移动支付行业现状与前景趋势报告

1、移动支付行业现状与前景趋势报告目录1.移动支付行业现状51.1移动支付行业定义及产业链分析51.2移动支付市场规模分析71.3移动支付市场运营情况分析82.移动支付行业存在的问题112.1法律制度与行业规范尚待完善112.2用户信用与信息安全问题严重112.3商业模式待解112.4客户端安装与定制终端成本问题待解112.5行业服务无序化122.6供应链整合度低122.7基础工作薄弱122.8产业结构调整进展缓慢122.9供给不足，产业化程度较低133.移动支付行业前景趋势143.1移动支付成金融发展重点环节 未来将继续变革零售模式143.2场景争夺重要性凸显 线下及下沉城市发展成趋势143.3

2、移动支付产品高新技术应用深化 进一步普及需提升安全性能143.4“国家队”进一步占据市场份额 大额支付更具优势153.5龙头第三方移动支付产品渗透更多领域153.6金融领域涉及范围更广 组建自身业务闭环153.7移动支付向城镇和乡村渗透率提高163.8移动支付的用户小额高频的交易趋势更加明显163.9移动支付推动了O2O等互联网商业模式发展163.10移动支付推动了新的营销模式的发展173.11延伸产业链173.12行业协同整合成为趋势173.13生态化建设进一步开放183.14信息化辅助183.15服务模式多元化193.16新的价格战将不可避免193.17细分化产品将会最具优势193.18呈

3、现集群化分布203.19需求开拓213.20移动支付产业与互联网等产业融合发展机遇213.21行业发展需突破创新瓶颈224.移动支付行业政策环境分析244.1移动支付行业政策环境分析244.2移动支付行业经济环境分析244.3移动支付行业社会环境分析244.4移动支付行业技术环境分析255.移动支付行业竞争分析265.1移动支付行业竞争分析265.1.1对上游议价能力分析265.1.2对下游议价能力分析265.1.3潜在进入者分析275.1.4替代品或替代服务分析275.2中国移动支付行业品牌竞争格局分析285.3中国移动支付行业竞争强度分析286.移动支付产业投资分析296.1中国移动支付技

4、术投资趋势分析296.2中国移动支付行业投资风险296.3中国移动支付行业投资收益30移动支付行业现状移动支付行业定义及产业链分析移动支付已成为中国网民支付的主要方式。数据显示，全球主要经济体中，中国国内移动钱包消费占比最高，其中电子商务消费中移动钱包消费占比达到65%。英国、德国、美国则位列其后，而日本则是国内移动支付普及较少的国家。得益于支付宝、微信支付等产品发展成熟，中国移动支付发展成熟度在全球具有领先优势。移动支付行业是指从事移动支付相关性质的生产、服务的单位或个体的组织结构体系的总称。深刻认知移动支付行业定义，对预测并引导移动支付行业前景，指导行业投资方向至关重要。我国移动支付行业在

5、经过短暂的结构调整后，淘汰掉落后产能、筛选掉不合格企业，并且随着居民消费观念的转变和消费需求的提升，我国移动支付行业依旧会继续保持增长趋势，未来将会向高品质、高质量的方向发展，呈现品种增多、消费多元化等新趋势。中国移动支付产业链的参与主体不断丰富，产业生态逐渐健壮。动支付在中国国内发展快速，主要依托于丰富的移动支付场景，移动支付渗透到了衣食住行的各个方面，包括线上的电商购物和金融理财以及线下的零售交易、智慧出行等场景。在线上、线下等不同场景中，用户的支付方式有所区别，线上支付场景包括支付账号登录、关联账号登录和扫码支付;而线下则以扫码支付为主。线上移动支付主导了整体移动支付的发展，而线下(零售

6、)支付仍处于基础建设和用户培养阶段。然而相比线下支付的市场空间，线上支付显得微小。淘宝在双十一的远程支付成交额不足消费品日均零售额的一半，体现出了零售业移动支付空间的庞大。线下支付相对于在线上支付的最大特点在于其快捷性。在线下支付场景，消费者能够容忍的支付交易时间不超过 5 秒。若采用线上支付方式，受限于网络以及支付应用，难以达到标准，因此不具备在线下的大规模普及性。在线上支付环境基本成熟的基础下，市场下一波焦点将转向线下移动支付。移动支付市场规模分析随着国家政策的进一步利好，越来越多的需求将会被释放，移动支付行业将紧密结合产业上下游的资源，充分掌握用户需求变化，极大丰富行业应用场景。通过产品

