矿大 技术经济学 半开卷

1、第一章    技术经济学概论        1  什么是技术？什么是广义的技术？ 狭义指“硬技术”劳动工具和劳动技能 广义还包括“软技术”科学知识、管理经验等 2 什么是经济？技术经济学中的经济指的是什么？马克思的政治经济学：社会生产关系的总和我国古代“经邦济世”、“经国济民”：国家的治理人们的日常生活中：泛指“节约”，即资源的合理利用（学科） 3  技术与经济有什么关系？二者是一种互相

2、促进、互相制约的对立统一的辩证关系：发展经济必须依靠科学技术。科学技术是第一生产力，技术进步是影响社会经济发展的最主要因素。技术进步需要经济发展为前提条件，脱离了经济发展需要，技术进步必然失去方向、目的和意义，经济发展水平制约、限制技术进步。      4.技术经济学的概念？技术经济学是研究技术发展与经济发展相互推动、最佳结合的规律及其实现方法的科学，它是一门研究技术与经济最佳结合的新兴学科。       5技术经济学研究的对象、内容、特点、原则？ 对象&

3、#160;：三个领域：技术领域中的经济活动规律；经济领域的技术发展规律；技术发展的内在规律  四个层次：工程层面的技术经济问题；企业层面的技术经济问题；产业层面的技术经济问题；国家层面的技术经济问题   三个方面：技术经济学科的基础理论；技术经济的学科方法；技术经济学科的基础理论、基本方法在现实技术活动中的应用问题。例如，项目财务评价、技术创新、技术整合等理论与方法在现实中的应用。 研究内容：技术方案的经济效益，寻找具有最佳经济效果的方案；   技术与经济的相互促进和协调发展；技术创新，推动技术进步，促进

4、企业发展和国民经济增长 特点：综合性 实践性、系统性、预测性、选择性、定量性、实用性 原则：（1）效益最佳原则 （2）方案可比原则 满足需要上的可比性 、产品质量的可比性、产品产量的可比性、品种可比性 消耗费用上的可比性 价格指标的可比性 时间上的可比性  （3）系统分析原则 第二章 经济效益及技术经济分析的基本原理 1何为经济效益？其常见的表达方式有哪几种？所谓经济效益（效果），就是经济活动中所取得的劳动成果与劳动耗费的比较。或者说经济效益是经济活动中产

5、出与投入的比较。 表达式通常可有三种类型：比率表示法 劳动成果（产出）O/劳动消耗（投入）I  差额表示法：劳动成果劳动消耗 百分率表示法：（劳动成果劳动消耗）/劳动消耗*100% 2提高经济效益的途径有哪些？a.劳动成果增加，劳动耗费保持不变 b.劳动成果保持不变，劳动耗费减少， c. 劳动耗费有所增加，劳动成果有显著增加 d.劳动成果有所减少，劳动耗费有显著的减少 e.劳动耗费减少，劳动成果增加       &#

6、160;     3建立经济效益指标体系的目的是什么？ 通过这类指标来评价技术方案的好坏。         4了解经济效益指标体系的内容？ 绝对经济效益：如净现值、内部收益率及投资回收期等；相对经济效益：如追加投资返本期、差额内部收益率等。 效益类指标:产 量指标、品种指标、质量指标、时间因素指标、利润指标 消耗类指标:总投资指标、产品成本指标 5技术经济评价的原理有哪些？如何正确地理解和遵循这些

7、原理？技术经济比较原理:在对技术方案进行比较时，要掌握技术方案之间进行比较和评价的可比条件，分析技术方案之间可比与不可比的内在联系，了解不可比向可比转化的规律性，从而保证技术经济评价结论的科学性和正确性。-（可比性原则、可比原理） 包括四个方面：满足需要的、消耗费用的、价格的、时间的可比性。 成本效益比较原理：将耗费与效益进行的对比分析。成本效益的好坏是技术方案经济分析的重点之一。在对技术方案进行经济分析时，应将方案的成本效益对比分析，且收益的指标越大越好，耗费指标越小越好。 运用成本效益比较分析，选择基本原则是：收益指标越大越好，耗费指标越小越好，称它为&quo

