工程投资估算

1、本章主要内容投资估算概述投资估算案例分析投资估算的编制5.1 投资估算概述 定义：是在项目投资决策过程中，依据已有的资料和特定的方法，对建设项目全部投资费用进行的预算和估算。 是项目建设前期编制项目建议书和可行性研究报告的重要组成部分，是项目决策的重要依据。 投资估算的准确与否对建设项目的资金筹措方案，可行性研究工作的质量和经济评价的结果有直接的影响，而且直接关系设计概算和施工图预算的编制。投资估算精度要求研究阶段研究阶段项目规划项目规划项目建议书项目建议书初步可行性初步可行性研究研究详细可行性详细可行性研究研究估算精度允许误差大于控制在控制在控制在30%30% 以内20%内10%内5.1.2

2、 投资估算的作用1. 是项目主管部门决定拟建项目是否继续进行研究的依据，也是审批项目建议书的依据2. 是满足工程设计招投标及设计方案竞选的需要 根据工程项目建设程序的要求，任何一个拟建项目，都须通过全面的技术、经济论证后，才能决定其是否正式立项。在对拟建项目的全面论证过程中，除考虑国民经济发展需要和技术上的可行性外，还要考虑经济上的合理性，而项目的投资额是经济评价的重要依据，它具有以下作用:3. 它是项目主管部门批准设计任务书的依据，是满足限额设计的需要4. 4. 是是编编制制国国家中家中长长期期规划规划，保持合理比例，也是固定，保持合理比例，也是固定资资 产产投投资计划资计划的重要依据的重要

3、依据5.2投资估算的编制5.2.1投资估算的编制内容项目总投资建设投资+建设期利息+流动资金建设投资 工程费用+工程建设其他费用+预备费 工程费用建筑工程费+设备购置费+安装工程费 5.2.2 投资估算的编制步骤5.2.3 投资估算的方法u 建设投资估算方法（固定资产投资静态部分）p 概略估算方法单位生产能力估算法 比例估算法 生产能力指数法系数估算法p 详细估算方法（指标估算法） 建筑工程费估算设备及工器具购置费估算安装工程费估算工程建设其他费用估算 基本预备费估算u 涨价预备费估算（固定资产投资动态部分）u 建设期利息估算（固定资产投资动态部分）u 流动资金估算p扩大指标估算法p分项详细估

4、算法1. 固定资产静态投资部分 fQQCC2112式式中中 C C1 1已建类似项目的静态投资额；已建类似项目的静态投资额； C C2 2拟建项目静态投资额；拟建项目静态投资额； Q Q1 1已建类似项目的生产能力；已建类似项目的生产能力； Q Q2 2拟建项目的生产能力；拟建项目的生产能力； f f 不同时期、不同地点的定额、单价、费用变更等的综合调整不同时期、不同地点的定额、单价、费用变更等的综合调整系数。系数。 (1) 单位生产能力估算法(2) 生产能力指数法C1已建类似项目的静态投资额C2拟建项目静态投资额Q1已建类似项目的生产能力Q2拟建项目的生产能力f 不同时期、不同地点的定额、单

5、价、费用变更等的综合调整系数x生产能力指数X的取值 0 x1Q2Q1Q2Q10.5,2x1x0.6,0.72,50 x0.8,0.9增大设备规模增加设备数量xQ2CCf21Q1 C 拟建项目的建设投资额； E 根据设备清单按现行价格计算的设备购置费； P1、P2、P3 表示已建项目中的建筑安装工程费及其他工程费用占设备费的百分比； f1、f2、f3 表示由于时间因素引起的定额、价格、费用标准等变化的综合调整系数； I拟建项目的其他费用。 IPfPfPfEC.)1(332211(3) 系数估算法（a）设备系数法以拟建项目的设备费为基础，根据已建成的同类项目的建筑安装费和其他工程费等占设备价值的百

6、比例，求出拟建项目的建筑安装费及其他工程费用，其总和即为项目的静态投资1 12233(1 .)CEf Pf Pf PIE 投资比重大，并与生产能力直接相关的工艺设备的投资；P1、P2、P3已建项目中各专业工程费用与工艺设备投资的比重。（b）主体专业系数法以拟建项目中投资比重较大，并与生产能力直接相关的工艺设备投资为基数，根据同类型的已建项目的有关统计资料，计算出拟建项目的各专业工程（总图、土建、暖通、给排水、管道、电气及电讯，自控及其他工程费等）占工艺设备投资的百分比，据以求出拟建项目各专业的投资，汇总后即为拟建项目的静态投资。(1)icCEK K式中 E 设备购置费Ki 管线、仪表、建筑物等