7、与服务质量的不断优化升级，推动移动支付产业应用的爆发式增长。目前，我国的移动支付行业发展尚处于起步阶段。随着大数据的发展，计算能力的提升，人工智能近两年迎来了新一轮的爆发。随着各大第三方支付平台对业务应用场景不断扩展延伸，目前移动支付已经渗透至用户主要生活场景，移动支付交易频次和总体交易规模呈现高速增长态势。2019年移动支付用户规模将突破7亿人，增至7.33亿人。在技术日趋成熟以及龙头平台对产品推广加强的环境中，移动支付产品在网民中的渗透度不断扩大。未来随着国有支付机构在该领域投入扩大，移动支付产品将实现对用户的更大覆盖。2019年中国移动支付交易规模达到277.4万亿元，2020年市场规模

8、达653万亿元。移动支付市场运营情况分析移动支付行业市场运营情况分析主要需要从市场供给分析、市场需求分析、市场价格分析、市场供需平衡、行业盈利能力、行业运营能力等方面进行综合分析。市场供给分析：移动支付行业市场供给是指在一定的时期内，一定条件下，在一定的市场范围内可提供给消费者的产品或服务的总量。移动支付市场供给能力分析的时间也应考虑整个项目寿命期，市场范围包括国内市场和国际市场。市场供给分析还可以分为实际的供给量和潜在的供给量，前者是指在预测时市场上的实际供给能力。市场需求分析：我国的移动支付行业产品及服务结构调整问题不仅仅是对产品进行调整，还是对移动支付企业分布结构、区域分布结构进行调整。

9、未来一段时间内，行业整合、区域分布结构的调整、企业结构的调整都将是行业结构调整的一个重要内容。随着国家鼓励和规范移动支付行业发展的政策相继出台，行业正逐步规范，全社会消费意识的不断提高，众多机构和社会资本不断进入移动支付领域，有力的促进了该行业市场的快速发展，移动支付行业发展前景广阔。市场价格分析：在经济全球化的趋势下,移动支付行业经济融入世界市场的广度和深度越来越大。与移动支付行业规模增长相对照,用户需求也呈稳定增长趋势。市场需从实际情况出发制定合理的移动支付行业价格,有利于行业规模不断增长和需求不断扩展,有利于保障行业正态良性发展。从长远的趋势看,移动支付行业市场价格应该维持在较高的合理价

10、位上。价格上涨和回落的过程，主要受人力资源、产品及服务优化、市场竞争、出行运输等各类因素影响，导致移动支付行业价格产生一定波动，但是供求长期趋于增长稳定状态，长期向好。市场供需平衡：供求平衡是指消除供求之间的不适应、不平衡现象，使供应与需求相互适应，相对一致，消除供求差异，实现供求均衡。实际上移动支付行业的市场供需存在的一定程度的供需失衡，需求端市场有待挖掘，供应端产品参差不齐。行业盈利能力分析：移动支付行业的盈利能力主要受到行业的投资回报周期、行业服务周期、行业竞争程度、用户粘性等的影响。部分产品和服务存在投资大,回收慢,竞争激烈,用户粘性不高等现实问题。这些问题的存在使得移动支付行业的盈利

11、能力有待提高。为了行业的长远发展,移动支付行业的盈利能力急需改善。行业运营能力：移动支付行业进入精品化、产业融合的新时代，行业的下半场真正开始了，未来考验的是用户运营能力和产业运营能力。企业之间竞争的并非仅仅是产品能力而是更多的在于运营能力。而嗅觉灵敏的移动支付企业早已开始转型，立足城市，不断提升其运营能力。移动支付行业存在的问题法律制度与行业规范尚待完善目前中国在电子支付领域的法律体系尚未完善，支付参与方的责任与分工都缺少明确的法律描述。同时，在行业运营方面，也没有可靠的行业操作规范。这使得移动支付应用存在一定的法律风险与经营风险。用户信用与信息安全问题严重由于垃圾短信、电话诈骗和资费陷阱问

