个人财富规划-基础篇

1、個人財務規劃基礎林鴻鈞 講授2005年版1讲师介绍:林鸿钧台大经济系经研所1987年证券分析师理财书籍/理财专栏作家投信投顾光华投信顾问安泰投顾资深副总汇丰詹金宝投顾总经理制造业太平洋电缆财务投资专员保险安泰人寿投资处协理汇丰保险经纪人副总银行汇丰银行个人金融汇丰银行信托部资深副总裁现任鸿钧理财规划顾问公司运行长及台湾金融研训院顾问2個人與分组计分标准 课堂问题解答占10%，列入个人成绩，分组竞赛，每堂課問一題共60題，每題答對5分，搶答，每人最多回答2題 随堂测验30%，列入个人成绩，每三天考一次，2/21、 2/24 、2/27共考三次，每次10题各1分 。 案例研讨占60%，同一组员统一

2、成绩，其它组学员提问列入个人竞赛加分项目，报告该组回答列入分组竞赛加分项目。案例研讨内容45%，表现方式与回答提问占15%每组选代表颜色，制作竞赛统计表。2/25中午抽签决定哪一组讲哪一个案例3/1上午抽签决定每一组的案例报告顺序结业式颁奖，分组竞赛取前三名，个人成绩取前五名。3課程重點財務規劃的概念-理財規劃的意義-財務規劃的目的-財務規劃的利益財務規劃的環境財務規劃的運作環境財務規劃的條件環境4理财规划的意义现况甲地资产负债收入支出梦想乙地LINK HOME DREAM连结家庭梦想HOWMUCH期待成果I金钱WHEN何时圆梦I时间剩下多少时间可负担多大风险需要多少努力紧急应变方案5理財規劃

3、的意義-範例30歲新婚資產100萬負債30萬收入80萬支出50萬35歲購屋500萬50歲教育金200萬60歲退休金1000萬LINK HOME DREAM連結家庭夢想HOWMUCH期待成果I金錢WHEN何時圓夢I時間剩下5-30年積極型 8%報酬率需要多少儲蓄保險信託安排6財務規劃的目的未雨綢繆-有計畫的儲蓄來平衡一生中的收支差異，準備子女高等教育金及退休金，考慮可能的人生風險，規劃保險實現夢想-希望過更好的生活，實現環遊世界或創業的夢想理性決策-在理財的過程中，如購屋與租屋決策，單薪或雙薪家庭決策等，如何評估關係到整體理財目標是否可以達成 7金額年齡個人資源養成支出上一代養你你養下一代工作期

4、生活支出退休期生活支出工作期儲蓄工作期儲蓄=個人資源養成支出+退休期生活支出收入中斷的風險保險規劃財務規劃目的1:未雨綢繆想到未來，考慮風險8財務規劃目的2-實踐夢想過更好的生活，改善目前困境希望的結果問題X今天的現況您的解決方案可以消除希望的結果差異Y今天的現況您的解決方案可以消除差異Y 或問題X過更好的生活脫離目前的困境9財務規劃目的3-理性決策邏輯性的思慮，謀定而後動理性消費決策消費價格=多少工時收入虛榮價格=時尚與實用價差購屋租屋決策年投入成本高低比較淨現值高底比較單薪雙薪決策投資選擇決策絕對收入的高低親情價值與放棄收入機會成本風險屬性與投資能力內部報酬率法與淨現值法10財務規劃的利益

5、(一)理財活動理財規劃無規劃的可能結果有規劃的預期效益收入事業規劃隨機性的求職就職情緒性的離職跳槽一窩蜂的創業轉業學以致用就學就業銜接按生涯規劃階段性轉職在可行性評估後創業支出消費預算衝動無計畫的消費在信用卡時代可能導致個人信用破產在既定預算下消費對實際與預算差異分析逐月改善達成預算目標儲蓄儲蓄計畫儲蓄成為一時收入大於支出的殘差項無持續性及前瞻性儲蓄根據長期目標訂定是控制數據非殘差項有持續性及前瞻性11財務規劃的利益(二)置產購屋規劃購車規劃僅就短期支付能力決定購置未考慮長期負擔能力從生涯需求與負擔能力可訂定平衡兩者的階段性購屋與購車規劃投資退休金規劃教育金規劃沒有目標盲目投資暴露過高投資風險

6、缺一致性投資策略以淨值儲蓄及風險承受度設計投資組合，可達成合理的理財目標借貸償債計畫未規劃還款來源忽略借債投資風險可能導致違約法拍以未來收入儲蓄能力決定可貸款金額，可按計畫的攤還貸款減輕負擔12財務規劃的利益(三)保險保障計畫在人情壓力下投保花大錢買小保障違約投保難獲理賠以生活保障需求規劃保單，保險事故發生時可達到足額保障的效果稅負節稅規劃繳了可不用繳的稅未善用免稅額度未利用節稅工具在稅法允許範圍內善用基金、保險、信託等工具可節省可觀稅負整體層面全方位規劃只考慮短期目標而忽略教育金或退休金等長期目標同時考慮短中長期目標可確保退休後財務獨立過有尊嚴的晚年13財務規劃的運作環境金融機構消費者政府獨

7、立顧問管理諮詢法令保護產品提供合作推介14財務規劃的條件環境有一定水準的國民平均所得: 每人平均所得1萬美金可視為門檻，中國的大城市很快就可以達到此門檻。有一定規模的中高資產族群: 10萬美金可視為門檻，中國至少有數百萬家庭達到此門檻。有多樣化的金融、投資與保險產品可當作規劃的工具。中國金融商品的開放與多樣化正在進行當中。有付費諮詢的觀念:要從金融保險業的規劃進展到獨立的理財規劃顧問IFA，人民需有付費諮詢觀念，這可能還需要一些時間。15中國首次城市家庭財產調查摘要近一半居民的家庭財產集中在15萬-30萬間大中小城市平均28萬/20萬/16萬，差異明顯年齡35-40歲，職業企業經營者的財產最高房產占家庭資產48%，金融資產占35%金融資產中存款占69%，股票10%，國債、儲蓄險、公積金、現金各占4% 借出款3%