如何有效实施财务尽职调查？——财务尽职调查工作探讨(1)

1、1如何有效实施财务尽职调查？财务尽职调查工作探讨2内容 一、财务尽职调查概述二、基本程序三、调查内容四、调查报告五、后续工作六、实务操作3财务尽职调查什么是财务尽职调查？财务尽职调查应该做什么？与审计一样吗？执行财务尽职调查的程序如何？财务尽职调查后我们还需要干什么？4第一部分 财务尽职调查概述n尽职调查在投资流程中的位置n尽职调查的概念n财务尽职调查的重要性5投资流程战略目标战略目标甄选目标企业甄选目标企业重组及整合重组及整合监控及评价监控及评价执执 行行 确定公司发展战略目标 制定收购及兼并原则 甄选目标企业 重组及整合被收购/兼并企业 监控投资流程，评估项目成果是否已符合公司发展战略目标

2、6战略目标战略目标不断提高投资循环投资循环投资循环7收购及兼并原则公司有没有制定与战略目标相吻合的统一的收购及兼并原则？此原则有无进行充分的沟通，参与投资项目的各小组成员是否均以此为指导原则？收购及兼并原则是否已作为判断项目可行性和评价项目结果的标准？案例：GE的收购及兼并原则：一、投资回报率低于30的项目不做二、无法促成战略目标（成为本行业前两名）实现的项目不做8尽职调查的位置确定投资原则寻找机会初步筛选项目立项尽职尽职调查调查方案设计决策谈判投资重组及整合甄选目标企业尽职调查在投资项目立项后实施尽职调查在投资项目立项后实施尽职调查是设计投资方案、整合方案的基础尽职调查是设计投资方案、整合方

3、案的基础尽职调查为投资项目决策作支持尽职调查为投资项目决策作支持9什么是尽职调查？n尽职调查尽职调查又称谨慎性调查，是指投资人在与目标企业达成初步合作意向后，经协商一致，投资人对目标企业一切与本次投资有关的事项进行现场调查、资料分析的一系列活动。n财务尽职调查财务尽职调查即由财务专业人员针对目标企业与投资有关财务状况的审阅、分析、核查等专业调查。10尽职调查小组n尽职调查内容尽职调查内容 一般包括：目标企业所在行业研究、企业所有者、历史沿革、人力资源、营销与销售、研究与开发、生产与服务、采购、法律与监管、财务与会计、税收、管理信息系统等n尽职调查小组的构成尽职调查小组的构成技术与经验技术与经验

4、 项目负责人（交易促成者）、行业专家、业务专家、营销与销售专家、财务专家、法律专家等11尽职调查的目的完成一个尽职调查的目的完成一个尽职调查的目的是：判明潜在的致命缺陷是：判明潜在的致命缺陷和它们对和它们对收购收购及及预期投资预期投资收益收益的可能的影响。的可能的影响。12致命的缺陷一个致命的缺陷是指：一个致命的缺陷是指：目标企业或它的产品系目标企业或它的产品系列所列所面对的面对的、如果不解、如果不解决或不恰当地修正就会决或不恰当地修正就会对企业对企业造成相当程度损造成相当程度损害害的、突出的经营问题的、突出的经营问题或市场条件。或市场条件。13致命的缺陷 核心人员的流失或即将流失 主要客户最

5、近流失或即将流失 即将来临的财务危机，包括： 无法收回的应收账款 无法转嫁给客户的成本增加 高昂的环境治理成本 设备落后，昂贵的更新成本 质量责任估计不足 诉讼 外部的致命缺陷外部的致命缺陷内部的致命缺陷内部的致命缺陷 市场上未来需求的变化 生产方式的技术变化 消费者/客户购买习惯的变化 政府管制 税收变化 竞争可能加剧 14案例（一）某工业企业收入稳定，当年销售3亿元，净利润2400万元，净资产收益率达20%。达到并购条件。但经过财务尽职调查发现，企业的应收账款从2000年的1100万元上升到2002年的7300万元，增长近7倍。通过进一步了解，已确认的坏账500万元，而且该企业的客户集中在

