王家麟先生理财规划报告书范本

1、王家麟先生理财规划报告书阳光理财规划团队团队成员：报告制作日期 2011-10-20尊敬的王家麟先生： 随着居民收入水平的不断提高，现在己有越来越多的人意识到理财的重要性，并开始尝试用今天的钱来编织未来的梦。 很庆幸您在别人还没有意识到的时候，己经关注到理财规划的重要性；在别人还没有规划人生之前，己经选择了我们阳光保险集团理财中心的服务。在此，我中心九位AFP金融理财人员非常感谢您对我们理财中心的信任，我们将竭尽所能为您提供细致而周到的服务。 祝您未来的人生更加自由、自主、自在！ 阳光理财团队 2011-10-20目 录第一部分 理财声明 第二部分 家庭基本状况介绍 第三部分 风险属性分析及资

2、产配置第四部分 客户家庭财务诊断分析第五部分 保险需求分析及规划第六部分 家庭理财目标分析及规划第七部分 理财规划定期检视安排理财声明尊敬的王家麟先生： 非常荣幸有这个机会为您提供全方位的理财规划服务，在详细阅读报告前,请先参阅以下声明: 1.本报告书的作用在于帮助您明确财务需求及目标，对家庭理财进行更好地决策，合理安排家庭财务资源，以达到财务安全、自由、自主、自在的人生目标。 2.本理财规划报告书是在您提供的资料基础上，基于通常可接受的假设和合理的估计。综合考虑您的资产负债状况、理财目标、现金收支状况而制定的。当相关内容发生变化时,需要相应调整理财目标和计划。 3.专业胜任说明：负责理财规划

3、报告制作的工作人员具备大学本科及以上学历,具有相关金融机构的从业背景,并经过金融理财师(AFP)专业化培训，理财规划经验丰富。 4.保密条款：未经客户书面许可, 理财工作人员不得透漏任何有关客户的个人信息。 5.其他告知：本规划报告所推荐产品仅代表理财师个人观点，供客户参考，并且所荐产品与理财师个人无利益关系。家庭基本状况家庭成员：王家麟先生， 现年38岁，台商，月收入3万元。王太太， 与王先生同年，过去是家庭主妇。儿子， 8岁，小学二年级学生。女儿， 5岁，幼儿园中班。财产情况：台湾房产一处，市值220万，尚有贷款60万；海外定投基金15万元；在内地有人民币存款20万元；在内地有连锁餐厅股份

4、30万元。王先生夫妇有寿险，重疾险、意外及医疗险等。家庭基本状况理财目标：1.筹资 王先生需要筹措扩大营业资金200万的一半额度。2.教育 子女在念完高中后，到英国念书，5年拿硕士，每年需现值20万元。3.迁居 二年后想迁居内地并在内地购房或租房。4.退休 王先生打算继续在内地工作到60岁退休，退休金完全靠自己筹措。5.经营 王先生连锁餐饮三年后分红收入敏感性分析。相关宏观经济参数假设收入增长率：5%支出增长率：3%房价增长率：预期下跌台湾房贷利率：6%房租增长率：3%货币及存款利率：3%学费增长率：3%风险属性分析-风险承受能力年龄 10分8分6分4分2分客户得分38总分50分，25岁以下者

5、50分，每多一岁少1分，75岁以上者0分37就业状况公教人员上班族佣金收入者自营事业者失业6家庭负担未婚双薪无子女双薪有子女单薪有子女单薪养三代4置产状况投资不动产自宅无房贷房贷50无自宅6投资经验10年以上610年25年1年以内无6投资知识有专业证照财金科系毕自修有心得懂一些一片空白6总分65风险属性分析-风险容忍态度忍受亏损 %10分8分6分4分2分客户得分20不能容忍任何损失0分，每增加1%加2分，可容忍25得50分40首要考虑赚短现差价长期利得年现金收益抗通膨保值保本保息8认赔动作默认停损点事后停损部分认赔持有待回升加码摊平4赔钱心理学习经验照常过日子影响情绪小影响情绪大难以成眠6最重

