新制度经济学周其仁第05讲转让权与集市课件

1、第5讲 转让权与集市上讲小结转让权的故事为什么需要“转让权”？关于转让和市场过程的几种表达交易范式集市实例与思考：交易为什么积聚和集中？2022/7/191上讲小结产权、私产与公产产权概念私产定义 private property rights公产定义 common property rights共用品 public goods；私用品 private goods私用品和公用品都可以是私产，也都可以是公产私产与公产常常并存。纯粹的私产或公产实际很少见。界定和执行私产的成本与收益公有产权约束下的行为逻辑租金完全消散？租金不完全消散？约束条件如果财产不具有个人使用的排他性，就一定存在其他对个人行为

2、的约束（国际公约、国家法律和法规、各种团体和组织内的行为规矩、习俗），防止资源的租金完全被耗散。要理解和解释公产约束下的人的行为，一定要观察这些约束，考察执行这些约束的费用及其有效性2022/7/192租金（rent）租金是为利用某种资源（无论是土地、劳动，设备，思想，或甚至金钱）而发生的一种支付（payment）。在经济学理论上，当资源的可用性对于为利用资源而发生的支付数量不敏感时，这种支付就被视为租金。如果上述不敏感的特性是永久的，就称为“经济租”；如果是暂时的，就称为“准租”。 Armen Alchian 1987“租金”与“支付”的其他称谓，比如工资、利润、利息等等，究竟有什么不同？为

3、什么换角度看世界很重要？2022/7/193进一步的问题我们可以观察，存在着得到良好治理的公产即能够有效制止成员攫取公产租金。在此条件下，就不至于发生“公地的悲剧”，因为租金没有完全耗散。进一步问：那些得到良好治理的公产与那些得到良好执行的私产，究竟还有什么不同吗？2022/7/194从使用权到转让权瑞士高山林地的使用和转让知青集体宿舍里的换货票证黑市粮票换鸡蛋户口交通死亡指标外汇额度学生宿舍的出租“闲置的办公室”选课权北大“周末文化书市”复旦商业街2022/7/195思考转让人们互相转让的是物，还是对物的权利？“相对产权”概念在专用权利转让中实现排他性问题：为什么界定使用权的排他性还不够，人

4、类社会还要支付非常昂贵的代价，通过交易来实现转让权？“转让、让度和交易”究竟为什么？互通有无？“不等价交易”而图利？“交易可以扩大经济规模”？2022/7/196重述“交易”双方或多方的资源专用权有了保障各方的个人主观估值（personal worth)有差异自愿的交易通常得到互利的结果通过交易形成分工知识、技能和人力资本的专业化通过交易来协调（coordinate)分工交易-分工-生产率-减少稀缺性-增长交易是分工的条件2022/7/197市场：一个交易的场所？“将买方和卖方积聚起来共同决定物品和服务的价格和交易数量的机制” -Samuelson, Economics, p21。“meeti

5、ng of supply and demand” -Eucken, (p.283)科斯对此的评论 (“The Market”，P7-8)Economist “deals with the determination of market prices, but discussion of the market itself has entirely disappeared”经验的原因：在英美等当代西方经济里，初级市场（集市）的重要性大大降低了2022/7/198关于集市的文本知识从斯密到马歇尔F. Braudel（1985）Civilization and Capitalism 15Th-18t

6、h Century, IIII 着眼于普通人日常生活的历史集市（the market places)：全球普及、古今相似商业活动的等级结构Cortes ：西班牙的地方集市（60000人）Hill: 非洲集市研究G.W.Skinner(1964-65):对中国农村集市的研究（村庄社会 vs. 市场社会）黄宗智（Philip Huang）（1985）：华北小农经济和社会变迁2022/7/199班加罗尔集市2022/7/1910班加罗尔城市市场2022/7/1911清明上河图（宋代）2022/7/1912以色列集市非洲集市2022/7/1913韩国的鱼市2022/7/1914洪都拉斯的集市2022/

