8.中环融资租赁有限公司信用评级管理办法VIP

1、天津中环融资租赁有限公司企业信用评级管理方法第一条 信用评级旨在衡量客户违约的可能性和监控风险的总体水平及其构成改变状况，从而进行合理的组合管理，实现融资租赁管理的科学化。其次条 信用评级是其他风险管理流程的基础，是公司确定业务核批的主要参考依据之一，公司全部融资租赁业务均须要依据本方法开展信用评级。第三条 下列情形下，风险管理部应对融资租赁企业进行信用评级：（一）企业申请融资租赁业务时；（二）每年获得已承做企业年度财务报表后，须刚好对企业信用评级进行更新。第四条 信用评级的工具为信用评分表（见附件1），全部公司客户均须要进行信用评分。信用评分表中非量化因子评分项目及评分标准如附件2所示，财务

2、状况评分项目及评分标准如附件3所示。第五条 信用评级与信用评分之间具有对应关系（见表1），利用二者之间的对应关系可确定客户的信用评级LR（LEASE RATING）。表1 企业信用评级与信用评分对应表信用评分信用评级82分以上LR175-81.9分LR268-74.9分LR360-67.9分LR450-59.9分LR540-49.9分LR630-39.9分LR729.9分一下LR8第六条 信用评级的对象为融资租赁往来客户，如客户无实质性营业行为，需以其担保或保证企业为评级对象；如有一家以上担保或保证企业，以评级最高者为参考标准。第七条 一般而言，客户的信用评级与应提损失打算有相对应的关系，其关

3、系如表2，风险评审委员会应于每年末对下一年度各评级应提损失打算比率进行探讨确定。 表2 客户信用评级与应提损失打算比率对应表客户信用评等应提损失打算比率LR10%LR20.1%LR30.5%LR41%LR51.5%LR6不承做LR7不承做LR8不承做无信用风险业务0%第八条 本方法经董事会批准后施行。附件：1.天津中环融资租赁有限公司信用评分表2.评分表给分标准与运用说明3.财务状况评分项目及评分标准表附件1天津中环融资租赁有限公司信用评分表评分日期信用评分信用评级客户名称：组织机构代码证号：评分项目评分标准评分一、公司历史3分 成立十年以上，发展状况稳定者2分 成立五年以上，发展状况稳定者1

4、分 成立三年以上，发展状况稳定者0分 成立未满三年或已满三年但发展状况不稳定者二、公司内部是否和谐与员工忠诚度1分 人事制度管理健全者1分 工作环境良好1分 公司成立三年以上且主要经营团队流淌率无重大异动者1分 工厂管理良好注：符合上述子项请打勾并赐予1分三、经营者与保证人之背景与资格1.背景4分 拥有该行业15年以上工作阅历者3分 拥有该行业10年以上工作阅历者2分 拥有该行业5年以上工作阅历者1分 拥有该行业5年以内工作阅历者0分 无该行业工作阅历者2.经营理念及实力3分 经营理念及管理实力佳，并能适时制定合宜经营政策及安排者2分 具备经营管理理念及管理实力，经营政策及安排明确者1分 尚具

5、经营理念及管理实力，经营政策及安排较不明确者0分 毫无经营理念及管理实力，经营政策及安排不明确者注：1分 若经营者具有国际观，则予以加1分3.资力4分 公司净资产RMB￥100亿元以上者3分 公司净资产RMB￥50-100亿元者2分 公司净资产RMB￥20-50亿元者1分 公司净资产RMB￥10-20亿元者0分 公司净资产RMB￥10亿元以下者四、财务报表是否详实可信5分 经本公司公告的第一等事务所签证会计资料3分 经本公司公告的其次等事务所签证会计资料1分 经本公司公告的第三等(含)以下事务所签证会计资料0分 会计师签证未表列于会计师事务所分等表中或会计师拒绝表示看法或有重大保留看法者(公司

6、财务状况不予给分)五、公司财务状况向上调一等不调整向下调一等原始得分调整后得分（一）财务结构1.资产负债率2.金融负债比率3.固定比率（二）偿债实力1.流淌比率2.速动比率 3.债务偿债实力-DSR.（三）经营实力1.净资产周转天数2.应收账款周转天数3.存货周转天数（四）获利实力1.毛利率2.净利率3.净值酬劳率（五）成长力1.每股净利润增长率2.营业收入增长率3.净资产增长率-总资产成长率六、有关重大法规及政策对其影响4分 有关重大法规及政策对公司有重大或长期有利影响者3分 有关重大法规及政策对公司趋于有利影响者2分 有关重大法规及政策对公司无影响或影响较稍微者0分 有关重大法规及政策对公