6、要特性获利性收益兼成长收益性流动性安全性6避免工具无期货股票外汇不动产4总分68风险属性分析资产配置项目分数投资工具资产配置预期报酬率标准差相关系数承受能力65货币0.00%4.00%2.00%0.5承受态度68债券30.00%6.00%7.00%0.2最高报酬率27.18%股票70.00%10.00%20.00%0.1最低报酬率-9.58%投资组合100.00%8.80%14.36%风险属性分析结论 经过风险测评，王家麟先生风险承受能力得分65分，风险容忍态度得分68分，推断王先生属于中度风险承受能力，中度风险容忍态度的投资者，其资产配置的投资组合债券资产30%，股票资产70%，组合预期收益

7、率8.8%，标准差14.36% 。家庭财务分析资产负债表资产金额百分比负债及净值金额百分比现金及存款200,0007.02%-00.00%流动性资产合计200,0007.02%消费性负债合计00.00%基金投资150,0005.26%-00.00%股权投资300,00010.53%-00.00%投资性资产合计450,00015.79%投资性负债合计00.00%自用房产2,200,00077.19%住房按揭贷款600,00021.05%自用性资产合计2,200,00077.19%自用性负债合计600,00021.05%-00.00%负债总计600,00021.05%-00.00%净值2,250,

8、00078.95%资产总计2,850,000100.00%负债和净值合计2,850,000100.00%家庭财务分析收支储蓄表项 目金额工作收入360,000家庭生活支出120,000子女教育支出60,000交通支出10,000旅游支出20,000工作储蓄150,000理财收入(假定20万存款年收益率3%)6,000保险费支出30,000利息支出18,000理财储蓄-42,000储蓄108,000房贷50,000定投36,000自由储蓄22,000家庭财务分析-财务诊断指标名称指标定义实际比率合理范围相关建议投资资产比率投资性资产/总资产15.79%50增加投资性资产财务自由度年理财收入/年支

9、出2.33%20%-100%增加理财性收入平均投资报酬率年理财收入/生息资产0.92%3%-10%以合理的风险水平提高生息资产收益净储蓄率净储蓄/总收入6.01%20%-60%低储蓄率家庭，设法增加收入资产负债率总负债/总资产21.05%20%-60%较为合理，承受风险能力强家庭财务分析结论 通过对王先生的资产负债表、收支储蓄表进行整理，并对其进行财务诊断，可以看出，王先生目前资产负债比较合理，但投资资产的比率较低，理财收入偏少，导致储蓄率偏低，其目前的财务状况可能不足以支持其理财目标的实现，建议增加投资资产的比重，提高储蓄率。保险规划 王家麟先生目前是家里的唯一经济来源，配偶为家庭主妇，且有

10、两个未成年子女，房屋尚有贷款，故首先必须为王先生家庭提供充分的保障，优先考虑保险规划。 保险需求规划表如右图，王先生现有保额200万，应增加保额305万，王太太现有保额25万，暂时不用增加。 王先生增加保额后，年保费预算增加16233元。理财目标安排项目期限实现目标筹资短期 王先生需要筹措扩大营业资金200万的一半额度，考虑筹资的方式有两种，一为引进战略投资者，二为向亲友借款，分析两种方式的优劣供王先生参考。教育中期 子女在念完高中后，准备到英国念书，5年拿硕士，每年需现值20万元。迁居短期 二年后想迁居内地并在内地购房或租房，若购房，总价150万元，贷款70%,若租房，月租金4000元，押金

11、两个月，租房还是购房划算。退休长期 王先生打算继续在内地工作到60岁退休，退休金完全靠自己筹措。退休后除了每月希望有现值1万元可以用以外，每年旅游支出2万元。 分红短期 王先生认为连锁餐饮目前处于初步阶段,三年内并不会有分红收入,就三年后分红每年为投资额20%,10%,或是每年亏损- 20%作敏感度分析。筹资优劣分析方案优势劣势引进投资者可分散投资风险，不会占用现有资金，不会增加当前家庭负债。摊薄经营收益，经营控制权下降。向亲友借款以较低的利率借款，增加财务杠杆，且不用摊薄经营收益。抵押部分资产(如房产)，增加家庭负债，也可能影响亲友关系。结论：由于王先生目前家庭自由储蓄较低，收入来源以个人工