8、t;最大、最小原理"。 系统分析原理：系统分析原理要求我们在技术经济分析时，要按照系统分析的原则来考察技术经济问题。系统分析以系统整体为研究对象，从技术经济系统分析的角度来研究。不仅要研究工程技术结构、质量和可靠性分析等，也要研究可能实现的最佳经济效益及其实施的措施等。系统分析可以通过诸如线性规划、非线性规划、动态规划等数学模型的运算，对各种可行方案进行分析比较，从中选取系统最优化方案，所以系统分析原理是技术经济分析中的一个重要原理。 差异比较原理：对各可比方案进行经济效益比较时，可只比较经济效益方面不同的部分，而将经济效益完全相同的部分略去，以减少计算工作量，加

9、快决策选优的速度。 第三章  资金时间价值 1何为资金时间价值？货币增殖的实质是什么？货币增殖的基本条件是什么？资金在扩大再生产及其循环周转中，随着时间变化而产生的资金增殖或经济效益。实质:劳动者在生产过程中创造了剩余价值.。 基本条件：一是，货币作为资本或资金参加社会周转；二是，要经历一定的时间 2计算资金时间价值的表现方式有哪两种？如何计算？利息和利率    一是，通过直接投资，从生产过程中获得收益或效益。如，直接投资兴办企业等等二是，通过间接投资，出让资金的使用权来获得利息和收益。如存入银

10、行、放贷、购买债券、购买股票等等 资金增值的特点：是复利性的、是时间的连续函数 3什么是名义利率、实际利率？两者的关系如何？掌握名义利率、实际利率、期利率的相互换算。  设名义利率为r，一年中计息次数为m，则一个计息周期的利率应为rm，名义利率与实际利率的换算公式为:i =  (1+i期) m 1= (1+r/m) m 1当ml时，名义利率等于实际利率；当m1时，实际利率大于名义利率。当m  时，即按连续复利计算时，i与r的关系为： i=er-1

11、 4何为等值原理？等值原理三要素是什么？某一时点的资金，可按一定的利率换算至另一时点（复利方法），换算后其绝对值虽然不等，但其价值是相等的。这一原理叫做资金等值原理。这一过程叫做等值换算。或"资金等值是指不同时点发生的绝对值不等的资金可能具有相等的价值"。三个要素：金额；金额发生的时间；折现率。缺一不可。 5什么是现金流量、现金流入、现金流出、净现金流量？掌握建设项目现金流量的构成？现金流量：指将一个独立的经济项目（或投资项目、技术方案等）视为一个独立的经济系统的前提下，在一定时期内的各个时间点（时点）上发生的流入或流出该系统的现金活动。 构成

12、：投资、费用成本、折旧、摊销、生产经营期利息支出、其他费用 6掌握现金流量图的绘制方法？              7熟记并灵活运用资金时间价值复利公式。FP(1+i)n 8何谓时值、现值、终值？什么是贴现？资金等值计算：利用等值的概念，可以把在一个时点发生的资金金额换算成另一时点的等值金额，这一过程叫资金等值计算。把将来某一时点的资金金额换算成现在时点的等值金额称为“折现”或“贴现”。将来时点上的资金折现后的资金金额称为“现值”。与现

13、值等价的将来某时点的资金金额称为“终值”或“将来值”。 9什么是连续复利法、离散复利法？复利计息有间断复利和连续复利之分。如果计息周期为一定的时间区间（如年、季、月），并按复利计息，称为间断复利；如果计息周期无限缩短，则称为连续复利。 10什么是年金、普通年金、即付年金、递延年金、永续年金？年金：于相同的时间间隔（计息周期），支付一系列等额款项。普通年金：发生于每个计息周期末的一系列等额款项。即付年金：发生于每个计息周期初的一系列等额款项；递延年金：推迟一段时间发生的年金 ；永续年金:计息周期无限大的年金 11掌握资金等值计算公式及各复利系数之间的关系。

14、            12掌握等差序列现金流和等比序列现金流的等值计算。等差序列终值公式 已知等差序列的公差G，求终值F：P=A(P/A,i,n)+G(P/G，I,n)  2.等比序列现值公式 已知等比序列得的公比(1+h)，求现值P: 13. 资金等值计算的应用：四种还款方式、债券的计算  方式一：每个计息期，不还本利，只是在债务到期时，一次性还清本利。方式二：每个计息期，只还清当期利息，而本

15、金则在债务到期时一次性偿还。方式三：每个计息期，不仅还清当期利息，而且本金与利息（每期还款额）等额偿还。方式四：每个计息期，不仅还清当期利息，而且本金按一定比例分摊偿还（一般是平均分摊）。  债券的计算公式，假设：投资者持有债券。P 为购入价， F为售出价，V为面值，r 为票面利率，i 为收益率，n 为计息期数。 P=(V,R) *(P/A,i.n) +F(P/F,i,n) 第四章   技术经济分析的基本方法 1何谓静态指标、动态指标？静态技术经