7、司有重大或长期不利影响者七、国内外经济因素演化对其影响4分 国内外经济景气或利率及汇率变动对公司产销有重大利益者3分 国内外经济景气或利率及汇率变动对公司产销趋于有利益者2分 国内外经济景气或利率及汇率变动对公司产销无影响或影响较稍微者0分 国内外经济景气或利率及汇率变动对公司产销有重大不利影响者八、产业展望1分 政策激励类行业1分 本业产品替代性低，市场上功能相像替代产品甚少1分 该产业对上游原料供货商及下游销售商谈判实力强1分 其他公司要进入该产业有障碍或高门槛注：若符合上述各子项请打勾并赐予1分九、公司之经营展望1.生产（商品或服务）制造业服务业5分 技术及产品质量佳，R&D强，新产品开

8、发实力强，设备及技术领先同业4分 技术及产品质量在平均水平以上，具R&D实力，新产品开发实力强者2分 技术及产品质量一般但其具改进品质实力者0分 技术及产品质量在平均水平以下或为简洁加工型企业5分 商品或服务具知名度，有其特色4分 商品或服务略具知名度，有其特色2分 商品或服务不具知名度，但具特色0分 商品或服务略不具知名度，且无特色2.销售3分 销售客户为上市公司且客户群占营业额1/3以上2分 销售客户往来3年以上，其客户群占营业额1/3以上1分 销售客户往来1年以上，其客户群占营业额1/3以上0分 完全无固定客户注：1分 若公司营销网健全者，则予以加1分 1分 若具市场开拓实力者，则予以加

9、1分3.经营团队1分 平均2/3以上重要干部为高校以上学历具该行业专业学问及阅历者1分 在公司平均服务年资5年以上1分 管理制度严谨或作业程序明确1分 团队文化创新、制度健全、人员流淌率低于10%1分 具各方面特地人才注：符合上述各子项请打勾并赐予1分十、同业及客户对其评价1分 银行对其信用状况评语正面者1分 同业对其经营管理、产品质量评语正面者1分 上游对其信用状况、经营管理评语正面者1分 下游对其经营管理、产品质量评语正面者0分 虽然符合上述情形下，但经营者曾有不良记录者注：若符合上述各子项则打勾并赐予1分总评分0请说明调整项目及调整缘由（一）财务结构1.资产负债率2.金融负债比率3.固定

10、比率（二）偿债实力1.流淌比率2.速动比率3.债务偿债实力-DSR（三）经营实力1净资产周转天数2.应收账款周转天数3.存货周转天数（四）获利实力1.毛利率2.净利率3.净值酬劳率（五）成长力1.净利润增长率2.营业收入增长率3.净资产增长率-总资产增长率风险管理部负责人： 经办人员：附件2评分表给分标准与运用说明（一）公司历史及发展标准给分公司成立十年以上，发展状况稳定公司成立五年以上，发展状况稳定公司成立三年以上，发展状况稳定公司成立未满三年或已满三年但发展状况不稳定3210注：1.公司目前对外诉讼未决者应酌情减分甚至不予承作。2.除公司成立时间外，应考虑其发展状况稳定，如公司主要股东有无

11、重大异动、主要产品及市场是否大幅变动、有无减资或重组等。若公司发展状况不稳定者，应依据其对公司影响程度，酌情以降等减分或不予承做。3.若公司重组完成或更换经营团队时，则公司成立时间应自变动完成后重新计算。（二）公司内部是否和谐与员工忠诚度标准给分1.人事制度健全者2.工作环境良好3.公司成立三年以上且主要经营团队流淌率无重大异动者4.工厂管理良好以上四项皆具备者具备其中三项者具备其中二项者具备其中一项者4321说明：1.人事制度管理健全：从与客户访谈中可询问公司内部是否有考勤、加班、考绩奖惩、教化培训、员工嘉奖等制度或方法来推断。2.工作环境可视察办公室、厂房或卖场是否够光明、宽敞、干净、整齐