6、某一竞争过度行业，货款回收将越来越难。因此，该企业的应收账款及未来的货款回笼被尽职调查小组列为目标企业的致命缺陷。15财务尽职调查的重要性n分析企业盈利能力、现金流，预测企业未来前景n 判断投资是否符合战略目标及投资原则n能充分揭示财务风险或危机n了解资产负债、内部控制、经营管理的真实情况，是投资及整合方案设计、交易谈判、投资决策不可或缺的基础16第二部分 财务尽职调查基本程序n财务尽职调查流程n基本原则n基本方法n调查对象n聘请中介机构17财务尽职调查流程立项加入项目组拟订计划实地调查撰写报告内部复核提交汇报归档管理参与投资及整合方案设计财务专业人员项目立项后加入财务专业人员项目立项后加入项

7、目组实施财务尽职调查项目组实施财务尽职调查拟订计划需建立在充分了解投拟订计划需建立在充分了解投资目的和目标企业组织架构基资目的和目标企业组织架构基础上础上财务尽职调查报告必须通过复财务尽职调查报告必须通过复核程序后方能提交核程序后方能提交18财务尽职调查基本原则q独立性原则独立性原则 项目财务专业人员应服务于项目组，但业务上向部门主管负责，确保独立性。 保持客观态度。q谨慎性原则谨慎性原则 调查过程的谨慎。 计划、工作底稿及报告的复核。q全面性原则全面性原则 财务调查要涵盖企业有关财务管理和会计核算的全面内容（见第四部分）。q重要性原则重要性原则 针对不同行业、不同企业要依照风险水平重点调查。

8、19财务尽职调查的独立性部门主管部门主管项目组财务专业人员项目组财务专业人员项目组负责人项目组负责人报告复核报告指挥项目组项目组财务专业人员部门所属部门财务专业人员部门所属部门项目组财务专项目组财务专业人员的双重业人员的双重管理管理职责分工职责分工20财务尽职调查基本方法q审阅审阅 通过财务报表及其他法律、财务、业务资料审阅，发现关键及重大财务因素。q分析性程序分析性程序对各种渠道取得资料的分析，发现异常及重大问题。如趋势分析、结构分析等。q访谈访谈与企业内部各层级、各职能人员，以及中介机构的充分沟通。q小组内部沟通小组内部沟通调查小组成员来自不同背景及专业，其相互沟通也是达成调查目的的方法。

9、如：在进行某企业基本情况的调查中，财务调查人员查阅了目标企业的营业执照及验资报告，注册资金为3600万元，但通过与律师的沟通，得知该企业在工商登记的注册资本仅1000万元。又如：与业务调查人员沟通对应收账款的信息、设备利用的信息等等。 21财务尽职调查与财务审计的不同q 目的不同：目的不同：1、财务尽职调查仅是企业合作之前的深入了解，审计是对数据的验证；2、财务尽职调查更强调在历史的分析上对未来的预测，审计立足于现在；3、财务尽职调查目的是在评价风险和机会，审计则是保护自己的手段。q 方法不同：方法不同： 财务尽职调查一般不采用函证、实物盘点、数据复算等财务审计方法，但更多使用趋势分析、结构分

10、析等分析工具。 22财务尽职调查的对象q目标企业的情况包括：企业内部情况（企业能力）由监管机构、竞争者、供应商、客户以及经济环境所施加的外部影响 q 现状： 一般仅限于企业内部情况的调查；对外部影响的调查一般依靠行业研究资料及经营、法律调查提供资料。企业内部能力供应商竞争者客户监管机构23聘请中介机构q目的：是为了尽职调查而聘请，不是因法律要求而进行的中介机构是协助调查人员完成调查目的，而不是应交易要求完成审计或资产评估的目的q原则：聘请中介机构，应由财务调查人员所在部门决定，部门主管批准财务调查人员须对中介机构的工作进行监督对中介机构出具的报告，财务调查人员须复核24聘请中介机构（续）中介机

11、构共同商定签订委托书按计划工作报告草稿修改报告正式报告调查人员按计划监督、分阶段沟通提出调整建议及复核意见制订工作计划执行财务尽职调查监督、沟通复核报告* 明确中介机构应对财务调查人员公开工作底稿明确中介机构应对财务调查人员公开工作底稿 q 建议工作方式25第三部分 财务尽职调查内容n会计主体概况n财务组织n薪酬、税费及会计政策n会计报表（损益表、资产负债表、现金流量表）n表外项目26会计主体基本情况q取得营业执照、验资报告、章程、组织架构图取得营业执照、验资报告、章程、组织架构图q了解会计主体全称、成立时间、注册资本、股东、投入资本的形了解会计主体全称、成立时间、注册资本、股东、投入资本的形