16、济指标是指不考虑资金的时间价值的技术经济评价指标。主要有：静态投资回收期、投资效果系数、追加投资返本期等。它们具有简单明了、易于计算的特点，适用于对技术方案的初步分析和粗略评价。 为了克服静态投资回收期未考虑资金时间价值的缺点，在投资项目评价中有时采用动态投资回收期。 2正确的理解和掌握投资回收期、追加投资回收期、投资效果系数、净现值、内部收益率等主要指标的定义、定义式、判据、经济含义和特点？投资回收期又称投资返本期，是指从项目投建之日起，用项目各年的净收入（年收入减年支出）将全部投资回收所需要的期限。投资回收期：优点：概念清晰，简单易行，直观，宜于理解；不仅在一定程度上反

17、映了技术方案的经济性，而且反映了技术方案的风险大小和投资的补偿速度；既可判定单个方案的可行性（与T0比较），也可用于方案间的比较（判定优劣）。缺点：没有反映资金的时间价值；由于它舍弃了方案在回收期以后的收入和支出情况，故难以全面反映方案在整个寿命期内的真实效益；没有考虑期末残值。方案的投资额相差较大时，比较的结论难以确定！   静态投资效果系数即简单投资收益率，是项目在正常生产年份的净收益与投资总额的比值。 特点：静态投资效果系数末考虑资金的时间价值，而且舍弃了项目建设期、寿命期等众多经济数据，故一般仅用于技术经济数追加投资返本期指标又称差额投资回收期、

18、追加投资回收期，是指用投资大的方案所节约的年经营成本来偿还其多花的追加投资（或差额投资）所需要的年限。据尚不完整的项目初步研究阶段。静态投资效果系数具有简单明了、综合性强的特点，它表明了单位投资每年的正常净收益。 显然，静态差额投资回收期法主要用于方案间的优劣比较。如果参与比较的可行方案较多，一般需要两两比较、淘汰，循序进行。 3动态投资回收期的定义式？     4累计净现金流量曲线、累计净现值曲线的绘制？ 5何谓净现值函数？表达式？特点？所谓净现值函数就是NPV与折现率i0之间的函数关系。净现值函数一般有如下特点

19、： (1)同一净现金流量的净现值随折现率i0的增大而减小。故基准折现率i0定得越高，方案能被接受的可能性越小。    (2)在某一个i*值上(本图中i*22)，曲线与横坐标相交，表示该折现率i*下的NPV0，且当i0i*时，NPV0；i0i*时，NPV0。i*是一个具有重要经济意义的折现率临界值(即内部收益率指标)，后面还要对它作详细分析。(3)净现值对折现率i0的敏感性。对于不同的方案，由于其现金流量的结构不同，当i0的取值从某一值变为另一值时，NPV的变动幅度（即斜率）是不同的。变动幅度大的方案，其净现值对折现率i0的敏感性就高。可以发现，

20、当技术方案的后期净现金流量较大时，其NPV函数较陡峭、曲线斜率较大，敏感性越大。反之亦然。    6掌握净现值指数（率）、净年值、费用现值、费用年值等指标的定义、定义式、判据？  净现值指数NPVI，又称净现值率或净现值比，是按设定折现率求得的方案计算期的净现值与其全部投资现值的比率。净现值指数定义的表达式为：NPVI=NPV/P(净现值指数=净现值/技术方案投资现值之和) 大于0可行，可考虑接受. 净现值指标的经济含义就是：项目寿命期内获得的超出最低期望盈利的超额收益的现值。   &

21、#160;净年值NAV，或称平均年盈利AAB指标。其定义为：方案寿命期内的净现值用复利方法平均分摊到各个年度而得到的等额年盈利额。 NAV=NPV(A/P,i,n)  =求和 (CI-CO) t（1+i） （-t）*(A/P,i,n)经济含义：项目在寿命期内，附加收益的年金额；判据：NAV0；NAV最大准则。  费用年值AC的比较进行选择。 费用现值PC的定义式为：PC=求和COt(1+i) (-t);费用年值AC的定义式为：AC=PC*(A/P,i,n)费用现值和费用年值方法，是建立在假设基础