12、、舒适、办公设备是否齐全等。3.主要经营团队指董事长、总经理、生产主管、销售主管、财务主管、研发主管等。4.工厂管理参考推断指标包括：工厂建筑物构造、配置是否适当，机器设备配备是否合理，原材料、半制品、制成品运输方法及放置处所是否适合，生产流程是否顺畅，机器自动化程度等等。5.对于服务业或买卖业则评估其作业流程是否顺畅，办公室与营业场所的摆设是否适当且充分利用，仓储管理与仓库的地点是否恰当等等。（三）经营者及保证人背景及资力（经营者年纪大且健康极差者本条各子项应酌予降等减分）1.背景标准给分拥有该行业15年以上工作阅历者拥有该行业10年以上工作阅历者拥有该行业5年以上工作阅历者拥有该行业5年以

13、内工作阅历者无该行业工作阅历者432102.经营理念及实力标准给分经营理念及管理实力佳，并能适时制定合宜经营政策及安排者具备经营管理理念及管理实力，经营政策及安排明确者尚具经营理念及管理实力，经营政策及安排较不明确者毫无经营理念及管理实力，经营政策及安排不明确者3210注：若经营者具国际观，则予以加1分，该项最高给分以4分为限说明：1.该项评分可通过与经营者的访谈或书面经营安排来了解并推断给分，经营者的经营理念与管理实力会反映在其经营政策与安排上；具有较佳的经营理念与管理实力，才能制定相宜的明确的经营政策与安排。2.经营理念及管理公司是否具有远景，对销售、生产、营销、新产品研发、人才培育等是否

14、有规划，是否能适应市场的改变等。3.国际观：对该产业国际市场的了解状况，包括原料、技术、产品趋势与价格变动，或能驾驭国际政治经济改变对其产业的影响。3.资力标准给分公司净资产RMB￥100亿元以上者公司净资产RMB￥50-100亿元者公司净资产RMB￥20-50亿元者公司净资产RMB￥10-20亿元者公司净资产RMB￥10亿元以下者43210（四）财务报表是否详实可信标准给分经本公司公告的第一等事务所签证会计资料经本公司公告的其次等事务所签证会计资料经本公司公告的第三等(含)以下事务所签证会计资料会计师签证未表列于会计师事务所分等表中或会计师拒绝表示看法或有重大保留看法者(公司财务状况不予给分

15、)5310注：1.财务会计报告会计师认为有重大缺失，拒绝表示看法者或提出重大保留看法者，该项及公司财务状况项目不予给分，当会计师提出保留看法时（如对海外子公司报表因未经其签证而保留看法，对财务报表中某些项目如应收账款、长短期投资等无法查证或存货无法盘点而对该项目保留看法等），业务与审查人员应针对保留看法部分当心查证并沟通，若经证明为重大缺失者，则该项与公司财务状况部分不予给分。2.请参考：会计师事务所分等表（五）公司财务状况（请先参照附表评级后再给分；评级标准见附件3）标准/评级1234财务结构资产负债率金融负债比率固定比率偿债实力流淌比率速动比率债务偿还实力（DSR）经营实力净资产周转天数应

16、收账款周转天数存货周转天数获利实力毛利率净利率净值酬劳率成长力每股净利润增长率营业收入增长率净资产增长率-总资产增长率74223522243322253151.5231.51.51.52.52.52.51.51.51.5321111111111111110.50.50.500.50.50.5000-0.5-0.5-0.5注：DSR重点在于评估客户的偿债实力，不肯定要计算出相当精确的数字，当数据取得有困难时，应尽量利用技巧向客户询问，并协作合理的推算，得出保守的DSR即可。（六）有关重大法规政策对其影响标准给分有关重大法规及政策对公司有重大或长期有利影响者有关重大法规及政策对公司趋于有利影响者有

17、关重大法规及政策对公司无影响或影响较稍微者有关重大法规及政策对公司有重大或长期不利影响者4320注：此部分可先依据产业部分来参考，再依据该公司较独具的优劣态势来加减分。说明：1.政府政策及重大法规的制定或实施，与企业存在亲密影响。例如：激励行业书目能促进相关行业快速发展，税法及税率修订对于涉及行业有可能发生优劣影响，国家产业政策可能造成相关产业产能过剩，价格下跌等。2.应对政府政策及重大法规的规定及影响程度充分了解，如：激励行业书目（该行业是否属于政府嘉奖投资类目及标准）、税务法规、行政法规、进出口贸易政策、金融政策、临时管制措施、外交政策、专利权、都市安排、环境爱护问题、配额限制、反倾销、关

