《专题：银行保险》PPT课件

1、专题：银行保险1精选课件ppt第一节 银行保险概念的界定第三节 银行保险产生的原因第二节 全球银行保险的经营模式特点分析第四节 银行保险发展趋势2精选课件ppt 银行保险具有不同的定义（1）将银行保险界定为跨业销售（cross-selling）及渠道上“银行保险主要是指银行籍由提供保险商品给零售客户以进入保险业。” (Hoschka,1994)“银行保险就是渠道。”（荷兰金融集团ING执行董事Huizinga,1993）上述定义不包含于保险行销有关的核保问题，也未明确确定银行业与保险业的关系3精选课件ppt（2）将银行保险局限在整合的机构“这是一个企业策略，最初大多是由银行开始的，其目的为联合

2、相同集团内的银行与保险业务，旨在为共同客户提供服务，今天这些客户主要为个人消费者。”（法国信用机构协会理事长Chatillon,1993）“银行保险基本上由同在一处的相同组织下银行与保险商品的供应和销售。”(Elkington,1993)上述定义强调在单一企业中两种业务的整合，而不是以渠道为重点4精选课件ppt（3）广泛定义，以适应目前银行业与保险业之间界限日益模糊的发展趋势“由银行或保险公司为了在金融市场上或多或少地以整合的方式经营而采用的一种策略。”（Swiss Re,1992）该定义强调不同金融服务之间的内在联系，以及对于这些产品的销售。采取广泛定义，目的在于囊括世界各个市场所采用的不同

3、形式的银行保险模型。5精选课件ppt 银行保险定义的多样性反映其发展形态的多样性 银行保险的定义可从两种业务简单的销售协议到资本联结，两者的整合程度似乎是定义真正银行保险的最佳方式。整合程度随着银行保险重要性的提升而有所不同，包括保险的渠道和生产银保的发展已形成目前在单一金融机构内可以提供相当多样化的银行及保险商品。6精选课件ppt第一节 银行保险概念的界定第三节 银行保险产生的原因第二节 全球银行保险的经营模式特点分析第四节 银行保险发展趋势7精选课件ppt分销协议战略联盟合资企业金融服务集团整合程度加强*银行分销寿险产品（独立的或是和银行产品捆绑），银行获得手续费。*不分享或很少分享顾客基

4、础（数据库）*有限的投资*在产品开发、服务条款、渠道管理上更深的一体化。*顾客基础分享成为可能*需要在IT和销售人员方面的投资*对产品和顾客共同的所有权。*分享顾客基础*双方都需要强有力的长期承诺*业务和管理系统可充分整合*对银行现存的客户和其他服务条款拥有高超的运用能力。*一站式金融服务。*充分整合产品潜能银行保险经营模式资料来源：Swiss Re Economic Research & Consulting8精选课件ppt一、英国的银行保险发展特征银行保险的经营模式主要为银行自行创设或与保险公司合资设立新寿险公司。银行选择合资方式的最主要原因是在业务经营初期吸收保险公司的专业知识和经验成立

5、新寿险子公司后的重要决策就是如何将其整合到原有的银行集团架构下。大多数集团保持两种业务的分开经营，但也有机构努力在同一部门中整合银行与保险业务。整合所选择的组织形式，最关键的因素是通路整合，其整合顺利与否似乎是决定银保经营成功与否的基本要素。只有促进银行行员与子公司保险业务员之间的合作，才能达成两个企业之间的通路综效，提高银行客户的渗透度。9精选课件ppt银保公司较多地采取的整合做法是，经保险专门人员并入分行，并利用相同的报酬制度（薪资+奖金，而不是佣金）来减少行员与保险业务员之间潜在的利益冲突与文化冲突。英国有关法规对银保发展具有决定性影响。金融服务法（1986年），其三大原则（披露原则、最

6、佳执行与最佳建议原则、对立原则）对寿险行销影响甚大。其中，对立原则最重要：规定中介人在销售寿险产品时必须选择专属代理或完全独立代理立场，这使得寿险产品通路商对专属地位更有兴趣，并促使银行自行创设专属的寿险子公司。建屋协会法（1986）：扩大建屋协会权限，使其可以像商业银行一样拥有寿险公司10精选课件ppt二、法国的银行保险法国银行保险是全球整合最彻底的国家之一。银行在寿险市场占有率自1980年代以后快速增长。但其银行保险较为独特，成功经验不易被模仿。法国保险业向来强调强制保险的重要性，缺乏竞争力，有利于银行进入保险市场银行通过新设或与现有寿险公司合资的形式进入保险业，并在相当短时间内占有相当大