22、上的。假定：参与评价的各个方案是可行的；适用于方案的产出价值相同，或者诸方案能够满足同样需要但其产出效益难以用价值形态(货币)计量；费用现值和费用年值指标只能用于多个方案的比选，不能用于单个方案评价；其判别准则是：费用现值或费用年值最小的方案为优； 7掌握现值法、年值法、内部收益率法的基本原理？  8掌握内部收益率的基本原理？求解方法及涵义的验证？内部收益率，简单说，就是净现值为零时的折现率。定义：内部收益率IRR是指项目在整个计算期内各年净现金流量的现值累计等于零(或净年值等于零)时的折现率。内部收益率是效率型指标，它反映项目所占用资金的盈利率，是考察项目资金使

23、用效率的重要指标。定义式为：求和（CI-CO）t（1+IRR）(-t)=0  净现值函数曲线知，随着折现率i0的不断增大，净现值NPV不断减小，当折现率增至IRR时，项目净现值为零。IRR就是内部收益率。通常采用"试算内插法"求IRR的近似解。一般地讲，内部收益率就是投资(资金)的收益率，它表明了项目对所占用资金的一种恢复(收回)能力，项目的内部收益率越高，其经济性也就越好。 内部收益率的经济涵义是，在项目的整个寿命期内，如果按利率iIRR计算各年的净现金流量时，会始终存在着未能收回的投资，只有到了寿命期末时投资才能被全部收回，此时的净现金流量

24、刚好等于零。  9掌握投资回收期、IRR、NPV等指标的一致性和等效性？所谓等效性，是指对于某一技术方案，按某一个经济指标评价与按另一个指标评价在结论上是基本一致的、等效的。通过对其定义式的简单分析，就容易证明NPV与NFV、NAV的等效性和PC与AC的等效性；用净现值函数曲线就容易证明NPV与IRR的等效性；用净现值累计曲线容易证明NPV与动态投资回收期的等效性。 10何谓独立方案、互斥方案、相关方案？独立方案是指一系列方案中接受某一方案并不影响其他方案的接受。换言之，只要投资者在资金上没有限制，则可以自由地选择要投资的任何方案。单一方案的评价问题也属于独立方案

25、的特例。互斥方案指决策者接受一系列方案中某一个方案时就排斥了所有的其他方案。相关方案：基本思路转化为互斥方案关系 (1) 依存型方案关系(dependent alternatives)：一个方案的接受和实施是以另一方案的接受为前提的。 (2) 现金流量相关型方案：一个方案的取舍会直接导致另一方案现金流量的变化。 (3) 资金（或资源）约束条件下的独立方案：由于资金的限制，使原来独立关系的方案组，具有了相关性。换言之，由于投资者在资金上有限制，则不能自由地选择要投资的方案。 11正确的理解方案间的不同关系及相应的评价

26、特点和评价方法？1. 技术方案的经济相关性：项目方案的经济相关有三种类型： 经济互斥性相关。一个方案的接受，将完全排斥其他方案的接受。 经济依存性相关。一个方案的接受，将需要其他方案为前提。 经济互补性相关。一个方案的接受，将提高另一方案的效益或费用2资金（资源）的有限性 从企业内部来说，资源是有限的；外部资本市场资金供用的有限性。3技术方案的技术不可分性 一个完整的技术方案作为一项资产，决策时总是完整地被接受或是拒绝，不可能将一个完整的技术方案分成若干个部分来执行和实施。  1 完全独立方案的评价特点是

27、：对于某一方案来说，只要自身具有好的经济效益，就应被接收。绝对效果检验，即可；2 互斥方案先绝对效果检验，然后，相对效果检验。 3 相关方案关系：基本思路转化为互斥方案关系 (1) 依存型方案关系(dependent alternatives)：一个方案的接受和实施是以另一方案的接受为前提的。(2) 现金流量相关型方案：一个方案的取舍会直接导致另一方案现金流量的变化。(3) 资金（或资源）约束条件下的独立方案：由于资金的限制，使原来独立关系的方案组，具有了相关性。换言之，由于投资者在资金上有限制，则不能自由地选择要

28、投资的方案。 一般，将相关方案转化为互斥方案组的主要方法是排列组合。如果M代表相互独立的方案数目，则可以组成的相互排斥的组合数目N为：N=2M 。如在三个独立方案中，转化成互斥方案组合的数目为8个。 4  独立且互斥方案可以用一例子说明。在不同方案类型的决策中，宗旨只有一个：最有效地分配有限的资金，以获得最大的经济效益。重要的是根据方案间的不同类型关系正确地选择和使用评价指标和方法。   独立方案的评价特点：独立方案的采用与否，只取决于方案自身的经济性，即只需检验它们是否能够通过净现值、净年值或内部收益率指标的评价

