处理是公益事业，原那么上是属于需政府承担并组织施行的工程，污水处理市

3、场化中政府的风险从整体上说是工程能否按方案如期、保质保量地施行，起到净化污水，保护当地环境的作用。围绕这一大的目的，政府的风险主要可分为政策、商业和自然灾害等3大类。1.政策风险政策风险主要是国家环保政策和税收政策的改变如环保标准进步、税收政策、指标调整等，会导致工程公司的运营本钱改变，影响投资运营商的投资收益，进而影响污水处理工程的顺利进展。按照风险分担的原那么，此类政策风险应当由政府来承担，政府部门可以通过调整污水处理效劳费价格，延长特许权经营期限或采取其他相应措施予以投资运营商补偿。2.商业风险由于污水处理工程牵涉到的因素很多，政府和投资商在会谈阶段对工程涉及到的方方面面的影响因素不可能

4、有非常详细的理解，同时投资运营期限较长，随着工程的不断推进，许多难以意料的环境因素将对工程的顺利施行构成威胁，工程公司的融资才能、工程管理才能也受到考验。假设工程公司的资金到位困难，无法按时开工建立，无法在规定的时间内完工，交付使用，致使工程延期或终止，预期的社会公共效益难以实现。由于工程持续时间较长，经济形势的变化等不确定因素较多，投资运营商的经营风险难以保证，尤其是在中标者出现经营不好，涉及重大诉讼或破产时，最终有可能出现中标主体不存在的场面。假设工程建立条件如工程地质、水文等发生重大变化，导致工程费用大幅增加，工程公司无法承担，导致工程流产。因为BT工程有很长的经营期限，假设工程公司在建

5、立期较多地注重近期的利益，那么可能难以保证经营期满后，工程移交时资产的质量。3.台风、地震、洪水等自然灾害引起的风险二、政府风险的防范与应对策略1.公开招标，选择有实力、有经历、符合资质条件的投资商采取公开招标的方式，确定投资商的准入条件把好第一道关，然后由政府组织的评审小组对投标文件中对工程有关费用取值及回报率，污水的吨水处理收费，结合居民、财政的承受才能，进展独立、认真的经济评审。投标的处理工艺是否科学，是否适宜当地的详细情况，运行方案是否可行，投资回报是否合理，计算方法是否准确，计算科目是否漏项，操作思路是否正确等进展评审，各种指标综合考虑。在这一过程中首先要重视专家的作用，聘请专业的B

6、T工程技术、财务、法律等多方面专家作为政府的参谋，从事招标文件的制作、投标文件的评审、特许经营权协议条款的制定、合同会谈等工作。聘请专家可使政府在工程的每一个阶段中可以处在比较主动的地位，也可从专业的角度寻找出较为妥善的解决方法。政府在聘请专家参谋的同时，也必须派遣训练有素、经历丰富的人员参与整个工作，并把握各种条件制定与工程的进程。政府的人员必须具有较高的级别和足够的权利，并可以及时促使政府部们决定交易条件。否那么，可能导致工程的拖延而造成损失。同时对工程建立的必要性进展广泛的社会市场调查和宣传，争取社会各界的支持与理解。2.投标期由投资商提供投标保函各投标商必须提供足额的投标保证金，一方面

7、显示投标商的实力，另一方面可以敦促投标商尽职地履行自己的责任，而且在其出现违约情况时政府可以得到一定的补偿。3.在工程的建立阶段，由政府有关部门组织相关工程管理监视机构，对工程的全过程进展有效监视，从工程各项审批手续，建立方案到初步设计，资金到位方案等按照政府的要务实行全方位、全过程的监视，同时将?建筑法?，?招投标法?，工程监理制等落实进工程建立工程管理体制中，从而保证工程的质量、工期、造价要求并符合工程完工标准。也可以在建立期内要求投资商或工程承包商提供完工担保，包括延期担保、超预算担保等，或购置完工保险以确保工程的按期完工。4.在运营期间由投资商提供运营保证金在工程的运营阶段，运用政府的

8、行政权利，在双方实现了法律保障的纠纷解决机制的前提下，建立起双方的协调沟通机制，开展双方互相协作的利益伙伴关系，同时对工程公司的经营情况定期进展检查。为了保证污水处理厂运转良好，运营期内，政府可要求投资商提供履约保证金，履约保证金一般可以为三个月的污水处理费用。5.特许经营权的处置当工程公司在出现重大经营失误或继续由原工程公司经营会导致极大经营风险的情况下，政府应当同工程融资贷款银行协商一致后，收回特许经营权或将特许经营权转由别人行使。这些约定必须事先在特许权协议中加以明确。6.特许经营权协议的约定政府应当在特许经营权协议中制定详尽的风险防范措施条款，明确各方的权利、义务与责任。三、投资运营商

9、的风险投资运营商的风险从整体上说是投资能否按方案如期收回，详细可分为政策法律、商业和技术等3大类风险。1.政策法律风险在兴隆国家，城市污水处理市场化一直以其投资回报稳定，风险小而备受资金雄厚的投资者青睐。但是，我国从20世纪80年代后期才开始大规模建立城市污水处理厂，城市污水处理市场化那么是最近两年才开始探究的新商业形式，缺乏相关法律法规体系进展标准，投资商其经营过程中存在着宏大的风险，包括业主变化、收费体系不健全以及各种政策的重大变化等。由于缺乏强有力的法律法规约束，使投资者感到风险难测，投资者权益得不到充分保障，是导致目前许多投资者裹足不前的重要原因。其次是国家环保政策和税收政策的改变如环