12、式、性质、主营业务等式、性质、主营业务等q了解目标企业历史沿革了解目标企业历史沿革q对会计主体的详细了解应包括目标企业本部以及所有具控制权的对会计主体的详细了解应包括目标企业本部以及所有具控制权的公司，并对关联方作适当了解公司，并对关联方作适当了解q对目标企业的组织、分工及管理制度进行了解，对内部控制初步对目标企业的组织、分工及管理制度进行了解，对内部控制初步评价评价 27财务组织q财务组织结构（含具控制力的公司）财务组织结构（含具控制力的公司）q财务管理模式（子公司财务负责人的任免、奖惩、子公司财务报财务管理模式（子公司财务负责人的任免、奖惩、子公司财务报告体制）告体制）q财务人员结构（年龄

13、、职称、学历）财务人员结构（年龄、职称、学历）q会计电算化程度、企业管理系统的应用情况会计电算化程度、企业管理系统的应用情况 28薪酬政策q薪资的计算方法，特别关注变动工资的计算依据和方薪资的计算方法，特别关注变动工资的计算依据和方法；法；q缴纳缴纳“四金四金”的政策及情况；的政策及情况；q福利政策。福利政策。 29会计政策q目标企业现行会计政策；目标企业现行会计政策；q近近3年会计政策的重大变化；年会计政策的重大变化；q与我们的差异，以及可能造成的影响（量化）；与我们的差异，以及可能造成的影响（量化）；q现行会计报表的合并原则及范围；现行会计报表的合并原则及范围；q接受外部审计的的政策，及近

14、接受外部审计的的政策，及近3年会计师事务所名单；年会计师事务所名单；q近近3年审计报告的披露。年审计报告的披露。 30税费政策q现行税费种类、税费率、计算基数、收缴部门；现行税费种类、税费率、计算基数、收缴部门；q税收优惠政策；税收优惠政策；q税收减免税收减免/负担；负担；q关联交易的税收政策；关联交易的税收政策；q集团公司中管理费、资金占用费的税收政策；集团公司中管理费、资金占用费的税收政策；q税收汇算清缴情况；税收汇算清缴情况；q并购后税费政策的变化情况。并购后税费政策的变化情况。 31损益表（一）q销售收入及成本销售收入及成本近近310年销售收入、销售量、单位售价、单位成本、毛利率的变化

15、年销售收入、销售量、单位售价、单位成本、毛利率的变化趋势趋势近近310年产品结构变化趋势年产品结构变化趋势企业大客户的变化及销售收入集中度企业大客户的变化及销售收入集中度关联交易与非关联交易的区别及对利润的影响关联交易与非关联交易的区别及对利润的影响成本结构、发现关键成本因素，并就其对成本变化的影响作分析成本结构、发现关键成本因素，并就其对成本变化的影响作分析对以上各因素的重大变化寻找合理的解释对以上各因素的重大变化寻找合理的解释 32损益表（二）q期间费用期间费用近近510年费用总额、费用水平趋势，并分析了解原因年费用总额、费用水平趋势，并分析了解原因企业主要费用，如人工成本、折旧等的变化企

16、业主要费用，如人工成本、折旧等的变化q其他业务利润其他业务利润了解是否存在稳定的其他业务收入来源，以及近了解是否存在稳定的其他业务收入来源，以及近35年数据年数据q投资收益投资收益近年对外投资情况，及各项投资的报酬率近年对外投资情况，及各项投资的报酬率q营业外收支营业外收支有无异常情况有无异常情况 33损益表（三）q对未来损益影响因素的研判对未来损益影响因素的研判销售收入销售收入销售成本销售成本 期间费用期间费用其他业务利润其他业务利润税收税收 34资产负债表（一）q货币资金货币资金可用资金、冻结资金可用资金、冻结资金q应收账款应收账款是否可能被高估（特别关注内部应收账款）是否可能被高估（特别

17、关注内部应收账款）账龄分析、逾期账款及坏账分析账龄分析、逾期账款及坏账分析近年变化趋势分析及原因近年变化趋势分析及原因大客户应收账款分析大客户应收账款分析大额应收账款，可调阅销售合同大额应收账款，可调阅销售合同 35资产负债表（二）q其他应收款其他应收款账龄、坏账及费用性借款分析账龄、坏账及费用性借款分析大额款项的合同、协议大额款项的合同、协议是否有对外投资？委托理财？大额对外借款？是否有对外投资？委托理财？大额对外借款？q存货存货查阅最近一次盘点记录查阅最近一次盘点记录存货分类及趋势变化存货分类及趋势变化关注发出商品、分期付款发出商品关注发出商品、分期付款发出商品存货的滞销、残损存货的滞销、