7、7/1915墨西哥城的集市2022/7/1916英国（Wills)历史上的集市2022/7/1917硅谷的农贸市场泰国的水上集市2022/7/1918理解“市场”绝大多数转让为什么经过“市场”？个别交易不行吗？上门买卖不是很方便吗？为什么交易有集聚和集中的趋势？经济学提供过什么解释？供求均衡成交区间与契约线市场：集合了买方与卖方便于展开竞争市场竞争的最基本形式是“要价与出价”。2022/7/1919供求均衡：动力何在？是供求双方讨价还价使然？DSPQP*2022/7/1920 Edgeworth Box什么力量推动交易双方趋向契约点和契约线？AB2022/7/1921交易范式Competiti

8、on is never buyer against seller but always sellers against other seller and buyers against other buyers. A.Alchian市场竞争：买方竞争“出价高者得”，卖方竞争“索价低者胜”。经济解释的交易范式苹果数量：1 2 3 4 5 6甲的MUV: 1.00 0.90 0.80 0.70 0.60 0.50乙的MUV: 2.00 1.60 1.20 0.80 0.40 0.002022/7/1922理解交易范式给定任何一个初始分配以及人们不同的MUV，交易都可以实现资源的再配置。假定6个苹果都

9、属于甲所有，甲乙之间存在交易互利的空间：甲出让第6个苹果（牺牲0.5元的享受），乙得到第1个苹果（满足2.00元的享受），在成交价高于0.5和小于2.00的区间，交易将使双方受益如果以1.99成交，甲的消费者剩余为1.49（1.990.5）；乙的消费者剩余为0.01（2.001.99）如果以0.51成交，甲方的消费者剩余为0.01，乙方的为1.49（2.000.51）问题：究竟是什么力量决定了实际成交价格？思考：（1）如果乙出价1.99，甲手中6个苹果全部愿意出让，可是在这个价位上，乙只需要1个苹果。因此，甲手中6个可卖的苹果之间就要“竞争”满足乙的1个需求量。“赢家”谁属？当然是第6个苹果，

10、因为它索价最低0.59!2022/7/1923理解交易范式（续）(2)只要甲方索价059，乙对第2个苹果的需求、对第3个、第4个苹果的需求都被激活，因为0.59的代价可满足更大的享受（3）于是乙的前4个需求点互相“竞争”甲以0.59供应的那一个苹果，“买方竞争”刺激出价上升；（4）当买方竞价超过0.69，甲方卖出第2只；过0.79，卖出第3只；（5）可是过了0.80的价位，乙不再想买，甲也不再想卖 ；各方的“竞争”就停止了“均衡”了。（6）“市场出清”价位是0.80，甲方卖给乙方3个苹果。在这场交易中，甲的总消费者剩余为 0.800.500.800.600.800.700.6；乙方的总消费者剩

11、余为2.000.801.600.801.200.80=2.4再问：甲方对交易结局甘心吗？如果不甘心，他在市场竞争的范围内还有什么机会？2022/7/1924交易范围的扩大扩大的交易范式苹果数量：1 2 3 4 5 6甲的MUV: 1.00 0.90 0.80 0.70 0.60 0.50乙的MUV: 2.00 1.60 1.20 0.80 0.40 0.00丙 5.00 4.50 4.00 3.30 2.10 0.60丁 ：。“丙”为何而来？“丁”为什么接踵而来？2022/7/1925交易中的“公共域”从“消费者剩余”谈起个别买家的“需求表”意愿支付与实际支付的差额“消费者剩余”究竟是谁的？“

12、生产者剩余”究竟又是谁的？实例：2003年我和同学在北大周未文化书市上，买同一本英文词典，分别花费9.70元, 8.00元和6.50元（为什么在同一个小市场上，我的“消费者剩余”是变化的？）交易（转让权实现）中存在尚未界定的“公共域”，引发进一步的竞争，因为大家要争夺交易中的租金作为买家，怎么行为？作为卖家，又怎么行为？2022/7/1926交易的积聚与集中买家卖家积聚在一起，互相竞争转让活动中的租金买方当然希望卖方积聚并增加竞争程度，但是为什么卖方会“就范”？卖方也希望买方积聚并增加竞争，可是买方为什么“就范”？回到姜明琪同学的问题：为什么卖同样东西的小贩聚到一起做生意？（其实，买同样东西的