12、题的广泛存在，导致移动增值服务的诚信度较低，可能影响用户进一步使用移动增值服务的意愿。在移动支付方面，用户还面临安全方面的疑虑。商业模式待解总的来说，中国的主流运营商和主流银行机构都希望以自己为中心建立商业模式，这影响了产业的进一步发展。客户端安装与定制终端成本问题待解由于移动支付可能需要安装客户端软件，或使用特定的支持NFC技术的终端，这需要用户克服知识壁垒和手机更换成本。一般而言，只有向用户提供一定的优惠服务，用户才会有更大的热情购买定制手机和使用该业务。从这一点看，如果向用户收费，就不可能吸引用户应用移动支付手段来替代现金支付或银行卡支付。行业服务无序化 移动支付行业标准不成体系。服务质

13、量很大程度上依赖于从业人员等个人能力，难以形成规模化管理与复制。移动支付行业服务质量难以控制，导致质量问题频发。监管缺失，严重影响用户体验。供应链整合度低 移动支付行业供应链及服务流程复杂。小型企业难以为继，初期投入过大，很难打价格战。移动支付行业产品标准化程度太低，导致生产周期长且成本高。基础工作薄弱移动支付标准不完善，行业相关技术积累和基础设施都比较薄弱，相关体系建设滞后，管理、规范、产品、监测等能力亟待加强。目前而言，移动支付管理能力还不能适应工作需要。产业结构调整进展缓慢近年来,尽管我国政府颁布了有利于移动支付的资源环境税收政策和消费税的结构调整政策,但是由于这两种税收的作用对象狭窄,

14、因而对移动支付主要服务和产品的生产及推广使用收效不大。可喜的是,企业所得税的两税合一,内外资企业同等待遇解决了多年来我国内外资企业面临的两套税制问题。两套税制把大量的税收优惠给与了外资企业,而未能按国家的宏观政策导向建立税收优惠。这种税制安排不仅造成了内外资企业的税负不公,而且对国家鼓励的移动支付行业发展,对行业的高效率利用都是极其不利的。此外,我国的进口税收政策也存在类似的问题,亟待解决。供给不足，产业化程度较低由于基础设施匮乏、技术缺陷且积累不足、产业制度不规范等历史原因，导致移动支付行业起步较晚。产品质量和服务不到位，行业供给不足，产业化程度较低等。这导致了用户需求难以得到及时的满足。行

15、业亟需提高产品及服务质量，优化基础资源配置，夯实产品技术更新迭代能力，解决用户迫切的需要和痛点。移动支付行业前景趋势移动支付成金融发展重点环节 未来将继续变革零售模式移动支付产品是现阶段中国消费者支付效率提高的关键环节，它的普及使传统的零售模式发生了转变。随着巨头企业对支付以及金融生态布局更趋完善，以及政府对于移动支付的重视度提高，未来移动支付产品将继续优化，并对零售模式带来更大冲击。场景争夺重要性凸显 线下及下沉城市发展成趋势移动支付企业对于市场的争夺未来将更加聚焦于场景的争夺上。而在线上线下融合程度不断加深的趋势下，支付产品对于线下场景渗透布局重视程度也不断提高。此外，目前移动支付产品在一

16、二线经济发展城市中渗透率高，但三四线城市下沉市场仍然具有挖掘空间，移动支付企业在下沉市场的竞争也是未来的关注重点。移动支付产品高新技术应用深化 进一步普及需提升安全性能在借助移动互联网实现大规模普及后，移动支付产品与如生物体征识别等高新技术的结合不断深化，且已经开始落地应用。高新技术助力下，移动支付在便捷程度上得到提升，未来技术进一步成熟后将有效优化用户体验。但结合新技术后支付的安全性仍然具有较大提升空间，安全性能的优化也是新技术能否实现更广泛应用的关键。 “国家队”进一步占据市场份额 大额支付更具优势目前移动支付市场以第三方移动支付产品占据主导地位，但在大额支付、跨境支付等核心支付环节，需要