29、标准。因此，多个独立方案与单一方案的评价方法是相同的。  互斥方案经济效果评价的特点是要进行方案比选，不论使用何种评价指标，都必须满足方案间具有可比性的要求。 12何谓绝对效果检验？相对效果检验？它们在方案评价中的作用是什么？绝对(经济)效果检验：是指用经济效果评价标准(如NPV0，NAV0，IRRi0)，只检验方案自身的经济性的方法。也就是将技术方案自身的经济效果指标与评价标准相比较，达标即可。仅有费用现金流的互斥方案只进行相对效果检验)。 13掌握差额净现值、差额内部收益率等指标的；定义、定义式和经济涵义，并能灵活应用。  

30、60;差额净现值NPV ：设A、B为两个投资额不等的互斥方案，A方案的投资较大，则两方案的差额净现值可由下式求出：NPV=求和（(CIACOA)t-(CIBCOB)t）（1+i）(-t);式中：NPV差额净现值 (CIACOA)t方案A第t年的净现金流;(CIBCOB)t方案B第t年的净现金流; NPVA，NPVB分别为方案A与方案B的净现值;用增量分析法进行互斥方案比选时，若NPV 0。表明增量投资不仅达标而且还有超额收益，是可以接受的，所以投资(现值)大的方案经济效果较好；若NPV 0，表明增量投资不可接受，投资(现值)小的方案经济效果较好

31、。      用差额内部收益率比选方案的判别准则是：若IRRi0(基准折现率)，则投资(现值)大的方案为优；若IRRi0，则投资(现值)小的方案为优。差额内部收益率IRR是指根据增量净现金流计算的差额净现值为零时的收益率。 14约束条件下独立方案群的技术经济评价，其常用的方法有哪些？1 评价特点：在资金预算内，使总的经济效果最大。NPVMAX  2 主要方法有：排列组合构造互斥方案组合法、用净现值和净现值指数排序法、总体收益率法 15掌握已知费用现金流的互斥方案评价方法（费用

32、现值法、差额净现值、差额内部收益率）？互斥方案的评价的基本原则在诸多方案中，只能选取一个方案。一方面要使入选的方案是达到评价标准要求的绝对经济效果检验;另一方面要使入选的方案是最好的相对经济效果检验（1）寿命期相同的互斥方案的评价方法：全流量情况：1.直接采用NPV 法，选取NPV0,且NPVmax的方案。2.采用差额类指标和方法： NPV  IRR   费用流情况（只需相对经济效果检验） 1.直接采用PC 法，取PCmin的方案。 2.采用差额类指标和方法： NPV IRR

33、 （2）寿命期不同的互斥方案的评价方法（重复更新假设、截止期）：全流量情况：1.直接采用NAV法；2.NPV 法；3.IRR法。费用流情况：1.直接采用AC 法，取ACmin的方案；2.PC法；3.IRR法 16寿命期不同的技术方案的评价及处理方法? 掌握寿命期不同的互斥方案评价方法？掌握寿命期不同互斥方案的差额内部收益率求解方法？寿命期不同的互斥方案的评价，可以采用的指标主要有：NAV，NPV，IRR，PC，AC等。（1）寿命期相同的互斥方案的评价方法：全流量情况：1.直接采用NPV 法，选取NPV0,且NPVmax的方案。

34、0;2.采用差额类指标和方法： NPV     IRR 费用流情况（只需相对经济效果检验）1.直接采用PC 法，取PCmin的方案。2.采用差额类指标和方法： NPV     IRR （2）寿命期不同的互斥方案的评价方法（重复更新假设、截止期）：全流量情况：1.直接采用NAV法；2.NPV 法；3.IRR法。费用流情况：1.直接采用AC 法，取ACmin的方案；2. PC法；3.IRR法 第五章 

35、  不确定性分析和风险管理 1何谓不确定性？不确定性分析？不确定性分析的目的是什么？很多数据是预测、估算出来的，因此具有不确定性，在项目真正实施时，相关数据是会有差异的。  被评价项目（方案）的预测效果与将来实施后的实际效果的差异。因此，技术经济分析的结论并非是绝对的，即存在不确定性。  不确定性分析是研究项目中各种因素的变化和波动对其经济效益影响的方法。 意义： 有助于对工程项目各因素的影响趋势和影响程度有一个定量的估计； 有助于对工程项目的不同方案做出正确的选择。注重各方案在项目因素发生变化