7、项费用的估算系数Kc 管理费、合同费、应急费等间接费在内的总估算系数（c）朗格系数法以设备购置费为基数，乘以适当系数来推算项目的静态投资。（4）比例估算法比例估算法就是根据已知同类建设项目主要设备费占拟建项目投资的比例，先逐项估算出拟建项目主要设备费，再按照比例估算出拟建项目相关的投资额的方法。11niiiCQ PKC 拟建项目的投资额K 主要设备费占拟建项目投资的比例Qi 第i种主要设备的数量Pi 第i种主要设备的单价（到厂价格） n 主要设备的种类数量（5）指标估算法v（1）估算建筑工程费、设备购置费和安装工程费，汇总得工程费用v（2）在工程费用基础上估算工程建设其他费用v（3）以工程费用

8、和工程建设其他费用为基础估算基本预备费根据各种具体的投资估算指标，进行各单位工程或单项工程的投资的估算，在此基础上汇集编制成拟建建设项目的各个单项工程费用和拟建项目的工程费用投资估算，再按相关规定估算工程建设其他费用、基本预备费等，形成拟建项目静态投资。（a）建筑工程费用估算v（1）单位建筑工程投资估算法：单位建筑工程量投资*建筑工程总量 工业与民用建筑 单位建筑面积（平方米）投资 工业窑炉砌筑 单位容积（立方米）投资 水库 水坝单位长度（米）投资 铁路 单位长度（公里）投资v（2）概算指标投资估算法： 概算指标：以整个建筑物为对象，以建筑面积、体积为计量单位确定劳动、材料和机械台班的消耗量标

9、准和造价指标。 建筑工程概算指标分别有一般土建工程概算指标、给排水工程概算指标、采暖工程概算指标、通信工程概算指标、电气照明工程概算指标等。 安装工程费用通常按行业或专业机构发布的安装工程定额、取费标准和指标估算投资。安装工程费=设备原价*安装费费率安装工程费=设备吨位*每吨设备安装费指标、安装工程费=安装工程实物量*每单位安装实物工程量费用指标(b) 设备及工器具购置费 根据项目主要设备表及价格、费用资料编制，工器具购置费按设备费的一定比例计取。(c) 安装工程费费（d）工程建设其他费 （e）基本预备费按各项费用科目的费率或者取费标准估算 以建设项目的工程费用和工程建设其他费用之和为基础，乘

10、以基本预备费率进行计算2. 固定资产投资动态部分固定资产动态部分主要包括价格变动可能增加的投资额、建设期利息等，如果是涉外项目，还应考虑计算汇率的影响。在实际估算时，主要考虑涨价预备费、建设期贷款利息、投资方向调节税、汇率变化四个方面。3. 流动资金估算扩大指标估算法是根据流动资金率乘以相应的费用基数来估算流动资金的方法。 年流动资金额年费用基数各类流动资金率或 年流动资金额年产值(年销售收人额)产值(销售收入)资金率【例题5.3】已知某项目投产后的年产值为3亿元，其同类企业的百元产值 流动资金占用额为20%，试估算该项目的年流动资金额。解：该项目的年流动资金额为：3000020%=6000万

11、元1）现金估算现金估算年工资及福利费+年其他费用现金现金年周转次数其他费用 制造费用 管理费用 营业费用-（以上三项费用所包含的 工资及福利费、折旧费、摊销费、修理费）或其他费用 其他制造费用+其他管理费用+其他营业费用 +技术转让费+研究与开发费+土地使用税2）应应收收账账款款的估算的估算应应收收账账款款=年年经营经营成本成本/周周转转次次数数3）预预付付账账款款的估算的估算预预付付账账款款=外外购购商品或服商品或服务务年年费费用金用金额额/周周转转次次数数 4）存存货货的估算的估算存存货货外外购购原材料原材料+外外购购燃料在燃料在产产品品产产成品其他材料成品其他材料年外购原材料费用外购原材

12、料外购原材料年周转次数年外购燃料费用外购燃料外购燃料年周转次数年外购其他材料费用其他材料外购其他材料年周转次数年外购原材料、燃料、动力费年工资及福利费+年修理费+年其他制造费用在产品在产品年周转次数年经营成本-年其他营业费用产成品产成品年周转次数5）应应付付账账款款的估算的估算应应付付账账款款=年外年外购购原材料燃料原材料燃料动动力力费费和其他材料年和其他材料年费费用用周周转转次次数数6）预预收收账账款款的估算的估算预预收收账账款款=预预收的收的营业营业收入年金收入年金额额/预预收收账账款周款周转转次次数数5.3 投资估算案例分析【例5.4】拟建年产10万吨炼钢厂，根据可行性研究报告提供的主厂房工艺设备清单和询价资料估算出该项目主厂房的设备投资约为3600万元。已建类似项目资料见表4.2，与主厂房投资有关的辅助工程及附属设施投资系数见表4.3；加热炉汽化冷却余热锅炉自动化仪表起重设备供电与传动建安工程0.120.010.040.020.090.180.40动力系统机修系统总图运输系统行政与生活福利设施工程工程建设其他费0.300.120.200.300.20 本项目的资金来源为自有资金和贷款，贷款人民币8000万元，贷