17、具有国家背景的产品发挥作用。未来“国家队”推出的移动支付产品将进一步占据市场份额，由于受政府宏观政策、相关扶持措施等利好，这类企业相比第三方移动支付机构，在市场竞争中具有得天独厚的优势。龙头第三方移动支付产品渗透更多领域随着移动支付产品普及程度加强，头部第三方移动支付企业不断加强在各场景中的渗透，未来移动支付产品将被应用至更多生活场景。对于目前市场上两大产品支付宝和微信支付，其优势应用场景呈现差异化特点。支付宝依托阿里电商体系在商品贸易生态中应用更广，而微信支付则依靠微信广泛应用的优势，渗透至更多线下日常场景当中。金融领域涉及范围更广 组建自身业务闭环作为商业闭环与流量的开始，第三方移动支付企

18、业借助支付产品组建自身业务闭环，中国第三方移动支付企业在金融领域涉及范围更广，利用支付产品作为接触用户触点，未来龙头移动支付企业将加强金融业务闭环打造，在征信、信贷等业务上发挥更大价值。移动支付向城镇和乡村渗透率提高移动支付从城市发展开来，并且持续不断地推进到农村，现在很多农村的大小便利店都可以实现微信和支付宝支付，移动支付走向平民百姓的家里，带动了农村实体经济的发展，更是推动了三农的发展，为农村的经济打开新的出路。移动支付的用户小额高频的交易趋势更加明显根据数据表明，移动支付的用户小额高频的交易数据明显增加，由于这个现象的出现，很多商业银行、第三方支付机构、代理商、手机厂家等在这方面的竞争日

19、趋激烈。2017年，产业各方都将继续发力小额高频领域，力争在不同的行业、商家、交易场景商为用户提供多元化的支付选择。移动支付推动了O2O等互联网商业模式发展移动支付的发展带来了商业模式的新契机，出现了移动支付金融行业、移动支付在线订餐、第三方支付服务机构、移动支付APP、移动支付开发等等一系列的新商业契机，推动了移动互联网的就业和新的商业模式的发展，给国家经济带了积极的影响。移动支付推动了新的营销模式的发展由于移动支付的发力发展，产生了新的营销模式，这些基于移动支付的实体商家，推出了在线餐饮，不仅仅能实现客户在线订购，还可以起到推广和营销的作用。还有一些实体商家通过线下支付的方式，消费者可以自

20、动关注商家公众号，为下次促销活动做了客户沉淀，移动支付具有吸粉的功能。延伸产业链移动支付行业近年来从传统的模式转换到互联网融合模式。随着行业各大平台挖掘并下沉三四线城市，企业从供应环节到生产再到售后环节，全环节整合，并以产业赋能为纽带，为众多优质的公司提供品牌、设计、系统、供应链等全方位支持。行业协同整合成为趋势 移动支付行业在产品与服务的过程中，具有完善的内容生产、渠道建设、商业化落地等各个层级的协作。未来进一步的行业协同整合，有利于提高行业竞争力，并促进行业持续良性发展。生态化建设进一步开放1）内生发展闭环，对外输出价值当移动支付行业的社区化运营属性越来越强，关联产业开始聚集时，就需要谋求

21、内生发展，移动支付需要打造一个服务平台，对内是一个合作协同的生态闭环，对外有开放统一的接口和品牌输出，即能引导资源的有效流动，又能促进产业规模效应，聚集人才和知识，进而提升供应链效率。2）开放平台，共建生态移动支付行业服务平台方，不再是单向地控制和输出，而是要借助技术手段搭建基础在线平台，通过规则引导企业产出优质的内容和服务，激活企业间的交流和合作，挖掘更多产业链上的需求，从而有针对性配套服务并引导资源有效配置。这样的平台才能够进行思考和迭代进化。信息化辅助移动支付行业信息化备受用户青睐。B企业利用互联网，通过信息化的打造，融合移动支付行业特性，提高了用户体验，给用户带来诸多的便利。这将是未来

22、行业发展的必然趋势。服务模式多元化我国的移动支付服务模式相对比较单一。在城市，移动支付公司一般不外乎行业巨头、上市公司、创业型科技公司、外包公司等几种，目前的移动支付服务模式只能说是处于一种初级发展阶段，从西方发达国家的经验来看，它的发展必将在服务功能与类型上进一步细化、专业化、规范化、标准化和体系化。新的价格战将不可避免目前的移动支付产业，正处在新一轮价格战的前夜。在繁荣的移动支付领域，行业巨头已经占据了很长一段时间。这些都被初创企业、业内上市公司看在眼里，未来的他们必然会通过积极的降价策略，削弱对手的优势。细分化产品将会最具优势随着各行业各部门应用的深化，用户类别的个性化、多样化需求日益丰