18、残损 36资产负债表（三）q长期投资长期投资控股企业验证其投资比例及应占有的权益控股企业验证其投资比例及应占有的权益参股企业了解其投资资料参股企业了解其投资资料投资的背景及可控制力（特别是国有企业）投资的背景及可控制力（特别是国有企业）q固定资产固定资产固定资产分类固定资产分类在用、停用、残损、无用的固定资产（可与设备管理部门核对资料）在用、停用、残损、无用的固定资产（可与设备管理部门核对资料）生产经营用和非生产经营用的区分生产经营用和非生产经营用的区分设计生产能力与实际生产能力比较，以及原因分析设计生产能力与实际生产能力比较，以及原因分析 37资产负债表（四）q在建工程在建工程工程项目预算、

19、完工程度工程项目预算、完工程度是否存在停工工程是否存在停工工程工程项目的用途工程项目的用途q无形资产无形资产无形资产的种类及取得途径无形资产的种类及取得途径无形资产的寿命无形资产的寿命计价依据（关注土地使用权）计价依据（关注土地使用权） 38资产负债表（五）q借款借款债权人、借款性质、借款条件债权人、借款性质、借款条件是否正常偿还利息是否正常偿还利息是否可以豁免或债务重组（关注由资产管理公司接管的银行债权）是否可以豁免或债务重组（关注由资产管理公司接管的银行债权）q应付账款应付账款业务趋势与应付账款的趋势比较，了解是否具有足够的买方信用业务趋势与应付账款的趋势比较，了解是否具有足够的买方信用应

20、付账款账龄分析应付账款账龄分析预估材料款是否适当预估材料款是否适当 39资产负债表（六）q资本公积资本公积形成原因形成原因q未分配利润未分配利润历年利润及分配历年利润及分配q资产负债结构分析资产负债结构分析q资产质量分析资产质量分析 40现金流量表q历年现金流量情况及主要因素分析历年现金流量情况及主要因素分析 特别关注经营净现金流特别关注经营净现金流经营净现金流是否能满足融资活动的利息支出净额经营净现金流是否能满足融资活动的利息支出净额结合资产负债表及利润表，寻找除销售收入以外是否还存在结合资产负债表及利润表，寻找除销售收入以外是否还存在主要的经营资金来源，对经营净现金流的贡献如何主要的经营资

21、金来源，对经营净现金流的贡献如何 41表外项目q对外担保对外担保q已抵押资产已抵押资产q贴现贴现q合作意向合作意向q未执行完毕的合同未执行完毕的合同q银行授信额度银行授信额度q诉讼诉讼q其他其他 42不同类型企业的财务风险目标企业可以分为：上市公司、国有企业、合资企业、民营企目标企业可以分为：上市公司、国有企业、合资企业、民营企业、集体企业等等。业、集体企业等等。目标企业因为其投资者或实际控制者的背景不同，其财务风险目标企业因为其投资者或实际控制者的背景不同，其财务风险的表现也会不一样。的表现也会不一样。43案例（二）某国有企业报表反映，其累计获得税收返还4500万元，对现金流贡献较大。并且该

22、企业拥有1.7亿元的土地使用权（以前评估入账），持有某优秀企业60%的股权。通过财务尽职调查，发现该税收返还政策适用于国有三线企业，当并购实现后该税收优惠将不再适用。并且企业拥有的土地使用权也无法确认权属。国有企业的房改工作尚未完成。股权投资是在政府指令下执行，完全缺乏控制能力。所以，我们在对国有企业进行尽职调查时：关注资产的入账价值；考虑国家对国企扶持政策的延续性及对国有职工的福利政策；对外投资的背景与实际控制力；遗留的资产损失、潜在的负债等。44案例（三）某私营企业报表反映，其当年净利润400万元，但据财务经理解释实际净利润应为2400万元，企业为避税隐藏利润2000万元。在财务尽职调查中

