融资租赁讲义

1、融资租赁基础知识融资租赁基础知识l融资租赁融资租赁 定义：出租方融通资金为承租方提供所需设备，具有融资和融物双重职能的租赁交易。合同法定义会计准则定义 要点：三方三方 两合同两合同 优势优势 a. a.增加融资渠道增加融资渠道 b. b.缓解企业前期现金支付压力，提高流动性缓解企业前期现金支付压力，提高流动性 c. c.优化财务报表、延迟纳税优化财务报表、延迟纳税 d. d.提高技术改造能力，减少技术贬值风险提高技术改造能力，减少技术贬值风险l 融资租赁公司的管理部门融资租赁公司的管理部门 商务部商务部 内资 外资 银监会银监会 金融租赁金融租赁 新批准几家 12家 信托、财务公司、资产管理公

2、司l 发展阶段及趋势发展阶段及趋势 2020世纪八十年代世纪八十年代九十年代九十年代 进入及衰落期进入及衰落期 20 20世纪九十年代世纪九十年代2121世纪前三年世纪前三年 停滞不前停滞不前 21 21世纪前三年世纪前三年今今 理念推广及复理念推广及复兴期兴期合同法定义合同法定义l 重交易形式，调整交易各方的权责利重交易形式，调整交易各方的权责利融资租赁：“你选我付款，质量厂家管你选我付款，质量厂家管”“你租我才买，我买你必租你租我才买，我买你必租”“想要所有权，租金要付清想要所有权，租金要付清”租赁：“我的资产，你租用我的资产，你租用”“租用资产，必交租金租用资产，必交租金” 下一页下一页

3、差异差异 a.a.相同点：所有权与使用权分离，租赁资产不属承租人的破相同点：所有权与使用权分离，租赁资产不属承租人的破产财产产财产 b. b.不同点不同点：三方的合同，承租人行使购买选择权：三方的合同，承租人行使购买选择权出租人承担租赁物付款义务，不承担租赁物质量瑕疵责任，出租人承担租赁物付款义务，不承担租赁物质量瑕疵责任，出卖方就产品瑕疵对承租人负责出卖方就产品瑕疵对承租人负责返回返回会计准则定义会计准则定义l融资租赁：五条标准，符合一条就是融资租赁融资租赁：五条标准，符合一条就是融资租赁 a. 租赁到期所有权发生转移 b. 租赁期限大于设备折旧年限75% c. 租赁与付款的现值大于购置成本

4、90% d. 承租人有廉价名义购买选择权 e. 承租人的专用设备 l经营租赁：经营租赁：“非融资租赁即经营租赁非融资租赁即经营租赁”返回l 关于融资租赁合同要素关于融资租赁合同要素 出租人、承租人 租赁物 租赁期限、利率 起租日 租金 双方权利、义务变更 变更、终止、解除 l 几种模式几种模式 直接融资租赁 租赁合同租赁合同 担保合同担保合同 担保合同担保合同 售后售后 借款合同借款合同 （或其它筹资合同）（或其它筹资合同） 买卖合同买卖合同出租人出租人担保方担保方 承租人承租人 银行银行出卖方出卖方 转租赁转租赁 转租赁合同转租赁合同 买卖合同买卖合同 租赁合同租赁合同 售后售后 A租赁公司

5、租赁公司B租赁公司租赁公司出卖方出卖方承租人承租人 售后回租售后回租 申请回租申请回租 审核通过后转让审核通过后转让 租赁合同租赁合同 按转让价支付按转让价支付 按期支付租金按期支付租金 租赁期满，付清租金，产权转移租赁期满，付清租金，产权转移 承租人承租人出租人出租人 杠杆租赁杠杆租赁 较复杂较复杂 委托租赁委托租赁 暂未暂未l 租金计算方法租金计算方法 后付公式后付公式 P Pv v= = 租赁本金（或概算成本）租赁本金（或概算成本） R = R = 年金年金 i i = = 折现率折现率 n = n = 租赁期数租赁期数 合同意向 推荐客户 实地调研 初步谈判 达成初步合作意向 形成融资

6、租赁合同意向书和承租人资信调查评估报告合同评审 将上述二文件第一时间交由信用管理人员审核 审核结果为：通过、补充意见和不通过三种合同签定 1、面签合同；2、搜集客户资信材料；3、落实法律文件；4、承租人支付 首付款和租赁费；5、汇报业务进展；6、发货申请书；租金投放 1、整理银行上报材料(根据客户情况就民生、交银和招商要求分类整理材料)；2、付款申请；3、贷款发放租后管理 1、档案归档；2、权证入库(发票、合格证、机动车登记证 )；3、抵押登记；4、办理保险；5、租金催收；6、回寄租金发票；7、每半年与客户进行租金对账；8、逾期催收；9、租金结请；10、办理所有权转让。流程内容流程内容 流程涉

7、及文件流程涉及文件 经办人员经办人员 合同意向推荐客户实地调研 初步谈判达成初步合作意向融资租赁合同意向书(附本1)营销代表（填写）业务经理（审查）承租人资信调查评估报告(附本2) 业务经理（调查、填写）合同评审评审项目的可行性融资租赁合同意向书承租人资信调查评估报告 信用辅助人员（接收、反馈） 信用经理（评审）合同签定 搜集客户资信材料面签合同落实法律文件 承租人支付首付款和租赁费 汇报业务进展 发货申请单融资租赁合同产品买卖合同 保证合同抵押合同补充协议委托代理协议业务经理（与客户当面签定）信用辅助人员（负责盖章、反馈）月度业务进展表（附表3）业务经理（填写）计划主管（接收）融资租赁发货申请单(附本3)营销代表（填写）信用辅助人员（接收、反馈） 财务（审核、签字）租金投放 付款申请货款支付申请表（附表4）业务经理（填写）信