23、富，“大而全”或“小而全”，囊括移动支付各管理模块的行业管理系统一统江山的格局终将被打破，专业化细分将是移动支付相关项目建设的大势所趋。在各个行业信息系统中将有更多的环节可以做成相对独立的系统并分割市场，交通信息系统、政务信息系统、电子商务系统、社交娱乐系统等也在不断发展、提升。软件开发商将可以凭借对某一细分专业的深入研究与优势，在市场取胜。呈现集群化分布目前各地都在推移动支付项目建设，类型也比较多。一般当地已经形成一定规模的会在原有基础上提升智能化，如果没有基础比较好的项目基础，当地就会打造出新的移动支付项目。随着各地移动支付建设，中国移动支付建设已经在地域分布以及建设模式方面形成了一定的特

24、色。在地域分布上，中国移动支付建设已经初步呈现出集群化分布，且有由东部沿海地区向内陆地区拓展的特征。有报告分析，从国家级移动支付项目建设情况来看，已经形成“东部沿海集聚、中部沿江联动、西部特色发展”的空间格局。环渤海、长三角和珠三角地区以其雄厚的工业园区作为基础，成为全国移动支付建设的三大聚集区;中部沿江地区借助沿江城市群的联动发展势头，大力开展移动支付建设;广大西部地区依据各自建设特色，也正加紧移动支付建设。未来一段时间，中国中西部地区移动支付建设或将迎来全新的建设浪潮。从目前情况来看，各地打造的移动支付水平参差不齐，有好有坏。总体来说，一般东部发达地区的移动支付相对来说会更加成熟一些。但目

25、前中西部移动支付打造势头也十分强劲。需求开拓随着人们生活水平的提高， 在移动支付行业，越来越多的用户对行业较为重视并提出了较多的需求和建议，因此满足用户需求将是行业立根之本。移动支付产业与互联网等产业融合发展机遇繁荣供给业态。继续支持移动支付产业与健互联网等产业融合发展，丰富移动支付产业新模式、新业态。这是目前社会资本较为关注的，移动支付产业与其他关联产业融合发展带来的发展机遇，目前的互联网+、直播+、移动+、电商+、5G+等等，都是移动支付产业与关联产业融合发展的案例，这是让移动支付产业真正推动消费转型升级的重要抓手。这几大产业融合发展，将产生无数的移动支付产业的新模式、新业态。从这里，我们

26、可以看到，国家开始真正落实和推动移动支付产业的发展，而之前，一直移动支付盈利模式单一，行业感到很迷茫，找不到发展的方向，虽然非常努力，但却得不到应有的回报，让很多人一度失去了坚持下去的信心。而支持移动支付产业与关联产业的融合发展，并出台具体、有效的支持政策，将对推动移动支付产业的发展起到巨大的作用，将让移动支付产业找到新的盈利点，建立新的移动支付产业发展盈利模式和发展模式。行业发展需突破创新瓶颈移动支付发展的一个趋势是智慧与生态将成为新标准和新亮点。这种趋势可以从三个层面上来看，一是客户的要求，从业人员对移动支付的要求越来越高，对服务要求越来越精细化；二是政府的管理目标，原来只是为企业做好行业

27、铺垫就行了，现在不行了，除了高品质的基础设施载体，还需要对行业规范、行业前景、行业趋势等方面有明确的方向指导，管理要求在不断提高；三是投资人的期望值，低端技术的产品价值现在很难提高，所以很多企业都在进行腾笼换鸟，通过产业升级来提高品质，来提高价值。因此移动支付需要不断的提高自身的创新能力，突破行业瓶颈，实现高质量发展。移动支付行业政策环境分析移动支付行业政策环境分析国家从大的政策方向上对移动支付行业做了一些纲领性的指导，合理的解读能够为行业做了好的发展指引。国家层面更加重视，花费更多的人力、物力、财力来解决该行业存在的问题。社会层面更加重视，因此有利于为政策制定做社会层面的驱动。各城市层面更加