36、和波动后的效果，然后再从中选出最佳方案。 2掌握盈亏平衡点、盈亏平衡分析的概念及方法？   盈亏平衡分析是根据建设项目正常生产年份的产品产量(销售量)、固定成本、可变成本、税金等，研究建设项目产量、成本、利润之间变化与平衡关系的方法。当项目的收益与成本相等时，即盈利与亏损的转折点，即盈亏平衡点   盈亏平衡点越低，说明项目盈利的可能性越大，亏损的可能性越小，因而项目有较大的抗经营风险能力。根据生产成本、销售收入与产量(销售量)之间是否呈线性关系，盈亏平衡分析可分为：线性盈亏平衡分析和非线性盈亏平衡分析。（具体方法和操作见课件

37、） 3何谓敏感性因素？掌握敏感性分析的概念及单因素敏感性分析方法？ 敏感性因素：自身可能会有很大变化且会引起评价指标产生很大变化，对方案评价的可靠性产生很大影响的不确定性因素。  敏感性分析就是通过测定一个或多个不确定因素的变化所导致的评价指标的变化幅度，了解各因素变化对实现预期目标的影响程度，从而对外部条件发生不利变化时投资方案的承受能力作出判断。 单因素敏感性分析：（1）确定研究对象（选最有代表性的经济效果评价指标，如IRR、NPV）（2）选取不确定性因素（关键因素，如R、C、K、n）（3）设定因素的变动范围和变动幅度（如20+20，10变

38、动）（4）计算某个因素变动时对经济效果评价指标的影响计算敏感度系数并对敏感因素进行排序。  敏感度系数的计算公式为：=F(X)/X 其中：为评价指标F对于不确定因素X的敏感度系数；F为不确定因素X发生X变化率时，评价指标F的相应变化率（%）；X为不确定因素X的变化率（%）计算变动因素的临界点。临界点是指项目允许不确定因素向不利方向变化的极限值。超过极限，项目的效益指标将不可行。（5）绘制敏感性分析图，作出分析。 4了解概率分析的概念及方法？掌握期望值和方差分析法、解析法，了解蒙特卡罗模拟法   概率分析是一种用概率来定量研究

39、不确定性的方法。主要是运用概率论和数理统计的方法，求出评价指标的分布形式及数字特征，给出项目可能发生的损益值及其发生的可能性，进而反映出风险的大小，为风险决策服务。概率分析方法有很多，主要有三类。第一类是分析法（主观判断）。这类方法主要是在主观概率未知，完全靠主观判断决策；第二类是期望值和方差分析法。这类方法主要是主观概率已知，通过计算项目或方案的损益期望值及其方差来确定取舍；第三类是模拟法。这是一类定量预测工程项目各种获利可能性大小的方法。主要是蒙特卡洛模拟法 : 蒙特卡罗方法是一种利用概率理论和模拟模型进行随机模拟的一种方法。其基本思路是用概率模型来作近似计算。主要步骤

40、有：一是对原求解的问题建立概率模型，模型应简单；二是产生所用的各种参数的抽样值；三是进行模拟计算，由于是近似计算，便有误差的估计；四是根据计算结果确定是否改造模型，直至满意。将该方法运用到工程项目的不确定性分析中，就是要分析项目的获利可能性大小。 第六章  投资项目可行性研究 1投资项目可行性研究的概念？其阶段是如何划分的？各阶段的特点如何？  项目可行性研究是指在项目决策时，通过对项目有关的工程、技术、经济等各方面条件和情况进行调查、研究、分析，对各种可能的建设方案和技术方案进行比较论证，并对项目建成后的经济效益进行预测和评价,由此

41、,考察项目技术上的先进性和适用性，经济上的盈利性和合理性，建设的可能性和可行性的一种科学分析方法。    通常分为四个阶段进行，即：机会研究、初步可行性研究、详细可行性研究（可行性研究）、编制评估报告    (1)机会研究：对可能的投资机会或工程设想进行鉴定，以确定投资方向。在发展中国家主要由政府或公营机构来做。我国主要由国家计划确定投资方向。它要求迅速而准确地确定投资方向，所研究的问题比较粗略，主要依靠较粗的估算而不是详细的计算来确定。它的结果将作为下一步即初步可行性研究的基础。它有三种类型:研究一个特定地区投资