23、，我们通过对隐藏方式的的了解、数据的追查、以及行业毛利水平的调查等，基本可以确认目标企业的确隐藏利润。在报告中，我们将此事作专门披露，并且指出了潜在的税务责任。所以，我们对乡镇企业、私营企业在尽职调查时：了解其领导者对财务及税收的观点，以及该观点下财务资料的情况（关注多套报表、虚假报表等）；税收事宜在未来并购中带来的成本、风险、责任；设立关联公司以转移利润等。45第四部分 财务尽职调查报告n财务尽职调查报告标准n有效报告的技巧46财务尽职调查报告标准q财务尽职调查后应提交书面报告；财务尽职调查后应提交书面报告；q负责财务尽职调查的部门必须建立质量控制程序，财负责财务尽职调查的部门必须建立质量控

24、制程序，财务尽职调查报告完成后必须按质量控制程序进行审核，务尽职调查报告完成后必须按质量控制程序进行审核，最终由部门主管批准后方可以报送项目组；最终由部门主管批准后方可以报送项目组；q报告总结（结论）须经项目组讨论通过，如存在不同报告总结（结论）须经项目组讨论通过，如存在不同意见，财务尽职调查报告也应向决策者汇报。意见，财务尽职调查报告也应向决策者汇报。47有效报告的技巧q达到财务尽职调查目的，适当表达意见和建议；达到财务尽职调查目的，适当表达意见和建议；q使用适当的标题；使用适当的标题；q运用图表，如曲线图、比较表、图案等；运用图表，如曲线图、比较表、图案等；q用图框、下划线、斜体字、加粗以

25、示重点；用图框、下划线、斜体字、加粗以示重点；q词句尽量短小、简单，段落也应短小；词句尽量短小、简单，段落也应短小；q表达内容量化。表达内容量化。48第五部分 财务尽职调查的后续工作n投资方案的专业协助n整合方案的专业协助n交易前资产评估的复核n投资协议的风险评估49投资方案的专业协助q投资方式的财务可行性；投资方式的财务可行性；q投资收益财务预测；投资收益财务预测；q企业财务风险（财务调查发现）的建议解决方案企业财务风险（财务调查发现）的建议解决方案q投资方案的财务风险评价。投资方案的财务风险评价。50整合方案的专业协助q评价企业财务人员和内部审计人员；评价企业财务人员和内部审计人员；q推荐

26、财务及内部审计负责人；推荐财务及内部审计负责人；q推动财务管理制度建设，可能的话，推动内部控制制推动财务管理制度建设，可能的话，推动内部控制制度建设；度建设；q协助解决新情况和新问题。协助解决新情况和新问题。51交易前的资产评估复核q组织和配合资产评估工作；组织和配合资产评估工作；q与资产评估机构沟通，确保有利的资产评估结果；与资产评估机构沟通，确保有利的资产评估结果；q对资产评估中的重大问题随时进行报告、建议。对资产评估中的重大问题随时进行报告、建议。52投资协议的风险评估q前提：拟签订的投资协议与已批准的投资方案存在重前提：拟签订的投资协议与已批准的投资方案存在重大差异；大差异；q财务调查

27、人员应重新评估投资风险；财务调查人员应重新评估投资风险；q风险的重新评估有利于决策者正确决策。风险的重新评估有利于决策者正确决策。53第六部分 财务尽职调查的实务操作 现实工作中，就财务尽职调查中的具体操作，我们应该如何处理呢？ 以下我们就实务工作各环节以及个别情况分析为例，与大家一起探讨。54调查过程实务（一）某企业财务调查人员受邀参加一家企业的尽职调查工作，某企业财务调查人员受邀参加一家企业的尽职调查工作，在接受任在接受任务之后至进入现场调查期间，应该做些什么？务之后至进入现场调查期间，应该做些什么？ 首先明确该项目负责人； 与项目负责人沟通，了解项目背景、目的、总体计划、对财务尽职调查的

28、期望（如调查人员认为在现有条件下期望难以达成，应在项目开始前沟通一致）； 初步了解情况后，应与部门主管就调查计划或思路进行沟通； 事先准备“被调查企业所需提供的资料清单”，并与项目组其他成员（如律师、业务调查人员等）沟通，避免重复索取资料。55调查过程实务（二）项目组到达目标企业，与企业负责人员初步就尽职调查事宜进行沟项目组到达目标企业，与企业负责人员初步就尽职调查事宜进行沟通，调查人员通，调查人员此时应该为今后工作做怎样的铺垫？此时应该为今后工作做怎样的铺垫？ 明确如何对接，此时应明确谁能够帮助解答财务问题，谁能确实帮助你提供各种资料； 将“被调查企业所需提供的资料清单”交与目标企业，并就资