12、薪为主，企业经营尚未盈利，筹资数额较大，目前不宜通过借款再增加家庭经济负担，以避免家庭出现财务危机，故建议王先生可选择引进战略投资者，一方面可分散经营风险，另一方面可吸收新的管理经验。子女留学教育金 王先生两子女在念完高中后，准备到英国念书，5年拿硕士，每年年需现值20万元。 留学教育金现值=2052=200万元 存款+基金=20+15=35万 教育金缺口=200-35=165万 儿子10年后开始留学，女儿13年后开始留学，各留学5年，则 每年储蓄教育金=PMT(8.8%,18,165,0)=18.5944 可见，王先生目前每年储蓄仅10.8万，单纯以王先生目前的储蓄，并不能实现子女的大学教育

13、计划。 但是，通过王先生家庭财务试算表（附表）发现，由于留学支出发生在10年后，随着家庭收入的增长，在内部报酬率为6.65%的情况下，已能实现王先生子女留学的目标。迁居内地购房还是租房？买房：首付=15030%=45万,贷款=15070%=105万月供= PMT(8%/12,1012,105,0)=1.2739旧房收租=5000，实际月供=7739元租房：押金=40002=8000月租=4000 旧房收租=5000月收=5000-4000=1000迁居内地购房还是租房？ 考虑到王先生并不打算卖掉台湾的房子，上一目标中子女教育金已经受制于目前的家庭财务状况，无以再支付高昂的房价首付及月供，不建议

14、王先生在内地买房居住。 另外，目前内地房地产调控严厉，对高房价保持高压态势，预计房价拐点很快将出现，很可能步入下行通道，房产未来增值空间有限，一旦房价大幅下跌，将导致王先生5年后变现时发生较大损失，故不建议当前买房。 而根据王先生当前的财务状况，租房最为合适，一方面不增加家庭财务负担，交押金8000元后，通过以租养租，每月还能获得1000元正现金流，可为其他理财计划的实现提供支持。退休计划目标： 王先生打算继续在内地工作到60岁退休，退休金完全靠自己筹措。退休后除了每月希望有现值1万元可以用以外，每年旅游支出2万元。 所需退休金现值=（112+2）（80-60）=280万 王先生目前储蓄率较低

15、，且目前的储蓄已经规划其他用途，不建议完全通过储蓄来积累退休金。考虑到王先生目前的在台湾有一套房产，房贷12年后即可还清，到时可考虑以房养老的方式准备一部分退休后的支出（暂不考虑房产折旧）。 王先生当前海外基金15万元，定投每月3000元，比较适合通过长期投资储备将来的退休基金。 退休金缺口=280-220-15=45万，距离退休年数=60-38=22， 每月定投= PMT(8.8%/12,22*12,45,0)=3861 每月增加定投=3861-3000=861 王先生每月增加861元海外基金定投，即可实现退休计划目标。 此外，王先生的家庭财务试算表也表明其可实现此退休目标。餐饮连锁分红敏感

16、度分析 王先生认为连锁餐饮目前处于初步阶段,三年内并不会有分红收入, 现就三年后分红每年为投资额20%,10%,或是每年亏损- 20%作敏感度分析。 前面已经进行分析，餐饮连锁扩大经营王先生选择以引进战略投资者的方式进行，所以，王先生的股权仍然是30万不变，分红产生的现金流分别为： 前三年分红现金流为0，第四年起每年如下： 假设分红20%： 30000020%=60000 假设分红10%： 30000010%=30000 假设分红-20%： 300000（-20%）= -60000餐饮连锁分红敏感度分析 将王先生家庭财务试算表引入“餐饮连锁现金流”（具体请参照附表），重新进行试算发现： 当分红为0%时， 现金流为0，IRR为6.65% 当分红为20%时，现金流为60000，IRR为5.36% 当分红为10%时，现金流为30000，IRR为5.96% 当分红为-20%时，现金流为-60000，IRR为8.34% 参考前面王先生的投资规划，王先生资产组合的预期报酬率为8.80%，而各