42、方向、 研究在一个部门或行业投资、研究利用某种特定资源的投资方向。(2)初步可行性研究：可行性研究是一项费时费钱的工作，对大型和复杂项目尤其如此，在进行详细可行性研究之前，要进行初步可行性研究，它与详细可行性研究内容基本相同，只是深度和精度有所区别。是机会研究和详细可行性研究的中间环节。这个阶段通过对一些问题分析和研究，判定是否进行下一步工作，如项目生命力令人怀疑则终止项目研究。 (3)详细可行性研究：是初步可行性研究的深化和提高，它的好坏直接影响项目决策成败。在该阶段要进行多方案的比较，寻求一定条件下最好的方案。(4)评估报告：在详细可行性研究的基础上，对项目在技术上、经

43、济上进行综合评价，决定项目的取舍。在这部分工作中，要考虑到一些不能量化而只能定性说明的因素。 2编制可行性研究报告的依据和要求是什么？   3了解可行性研究的作用和内容？作用：（1）投资决策的依据；（2）申请借款的依据；（目前世界银行等国际金融组织及国家开发银行、中国建设银行等对申请贷款的项目进行全面评估时都有要求。）（3）开展外部协作的依据；（对于技术引进和进口设备项目，国家规定，必须在可行性研究报告批准后才能同外商正式签约。）（4）作为项目编制初步设计的基础；（5）作为拟采用新技术、新设备研制计划的依据；（6）建设项目补充地形、地质工作和补充工业性试

44、验的依据；（7）作为环保当局审查建设项目对环境影响的依据。 内容：(一)总论主要说明项目提出的历史背景，投资的必要性和经济意义；可行性研究的依据、范围以及研究概况和结论；改扩建项目还应说明企业的现状。(二)需求预测和建设规模。主要包括分析和预测国内外市场需求状况，国内现有生产能力的估计及产品供求平衡分析；产品价格、竞争能力，以及进入国际市场前景的预测和分析；项目建设规模、产品方案、发展方向等方面的技术经济分析与论证。(三)自然资源、原材料、燃料动力及公用设施状况主要包括经国家储量委员会正式批准的资源储量、品位、成份以及开采利用条件的分析和论证；原材料、燃料、电力等需求种类、数量、来源

45、和供给分析；公用设施具备状况、需要量、供应方式和供给可能性的分析和论证。(四)建厂条件和厂址选择主要包括拟建项目对厂址的要求以及已选厂址具备的条件，如地理位置、气象水文及工程地质、地形地貌条件及当地社会经济状况的分析和论述；交通运输、水、电、气等社会公用设施的现状和发展变化趋势的调查分析和论述；厂址方案的比较、选择及其推荐方案等。(五)项目设计：主要包括工程项目的组成，即各主要单项工程的名称、数量及其设计方案；生产技术、工艺方法及设备选型等方案的比较和分析，技术、设备的来源，主要技术经济指标计算和确定；工厂总图布置方案及建筑工程量估算；公用设施和厂内外交通运输方案的分析、比较和选择。 

46、;(六)环境保护、劳动保护与安全防护：主要包括建厂地区、地点环境状况的调查分析；项目的“三废”治理、劳动保护与安全防护方案的分析和论证。 (七)工厂组织机构、劳动定员和职工培训：主要包括全厂的组织机构、管理与生产指挥系统的设置，车间组成，劳动定员和职工培训等措施方案。(八)建设进度计划：主要包括从勘察设计、设备订货和制造、建筑安装、生产调试到正式投入生产的全过程的衔接配合、统筹安排、全面规划的工程项目施工建设进度计划的制定。 (九)投资和成本费用估算及资金筹措：包括主体工程、辅助工程和协作配套工程所需投资总额的估算，产品成本费用的估算以及资金的筹措来源、方式，贷款偿还能力与

47、偿还方式以及投资回收时间等。 (十)经济评价：主要包括建设项目的财务评价，以考察和分析论证项目的盈利能力、清偿能力以及外汇平衡等财务状况；建设项目的国民经济评价，以考察和分析论证项目对国民经济的净贡献；经济效益与政治、社会、技术、自然资源、生态及环境效益评价等。（十一）结论与建议 4掌握财务评价的概念？ 从企业的角度，按照现行市场价格来计算项目的效益与费用，从而确定项目的可行性，并对项目的资金筹措进行分析。 5财务评价指标有哪些？如何计算？1. 考察项目盈利能力的评价指标：（1）财务内部收益率（2）投资回收期（3）财务净现值4）投资利润率（5）