10、保标准的进步会导致工程公司的运营本钱改变，影响投资运营商的投资收益。2.商业风险由于BT工程融资的参与方和其中的审批环节较多，投融资构造复杂，因此综合融资过程较漫长、复杂，融资的本钱较高，假设工程公司的资金到位困难，无法按时开工建立或如期完工，那么不能如期收取污水处理效劳费，投资难以如期收回。其次是工程持续时间长，经济形势的变化、通货膨胀和投资商的经营状况等不确定因素较多。3.技术风险假设工程建立条件如工程地质、水文等发生重大变化，可能导致工程建立费用大幅增加，工程公司难以承担。假设投资运营商为降低建立和运行本钱而选用不成熟的污水处理工艺而导致污水处理效果不理想，难以到达设计标准和国家排放标准

11、，从而难以如期收取污水处理效劳费或运营本钱增加，投资收益难以保证。四、投资运营商的风险防范与应对策略1.呼吁政府公布相关的法律和地方法规，要求政府明确主管部门，负责组织协调、效劳各级政府相关部门应大力呼吁人大尽快立起草讨论有关法律文件，同时地方政府可以制定地方性法规，确定各方的权利义务，做到有法可依。另外，政府应当制定相关的政策以保障法规的充分施行和保障产业化的政策实在可行，防止同现实脱节等问题。政府的主管部门在污水处理市场化进程中将担任非常重要的角色，各方的组织和协调、特许经营权的签署等根本工作都要由其来负责，所以投资商可要求政府明确主管部门，以防止政府部门之间互相推诿，延误时间，造成风险。

12、投资商还可聘请相应的法律参谋和投资银行家参加与同政府的会谈。2.要求政府在预算中明确污水处理费的收取标准与搜集方法，并设立专用资金帐户投资运营商的唯一收入来源就是政府向工程公司支付的污水处理效劳费，该费用来源于政府向企业和居民收取的污水处理费，要实在保障工程公司可以按时得到稳定的现金收入，就必须先保障政府的污水处理费能按时和足额收龋投资商可要求政府在当年的预算中明确污水处理费的收取标准和搜集方法，并经地方人大批准。由于政府在决定污水处理费的收取程度时需充分考虑居民的承受才能，收费价格往往不可能一步到位，也就是说，污水处理费很可能缺乏以支付污水处理效劳费。在这种情况下，投资商可要求政府在预算中规

13、定由财政另行设法补足其中的差额。为了确保污水处理效劳费的按时支付，投资商可要求政府制定一个统一的污水处理费收费帐号，在必要时将该收费帐户质押给工程融资的贷款银行。3.要求政府尽可能完善配套设施投资商可要求政府负责投资、建立和管理污水处理厂厂外的污水搜集系统，包括集污干渠和泵房，干渠铺设到污水处理厂的集污池，并保证适量的污水供应。可要求政府负责建立污水处理厂与周边路网的联通道路。要求政府做好工程公司所需的配套设施的维护，并协助工程公司做好与当地政府部门的协调工作，以保证工程的建立和运营。可要求工程用地采取行政划拨的方式，由工程公司无偿使用。4.争取工程用电采用工业用电谷期电价标准污水处理厂是一个

14、用电大户，电费是污水厂运行费用的主要组成部分，直接影响污水处理厂的运营本钱。污水厂需要24小时运转，享受不了只在夜间用电，白天少用电的优惠政策，由于污水处理厂还具有社会效益的功能，污水处理厂的本钱加大，投资商会在投标时相应进步污水处理费，这样会增大政府的支付压力，同时也会给企业和居民或政府造成负担，因此投资商可争取政府给予污水处理厂较合理的低价格的用电政策。5.争取税收优惠污水处理厂目前可能发生的由地方征收的税项是营业税和企业所得税。考虑到污水处理关系到环境的持续开展，为了不加重污水处理厂的负担，减少污水处理费的征收，减轻居民的负担，投资商可建议政府免征地方税种。6.确定适宜的投资收益率投资收

15、益率太高，那么污水处理效劳费较高，政府难以接收。投资收益率太低，那么投资商风险较大。综合考虑我国目前的经济形势、银行贷款利率、长期国债利率及走势，较适宜的投资收益率为8-10%。7.同商业银行建立战略合作伙伴关系目前，我国银行存款余额不断增加，同时商业银行惜贷情况很普遍。污水处理市场具有较稳定的投资收益，商业银行也愿意在条件适宜时介入。投资商应从投标阶段就同商业银行建立战略合作伙伴关系，以利于快速和低本钱的融资。8.选择适宜成熟的污水处理工艺，优化设计投资商应根据国家的环保法规和当地水质要求，聘请技术专家会同设计部门选择最适宜的污水处理工艺，并优化设计，降低投资。9.同政府签署详细的法律文件，明确双方的权利、义务与法律责任在一系列法律文件中，特许经营权协议是核心，是制定其他法律文件的根本根据。除特许经营权协议之外，主要的法律文件包括：土地使用权合同、用电合同、用水合同、供污水合同、效劳费支付合同等，这些合同可以单独分别签署，也可以作为特许经营权协议的附件。由于