13、我们好像也喜欢凑热闹）为什么“集市”？2022/7/1927一个实例：荷兰花卉拍卖行 荷兰全国共有个花卉拍卖行，阿斯米尔联合花卉拍卖行（VBA）占市场份额43而居第一。位于阿姆斯特丹市东南郊区的阿斯米尔镇，由早在1912年就开始经营的两家花卉拍卖行于1968年合并组成。阿斯米尔联合花卉拍卖行的拍卖大楼总占地面积715万平方米，相当于个足球场的面积。拥有1800名员工。2004年全年共出售鲜花亿枝、盆栽植物亿盒，总价亿欧元（合人民币亿元）。品种主要有郁金香、康乃馨、菊花、玫瑰、月季、小仓兰、非洲菊等，是现今世界上最大的花卉拍卖行。2022/7/1928荷兰花卉拍卖行（续1）阿斯米尔联合花卉拍卖行

14、由荷兰5000家园艺种植公司所共同拥有，这些成员公司按规定把自己的产品经由拍卖行出售，每个成员要从营业额中提出一个百分比作为佣金上缴给拍卖行。拍卖部设有拍卖厅、发货厅和一条横贯拍卖大楼的参观走廊。这里共有个交易拍卖大厅，口电子拍卖大钟。每口电子拍卖钟下站着一位拍卖师和他的助理。将要出售的花卉，被装入成串的推车从拍卖钟下侧的门里转出。拍卖师助理把每一批花卉的信息输入电脑，显示在电子拍卖钟的钟面上。同时，拍卖师助理还随意从推车中抽出一束或几束花卉供购货商观看。拍卖师则不断地重复地念出这批产品的信息，还读出运货单上的质检结果。2022/7/1929荷兰花卉拍卖行（续2）拍卖以钟的倒记时方式进行拍卖价

15、格按照拍卖钟边沿的电子灯从100倒转至1，代表最高价位向最低价位下降的价格数字在钟面上不断显示。购货商一旦看到中意之价，就通过席位前的话筒把拍卖钟叫停。每位商人都能从电子拍卖钟面看到他是不是第一个揿下买进按钮的。这位先揿下按钮的接下来就告诉拍卖师，他将买下多少。如果不能全部买下，剩余的花卉就重新被拍卖。拍卖成交后，一切信息即时被输入中心电脑处理。每口电子拍卖钟每小时可达成笔交易。花卉一经卖出，栽花的推车便转出拍卖行，大厅门外的打印机启动，为这批商品开出发货单，以使工作人员凭单发货。 2022/7/1930荷兰阿斯米尔花卉拍卖 2022/7/1931类似的市场很多日本东京筑城中央鱼市台湾台中市的

16、生猪拍卖市场纽约股票市场芝加哥农产品期货市场伦敦（远洋船运力）市场浙江义乌小商品市场广州中大纺织品市场深圳国际工业原料城2022/7/1932思考人们在熙熙攘攘的市场天地里，“皆为利来，皆为利往”。这里讲到的利，究竟是什么？为什么上下交征利，就要积聚和集中？区位理论解释了什么？没有解释什么？从集市到中心市场，到经济和金融中心“资源沿空间展开和配置”的学问2022/7/1933哈耶克论市场开展 (读“The Evolution of the Market”)The expansion of order into unknown“Spontaneous” actions.trade is olde

17、n than agriculture or any other sort of regular production; In Europe there is evidence of trade over very great distances even in the Paleolithic age, at least 30,000 years ago.2022/7/1934科斯论市场This analysis shows why there is a gain from trade, but it fails to deal with the factors which determine

18、how much trade there is or what goods are traded.Markets are institutions that exist to facilitate exchange, in order to reduce the cost of carrying out exchange transactions.2022/7/1935科斯论市场（续）The provision of markets is an entrepreneurial activity and has a long history.They not only provided the

19、physical facilities for the fair or market but were also responsible for security.For their operation, marketsrequire more than the provision of physical facilities in which buying and selling can take place. They also require the establishment of legal rules governing the rights and duties of those carrying out transactions in these facilities.2022/7/1936抓安全宁流千滴汗，保生产不洒一滴血。7月-227月-22Tuesday,