7、的寿险市场份额（1994年时寿险新契约保费就有63%来自银保）银保成功主要原因有：寿险产品简单（储蓄性强且1988年之前有延期纳税优惠）、银行人员无须接受培训、成本优势明显政府支持，积极撮合。政府持有法国银行和保险公司相当大权重的股权，银保在公营企业间结合得规模相当大。如UAP-BNP11精选课件ppt第一节 银行保险概念的界定第三节 银行保险产生的原因第二节 全球银行保险的经营模式特点分析第四节 银行保险发展趋势12精选课件ppt银行保险的发展背景及理论基础零售金融服务需求的变化银行与保险业的竞争环境的演进银行保险多角化经营的理论基础13精选课件ppt一、零售金融服务需求的变化1. 人口结构

8、改变，对零售金融服务产生不同的需求人口架构呈现高龄化趋势，造成提供全国性退休金计划的国家财政负担加重。如德国退休金计划维持不变，预计到2030年，税收负担将从18.5%增加到42%。许多国家政府采取鼓励措施，引导个人投资退休金计划以减缓沉重负担。14精选课件ppt2. 储蓄型态的变化趋势受人口结构和期待较高生活水平的影响，对长期高收益的金融储蓄型态的商品需求增加对资本市场投资的日益重视，使得与资本市场相连接的金融商品收到欢迎。如投资连接寿险产品、基金15精选课件ppt3. 消费者意识的觉醒消费者对风险收益的理解、消费者团体的广泛成立、金融服务业者提供大量的行销和广告，极大改变了消费者行为198

9、1-1991年英国消费者意识改变比较 1981 1991理财积极型 18% 24.3%理财资讯型 23% 41.1%理财概念型 23% 18.7%理财被动型 28% 15.8%资料来源：McGlodrick and Greenland, Retailing of financial Services，copyright1994， McGraw-Hill with kind permission from McGraw-Hill publishing Company.16精选课件ppt二、银行与保险业的竞争环境的演进（一）银行业1. 银行的竞争压力日益增大监管放松使得商业银行面临外国银行、非银行

10、金融机构、零售业者等新进入者的竞争威胁资本市场自由化与证券化的兴起，便利了客户的直接融资，削弱了银行议价能力客户的忠诚度降低，为争取存款客户进行竞争，银行不再能够轻松地获得以往廉价的资金来源17精选课件ppt2. 银行需要寻找新的利润来源由于利率自由化，利率竞争使得银行传统的息差收入被压缩对资本充足性的严格监管，使得银行必须维持获利性较小的流动资产手续费收入成为银行主要的新利润来源。收取手续费的方式很多：顾客电子交易的服务费、咨询服务、投资商品及保险商品的服务费等。18精选课件ppt（二）保险业1. 全球寿险业成长较快受人口结构和储蓄型态改变的影响各国对寿险产品的税惠待遇（TEE、EET）世界

11、保险业保费增速图示，见SIGMA19精选课件ppt全球保费增长速度资料来源：瑞士再保险公司经济研究及咨询部，Sigma No4，200720精选课件ppt2. 寿险业竞争激烈市场开放及监管放松，使国内业者面临原有竞争对手以及新进入者（包括国外保险公司、银行与零售业等非保险业者）的竞争威胁客户资料库的建立已成为成功市场营销的关键21精选课件ppt3. 寿险新渠道的出现，使传统保险代理人渠道受到冲击寿险渠道两大转变：直接业务和银保直接业务渠道包括直接行销（邮寄、报纸）和直接销售（电话）保险公司将银行作为销售渠道的风险是合作不稳定，在合作中处于劣势（如英国、中国）零售业者介入金融保险商品的销售（如法

12、国的大型连锁超市Carrefour，英国的Marks& Spencer）新渠道的发展开始改变寿险业格局。渠道商开始垂直扩展，并进入供给商的市场，以获取保险市场成长的利益，如银行。22精选课件ppt上述近一、二十年银行与保险业的重大变革可知 银行与保险之间竞争激烈而且整合情况增加。由于两者相互在提供客户储蓄及保险需求上竞争，使原本高度管制的市场出现了激烈的价格战，并重视销售渠道的效率 银行保险是金融业变迁的自然结果，也是银行业与保险业相互竞争的起点23精选课件ppt三、银行保险多角化经营的理论动机1. 有助于公司规模的扩大2. 获得营运综效和财务综效3. 降低风险24精选课件ppt1. 有助于公