28、重视，各个城市竞相调研并引进新概念与制定新政策。国际上更加重视，积极开拓创新。移动支付行业经济环境分析21世纪我国经济焕发出勃勃生机，保持着强劲的增长势头，成为世界经济增长最快的国家，并且我们有理由相信这种增长势头仍将长期保持。作为一、二、三产业都有关联度的移动支付产业，国民经济的平稳较快发展是保证移动支付行业发展的经济基础与前提，但作为典型的行业，刚性的需求原则以及明显的弱周期性特点决定了移动支付行业对宏观调控具有一定的防御性，因此行业受国内经济波动的影响相对较小。移动支付行业社会环境分析随着社会环境的持续变化，移动支付业将面临更快的发展；同时，也预示着新的机遇的到来。我国拥有庞大市场的移动

29、支付行业具有消费潜力。我国经济发展较为迅猛，消费者可支配的收入不断增加，对移动支付产品的多样化、个性化消费趋势日渐明显。移动支付行业技术环境分析中国的科技发展战略开始发生转变。国民经济和社会发展“十五”规划与科技部随后制订的科技发展规划和高技术产业发展规划明确提出了实现技术跨越式发展的总体目标，强调要在“促进产业技术升级”和“提高科技持续创新能力”两个层面进行战略部署，在进一步发挥劳动密集型产业比较优势的同时逐步形成中国高技术产业的群体优势和新的比较优势。完善、发达的基础结构能够降低企业的决策成本和生产成本，提高企业运作效率。良好的技术环境为移动支付行业发展提供了强有力的保障。移动支付行业竞争

30、分析目前，我国移动支付领域主要有独角兽为首的初创公司，上市公司和互联网巨头三个大阵营。三方阵营不断加码布局移动支付相关行业，推出了一系列针对不同应用场景的移动支付产品。移动支付行业的良性竞争很好的促进了行业需求、技术、产品与服务的发展，促进服务水平不断优化，服务与技术能力不断创新。为用户提供了更为优质的产品与服务。移动支付行业竞争分析对上游议价能力分析移动支付作为产业的增量市场，依附于传统行业，其上下游和传统行业相似。上游主要有基础原料、零件设备、基础服务等服务商组成。上游细分市场众多，除了设备，上游市场产品和服务基本无差异性，主要竞争优势在于成本控制能力和成本转嫁能力。行业现状以企业间价格战

31、，小型企业低标准运行为主。 激烈的行业竞争使得价格接近成本，移动支付企业对上游端有较强议价能力。对下游议价能力分析移动支付行业下游主要有企事业单位、消费业主等组成的甲方。下游企业占有更多社会资本，对宏观经济影响力更大。企业自身体量也更大，行业现状区域性竞争明显，不同区域往往有较大规模的地产企业。移动支付企业面对下游业主，议价能力往往更弱，并且面临费用垫付，应收账款损失的问题。潜在进入者分析移动支付行业潜在进入者可能是一个新办的企业，也可能是一个采用多角化经营战略的原从事其它行业的企业，潜在进入者会带来新的生产能力，并要求取得一定的市场份额。潜在进入者对本行业的威胁取决于本行业的进入壁垒以及进入

32、新行业后原有企业反应的强烈程度。移动支付行业潜在进入者是影响行业竞争强度和盈利性的又一要素。主要表现为三方面直接影响：一是移动支付行业会因潜在进入者的实际进入而增加行业有效资本量；二是移动支付行业会因潜在进入者的实际进入而对下游市场需求量进行争夺和分流；三是移动支付行业会因潜在进入者的实际进入而对上游资源进行争夺和分流。替代品或替代服务分析移动支付行业替代品或者替代服务主要考量一下三个因素：1）替代品或者替代服务在价格上是否有吸引力；2）替代品或者替代服务在质量，性能和其他一些重要的特性方面的满意程度；3）购买者转换成本的高低。中国移动支付行业品牌竞争格局分析中国移动支付行业竞争强度分析（1）中国移动支付行业现有企业竞争情况目前，移动支付行业中企业数量不多，且各自应用于不同的细分领域，相互之间竞争压力较小。（2）中国移动支付行业上游议价能力分析移动支付行业的主要原材料包括