29、料是否能够完全提供以及提供时间沟通一致。 资料可以要求分批提供，以缩短等待时间； 尽量获取企业的电子资料，以及企业内部分析报表等； 如提供资料不能满足需求，应通过项目负责人与目标企业沟通。56调查过程实务（三）调查人员调查人员取得基本财务资料后，首先应做哪几步工作？取得基本财务资料后，首先应做哪几步工作？ 审核目标企业的对外股权投资，明确企业具控制力的子公司，确定调查范围，细化调查计划，与律师、项目负责人沟通；并通过项目负责人就子公司调查计划与目标企业沟通一致；初步搭建报告结构，明确每部分要说明的问题及需要的资料；采用各种分析方法找出问题，与项目组成员沟通后，选取主要问题列入访谈计划； 制订访

30、谈计划，应先将问题、人员名单、时间安排与项目组相关人员沟通，排定统一的访谈计划，以便于企业安排及重复访谈。57调查过程实务（四）进入访谈程序后，调查人员进入访谈程序后，调查人员此时可以采取哪些方式？此时可以采取哪些方式？ 和目标企业各被访谈人员交流时，要保持一种谦虚的态度，是尽最大努力获得信息，而不要对企业的现状当场提出批评； 可以鼓励被访谈人员对企业的现有运作提出个人的见解，对未来的改进建议； 针对某个问题，可以分别向财务人员和业务人员进行了解，一方面可以验证，另一方面了解不同视角。58调查过程实务（五）现场调查结束之前，调查人员现场调查结束之前，调查人员如何处理未尽事宜？如何处理未尽事宜？

31、 最终应将调查中发现的主要问题以及企业的解释与项目组全体人员沟通； 整理资料，列出尚未提供的资料清单交目标企业，由其日后提供；与企业访谈人员保持良好关系，保留关键人员的联络方式，可帮助解决未尽事宜。59调查分析实务现金流v 现金流是根本，最终代表企业价值现金流是根本，最终代表企业价值v 现金流分析将揭露企业优劣强弱的真相现金流分析将揭露企业优劣强弱的真相v 市场份额是现金流的关键市场份额是现金流的关键v 不要对企业付两次款不要对企业付两次款60调查分析实务审视出售原因v 个人财产变现个人财产变现v 逃避历史中应承担的责任逃避历史中应承担的责任v 需要外部资本促使增长或维持生存需要外部资本促使增

32、长或维持生存v 一个低增长、低市场份额的企业一个低增长、低市场份额的企业v 实现债权实现债权v 61文件示范（一）财务管理财务管理会计主体独立法人及独立核算的分支机构的全称组织架构图各会计主体财务人员配置情况人力情况年龄结构学历结构管理体系财务人员任免奖惩财务报告体系会计报表合并汇总范围流程原则方法会计电算化程度使用软件使用模块范围熟练程度财务制度建设预算管理成本管理报表管理资金管理资产管理投资管理内部交易管理销售(租赁)价格结算及支付制度管理费(资金占用费)收取范围标准税务政策会计报表会计报表19992001年年报集团合并报表(合并底稿)及所有参股20%以上的公司报表2002年度财务预算包括

33、合并及各公司会计政策现行主要会计政策承担的税费政策涉及的各项税费的计税依据税率优惠政策内部交易的税务政策资产类资产类货币资金明细表现金银行存款(分银行帐户)其他货币资金货币资金分析表按可用资金/不可用资金(原因)分析/银行帐户在用/不用(原因)短期投资明细表类型金额起始日持续时间收益率减值准备净值应收票据明细表种类出票方金额期限是否贴现应收帐款明细表欠款单位金额欠款时间是否为关联方是否并表抵消应收帐款帐龄分析表分90180270360划分帐龄,以及计提的坏帐准备(附信用政策)主要客户明细表前10大客户年度销售额年度回款额期末余额其他应收款明细表欠款单位金额原因欠款时间是否为关联方是否并表抵消其他应收款帐龄分析表分90180270360划分帐龄,以及计提的坏帐准备预付帐款明细表预付单位金额原因预付时间合同总额是否为关联方是否并表抵消预付合同执行分析表已取得资产或劳务的预付合同(已执行完毕)存货明细表按存货性质分类存放地点金额计提