13、司规模的扩大代理理论认为经理人报酬通常与公司规模的成长相联系，这促使经理人选择追求成长，即使它对盈余很少或没有影响。Gumbel（1991）认为银行和保险公司在运营中都需要依赖大数法则，公司规模是这两种事业本身固有的目标，可以此解释追求成长策略的原因。Grant（1992）在对美国6家大型金融集团调查中，有5家强调公司规模利益是多角化的理论基础，公司规模被视为进入新金融服务业的竞争优势。有批评意见认为，银行获得寿险部门的市场份额的同时可能会以牺牲银行存款规模为代价。25精选课件ppt2. 获得营运综效和财务综效营运综效一般来自规模经济和范围经济。规模经济：当将固定成本分摊在较大产量而降低平均生

14、产单位成本时，规模经济就出现了。范围经济：厂商使用一组要素而提供范围更广的产品和服务时，就能降低成本。理论上，银行保险主要是通过跨业行销（共同销售）来实现范围经济，最终实现营运综效。见图示26精选课件ppt共同营销的范围保险柜台銀行櫃台证券柜台前场共同行销公用人员公用营业厅公用设备公用资讯公用客户后场共同行销子保险公司子证券公司子银行金控 公司27精选课件ppt财务综效包括： （1）高度整合的银保形式（金控公司）可能获得税负好处。见图示 （2）Coopers等人（1994）在欧洲银行保险调查中，发现荷兰机构将其银行保险成功归因于合并保险公司后银行增进的信用价值。这是由于合并后其信用等级改善了（

15、寿险公司有稳定的现金流），使其在资本市场中有较低的借款成本。 28精选课件ppt连结税制盈余亏损子银行 子保险 子证券 原课税 连结税制盈余 课税盈余29精选课件ppt3. 降低风险Diamond（1984）认为银行与保险公司的资产负债表有潜在互补性。银行以短期负债维持中期资产为特色，而后者负债和资产主要为长期的。两者结合可以降低风险。Kuauth& Welzel（1993）认为银行的信用风险与保险公司的技术风险不是同时发生的，两者的风险不是相互依存Hoschka（1994）认为这两个产业对经济条件又不同的反应30精选课件ppt银行的收益分销协议战略联盟合资公司整合经营保险公司的收益分销协议战

16、略联盟合资公司整合经营通过分散化经营（进入保险业），获得额外稳定的收入，减少对存贷业务作为收入主要来源的依赖深入银行大容量的顾客基础充分利用广泛的客户基础减少对传统代理营销体系的依赖向顾客提供整体的金融服务和提高顾客的忠诚度和银行分享业务降低在相同收入水平下对风险资本的要求在和银行合作时，更有效地开发新产品根据顾客的生命周期提供个性化的全方位服务无需建立代理网络而快速进入市场税收上的优势从银行获得额外的资金来满足充足度要求，并扩展业务 银行保险对于银行、保险公司的益处 资料来源：根据Swiss Re, 2001, Insurance markets in Asia: sanguine outl

17、ook despite short-term uncertainties, sigma, 4/2001加工整理31精选课件ppt台湾金控公司的经营绩效32精选课件ppt2004、2005年资料来看，观察不同成立背景的金控之经营绩效，以保险为主体最优，银行为主体次之，最后以证券为主体。资料来源:杨雅惠，200633精选课件ppt第一节 银行保险概念的界定第二节 全球银行保险的经营模式特点分析第四节 银行保险发展趋势第三节 银行保险产生的原因34精选课件ppt1. 综合经营模式的战略上的重新考虑在欧洲，综合银行/保险公司已获得极大成功，该模式允许银保公司利用银行业和保险业之间的协同作用，同时向客户

18、提供一系列综合金融产品。但监管规则的变动正挑战综合型银行保险公司的经营模式。根据巴塞尔协议的规定，金融集团企业在集团内部利用监管机构对不同业务部门有不同资本金要求而套利的能力将降低。这将激励金融机构将重点放回那些创造最大价值的活动上银保的战略重点和最高附加值实在保险销售，而不是承担风险。一些业者已转向单纯销售的策略，将风险承担部分通过放弃保险子公司或通过与第三方保险公司组成合资公司来外包。英国内部有寿险公司的银行数量已从1995年的15家减少到2007年的5家，其中只有4家还承保新业务。35精选课件ppt2. 新兴市场的银保业务有力增长银行保险在欧洲大陆的成功，一定程度上可以归于银保公司在较短时间内向银行客户销售简单和标准化的保单。这一因素也同样巩固了银保在新兴市场的成功。新兴市场对银行保险业的严厉监管有所放松极大促进了银保发展。另外，客户对银行的信任、进入保险业的新公司希望利用银