48、投资利税率（6）资本金利润率  2. 考察项目清偿能力的评价指标（1）资产负债率（2）固定资产投资国内借款偿还期（3）流动比率（4）速动比率   3. 考察项目外汇效果的评价指标1）财务外汇净现值（2）财务换汇成本及财务节汇成本 6掌握国民经济评价的概念？常用报表及指标？国民经济评价是按照资源合理配置的原则，从国家整体角度考虑项目的效益和费用，用货物影子价格、影子工资、影子汇率和社会折现率等经济参数分析、计算项目对国民经济的净贡献，评价项目的经济合理性。国民经济评价的基本报表一般包括国民经济效益费用流量表(全部投资

49、) 和国民经济效益费用流量表(国内投资)。 7建设项目的财务评价与国民经济评价的区同？共同之处：评价的目的相同。评价的基础相同。基本分析方法和主要指标的计算方法类相同。   区别：评价角度不同。效益与费用的含义及划分范围不同。采用的参数不同。评价的方法不同。 8国民经济评价中效益费用的识别？如何正确地划分效益和费用？费用：指因项目建设而使国民经济付出的代价，包括项目自身和国民经济其他部门或其他环节所付出的代价。直接费用：用影子价格计算的项目投入物的经济价值；间接费用：社会为项目付出了代价，项目本身并不需要支付的那部分费用，在国民经济分

50、析中，项目的费用一般要求用机会成本来度量。效益：指一个工程项目对国民经济所作的贡献。项目效益分为直接效益和间接效益。直接效益：项目产出物用影子价格计算的经济价值。间接效益：项目为社会作出了贡献，而该项目的投资者本身并未得到的那部分效益。   外部费用是指国民经济为项目付出了代价，而项目本身并不实际支付的费用。如工业项目的废水、废气和废渣引起的环境污染以及对生态平衡的破坏等，项目并不支出任何代价，而国民经济却付出了代价。外部效益是指建设项目为国民经济、为社会作出了贡献，而项目本身并未得益的那部分效益。如建设一个钢铁厂的同时，项目又修建了一套厂外运输系统。该系统除了为

51、项目服务以外，还使当地的工业农业生产和人民生活受益，此部分效益未被钢铁厂获得，是其外部效益。  外部费用和效益通常难以计量。尽量明确项目的边界，减少计量上的困难；将相互关联的项目“捆绑”评价，使外部费用和效益内部化；利用影子价格，由于在确定影子价格时已经适当考虑了外部效果问题，因此，用影子价格计算效益费用在很大程度上已使“外部效果”内部化了；国民经济评价中，既要充分考虑外部效果，又要防止外部效果的扩大化。 第七章   技术改造与设备更新的技术经济分析 1. 技术改造的特点及技术经济分析  特点：

52、(1)技术改造的对象是现有企业，其投资具有追加的特点，并与原有固定资产的更新改造有密切的联系。(2)技术改造以加速企业技术进步为前提，以实现产品的更新换代、提高产品质量、降低生产消耗、提高经济效益为目的。(3)技术改造以内涵扩大再生产为主，也包括一部分外延扩大再生产，而外延扩大再生产是为了实现新产品、新设备、新工艺的生产配套而进行的。在企业进行技术改造的同时，要进行相应的管理改革，提高企业素质。(4)技术改造的资金主要来自企业的补偿资金及一定的信贷资金，而不是主要依靠国家投资。(5)技术改造是动态的连续改造的过程，又是有阶段的改造过程。企业改造项目评价方法概述：1、总量法2、增量法 

53、 增量净现金流量的计算方法：首先计算技术改造项目寿命期内各年的净现金流量，然后根据净现金流量计算增量效果最后作出决策判断。 2掌握设备磨损的有关概念、分类、度量？ 有形：有形磨损指设备在使用（或闲置）过程中所发生的实体的磨损，亦称为物质磨损。无形：不是由于在生产过程中的使用或自然力的作用造成的，它不表现为设备实体的变化，而表现为设备原始价值的贬值。  综合                 3. 设备更新的分类及补偿？设备更新有原形更新和技术更新两种形式。现在设备更新主要是指技术更新，它是实现企业技术进步，提高经济效益的主要途径。要维持企业生产的