18、税、国际公约等。3.对公司有利影响如大幅增加营业额及净利，或增加新产品线或全新市场等。4.对公司不利影响如营业额及获利大幅削减，或某产品线无法接着生产，严峻者甚至公司倒闭。（七）国内外经济因素演化对其影响标准给分国内外经济景气或利率及汇率变动对公司产销有重大利益者国内外经济景气或利率及汇率变动对公司产销趋于有利者国内外经济景气或利率及汇率变动对公司产销无影响或影响较稍微者国内外经济景气或利率及汇率变动对公司产销有重大不利影响者4320注：1.此部分可先依据产业部分来参考，再依据该公司独具的优劣态势来加减分2.国外系指主要产品进出口地区和国家。说明：1.经济景气参考指标：经济增长率、失业率、物价

19、指数、通货膨胀率、货币供应额、外销订单、工业生产指数、进出口贸易等2.利率：利率上升将使企业成本增加，利润削减，竞争力减退，最终影响其产销。3.汇率：对于原物料进口商、产品外销厂商或有外币借款厂商，汇率变动将影响其产销。（八）产业展望标准给分1.政策激励类行业2.本业产品替代性低，市场上功能相像替代产品甚少3.该产业对上游原料供货商及下游销售商谈判实力强4.其他公司要进入该产业有障碍或高门槛以上四项均符合符合其中三项者符合其中二项者符合其中一项者4321注：产业展望以客户主营业务产品所属产业为评分基准。说明：1.政策激励类行业：政府机关公布相关激励产业或行业2.产品替代性：指厂商的客户对现有产

20、品的替换行为3.谈判实力可由几个方面推断：同业或上下游生产厂商家数、公司本身规模大小、产品优势、是否具有垄断性、独占性、是否驾驭关键原料或销售通路等。4.进入该产业的障碍或高门槛：指进入该产业须要高资本、经济规模要求、高技术、土地取得不易、政府法规限制严格、原材料或配销渠道缺乏、商誉上的高要求等。（九）公司经营展望1.生产（商品或服务）制造业标准服务业标准给分技术及产品质量佳，R&D强，新产品开发实力强，设备技术领先同业技术及产品质量在平均水平以上，具R&D实力，新产品开发实力强者技术及产品质量一般但其具改进品质实力者技术及产品质量在平均水平以下或为简洁加工型企业商品或服务具知名度，有其特色商

21、品或服务具知名度，有其特色商品或服务略不具知名度，但具特色商品或服务不具知名度，且无特色5420说明：1.技术与产品质量：可评估其产品是否交给国内外知名大厂，是否得到优良厂商认证，国际奖项，质量认证等，不同行业有不同授证标准，例如食品及药品工厂应查看有无获得GMP认证，冷冻食品工厂须要留意有无获得CAS授证，取得ISO质量保证制度才能营销国际市场等。2.R&D：可推断是否有研发部门，有无优良的技术团队等。3.机器设备：应了解客户所运用的设备品牌，新旧及其运用情形，可以约见机器供货商对设备品牌进行评价。2.销售标准给分销售客户为上市公司且往来3年以上，其客户群占营业额1/3以上销售客户往来3年以

22、上，其客户群占营业额1/3以上销售客户往来1年以上，其客户群占营业额1/3以上完全无固定客户3210注：1.公司营销网健全者，赐予加一分；具有开拓市场实力者，赐予加一分；本项给分最高以5分为限2.客户之下游厂商运营不佳者，应酌情以降等减分3.经营团队标准给分平均2/3以上重要干部为高校以上学历且具有该行业专业学问及阅历者在该公司平均服务年资5年以上管理制度严谨或作业程序明确团队文化创新、制度健全、人员流淌率低于10%具有各方面特地人才以上五项均符合符合其中四项者符合其中三项者符合其中二项者符合其中一项者54321说明：1.经营团队对公司相当重要，应考虑主要干部的学历，专业学问技术及阅历，是否各方面特地人才专司其职。有优良、健全的经营团队才能制定严谨的管理制度与明确工作程序。2.重要干部指董事长、总经理、生产主管、销售主管、财务主管、研发主管、人事主管等。3具有书面管理制度规范或作业流程手册，且有完善的内控机制与制度。4.可依靠产业特性及须要，来推断是否具有各方面特地人才，如生产、销售、财务、研发，人事管理等专